2024年全國(guó)證券從業(yè)之金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)考試全真模擬題附答案x - 金融資料整合與分析

姓名:_________________編號(hào):_________________地區(qū):_________________省市:_________________ 密封線(xiàn) 姓名:_________________編號(hào):_________________地區(qū):_________________省市:_________________ 密封線(xiàn) 密封線(xiàn) 全國(guó)證券從業(yè)考試重點(diǎn)試題精編注意事項(xiàng):1.全卷采用機(jī)器閱卷，請(qǐng)考生注意書(shū)寫(xiě)規(guī)范；考試時(shí)間為120分鐘。2.在作答前，考生請(qǐng)將自己的學(xué)校、姓名、班級(jí)、準(zhǔn)考證號(hào)涂寫(xiě)在試卷和答題卡規(guī)定位置。

3.部分必須使用2B鉛筆填涂;非選擇題部分必須使用黑色簽字筆書(shū)寫(xiě)，字體工整，筆跡清楚。

4.請(qǐng)按照題號(hào)在答題卡上與題目對(duì)應(yīng)的答題區(qū)域內(nèi)規(guī)范作答，超出答題區(qū)域書(shū)寫(xiě)的答案無(wú)效:在草稿紙、試卷上答題無(wú)效。(參考答案和詳細(xì)解析均在試卷末尾)一、選擇題

1、資產(chǎn)管理計(jì)劃應(yīng)當(dāng)具有明確、合法的投資方向，具備清晰的風(fēng)險(xiǎn)收益特征，并區(qū)分最終投向資產(chǎn)類(lèi)別，下列規(guī)定確定資產(chǎn)管理計(jì)劃所屬類(lèi)別的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）。A.投資于商品及金融衍生品的持倉(cāng)合約價(jià)值的比例不低于資產(chǎn)管理計(jì)劃總資產(chǎn)80%，且衍生品賬戶(hù)權(quán)益超過(guò)資產(chǎn)管理計(jì)劃總資產(chǎn)30%的，為商品及金融衍生品類(lèi)B.投資于存款、債券等債權(quán)類(lèi)資產(chǎn)的比例不低于資產(chǎn)管理計(jì)劃總資產(chǎn)80%的，為固定收益類(lèi)C.投資于股票、未上市企業(yè)股權(quán)等股權(quán)類(lèi)資產(chǎn)的比例不低于資產(chǎn)管理計(jì)劃總資產(chǎn)80%的，為權(quán)益類(lèi)D.投資于債權(quán)類(lèi)、股權(quán)類(lèi)、商品及金融衍生品類(lèi)資產(chǎn)的比例未達(dá)到前三類(lèi)產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)的，為混合類(lèi)

2、金融債券可以采用的發(fā)行方式有（）。①在全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)公開(kāi)發(fā)行②定向發(fā)行③一次足額發(fā)行④限額內(nèi)分期發(fā)行A.①②B.①②③C.①③④D.①②③④

3、（）制度是一國(guó)在貨幣沒(méi)有實(shí)現(xiàn)完全可自由兌換，資本項(xiàng)目尚未完全開(kāi)放的情況下，有限度地引進(jìn)外資、開(kāi)放資本市場(chǎng)的一項(xiàng)過(guò)渡性的制度。A.ETFB.LOFC.QDIID.QFII

4、信用違約互換（CDS）的危險(xiǎn)來(lái)自（）。①具有較高的杠桿性②信用保護(hù)的買(mǎi)方并不需要真正持有作為參考的信用工具③場(chǎng)外市場(chǎng)缺乏充分的信息披露和監(jiān)管，交易者并不清楚自己的交易對(duì)手卷入了多少此類(lèi)交易④期貨價(jià)格與未來(lái)的現(xiàn)貨價(jià)格之間可能存在一定的偏離A.①②③④B.①②③C.①③④D.②③④CDS交易的危險(xiǎn)來(lái)自三個(gè)方面：

5、下面關(guān)于公司債券的說(shuō)法正確的是（）。①非公開(kāi)發(fā)行公司債券必須進(jìn)行信用評(píng)級(jí)②對(duì)公司債券發(fā)行沒(méi)有強(qiáng)制性擔(dān)保要求③非公開(kāi)發(fā)行公司債券是否進(jìn)行信用評(píng)級(jí)由發(fā)行人確定④非公開(kāi)發(fā)行公司債券，募集資金用于約定的用途A.①④B.①③④C.②③④D.②④

6、證券交易所歸屬（）直接管理。A.國(guó)務(wù)院B.中國(guó)證監(jiān)會(huì)C.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)D.省級(jí)人民政府

7、分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券與一般可轉(zhuǎn)換債券之間的區(qū)別不包括（）。A.交易場(chǎng)所不同B.權(quán)利載體不同C.權(quán)利內(nèi)容不同D.行權(quán)方式不同

8、根據(jù)資產(chǎn)證券化發(fā)起人、發(fā)行人和投資者所屬地域不同，資產(chǎn)證券化可分為（）。A.未來(lái)收益證券化和信貸資產(chǎn)證券化B.境內(nèi)資產(chǎn)證券化和境外資產(chǎn)證券化C.境內(nèi)資產(chǎn)證券化和離岸資產(chǎn)證券化D.股權(quán)型證券化和債權(quán)型證券化

9、關(guān)于股權(quán)類(lèi)期貨，下列說(shuō)法中正確的有（）。①股票價(jià)格指數(shù)期貨是以股票價(jià)格指數(shù)為基礎(chǔ)變量的期貨交易，是為適應(yīng)人們控制股市風(fēng)險(xiǎn)，尤其是系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的需要而產(chǎn)生的②事實(shí)上，股票期貨均實(shí)行現(xiàn)金交割，買(mǎi)賣(mài)雙方只需要按規(guī)定的合約乘數(shù)乘以?xún)r(jià)差，盈虧以現(xiàn)金方式進(jìn)行交割③所有上市交易的股票均有期貨交易④股票組合的期貨是金融期貨中最新的一類(lèi)，是以標(biāo)準(zhǔn)化的股票組合為基礎(chǔ)資產(chǎn)的金融期貨A.①②③④B.①②④C.①③④D.②③④

10、理論上說(shuō)，回購(gòu)交易是質(zhì)押貸款的一種方式，通常用在（）上。A.企業(yè)債券B.金融債券C.公司債券D.政府債券

11、按照《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》的規(guī)定，商業(yè)銀行可以提供的業(yè)務(wù)有（）。①向個(gè)人客戶(hù)提供綜合理財(cái)服務(wù)②向所有客戶(hù)銷(xiāo)售理財(cái)計(jì)劃③接受客戶(hù)的委托與授權(quán)④按照自己的投資計(jì)劃與方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理A.①②B.①③C.①②③D.①③④

12、上海、深圳證券交易所規(guī)定未完成股改的股票的漲跌幅比例為（）。A.3％B.4％C.5％D.6％

13、操作風(fēng)險(xiǎn)分為（）所引發(fā)的四類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)。①不完善或有問(wèn)題的人員②信息科技系統(tǒng)③內(nèi)部流程④外部事件A.①②③B.②③④C.①③④D.①②③④

14、下列關(guān)于債券市場(chǎng)轉(zhuǎn)托管的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）。A.公司債、證券公司次級(jí)債、中小企業(yè)私募債可以跨市場(chǎng)轉(zhuǎn)托管B.由于托管機(jī)構(gòu)之間存在著不同的運(yùn)作模式，轉(zhuǎn)托管的完成至少需要一天C.目前，最快的國(guó)債轉(zhuǎn)托管能實(shí)現(xiàn)T+1日到賬D.投資人辦理轉(zhuǎn)托管業(yè)務(wù)時(shí)，需要填寫(xiě)“債券賬戶(hù)業(yè)務(wù)申請(qǐng)表”。

15、以下關(guān)于開(kāi)放式基金的說(shuō)法正確的有（）。A.開(kāi)放式基金有發(fā)行規(guī)模的限制B.開(kāi)放式基金的買(mǎi)賣(mài)價(jià)格受市場(chǎng)供求關(guān)系的影響C.開(kāi)放式基金的投資者可以提出申購(gòu)或贖回申請(qǐng)D.開(kāi)放式基金的業(yè)績(jī)表現(xiàn)不會(huì)影響投資者的投資策略

16、2008年之前，做市商在紐交所被稱(chēng)為專(zhuān)家，專(zhuān)家的職能具體包括（）。①競(jìng)價(jià)的組織者②經(jīng)紀(jì)人職能③穩(wěn)定市場(chǎng)職能④做市商職能A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④

17、（），證監(jiān)會(huì)宣布國(guó)務(wù)院已原則同意開(kāi)展證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)和推出股指期貨品種，證券交易所融資融券業(yè)務(wù)開(kāi)始啟動(dòng)。A.2012年B.2010年C.2011年D.2009年

18、國(guó)際金融市場(chǎng)慣用的參考利率中，除國(guó)債利率外，還包括（）。I.倫敦銀行間同業(yè)拆放利率（Libor）II.香港銀行間同業(yè)拆放利率（Hibor）III.歐洲美元定期存款單利率IV.聯(lián)邦基金利率A.I、IIB.I、II、IIIC.I、II、III、IVD.II、III、IV

