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認(rèn)證類(lèi)型：個(gè)人認(rèn)證

認(rèn)證主體：雷**（實(shí)名認(rèn)證）

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IP屬地：湖北 上傳時(shí)間：2022-02-10 格式：PPT 頁(yè)數(shù)：44 大?。?66.50KB 積分：28 舉報(bào) 版權(quán)申訴

1、 馮正躍（2016.3）第一章第一章 理財(cái)導(dǎo)論理財(cái)導(dǎo)論n教學(xué)目的n 通過(guò)本章的學(xué)習(xí)使學(xué)生了解理財(cái)?shù)幕靖拍?，明確理財(cái)?shù)幕就緩?、理?cái)方案的內(nèi)容與種類(lèi)，掌握理財(cái)?shù)幕驹瓌t。 n教學(xué)重點(diǎn)與難點(diǎn) n 1、重點(diǎn)：理解理財(cái)與投資的區(qū)別，掌握理財(cái)?shù)幕就緩揭约袄碡?cái)?shù)幕驹瓌t。n 2、難點(diǎn)：各種理財(cái)途徑的特點(diǎn)n教學(xué)時(shí)數(shù)4學(xué)時(shí)（參考資料：網(wǎng)上個(gè)人理財(cái)）第一節(jié)第一節(jié) 理財(cái)?shù)幕靖拍罾碡?cái)?shù)幕靖拍頽一、理財(cái)?shù)幕竞xn二、理財(cái)產(chǎn)生的背景n三、理財(cái)服務(wù)的機(jī)構(gòu)n四、理財(cái)?shù)哪康膎五、理財(cái)?shù)姆秶?一、理財(cái)?shù)母拍钜?、理?cái)?shù)母拍?（一）理財(cái)?shù)幕竞x 理財(cái)就是對(duì)于財(cái)產(chǎn)（包含有形財(cái)產(chǎn)和無(wú)形財(cái)產(chǎn)=知識(shí)產(chǎn)權(quán)）的經(jīng)營(yíng)。 是指?jìng)€(gè)人或機(jī)

2、構(gòu)根據(jù)個(gè)人或機(jī)構(gòu)當(dāng)前的實(shí)際經(jīng)濟(jì)狀況，設(shè)定想要達(dá)成的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，在限定的時(shí)限內(nèi)采用一類(lèi)或多類(lèi)金融投資工具，通過(guò)一種或多種途徑達(dá)成其經(jīng)濟(jì)目標(biāo)的計(jì)劃、規(guī)劃或解決方案。 “ 理財(cái)”這個(gè)詞匯多用于個(gè)人對(duì)于個(gè)人財(cái)產(chǎn)或家庭財(cái)產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)，在具體實(shí)施該規(guī)劃方案的過(guò)程，也稱(chēng)理財(cái)。n “理財(cái)”一詞，最早見(jiàn)諸于20世紀(jì)90年代初期的末端。隨著中國(guó)股票債券市場(chǎng)的擴(kuò)容，商業(yè)銀行、零售業(yè)務(wù)的日趨豐富和市民總體收入的逐年上升，“理財(cái)”概念逐漸走俏。n 一般人談到理財(cái)，想到的不是投資，就是賺錢(qián)。實(shí)際上理財(cái)?shù)姆秶軓V，理財(cái)是理一生的財(cái)，也就是個(gè)人一生的現(xiàn)金流量與風(fēng)險(xiǎn)管理。包含以下涵義：n n n 1、理財(cái)是理一生的財(cái)，不僅僅是解決燃

3、眉之急的金錢(qián)問(wèn)題而已。n 2、理財(cái)是現(xiàn)金流量管理，每一個(gè)人一出生就需要用錢(qián)（現(xiàn)金流出），也需要賺錢(qián)來(lái)產(chǎn)生現(xiàn)金流入。因此不管現(xiàn)在是否有錢(qián)，每一個(gè)人都需要理財(cái)。n 3、 理財(cái)也涵蓋了風(fēng)險(xiǎn)管理。因?yàn)槲磥?lái)的更多流量具有不確定性，包括人身風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)與市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，都會(huì)影響到現(xiàn)金流入（收入中斷風(fēng)險(xiǎn)）或現(xiàn)金流出（費(fèi)用遞增風(fēng)險(xiǎn)）。n 個(gè)人理財(cái)品種大致可以分為個(gè)人資產(chǎn)品種和個(gè)人負(fù)債品種，共同基金、股票、債券、存款、人壽保險(xiǎn)、黃金、網(wǎng)貸等屬于個(gè)人資產(chǎn)品種；而個(gè)人住房抵押貸款、個(gè)人消費(fèi)信貸則屬于個(gè)人負(fù)債品種。（二）個(gè)人理財(cái)?shù)亩x（二）個(gè)人理財(cái)?shù)亩x（三）理財(cái)?shù)亩x（三）理財(cái)?shù)亩xn 理財(cái)?shù)幕径x就是通過(guò)一系列有目

