2023年基金從業(yè)資格證之私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識(shí)提升訓(xùn)練試卷A卷附答案

2023年基金從業(yè)資格證之私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識(shí)提升訓(xùn)練試卷A卷附答案

單選題（共50題）1、股權(quán)投資基金募集機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)向投資者揭示基金風(fēng)險(xiǎn),以下應(yīng)作為特殊風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)向投資者進(jìn)行揭示的是（）。A.聘請(qǐng)投資顧問(wèn)所涉風(fēng)險(xiǎn)B.資金損失風(fēng)險(xiǎn)C.稅收風(fēng)險(xiǎn)D.資金運(yùn)營(yíng)及流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)【答案】A2、（2017年真題）為保護(hù)投資者合法權(quán)益，促進(jìn)私募基金行業(yè)規(guī)范健康發(fā)展，發(fā)揮行業(yè)自律的基礎(chǔ)性作用，基金業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布了（）。A.《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》B.《關(guān)于實(shí)行私募基金管理人分類(lèi)公示制度的公告》C.《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項(xiàng)的公告》D.《基金管理公司風(fēng)險(xiǎn)管理指引（試行）》【答案】C3、財(cái)務(wù)比率分析不包括的一項(xiàng)是（）A.競(jìng)爭(zhēng)能力分析B.盈利能力分析C.償債能力分析D.運(yùn)營(yíng)能力分析【答案】A4、投資備忘錄，也稱(chēng)投資框架協(xié)議或投資條款清單，通常由投資方提出，內(nèi)容一般包括投資達(dá)成的條件，通常建議的主要（）。A.投資條款、管理?xiàng)l款和反攤薄條款B.投資條款、管理?xiàng)l款和排他性條款C.投資條款、保密條款和排他性條款D.投資條款、保密條款和反攤薄條款【答案】C5、（2018年真題）股權(quán)投資基金管理人不應(yīng)（）A.委托銷(xiāo)售私募基金時(shí)，自行或委托第三方，對(duì)股權(quán)投資基金進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)B.自行銷(xiāo)售私募基金時(shí)，采取問(wèn)卷調(diào)查等方式，對(duì)投資者的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承受能力進(jìn)行評(píng)估C.向投資者承諾投資本金不受損失D.通過(guò)傳播媒體向特定對(duì)象進(jìn)行宣傳【答案】C6、清算價(jià)值法的主要缺點(diǎn)在于忽略了（）。A.成本B.盈利能力C.風(fēng)險(xiǎn)D.組織資本【答案】D7、股權(quán)投資基金信息披露的原則體現(xiàn)在對(duì)披露內(nèi)容和披露形式兩方面的要求上。在披露內(nèi)容上，要求遵循的原則有（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B8、募集機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)投資者的商業(yè)秘密及（）嚴(yán)格保密。并確?；鹣嚓P(guān)的未公開(kāi)信息不被用于進(jìn)行非法交易等。A.宗教信仰B.個(gè)人信息C.職業(yè)操守D.資金規(guī)?！敬鸢浮緽9、關(guān)于投資者適當(dāng)性匹配方法,以下表述正確的是（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅣC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ【答案】A10、國(guó)際上對(duì)私募股權(quán)基金的監(jiān)管包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D11、私募基金管理人委托基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)募集私募基金的。應(yīng)當(dāng)以書(shū)面形式簽訂基金銷(xiāo)售協(xié)議，基金銷(xiāo)售協(xié)議與作為基金合同附件的關(guān)于基金銷(xiāo)售的內(nèi)容不一致的，以（）為準(zhǔn)。A.基金招募說(shuō)明書(shū)B(niǎo).