19、下列關(guān)于貨幣乘數(shù)的說(shuō)法中，正確的是（）。①貨幣乘數(shù)是指貨幣供給量對(duì)流通中貨幣的倍數(shù)關(guān)系②在一定的產(chǎn)出水平下，貨幣流通速度增大，則貨幣乘數(shù)減?、圬泿懦藬?shù)的大小決定了貨幣供給擴(kuò)張能力的大小④中央銀行的初始貨幣提供量與社會(huì)貨幣最終形成量之間客觀存在著數(shù)倍擴(kuò)張（或收縮）的效果，即所謂的乘數(shù)效應(yīng)A.②③④B.①②③④C.①②④D.①③④

20、下列普通機(jī)構(gòu)投資者符合參與上海期貨交易所期權(quán)交易條件的有（）。①甲機(jī)構(gòu)在申請(qǐng)開(kāi)戶(hù)前20個(gè)交易日日均托管在其委托的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的證券市值與資金賬戶(hù)可用余額（不含通過(guò)融資融券交易融入的證券和資金），合計(jì)為人民幣50萬(wàn)元；凈資產(chǎn)為人民幣100萬(wàn)元②乙機(jī)構(gòu)在申請(qǐng)開(kāi)戶(hù)前20個(gè)交易日日均托管在其委托的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的證券市值與資金賬戶(hù)可用余額（不含通過(guò)融資融券交易融入的證券和資金），合計(jì)為人民幣50萬(wàn)元；凈資產(chǎn)為人民幣50萬(wàn)元③丙機(jī)構(gòu)在申請(qǐng)開(kāi)戶(hù)前20個(gè)交易日日均托管在其委托的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的證券市值與資金賬戶(hù)可用余額（不含通過(guò)融資融券交易融入的證券和資金），合計(jì)為人民幣150萬(wàn)元；凈資產(chǎn)為人民幣150萬(wàn)元④丁機(jī)構(gòu)在申請(qǐng)開(kāi)戶(hù)前20個(gè)交易日日均托管在其委托的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的證券市值與資金賬戶(hù)可用余額（不含通過(guò)融資融券交易融入的證券和資金），合計(jì)為人民幣200萬(wàn)元；凈資產(chǎn)為人民幣200萬(wàn)元A.①③④B.④C.③④D.①②③④

21、以下不屬于無(wú)面額股票所具有的特點(diǎn)是（）。A.發(fā)行或轉(zhuǎn)讓價(jià)格較靈活B.便于股票分割C.公司凈資產(chǎn)和預(yù)期收益增加，每股價(jià)值下降D.無(wú)面額股票代表著股東對(duì)公司資本總額的投資比例

22、貨幣政策是中央銀行為實(shí)現(xiàn)給定的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，運(yùn)用各種方式來(lái)影響（）所采取的方針和措施的總和。Ⅰ．貨幣輸出Ⅱ．貨幣供給Ⅲ．貨幣需求Ⅳ．利率A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ

23、我國(guó)銀行間市場(chǎng)的債券結(jié)算采用實(shí)時(shí)（），統(tǒng)一通過(guò)中央國(guó)債登記結(jié)算有限責(zé)任公司的中央債券綜合業(yè)務(wù)系統(tǒng)完成。A.全額逐筆結(jié)算機(jī)制B.差額逐筆結(jié)算機(jī)制C.凈額結(jié)算機(jī)制D.差額結(jié)算機(jī)制

24、年利率為10%,5年后161.05元的現(xiàn)值為（）元。A.100B.110C.121D.95

25、下列各項(xiàng)中，屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的是（）。I．公司破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)Ⅱ．市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)Ⅲ．通脹風(fēng)險(xiǎn)Ⅳ．利率風(fēng)險(xiǎn)A.I、Ⅱ、ⅢB.I、Ⅱ、ⅣC.I、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

26、股權(quán)分置是指A股市場(chǎng)上的上市公司股份按能否在證券交易所上市交易，被區(qū)分為（）。Ⅰ．流通股Ⅱ．非流通股Ⅲ．普通股Ⅳ．優(yōu)先股A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、C.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

27、以下關(guān)于固定利率債券和浮動(dòng)利率債券，說(shuō)法正確的是（）。Ⅰ．固定利率債券在發(fā)行時(shí)規(guī)定在整個(gè)償還期內(nèi)利率不變Ⅱ．固定利率債券的發(fā)行人和投資者可以規(guī)避市場(chǎng)利率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)Ⅲ．浮動(dòng)利率債券與市場(chǎng)利率掛鉤Ⅳ．浮動(dòng)利率債券無(wú)法較好地抵御通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ

28、()職能是中央銀行作為金融體系核心的基本條件。A.發(fā)行的銀行B.政府的銀行C.銀行的銀行D.人民的銀行

29、私募基金不能進(jìn)行公開(kāi)的發(fā)售和宣傳推廣，投資金額要求高，投資者的資格和人數(shù)常常受到嚴(yán)格的限制，以下關(guān)于私募基金合格投資者的說(shuō)法正確的是（）。A.合格投資者需要具備相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，投資于單只私募基金的金額不能低于50萬(wàn)元B.凈資產(chǎn)不低于1000萬(wàn)元的單位C.金融資產(chǎn)不低于200萬(wàn)元的個(gè)人D.最近兩年年均收入不低于50萬(wàn)元的個(gè)人

30、（2021年真題）下列關(guān)于債券報(bào)價(jià)與結(jié)算的說(shuō)法，正確的有（??）。Ⅰ.債券買(mǎi)賣(mài)報(bào)價(jià)分為凈價(jià)和全價(jià)兩種Ⅱ.所報(bào)價(jià)格為每100元面值債券的價(jià)格Ⅲ.債券買(mǎi)賣(mài)結(jié)算分為凈價(jià)結(jié)算和全價(jià)結(jié)算Ⅳ.凈價(jià)是指不含應(yīng)計(jì)利息的債券價(jià)格A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

31、對(duì)于公司治理情況的分析主要包括（）。①董事會(huì)的構(gòu)成及運(yùn)作②監(jiān)事會(huì)構(gòu)成及運(yùn)作③公司財(cái)務(wù)狀況④公司股東、管理層、員工及其他外部利益相關(guān)者之間的關(guān)系及其制衡狀況A.①②③B.②③④C.①②④D.①③④

32、資產(chǎn)證券化是以特定資產(chǎn)組合或特定現(xiàn)金流為支持，發(fā)行可交易證券的一種（）。A.投資形式B.負(fù)債形式C.融資形式D.資產(chǎn)形式

33、作為證券買(mǎi)賣(mài)雙方公開(kāi)交易的場(chǎng)所，具有高度組織化、集中化的市場(chǎng)，是整個(gè)證券市場(chǎng)的核心的是（）。A.場(chǎng)外市場(chǎng)B.證券交易所市場(chǎng)C.全國(guó)性市場(chǎng)D.股票市場(chǎng)

34、下列屬于國(guó)債銷(xiāo)售價(jià)格影響因素的有()I.承銷(xiāo)商所期望的資金回收速度II.承銷(xiāo)商承銷(xiāo)國(guó)債的中標(biāo)成本III.流通市場(chǎng)中可比國(guó)債的收益率水平IV.其他國(guó)債分銷(xiāo)過(guò)程中的成本A.I、II、III、IVB.I、IIIC.II、III、IVD.I、II

35、收入政策目標(biāo)包括（）。①收人總量目標(biāo)②收入功能目標(biāo)③收入效率目標(biāo)④收入結(jié)構(gòu)目標(biāo)A.①②B.②③C.③④D.①④

36、下列關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)管理相關(guān)的各項(xiàng)說(shuō)法,錯(cuò)誤的有()Ⅰ、風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)應(yīng)該是將風(fēng)險(xiǎn)減至零或可承受范圍Ⅱ、風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)以最小成本爭(zhēng)取獲得最大安全保證Ⅲ、良好的風(fēng)險(xiǎn)管理有助于絕對(duì)提高經(jīng)濟(jì)主體本身的附加價(jià)值Ⅳ、良好的風(fēng)險(xiǎn)管理有助于降低決策錯(cuò)誤概率A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

37、以證券公司、期貨公司和證券投資基金為主，以各類(lèi)投資咨詢(xún)中介、信托機(jī)構(gòu)為輔的多元化體系指的是（）。A.保險(xiǎn)中介體系B.銀行機(jī)構(gòu)體系C.投資中介體系D.銀行中介機(jī)構(gòu)體系

38、（2020年真題）股價(jià)指數(shù)是指將計(jì)算期的（）與某一基期對(duì)應(yīng)值相比較的相對(duì)變化值，用以反映市場(chǎng)股票價(jià)格的相對(duì)水平。A.每股收益B.市盈率C.股本總額D.股價(jià)或市值