4、標(biāo)，有意識(shí)的規(guī)劃，進(jìn)行合理的消費(fèi)、儲(chǔ)蓄、投資、風(fēng)險(xiǎn)管理和規(guī)劃，以達(dá)到個(gè)人財(cái)務(wù)目標(biāo)，達(dá)到財(cái)務(wù)自由的過(guò)程。 二、個(gè)人理財(cái)產(chǎn)生的背景二、個(gè)人理財(cái)產(chǎn)生的背景n 1、經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，個(gè)人財(cái)富增加。2015年居民收入增速大幅跑贏GDP增速、基尼系數(shù)連續(xù)7年下降,降至0.462。2014年人民幣存款增加9.48萬(wàn)億元，余額為113.86萬(wàn)億元。 n 2、社會(huì)分配體制的改革。國(guó)家和企業(yè)對(duì)職工包攬一 切的做法成為歷史, 提供的福利保障大幅減少，個(gè)人和家庭承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)加大。n 3、 老齡化問(wèn)題的突出、家庭規(guī)模小型化。使得人們對(duì)未來(lái)生存和生活品質(zhì)越來(lái)越重視。n 4、進(jìn)入低利率時(shí)代。 從1996年的10.98%將至目前

5、的2.5%。金融機(jī)構(gòu)在開(kāi)拓新市場(chǎng),尋找新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)的動(dòng)機(jī)推動(dòng)下,個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)逐漸成為發(fā)展的新方向n 4、進(jìn)入低利率時(shí)代。n 從1996年的10.98%將至目前的2.5%。金融機(jī)構(gòu)在開(kāi)拓新市場(chǎng),尋找新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)的動(dòng)機(jī)推動(dòng)下,個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)逐漸成為發(fā)展的新方向n 5、理財(cái)產(chǎn)品的供給刺激著居民的理財(cái)需求。 n 理財(cái)產(chǎn)品不斷出現(xiàn)，居民配置其資產(chǎn)結(jié)構(gòu)時(shí)有了更多的選擇，自行理財(cái)難度也隨之增加，銀行、保險(xiǎn)、券商不斷推出個(gè)人理財(cái)規(guī)劃服務(wù)。n 具有關(guān)銀監(jiān)會(huì)2015年統(tǒng)計(jì)顯示，我國(guó)理財(cái)市場(chǎng)規(guī)模已經(jīng)超過(guò)10000億元，年收入達(dá)到30萬(wàn)元的家庭超過(guò)2000萬(wàn)。n 但是,與其它國(guó)家在人均GDP較接近的時(shí)期相比較,由于

6、受到金融分業(yè)經(jīng)營(yíng)政策的制約、理財(cái)觀念等的影響,在我國(guó)居民的資產(chǎn)配置中保險(xiǎn)所占的比重雖然有所提高但仍然是非常小的,到目前為止約4%，尤其是我國(guó)居民的保險(xiǎn)資產(chǎn)在金融資產(chǎn)中所占的比重是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不足的。二、理財(cái)?shù)淖饔门c目的二、理財(cái)?shù)淖饔门c目的n（一）理財(cái)?shù)淖饔胣1、避免財(cái)務(wù)縮水n2、防止財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)n3、創(chuàng)造更高利潤(rùn)n4、規(guī)劃人生教育、健康醫(yī)療、退休、附：資料附：資料1n （二）理財(cái)?shù)哪康膎 個(gè)人理財(cái)?shù)淖罱K目的是實(shí)現(xiàn)個(gè)人財(cái)務(wù)安全與財(cái)務(wù)自由n 1、財(cái)務(wù)安全n 是指?jìng)€(gè)人（家庭）對(duì)自己的財(cái)務(wù)狀況有充分的信心，即現(xiàn)有的財(cái)富足以應(yīng)對(duì)未來(lái)財(cái)務(wù)支出和其他生活目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，不會(huì)出現(xiàn)大的財(cái)務(wù)危機(jī)。簡(jiǎn)單說(shuō)，就是依賴(lài)現(xiàn)有穩(wěn)定、充足的