基金托管協(xié)議C.基金合同附件D.基金銷(xiāo)售協(xié)議【答案】C12、股權(quán)投資基金募集所需主要資料不包括（）A.私募備忘錄B.募集推介資料C.盡職調(diào)查資料D.基金條款書(shū)【答案】C13、私募基金管理人未及時(shí)履行信息報(bào)送更新義務(wù)的，以下表述正確的是()A.在完成相應(yīng)整改要求之前，中國(guó)證券投資基金協(xié)會(huì)將暫停受理該機(jī)構(gòu)的私募基金產(chǎn)品備案B.一旦私募基金管理人作為異常機(jī)構(gòu)公示，即使整改完畢，至少3個(gè)月后才能恢復(fù)正常機(jī)構(gòu)公示狀態(tài)C.在完成相應(yīng)整改要求前，中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將暫停受理該機(jī)構(gòu)的私募基金產(chǎn)品的發(fā)行D.中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將其列入異常機(jī)構(gòu)名單，并通過(guò)私募基金管理人公示平臺(tái)對(duì)外公示【答案】A14、股權(quán)投資（）作為基金的出資人和基金財(cái)產(chǎn)的所有者，按其所持有的基金份額享受收益和承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。A.基金管理人B.基金投資者C.基金托管人D.基金所有者【答案】B15、公司經(jīng)營(yíng)管理發(fā)生嚴(yán)重困難，繼續(xù)存續(xù)會(huì)使股東利益受到重大損失，通過(guò)其他途徑不能解決的，持有公司全部股東表決權(quán)（），可以請(qǐng)求（）解散公司。A.10%以上的股東；仲裁機(jī)構(gòu)B.10%以上的股東；人民法院C.5%以上的股東；仲裁機(jī)構(gòu)D.5%以上的股東；人民法院【答案】B16、（2016年真題）某有限責(zé)任公司型股權(quán)投資基金有48名投資者，其中1名投資者擬對(duì)外轉(zhuǎn)讓基金份額，可以向（）轉(zhuǎn)讓基金份額。A.4名自然人B.一只有4名投資者、未在中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)備案的契約型股權(quán)投資基金C.一只養(yǎng)老基金D.一只有4名合伙人、未在中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)備案的有限合伙型股權(quán)投資基金【答案】C17、（2018年真題）在計(jì)算某基金所投資的A項(xiàng)目層面截至某一時(shí)點(diǎn)的內(nèi)部收益率時(shí)，選取的必備參數(shù)不包括（）A.基金對(duì)A項(xiàng)目歷次出資的時(shí)間和金額B.投資者對(duì)基金的出資時(shí)間和金額C.A項(xiàng)目截至該時(shí)點(diǎn)的資產(chǎn)價(jià)值D.基金在A項(xiàng)目上歷次收到分配的時(shí)間和金額【答案】C18、在股權(quán)投資基金運(yùn)行期間，投資者關(guān)系管理一般包含如下內(nèi)容（）A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D19、關(guān)于股權(quán)投資基金風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)提示的風(fēng)險(xiǎn)，屬于特殊風(fēng)險(xiǎn)的是（）。A.基金運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)B.基金未托管風(fēng)險(xiǎn)C.基金損失的風(fēng)險(xiǎn)D.稅收風(fēng)險(xiǎn)【答案】B20、所投資企業(yè)除了股票首次公開(kāi)發(fā)行并上市外，還可以通過(guò)參與（）或借殼上市等方式間接上市，間接上市成功的，股權(quán)投資基金持有的被投資企業(yè)股份（股權(quán)）也可以轉(zhuǎn)變成為相關(guān)上市公司的股份，通過(guò)公開(kāi)市場(chǎng)轉(zhuǎn)讓實(shí)現(xiàn)退出A.上市公司重大資產(chǎn)重組B.協(xié)議轉(zhuǎn)讓C.直接退出D.清算退出【答案】A21、信托（契約）型股權(quán)投資基金的收益分配和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)原則由（）約定。A.基金合同B.公司章程C.基金協(xié)議D.合伙協(xié)議【答案】A22、基金信息披露內(nèi)容上應(yīng)遵循的原則不包括（）。A.準(zhǔn)確性B.規(guī)范性C.完整性D.真實(shí)性【答案】B23、股權(quán)投資基金在募集過(guò)程中的投資冷靜期，以下表述正確的是（）。A.最少24個(gè)小時(shí)B.最多24個(gè)小時(shí)C.最多72個(gè)小時(shí)D.