2018證券投資顧問勝任能力考試試題庫復習模擬題歷年真題

...wd......wd......wd...2018年證券投資參謀勝任能力考試模擬題1．對證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)從事證券投資參謀業(yè)務實行自律管理，并依據(jù)有關(guān)法律、行政法規(guī)和相關(guān)規(guī)定，制定相關(guān)執(zhí)業(yè)標準和行為準那么的是〔〕。

A．中國證券業(yè)協(xié)會

B．中國證監(jiān)會

C．證監(jiān)會派出機構(gòu)

D．銀監(jiān)會

【答案】A

2．根據(jù)?證券投資參謀業(yè)務暫行規(guī)定?，證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)及其人員應當遵循〔〕原那么，勤勉、審慎地為客戶提供證券投資參謀服務。

A．公平

B．老實信用

C．公正

D．慎重

【答案】B

3．證券投資參謀業(yè)務檔案的保存期限自協(xié)議終止之日起不得少于〔〕年。

A．2

B．3

C．5

D．10

【答案】C

4．2010年10月12日，中國證監(jiān)會公布了?發(fā)布證券研究報告暫行規(guī)定?和?證券投資參謀業(yè)務暫行規(guī)定?，兩個規(guī)定旨在進一步標準〔〕業(yè)務。

A．投資咨詢

B．投資參謀

C．證券經(jīng)紀

D．財務參謀

【答案】A

5．按照?證券投資參謀業(yè)務暫行規(guī)定?的要求，投資參謀通過播送、電視、網(wǎng)絡進展咨詢與投資參謀業(yè)務，應當提前〔〕個工作日報住所地、媒體所在地證監(jiān)局備案。

A．5

B．3

C．7

D．2

【答案】A

6．證券公司從事證券投資參謀業(yè)務，應當遵循的基本原那么是〔〕。

A．老實守信、客戶自擔風險、分類管理

B．標準運作、利益至上、公平公正

C．依法合規(guī)、老實守信、公平維護客戶利益

D．守法合規(guī)、公平公正、集中管理

【答案】C

7．證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)從事證券投資參謀業(yè)務，應當保證證券投資參謀〔〕與服務方式、業(yè)務規(guī)模相適應。

??Ⅰ．人員數(shù)量

Ⅱ．業(yè)務能力

Ⅲ．合規(guī)管理

Ⅳ．風險控制

A．Ⅰ．Ⅱ、ⅣB．Ⅱ、Ⅲ、IV

C．Ⅰ．Ⅱ、ⅢD．Ⅰ．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【解析】D

8．證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)向客戶提供證券投資參謀服務，應當按照公司制定的程序和要求，了解客戶的〔〕。

??Ⅰ．身份?Ⅱ．財產(chǎn)與收入狀況

??Ⅲ．投資需求?Ⅳ．風險偏好

A．Ⅰ．ⅡB．Ⅱ、Ⅲ、IV

C．Ⅰ．Ⅱ、ⅢD．Ⅰ．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D

9．證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)通過舉辦〔〕等形式，進展證券投資參謀業(yè)務推廣和客戶招攬的，應當提前5個工作日向舉辦地證監(jiān)局報備。

??Ⅰ．講座?Ⅱ．報告會?Ⅲ．分析會?Ⅳ．網(wǎng)上推介會

A．Ⅰ．Ⅱ、ⅢB．Ⅰ．Ⅱ、ⅣC．Ⅱ、Ⅲ、IV

D．Ⅰ．Ⅲ、Ⅳ【答案】A

??Ⅰ．資本資產(chǎn)定價理論是在馬科維茨投資組合理論根基上提出的，以下不屬于其假設(shè)條件的是〔〕。A．資本市場沒有摩擦B．投資者對證券的收益、風險及證券間的關(guān)聯(lián)性具有完全一樣的預期

C．資產(chǎn)市場不可分割

D．投資者都依據(jù)期望收益率評價證券組合的收益水平，依據(jù)方差〔或標準差〕評價證券組合的風險水平

【解析】C

2．通常，可積累的財產(chǎn)到達巔峰，要逐步降低投資風險的時期屬于家庭生命周期中的〔〕階段。

A．家庭成熟期

B．家庭成長期

C．家庭衰老期

D．家庭形成期

【答案】A

3．以下關(guān)于β系數(shù)說法正確的選項是〔〕。[2016年4月真題]