39、證券公司以自己的名義，以自有資金或者依法籌集的資金，為本公司買(mǎi)賣(mài)在境內(nèi)證券交易所上市交易的證券，在境內(nèi)銀行間市場(chǎng)交易的政府債券、國(guó)際開(kāi)發(fā)機(jī)構(gòu)人民幣債券、央行票據(jù)、金融債券、短期融資券、公司債券、中期票據(jù)和企業(yè)債券，以及經(jīng)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)或者備案發(fā)行并在境內(nèi)金融機(jī)構(gòu)柜臺(tái)交易的證券，以獲取營(yíng)利的行為，稱(chēng)為()。A.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)B.證券自營(yíng)業(yè)務(wù)C.財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)D.證券代理業(yè)務(wù)

40、證券公司發(fā)行債券應(yīng)當(dāng)由()制訂方案。A.發(fā)行人股東會(huì)B.發(fā)行人董事會(huì)C.發(fā)行人管理層D.發(fā)行人聘請(qǐng)的主承銷(xiāo)商

41、金融期貨與金融期權(quán)的區(qū)別有()。Ⅰ．基礎(chǔ)資產(chǎn)不同Ⅱ．履約保證不同Ⅲ．現(xiàn)金流轉(zhuǎn)不同Ⅳ．盈虧特點(diǎn)不同A.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

42、按照《證券公司另類(lèi)投資子公司管理規(guī)范》的規(guī)定，另類(lèi)子公司甲的做法正確的是（）。A.甲根據(jù)稅收、政策、監(jiān)管等需求下設(shè)管理機(jī)構(gòu)乙B.甲對(duì)其所投資企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任C.甲不得對(duì)外提供擔(dān)保和貸款D.甲對(duì)外融資

43、公司發(fā)行不動(dòng)產(chǎn)抵押公司債券時(shí)通常用作抵押的有（）。①有價(jià)證券②藝術(shù)品③房屋④土地?A.①②B.②③④C.③④D.①③

44、下列關(guān)于利率的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)的說(shuō)法中有誤的是（）。A.不同發(fā)行人發(fā)行的相同期限和票面利率的債券，其市場(chǎng)價(jià)格也相同B.信用利差反映了不同違約風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)C.經(jīng)濟(jì)繁榮時(shí)期，低等級(jí)債券與無(wú)風(fēng)險(xiǎn)債券之間的收益率通常比較小D.衰退期或蕭條期，信用利差會(huì)急劇擴(kuò)大，導(dǎo)致低等級(jí)債券價(jià)格暴跌

45、（）是指具有法人資格的非金融企業(yè)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“企業(yè)”）在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)行的，約定在1年內(nèi)還本付息的債務(wù)融資工具。A.短期債券B.融資券C.金融債券D.短期融資券

46、（2019年真題）下列關(guān)于非公開(kāi)發(fā)行公司債券信用評(píng)級(jí)的說(shuō)法正確的是（）A.是否進(jìn)行信用評(píng)級(jí)由證券交易所確定B.是否進(jìn)行信用評(píng)級(jí)由承銷(xiāo)機(jī)構(gòu)確定C.必須進(jìn)行信用評(píng)級(jí)D.是否進(jìn)行信用評(píng)級(jí)由發(fā)行人確定

47、與現(xiàn)貨市場(chǎng)投機(jī)相比較，期貨市場(chǎng)投機(jī)存在的主要區(qū)別有（）。①目前我國(guó)股票市場(chǎng)實(shí)行T+1清算制度，而期貨市場(chǎng)是T+0,可以進(jìn)行日內(nèi)投機(jī)②期貨價(jià)格具有預(yù)期性、連續(xù)性和權(quán)威性的特點(diǎn)，能夠比較準(zhǔn)確地反映出未來(lái)商品價(jià)格的變動(dòng)趨勢(shì)③期貨交易的保證金制度導(dǎo)致期貨投機(jī)具有較高的杠桿率，盈虧相應(yīng)放大，具有更高的風(fēng)險(xiǎn)性A.①②B.②③C.①③D.①②③

48、證券公司董事會(huì)承擔(dān)全面風(fēng)險(xiǎn)管理的最終責(zé)任，履行的職責(zé)包括（）。①推進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)文化建設(shè)②審議枇準(zhǔn)公司全面風(fēng)險(xiǎn)管理的基本制度③審議批準(zhǔn)公司的風(fēng)險(xiǎn)偏好④風(fēng)險(xiǎn)容忍度以及重大風(fēng)險(xiǎn)限額A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④

49、根據(jù)我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)一金融工具確認(rèn)和計(jì)量》的規(guī)定，衍生工具包括()。Ⅰ．遠(yuǎn)期合同Ⅱ．期貨合同Ⅲ．互換Ⅳ．期權(quán)A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

50、恒生指數(shù)于1985年推出的分類(lèi)指數(shù)包括（）。①金融②地產(chǎn)③公用事業(yè)④制造業(yè)A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④二、多選題

51、證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在下列（）事項(xiàng)發(fā)生變更之日起5個(gè)工作日內(nèi)，報(bào)注冊(cè)地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)備案。Ⅰ．機(jī)構(gòu)名稱(chēng)、住所Ⅱ．董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員Ⅲ．實(shí)際控制人、持股3%以上股權(quán)的股東Ⅳ．內(nèi)部控制機(jī)制與管理制度、業(yè)務(wù)制度A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

52、風(fēng)險(xiǎn)與不確定性?xún)筛拍?，既有密切?lián)系，又有本質(zhì)區(qū)別。在不確定性狀態(tài)下（）。①.事件發(fā)生的結(jié)果具有可量化的性質(zhì)②.決策者知道事件最終呈現(xiàn)的可能狀態(tài)，以及相應(yīng)概率③.人們對(duì)不確定性的厭惡程度要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于風(fēng)險(xiǎn)④.事件發(fā)生的結(jié)果不可以量化A.①③④B.①②C.③④D.②③

53、財(cái)政部代理發(fā)行地方政府債券，單一標(biāo)位最低投標(biāo)限額為（）億元。A.0.1B.0.2C.1D.2

54、證券發(fā)行一般包括證券創(chuàng)設(shè)、資金募集和證券交付三個(gè)環(huán)節(jié)。證券無(wú)紙化發(fā)行初始登記不發(fā)行實(shí)物證券,而是直接通過(guò)證券公司的證券簿記系統(tǒng)進(jìn)行（）A.資金的募集和證券的登記B.發(fā)行初始登記C.證券制作D.證券簽章

55、2008年1月20日，財(cái)政部發(fā)行3年期貼現(xiàn)式債券，2011年1月20日，發(fā)行價(jià)格為85元。2010年3月5日該債券凈報(bào)價(jià)為87元，則實(shí)際支付價(jià)格計(jì)算為（）元。A.92.00B.93.13C.94.23D.97.59

56、基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資，基金總資產(chǎn)不得超過(guò)基金凈資產(chǎn)的（）。A.100％B.120％C.140％D.150％

57、將有形資產(chǎn)產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)在資金供求雙方之間重新配置，反映了金融市場(chǎng)的（）功能。A.資金融通B.價(jià)格發(fā)現(xiàn)C.風(fēng)險(xiǎn)管理D.提供流動(dòng)性

58、證券公司借入的長(zhǎng)期次級(jí)債，應(yīng)當(dāng)按一定比例計(jì)入（）。A.注冊(cè)資本B.總資本C.凈資本D.凈資產(chǎn)

59、股票不是一種現(xiàn)實(shí)的資本，但是股份公司通過(guò)發(fā)行股票籌措的資金是公司用于營(yíng)運(yùn)的（）。A.真實(shí)資本B.債務(wù)資金C.虛擬資本D.應(yīng)付賬款

60、以下（）股票是指，在中國(guó)境外注冊(cè)、在中國(guó)香港上市，務(wù)在中國(guó)內(nèi)地或者大部分股東權(quán)益來(lái)自?xún)?nèi)地公司的股票。但主要業(yè)務(wù)在中國(guó)內(nèi)地或者大部分股東權(quán)益來(lái)自?xún)?nèi)地公司的股票。A.外資股B.紅籌股C.“H股”D.“B股”

61、金融市場(chǎng)的主要參與者不包括（）。A.政府部門(mén)B.金融機(jī)構(gòu)C.公益組織D.個(gè)人

62、（2018年真題）股票不是一種現(xiàn)實(shí)的資本，股份公司通過(guò)發(fā)行股票籌措的資金，是公司用于營(yíng)運(yùn)的（）。A.真實(shí)資本B.債務(wù)資金C.虛擬資本D.應(yīng)付賬款

63、（2018年真題）通常把盈利水平高的公司股票稱(chēng)為（）。A.績(jī)優(yōu)股B.高增長(zhǎng)型股票C.藍(lán)籌股D.紅籌股

64、我國(guó)企業(yè)債券發(fā)行實(shí)行（），而公司債券公開(kāi)發(fā)行實(shí)行（）。A.注冊(cè)制B.審批制復(fù)核制C.核準(zhǔn)制審批制注冊(cè)制D.核準(zhǔn)制復(fù)核制

