中小企業(yè)融資難的原因分析與解決對(duì)策

1、把一、原始依據(jù)（凹資料）拌1八 癌許進(jìn)，中小企業(yè)搬成長(zhǎng)中的融資瓶奧頸與信用突破佰M八疤，拌人民出版社，2伴009扳，5085哀2板 芭黃孟復(fù)，中國(guó)小盎企業(yè)融資狀況調(diào)巴查熬M敖藹，邦中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出擺版社，2010隘，89岸敖168百3扳 皚凌智勇，中小企捌業(yè)融資與中小民巴營(yíng)銀行瓣M拔頒，湖南人民出版搬社,背2008昂,76半拔125疤4阿 耙張朝元、梁雨，佰中小企業(yè)融資渠隘道搬M把哎，斑機(jī)械工業(yè)出版社唉，2009癌,36捌版123辦5暗 背熊澤森，中小企奧業(yè)信貸融資制度傲創(chuàng)新研究跋M絆扳，挨中國(guó)敖金融岸出版社，201稗0搬,45凹扳88氨翱6暗按 傲張彩霞疤、叭王光玲岸，版解決中小企業(yè)貸按款難的

2、對(duì)策暗J，扮經(jīng)濟(jì)論壇，皚2004斑,22班絆97班斑7壩白 版蘇文兵拌，扮當(dāng)代會(huì)計(jì)實(shí)證研稗究方法佰氨M稗，藹東北財(cái)經(jīng)大學(xué)出俺版社，阿2003暗，63邦柏101芭8 跋焦錦淼，當(dāng)前中案小企業(yè)管理工作藹的現(xiàn)狀、問(wèn)題與笆對(duì)策J辦，企業(yè)活翱力,2003,般(2):62罷641柏9翱 拔戴發(fā)文，我國(guó)中巴小企業(yè)融資障礙斑與疏導(dǎo)途徑分析辦J.企業(yè)研擺究,2002,岸(8):42八441背10凹 熬初海英，我國(guó)多藹層次資本市場(chǎng)構(gòu)敖建策略研究J跋.經(jīng)濟(jì)論壇,阿2008,(2般1)百：1俺1擺澳39愛暗11啊傲 跋王婷，中小企業(yè)靶融資問(wèn)題探析敗J.企業(yè)研究板2003,(2拔):9596盎1邦2稗捌 叭黃飛鳴，著力

3、解跋決好中小企業(yè)融拜資難的問(wèn)題J懊.經(jīng)濟(jì)論壇2絆003,(5)板:68鞍二、設(shè)計(jì)內(nèi)容和邦要求：（說(shuō)明書叭、專題、繪圖、昂試驗(yàn)結(jié)果等）半1、圍繞選題搜巴集、閱讀有關(guān)中哎英文文獻(xiàn)資料。熬2、撰寫畢業(yè)論背文詳細(xì)提綱。艾3、撰寫論文，氨反復(fù)修改。寫作凹過(guò)程中要繼續(xù)搜絆集、補(bǔ)充資料，傲寫作要層次分明辦，條理清楚，觀捌點(diǎn)明確，論證有按理有據(jù)，具有說(shuō)瓣服能力。文章的背文字要簡(jiǎn)潔、通愛順、流暢、無(wú)錯(cuò)敖別字。拔4、按要求進(jìn)行八論矮文排拔版。摘 要叭近年來(lái)，中小企皚業(yè)發(fā)展迅猛，已耙占據(jù)我國(guó)國(guó)民經(jīng)案濟(jì)的半壁江山，隘對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)挨展起著舉足輕重板的作用。然而中啊小企業(yè)融資困難扮，嚴(yán)重制約了自耙身的進(jìn)一步發(fā)展傲。資金

4、是企業(yè)的霸血液，企業(yè)的發(fā)挨展過(guò)程就是一次白次爸“靶融資一投資一再叭融資阿”埃的過(guò)程。中小企矮業(yè)的融資有其獨(dú)拔特的特征，分析癌中小企業(yè)的融資吧方式及特點(diǎn)，找暗到解決中小企業(yè)辦融資難的方法，班已成為迫切需要敗解決的事情。澳關(guān)鍵詞：敖中小企業(yè)佰； 隘融資問(wèn)題稗； 懊對(duì)策案A把BSTRACT藹I叭n瓣 recent啊 years,昂 the ra拔pid dev盎elopmen矮t of sm班all and愛 medium安-sized 阿enterpr捌ises, h襖as domi矮nated t背he nati熬onal ec哎onomy o敖f barca凹p jiang罷shan, t疤h

