商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法

1、商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論二、負(fù)債管理理論三、資產(chǎn)負(fù)債綜合管理理論四、資產(chǎn)負(fù)債表外業(yè)務(wù)管理理論第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management

2、一、資產(chǎn)管理理論 資產(chǎn)管理理論是最傳統(tǒng)的商業(yè)銀行管理理論。早期的銀行家們認(rèn)為，商業(yè)銀行的負(fù)債主要取決于客戶的存款，銀行對此沒有決定權(quán)，因而是被動的。但是，商業(yè)銀行可以自主安排資金的應(yīng)用以及資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，通過資產(chǎn)業(yè)務(wù)獲得盡可能高的利潤，并確保資產(chǎn)的流動性和經(jīng)營的安全性。所以，當(dāng)時的銀行家確信，商業(yè)銀行經(jīng)營的關(guān)鍵在于資產(chǎn)管理，即在既定負(fù)債規(guī)模所決定的資產(chǎn)水平下，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的最優(yōu)化。 在商業(yè)銀行管理實(shí)踐中，該理論大體上經(jīng)歷了三個發(fā)展階段：商業(yè)貸款理論轉(zhuǎn)換理論預(yù)期收入理論第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理C

3、ommercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論1.商業(yè)貸款理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論1.商業(yè)貸款理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 商業(yè)貸款理論（Commercial-loan Theory)又稱真實(shí)票據(jù)理論(Real-bill Theory) ，源于亞當(dāng)斯密1776年發(fā)表的國富論的相關(guān)論述，是在

4、早期英國商業(yè)銀行經(jīng)營實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)基礎(chǔ)上發(fā)展起來的。 該理論認(rèn)為：商業(yè)銀行的資金來源主要是活期存款，加之金融市場不發(fā)達(dá)，存款有隨時被提現(xiàn)的可能。從保持流動性角度考慮，銀行只能發(fā)放短期的、與商業(yè)生產(chǎn)和周轉(zhuǎn)相聯(lián)系、以真實(shí)票據(jù)為憑的具有自償性的貸款。 當(dāng)時，銀行家們認(rèn)為只有投入商品周轉(zhuǎn)的短期貸款才可能隨著商品的生產(chǎn)和銷售過程的結(jié)束得到安全的償還，因而不考慮發(fā)放長期貸款，并且不提供農(nóng)業(yè)貸款、不動產(chǎn)貸款、證券貸款等其他一切貸款。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論1.商業(yè)貸款理論基本內(nèi)容局限

5、性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 商業(yè)貸款理論充分體現(xiàn)了銀行資產(chǎn)流動性和穩(wěn)健經(jīng)營的重要性，對早期商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)發(fā)展具有十分重要意義。該理論的局限性主要表現(xiàn)在以下幾個方面：沒有考慮到經(jīng)濟(jì)發(fā)展對貸款種類、數(shù)量、期限的需求，僅有短期的工商貸款顯然不能適應(yīng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要；沒有考慮到銀行存款具有相對的穩(wěn)定性，發(fā)放一定中長期貸款實(shí)際上并不會影響銀行的流動性；忽視了即使在真實(shí)票據(jù)條件下，短期工商貸款亦有可能因市場蕭條、商品銷路不暢而無法償還，并不具有100%的安全性；獲得短期貸款的企業(yè)在貸款到期后可向銀行申請展期，實(shí)際上演變成長期貸款，仍有長期貸款的流動性、安全性的問題。

6、安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論1.商業(yè)貸款理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 商業(yè)貸款理論的思想為早期商業(yè)銀行進(jìn)行合理的資金配置與穩(wěn)健經(jīng)營提供了理論基礎(chǔ)。它提出銀行資金的運(yùn)用受制于其資金來源的性質(zhì)和結(jié)構(gòu)，并強(qiáng)調(diào)銀行應(yīng)保持其資金來源的高度流動性，以確保銀行經(jīng)營的安全性。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論

7、2.轉(zhuǎn)換理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論2.轉(zhuǎn)換理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 轉(zhuǎn)換理論（The Shift-ability Theory）是對商業(yè)貸款理論的補(bǔ)充。該理論最早是由.密爾頓于1918年提出的，其中心思想是把一種資產(chǎn)的市場流通性作為其流動性的標(biāo)志，并把這種特性作為銀行持有該種資產(chǎn)的主要原因。 該理論認(rèn)為，商業(yè)銀行資產(chǎn)的流動性

