財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)課件

財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)

目錄債券股票基金期貨銀行理財(cái)產(chǎn)品互聯(lián)網(wǎng)金融財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)

目錄債券股票基金期貨銀行理財(cái)產(chǎn)品互聯(lián)網(wǎng)金融財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)股票股票是由股份公司股票是股份有限公司在籌集資本時(shí)向出資人發(fā)行的股份憑證。股票代表著其持有者（即股東）對(duì)股份公司的所有權(quán)。股東所擁有的公司所有權(quán)份額的大小，取決于其持有的股票數(shù)量占公司總股本的比重。股票一般可以通過(guò)買(mǎi)賣(mài)方式有償轉(zhuǎn)讓?zhuān)蓶|能通過(guò)股票轉(zhuǎn)讓收回其投資，但不能要求公司返還其出資。股東與公司之間的關(guān)系不是債權(quán)債務(wù)關(guān)系。股東是公司的所有者，以其出資額為限對(duì)公司負(fù)有限責(zé)任，承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，分享收益。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)股票基本特征不可償還性

股票是一種無(wú)償還期限的有價(jià)證券，投資者認(rèn)購(gòu)了股票后，就不能再要求退股，只能到二級(jí)市場(chǎng)賣(mài)給第三者。股票的轉(zhuǎn)讓只意味著公司股東的改變，并不減少公司資本。參與性

股東有權(quán)出席股東大會(huì)，選舉公司董事會(huì)，參與公司重大決策。股票持有者的投資意志和享有的經(jīng)濟(jì)利益，通常是通過(guò)行使股東參與權(quán)來(lái)實(shí)現(xiàn)的。股東參與公司決策的權(quán)利大小，取決于其所持有的股份的多少.從實(shí)踐中看，只要股東持有的股票數(shù)量達(dá)到左右決策結(jié)果所需的實(shí)際多數(shù)時(shí)，就能掌握公司的決策控制權(quán)。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)股票基本特征收益性

股東憑其持有的股票，有權(quán)從公司領(lǐng)取股息或紅利，獲取投資的收益。股息或紅利的大小，主要取決于公司的盈利水平和公司的盈利分配政策。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)股票市場(chǎng)股票市場(chǎng)：股票投資者之間按照市場(chǎng)價(jià)格對(duì)股票所進(jìn)行交易的場(chǎng)所。我國(guó)目前的證券交易所是上海證券交易所和深圳證券交易所。國(guó)內(nèi)絕大部份中大型公司，均在上海交易所進(jìn)行掛牌上市。國(guó)內(nèi)絕大部份中、小、及創(chuàng)業(yè)初期企業(yè)，均在深圳交易所掛牌上市。上證指數(shù)，亦稱(chēng)上證綜合指數(shù)，以上海證券交易所掛牌上市的全部股票為計(jì)算范圍，以發(fā)行量為權(quán)數(shù)綜合計(jì)算得來(lái)的指數(shù)深證成指，亦稱(chēng)深圳成份指數(shù)，由深交所抽取權(quán)重較大的上市公司,進(jìn)行加權(quán)平均所得到的指數(shù).財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)股票價(jià)格股票本身沒(méi)有價(jià)值，但它可以當(dāng)做商品出賣(mài)，并且有一定的價(jià)格。股票的買(mǎi)賣(mài)實(shí)際上是買(mǎi)賣(mài)獲得股息的權(quán)利。股票價(jià)格的漲跌，取決于公司的運(yùn)營(yíng)情況及二級(jí)投資市場(chǎng)的認(rèn)可情況。當(dāng)運(yùn)營(yíng)情況良好，則意味著股息增多或是預(yù)期的股息將要增加，投資者爭(zhēng)相購(gòu)入，這個(gè)股份公司的股票價(jià)格就會(huì)上漲；當(dāng)運(yùn)營(yíng)情況差時(shí)，投資者爭(zhēng)相賣(mài)出，則意味著股票價(jià)格就會(huì)下跌。