5、e deve百lopment矮 of the靶 nation隘al econ哎omy pla版ys a pi阿votal r扮ole. Ho爸wever t氨he fina般ncing d辦ifficul挨ties of叭 small 芭and med壩ium-siz澳ed 癌enterpr昂ises, w艾hich se跋riously扮 restri伴ct thei藹r furth斑er deve澳lopment俺. Money矮 is ent俺erprise敖s bloo岸d; ente昂rprise辦s devel礙opment 啊process襖 is rep壩eatedly拜 fi

6、nan爸cing a 罷investm胺ent fin翱ancing哎 proces艾s again矮. The S岸ME fina頒ncing h敖as its 矮unique 靶feature傲s, anal耙ysis th罷e SME f把inan百c百ing met八hods an按d chara辦cterist擺ics, fi疤nding s案olution岸s to th擺e finan敖cing di邦fficult安y metho扮d, has 板become 靶the urg按ent nee板d to ad佰dress t邦he matt拜er.佰Keyword邦s:扒 sm

7、all埃 隘and med斑ium-siz吧ed ente把rprises襖;凹 藹financi盎ng prob白lems; 哎counter捌measure啊s目 錄TOC o 1-3 h z u第一章 概述隘改革開放以來(lái)，唉我國(guó)中小企業(yè)發(fā)罷展迅猛，已經(jīng)成笆為我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展捌的一支主力軍。矮有數(shù)據(jù)顯示，目芭前中小企業(yè)的數(shù)佰量已超過(guò)120瓣0萬(wàn)家，占企業(yè)扳總數(shù)99%的中敖小企業(yè)對(duì)我國(guó)G霸DP的貢獻(xiàn)超過(guò)拜60%，稅收貢背獻(xiàn)超過(guò)50%，懊提供了70%的叭進(jìn)出口貿(mào)易和8板0%的城鎮(zhèn)就業(yè)背崗位。然而，在斑中小企業(yè)發(fā)展的版過(guò)程中，影響和埃制約中小企業(yè)發(fā)敖展的問(wèn)題仍然很骯多，尤為突出的板是融資困難，特霸別

8、是從2008懊年金融安危機(jī)鞍爆發(fā)以后，在市靶場(chǎng)和資金的雙重板壓力之下，部分扒企業(yè)被迫采取減八產(chǎn)、停產(chǎn)甚至是版破產(chǎn)的方式來(lái)艱皚難應(yīng)對(duì)金融危機(jī)叭的嚴(yán)冬。不解決邦融資難，中小企搬業(yè)正常運(yùn)作就會(huì)捌困難重重。因此壩，在新的經(jīng)濟(jì)形熬勢(shì)下，加強(qiáng)中小捌企業(yè)融資問(wèn)題的暗研究就十分重要襖。愛2003年國(guó)家按經(jīng)貿(mào)委、計(jì)委、鞍財(cái)政部和國(guó)家統(tǒng)藹計(jì)局研究制訂的辦中小企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)哀暫行規(guī)定，對(duì)佰主要行業(yè)的中小板企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)做出半了明確的界定。霸該標(biāo)準(zhǔn)是根據(jù)企隘業(yè)職工人數(shù)、銷俺售額、資產(chǎn)總額盎等指標(biāo)，結(jié)合行吧業(yè)特點(diǎn)制定的。疤以工業(yè)為例，中骯小型企業(yè)須符合把以下條件：職工壩人數(shù)2000人跋以下，或銷售額跋30000萬(wàn)元安以下，或資產(chǎn)

9、總埃額為懊40000萬(wàn)元藹以下。其中，中扳型企業(yè)須同時(shí)滿靶足職工人數(shù)30辦0人及以上，銷跋售額3000萬(wàn)伴元及以上，資產(chǎn)敗總額4000萬(wàn)伴元及以上；其余班為小型企業(yè)俺1按。愛中小企業(yè)雖然規(guī)扒模較小，但是在柏推動(dòng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)百展，促進(jìn)社會(huì)穩(wěn)扒定方面發(fā)揮了不疤可低估的力量。靶第一，中小企業(yè)半是經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重懊要推動(dòng)力。中小板企業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值鞍、銷售收入、實(shí)瓣現(xiàn)利稅分別占總柏量的60、5壩7和40。板第二，中小企業(yè)頒創(chuàng)造大量就業(yè)，哎維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定。班我國(guó)的中小企業(yè)暗大多為勞動(dòng)密集把型企業(yè)，可以吸啊收的勞動(dòng)力較多伴。特別是在經(jīng)濟(jì)爸結(jié)構(gòu)調(diào)整和國(guó)有笆企業(yè)改組力度加敖大，國(guó)有、集體伴企業(yè)下崗職工般增加疤，農(nóng)村富余勞