8、并不取決于貸款資產(chǎn)的期限，而是取決于資產(chǎn)的變現(xiàn)能力。只要商業(yè)銀行持有的資產(chǎn)變現(xiàn)能力強(qiáng)，便可以在需要資金時迅速將其變現(xiàn)，并且不承擔(dān)價值損失，這樣仍然可使商業(yè)銀行保持良好的流動性。 在轉(zhuǎn)換理論基礎(chǔ)上，現(xiàn)代商業(yè)銀行開始建立以流動性資產(chǎn)為內(nèi)容的準(zhǔn)備金制度，實(shí)現(xiàn)了流動性和盈利性的良好結(jié)合。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論2.轉(zhuǎn)換理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 轉(zhuǎn)換理論（The Shift-ability Theory）的局限性

9、主要表現(xiàn)在：銀行資產(chǎn)流動性嚴(yán)重依賴銀行資產(chǎn)出售時的價格，當(dāng)金融市場出現(xiàn)動蕩、疲軟時，銀行資產(chǎn)的交易價格將不可避免地下滑，此時商業(yè)銀行的安全性和流動性將受到嚴(yán)重威脅，盈利性也難以得到有效保證。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論2.轉(zhuǎn)換理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 轉(zhuǎn)換理論（The Shift-ability Theory）沿襲了商業(yè)貸款理論應(yīng)保持高度流動性的主張，但突破了商業(yè)貸款理論對銀行資金運(yùn)用的狹窄局限，擴(kuò)大了銀行資

10、金組合的范圍，增強(qiáng)了商業(yè)銀行的盈利性。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論3.預(yù)期收入理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論3.預(yù)期收入理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 預(yù)期收入理論（The Anticipated-incom

11、e Theory）是由美國經(jīng)濟(jì)學(xué)家普魯克諾1949年在定期存款及銀行流動性理論一書中提出的。該理論認(rèn)為：銀行資產(chǎn)的流動性取決于借款人的預(yù)期收入，而不是貸款期限的長短。借款人的預(yù)期收入有保障，期限較長的貸款也可安全收回；借款人的預(yù)期收入不穩(wěn)定，期限短的貸款也會喪失流動性。因此，銀行的流動性與借款人的預(yù)期收入密切相關(guān)，而與貸款的期限關(guān)系不大。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論3.預(yù)期收入理論基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 預(yù)期收

12、入理論（The Anticipated-income Theory）的提出，為商業(yè)銀行業(yè)務(wù)領(lǐng)域的不斷擴(kuò)大、業(yè)務(wù)品種的推陳出新奠定了理論基礎(chǔ)，為商業(yè)銀行“三性原則”的完美結(jié)合提供了理論支持。但是，銀行對借款人未來收入的預(yù)測建立在銀行主觀判斷的基礎(chǔ)之上，由于預(yù)期收入很難預(yù)測，客觀經(jīng)濟(jì)條件經(jīng)常發(fā)生變化，借款人將來收入的實(shí)際情況往往與銀行預(yù)期存在一定的差距，所以以這種理論為依據(jù)發(fā)放貸款，常常會給銀行帶來更大的經(jīng)營風(fēng)險。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理理論3.預(yù)期收入理論基本內(nèi)容局限性

13、評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 預(yù)期收入理論（The Anticipated-income Theory）具有積極的意義。首先，它深化了對貸款清償?shù)恼J(rèn)識，指出貸款清償?shù)膩碓词墙杩钊说念A(yù)期收入，找到了銀行資產(chǎn)流動的經(jīng)濟(jì)動因，要求銀行的資產(chǎn)與預(yù)期收入直接掛鉤，克服了商業(yè)貸款理論的缺陷。其次，這一理論促成了貸款形式的多樣化，拓寬了銀行的業(yè)務(wù)范圍。銀行由生產(chǎn)經(jīng)營的局外人成了企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)的參與者，從而加強(qiáng)了銀行對經(jīng)濟(jì)活動的滲透和控制。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Manage