7、現(xiàn)金準(zhǔn)備可以維持個(gè)人（家庭）一段時(shí)間的錯(cuò)誤支出和其他目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。n 一般來(lái)講，個(gè)人（家庭）財(cái)務(wù)安全的衡量標(biāo)準(zhǔn)如下：n 穩(wěn)定、充足的收入n 個(gè)人有發(fā)展的潛力n 充足的現(xiàn)金準(zhǔn)備n 適當(dāng)?shù)淖》縩 適當(dāng)?shù)呢?cái)產(chǎn)和人身保險(xiǎn)n 穩(wěn)定的投資適當(dāng)?shù)氖找鎛 社會(huì)保障n 額外的養(yǎng)老保障。n 2、財(cái)務(wù)自由n 根據(jù)收入是否與投入時(shí)間成正比，收入可以分為主動(dòng)收入和被動(dòng)收入。其中，主動(dòng)收入是與投入時(shí)間成正比的收入，如工資收入；被動(dòng)收入是指不與投入時(shí)間成正比的收入 ，如投資收益。n 用公式表達(dá)：n 財(cái)務(wù)自由=被動(dòng)收入全部支出n 當(dāng)個(gè)人（家庭）的被動(dòng)收入大于全部支出時(shí)，就不必依靠工資來(lái)維持生活，并且即使不再繼續(xù)投入勞動(dòng)時(shí)間，資

8、產(chǎn)也會(huì)繼續(xù)增值。這時(shí)就達(dá)到了財(cái)務(wù)自由，投資收入將成為個(gè)人收入的主要來(lái)源。n 個(gè)人理財(cái)是對(duì)個(gè)人或家庭資產(chǎn)或 財(cái)務(wù)進(jìn)行配置或管理的活動(dòng),目的是從財(cái)務(wù)上合理安排生活、提供經(jīng)濟(jì)保障、實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的保值增值。n 真正的理財(cái)是實(shí)現(xiàn)個(gè)人財(cái)務(wù)安全感的滿足，以最少的代價(jià)，獲取最大的收益。n 理財(cái)行為就是用聰明的選擇讓有限的資源得以發(fā)揮最大的功用。n 建立自己的投資組合，實(shí)現(xiàn)財(cái)富保值增值。n 但是，高收益伴隨著高風(fēng)險(xiǎn)，最好的辦法就是依靠專(zhuān)業(yè)理財(cái)師。n二、理財(cái)服務(wù)的機(jī)構(gòu)n 目前國(guó)內(nèi)能夠?yàn)榭蛻籼峁├碡?cái)服務(wù)的機(jī)構(gòu)主要有銀行、證券公司、投資公司、保險(xiǎn)公司、經(jīng)濟(jì)管理公司等。n（一）銀行n 目前我國(guó)商業(yè)銀行提供的理財(cái)產(chǎn)品分為保本

9、固定收益產(chǎn)品、保本浮動(dòng)收益產(chǎn)品與非保本浮動(dòng)收益產(chǎn)品三類(lèi)。n（二）證券公司n證券理財(cái)一般包括股票、基金、商品期貨、股指期貨、外匯期貨等，個(gè)人或機(jī)構(gòu)投資者可以按照其不同需求及投資偏好選擇不同理財(cái)工具。n（三）投資公司n 投資公司理財(cái)一般包括信托基金、黃金投資，玉石，珠寶，鉆石等，需要的起步資金較高，適合高端理財(cái)人士。n（四）保險(xiǎn)公司n（五） P2P理財(cái)平臺(tái)n P2P是peer-to-peer的縮寫(xiě)，peer在英語(yǔ)里有（地位、能力等）同等者、同事和伙伴等意義。n P2P直接將人們聯(lián)系起來(lái)，讓人們通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)直接交互。使得網(wǎng)絡(luò)上的溝通變得容易、更直接共享和交互，真正地消除中間商，為企業(yè)與個(gè)人提供更大的方