65、證券公司借入或發(fā)行次級(jí)債應(yīng)符合的條件有（）。Ⅰ．借入或募集資金有合理用途Ⅱ．長(zhǎng)期次級(jí)債計(jì)入凈資本的數(shù)額不得超過(guò)凈資本（不含長(zhǎng)期次級(jí)債累計(jì)計(jì)入凈資本的數(shù)額）的50％Ⅲ．應(yīng)以現(xiàn)金或中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他形式借入或融入Ⅳ．凈資本與負(fù)債的比例、凈資產(chǎn)與負(fù)債的比例等各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)不觸及預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

66、證券中介機(jī)構(gòu)包括證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)和證券（）機(jī)構(gòu)兩類(lèi)。A.法人B.業(yè)務(wù)C.服務(wù)D.投資

67、按樣本股票在市場(chǎng)上的不同地位賦予其不同的權(quán)數(shù)，即地位重要的權(quán)數(shù)大，地位次要的權(quán)數(shù)?。蝗缓髮⒏鳂颖竟善钡膬r(jià)格與其權(quán)數(shù)相乘后求和，再與總權(quán)數(shù)相除，得到按加權(quán)平均法計(jì)算的報(bào)告期和基期的平均股價(jià)；最后據(jù)此計(jì)算股票價(jià)格指數(shù)。該方法是（）。A.算數(shù)平均法B.—次性平均法C.加權(quán)平均法D.幾何平均法

68、（2020年真題）資產(chǎn)支持證券是以（）為基礎(chǔ)發(fā)行證券。A.股票B.債券C.特定的資產(chǎn)池D.企業(yè)

69、股票發(fā)行之前，發(fā)行人必須按法定程序向監(jiān)管部門(mén)提交有關(guān)信息，申請(qǐng)注冊(cè)，并對(duì)信息的完整性，真實(shí)性負(fù)責(zé)的市場(chǎng)主導(dǎo)型股票發(fā)行制度是（）。A.保薦制B.注冊(cè)制C.核準(zhǔn)制D.審批制

70、按照《證券法》的規(guī)定，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)該行使下列（）職責(zé)。①制定證券行業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)范，組織從業(yè)人員的業(yè)務(wù)培訓(xùn)；②負(fù)責(zé)證券業(yè)從業(yè)人員資格考試、執(zhí)業(yè)注冊(cè)③對(duì)會(huì)員之間、會(huì)員與客戶(hù)之間發(fā)生的證券業(yè)務(wù)糾紛進(jìn)行調(diào)解；④督促會(huì)員開(kāi)展投資者教育和保護(hù)活動(dòng)，維護(hù)投資者合法權(quán)益；⑤依法維護(hù)會(huì)員的合法權(quán)益，向證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)反映會(huì)員的建議和要求；A.①②③④B.①③④⑤C.②③④⑤D.①②③④⑤

71、（2021年真題）按基礎(chǔ)工具劃分，金融期貨的主要類(lèi)型包括（??）Ⅰ.股權(quán)類(lèi)期貨Ⅱ.利率期貨Ⅲ.外匯期貨Ⅳ.貸款類(lèi)期貨A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

72、引起股票價(jià)格變動(dòng)的直接原因是（）。A.流動(dòng)性擠壓B.政治因素C.公司經(jīng)營(yíng)狀況的變化D.買(mǎi)賣(mài)雙方力量強(qiáng)弱的轉(zhuǎn)換

73、按照《律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)，需要具備（）名以上執(zhí)業(yè)律師，其中（）名以上曾從事過(guò)證券法律業(yè)務(wù)。A.20；5B.20；3C.10；5D.10；3

74、基金托管費(fèi)的計(jì)提通常是（）。Ⅰ．按基金資產(chǎn)凈值的一定比率提?、颍椿鹳Y產(chǎn)總值的一定比率提?、螅鹑沼?jì)算，按月支付Ⅳ．按月計(jì)算，一次支付A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ

75、常見(jiàn)的間接融資方式有（）。①銀行信用融資②消費(fèi)信用融資③租賃融資④商業(yè)信用融資A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④

76、信用違約互換的當(dāng)事人有（）。Ⅰ.信用擔(dān)保出售方Ⅱ.信用擔(dān)保購(gòu)買(mǎi)方Ⅲ.中介管理機(jī)構(gòu)Ⅳ.證券公司A.Ⅰ、ⅡB.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ

77、1988年的《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定，開(kāi)展國(guó)際業(yè)務(wù)的銀行必須將其資本對(duì)加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比率維持在8％以上，其中核心資本至少為總資本的()。A.40％B.50％C.60％D.70％

78、下列對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金策略的說(shuō)法中，正確的是（）。①風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金策略，是指金融機(jī)構(gòu)針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的可能性提取足夠的準(zhǔn)備性資金，以保證損失發(fā)生之后能夠很快被吸收，從而保障金融機(jī)構(gòu)仍然能夠正常運(yùn)行②風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金策略與風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償策略密切聯(lián)系，因?yàn)槌钟酗L(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金的成本是通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)機(jī)制來(lái)獲得合理補(bǔ)償?shù)蘑埏L(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償?shù)膬?nèi)容中既要包括預(yù)期損失，也要包括資本成本④風(fēng)險(xiǎn)存在價(jià)值，但承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)并非一定要求獲得風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)A.①②③B.①②④C.②③④D.①②③④

79、下列屬于境內(nèi)上市外資股的是（）A.B股B.S股C.L股D.A股

80、我國(guó)企業(yè)債券的發(fā)行期限一般為（）年，以（）年為主。A.1～3；3B.3～10；5C.3～20；10D.10～20；10

81、證券市場(chǎng)融資活動(dòng)的方式主要包括（）。①股票融資②債券融資③投資基金融資A.①②B.①③C.②③D.①②③

82、次級(jí)債務(wù)是指由銀行發(fā)行的，固定期限不低于（）年，除非銀行倒閉或清算不用于彌補(bǔ)銀行日常經(jīng)營(yíng)損失，且該項(xiàng)債務(wù)的索償權(quán)排在存款和其他負(fù)債之后的商業(yè)銀行長(zhǎng)期債務(wù)。A.1B.3C.5D.7

83、下列關(guān)于債券報(bào)價(jià)的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。A.債券買(mǎi)賣(mài)交易中有公開(kāi)報(bào)價(jià)、對(duì)話(huà)報(bào)價(jià)、雙邊報(bào)價(jià)和小額報(bào)價(jià)四種報(bào)價(jià)方式B.雙邊報(bào)價(jià)是交易所債券市場(chǎng)開(kāi)展雙邊報(bào)價(jià)業(yè)務(wù)的交易員進(jìn)行現(xiàn)券買(mǎi)賣(mài)報(bào)價(jià)時(shí)，在任意的債券買(mǎi)賣(mài)差價(jià)范圍內(nèi)連續(xù)報(bào)出該券種的買(mǎi)賣(mài)實(shí)價(jià)C.對(duì)話(huà)報(bào)價(jià)是指參與者為達(dá)成交易而直接向交易對(duì)手方作出的、對(duì)手方確認(rèn)即可成交的報(bào)價(jià)D.公開(kāi)報(bào)價(jià)是指參與者為表明自身交易意向而面向市場(chǎng)作出的、不可直接確認(rèn)成交的報(bào)價(jià)

84、下列關(guān)于金融債券的說(shuō)法中，有誤的是（）。A.金融債券能夠較有效地解決銀行等金融機(jī)構(gòu)的資金來(lái)源不足和期限不匹配的矛盾B.金融債券的資信通常高于其他非金融機(jī)構(gòu)債券C.金融債券違約風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小，具有較高的安全性D.金融債券的利率通常高于一般的企業(yè)債券

85、證券投資基金在我國(guó)的發(fā)展可分為四個(gè)階段，1998—2003年屬于（）。A.早期探索階段B.規(guī)范發(fā)展階段C.創(chuàng)新發(fā)展階段D.穩(wěn)步發(fā)展階段

86、（）中國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)布實(shí)施了《證券公司合規(guī)管理試行規(guī)定》。A.2008年1月B.2008年7月C.2009年1月D.2009年7月

87、按照《企業(yè)年金基金管理辦法》的規(guī)定，企業(yè)年金投資范圍不包括（）。A.銀行存款B.外國(guó)政府債券C.國(guó)債D.企業(yè)（公司）債

88、托管銀行的主要職責(zé)包括（）。①保管ADR所代表的基礎(chǔ)證券②向ADR持有者提供基礎(chǔ)證券發(fā)行人及ADR的市場(chǎng)信息，解答投資者的詢(xún)問(wèn)③根據(jù)存券銀行的指令領(lǐng)取紅利或利息④向存券銀行提供當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)信息A.①②③B.①③④C.②③④D.①②④

89、以下屬于股票的特征的有（）。①收益性②風(fēng)險(xiǎn)性③流動(dòng)性④永久性A.①②B.①②③C.①②④D.①②③④

90、債券作為證明債權(quán)債務(wù)關(guān)系的憑證，一般以有一定格式的票面形式來(lái)表現(xiàn)。通常，債券票面上的四個(gè)基本要素包括（）。A.債券的實(shí)際利率B.債券的發(fā)行日期C.債券的票面利率D.債券發(fā)行者地址