14、ment二、負(fù)債管理理論背景基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management二、負(fù)債管理理論背景基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 負(fù)債管理理論是以負(fù)債管理為重點(diǎn)并提供商業(yè)銀行流動性需要理論。該理論產(chǎn)生于20世紀(jì)60年代，當(dāng)時的經(jīng)濟(jì)處于相對繁榮時期，貸款需求旺盛。而以美國為代表的一些發(fā)達(dá)國家對商業(yè)銀行頒布了許多限制性法令（如美國的Q條款），導(dǎo)致商業(yè)銀行的存款資金大量流失。安徽農(nóng)業(yè)

15、大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management二、負(fù)債管理理論背景基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 負(fù)債管理理論認(rèn)為：銀行資金的流動性不僅可以通過強(qiáng)化資產(chǎn)管理獲得，還可以通過靈活地調(diào)劑負(fù)債達(dá)到目的。商業(yè)銀行保持資金的流動性無需經(jīng)常保有大量的高流動性資產(chǎn)，通過發(fā)展主動型負(fù)債的形式，擴(kuò)大籌集資金的渠道和途徑，也能夠滿足多樣化的資金需求，以向外借款的方式也能夠保持銀行資金的流動性。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercia

16、l Bank Business Management二、負(fù)債管理理論背景基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 負(fù)債管理理論也存在缺陷，由于它建立在對吸收資金保有信心，并能如愿以償?shù)幕A(chǔ)上，因而在一定程度上帶有主觀色彩。通過借款融資保持銀行的流動性，不僅提高了銀行的融資成本，而且不利于銀行穩(wěn)健經(jīng)營。所以，負(fù)債管理理論的運(yùn)用必須謹(jǐn)慎，應(yīng)當(dāng)經(jīng)常注意一些基本指標(biāo)，如存貸款比率、資本充足率、流動資產(chǎn)比率等，并隨時注意防范經(jīng)營風(fēng)險。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Manage

17、ment二、負(fù)債管理理論背景基本內(nèi)容局限性評價第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 負(fù)債管理理論意味著商業(yè)銀行經(jīng)營管理思想的創(chuàng)新，它變被動的存款觀念為主動的借款觀念，為銀行找到了保持流動性的新方法。根據(jù)這一理論，商業(yè)銀行的流動性不僅可以通過調(diào)整資產(chǎn)來保證，還可以通過調(diào)整負(fù)債來保證，變單一的資產(chǎn)調(diào)整為資產(chǎn)負(fù)債雙向調(diào)整，從而減少銀行持有的高流動性資產(chǎn)，最大限度地將資產(chǎn)投入到高盈利的貸款中去。而且，商業(yè)銀行根據(jù)資產(chǎn)的需要調(diào)整和組織負(fù)債，讓負(fù)債適應(yīng)和支持資產(chǎn)，也為銀行擴(kuò)大業(yè)務(wù)范圍和規(guī)模提供了條件。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Comm

18、ercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債綜合管理理論背景主要內(nèi)容第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債綜合管理理論背景主要內(nèi)容第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 20世紀(jì)70年代后期，伴隨金融創(chuàng)新的不斷涌現(xiàn)，各種新型金融工具和交易方式以各種形式抬高資金價格，市場利率大幅上升，使得負(fù)債管理理論在提高負(fù)債成本和增加銀行經(jīng)營風(fēng)險等方面的缺陷越來越明顯地暴露出來，單純

19、的負(fù)債管理已經(jīng)不能滿足銀行經(jīng)營管理的需要。同時，隨著西方各國銀行管制的放松和金融自由化浪潮的涌現(xiàn)，商業(yè)銀行在金融市場上主動融資的權(quán)力增加，吸收存款的壓力減少，這一切使商業(yè)銀行由單純的負(fù)債管理轉(zhuǎn)向資產(chǎn)負(fù)債綜合管理。 資產(chǎn)管理理論過于注重流動性和安全性，而忽視了盈利性；負(fù)債管理理論雖然較好地解決了盈利性和流動性之間的矛盾，但過多的負(fù)債經(jīng)營又會給銀行帶來更大的經(jīng)營風(fēng)險。資產(chǎn)負(fù)債綜合管理理論總結(jié)了資產(chǎn)管理和負(fù)債管理的優(yōu)缺點(diǎn)，通過資產(chǎn)與負(fù)債結(jié)構(gòu)的全面調(diào)整，實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行流動性、安全性和盈利性管理目標(biāo)的均衡發(fā)展。 這一理論的產(chǎn)生是銀行管理理論的一大突破，它為銀行乃至整個金融業(yè)帶來了穩(wěn)定和發(fā)展，對完善和推動商

