基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)練習(xí)提分資料

基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)練習(xí)提分資料

單選題（共50題）1、修正的MM定理認(rèn)為（）。A.企業(yè)價(jià)值會(huì)因?yàn)槠髽I(yè)融資方式改變而改變B.企業(yè)發(fā)行債券或獲取貸款越多，企業(yè)市場(chǎng)價(jià)值越大C.對(duì)負(fù)債帶來(lái)的收益與風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行適當(dāng)平衡來(lái)確定企業(yè)價(jià)值D.最佳的資本結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)是負(fù)債和所有者權(quán)益之間的一個(gè)均衡點(diǎn)【答案】B2、下列關(guān)于基金資產(chǎn)估值，表述錯(cuò)誤的是（）。A.基金管理人進(jìn)行基金估值時(shí)，可參考估值工作小組的意見(jiàn)，但不能免除其估值責(zé)任B.基金管理人每個(gè)工作日對(duì)基金資產(chǎn)估值C.基金資產(chǎn)估值的責(zé)任人是基金托管人D.基金托管人按基金合同規(guī)定，對(duì)管理人計(jì)算的基金份額凈值進(jìn)行復(fù)核【答案】C3、目前，中國(guó)外匯交易中心人民幣利率互換參考利率不包括（）。A.上海銀行間同業(yè)拆放利率B.國(guó)債回購(gòu)利率（7天）C.1年期定期存款利率D.3年期定期存款利率【答案】D4、無(wú)論是哪一種衍生工具，都會(huì)影響交易者在未來(lái)一段時(shí)間內(nèi)或未來(lái)某時(shí)點(diǎn)上的現(xiàn)金流，這體現(xiàn)了衍生工具的（）特征。A.不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性B.聯(lián)動(dòng)性C.跨期性D.杠桿性【答案】C5、某基金某年度收益為22％，同期其業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的收益為18％，滬深300指數(shù)的收益為25％，則該基金的超額收益為（）。A.-4％B.4％C.-7％D.-3％【答案】B6、以下關(guān)于資本市場(chǎng)沒(méi)有摩擦的假設(shè)，說(shuō)法不正確的是（）。A.不考慮交易成本和對(duì)紅利、股息及資本利得的征稅B.信息在市場(chǎng)中自由流動(dòng)C.任何證券的交易單位都是有限可分的D.市場(chǎng)只有一個(gè)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)借貸利率，在借貸和賣空上沒(méi)有限制【答案】C7、修正的MM定理認(rèn)為（）。A.企業(yè)價(jià)值會(huì)因?yàn)槠髽I(yè)融資方式改變而改變B.企業(yè)發(fā)行債券或獲取貸款越多，企業(yè)市場(chǎng)價(jià)值越大C.對(duì)負(fù)債帶來(lái)的收益與風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行適當(dāng)平衡來(lái)確定企業(yè)價(jià)值D.最佳的資本結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)是負(fù)債和所有者權(quán)益之間的一個(gè)均衡點(diǎn)【答案】B8、以下表述錯(cuò)誤的是（）。A.特許金融債券是指經(jīng)財(cái)政部批準(zhǔn)，由部分金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的，所籌集的資金專門用于償還不規(guī)范證券回購(gòu)債務(wù)的有價(jià)憑證B.政策性金融債的發(fā)行人是政策性金融機(jī)構(gòu)，即國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行、中國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國(guó)進(jìn)出口銀行C.金融債券是甶銀行和其他金融機(jī)構(gòu)經(jīng)特別批準(zhǔn)而發(fā)行的債券D.證券公司債和證券公司短期融資券由證券公司發(fā)行【答案】A9、壽險(xiǎn)公司通常投資于（）資產(chǎn)。A.