91、通常情況下，證券的風(fēng)險(xiǎn)與預(yù)期收益()。A.成反比B.成正比C.沒(méi)關(guān)系D.以上說(shuō)法都不正確

92、（）時(shí)間段為上海證券交易所開(kāi)盤(pán)集合競(jìng)價(jià)階段。A.9：15～9：20B.9：15～9：25C.9：20～9：30D.9：15～9：30

93、債券利息的支付方式有（）。①息票方式②折扣利息③本息分離方式④本息合一方式A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④

94、國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)包括（）①?lài)?guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)②國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的派出機(jī)構(gòu)③證券交易所④行業(yè)協(xié)會(huì)與證券?A.①②③④B.②③C.①②D.③④

95、企業(yè)年金基金財(cái)產(chǎn)限于境內(nèi)投資，投資范圍包括（），以及信用等級(jí)在投資級(jí)以上的金融債、企業(yè)（公司）債、可轉(zhuǎn)換債（含分離交易可轉(zhuǎn)換債）、短期融資券和中期票據(jù)等金融產(chǎn)品。Ⅰ．銀行存款Ⅱ．國(guó)債Ⅲ．中央銀行票據(jù)Ⅳ．債券回購(gòu)A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

96、信息披露的主體包括（）。①證券發(fā)行人②證券監(jiān)管者③證券旁觀者④證券交易者A.①②③B.①③④C.①②④D.②③④

97、（2018年真題）在中國(guó)境內(nèi)申請(qǐng)發(fā)行人民幣債券的國(guó)際開(kāi)發(fā)機(jī)構(gòu)應(yīng)向（）等窗口單位遞交債券發(fā)行申請(qǐng)。A.中國(guó)證監(jiān)會(huì)B.中國(guó)人民銀行C.財(cái)政部D.中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)

98、按照《金融產(chǎn)品和服務(wù)零售領(lǐng)域的客戶(hù)適當(dāng)性》給出的定義，投資者適當(dāng)性需要考慮中間人（金融中介機(jī)構(gòu)）所提供的金融產(chǎn)品或服務(wù)與客戶(hù)（）方面的契合度。①財(cái)務(wù)狀況②風(fēng)險(xiǎn)承受水平③投資目標(biāo)④財(cái)務(wù)需求⑤知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)A.①②③B.①③④⑤C.②③④⑤D.①②③④⑤

99、中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法擔(dān)負(fù)基金監(jiān)管職責(zé)，各地證監(jiān)局按照中國(guó)證監(jiān)會(huì)的授權(quán)履行有關(guān)職責(zé)。.中國(guó)證監(jiān)會(huì)基金監(jiān)管的主要職責(zé)是（）。①制定有關(guān)證券投資基金活動(dòng)監(jiān)督管理的規(guī)章、規(guī)則②辦理基金備案③制定基金從業(yè)人員的資格標(biāo)準(zhǔn)和行為準(zhǔn)則④監(jiān)督檢查基金信息的披露情況A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④

100、以下關(guān)于基金市場(chǎng)的說(shuō)法正確的有（）。Ⅰ、基金市場(chǎng)是基金份額發(fā)行和流通的市場(chǎng)；Ⅱ、封閉式基金在證券交易所掛牌交易；Ⅲ、封閉式基金通過(guò)投資者向基金管理公司申購(gòu)和贖回實(shí)現(xiàn)流通轉(zhuǎn)讓?zhuān)虎?、開(kāi)放式基金通過(guò)投資者向基金管理公司申購(gòu)和贖回實(shí)現(xiàn)流通轉(zhuǎn)讓。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

參考答案與解析

1、答案：A本題解析：考查資產(chǎn)管理計(jì)劃所屬類(lèi)別。投資于商品及金融衍生品的持倉(cāng)合約價(jià)值的比例不低于資產(chǎn)管理計(jì)劃總資產(chǎn)80%,且衍生品賬戶(hù)權(quán)益超過(guò)資產(chǎn)管理計(jì)劃總資產(chǎn)20%的，為商品及金融衍生品類(lèi)；

2、答案：D本題解析：在發(fā)行方式上，金融債券可在全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)公開(kāi)發(fā)行或定向發(fā)行；可以采取一次足額發(fā)行或限額內(nèi)分期發(fā)行的方式。

3、答案：D本題解析：QFII制度是一國(guó)（地區(qū)）在貨幣沒(méi)有實(shí)現(xiàn)完全可自由兌換、資本項(xiàng)目尚未完全開(kāi)放的情況下，有限度地吸引外資、開(kāi)放資本市場(chǎng)的一項(xiàng)過(guò)渡性的制度。這種制度要求外國(guó)投資者若要進(jìn)入一國(guó)證券市場(chǎng)，必須符合一定的條件，經(jīng)該國(guó)有關(guān)部門(mén)的審批通過(guò)后匯入一定額度的外匯資金，并轉(zhuǎn)換為當(dāng)?shù)刎泿牛ㄟ^(guò)嚴(yán)格監(jiān)管的專(zhuān)門(mén)賬戶(hù)投資當(dāng)?shù)刈C券市場(chǎng)。

4、答案：B本題解析：考查金融信用違約互換的相關(guān)知識(shí)。第一，具有較高的杠桿性。第二，因?yàn)樾庞帽Ｗo(hù)的買(mǎi)方并不需要真正持有作為參考的信用工具（常見(jiàn)的有按揭貸款、按揭支持證券、各國(guó)國(guó)債及公司債券或者債券組合、債券指數(shù)），所以，特定信用工具可能同時(shí)在多起交易中被當(dāng)作CDS的參考，有可能極大地放大風(fēng)險(xiǎn)敞口總額，在發(fā)生危機(jī)時(shí)，市場(chǎng)往往恐慌性地高估涉險(xiǎn)金額。第三，因?yàn)閳?chǎng)外市場(chǎng)缺乏充分的信息披露和監(jiān)管，交易者并不清楚自己的交易對(duì)手卷入了多少此類(lèi)交易，所以，在危機(jī)期間，每起信用事件的發(fā)生都會(huì)引起市場(chǎng)參與者的相互猜疑，擔(dān)心自己的交易對(duì)手因此倒下，從而使自己的敞口頭寸失去著落。選項(xiàng)①②③正確，選項(xiàng)④為屬于期貨價(jià)格的特點(diǎn)。故選B.

5、答案：C本題解析：考查公司債券的相關(guān)內(nèi)容。非公開(kāi)發(fā)行公司債券是否進(jìn)行信用評(píng)級(jí)由發(fā)行人確定。選項(xiàng)①錯(cuò)誤

6、答案：B本題解析：1998年4月，國(guó)務(wù)院證券委撤銷(xiāo)，中國(guó)證監(jiān)會(huì)成為全國(guó)證券、期貨市場(chǎng)的監(jiān)管部門(mén)，建立了集中統(tǒng)一的證券、期貨市場(chǎng)監(jiān)管體制。

7、答案：A本題解析：分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券與一般的可轉(zhuǎn)換債券之間存在以下區(qū)別：（1）權(quán)利載體不同；（2）行權(quán)方式不同；（3）權(quán)利內(nèi)容不同。

8、答案：C本題解析：資產(chǎn)證券化的分類(lèi)包括：(1)根據(jù)證券化的基礎(chǔ)資產(chǎn)不同，可將資產(chǎn)證券化分為不動(dòng)產(chǎn)證券化、應(yīng)收賬款證券化、信貸資產(chǎn)證券化、未來(lái)收益證券化(如高速公路收費(fèi))、債券組合證券化等。(2)根據(jù)資產(chǎn)證券化發(fā)起人、發(fā)行人和投資者所屬地域不同，可將資產(chǎn)證券化分為境內(nèi)資產(chǎn)證券化和離岸資產(chǎn)證券化。(3)根據(jù)證券化產(chǎn)品的金融屬性不同，可將資產(chǎn)證券化分為股權(quán)型證券化、債權(quán)型證券化和混合型證券化。

9、答案：B本題解析：考查股權(quán)類(lèi)期貨相關(guān)知識(shí)。為防止操縱市場(chǎng)行為，并不是所有上市交易的股票均有期貨交易，交易所通常會(huì)選取流通盤(pán)較大、交易比較活躍的股票推出相應(yīng)的期貨合約，并且對(duì)投資者的持倉(cāng)數(shù)量進(jìn)行限制。

10、答案：D本題解析：理論上說(shuō)，回購(gòu)交易是質(zhì)押貸款的一種方式，通常用在政府債券上。

11、答案：B本題解析：按照《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》的規(guī)定，商業(yè)銀行可以向個(gè)人客戶(hù)提供綜合理財(cái)服務(wù)，向特定目標(biāo)客戶(hù)群銷(xiāo)售理財(cái)計(jì)劃，接受客戶(hù)的委托與授權(quán)，按照與客戶(hù)事先約定的投資計(jì)劃與方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理。

12、答案：C本題解析：上海、深圳證券交易所自2007年1月8日起對(duì)未完成股改的股票(S股)實(shí)施特別的差異化、制度化安排，將其漲跌幅比例統(tǒng)一調(diào)整為5％。