20、業(yè)銀行的現(xiàn)代化管理具有積極的意義。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債綜合管理理論背景主要內(nèi)容第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論1. 流動性問題。流動性問題是該理論首要解決的核心問題，它要求從資產(chǎn)和負(fù)債兩個方面去預(yù)測流動性問題，同時又要從這兩個方面去尋找滿足流動性需要的途徑。 2. 風(fēng)險控制問題。在控制經(jīng)營風(fēng)險方面，明確規(guī)定自有資本比例，根據(jù)不同的經(jīng)營環(huán)境制定各類資產(chǎn)的風(fēng)險度標(biāo)準(zhǔn)和控制風(fēng)險的方法，以資產(chǎn)收益率和資本收益率作為考察銀行收益性的主要評估標(biāo)

21、準(zhǔn)。 3. 資產(chǎn)與負(fù)債的對稱。通過調(diào)整各類資產(chǎn)和負(fù)債的搭配，使資產(chǎn)規(guī)模與負(fù)債規(guī)模、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)與負(fù)債結(jié)構(gòu)、資產(chǎn)與負(fù)債的償還期限相互對稱和統(tǒng)一平衡，保持一定的對稱關(guān)系。這種對稱是一種原則和方向上的對稱，而不是要求銀行資產(chǎn)與負(fù)債逐筆對應(yīng)。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management四、資產(chǎn)負(fù)債表外業(yè)務(wù)管理理論背景基本內(nèi)容第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Man

22、agement四、資產(chǎn)負(fù)債表外業(yè)務(wù)管理理論背景基本內(nèi)容第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 資產(chǎn)負(fù)債表外業(yè)務(wù)管理理論產(chǎn)生于20世紀(jì)80年代中期，是對資產(chǎn)負(fù)債綜合管理理論的補(bǔ)充。當(dāng)時，世界各國對商業(yè)銀行的金融管制普遍放松，商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)領(lǐng)域明顯擴(kuò)大，同時，銀行及其他金融機(jī)構(gòu)之間的競爭也客觀上要求商業(yè)銀行開拓新的服務(wù)產(chǎn)品和項(xiàng)目，充分利用自身資源，爭取更大盈利。這樣，商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)活動便拓展到資產(chǎn)負(fù)債表外，而不在僅僅是資產(chǎn)與負(fù)債業(yè)務(wù)。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management四

23、、資產(chǎn)負(fù)債表外業(yè)務(wù)管理理論背景基本內(nèi)容第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第一節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論 資產(chǎn)負(fù)債表外業(yè)務(wù)管理理論認(rèn)為：商業(yè)銀行是金融中介機(jī)構(gòu)，同時也是提供各種金融服務(wù)和信息服務(wù)的機(jī)構(gòu)。因此，一切與金融服務(wù)、信息相關(guān)的領(lǐng)域，商業(yè)銀行都可以介入。商業(yè)銀行擁有大量的客戶、龐大眾多的分支機(jī)構(gòu)、專業(yè)化的高水平職員隊(duì)伍、先進(jìn)的信息設(shè)備、掌握著大量的社會經(jīng)濟(jì)信息和雄厚的資金，這一切都為商業(yè)銀行拓展新業(yè)務(wù)創(chuàng)造了良好條件。因此，商業(yè)銀行在經(jīng)營資產(chǎn)和負(fù)債業(yè)務(wù)之外，還應(yīng)當(dāng)經(jīng)營多樣化的表外業(yè)務(wù)。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Busi

24、ness Management一、資產(chǎn)管理方法二、負(fù)債管理方法三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理

25、論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程特點(diǎn)簡評安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程特點(diǎn)簡評 資金總庫法，又稱資金匯集法，或者資金集中法。這一方法的基本操作程序是：由銀行將來自各種渠道的資金集中起來，形成一個“資金池”或稱作資金總庫，將“資金池”中的資金視為同質(zhì)的單一來源，然后將其按照資產(chǎn)流動性的大小進(jìn)行梯次分配。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行

26、業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程特點(diǎn)簡評資金總庫法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備 先儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券 后股本 固定資產(chǎn) 資金庫安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念

