淺探農(nóng)發(fā)行面向低碳金融、建設(shè)“綠色銀行”的路徑選擇

2020年9月，綠色經(jīng)濟(jì)發(fā)展“雙碳”目標(biāo)被提出，這意味著中國將采取更加有力的政策措施，實(shí)現(xiàn)2030年前碳排放達(dá)峰，2060年前實(shí)現(xiàn)碳中和，表明我國經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展進(jìn)入新階段，綠色轉(zhuǎn)型是其中的重要推動力?；凇吨袊L期低碳發(fā)展戰(zhàn)略與轉(zhuǎn)型路徑研究》調(diào)查，我國開展低碳項(xiàng)目的開發(fā)投資，以實(shí)現(xiàn)到二十一世紀(jì)中葉深度脫碳目標(biāo)，至少需要127億元的綠色投資；要實(shí)現(xiàn)“雙碳”目標(biāo)，每年至少需要3.7萬億元的綠色投資，這遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出了政府財(cái)政的承受范圍，必須要有社會資本的補(bǔ)充。目前，聯(lián)合國發(fā)布的2055個(gè)清潔發(fā)展機(jī)制，我國占748個(gè)，占比為36.4%。全球平均年核準(zhǔn)減排量額度為30405.71萬噸，我國占比59.28%。由此可見，農(nóng)發(fā)行要充分把握歷史時(shí)機(jī)，結(jié)合農(nóng)業(yè)政策性金融的比較優(yōu)勢，進(jìn)一步助推我國環(huán)保經(jīng)濟(jì)發(fā)展理念。中共中央、國務(wù)院關(guān)于全面、準(zhǔn)確貫徹落實(shí)新發(fā)展理念和做好碳達(dá)峰、碳中和工作的意見也強(qiáng)調(diào)，“要積極發(fā)展綠色金融，鼓勵金融機(jī)構(gòu)在發(fā)展政策上提供長期穩(wěn)定的融資支持，實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰、碳中和。符合營銷和法治原則”。一、低碳金融在我國的發(fā)展歷程對低碳金融的政策性金融發(fā)展機(jī)制進(jìn)行研究，可以清晰地看到，低碳金融受到我國高度關(guān)注。低碳金融的思維，源于我國目前的氣候變化要履行對應(yīng)的國際公約，即《聯(lián)合國氣候變化框架公約》以及《京都議定書》，基于這兩項(xiàng)公約，充分考慮全球環(huán)保新要求、新趨勢，才能充分發(fā)揮自身的獨(dú)特優(yōu)點(diǎn)。我國是大型發(fā)展中國家，要有積極落實(shí)減排節(jié)能指標(biāo)、完成自身業(yè)務(wù)的職責(zé)和義務(wù)。我國產(chǎn)生的二氧化碳及工業(yè)污染，在一定程度上降低了我國應(yīng)獲取的經(jīng)濟(jì)效益以及社會效益。因此，我國要大力實(shí)施可持續(xù)發(fā)展減排項(xiàng)目，避免溫室氣體大量排放。在2018年至2023年，我國工業(yè)飛速發(fā)展，碳排放量翻倍，導(dǎo)致我國投入大量資金進(jìn)行環(huán)保工作。雖然我國受此影響，但也從一定角度證明了碳排放改進(jìn)潛力，且吸引眾多的機(jī)構(gòu)投資者參與，改善其碳交易排放量。通過文獻(xiàn)研究可得知，國外與我國金融機(jī)構(gòu)增設(shè)排放配額交易基金，反映碳市場趨勢和熱情，逐步建立有序的市場指標(biāo)。根據(jù)最終估算，我國碳市場生產(chǎn)率相對較低，結(jié)合現(xiàn)有的市場發(fā)展趨勢，我國碳市場的總投資金額為6000多億元，但潛在的投資累計(jì)金額為8000億元。這就要求我國結(jié)合未來發(fā)展趨勢，打造指定項(xiàng)目基金，實(shí)現(xiàn)交易?？深A(yù)見的是，在未來隨著我國金融活動的大力推廣，我國碳金融市場發(fā)展?jié)摿泳薮?。