10、動(dòng)板力繼續(xù)向城市轉(zhuǎn)吧移，以及政府機(jī)扮關(guān)精簡(jiǎn)人員的情襖況下，中小企業(yè)俺是吸納就業(yè)、再扳就業(yè)的礙“埃蓄水池頒”跋。第三，近年來(lái)藹科技型中小企業(yè)哀悄然興起并迅速邦發(fā)展，成為技術(shù)霸進(jìn)步中最活躍的斑創(chuàng)新主體。辦第二章 襖中小企業(yè)的融資凹2.1我國(guó)中小挨企業(yè)內(nèi)源融資的暗特征礙就各種融資方式背來(lái)看，內(nèi)源融資八不需要實(shí)際對(duì)外骯支付利息或者股扳息，不會(huì)減少企敖業(yè)的現(xiàn)金流量；霸同時(shí)，由于資金板來(lái)源于企業(yè)內(nèi)部叭，不會(huì)發(fā)生融資百費(fèi)用，這使得內(nèi)般源融資的成本要氨遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于外源融藹資。因此，它是八企業(yè)首選的一種板融資方式。 骯另外，我國(guó)中小拌型企業(yè)的所有者氨與經(jīng)營(yíng)者基本上稗合二為一，大般多數(shù)靶中小型企業(yè)具有半家族性特征，企

11、胺業(yè)管理的人格化阿現(xiàn)象突出，這也哎必然使其融資需霸求更加人格化。胺中小企業(yè)主一股霸獨(dú)大的情況，使昂他們并不追求最柏優(yōu)資本結(jié)構(gòu)，而隘是首先要保住企隘業(yè)的控制權(quán)擺2俺。正是這種偏好案，中小型企業(yè)的巴融資需求方式主敖要是：內(nèi)源融資捌與外源融資中的哀債券方式。因?yàn)榘?，債券融資既可笆通過(guò)正式制度下盎的正式金融中介邦機(jī)構(gòu)(如銀行)柏，也可通過(guò)某些拜轉(zhuǎn)型經(jīng)濟(jì)中非正啊式制度條件下的罷非正式金融中介靶機(jī)構(gòu)(如民間標(biāo)敗會(huì)、典當(dāng)行或錢鞍莊等)。而外源搬融資方式中如出壩賣股權(quán)和引進(jìn)戰(zhàn)奧略投資者之類的胺權(quán)益融資，由于半可能導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)者伴控股權(quán)的稀釋或唉轉(zhuǎn)移而被排斥。埃這氨在格骯雷戈里和塔涅夫藹的調(diào)查表中可以吧清楚的看到：

12、柏表1：中國(guó)民營(yíng)哎企業(yè)的融資結(jié)構(gòu)藹 （單位%）把經(jīng)營(yíng)年限拌自我融資暗銀行貸款哎非金融機(jī)構(gòu)藹其它渠道艾短于3年艾92.4百2.7柏2.2叭2.7吧3-5年案92.1頒3.5巴0.0絆4.4柏6-10年胺89.0頒6.3唉1.5靶3.2靶長(zhǎng)于10年皚83.1皚5.7盎9.9哎1.3阿總計(jì)絆90.0斑4.0凹2.6背2.9般資料來(lái)源：格雷疤戈里，塔涅夫，搬2001年凹在上表中可以扮看出，我國(guó)民營(yíng)骯中小企業(yè)的融資皚結(jié)構(gòu)比較單一，絆在建立初期主要奧依靠?jī)?nèi)源融資，搬外源融資中的天板使融白資、風(fēng)險(xiǎn)基金等佰股權(quán)融資渠道很阿少，主要是向銀懊行申請(qǐng)貸款。內(nèi)稗源融資在整個(gè)融敗資過(guò)程中占了相八當(dāng)重要的地位，案竟達(dá)到9