13、答案：D本題解析：操作風(fēng)險(xiǎn)是指由不完善或有問(wèn)題的人員、信息科技系統(tǒng)、內(nèi)部流程以及外部事件造成損失的風(fēng)險(xiǎn)。

14、答案：A本題解析：債券市場(chǎng)轉(zhuǎn)托管的條件。目前，除了國(guó)債（包括附息國(guó)債和地方債）和企業(yè)債可以跨市場(chǎng)轉(zhuǎn)托管，其他債券品種（包括公司債、證券公司次級(jí)債、中小企業(yè)私募債）都不能跨市場(chǎng)轉(zhuǎn)托管。

15、答案：C本題解析：考查關(guān)于開(kāi)放式基金的特點(diǎn)，開(kāi)放式基金沒(méi)有發(fā)行規(guī)模的限制，買(mǎi)賣(mài)價(jià)格不受市場(chǎng)供求的影響，業(yè)績(jī)表現(xiàn)會(huì)影響投資者的策略，若表現(xiàn)良好，將會(huì)吸引新的投資，規(guī)模隨之?dāng)U大。

16、答案：D本題解析：本題主要考查做市商職能。2008年之前，做市商在紐交所被稱(chēng)為專(zhuān)家（Specialists）。專(zhuān)家的責(zé)任是維護(hù)一個(gè)公平、競(jìng)爭(zhēng)、有序和有效的股票交易市場(chǎng)，具體包括四項(xiàng)職能：一是競(jìng)價(jià)的組織者。每日開(kāi)市或停市后恢復(fù)交易，由專(zhuān)家組織集合競(jìng)價(jià)，隨后負(fù)責(zé)組織股票的連續(xù)競(jìng)價(jià)，不斷地顯示最佳的買(mǎi)賣(mài)盤(pán)價(jià)格，維持股票的雙向報(bào)價(jià)。二是經(jīng)紀(jì)人職能。專(zhuān)家是所有通過(guò)電子下單系統(tǒng)送達(dá)的買(mǎi)賣(mài)訂單的代理，同時(shí)也可接受大廳經(jīng)紀(jì)人提交的買(mǎi)賣(mài)訂單。三是穩(wěn)定市場(chǎng)職能。維系股票市場(chǎng)的有序性，防止價(jià)格出現(xiàn)大幅震蕩。四是做市商職能。維護(hù)股票訂單簿，以保證股票報(bào)價(jià)更新和市場(chǎng)流動(dòng)性。在這個(gè)過(guò)程中，專(zhuān)家需要瀏覽所有流入交易所內(nèi)的訂單，了解委托數(shù)量、價(jià)格、委托方等一系列信息，具有“優(yōu)先看單權(quán)”。

17、答案：B本題解析：2010年3月31日，經(jīng)國(guó)務(wù)院同意，中國(guó)證監(jiān)會(huì)推出證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)，上海證券交易所和深圳證券交易所正式開(kāi)通融資融券交易系統(tǒng)，開(kāi)始接受試點(diǎn)會(huì)員融資融券交易申報(bào)，融資融券交易在我國(guó)正式啟動(dòng)。

18、答案：C本題解析：題干中四項(xiàng)都是國(guó)際金融市場(chǎng)慣用的利率。

19、答案：A本題解析：貨幣乘數(shù)是指貨幣供給量對(duì)基礎(chǔ)貨幣的倍數(shù)關(guān)系，在一定的產(chǎn)出水平下，貨幣流通速度增大，則貨幣乘數(shù)減小。貨幣乘數(shù)的大小決定了貨幣供給擴(kuò)張能力的大小。在貨幣供給過(guò)程中，中央銀行的初始貨幣提供量與社會(huì)貨幣最終形成量之間客觀存在著數(shù)倍擴(kuò)張（或收縮）的效果，即所謂的乘數(shù)效應(yīng)。

20、答案：C本題解析：考查普通機(jī)構(gòu)投資者參與上海期貨交易所期權(quán)交易條件。在申請(qǐng)開(kāi)戶(hù)前20個(gè)交易日日均托管在其委托的期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的證券市值與資金賬戶(hù)可用余額（不含通過(guò)融資融券交易融入的證券和資金），合計(jì)不低于人民幣100萬(wàn)元；凈資產(chǎn)不低于人民幣100萬(wàn)元。

21、答案：C本題解析：考查無(wú)面額股票的特點(diǎn)。公司凈資產(chǎn)和預(yù)期收益增加，每股價(jià)值上升。

22、答案：D本題解析：中央銀行貨幣政策的基本框架為，運(yùn)用貨幣政策工具，直接作用于操作指標(biāo)，操作指標(biāo)的變動(dòng)引起中介指標(biāo)的變化，通過(guò)中介指標(biāo)的變化實(shí)現(xiàn)中央銀行的最終政策目標(biāo)。其中，中介指標(biāo)主要包括貨幣供應(yīng)量、市場(chǎng)利率、信用總量等指標(biāo)。

23、答案：A本題解析：考查銀行間市場(chǎng)的債券結(jié)算形式。

24、答案：A本題解析：考查現(xiàn)值的計(jì)算。161.05/（1+10%）5=100（元）

25、答案：D本題解析：系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)包括政策風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)和購(gòu)買(mǎi)力風(fēng)險(xiǎn)等。I項(xiàng)，公司破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)屬于非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

26、答案：B本題解析：股權(quán)分置是指A股市場(chǎng)上的上市公司股份按能否在證券交易所上市交易，被區(qū)分為非流通股和流通股，這是我國(guó)經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)軌過(guò)程中形成的特殊問(wèn)題。

27、答案：D本題解析：固定利率債券指在發(fā)行時(shí)規(guī)定在整個(gè)償還期內(nèi)利率不變的債券，其籌資成本和投資收益可以事先預(yù)計(jì)，不確定性較小，但債券發(fā)行人和投資者仍然必須承擔(dān)市場(chǎng)利率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。浮動(dòng)利率債券是指發(fā)行時(shí)規(guī)定債券利率隨市場(chǎng)利率定期浮動(dòng)的債券。由于與市場(chǎng)利率掛鉤，市場(chǎng)利率又考慮了通貨膨脹的影響，浮動(dòng)利率債券可以較好地抵御通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)。

28、答案：C本題解析：銀行的銀行職能體現(xiàn)了中央銀行是特殊金融機(jī)構(gòu)的性質(zhì)，是中央銀行作為金融體系核心的基本條件。

29、答案：B本題解析：私募基金合格投資者需要具備相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，投資于單只私募基金的金額不能低于100萬(wàn)元且符合下列標(biāo)準(zhǔn)的單位或個(gè)人：凈資產(chǎn)不低于1000萬(wàn)元的單位；金融資產(chǎn)不低500萬(wàn)元的個(gè)人或者最近三年年均收入不低于40萬(wàn)元的個(gè)人。

30、答案：B本題解析：債券買(mǎi)賣(mài)報(bào)價(jià)分為凈價(jià)和全價(jià)兩種，結(jié)算為全價(jià)結(jié)算。所報(bào)價(jià)格為每100元面值債券的價(jià)格。凈價(jià)是指不含應(yīng)計(jì)利息的債券價(jià)格，單位為“元/百元面值”。全價(jià)=凈價(jià)+應(yīng)計(jì)利息。應(yīng)計(jì)利息為上一付息日（或起息日）至結(jié)算日之間累計(jì)的按百元面值計(jì)算的債券發(fā)行人應(yīng)付給債券持有人的利息。

31、答案：C本題解析：對(duì)于公司治理情況的分析主要包括公司股東、管理層、員工及其他外部利益相關(guān)者之間的關(guān)系及其制衡狀況，公司董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)構(gòu)成及運(yùn)作等因素。

32、答案：C本題解析：資產(chǎn)證券化是以特定資產(chǎn)組合或特定現(xiàn)金流為支持，發(fā)行可交易證券的一種融資形式。傳統(tǒng)的證券發(fā)行是以企業(yè)為基礎(chǔ)，而資產(chǎn)證券化是以特定的資產(chǎn)池為基礎(chǔ)發(fā)行證券。

33、答案：B本題解析：場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)即證券交易所市場(chǎng)是證券買(mǎi)賣(mài)雙方公開(kāi)交易的場(chǎng)所，具有高度組織化、集中化的市場(chǎng)，是整個(gè)證券市場(chǎng)的核心。

34、答案：A本題解析：影響國(guó)債銷(xiāo)售價(jià)格的因素：（1）市場(chǎng)利率。（2）承銷(xiāo)商承銷(xiāo)國(guó)債的中標(biāo)成本。（3）流通市場(chǎng)中可比國(guó)債的收益率水平。（4）國(guó)債承銷(xiāo)的手續(xù)費(fèi)收入。（5）承銷(xiāo)商所期望的資金回收速度。（6）其他國(guó)債分銷(xiāo)過(guò)程中的成本。