隨著國際碳交易市場的興起，碳排放將徹底融入我國，并發(fā)揮巨大的商業(yè)價(jià)值。在過去幾年里，我國不少銀行基于“三農(nóng)”視角，試探性地參與低碳金融的政策，并提出對應(yīng)的融資方案，節(jié)能服務(wù)、商業(yè)模式、EMC和融資租賃模式的實(shí)現(xiàn)，在一定程度上降低了我國的項(xiàng)目開發(fā)成本和相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。二、農(nóng)發(fā)行發(fā)展綠色金融的歷史機(jī)遇近年來，我國綠色轉(zhuǎn)型發(fā)展政策框架逐步完善，財(cái)政、貨幣、產(chǎn)業(yè)等政策激勵力度不斷加大，1+N政策框架不斷完善，綠色金融統(tǒng)計(jì)、信息披露、監(jiān)管工具、評價(jià)認(rèn)證等標(biāo)準(zhǔn)逐步完善。通過農(nóng)業(yè)政策性金融政策，農(nóng)發(fā)行有效地為國家“雙碳”目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)做出了貢獻(xiàn)，這不僅是金融社會責(zé)任實(shí)踐的體現(xiàn)，也是充分運(yùn)用重要政策路線、實(shí)現(xiàn)自身跨越式發(fā)展的需要。綠色投資將出現(xiàn)新的增長點(diǎn)。首先，脫碳行業(yè)進(jìn)入一個(gè)重要的投資時(shí)期。《碳中和愿景下的綠色金融行動計(jì)劃研究》指出，2021年至2030年，新型節(jié)能建筑、替代性質(zhì)的清潔能源、碳封存等關(guān)鍵技術(shù)領(lǐng)域的低碳技術(shù)投資額將達(dá)到50萬億元，投資主要集中在雙碳進(jìn)程的早期階段。其次，新基建建設(shè)的迅猛增長。根據(jù)工業(yè)和信息化部發(fā)布的《新基建》發(fā)展白皮書，到2025年，我國“新基建”投資總額將超過17億元，其中綠色產(chǎn)業(yè)投入資金規(guī)模將超過7萬億元。“新基建”領(lǐng)域的眾多投資項(xiàng)目，與政策性金融功能布局遙相呼應(yīng)、相得益彰，為農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行提供了廣闊的投資空間。最后，支持減少二氧化碳排放的措施越來越多。2021年，中國人民銀行發(fā)布《關(guān)于出臺支持碳減排措施有關(guān)問題的通知》，為支持減少二氧化碳排放創(chuàng)造了結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具，同時(shí)，人民銀行為金融機(jī)構(gòu)申請?jiān)摯胧┐_立了碳減排核算和披露的前提條件，讓申領(lǐng)的各類金融機(jī)構(gòu)受到全社會的監(jiān)督。三、農(nóng)發(fā)行發(fā)展低碳金融的路徑選擇(一)制定低碳金融發(fā)展規(guī)劃制定政策性金融項(xiàng)下的低碳金融發(fā)展規(guī)劃，要考慮現(xiàn)有的發(fā)展目標(biāo)?；谵r(nóng)發(fā)行現(xiàn)有政策產(chǎn)品，考慮出現(xiàn)問題的原因，做好長遠(yuǎn)、規(guī)范、有特色的路徑設(shè)計(jì)和布局，要明確農(nóng)發(fā)行低碳金融的發(fā)展優(yōu)勢，制定長期有效的系統(tǒng)工程[1]。一是要引入低碳環(huán)保概念，為政策性金融、低碳信貸發(fā)展提供指向，大力支持生態(tài)環(huán)境保護(hù)建設(shè)以及能源利用、循環(huán)經(jīng)濟(jì)、綠色農(nóng)產(chǎn)品制造等。二是制定“雙碳”戰(zhàn)略目標(biāo)，打造綠色金融銀行品牌，剖析各分支機(jī)構(gòu)的量化任務(wù)并以此作為評價(jià)的重要內(nèi)容，充分發(fā)揮目標(biāo)評價(jià)作用，把發(fā)展綠色金融作為嚴(yán)格要求和自覺行動。