27、流程特點(diǎn)簡評資金總庫法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券股本 固定資產(chǎn) 資金庫 一級儲備包括庫存現(xiàn)金、在中央銀行的存款、同業(yè)存款及托收中的現(xiàn)金等方面。一級儲備主要用來滿足法定存款準(zhǔn)備金需求、日常營業(yè)中的付款和支票清算需求，以及意外提存和意外貸款的需求等，所以一級儲備處于高度優(yōu)先的地位。但是一級儲備的盈利性很差，因此銀行應(yīng)盡量將一級儲備數(shù)額壓縮到最小限度之內(nèi)。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫

28、法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程特點(diǎn)簡評資金總庫法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券股本 固定資產(chǎn) 資金庫 二級儲備由短期公開債券組成，主要包括短期國庫券、地方政府債券、金融債券等安全性較高、流動性和市場性較強(qiáng)的證券。二級儲備主要用來滿足可兌現(xiàn)的現(xiàn)金需求和其他現(xiàn)金需求（如未預(yù)料到的存款提取和貸款需求）。雖然二級儲備的流動性較一級儲備弱，但它也具有較強(qiáng)的變現(xiàn)能力，而且二級儲備具有一級儲備所缺乏的盈利性，所以銀行也比較樂意擁有。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶

29、水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程特點(diǎn)簡評資金總庫法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券股本 固定資產(chǎn) 資金庫 貸款在資金運(yùn)用中占據(jù)著首要地位。在資金總庫法中，一級儲備和二級儲備共同為商業(yè)銀行提供了資金的流動性，銀行在將部分資金用于一級儲備和二級儲備之后，資金池中的剩余資金就可用于盈利性資產(chǎn)的分配了，對各類貸款資金的分配是銀行主要的盈利活動。

30、但資金總庫法沒有把貸款結(jié)構(gòu)看做是影響資金流動性的因素，所以貸款結(jié)構(gòu)不在其管理范圍之內(nèi)。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程特點(diǎn)簡評資金總庫法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券股本 固定資產(chǎn) 資金庫 在滿足了社會貸款需求以后，剩余的資金就可以用于各種投資。如投資于高品質(zhì)的各類長期證券，這不僅僅是出于商業(yè)銀行

31、追求盈利的需要，更可能是為了改善銀行的資產(chǎn)組合狀況，如分散地區(qū)、行業(yè)風(fēng)險等。此外，即將到期的證券也是二級儲備的一個重要來源。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程特點(diǎn)簡評 資金總庫法的特點(diǎn): 是不管資金的不同特征，在資產(chǎn)分配時只服從于銀行的經(jīng)營重點(diǎn)和管理目標(biāo)，即在保證資產(chǎn)流動性的前提下再考慮其盈利性。由于流動性與盈利性是相互矛盾的，所以這種做法相應(yīng)降低了銀行的盈利水平。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)

32、金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程特點(diǎn)簡評 資金總庫法為商業(yè)銀行在資產(chǎn)負(fù)債管理中提供了一個把資金配置到各項(xiàng)資產(chǎn)中去的一般規(guī)則和優(yōu)先順序，但是它并沒有提出解決流動性與盈利性矛盾的具體方法。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營

33、管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程缺陷簡評 資金分配法又稱資金配置法、資金轉(zhuǎn)換法。這種理論認(rèn)為，資產(chǎn)的流動性和分配的數(shù)量與獲得的資金來源有關(guān)。也就是按照不同資金來源的流動性和法定準(zhǔn)備金的要求，決定資產(chǎn)的分配方法和分配比例，建立資產(chǎn)項(xiàng)目與負(fù)債項(xiàng)目的對應(yīng)關(guān)系，把各種資金來源按照周轉(zhuǎn)速度和法定準(zhǔn)備金的要求，分別按不同的比重分配到不同的資產(chǎn)形式中去。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管

34、理方法概念流程缺陷簡評資金分配法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券股本 固定資產(chǎn) 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程缺陷簡評資金分配法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券股本 固定資產(chǎn) 由于活期存款的法定準(zhǔn)備金要求最高，周轉(zhuǎn)速度最