最少72個(gè)小時(shí)【答案】A24、在對(duì)電子商務(wù)A公司做財(cái)務(wù)盡調(diào)時(shí)，按照市銷(xiāo)率2倍進(jìn)行估值。A公司全年平臺(tái)銷(xiāo)售8億元，獲得銷(xiāo)售傭金4000萬(wàn)元，稅后凈利潤(rùn)400萬(wàn)元，則該電子商務(wù)公司的估值為（）。A.800萬(wàn)元B.28億元C.16億元D.8000萬(wàn)元【答案】C25、從發(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，金融市場(chǎng)將逐步由（）為主轉(zhuǎn)向（）為主。A.間接投資；直接投資B.直接投資；間接投資C.間接融資；直接融資D.直接融資；間接融資【答案】C26、股權(quán)投資基金管理人、股權(quán)投資基金托管人、股權(quán)投資基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)及其他市場(chǎng)服務(wù)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員從事股權(quán)投資基金業(yè)務(wù)，可以有的行為是（）。A.將其固有財(cái)產(chǎn)或者他人財(cái)產(chǎn)混同于基金財(cái)產(chǎn)從事投資活動(dòng)B.不公平地對(duì)待其管理的不同基金財(cái)產(chǎn)C.玩忽職守，不按照規(guī)定履行職責(zé)D.針對(duì)每只股權(quán)投資基金設(shè)置獨(dú)立賬戶(hù)，或者開(kāi)展借新還舊、期限錯(cuò)配等業(yè)務(wù)【答案】D27、企業(yè)在經(jīng)營(yíng)中出現(xiàn)的（）往往是企業(yè)出現(xiàn)了現(xiàn)金流緊張的表現(xiàn)。A.資產(chǎn)負(fù)債表的重大改變B.財(cái)務(wù)虧損C.收入增長(zhǎng)放緩D.各類(lèi)款項(xiàng)的拖延支付【答案】D28、(2017年)我國(guó)股權(quán)投資基金行業(yè)發(fā)展經(jīng)歷了哪些階段（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A29、目前，國(guó)內(nèi)的股權(quán)投資基金還只能以（）方式募集。A.公開(kāi)B.開(kāi)放C.半開(kāi)放D.非公開(kāi)【答案】D30、有限企業(yè)的合伙人人數(shù)為（）。A.1—50B.2—50C.2—100D.50—200【答案】B31、(2017年)下列主體投資股權(quán)投資基金的，需要穿透核查最終投資者是否為合格投資者和合并計(jì)算投資者人數(shù)的是（）。A.通過(guò)匯集多數(shù)投資者的資金直接或者間接投資于股權(quán)投資基金的合伙企業(yè)B.社會(huì)保障基金、企業(yè)年金等養(yǎng)老基金C.依法設(shè)立并在基金業(yè)協(xié)會(huì)備案的投資計(jì)劃D.慈善基金等社會(huì)公益基金【答案】A32、公司制股權(quán)投資基金章程必備條款包括（）A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅲ.Ⅳ【答案】A33、（2020年真題）關(guān)于企業(yè)估值方法中的清算價(jià)值法，表述錯(cuò)誤的是（）。A.一般采用清算價(jià)值法估值時(shí)采用較高的折扣率B.對(duì)股權(quán)投資基金而言，企業(yè)在正?？沙掷m(xù)經(jīng)營(yíng)情況下，一般不會(huì)采用清算價(jià)值法C.清算價(jià)值法常見(jiàn)于杠桿收購(gòu)和破產(chǎn)投資策略D.采用清算價(jià)值法應(yīng)進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)查，收集與被評(píng)估資產(chǎn)或類(lèi)似資產(chǎn)清算拍賣(mài)相關(guān)的價(jià)格資料【答案】A34、股權(quán)投資基金信息披露義務(wù)人包括（）A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ【答案】D35、公司型股權(quán)投資基金設(shè)立，應(yīng)向工商管理機(jī)關(guān)辦理注冊(cè)登記手續(xù)，并向（）備案。A.中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)B.中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)C.工商管理機(jī)關(guān)D.國(guó)務(wù)院【答案】B36、簽署投資備忘錄屬于股權(quán)投資基金運(yùn)作的（）階段。A.管理B.設(shè)立C.募集D.投資【答案】D37、（2021年真題）關(guān)于股權(quán)投資基金的設(shè)立，以下表述正確的是（）A.