三是優(yōu)化二氧化碳減排量和企業(yè)融資投資的資源配置，傾斜信貸規(guī)模、經(jīng)濟(jì)資本和激勵措施，儲備優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目和客戶群，推動氣候能源金融產(chǎn)品的開發(fā)和普及使用。四是推進(jìn)政策性融資，發(fā)揮其獨(dú)特優(yōu)勢，結(jié)合5年、10年等金融發(fā)展長期規(guī)劃，讓銀行自主定價(jià)、金融產(chǎn)品自主創(chuàng)新、對應(yīng)服務(wù)自主優(yōu)化。五是選擇合適的區(qū)域進(jìn)行試點(diǎn)，通過試點(diǎn)完成有效的金融支持，從而產(chǎn)生結(jié)構(gòu)性示范作用。通過上述制度安排，使金融政策流入符合低碳發(fā)展要求的領(lǐng)域，促進(jìn)我國低碳事業(yè)精準(zhǔn)發(fā)展[2]。(二)開發(fā)對應(yīng)金融產(chǎn)品及交易模式大力開發(fā)對應(yīng)金融產(chǎn)品及交易模式，例如，低碳金融信貸產(chǎn)品要結(jié)合我國時(shí)代發(fā)展形勢，保障其自身的交易體系得以完善。圍繞高質(zhì)量有機(jī)農(nóng)業(yè)的要求，積極支持有機(jī)加工農(nóng)業(yè)、廢棄物資源利用、農(nóng)業(yè)節(jié)水工程等領(lǐng)域，推動清潔農(nóng)業(yè)生產(chǎn)。按照生態(tài)生存能力要求，大力支持農(nóng)村人居環(huán)境建設(shè)，支持改善農(nóng)村廢水和垃圾處理，改善農(nóng)村供水和農(nóng)村廁所，提高農(nóng)村生活質(zhì)量等環(huán)境問題。加大投入，營造農(nóng)村生態(tài)環(huán)境，支持土壤重金屬加工和農(nóng)業(yè)分散源，支持綠色能源和綠色交通發(fā)展，尋找新的業(yè)務(wù)增長點(diǎn)。例如，扶持環(huán)境友好型項(xiàng)目以及新能源項(xiàng)目，包括各項(xiàng)環(huán)保技術(shù)、林業(yè)再造項(xiàng)目、水循環(huán)項(xiàng)目等，可以實(shí)現(xiàn)全新的能源建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)。探索發(fā)展基于排放權(quán)的現(xiàn)金交易、期貨交易、遠(yuǎn)期交易等，使低碳經(jīng)濟(jì)發(fā)展能夠?qū)崿F(xiàn)更新，協(xié)助政府或企業(yè)發(fā)行一定時(shí)期的碳債券以籌集資金。打造租賃咨詢服務(wù)，為對應(yīng)項(xiàng)目提供設(shè)備租賃方法，實(shí)現(xiàn)信息支持以及交易支持，為未來環(huán)保行業(yè)實(shí)現(xiàn)融資。通過上述產(chǎn)品和交易模式，增強(qiáng)農(nóng)發(fā)行在低碳金融中的競爭優(yōu)勢，大力促進(jìn)我國開展節(jié)能減排、減輕碳排放。低碳金融透明合理，具有高度優(yōu)勢。低碳金融以“碳排放”作為買賣，可以完成現(xiàn)貨、期貨等操作。因此，金融產(chǎn)品創(chuàng)新主要集中于兩方面，一種是綠色信貸創(chuàng)新，而另一種則是基于排放權(quán)交易基礎(chǔ)上的創(chuàng)新[3]。綠色信貸的創(chuàng)新，結(jié)合外部環(huán)境建設(shè)，能夠打造政策體系最為成熟的金融產(chǎn)品，使農(nóng)發(fā)行推動綠色信貸發(fā)展實(shí)現(xiàn)多元化成長。結(jié)合對應(yīng)的指導(dǎo)文件，將綠色債券綠色信貸納入定量考核范圍，改變傳統(tǒng)金融產(chǎn)品不符合實(shí)際要求等問題。