35、快，因而主要分配于一級儲備和二級儲備，少量用于短期貸款。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程缺陷簡評資金分配法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券股本 固定資產(chǎn) 儲蓄存款和定期存款穩(wěn)定性較好，資金周轉(zhuǎn)速度較慢，因此，這兩部分資金來源大部分用于貸款和購買有價證券，小部分用于補(bǔ)充一級儲備和二級儲備。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)

36、金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程缺陷簡評資金分配法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券股本 固定資產(chǎn) 借入資金和其他負(fù)債主要包括通過發(fā)行金融債券、票據(jù)、CD、同業(yè)拆借等渠道籌措的資金，主要分配到二級儲備上，部分用于發(fā)放貸款和購買有價證券。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Comm

37、ercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程缺陷簡評資金分配法的基本流程如下：資金來源 資金運(yùn)用活期存款 一級儲備儲蓄存款 二級儲備定期存款 各類貸款借入資金 其他有價證券股本 固定資產(chǎn) 股本的流動性最小，資金周轉(zhuǎn)速度為零，主要用于固定資產(chǎn)、在公開市場上進(jìn)行中長期證券投資和發(fā)放中長期貸款。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線

38、性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程缺陷簡評 由于資金分配法既考慮到商業(yè)銀行的流動性需要，又考慮了各種不同資金來源的特點(diǎn)，因此較資金總庫法更為先進(jìn)。但其缺陷也是顯而易見的：1）只強(qiáng)調(diào)了負(fù)債的流動性，而忽視了貸款的流動性；2）各種不同來源資金按一定比例分配到不同的資產(chǎn)上，但比例多大才合理，沒有一個明確的可操作標(biāo)準(zhǔn)，隨意性較大。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行

39、經(jīng)營管理方法概念流程缺陷簡評 資金分配法的優(yōu)點(diǎn): 它減少了投資于高流動性資產(chǎn)的數(shù)量，相應(yīng)增加了投資于長期資產(chǎn)的資金規(guī)模，從而提高了銀行的盈利水平。它通過流動性和資金周轉(zhuǎn)速度兩個尺度將資產(chǎn)和負(fù)債有機(jī)地聯(lián)系起來，使兩者在規(guī)模和結(jié)構(gòu)上保持一致，相對于資金總庫法有了很大的改進(jìn)。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念流程特點(diǎn)簡評安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管

40、理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念步驟舉例簡評 線性規(guī)劃法（Linear Programming Approach）是在管理理論和數(shù)學(xué)方法、計(jì)算機(jī)技術(shù)在銀行管理中的應(yīng)用的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的，該方法的本質(zhì)是求解在一定約束條件下，目標(biāo)函數(shù)值最大（?。┗囊环N方法 。其主要內(nèi)容是：首先建立目標(biāo)函數(shù)，然后確定制約銀行資產(chǎn)分配的限制因素作為約束條件，最后求出目標(biāo)函數(shù)達(dá)到最大的一組解，作為銀行進(jìn)行資金配置的最佳狀態(tài)。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮

41、慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念步驟舉例簡評線性規(guī)劃法的具體步驟如下：1）建立目標(biāo)函數(shù)。確定某一時期資產(chǎn)管理的目標(biāo)，依據(jù)目標(biāo)把不同的可選擇資產(chǎn)匯集起來，建立一個目標(biāo)函數(shù)。 2）確定約束條件。約束條件是約束目標(biāo)變量取值范圍的一組線形不等式，它代表了銀行開展業(yè)務(wù)的內(nèi)、外不制約因素。這些制約因素主要包括： 可貸資金總量限制； 風(fēng)險性限制 ；貸款需求限制；其他限制。3）建立線形規(guī)劃模型并求解安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系

42、 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念步驟舉例簡評例如：一家銀行的負(fù)債總額為2500萬元，可用于貸款（X1）和購買短期證券（X2）。設(shè)貸款收益率為12%，證券收益率為8%，不考慮成本。再設(shè)銀行管理人員確定的流動性標(biāo)準(zhǔn)是短期證券須占貸款的25%以上。利用線性規(guī)劃法測算此銀行資產(chǎn)負(fù)債的優(yōu)化配置。 1）建立目標(biāo)函數(shù)：如設(shè)定目標(biāo)為利息收入R最大化，則目標(biāo)函數(shù)為： MaxR=0.12X1+0.08X22）確立約束條件：總量約束條件 X1+X