10、便。n P2P也可以理解為伙伴對(duì)伙伴，也可稱(chēng)為“點(diǎn)對(duì)點(diǎn)”，的意思，或稱(chēng)為對(duì)等聯(lián)網(wǎng)，是互聯(lián)網(wǎng)金融（ITFIN）產(chǎn)品的一種。n 指?jìng)€(gè)人與個(gè)人之間的借貸，而P2P理財(cái)是指以公司為中介機(jī)構(gòu)，把借貸雙方對(duì)接起來(lái)實(shí)現(xiàn)各自的借貸需求。借款方可以是無(wú)抵押貸款或是有抵押貸款，而中介一般是收取雙方或單方的手續(xù)費(fèi)為盈利目的或者是賺取一定息差為盈利目的的新型理財(cái)模式。 n 三、理財(cái)?shù)暮诵膬?nèi)容和基本要求n（一）理財(cái)?shù)暮诵膬?nèi)容n 個(gè)人理財(cái)?shù)暮诵膬?nèi)容就是將個(gè)人的投資、保險(xiǎn)、教育、房產(chǎn)、所得稅、退休等方面的計(jì)劃，用現(xiàn)金流的管理把所有的計(jì)劃綜合在一起，協(xié)調(diào)所有的計(jì)劃，并讓所有的計(jì)劃都能夠滿足當(dāng)前現(xiàn)金流需求和未來(lái)可能。n（二）個(gè)

11、人理財(cái)?shù)幕疽髇 1、要清楚個(gè)人的財(cái)務(wù)資源有哪些，理財(cái)?shù)母推瘘c(diǎn)。n 2、要清醒的認(rèn)識(shí)個(gè)人的生活目標(biāo)，理財(cái)?shù)姆较蚝湍繕?biāo)n 3 、要有統(tǒng)一協(xié)調(diào)各種理財(cái)計(jì)劃，計(jì)劃之間不矛盾沖突，理財(cái)?shù)穆窂胶头椒ā?資料資料2n P2P理財(cái)平臺(tái)利融網(wǎng)數(shù)據(jù)研究中心在央行最新報(bào)告中發(fā)現(xiàn)，全國(guó)居民儲(chǔ)蓄總額約為43萬(wàn)億人民幣，人均3萬(wàn)元。每人3萬(wàn)元儲(chǔ)蓄的中位數(shù)估計(jì)全中國(guó)60%的人是很難達(dá)到的，但是對(duì)于一個(gè)普通家庭而言，一家?guī)卓?萬(wàn)元的存款還是有的。 附：資料附：資料3n 四、理財(cái)?shù)姆秶鷑 （一）賺錢(qián)-收入n 人的一生的收入包含運(yùn)用個(gè)人資源所產(chǎn)生的工作收入，及運(yùn)用金錢(qián)資源所產(chǎn)生的理財(cái)收入；工作收入是以人賺錢(qián)，理財(cái)收入是以

12、錢(qián)賺錢(qián)，由此可知理財(cái)?shù)姆秶荣嶅X(qián)與投資都還要廣。包含：n 1、工作收入：包括薪資、傭金、工作獎(jiǎng)金、自營(yíng)事業(yè)所得、遺產(chǎn)、分紅等。n 2、理財(cái)收入：包括利息收入、房租收入、股利、資本利得等。n （二） 用錢(qián)-支出n 人一生的支出包括個(gè)人及家庭由出生至終老的生活支出，及因投資與信貸運(yùn)用所產(chǎn)生的理財(cái)支出。有人就有支出，有家就有負(fù)擔(dān)，賺錢(qián)的主要目的是要支應(yīng)個(gè)人及家庭的開(kāi)銷(xiāo)。n 1、生活支出：包括衣食住行育樂(lè)醫(yī)療等家庭開(kāi)銷(xiāo)。n 2、理財(cái)支出：包括貸款利息支出、保障型保險(xiǎn)保費(fèi)支出、投資手續(xù)費(fèi)用支出等。n （三）存錢(qián)-資產(chǎn)n 當(dāng)期的收入超過(guò)支出時(shí)會(huì)有儲(chǔ)蓄產(chǎn)生，而每期累積下來(lái)的儲(chǔ)蓄就是資產(chǎn)，也就是可以幫你錢(qián)滾錢(qián)