要加強(qiáng)與我國碳交易結(jié)算公司、氣候相關(guān)金融信息披露工作組等機(jī)構(gòu)合作，與政府、主要參與企業(yè)和對等機(jī)構(gòu)建立情景化碳金融服務(wù)平臺。同時(shí)，農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行應(yīng)結(jié)合不同地區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的特點(diǎn)，在多個(gè)行業(yè)開發(fā)創(chuàng)新的綠色信貸產(chǎn)品，加大綠色信貸的投資力度，如生態(tài)保護(hù)、人居環(huán)境、綠色園區(qū)、綠色農(nóng)業(yè)、農(nóng)村土地綜合整治、林業(yè)開發(fā)與保護(hù)、水資源開發(fā)與利用等多個(gè)領(lǐng)域。(三)加強(qiáng)外部發(fā)展環(huán)境建設(shè)各級分支機(jī)構(gòu)要主動加強(qiáng)與地方黨政有關(guān)部門的聯(lián)系，加強(qiáng)市場調(diào)研和客戶營銷。要積極與國家發(fā)改委、財(cái)政局、農(nóng)業(yè)農(nóng)村局以及地方國有企業(yè)溝通，研究綠色金融領(lǐng)域合作方向和路徑。各級分支機(jī)構(gòu)要完善各項(xiàng)金融服務(wù)，提高服務(wù)能力和水平，積極滿足市場需求，重點(diǎn)開展涉農(nóng)綠色企業(yè)和節(jié)能環(huán)保項(xiàng)目的營銷，打造農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行綠色金融品牌銀行。此外，積極尋求合作伙伴，并建立相應(yīng)的管理機(jī)制。全面強(qiáng)化與碳金融業(yè)務(wù)相關(guān)聯(lián)的機(jī)構(gòu)或平臺，實(shí)現(xiàn)交流合作。面向未來的綠色金融研究機(jī)構(gòu)，與高校政府部門以及專業(yè)企業(yè)進(jìn)行聯(lián)系，探究合理的發(fā)展路徑。此外，對于綠色金融未來的發(fā)展方向，要了解綠色金融的可行性以及我國對綠色金融的支持度。對于前沿研究以及模型開發(fā)，要建立可行的分析標(biāo)準(zhǔn)。如綠色金融發(fā)展模式，全方面課題研究。向整個(gè)公眾強(qiáng)調(diào)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行的政策優(yōu)勢，并改善和提高獲得信貸資金支持的機(jī)會[4]。在開展信貸業(yè)務(wù)時(shí)，還需要實(shí)現(xiàn)投資服務(wù)、咨詢服務(wù)和重組服務(wù)的同步提升，以確保較高的市場彈性。為了大力發(fā)展碳交易租賃和咨詢服務(wù)，我們還可以探索設(shè)立融資租賃中心的可能性，為CDM項(xiàng)目提供設(shè)備租賃服務(wù)；同時(shí)我們可以依托低碳交易信息的好處，充當(dāng)CDM項(xiàng)目顧問，提供信息支持和碳交易便利排放貿(mào)易公司。(四)結(jié)合現(xiàn)狀積極培養(yǎng)高端人才結(jié)合現(xiàn)狀，培養(yǎng)對應(yīng)的高端人才。只有充分保障人才投入低碳金融領(lǐng)域，完成職能調(diào)節(jié)，才能切實(shí)落實(shí)優(yōu)化自身業(yè)務(wù)范圍、提升服務(wù)水平[5]。一是進(jìn)一步擴(kuò)大改革范疇，避免人員資源匱乏。人才缺失一直是干擾農(nóng)發(fā)行發(fā)展的瓶頸，同時(shí)也是農(nóng)發(fā)行需要改進(jìn)的重點(diǎn)問題。低碳經(jīng)濟(jì)對于人才的要求不僅是要有高較的業(yè)務(wù)素質(zhì)，同時(shí)還要有對應(yīng)的法律認(rèn)知以及學(xué)科知識。