A．β系數(shù)的值越大，其承當?shù)南到y(tǒng)風險越小

B．β系數(shù)是衡量證券系統(tǒng)風險水平的指數(shù)

C．β系數(shù)的值在0～1之間

D．β系數(shù)是證券總風險大小的度量

【答案】B

4．對任何內(nèi)幕消息的價值都持否認態(tài)度的是〔〕。[2016年4月真題]

A．弱式有效市場假設(shè)

B．半強式有效市場假設(shè)

C．強式有效市場假設(shè)

D．超強式有效市場假設(shè)

【答案】C

5．關(guān)于最優(yōu)證券組合，以下說法正確的選項是〔〕。

A．最優(yōu)組合是風險最小的組合

B．最優(yōu)組合是收益最大的組合

C．相對于其他有效組合，最優(yōu)組合所在的無差異曲線的位置最高

D．最優(yōu)組合是無差異曲線簇與有效邊界的切點所表示的組合

【答案】D

6．現(xiàn)代組合投資理論認為，有效邊界與投資者的無差異曲線的切點所代表的組合是該投資者的〔〕。

A．最大期望收益組合

B．最小方差組合

C．最優(yōu)證券組合

D．有效證券組合

【答案】C

7．動態(tài)資產(chǎn)配置的目標在于，在不提高系統(tǒng)性風險或投資組合波動性的前提下提高〔〕。

A．短期報酬

B．長期報酬

C．回報率

D．總收益

【答案】B。

8．指數(shù)化投資策略是〔〕的代表。

A．戰(zhàn)術(shù)性投資策略

B．戰(zhàn)略性投資策略

C．被動型投資策略

D．主動型投資策略

【答案】C。

9．證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)應當對證券投資參謀〔〕等環(huán)節(jié)實行留痕管理。[2016年4月真題]

??Ⅰ．業(yè)務推廣?Ⅱ．協(xié)議簽訂?Ⅲ．服務提供?Ⅳ．客戶回訪V．投訴處理

A．Ⅰ．Ⅱ、Ⅲ、ⅣB．Ⅰ．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、V

C．Ⅱ、Ⅲ、ⅣD．Ⅱ、Ⅲ、V

【答案】A1．以下選項中，屬于客戶信息中的定量信息的是〔〕。

A．客戶的生活品質(zhì)要求

B．家庭各類資產(chǎn)額度

C．家庭的基本信息

D．職業(yè)生涯開展前景

【解析】B。

2．客戶信息可以分為定量信息和定性信息，以下對應正確的選項是〔〕。

A．消費支出情況——定性信息

B．風險偏好——定性信息

C．家庭基本信息——定量信息

D．投資經(jīng)歷——定量信息

【解析】B。

3．在開展業(yè)務時，〔〕是了解客戶、收集信息的最好時機。

A．開戶

B．調(diào)查問卷

C．面談溝通

D．溝通

【解析】A。

4．以下關(guān)于資產(chǎn)負債表的表述錯誤的選項是〔〕。

A．當負債相對于所有者權(quán)益過高時，個人就容易出現(xiàn)財務危機

B．凈資產(chǎn)就是資產(chǎn)減去負債

C．活期存款、股票、債券、基金等變現(xiàn)較快，屬于流動資產(chǎn)

D．分析客戶的資產(chǎn)負債表是財務規(guī)劃和投資組合的根基

【解析】C。

5．以下對個人資產(chǎn)負債表的理解錯誤的一項為哪一項〔〕。

A．資產(chǎn)負債表的記賬法遵循會計恒等式“資產(chǎn)＝負債＋所有者權(quán)益〞

B．資產(chǎn)負債表可以反映客戶的動態(tài)財務特征

C．資產(chǎn)和負債的構(gòu)造是報表分析的重點

D．當負債高于所有者權(quán)益時，個人有可能出現(xiàn)財務危機的風險

【解析】B。

6．家庭資產(chǎn)負債表中的流動資產(chǎn)工程不包括以下哪個會計科目?〔〕

A．房產(chǎn)