Ⅰ、ⅣB.Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ【答案】B38、以下不屬于中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)權(quán)責(zé)的是（）A.制定和實(shí)施私募基金行業(yè)自律規(guī)則，監(jiān)督、檢查會(huì)員及其從業(yè)人員的執(zhí)業(yè)行為B.建立私募基金管理人登記、私募基金備案管理信息系統(tǒng)C.建立投訴處理機(jī)制，接受投資者投訴，進(jìn)行糾紛調(diào)解D.對(duì)違反相關(guān)法規(guī)的私募機(jī)構(gòu)采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函、公開(kāi)譴責(zé)等行政監(jiān)管措施【答案】D39、（2017年真題）下列關(guān)于股權(quán)投資基金份額的轉(zhuǎn)讓的說(shuō)法中，正確的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ【答案】D40、以下不屬于折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法的估值步驟的是（）A.選擇適用的折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法B.確定詳細(xì)預(yù)測(cè)期數(shù)（n）C.計(jì)算詳細(xì)預(yù)測(cè)期內(nèi)的每期現(xiàn)金流（CFt）D.計(jì)算目標(biāo)公司的企業(yè)價(jià)值或者股權(quán)價(jià)值【答案】D41、股權(quán)投資估值法說(shuō)法錯(cuò)誤的一項(xiàng)是（）A.估計(jì)目標(biāo)公司在股權(quán)投資基金退出時(shí)的股權(quán)價(jià)值。B.通過(guò)評(píng)估目標(biāo)公司進(jìn)入時(shí)的股權(quán)價(jià)值，再基于目標(biāo)回報(bào)倍數(shù)或收益率，倒推出目標(biāo)公司的當(dāng)前價(jià)值C.使用目標(biāo)回報(bào)倍數(shù)或者收益率將目標(biāo)公司退出時(shí)的股權(quán)價(jià)值折算為當(dāng)前股權(quán)價(jià)值。D.股權(quán)投資基金預(yù)測(cè)投資退出的時(shí)點(diǎn)，然后估算該時(shí)點(diǎn)目標(biāo)公司的股權(quán)價(jià)值【答案】B42、(2017年)下列屬于股東大會(huì)職責(zé)的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C43、以下關(guān)于有限公司合伙型股權(quán)基金利潤(rùn)分配及虧損分擔(dān)的表述中，正確的是（）。A.有限合伙型股權(quán)投資基金的利潤(rùn)分配、虧損分擔(dān)必須按照投資者實(shí)繳資本分配、分擔(dān)B.所有投資者平均分配、分擔(dān)C.有限合伙型股權(quán)投資基金的利潤(rùn)分配、虧損分擔(dān)，按照合伙協(xié)議的約定辦理D.有限合伙型股權(quán)投資基金的利潤(rùn)分配、虧損分擔(dān)必須按照投資者認(rèn)繳資本分配、分擔(dān)【答案】C44、(2017年)基金托管人的職責(zé)不包括（）。A.基金份額登記B.辦理清算、交割事宜C.定期出具資產(chǎn)托管報(bào)告D.開(kāi)展投資監(jiān)督【答案】A45、根據(jù)中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)的分類(lèi)標(biāo)準(zhǔn)，與企業(yè)非公開(kāi)交易私人股權(quán)投資相關(guān)的基金類(lèi)型有（）。A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ【答案】C46、投資者的評(píng)估結(jié)果有效期最長(zhǎng)不得超過(guò)3年。募集機(jī)構(gòu)逾期再次向投資者推介私募基金時(shí)，需重新進(jìn)行投資者風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。（）私募基金產(chǎn)品的投資者持有期間超過(guò)（）的，無(wú)需再次進(jìn)行投資者風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。A.不同、2年B.不同、3年C.同一、3年D.同一、2年【答案】C47、（）是指投資者委托主辦券商設(shè)定股票價(jià)格和數(shù)量，但沒(méi)有確定的交易對(duì)手方，交易信息將公開(kāi)顯示于交易大盤(pán)中。A.定價(jià)委托B.成交確認(rèn)委托C.協(xié)價(jià)委托D.成交委托【答案】A48、通常私人股權(quán)不包括（）A.上市公司