43、22 500萬元 流動性限制 X20.25X1 非負(fù)限制條件 X10，X203）建立模型并求解： X1+X22 500 MaxR=0.12X1+0.08X2 s.t. X20.25X1 X10，X20 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念步驟舉例簡評求解：（圖解法）X1+X22 500X20.2 5X1MaxR=0.12X1+0.08X2安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系

44、 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念步驟舉例簡評 求解結(jié)果: E點(diǎn)位于OE線與AB線的交點(diǎn)，即E點(diǎn)完全滿足了三個約束條件，并使得利潤最大化。E點(diǎn)被稱為最佳資產(chǎn)組合點(diǎn)，在這一點(diǎn)上，資產(chǎn)總額為2 500萬元，其中貸款2 000萬元，短期證券投資500萬元。目標(biāo)函數(shù)值為：R=2 0000.12+5000.08=280（萬元）安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Busin

45、ess Management一、資產(chǎn)管理方法資金總庫法資金分配法線性規(guī)劃法第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念步驟舉例簡評 線性規(guī)劃方法是一種規(guī)范化定量分析方法，它使銀行資產(chǎn)負(fù)債管理得到了量化，較前兩種管理方法更具有科學(xué)性和可操作性。但是從實(shí)踐看，現(xiàn)實(shí)的情況更為復(fù)雜，比如目標(biāo)函數(shù)的多樣性、資產(chǎn)配置在結(jié)構(gòu)上的復(fù)雜性，目標(biāo)變量系數(shù)以及約束條件等的變動性，都使得線性規(guī)劃模型變得更為復(fù)雜。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management二、負(fù)債管理方法 負(fù)債管理方法的核心內(nèi)容是銀行

46、通過從市場借入資金，調(diào)整負(fù)債流動性需要來滿足資產(chǎn)的需要，以此來擴(kuò)大負(fù)債與資產(chǎn)的規(guī)模。 負(fù)債管理方法主要包括兩種，即儲備頭寸管理方法和全面負(fù)債管理方法。1.儲備頭寸管理方法2.全面負(fù)債管理方法 第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management二、負(fù)債管理方法 負(fù)債管理方法的核心內(nèi)容是銀行通過從市場借入資金，調(diào)整負(fù)債流動性需要來滿足資產(chǎn)的需要，以此來擴(kuò)大負(fù)債與資產(chǎn)的規(guī)模。 負(fù)債管理方法主要包括兩種，即儲備頭寸管理方法和全面負(fù)債管理方法。1.儲備頭寸

47、管理方法2.全面負(fù)債管理方法 第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法 儲備頭寸管理方法是指銀行借入資金補(bǔ)足一級儲備，以滿足存款提取和貸款要求，通過營運(yùn)頭寸調(diào)度來保持高收益、低流動性的資產(chǎn)。這個方法在提高資金使用效率的同時減緩了銀行因儲備減少而帶來的流動性不足，從而緩解了對銀行經(jīng)營帶來的震蕩。但是，這種方法也存在借不到資金和借入資金成本不能確定等風(fēng)險。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management二、負(fù)債管理方法 負(fù)債管理方法的核心內(nèi)容是銀行通過從市場借入資金，調(diào)整負(fù)債流動性需要

48、來滿足資產(chǎn)的需要，以此來擴(kuò)大負(fù)債與資產(chǎn)的規(guī)模。 負(fù)債管理方法主要包括兩種，即儲備頭寸管理方法和全面負(fù)債管理方法。1.儲備頭寸管理方法2.全面負(fù)債管理方法 第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法 全面負(fù)債管理方法又稱純負(fù)債管理方法，是銀行通過借入外來資金持續(xù)擴(kuò)大資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模的方法。這種管理方法的前提是借入資金具有較大的供給彈性，即市場上有足夠的參與者和足夠的資金。這種方法的風(fēng)險是有時得不到足夠的資金來源，一旦中央銀行采取緊縮的貨幣政策，就會導(dǎo)致一些小銀行負(fù)債管理結(jié)構(gòu)的崩潰。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank

49、Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法 資產(chǎn)負(fù)債綜合管理方法是指商業(yè)銀行通過對資產(chǎn)負(fù)債進(jìn)行組合而獲取相當(dāng)收益并承擔(dān)一定風(fēng)險的管理方法。它主要是應(yīng)用經(jīng)濟(jì)模型來綜合協(xié)調(diào)與管理銀行的資產(chǎn)和負(fù)債，所用的經(jīng)濟(jì)模型主要是融資缺口模型（Funding Gap Model）和持續(xù)期缺口模型（Duration Gap Model）。1.融資缺口模型2.持續(xù)期缺口模型第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法1.融資缺

50、口模型2.持續(xù)期缺口模型第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念計(jì)算組合應(yīng)用簡評安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法1.融資缺口模型2.持續(xù)期缺口模型第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念計(jì)算組合應(yīng)用簡評 融資缺口模型（Funding Gap Model）管理也叫差額管理，是在利率變動時期使銀行資產(chǎn)負(fù)債利差達(dá)到最大化的一項(xiàng)戰(zhàn)略措施。其基本做法是：隨著利率的變動，調(diào)整可變利率和固定利率的資產(chǎn)與負(fù)債組合結(jié)構(gòu)，通過改變資金缺口的

51、大小，達(dá)到盈利最大化的目的。就是說銀行根據(jù)對利率波動趨勢的預(yù)測，主動利用利率敏感資金的配置組合技術(shù)，在不同的階段運(yùn)用不同的缺口策略以獲取更高的收益。 安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法1.融資缺口模型2.持續(xù)期缺口模型第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念計(jì)算組合應(yīng)用簡評 資金缺口在數(shù)量上等于利率敏感性資產(chǎn)（IRSA： Interest Rate Sensitive Assets ）與利率敏感性負(fù)債（IRSL： Interest rate Se

52、nsitive Liabilities ）之差。利率敏感性資產(chǎn)是指浮動利率資產(chǎn)，利率敏感性負(fù)債是指浮動利率負(fù)債。計(jì)算公式：資金缺口=利率敏感性資產(chǎn)利率敏感性負(fù)債利率敏感系數(shù)= IRSA IRSL凈利息收入=利率變動資金缺口注意的問題：資金缺口是一個與時間長短相關(guān)的概念，缺口數(shù)值的大小和正負(fù)都依賴于計(jì)劃期的長短，這是因?yàn)橘Y產(chǎn)或負(fù)債的利率調(diào)整期限決定了利率調(diào)整是否與計(jì)劃期內(nèi)利率相關(guān)。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法1.融資缺口模型2.持續(xù)期缺口模型浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債

53、固定利率資產(chǎn)固定利率負(fù)債第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念計(jì)算組合應(yīng)用簡評 商業(yè)銀行資金缺口有三種組合方式：浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)固定利率負(fù)債安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法1.融資缺口模型2.持續(xù)期缺口模型浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)固定利率負(fù)債第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念計(jì)算組合應(yīng)用簡評 商業(yè)銀行資金缺口有三種組合方式：浮動利率資

54、產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)固定利率負(fù)債零缺口組合方式：即利率敏感性資產(chǎn)等于利率敏感性負(fù)債。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法1.融資缺口模型2.持續(xù)期缺口模型浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)固定利率負(fù)債第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念計(jì)算組合應(yīng)用簡評 商業(yè)銀行資金缺口有三種組合方式：浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)固定利率負(fù)債正缺口組合

55、方式：即利率敏感性資產(chǎn)大于利率敏感性負(fù)債。表明有一部分利率敏感性資產(chǎn)是由固定利率負(fù)債籌措的資金。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法1.融資缺口模型2.持續(xù)期缺口模型浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)固定利率負(fù)債第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論與方法第二節(jié)商業(yè)銀行經(jīng)營管理方法概念計(jì)算組合應(yīng)用簡評 商業(yè)銀行資金缺口有三種組合方式：浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)浮動利率資產(chǎn)浮動利率負(fù)債固定利率資產(chǎn)固定利率負(fù)債負(fù)缺口組合方式：即利率敏感性資產(chǎn)小于利率敏感性負(fù)債。表明有一部分固定利率資產(chǎn)是通過浮動利率負(fù)債籌措的資金。安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)金融系 馮慶水金融系 馮慶水金融系 馮慶水商業(yè)銀行業(yè)務(wù)管理Commercial Bank Business Management三、資產(chǎn)負(fù)債管理方法1.融資缺口模型2.持續(xù)期缺口模型第四章 商業(yè)銀行經(jīng)營