B．貨幣市場基金

C．活期存款

D．短期國庫券

【解析】A。

7．與客戶面談溝通時，從業(yè)人員需要注意的問題有〔〕。

??Ⅰ．在面見客戶前需要在面談的主要內(nèi)容或目的、客戶的基本情況和以往接觸歷史等方面有所準備

??Ⅱ．在面談中，言談舉止應符合相關(guān)商務和服務禮儀標準要求，突出專業(yè)形象和真誠、親切、自然

??Ⅲ．應該掌握一些關(guān)鍵的溝通技巧，并能在接觸中熟練自然地加以運用

??Ⅳ．在會面后要針對面談中客戶提出、有待解決的問題及時向客戶回復

A．Ⅱ、ⅢB．Ⅲ、ⅣC．Ⅱ、Ⅲ、ⅣD．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【解析】D。

8．以下關(guān)于戰(zhàn)略性投資策略的說法，正確的有〔〕。

A．常見的戰(zhàn)略性投資策略包括買入持有策略、多一空組合策略和投資組合保險策略

B．戰(zhàn)略性投資策略和戰(zhàn)術(shù)性投資策略的劃分是基于投資品種不同

C．戰(zhàn)略性投資策略是基于對市場前景預測的短期主動型投資策略

D．戰(zhàn)略性投資策略不會在短期內(nèi)輕易變動

【答案】D。

9．在生命周期內(nèi)，個人或家庭決定其目前的消費和儲蓄需要綜合考慮的因素有〔〕。

??Ⅰ．退休時間Ⅱ．現(xiàn)在收入Ⅲ．可預期的工作Ⅳ．將來收入

A．Ⅰ、ⅢB．Ⅰ、Ⅱ、ⅣC．Ⅱ、ⅣD．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D1．〔〕財政政策將使過熱的經(jīng)濟受到控制，證券市場將走弱。

A．緊的

B．松的

C．中性

D．彈性

【答案】A。

2．影響證券市場需求的政策因素不包括〔〕。

A．市場準入政策

B．融資融券政策

C．產(chǎn)業(yè)調(diào)整政策

D．金融監(jiān)管政策

【答案】C。

3．在貨幣政策傳導中，貨幣政策的操作目標〔〕。

A．介于貨幣政策中介目標與最終目標之間

B．是貨幣政策實施的遠期操作目標

C．是貨幣政策工具操作的遠期目標

D．介于貨幣政策工具與中介目標之間

【答案】D。

4．在凱恩斯學派的貨幣政策傳導理論中，其傳導機制的核心是〔〕。

A．根基貨幣

B．貨幣乘數(shù)

C．利率

D．貨幣供給量

【答案】C。

5．行業(yè)的開展與國民經(jīng)濟總體的周期變動之間有一定的聯(lián)系，按照兩者聯(lián)系的密切程度劃分，可以將行業(yè)分為〔〕。

A．增長型行業(yè)、周期型行業(yè)、衰退型行業(yè)

B．初創(chuàng)型行業(yè)、成長型行業(yè)、衰退型行業(yè)

C．增長型行業(yè)、周期型行業(yè)、防守型行業(yè)

D．幼稚型行業(yè)、周期型行業(yè)、衰退型行業(yè)

【答案】C。

6．從競爭構(gòu)造角度分析，煤炭企業(yè)對火力發(fā)電公司來說屬于〔〕競爭力量。

A．替代產(chǎn)品

B．供給方

C．需求方

D．潛在入侵者

【答案】B。7．客戶的個人理財行為影響到其個人資產(chǎn)負債表，以下表述正確的有〔〕。

??Ⅰ．用銀行存款購置期望收益率更高的公司債券，那么客戶的總資產(chǎn)將會增加

??Ⅱ．股票市值下降后，客戶的總資產(chǎn)將會減少

??Ⅲ．用銀行存款每月歸還住房分期付款，那么每月歸還后凈資產(chǎn)將會減少

??Ⅳ．以分期付款的方式購置一處房產(chǎn)，客戶的總資產(chǎn)將會增加

A．Ⅱ、ⅢB．Ⅱ、ⅣC．Ⅰ、Ⅱ、ⅢD．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【解析】B

8．以下哪些選項可能增加家庭的凈資產(chǎn)?〔〕

??Ⅰ．投資實現(xiàn)資產(chǎn)增值?Ⅱ．增加消費

??Ⅲ．將投資收益進展再投資?Ⅳ．利用自動轉(zhuǎn)賬歸還信用卡透支

A．Ⅰ、ⅢB．Ⅰ、ⅣC．Ⅰ、Ⅱ、ⅢD．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【解析】A。

9．從業(yè)人員在向客戶提供理財參謀服務時需要掌握的個人財務報表包括〔〕。

??Ⅰ．資產(chǎn)負債表?Ⅱ．現(xiàn)金流量表?Ⅲ．利潤分配表?Ⅳ．中間業(yè)務表

A．Ⅰ、ⅡB．Ⅰ、Ⅱ、ⅡC．Ⅰ、ⅢD．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【解析】A。1．以下各種現(xiàn)金流量，屬于現(xiàn)金流量表中經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量的有〔〕。