13、，產(chǎn)生投資收益的本金。年老時(shí)當(dāng)人的資源無(wú)法繼續(xù)工作產(chǎn)生收入時(shí)，就要靠錢(qián)的資源產(chǎn)生理財(cái)收入或變現(xiàn)資產(chǎn)來(lái)支應(yīng)晚年所需。包含：n 1、 緊急預(yù)備金：保有一筆現(xiàn)金以備失業(yè)或不時(shí)之需。n 2、 投資：可用來(lái)滋生理財(cái)收入的投資工具組合。n 3、置產(chǎn)：購(gòu)置自用房屋，自用車(chē)等提供使用價(jià)值的資產(chǎn)。n （四）借錢(qián)-負(fù)債n 當(dāng)現(xiàn)金收入無(wú)法支應(yīng)現(xiàn)金支出時(shí)就要借錢(qián)。借錢(qián)的原因可能是暫時(shí)性的入不敷出、購(gòu)置可長(zhǎng)期使用的房地產(chǎn)或汽車(chē)家電，以及拿來(lái)擴(kuò)充信用的投資。借錢(qián)沒(méi)有馬上償還會(huì)累積成負(fù)債要根據(jù)負(fù)債余額支付利息、因此在貸款還清前，每期的支出除了生活消費(fèi)外，還有財(cái)務(wù)上的本金利息攤還支出。n包含：n 1消費(fèi)負(fù)債：如信用卡循環(huán)信用

14、、現(xiàn)金卡余額、分期付款等。n 2投資負(fù)債：如融資融券保證金、發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿的借錢(qián)投資。n 3自用資產(chǎn)負(fù)債：如購(gòu)置自用資產(chǎn)所需房屋貸款與汽車(chē)貸款。n （五）省錢(qián)-節(jié)約n 在現(xiàn)代社會(huì)中，不是所有的收入都可用來(lái)支應(yīng)支出，有所得要繳所得稅、出售財(cái)產(chǎn)要繳財(cái)產(chǎn)稅、財(cái)產(chǎn)移轉(zhuǎn)要繳贈(zèng)與稅或遺產(chǎn)稅，因此在現(xiàn)金流量規(guī)劃中如何合法節(jié)省所得稅，在財(cái)產(chǎn)移轉(zhuǎn)規(guī)劃中如何合法節(jié)省贈(zèng)與稅或遺產(chǎn)稅，也成為理財(cái)中重要的一環(huán)，對(duì)高收入的個(gè)人更成為理財(cái)首要考慮。包括： n 1 所得稅節(jié)稅規(guī)劃。n 2財(cái)產(chǎn)稅節(jié)稅規(guī)劃。n 3 財(cái)產(chǎn)移轉(zhuǎn)節(jié)稅規(guī)劃（該項(xiàng)目前境外較多采用）。n （六）護(hù)錢(qián)-保險(xiǎn)與信托n護(hù)錢(qián)的重點(diǎn)在風(fēng)險(xiǎn)管理，在指預(yù)先做保險(xiǎn)或信托安排，

15、使人力資源或已有財(cái)產(chǎn)得到保護(hù)，或當(dāng)發(fā)生損失時(shí)可以獲得理財(cái)來(lái)彌補(bǔ)損失。保險(xiǎn)的功能為當(dāng)發(fā)生事故使家庭現(xiàn)金收入無(wú)法支應(yīng)當(dāng)時(shí)或以后的支出時(shí)，仍能有一筆金錢(qián)或收益可彌補(bǔ)缺口，降低人生旅程中意料外收支失衡時(shí)產(chǎn)生的沖擊。n 為得到彌補(bǔ)人或物損失的壽險(xiǎn)與產(chǎn)險(xiǎn)保障，必須支付一定比率的保費(fèi)，一旦保險(xiǎn)事故發(fā)生時(shí)，理賠金所產(chǎn)生的理財(cái)收入可取代中斷的工作收入，來(lái)應(yīng)付家庭或遺族的生活支出，或以理賠金償還負(fù)債來(lái)降低理財(cái)利息支出。此外，信托安排可以將信托財(cái)產(chǎn)獨(dú)立于其他私有財(cái)產(chǎn)之外，不受債權(quán)人的追索，有保護(hù)已有財(cái)產(chǎn)免于流失的功能。包括：n 1人壽保險(xiǎn)：壽險(xiǎn)、醫(yī)療險(xiǎn)、意外險(xiǎn)、失能險(xiǎn)、養(yǎng)老險(xiǎn)。2 財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)：火險(xiǎn)、責(zé)任險(xiǎn)。3 信托