財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)股票上市公司通過(guò)上市，募集公眾資金用于企業(yè)經(jīng)營(yíng)，有利于公司的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。公司上市可成為大眾的投資對(duì)象，因而容易吸收投資大眾的儲(chǔ)蓄資金，擴(kuò)大了籌資的來(lái)源。股票上市后，上市公司的股權(quán)就分散在千千萬(wàn)萬(wàn)個(gè)大小不一的投資者手中，這種股權(quán)分散化能有效地避免公司被少數(shù)股東單獨(dú)支配的危險(xiǎn)，賦予公司更大的經(jīng)營(yíng)自由度。股票交易所對(duì)上市公司股票行情及定期會(huì)計(jì)表冊(cè)的公告，起了一種廣告效果，有效地?cái)U(kuò)大了上市公司的知名度，提高上市公司的信譽(yù)。公司上市后，可讓原始股票持有人身家一夜暴漲。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)A股、港股、滬港通A股：人民幣普通股票。國(guó)境內(nèi)的公司發(fā)行，供境內(nèi)機(jī)構(gòu)、組織或個(gè)人（不含臺(tái)、港、澳投資者）以人民幣認(rèn)購(gòu)和交易的普通股股票。港股：香港聯(lián)合交易所上市的股票滬港通：滬港通是指上海證券交易所和香港聯(lián)合交易所允許兩地投資者通過(guò)當(dāng)?shù)刈C券公司（或經(jīng)紀(jì)商）買(mǎi)賣(mài)規(guī)定范圍內(nèi)的對(duì)方交易所上市的股票滬港通條件限制：一、投資標(biāo)的（規(guī)定范圍內(nèi)的股票）二、投資額度（滬總額3000億，每日130億，港2500億，每日105億）

三、投資者（機(jī)構(gòu)投資者或證券資金超過(guò)50萬(wàn)的個(gè)人投資者）財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)A股和港股的區(qū)別類(lèi)別A股港股交易時(shí)間9：30

-11：3013：00-15：009：30-12：0013：00-16：00交易幣種人民幣

港幣,個(gè)別股票人民幣或美元交易單位100股/手發(fā)行公司自行決定交易規(guī)則T+1交易T+1交收T+0交易T+2交收漲跌限制10%（ST5%）無(wú)限制交易費(fèi)用經(jīng)紀(jì)傭金0.03%-0.3%最低5元0.15%-0.25%最低100港元印花稅0.1%(賣(mài)方)0.1%(買(mǎi)賣(mài)雙方均須繳付)交易征費(fèi)(證監(jiān)會(huì))無(wú)0.0027%交易費(fèi)(交易所)無(wú)0.005%中央結(jié)算費(fèi)用無(wú)0.002%最低5港幣其他過(guò)戶(hù)費(fèi)：上海1000股收1元存入（提?。┕善睂?shí)物費(fèi)交收指示費(fèi)、股份轉(zhuǎn)賬等。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)

目錄債券股票基金期貨銀行理財(cái)產(chǎn)品互聯(lián)網(wǎng)金融財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)債券債券是政府、金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)等機(jī)構(gòu)直接向社會(huì)借債籌措資金時(shí)，向投資者發(fā)行，并且承諾按規(guī)定利率支付利息并按約定條件償還本金的債權(quán)債務(wù)憑證。1、債券發(fā)行人（國(guó)家、金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)）為資金借入方。2、購(gòu)買(mǎi)債券的投資者是資金的借出者。3、發(fā)行人（借入者）需要在規(guī)定時(shí)間內(nèi)還本付息。4、債券是債的證明書(shū)，具有法律效力。債券購(gòu)買(mǎi)者與發(fā)行者之間是一種債權(quán)債務(wù)關(guān)系，債券發(fā)行人即債務(wù)人，投資人（債券持有者）即債權(quán)人。

財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)債券種類(lèi)按發(fā)行主體分其中，公司（企業(yè)債）存在兩種形式：普通債券和可轉(zhuǎn)換債券。