35、答案：D本題解析：收入政策目標(biāo)包括收入總量目標(biāo)和收入結(jié)構(gòu)目標(biāo)。

36、答案：A本題解析：風(fēng)險(xiǎn)管理(RiskManagement)是指經(jīng)濟(jì)主體針對(duì)持有或準(zhǔn)備持有的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)將其風(fēng)險(xiǎn)減至最低或可承受范圍的管理過(guò)程，通過(guò)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、計(jì)量和評(píng)估，選擇最有效的方式，主動(dòng)地、有目的地、有計(jì)劃地處理風(fēng)險(xiǎn)，以最小成本爭(zhēng)取獲得最大安全保證的管理方法。良好的風(fēng)險(xiǎn)管理有助于降低決策錯(cuò)誤概率，避免損失發(fā)生，以相對(duì)提高經(jīng)濟(jì)主體本身的附加價(jià)值。

37、答案：C本題解析：我國(guó)目前已擁有以證券公司、期貨公司和證券投資基金為主，以各類(lèi)投資咨詢(xún)中介、信托機(jī)構(gòu)為輔的多元化投資中介體系。

38、答案：D本題解析：股票價(jià)格指數(shù)是用以反映整個(gè)市場(chǎng)上各種股票市場(chǎng)價(jià)格的總體水平及其變動(dòng)情況的指標(biāo)。

39、答案：B本題解析：證券自營(yíng)業(yè)務(wù)是指證券公司以自己的名義，以自有資金或者依法籌集的資金，為本公司買(mǎi)賣(mài)在境內(nèi)證券交易所上市交易的證券，在境內(nèi)銀行間市場(chǎng)交易的政府債券、國(guó)際開(kāi)發(fā)機(jī)構(gòu)人民幣債券、央行票據(jù)、金融債券、短期融資券、公司債券、中期票據(jù)和企業(yè)債券，以及經(jīng)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)或者備案發(fā)行并在境內(nèi)金融機(jī)構(gòu)柜臺(tái)交易的證券，以獲取營(yíng)利的行為。

40、答案：B本題解析：證券公司發(fā)行債券應(yīng)當(dāng)由董事會(huì)制訂方案，股東會(huì)對(duì)下列事項(xiàng)作出專(zhuān)項(xiàng)決議：(1)發(fā)行規(guī)模、期限、利率。(2)擔(dān)保。(3)募集資金的用途。(4)發(fā)行方式。(5)決議有效期。(6)與本期債券相關(guān)的其他重要事項(xiàng)。

41、答案：C本題解析：金融期貨與金融期權(quán)具有的不同點(diǎn)有：基礎(chǔ)資產(chǎn)不同；交易者權(quán)利與義務(wù)的對(duì)稱(chēng)性不同；履約保證不同；現(xiàn)金流轉(zhuǎn)不同；盈虧特點(diǎn)不同；套期保值的作用與效果不同。

42、答案：C本題解析：另類(lèi)子公司不得融資，不得對(duì)外提供擔(dān)保和貸款，不得成為對(duì)所投資企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任的出資人。另類(lèi)子公司不得向投資者募集資金開(kāi)展基金業(yè)務(wù)，且不得下設(shè)任何機(jī)構(gòu)。

43、答案：C本題解析：不動(dòng)產(chǎn)抵押債券是以土地、設(shè)備、房屋等不動(dòng)產(chǎn)為抵押擔(dān)保品所發(fā)行的公司債券。

44、答案：A本題解析：考查利率的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)。

45、答案：D本題解析：考查短期融資券的定義。短期融資券，是指具有法人資格的非金融企業(yè)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“企業(yè)”）在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)行的，約定在1年內(nèi)還本付息的債務(wù)融資工具。

46、答案：D本題解析：公司債券的信用評(píng)級(jí)，應(yīng)當(dāng)委托經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的、具有從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)資格的資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)進(jìn)行。公司與資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)約定，在債券有效存續(xù)期間，資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)每年至少公告1次跟蹤評(píng)級(jí)報(bào)告。非公開(kāi)發(fā)行公司債券是否進(jìn)行信用評(píng)級(jí)由發(fā)行人確定。

47、答案：C本題解析：考查金融期貨投機(jī)功能相關(guān)知識(shí)。注意審題，2講的是價(jià)格發(fā)現(xiàn)的內(nèi)容，題目要求的是投機(jī)的內(nèi)容，所以2不選。與現(xiàn)貨市場(chǎng)投機(jī)相比較，期貨市場(chǎng)投機(jī)有兩個(gè)重要區(qū)別：一是目前我國(guó)股票市場(chǎng)實(shí)行T+1清算制度，而期貨市場(chǎng)是T+0，可以進(jìn)行日內(nèi)投機(jī)；二是期貨交易的保證金制度導(dǎo)致期貨投機(jī)具有較高的杠桿率，盈虧相應(yīng)放大，具有更高的風(fēng)險(xiǎn)性。價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能是指在一個(gè)公開(kāi)、公平、高效、競(jìng)爭(zhēng)的期貨市場(chǎng)中，通過(guò)集中競(jìng)價(jià)形成期貨價(jià)格的功能。期貨價(jià)格具有預(yù)期性、連續(xù)性和權(quán)威性的特點(diǎn)，能夠比較準(zhǔn)確地反映出未來(lái)商品價(jià)格的變動(dòng)趨勢(shì)。期貨市場(chǎng)之所以具有價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能，是因?yàn)槠谪浭袌?chǎng)將眾多影響供求關(guān)系的因素集中于交易所內(nèi)，通過(guò)買(mǎi)賣(mài)雙方公開(kāi)競(jìng)價(jià)，集中轉(zhuǎn)化為一個(gè)統(tǒng)一的交易價(jià)格。這一價(jià)格一旦形成，立即向世界各地傳播，并影響供求關(guān)系，從而形成新的價(jià)格。如此循環(huán)往復(fù)，使價(jià)格不斷趨于合理。

48、答案：D本題解析：考查對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理組織架構(gòu)的理解。

49、答案：C本題解析：根據(jù)我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)一金融工具確認(rèn)和計(jì)量》的規(guī)定，衍生工具包括遠(yuǎn)期合同、期貨合同、互換和期權(quán)，以及具有遠(yuǎn)期合同、期貨合同、互換和期權(quán)中一種或一種以上特征的工具。

50、答案：A本題解析：恒生指數(shù)于1985年推出的分類(lèi)指數(shù)為金融、地產(chǎn)、公用事業(yè)和工商業(yè)。

51、答案：C本題解析：根據(jù)《證券市場(chǎng)資信評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》第二十七條，證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在下列事項(xiàng)發(fā)生變更之日起5個(gè)工作日內(nèi)，報(bào)注冊(cè)地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)備案：①機(jī)構(gòu)名稱(chēng)、住所；②董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員；③實(shí)際控制人、持股5%以上股權(quán)的股東；④內(nèi)部控制機(jī)制與管理制度、業(yè)務(wù)制度；⑤中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他事項(xiàng)。

52、答案：C本題解析：在風(fēng)險(xiǎn)狀態(tài)下，決策者知道最終呈現(xiàn)的可能狀態(tài)以及相應(yīng)的概率，即知道整個(gè)事件發(fā)生的概率分布，風(fēng)險(xiǎn)具有可量化的性質(zhì)。在不確定性狀態(tài)下，決策者不了解事件發(fā)生的概率結(jié)果，不確定性具有不可以量化的特征。人們一般對(duì)于不確定性的厭惡要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于風(fēng)險(xiǎn)，降低不確定性對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)管理具有重要的意義，通常是管理部門(mén)的職責(zé)（③、④正確）。

53、答案：B本題解析：財(cái)政部代理發(fā)行地方政府債券，單一標(biāo)位最低投標(biāo)限額為0.2億元。

54、答案：A本題解析：暫無(wú)解析

55、答案：D本題解析：三年總天數(shù)為1096天。2008年1月20日到2010年3月5日共有774天。累計(jì)利息=100-851096×774=10.59（元）。實(shí)際支付價(jià)格為=87+10.59=97.59（元）。

56、答案：C本題解析：基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資，不得有下列情形：①一只基金持有一家公司發(fā)行的證券，其市值超過(guò)基金資產(chǎn)凈值的10%;②同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，其市值超過(guò)該證券的10%;③基金財(cái)產(chǎn)參與股票發(fā)行申購(gòu)，單只基金所申報(bào)的金額超過(guò)該基金的總資產(chǎn)，單只基金所申報(bào)的股票數(shù)量超過(guò)擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量，④一只基金持有其他基金（不含貨幣市場(chǎng)基金），其市值超過(guò)基金資產(chǎn)凈值的10%，但基金中基金除外；⑤基金中基金持有其他單只基金，其市值超過(guò)基金資產(chǎn)凈值的20%，或者投資于其他基金中基金；⑥基金總資產(chǎn)超過(guò)基金凈資產(chǎn)的140%;⑦違反基金合同關(guān)于投資范圍、投資策略和投資比例等約定；⑧中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定禁止的其他情形^完全按照有關(guān)指數(shù)的構(gòu)成比例進(jìn)行證券投資的基金品種可以不受前款①項(xiàng)、②項(xiàng)規(guī)定的比例限制。