16、4.、基金定投n 收入是河流，財(cái)富是水庫(kù)，花出去的錢(qián)是流出去的水，理財(cái)就是開(kāi)源節(jié)流，管好自家的水庫(kù)，以管錢(qián)為中心，抓好攢錢(qián)、生錢(qián)、護(hù)錢(qián)三個(gè)環(huán)節(jié)。理財(cái)?shù)淖罱K目的是實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由，讓生活幸福美好。第二節(jié)第二節(jié) 理財(cái)?shù)耐緩胶彤a(chǎn)品理財(cái)?shù)耐緩胶彤a(chǎn)品 n 一、銀行存款n 這是最基本也是最簡(jiǎn)單的理財(cái)方式。與其他投資理財(cái)方式相比，好處是：存款品種多、具有靈活性、增值的穩(wěn)定性、安全性的特點(diǎn)。不足之處是收益率太低。在確定存款時(shí)投資者面臨參考期限的結(jié)構(gòu)選擇。選擇活期還是定期，在定期中又有定期年限的選擇，這主要看將來(lái)的收入和支出狀況，以及對(duì)未來(lái)其它更好投資機(jī)會(huì)的預(yù)期和把握。n 二、股票投資n 可能獲得較高的投資利益，套

17、現(xiàn)容易；但需要面對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)，政策風(fēng)險(xiǎn)，信息不對(duì)稱(chēng)風(fēng)險(xiǎn)。n 三、購(gòu)買(mǎi)基金n組合投資，分散風(fēng)險(xiǎn)，套現(xiàn)便利；但風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖機(jī)制尚未建立。n 四、購(gòu)買(mǎi)債券n收益率 高于同期同檔銀行利率，風(fēng)險(xiǎn)??；但投資的收益率較低，長(zhǎng)期債券的風(fēng)險(xiǎn)較大。n 五、外匯投資n 規(guī)避單一貨幣的貶值和規(guī)避匯率波動(dòng)的貶值風(fēng)險(xiǎn)，從交易中獲利，但人民幣尚未實(shí)現(xiàn)自由兌換，普通國(guó)民還暫時(shí)無(wú)法將其作為一種風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖工具或風(fēng)險(xiǎn)投資工具來(lái)運(yùn)用。n 六、房地產(chǎn)投資n 規(guī)避通貨膨脹的風(fēng)險(xiǎn)，利用房產(chǎn)的時(shí)間價(jià)值和使用價(jià)值獲利；但也需面臨政策和貶值投資風(fēng)險(xiǎn)。n 七、購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)n 可以抵御個(gè)人或家庭財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的科學(xué)安全的方式，具有風(fēng)險(xiǎn)保障、儲(chǔ)蓄、融通資金、避稅的功能

18、，但也受中途斷保（退保、脫保）、銀行利率沉浮的影響。n 八、期貨投資n 獲利的潛能與風(fēng)險(xiǎn)同在，獲利機(jī)遇大于風(fēng)險(xiǎn)，但產(chǎn)品復(fù)雜，駕馭難度大。n 九、藝術(shù)品投資n 藝術(shù)品具有保值增值的功能，獲利的機(jī)遇大，但需要有較高的鑒賞能力。 第三節(jié)第三節(jié) 投資與理財(cái)區(qū)別投資與理財(cái)區(qū)別n 一、理財(cái)與投資是兩個(gè)不同的概念n 投資的基本定義是犧牲當(dāng)前的利益博取未來(lái)的收益。 投資關(guān)注的是資金回報(bào)（投入產(chǎn)出比）。n 理財(cái)?shù)幕径x是通過(guò)對(duì)財(cái)務(wù)的管理實(shí)現(xiàn)生活目標(biāo)的過(guò)程，。理財(cái)?shù)哪康氖秦?cái)富積累，防范個(gè)人風(fēng)險(xiǎn)，平衡家庭收支，使財(cái)產(chǎn)得到合理傳承。理財(cái)?shù)慕K極目標(biāo)是財(cái)務(wù)自由（長(zhǎng)期富裕）。n 通俗地講投資是用錢(qián)去賺更多的錢(qián)，是為了今天更有錢(qián)，而理財(cái)是把錢(qián)合理安排，以保證今后也有錢(qián)。n 二、投