可轉(zhuǎn)換債券：特定時(shí)期內(nèi)可按某一固定比例轉(zhuǎn)換成普通股票。類(lèi)別說(shuō)明政府債券政府為籌集資金而發(fā)行的債券。主要包括國(guó)債，財(cái)政債券等，其中最主要的是國(guó)債。金融債券銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的債券。在我國(guó)目前金融債券主要由國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行、進(jìn)出口銀行等政策性銀行發(fā)行。公司（企業(yè)債）公司債券是企業(yè)依照法定程序發(fā)行，約定在一定時(shí)間內(nèi)還本付息的債券。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)債券選擇一、發(fā)行主體二、到期收益率三、償還期限四、信用等級(jí)利率周期銀行存款國(guó)債企業(yè)債活期0.35%//一年期2.75%//三年期4%5%6-7%五年期4.75%5.41%7-8%財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)

目錄債券股票基金期貨銀行理財(cái)產(chǎn)品互聯(lián)網(wǎng)金融財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)基金從廣義上說(shuō)，基金是指為了某種目的而設(shè)立的具有一定數(shù)量的資金。主要包括信托投資基金、公積金、保險(xiǎn)基金、退休基金，各種基金會(huì)的基金。從狹義上說(shuō)，人們平常所說(shuō)的基金主要是指證券投資基金。通俗來(lái)講，定義就是指集中眾多投資者的資金，交給專(zhuān)家去投資理財(cái)。專(zhuān)家理財(cái)、集合投資是證券投資基金的兩大特點(diǎn)財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)基金的分類(lèi)根據(jù)投資基金的組織形式的不同，可分為公司型基金與契約型基金公司型基金：是指投資者根據(jù)公司法組成以營(yíng)利為目的，投資于特定對(duì)象的股份投資公司。在美國(guó)，公司型基金占絕對(duì)主導(dǎo)地位，且法律不允許設(shè)立契約型基金。契約型基金：是指由投資者（受益人）、基金管理人（委托人）、基金保管機(jī)構(gòu)（托管人）三者作為當(dāng)事人，通過(guò)簽訂基金契約的形式發(fā)行受益憑證而設(shè)立的一種基金。三者權(quán)利義務(wù)在基金合同中體現(xiàn)。我國(guó)均是契約型基金。委托人通常為基金公司，托管人為銀行。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)基金的分類(lèi)根據(jù)基金發(fā)行方式不同，基金可分為封閉式基金和開(kāi)放式基金。封閉式基金：是指在設(shè)立基金時(shí)，規(guī)定基金的封閉期限及固定基金發(fā)行規(guī)模，在封閉期限內(nèi)投資者不能向基金管理公司提出申購(gòu)及贖回，基金只能在證券交易所或其它交易場(chǎng)所轉(zhuǎn)讓。開(kāi)放式基金：是指基金設(shè)立時(shí)，其基金的規(guī)模不固定，投資者可隨時(shí)申購(gòu)，也可隨時(shí)向基金公司或銀行等中介機(jī)構(gòu)提出贖回的一種基金。開(kāi)放式基金是我國(guó)目前市場(chǎng)上的主要形式。