??Ⅰ．公司支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金

??Ⅱ．歸還債務支付的現(xiàn)金

??Ⅲ．支付的增值稅、所得稅款項

??Ⅳ．收到的稅費返還

A．Ⅰ、Ⅱ、ⅢB．Ⅰ、Ⅲ、ⅣC．Ⅱ、Ⅲ、ⅣD．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【解析】B。

2．可以用于財務報表分析的方法有〔〕。

??Ⅰ．趨勢分析?Ⅱ．差額分析?Ⅲ．財務比率分析?Ⅳ．指標分解

A．Ⅰ、Ⅱ、ⅢB．Ⅰ、Ⅱ、ⅣC．Ⅰ、Ⅲ、ⅣD．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【解析】D。

3．上市公司配股增資后，以下各項中上升的財務指標有〔〕。

??Ⅰ．總股本?Ⅱ．流通股本?Ⅲ．資產(chǎn)負債率?Ⅳ．產(chǎn)權(quán)比率

A．Ⅰ、ⅡB．Ⅰ、ⅣC．Ⅱ、ⅢD．Ⅲ、Ⅳ【解析】A。

4．以下關(guān)于變現(xiàn)能力分析的說法，正確的有〔〕。

??Ⅰ．反映變現(xiàn)能力的財務比率主要有流動比率和速動比率

??Ⅱ．企業(yè)能否歸還短期債務，要看有多少債務，以及有多少可變現(xiàn)償債的資產(chǎn)

??Ⅲ．通常認為正常的速動比率為1，低于1的速動比率說明短期償債能力一定低

??Ⅳ．一些財務報表資料中沒有反映出的因素，也會影響企業(yè)的短期償債能力

A．Ⅰ、Ⅱ、ⅢB．Ⅰ、Ⅱ、ⅣC．Ⅰ、Ⅲ、ⅣD．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【解析】B

5．能夠估算利率變動對所有頭寸的未來現(xiàn)金流現(xiàn)值的影響，從而能夠?qū)首儎拥拈L期影響進展評估的分析方法是〔〕。

A．缺口分析

B．敞口分析

C．敏感分析

D．久期分析

【答案】D

【解析】久期分析是指對各時段的缺口賦予相應的敏感性權(quán)重，得到加權(quán)缺口，然后對所有時段的加權(quán)缺口進展匯總，以此估算某一給定的小幅〔通常小于1%〕利率變動可能會對銀行經(jīng)濟價值產(chǎn)生的影響。因此久期分析能夠?qū)首儎拥拈L期影響進展評估。

6．在持有期為10天、置信水平為99%的情況下，假設(shè)所計算的風險價值為10萬元，那么說明該金融機構(gòu)的資產(chǎn)組合〔〕。

A．在10天中的收益有99%的可能性不會超過10萬元

B．在10天中的收益有99%的可能性會超過10萬元

C．在10天中的損失有99%的可能性不會超過10萬元

D．在10天中的損失有99%的可能性會超過10萬元

【答案】C

【解析】風險價值是指在一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率等市場風險要素變化時可能對資產(chǎn)價值造成的最大損失。由于該資產(chǎn)組合的持有期為10天，置信水平為99%，風險價值為10萬元，意味著在10天中的損失有99%的可能性不會超過10萬元。

7．投資或者購置與管理根基資產(chǎn)收益波動負相關(guān)或完全負相關(guān)的某種資產(chǎn)或金融衍生品的風險管理策略是〔〕。

A．風險躲避

B．風險對沖

C．風險分散

D．風險轉(zhuǎn)移

【答案】B

【解析】A項，風險躲避是指拒絕或退出某一業(yè)務或市場，以防止承當該業(yè)務或市場具有的風險的一種風險應對方法；C項，風險分散是指通過多樣化的投資來分散和降低風險的方法；D項，風險轉(zhuǎn)移是指通過購置某種金融產(chǎn)品或采取其他合法的經(jīng)濟措施將風險轉(zhuǎn)移給其他經(jīng)濟主體的一種風險管理方法。

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