13、0以扮上。也即，幾乎昂所有的中小企業(yè)稗都是由企業(yè)主的敖自由資金創(chuàng)辦起昂來(lái)的。企業(yè)創(chuàng)辦奧人的自有資金、罷家族成員和親屬霸的資金，不僅是叭企業(yè)初創(chuàng)時(shí)期的柏主要資金來(lái)源，凹而且也是企業(yè)發(fā)壩展過(guò)程中的主要伴資金支撐笆3俺。但是我們必須澳看到的是，隨著哎企業(yè)的發(fā)展和市拔場(chǎng)的發(fā)展，中小版企業(yè)將面臨著非擺常嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)：爸_市場(chǎng)發(fā)展導(dǎo)致擺競(jìng)爭(zhēng)加劇，這就挨要求企業(yè)不斷地傲提高自身的競(jìng)爭(zhēng)佰能力，企業(yè)要提半高自身競(jìng)爭(zhēng)能力阿，就必須盡可能骯地?cái)U(kuò)大融資，而皚中小企業(yè)多數(shù)是板勞動(dòng)藹密集澳型的企業(yè)，平均按利潤(rùn)率水平不高疤，內(nèi)源融資受到柏企業(yè)自身資本積耙累能力的制約，叭所以僅僅依靠?jī)?nèi)罷源融資遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能擺滿足企業(yè)投資發(fā)安展的需要

14、，因而把外源融資對(duì)企業(yè)背的發(fā)展具有十分扳重要的意義啊。哎2.2我國(guó)中小靶企業(yè)外源融資的礙困境愛2.2.1翱股權(quán)融資壩股權(quán)融資是指公熬司通過(guò)出售或以耙其他方式交易公跋司股票(或股份壩)獲得資金的融懊資方式。股權(quán)融敖資的內(nèi)容是多方奧面的，不僅包括皚股票上市，也包把括風(fēng)險(xiǎn)投資等方壩式。藹(1)股票上市斑，這對(duì)我國(guó)的中拌小企業(yè)來(lái)說(shuō)可謂把遙不可及。企業(yè)芭發(fā)行股票、債券吧受到諸多如規(guī)模板、盈利等方面的皚嚴(yán)格限制，籌資辦門檻甚高。如我白國(guó)2005年修愛訂的斑公司法規(guī)定跋，股票上市公司盎股本總額不得少扮于人民幣500耙0萬(wàn)元。債券發(fā)背行辦法規(guī)定，發(fā)敖行企業(yè)債券的股安份有限公司的凈柏資產(chǎn)額不低于人瓣民幣3000

15、萬(wàn)暗元，有限責(zé)任公按司的凈資產(chǎn)額不斑低于人民幣60懊00萬(wàn)元，且要按有實(shí)力雄厚信譽(yù)皚良好的單位擔(dān)保癌。這些硬性規(guī)定跋使得缺乏社會(huì)資唉信度的中小企業(yè)敖無(wú)法進(jìn)人債券市霸場(chǎng)。統(tǒng)計(jì)表明，伴截至2002年霸4月底，我國(guó)滬百深上市公司共有瓣1171家，民擺營(yíng)企業(yè)大約占9敗(其中符合中愛小企業(yè)要求比例唉更低)稗4凹。深圳證券交易傲所雖然開設(shè)中小擺企業(yè)板，但其規(guī)瓣定的上市公司的扳標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)則與主挨板無(wú)異，并沒有般降低中小企業(yè)上叭市的門奧檻，把并且中小企業(yè)板斑主要面向的是高藹新技術(shù)、高成長(zhǎng)鞍性的中小企業(yè)，翱滿足不了廣大中般小企業(yè)的融資要擺求。斑此外，企業(yè)上市拔還要經(jīng)過(guò)一套嚴(yán)俺格的程序?qū)彶?，扒需要提供生產(chǎn)、癌經(jīng)營(yíng)、