財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)封閉式基金和開(kāi)放式基金的不同基金的分類(lèi)財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)基金的分類(lèi)根據(jù)投資對(duì)象不同，又可分為股票型基金、債券型基金、貨幣型基金余額寶：馬云和天弘基金合作，將客戶(hù)資金投資于貨幣型基金，并成功讓天弘基金成為國(guó)內(nèi)最大的基金管理公司?；痤?lèi)別說(shuō)明股票型基金主要投資于股票的基金，其股票投資占資產(chǎn)凈值比例≧60%債券型基金主要投資于債券的基金，其債券投資占資產(chǎn)凈值比例≧80%貨幣型基金主要投資于貨幣市場(chǎng)工具的基金，貨幣市場(chǎng)工具包括短期債券、央行票據(jù)、回購(gòu)、同業(yè)存款、大額存單、商業(yè)票據(jù)等。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)基金的分類(lèi)股票型基金、債券型基金、貨幣型基金比較財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)2014年基金收益率排名主動(dòng)股票開(kāi)放型基金基金前五名基金后五名基金名稱(chēng)漲跌幅基金名稱(chēng)漲跌幅工銀瑞信金融地產(chǎn)102.49農(nóng)銀策略精選-16.32海富通國(guó)策導(dǎo)向71.70上投摩根內(nèi)需動(dòng)力-13.90工銀瑞信信息產(chǎn)業(yè)64.31廣發(fā)核心精選-9.76交銀阿爾法核心62.66上投摩根成長(zhǎng)先鋒-8.34寶盈策略增長(zhǎng)61.50大成健康產(chǎn)業(yè)-7.96財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)2014年基金收益率排名債券型基金基金前五名基金后五名基金名稱(chēng)漲跌幅基金名稱(chēng)漲跌幅建信轉(zhuǎn)債增強(qiáng)A97.24益民利多債券2.38長(zhǎng)信可轉(zhuǎn)債95.11海富通穩(wěn)健添2.67博時(shí)轉(zhuǎn)債增強(qiáng)91.91海富通雙利分2.99博時(shí)信用債87.62海富通穩(wěn)健添3.19匯添富可轉(zhuǎn)債82.17景順長(zhǎng)城穩(wěn)定3.31財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)2014年基金收益率排名貨幣型基金基金前五名基金后五名基金名稱(chēng)收益率基金名稱(chēng)收益率中加貨幣A5.35%海富通現(xiàn)金管理A2.83%寶盈貨幣A5.17%萬(wàn)家日日薪貨幣A3.09%長(zhǎng)安貨幣A5.13%大摩貨幣3.40%廣發(fā)天天紅5.09%匯豐晉信貨幣3.43%易方達(dá)天天A5.08%華商現(xiàn)金增利3.78%財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)基金選擇一、基金管理人（基金公司）二、基金類(lèi)型（股票、債券、混合、貨幣型等）三、基金經(jīng)理四、基金投資標(biāo)的五、過(guò)往業(yè)績(jī)六、申贖條件及費(fèi)率七、其他合同條款八、個(gè)人風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)

目錄債券股票基金期貨銀行理財(cái)產(chǎn)品互聯(lián)網(wǎng)金融財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)期貨期貨：一般是指期貨合約，由期貨交易所統(tǒng)一制定的、在將來(lái)某一特定時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。期貨標(biāo)的物，對(duì)應(yīng)期貨合約中的現(xiàn)貨，可以是某種商品，如銅或原油，也可以是某個(gè)金融工具，如外匯、債券，還可以是某個(gè)金融指標(biāo)，如三個(gè)月同業(yè)拆借利率或股票指數(shù)。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)期貨由來(lái)期貨交易是商品生產(chǎn)者為規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，從現(xiàn)貨交易中的遠(yuǎn)期合同交易發(fā)展而來(lái)的。在遠(yuǎn)期合同交易中，交易者集中到商品交易場(chǎng)所交流市場(chǎng)行情，尋找交易伙伴，通過(guò)拍賣(mài)或雙方協(xié)商的方式來(lái)簽訂遠(yuǎn)期合同，等合同到期，交易雙方以實(shí)物交割來(lái)了結(jié)義務(wù)。交易者在頻繁的遠(yuǎn)期合同交易中發(fā)現(xiàn)：由于價(jià)格、利率或匯率波動(dòng)，合同本身就具有價(jià)差或利益差，因此完全可以通過(guò)買(mǎi)賣(mài)合同來(lái)獲利，而不必等到實(shí)物交割時(shí)再獲利。為適應(yīng)這種業(yè)務(wù)的發(fā)展，期貨交易應(yīng)運(yùn)而生。期貨主要功能有：發(fā)現(xiàn)價(jià)格、回避風(fēng)險(xiǎn)、套期保值目前，我國(guó)有四個(gè)期貨交易所

上海期貨交易所、鄭州商品交易所、大連商品交易所、中金所。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)股票和期貨的區(qū)別類(lèi)別股票期貨交易制度A股T+1，港股T+0T+0杠桿作用全額資金保證金交易（5%-15%）雙向交易只能買(mǎi)漲可以買(mǎi)漲也可以買(mǎi)跌時(shí)間制約可自由持有，直到退市。必須到期交割，否則強(qiáng)制平倉(cāng)或以實(shí)物交割。盈虧實(shí)際市場(chǎng)差價(jià)、分紅派息市場(chǎng)差價(jià)風(fēng)險(xiǎn)程度高更高財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)