風(fēng)險(xiǎn)較低B.風(fēng)險(xiǎn)較高C.收益較低D.收益較高【答案】B10、下列關(guān)于債券與利率的關(guān)系說(shuō)法正確的是（）。A.Ⅰ.ⅢB.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C11、某公司發(fā)行了面值為1000元的5年期零息債券，現(xiàn)在的市場(chǎng)利率為8%，那么該債券的現(xiàn)值為（）A.680.58B.680.79C.680.62D.680.54【答案】A12、目前，我國(guó)的基金會(huì)計(jì)分期以（）為單位，分期反映會(huì)計(jì)主體的財(cái)務(wù)狀況。A.季度B.月C.年度D.日【答案】D13、流動(dòng)比率小于1時(shí)，賒購(gòu)原材料若干，將會(huì)（）A.增大流動(dòng)比率B.降低流動(dòng)比率C.降低營(yíng)運(yùn)資金D.增大營(yíng)運(yùn)資金【答案】A14、下列不屬于技術(shù)分析的假定的是（）A.股票價(jià)格圍繞其內(nèi)在價(jià)值波動(dòng)B.市場(chǎng)行為涵蓋一切信息C.股價(jià)具有趨勢(shì)性運(yùn)動(dòng)規(guī)律，股票價(jià)袼沿著趨勢(shì)運(yùn)動(dòng)D.歷史會(huì)重演【答案】A15、銀行間債券市場(chǎng)的公開(kāi)市場(chǎng)一級(jí)交易商是指與（）進(jìn)行交易的債券二級(jí)市場(chǎng)參與者。A.上海清算所B.中央結(jié)算公司C.各家商業(yè)銀行D.中國(guó)人民銀行【答案】D16、企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表中，現(xiàn)金流量表的編制基礎(chǔ)是（）。A.權(quán)責(zé)發(fā)生制B.收付實(shí)現(xiàn)制C.現(xiàn)收現(xiàn)付制D.即收即付制【答案】B17、公募基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告中，基金持倉(cāng)結(jié)構(gòu)分析股票投資占比的計(jì)算方式正確的是()A.股票投資總成本/基金的投資總額B.股票投資總成本/基金資產(chǎn)凈值C.股票投資總市值/基金的投資總額D.股票投資總市值/基金資產(chǎn)凈值【答案】D18、某證券實(shí)際利率為4%，通貨膨脹率為3%，則名義利率為()。A.7%B.4%C.3%D.1%【答案】A19、（）是指在證券市場(chǎng)上首次發(fā)行對(duì)象企業(yè)普通股票的行為A.首次公開(kāi)發(fā)行B.買殼上市C.二次出售D.管理層回購(gòu)【答案】A20、關(guān)于基金公司投資交易流程，以下表述錯(cuò)誤的是()A.基金經(jīng)理可以直接向交易員下達(dá)交易指令B.基金公司投資交易流程包括風(fēng)險(xiǎn)控制環(huán)節(jié)C.交易員必須嚴(yán)格遵照公司公平交易制度執(zhí)行交易指令D.交易員收到投資指令后有權(quán)選擇適當(dāng)時(shí)機(jī)完成指令【答案】A21、遠(yuǎn)期價(jià)格是遠(yuǎn)期市場(chǎng)為當(dāng)前交易的一個(gè)遠(yuǎn)期合約而提供的交割價(jià)格，它使得遠(yuǎn)期合約的當(dāng)前價(jià)值（）。A.大于零B.小于零C.等于零D.不確定【答案】C22、國(guó)債回購(gòu)最長(zhǎng)期限不超過(guò)（）。A.半年B.一年C.兩年D.三年【答案】B23、下列情況中，不得回購(gòu)本公司股票的是（）。A.進(jìn)行投資B.公司減少注冊(cè)資本C.將股份獎(jiǎng)勵(lì)給本公司職工D.與持有本公司股份的其他公司合并【答案】A24、關(guān)于全球投資業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)（GIPS），以下表述正確的是（）。A.投資管理機(jī)構(gòu)必須披露3年以上的業(yè)績(jī)B.GIPS業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的基礎(chǔ)是輸入數(shù)據(jù)的真實(shí)、準(zhǔn)確C.投資管理機(jī)構(gòu)使用GIPS標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行披露時(shí)，必須同時(shí)遵守它提供的兩套標(biāo)準(zhǔn)D.