16、資本等大罷量的硬信息。而扒我國(guó)的中小企業(yè)矮大多體制不健全唉，無(wú)法提供所需熬的信息，故無(wú)法埃上市融資。根據(jù)皚2007年的相拜關(guān)調(diào)查，廣東全班省46.89萬(wàn)頒家工業(yè)生產(chǎn)單位唉中，屬個(gè)體工業(yè)奧的占70以上礙；屬民營(yíng)工業(yè)企扒業(yè)的9萬(wàn)多家，艾占20以上；翱而有可能按現(xiàn)代斑企業(yè)制度模式設(shè)佰立的國(guó)有控股及襖參股、集體、般“八三資懊”芭工業(yè)企業(yè)不到4岸，由此可見一擺斑。懊(2)風(fēng)險(xiǎn)資本盎市場(chǎng)不能滿足中澳小企業(yè)的融資需阿求。愛風(fēng)險(xiǎn)投資是由專稗業(yè)投資媒體承受案風(fēng)險(xiǎn)，向有希望笆的公司或項(xiàng)目投翱入資本，并增加爸其投資資本的附唉加價(jià)值的一種投絆資方式。風(fēng)險(xiǎn)投矮資在中國(guó)經(jīng)過(guò)幾伴十年的孕育和發(fā)懊展，投資主體己搬呈現(xiàn)出多元化

17、的骯趨勢(shì)，除政府外芭，一些上市公司芭、大型企業(yè)和個(gè)佰人紛紛涉足風(fēng)險(xiǎn)岸投資領(lǐng)域，但政稗府投資仍占主導(dǎo)八地位，除去政府骯直接撥款以外，昂風(fēng)險(xiǎn)投資公司的板資金和銀行的貸哀款也大都是受政壩府的政策驅(qū)使而安形成的。同時(shí)，阿現(xiàn)階段我國(guó)的風(fēng)挨險(xiǎn)投資還存在不暗少的問(wèn)題，還無(wú)拔法在中小企業(yè)融啊資中發(fā)揮應(yīng)有的礙作用。其主要原礙因是我國(guó)的風(fēng)險(xiǎn)凹資本主要來(lái)源于奧政府財(cái)政撥款，拜數(shù)量較少，我國(guó)邦真正進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)投矮資的罷資金敗僅有30億元左拜右，而其中有3班1.5投向了頒房地產(chǎn)，16.霸1投向消費(fèi)品罷制造，投向工業(yè)班品制造，應(yīng)用于爸生物工程、新材班料、電子信息等鞍方面的很少。雖埃說(shuō)中小高新技術(shù)襖企業(yè)發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)投斑資已經(jīng)被人們

18、所靶關(guān)注，但是我國(guó)叭目前大多數(shù)中小斑企業(yè)屬于技術(shù)含澳量相對(duì)較低、依瓣賴于低成本生產(chǎn)拜要素的加工型企懊業(yè)，故風(fēng)險(xiǎn)投資鞍體系的發(fā)展在短矮期內(nèi)對(duì)于解決中澳小企業(yè)的融資問(wèn)版題難以起到明顯搬的作用。扳2.2.2斑債務(wù)融資捌債務(wù)融資是指公凹司的股權(quán)不發(fā)生鞍變化，通過(guò)舉債頒籌措資金的融資案方式，資金提供白者作為債權(quán)人享骯有到期收回本息盎的權(quán)利柏5壩。在以上諸種融敖資方式都行不通鞍的情把況下版，又因?yàn)槲覈?guó)獨(dú)按特的社會(huì)、經(jīng)濟(jì)擺和制度環(huán)境，銀八行融資成為廣大藹中小企業(yè)債務(wù)融案資的主要方式。笆在對(duì)溫州地區(qū)的翱一項(xiàng)調(diào)查中顯示襖：被調(diào)查的19絆0家溫州地區(qū)民安營(yíng)企業(yè)巾，內(nèi)源叭融資是主要資金八來(lái)源，企業(yè)的平斑均資產(chǎn)負(fù)債率

19、約拔為40，而銀礙行貸款在企業(yè)總澳負(fù)債的比重平均稗為61，過(guò)半礙的外部融資來(lái)源拜于銀行信貸。伴然而，在我國(guó)目耙前的金融體制下埃，四大國(guó)有商業(yè)壩銀行占據(jù)了我國(guó)俺銀行市場(chǎng)的絕對(duì)皚優(yōu)勢(shì)份額，其余岸股份制銀行、城扳市商業(yè)銀行、信佰用社等實(shí)力相對(duì)矮有限。特別是1班998年以來(lái)，拔各商業(yè)銀行(含安各類中小金融機(jī)拌構(gòu))為減少不良隘資產(chǎn)，防范金融把風(fēng)險(xiǎn)，普遍推行拌了抵扮押、版擔(dān)保制度，純粹暗的信用貸款已經(jīng)伴很少。很多地方藹只有極少數(shù)能劃傲人芭“巴3A奧”盎或得到盎“岸黃金卡敖”笆的企業(yè)才能夠在骯授信額度內(nèi)享受白到3050伴的信用貸款。安在這種形勢(shì)下，傲中小企業(yè)要想獲礙得銀行貸款也是拌非常困難的事，扮對(duì)中小企業(yè)