二是要打造一支高品質(zhì)的人才管理隊(duì)伍，通過貸款審查、風(fēng)險(xiǎn)防控等方式，圍繞經(jīng)濟(jì)低碳特點(diǎn)，有針對性地開展業(yè)務(wù)培訓(xùn)規(guī)劃，使相關(guān)人員充分了解環(huán)保政策法規(guī)以及對應(yīng)信貸業(yè)務(wù)的專業(yè)知識，不給不良行為留有可乘之機(jī)。三是建立責(zé)任明細(xì)管理機(jī)制，從人才建設(shè)現(xiàn)狀分析，農(nóng)業(yè)政策性金融機(jī)構(gòu)流人才流失的問題較為嚴(yán)重。加強(qiáng)企業(yè)文化建設(shè)，打造合理的用人機(jī)制，實(shí)現(xiàn)人才儲備，有效避免低碳金融在發(fā)展過程中出現(xiàn)的問題。四是推進(jìn)應(yīng)對氣候變化融資專家培訓(xùn)，組織綠色理念培訓(xùn)、政策解讀、風(fēng)險(xiǎn)管理等各類綠色金融業(yè)務(wù)培訓(xùn)，加強(qiáng)環(huán)境、農(nóng)林、氣候、能源等專業(yè)人才儲備，推動建立綠色金融專營業(yè)務(wù)單元。(五)創(chuàng)新新型擔(dān)保制度積極探索碳排放權(quán)質(zhì)押貸款。碳排放權(quán)擔(dān)保融資，是碳交易的一種表現(xiàn)形式，鑒于碳市場龐大、二氧化碳減排困難的形勢，以碳權(quán)為質(zhì)押的信用額度融資無疑是綠色金融和碳交易豐富創(chuàng)新保障方式的重要延伸和補(bǔ)充。第一，應(yīng)特別注意碳配額，必須是碳登記者節(jié)能減排后剩余的二氧化碳排放配額，或者可以節(jié)省的碳配額，否則將無法交易。第二，質(zhì)押協(xié)議可能包含及時(shí)補(bǔ)充的條件，即當(dāng)質(zhì)押貸款份額達(dá)到一定限額時(shí)，公司應(yīng)及時(shí)締結(jié)碳排放權(quán)或其他等值抵質(zhì)押物，以增加信用額度。同時(shí)，有必要對違約責(zé)任規(guī)定更嚴(yán)格、更詳細(xì)的條件，包括但不限于采取糾正措施、賠償損失等。第三，要了解在市場發(fā)展中參與者是否了解碳抵押貸款，并支持碳抵押貸款開展的各項(xiàng)策略，有高度的參與積極性。能夠調(diào)節(jié)參與者之間出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)、利益之間關(guān)聯(lián)，發(fā)揮客觀的接納作用。所有的參與者都要積極配合，發(fā)揮利益最大化，降低風(fēng)險(xiǎn)。第四，明確資產(chǎn)評估機(jī)制，對于權(quán)威機(jī)構(gòu)碳價(jià)評估促進(jìn)效果。在設(shè)置日常評估機(jī)制時(shí)，資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)能夠組建專業(yè)的評估團(tuán)隊(duì)，對碳分擔(dān)排放評估項(xiàng)目進(jìn)行審批監(jiān)測。確定估值結(jié)果，并與其他主體進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)偂?六)推進(jìn)自身碳減排，擦亮“綠色銀行”品牌在活動以及對應(yīng)的管理架構(gòu)中，促進(jìn)碳減排，有效達(dá)到我國碳綜合的相關(guān)政策。例如，要完善專門機(jī)構(gòu)的能源管理機(jī)制。在必要情況下，定期開展碳排放檢查，了解目前的碳強(qiáng)度以及碳足跡，做好節(jié)能減排措施，完成設(shè)備高效利用以及綠色采購，滿足辦公樓設(shè)備的綠色執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)。還要對已有的金融體系進(jìn)行優(yōu)化，保障金融體系符合綠色發(fā)展措施。通過綠色公共采購、辦公設(shè)備綠色標(biāo)準(zhǔn)，滿足碳減排的要求。對于電子金融體系，要滿足自動化、技術(shù)化。鼓