它屬于強(qiáng)制執(zhí)行的業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)【答案】B25、（）是指投資者買入的證券，經(jīng)確認(rèn)成交后，在交收完成前全部或部分賣出。A.證券的流通轉(zhuǎn)讓B.證券的競(jìng)價(jià)交易C.證券的回轉(zhuǎn)交易D.證券的贖回交易【答案】C26、從一般意義上講，（）是為了滿足投資者風(fēng)險(xiǎn)與收益目標(biāo)所做的長(zhǎng)期資產(chǎn)的配比；是根據(jù)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，對(duì)資產(chǎn)做出一種事前的、整體性的、最能滿足投資者需求的規(guī)劃和安排。A.行業(yè)風(fēng)格配置B.全球資產(chǎn)配置C.戰(zhàn)略資產(chǎn)配置D.戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置【答案】C27、滬港通的開(kāi)展，促進(jìn)了內(nèi)地與香港之間的資本流通，其重要意義不包括（）。A.刺激人民幣資產(chǎn)需求B.降低了國(guó)內(nèi)證券市場(chǎng)的波動(dòng)性C.推動(dòng)跨境資本流動(dòng)D.完善國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)，將倒逼內(nèi)地資本市場(chǎng)制度進(jìn)行改革【答案】B28、（）不屬于基金資產(chǎn)承擔(dān)的費(fèi)用。A.基金管理費(fèi)B.基金轉(zhuǎn)換費(fèi)C.基金托管費(fèi)D.信息披露費(fèi)【答案】B29、關(guān)于債券型基金與貨幣市場(chǎng)基金，以下說(shuō)法正確的是()A.根據(jù)目前法規(guī)，貨幣基金平均剩余期限的上限為240天。B.債券基金的投資組合久期越長(zhǎng)，面臨的利率風(fēng)險(xiǎn)越小C.根據(jù)目前法規(guī)，貨幣基金債券正回購(gòu)的資金余額不得超過(guò)凈資產(chǎn)的40%D.根據(jù)目前法規(guī)，封閉式債券基金的杠桿率上限為200%【答案】D30、某企業(yè)2015年凈利潤(rùn)10億元，銷售利潤(rùn)率20%，則該企業(yè)的銷售收入是（）億元。A.50B.10C.8D.2【答案】A31、在證券市場(chǎng)上選擇一些具有代表性的證券(或全部證券)，通過(guò)對(duì)證券的交易價(jià)格進(jìn)行平均和動(dòng)態(tài)對(duì)比從而生成指數(shù)，借此來(lái)反映某一類證券(或整個(gè)市場(chǎng))價(jià)格的變化情況，這就是()。A.股價(jià)指數(shù)B.債券價(jià)格指數(shù)C.基金價(jià)格指數(shù)D.證券價(jià)格指數(shù)【答案】D32、以下統(tǒng)計(jì)量中，描述統(tǒng)計(jì)樣本偏離其均值程度的是（）。A.中位數(shù)B.分位數(shù)C.相關(guān)系數(shù)D.方差【答案】D33、我國(guó)的基金會(huì)計(jì)核算細(xì)化到了（）。A.年B.日C.季度D.月【答案】B34、下列有關(guān)回購(gòu)協(xié)議利率影響因素的表述，正確的是（）。A.抵押證券的流動(dòng)性越好、信用程度越高，回購(gòu)利率越高B.一般來(lái)說(shuō)，回購(gòu)期限越短，抵押品的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)越低，回購(gòu)利率越低C.若采用實(shí)物交割，回購(gòu)利率較高D.同業(yè)拆借市場(chǎng)、票據(jù)市場(chǎng)等利率的高低會(huì)對(duì)回購(gòu)市場(chǎng)利率的高低產(chǎn)生反向影響【答案】B35、除中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定外，以下行為中DQII基金一定不得有的是（）A.購(gòu)買貴金屬B.交易金融衍生品C.投資公募基金D.借入現(xiàn)金【答案】A36、風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)意愿取決于投資者的（）。A.心理預(yù)期B.投資預(yù)期C.資金流動(dòng)性D.風(fēng)險(xiǎn)厭惡程度【答案】D37、一般而言，擁有更多財(cái)富的個(gè)人投資者，風(fēng)險(xiǎn)承受能力也（）。A.更強(qiáng)B.更低C.不能比較D.