20、來(lái)說(shuō)半，提供足值的抵挨押品比較困難。熬目前常見的、可岸接受的抵押物為礙商品房、寫字樓佰、街面商業(yè)用房案、別墅及國(guó)有土扮地使用權(quán)等不動(dòng)奧產(chǎn)以及機(jī)器設(shè)備懊和部分動(dòng)產(chǎn)，抵氨押貸款的抵押率斑一般是，土地、奧房地產(chǎn)一般為6伴0，機(jī)器設(shè)備鞍為50，動(dòng)產(chǎn)按2530哎，專用設(shè)備為1澳0，這樣的抵耙押率使抵押物品翱貸不了太多的錢吧，滿足不了中小藹企業(yè)柏的資拔金需求。再加上礙貸款的年利率支跋出、抵押物品評(píng)半估費(fèi)用、公證費(fèi)襖、保險(xiǎn)費(fèi)、抵押搬登記費(fèi)、印花稅挨等支出，更是使奧許多中小企業(yè)難拔以承受。另外，俺銀行的辦事程序拌復(fù)雜繁瑣，不適耙合中小企業(yè)的要隘求，例如，借一八筆數(shù)額不大的貸伴款至少要辦10芭道手續(xù)，從企業(yè)愛提

21、出申請(qǐng)到錢到靶手一般都要三個(gè)邦月的時(shí)問(wèn)，而這扳期間商機(jī)可能早捌已錯(cuò)過(guò)了。扳2.3中小企業(yè)岸融資難的體現(xiàn)捌2.3.1懊中小企業(yè)固定資柏產(chǎn)投資貸款難癌據(jù)對(duì)濟(jì)南市槐蔭瓣區(qū)經(jīng)貿(mào)委系統(tǒng)和耙區(qū)工業(yè)園企業(yè)的邦調(diào)查，除個(gè)別規(guī)熬模較大的民營(yíng)企懊業(yè)外，其他中小捌企業(yè)固定資產(chǎn)投柏資大部分都是自邦有資金，或者通案過(guò)異地融資、民板間借貸等渠啊道解八決其投入不足，安當(dāng)?shù)亟鹑跈C(jī)構(gòu)特捌別是國(guó)有商業(yè)銀百行對(duì)中小企業(yè)固稗定資產(chǎn)投資貸款凹不多。 鞍2.3.2版新建新辦中小企懊業(yè)流動(dòng)資金貸款氨難。跋槐蔭區(qū)工業(yè)園區(qū)背是中小企業(yè)集中扒發(fā)展的主要載體百，是招商引資項(xiàng)凹目和承接?xùn)|部發(fā)靶達(dá)地區(qū)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移奧以及全民創(chuàng)業(yè)的稗重要平臺(tái)。但是芭，對(duì)于新

22、進(jìn)工業(yè)奧園區(qū)和新創(chuàng)辦的俺企業(yè)，由于開業(yè)哎時(shí)間不長(zhǎng)，不能哀提供在當(dāng)?shù)剡B續(xù)傲三年經(jīng)過(guò)審計(jì)的艾財(cái)務(wù)報(bào)表，難以鞍獲得銀行特別是哀國(guó)有商業(yè)銀行的傲生產(chǎn)流動(dòng)資金貸百款，造成企業(yè)不罷能達(dá)產(chǎn)達(dá)標(biāo)，有頒的甚至處于半停昂產(chǎn)狀態(tài)。如，恒背威企業(yè)2008安年下半年自籌資熬金600萬(wàn)元，絆新建兩條年產(chǎn)7扳，000噸再生挨銅棒和芭銅線捌生產(chǎn)線，但因缺把流動(dòng)資金購(gòu)買原愛材料，影響了企罷業(yè)生產(chǎn)。八2.3.3藹中小企業(yè)直接融艾資難瓣目前，中小企業(yè)靶直接融資主要依藹靠中小企業(yè)板上捌市和發(fā)行債券，案大型企業(yè)還可通啊過(guò)主板和境外上埃市。由于中小企吧業(yè)上市和發(fā)行債伴券的門檻高，企骯業(yè)要求上市的主笆動(dòng)性不強(qiáng)烈，并藹認(rèn)為在證券市場(chǎng)捌發(fā)行債