57、答案：C本題解析：本題主要考查金融市場(chǎng)的功能之一：風(fēng)險(xiǎn)管理功能。

58、答案：C本題解析：證券公司借入的長(zhǎng)期次級(jí)債，應(yīng)當(dāng)按一定比例計(jì)入凈資本。長(zhǎng)期次級(jí)債計(jì)入凈資本的數(shù)額不得超過(guò)凈資本（不含長(zhǎng)期次級(jí)債累計(jì)計(jì)入凈資本的數(shù)額）的50%。

59、答案：A本題解析：發(fā)行股票是股份公司籌措自有資本的手段。因此，股票是投入股份公司資本份額的證券化，屬于資本證券。但是，股票又不是一種現(xiàn)實(shí)的資本，股份公司通過(guò)發(fā)行股票籌措的資金是公司用于營(yíng)運(yùn)的真實(shí)資本。股票獨(dú)立于真實(shí)資本之外，在股票市場(chǎng)上進(jìn)行著獨(dú)立的價(jià)值運(yùn)動(dòng)，是一種虛擬資本。（題目問(wèn)的是發(fā)行股票籌措的資金，不是股票，即發(fā)行股票籌措的資金是真實(shí)資本）

60、答案：B本題解析：紅籌股定義。

61、答案：C本題解析：金融市場(chǎng)的參加者是指參與金融市場(chǎng)的交易活動(dòng)而形成證券買(mǎi)賣(mài)雙方的單位，包括：（1）政府部門(mén)。政府部門(mén)通過(guò)發(fā)行債券籌集資金。（2）工商企業(yè)。工商企業(yè)既可能是籌資者，也可能是資金供應(yīng)者。（3）金融機(jī)構(gòu)。金融機(jī)構(gòu)是金融市場(chǎng)最重要的參與者，主要有存款性金融機(jī)構(gòu)、非存款性金融機(jī)構(gòu)、中央銀行等。（4）個(gè)人。個(gè)人是市場(chǎng)上的資金供應(yīng)者。

62、答案：A本題解析：注意讀題，股票是虛擬資本，籌措來(lái)的資金是真實(shí)資本，題干問(wèn)的籌措的資金，故選擇A。發(fā)行股票是股份公司籌措自有資本的手段，因此，股票是投入股份公司資本份額的證券化，屬于資本證券。但是，股票又不是一種現(xiàn)實(shí)的資本，股份公司通過(guò)發(fā)行股票籌措的資金，是公司用于營(yíng)運(yùn)的真實(shí)資本。股票獨(dú)立于真實(shí)資本之外，在股票市場(chǎng)上進(jìn)行著獨(dú)立的價(jià)值運(yùn)動(dòng)，是一種虛擬資本。

63、答案：A本題解析：公司盈利水平高低及未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)是股東權(quán)益的基本決定因素，通常把盈利水平高的公司股票稱(chēng)為績(jī)優(yōu)股，把未來(lái)盈利增長(zhǎng)趨勢(shì)強(qiáng)勁的公司股票稱(chēng)為高增長(zhǎng)型股票，它們?cè)诠善笔袌?chǎng)上通常會(huì)有較好的表現(xiàn)。

64、答案：A本題解析：考查我國(guó)企業(yè)債券和公司債券在發(fā)行制度和監(jiān)管機(jī)構(gòu)上的區(qū)別。企業(yè)債券發(fā)行實(shí)施注冊(cè)制，公司債券公開(kāi)發(fā)行實(shí)行注冊(cè)制。

65、答案：D本題解析：證券公司借入或發(fā)行次級(jí)債應(yīng)符合以下條件：一是借入或募集資金有合理用途。二是次級(jí)債應(yīng)以現(xiàn)金或中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他形式借入或融入。三是借入或發(fā)行次級(jí)債數(shù)額應(yīng)符合相關(guān)規(guī)定：長(zhǎng)期次級(jí)債計(jì)入凈資本的數(shù)額不得超過(guò)凈資本（不含長(zhǎng)期次級(jí)債累計(jì)計(jì)入凈資本的數(shù)額）的50％；凈資本與負(fù)債的比例、凈資產(chǎn)與負(fù)債的比例等各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)不觸及預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)。四是募集說(shuō)明書(shū)內(nèi)容或次級(jí)債務(wù)合同條款符合證券公司監(jiān)管規(guī)定。

66、答案：C本題解析：證券市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)，是指為證券的發(fā)行與交易提供服務(wù)的各類(lèi)機(jī)構(gòu)，主要包括證券公司和證券服務(wù)機(jī)構(gòu)兩大類(lèi)。

67、答案：C本題解析：加權(quán)平均法的內(nèi)涵。加權(quán)平均法首先按樣本股票在市場(chǎng)上的不同地位賦予其不同的權(quán)數(shù)，即地位重要的權(quán)數(shù)大，地位次要的權(quán)數(shù)小;然后將各樣本股票的價(jià)格與其權(quán)數(shù)相乘后求和，再與總權(quán)數(shù)相除，得到按加權(quán)平均法計(jì)算的報(bào)告期和基期的平均股價(jià);最后據(jù)此計(jì)算股票價(jià)格指數(shù)。

68、答案：C本題解析：在資產(chǎn)證券化過(guò)程中發(fā)行的以資產(chǎn)池為基礎(chǔ)的證券被稱(chēng)為“資產(chǎn)支持證券”。

69、答案：B本題解析：注冊(cè)制度是在市場(chǎng)化程度較高的成熟股票市場(chǎng)所普遍采用的一種發(fā)行制度，又稱(chēng)“申報(bào)制”或“登記制”，實(shí)質(zhì)上是一種發(fā)行公司的財(cái)務(wù)公開(kāi)制度，是指發(fā)行人在發(fā)行證券之前，必須按照法律向主管機(jī)關(guān)申請(qǐng)注冊(cè)的制度。

70、答案：B本題解析：證券業(yè)協(xié)會(huì)履行下列職責(zé)：（一）教育和組織會(huì)員及其從業(yè)人員遵守證券法律、行政法規(guī)，組織開(kāi)展證券行業(yè)誠(chéng)信建設(shè)，督促證券行業(yè)履行社會(huì)責(zé)任；（二）依法維護(hù)會(huì)員的合法權(quán)益，向證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)反映會(huì)員的建議和要求；（三）督促會(huì)員開(kāi)展投資者教育和保護(hù)活動(dòng)，維護(hù)投資者合法權(quán)益；（四）制定和實(shí)施證券行業(yè)自律規(guī)則，監(jiān)督、檢查會(huì)員及其從業(yè)人員行為，對(duì)違反法律、行政法規(guī)、自律規(guī)則或者協(xié)會(huì)章程的，按照規(guī)定給予紀(jì)律處分或者實(shí)施其他自律管理措施；（五）制定證券行業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)范，組織從業(yè)人員的業(yè)務(wù)培訓(xùn)；（六）組織會(huì)員就證券行業(yè)的發(fā)展、運(yùn)作及有關(guān)內(nèi)容進(jìn)行研究，收集整理、發(fā)布證券相關(guān)信息，提供會(huì)員服務(wù)，組織行業(yè)交流，引導(dǎo)行業(yè)創(chuàng)新發(fā)展；（七）對(duì)會(huì)員之間、會(huì)員與客戶(hù)之間發(fā)生的證券業(yè)務(wù)糾紛進(jìn)行調(diào)解；（八）證券業(yè)協(xié)會(huì)章程規(guī)定的其他職責(zé)。

71、答案：D本題解析：按基礎(chǔ)工具劃分，金融期貨主要有三種類(lèi)型：外匯期貨、利率期貨、股權(quán)類(lèi)期貨。

72、答案：D本題解析：考查引起股票價(jià)格變動(dòng)的直接原因。引起股票價(jià)格變動(dòng)的直接原因是供求關(guān)系的變化或者買(mǎi)賣(mài)雙方力量強(qiáng)弱的轉(zhuǎn)換。

73、答案：A本題解析：按照《律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，鼓勵(lì)具備下列條件的律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)：內(nèi)部管理規(guī)范，風(fēng)險(xiǎn)控制制度健全，執(zhí)業(yè)水準(zhǔn)高，社會(huì)信譽(yù)良好；有20名以上執(zhí)業(yè)律師，其中5名以上曾從事過(guò)證券法律業(yè)務(wù)；已經(jīng)辦理有效的執(zhí)業(yè)責(zé)任保險(xiǎn)；最近兩年未因違法執(zhí)業(yè)行為受到行政處罰。

74、答案：A本題解析：基金托管費(fèi)是指基金托管人為保管和處置基金資產(chǎn)而向基金收取的費(fèi)用。托管費(fèi)通常按照基金資產(chǎn)凈值的一定比率提取，逐日計(jì)算并累計(jì)，按月支付給托管人。

75、答案：A本題解析：本題主要考查間接融資方式。間接融資方式包括銀行信用融資、消費(fèi)信用融資、租賃融資等。

76、答案：A本題解析：最基本的信用違約互換涉及兩個(gè)當(dāng)事人，若參考工具發(fā)生規(guī)定的信用違約事件，則信用保護(hù)出售方必須向購(gòu)買(mǎi)方支付賠償。

77、答案：B本題解析：1988年國(guó)際清算銀行制定的《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定，開(kāi)展國(guó)際業(yè)務(wù)的銀