不確定【答案】A38、下列幾種因素中，對(duì)股票價(jià)格影響最大的是（）A.預(yù)期的利潤(rùn)B.以往的利潤(rùn)C(jī).當(dāng)年的利潤(rùn)D.前幾年的平均利潤(rùn)【答案】A39、()是不動(dòng)產(chǎn)的主要類別。A.房地產(chǎn)B.住宅型建筑物C.公寓D.商業(yè)不動(dòng)產(chǎn)【答案】A40、影響基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的主要因素有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】A41、A方案在三年中每年年初付款100元，B方案在三年中每年年末付款100元，若利率為10%，則二者在第三年年末時(shí)的終值相差（）元。A.33.1B.31.3C.133.1D.13.31【答案】A42、下列對(duì)貝塔系數(shù)（β）的使用表達(dá)正確的是（）。A.貝塔系數(shù)小于0時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)方向與市場(chǎng)一致B.貝塔系數(shù)大于0時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)方向與市場(chǎng)相反C.貝塔系數(shù)大于1時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)幅度與市場(chǎng)一致D.貝塔系數(shù)小于1（大于0）時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)幅度比市場(chǎng)小【答案】D43、QFII的設(shè)立標(biāo)準(zhǔn)中關(guān)于托管人資格的規(guī)定，應(yīng)具備的條件不包括（）。A.設(shè)有專門的資產(chǎn)托管部B.實(shí)收資本不少于80億元人民幣C.具備外匯指定銀行資格和經(jīng)營(yíng)人民幣業(yè)務(wù)資格D.最近2年沒(méi)有重大違反外匯管理規(guī)定的記錄【答案】D44、某公司發(fā)行普通股1億股，每股面值1元，每股發(fā)行價(jià)3元，則下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A.計(jì)入資本公積2億元B.計(jì)入所有者權(quán)益1億元C.本次共募集資金3億元D.本次發(fā)行是溢價(jià)發(fā)行【答案】B45、()是財(cái)政部代表中央政府發(fā)行的債券。A.地方政府債B.國(guó)債C.公司債券D.固定利率債券【答案】B46、下列關(guān)于資本結(jié)構(gòu)的和債權(quán)資本的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A.資本結(jié)構(gòu)是指企業(yè)資本總額中各種資本的構(gòu)成比例。最基本的資本結(jié)構(gòu)是債權(quán)資本和權(quán)益資本的比例，通常用債務(wù)股權(quán)比率或資產(chǎn)負(fù)債率表示B.—個(gè)公司的總資本是1000萬(wàn)元，其中有300萬(wàn)元的債權(quán)資本和700萬(wàn)元的權(quán)益資本，那么該公司的資本結(jié)構(gòu)即包含30%的債務(wù)和70%的權(quán)益，該公司的資產(chǎn)負(fù)債率是30%C.有負(fù)債的公司被稱為杠桿公司，一個(gè)擁有100%權(quán)益資本的公司被稱為完全杠桿公司，因?yàn)樗鼪](méi)有債權(quán)資本D.債權(quán)資本是通過(guò)借債方式籌集的資本，公司向債權(quán)人（如銀行、債券持有人及供應(yīng)商等）借入資金，定期向他們支付【答案】C47、在杜邦財(cái)務(wù)分析體系中，假設(shè)其他情況相同，下列說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）。A.權(quán)益乘數(shù)大則資產(chǎn)凈利率大B.權(quán)益乘數(shù)大則凈資產(chǎn)收益率大C.權(quán)益乘數(shù)等于股東權(quán)益比率的倒數(shù)D.權(quán)益乘數(shù)大則財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)大【答案】A48、我國(guó)證券交易所是在權(quán)益登記日（B股為最后交易日）的（）對(duì)該證券作除權(quán)、除息處理。A.當(dāng)日B.前一交易日C.次一交易日D.后第7個(gè)交易日