目錄債券股票基金期貨銀行理財(cái)產(chǎn)品互聯(lián)網(wǎng)金融財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)銀行理財(cái)產(chǎn)品銀行理財(cái)產(chǎn)品：商業(yè)銀行在對(duì)潛在目標(biāo)客戶(hù)群分析研究的基礎(chǔ)上，針對(duì)特定目標(biāo)客戶(hù)群開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)并銷(xiāo)售的資金投資和管理計(jì)劃。在理財(cái)產(chǎn)品這種投資方式中，銀行只是接受客戶(hù)的授權(quán)管理資金，投資收益與風(fēng)險(xiǎn)由客戶(hù)或客戶(hù)與銀行按照約定方式承擔(dān)。實(shí)際上，銀行理財(cái)產(chǎn)品，并不保證絕對(duì)收益。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)構(gòu)成要素（1）發(fā)行者（2）認(rèn)購(gòu)者

（3）期限（4）價(jià)格和收益

（5）風(fēng)險(xiǎn)

（6）流動(dòng)性（7）理財(cái)協(xié)議中涉及的其他權(quán)利用。注：銀行里所購(gòu)買(mǎi)的基金，國(guó)債等。銀行只是作為代銷(xiāo)機(jī)構(gòu)。

銀行自行或者和第三方投資機(jī)構(gòu)研發(fā)推出的產(chǎn)品，也屬理財(cái)產(chǎn)品。

銀行在理財(cái)產(chǎn)品協(xié)議中更多體現(xiàn)的是資金托管和監(jiān)管的作用。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)銀行產(chǎn)品投資領(lǐng)域債券型理財(cái)產(chǎn)品（主要投資于貨幣市場(chǎng)及債券市場(chǎng)）信托型理財(cái)產(chǎn)品（主要投資于信托市場(chǎng)）掛鉤型理財(cái)產(chǎn)品（與股票、匯率等等掛掛鉤）QDII型理財(cái)產(chǎn)品（主要投資于境外金融市場(chǎng)）財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)銀行理財(cái)產(chǎn)品選擇一、產(chǎn)品的預(yù)期收益和風(fēng)險(xiǎn)狀況二、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和贖回條件三、產(chǎn)品期限四、投資方向財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)

目錄債券股票基金期貨銀行理財(cái)產(chǎn)品互聯(lián)網(wǎng)金融財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融是指以依托于支付、云計(jì)算、社交網(wǎng)絡(luò)以及搜索引擎等互聯(lián)網(wǎng)工具，實(shí)現(xiàn)資金融通、支付和信息中介等業(yè)務(wù)的一種新興金融?；ヂ?lián)網(wǎng)金融不是互聯(lián)網(wǎng)和金融業(yè)的簡(jiǎn)單結(jié)合，而是在實(shí)現(xiàn)安全、移動(dòng)等網(wǎng)絡(luò)技術(shù)水平上，被用戶(hù)熟悉接受后（尤其對(duì)電子商務(wù)的接受），自然而然為適應(yīng)新的需求而產(chǎn)生的新模式及新業(yè)務(wù)。互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展已經(jīng)歷了網(wǎng)上銀行、第三方支付、個(gè)人貸款、企業(yè)融資等多階段，并且越來(lái)越在融通資金、資金供需雙方的匹配等方面深入傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)的核心。財(cái)經(jīng)基礎(chǔ)知識(shí)發(fā)展模式眾籌需要資金的個(gè)人或團(tuán)隊(duì)將項(xiàng)目策劃交給眾籌平臺(tái)，經(jīng)過(guò)相關(guān)審核后，便可以在平臺(tái)的網(wǎng)站上建立屬于自己的頁(yè)面，用來(lái)向公眾介紹項(xiàng)目情況。P2