23、券融資是扒高不可攀。到2靶008年底，槐昂蔭區(qū)中小企業(yè)沒挨有一家在中小企絆業(yè)板上市，也沒哀有一家在證券市佰場(chǎng)發(fā)行企業(yè)債券頒。把2.3.4爸中小企業(yè)貸款抵啊押資產(chǎn)評(píng)估登記鞍難敖在調(diào)研中，許多襖企業(yè)包括我們自擺己在辦理?yè)?dān)保貸罷款業(yè)務(wù)時(shí)都認(rèn)識(shí)把到，中小企業(yè)貸吧款抵押資產(chǎn)評(píng)估埃成本高、手續(xù)繁癌瑣柏、有扒效期短。企業(yè)在白不同銀行每貸款般一次，均需對(duì)抵白押資產(chǎn)重新評(píng)估癌一次。企業(yè)房產(chǎn)暗、地產(chǎn)、機(jī)器設(shè)凹備即使已經(jīng)登記半，但登記部門只敗認(rèn)定其指定的中澳介服務(wù)機(jī)構(gòu)，有敗的要重新登記熬6愛。有些登記部門藹不按登記的筆數(shù)盎一次性固定收費(fèi)巴，而是按標(biāo)的金愛額比例收費(fèi)。評(píng)疤估、登記的有效柏期與貸款期相同擺，企業(yè)短期貸款

24、背到期再貸，又需擺重新評(píng)估、登記霸，大大增加了企把業(yè)的融資成本和安融資難度。辦第三章 中小百企業(yè)融資難的原搬因分析辦中小企業(yè)的健康拜發(fā)展對(duì)促進(jìn)地方八經(jīng)濟(jì)的協(xié)調(diào)、穩(wěn)叭定發(fā)展發(fā)揮著越奧來(lái)越重要的作用罷,但中小企業(yè)貸暗款難始終是制約隘中小企業(yè)健康發(fā)艾展的瓶頸。目前敖,許多癌地方藹存在小企業(yè)貸款版難、融資渠道窄白的狀況,其中的辦原因既有金融機(jī)敗構(gòu)和企業(yè)自身的拜原因,也有源于搬社會(huì)信用環(huán)境方翱面的問(wèn)題。本文扒認(rèn)為具體體現(xiàn)在敗以下幾個(gè)方面：案3.1 中小企俺業(yè)的自身問(wèn)題埃3.1.1爸 企業(yè)管理混亂耙，財(cái)務(wù)不規(guī)范扮多數(shù)中小企業(yè)內(nèi)半部管理不規(guī)范，凹經(jīng)營(yíng)隨意性大，懊各類規(guī)章制度缺絆失嚴(yán)重，或有章芭不循，企業(yè)財(cái)務(wù)

25、背制度不健全，建叭賬不規(guī)范或不依挨法建賬，會(huì)計(jì)核疤算常違規(guī)操作，搬有些小企業(yè)根本百不設(shè)賬，或雖然靶設(shè)賬，但賬目混扮亂，給企業(yè)的融巴資帶來(lái)困難。拔3.1.2靶 信用觀念淡薄啊，信用等級(jí)偏低骯目前，我國(guó)部分愛中小企業(yè)多開戶哀頭，多頭貸款，哎銀行和企隘業(yè)之佰間的信息不對(duì)稱艾，銀行無(wú)法有效拜監(jiān)督中小企業(yè)的隘資金使用情況。吧一些中小企業(yè)通背過(guò)制造虛假的交半易合同，資產(chǎn)證胺明等套取銀行的板信貸資金，然后邦以不規(guī)范的資產(chǎn)唉評(píng)估，資本運(yùn)作傲，破產(chǎn)等手段逃奧避銀行債務(wù)，給敖銀行造成巨大損罷失，惡化了社會(huì)啊信用環(huán)境。霸3.1.3昂 缺少可供擔(dān)保巴抵押的財(cái)產(chǎn)暗銀行一般要求企辦業(yè)用固定資產(chǎn)抵?jǐn)[押，往往不愿接笆受中小企

26、業(yè)的流扒動(dòng)資產(chǎn)抵押。而矮中小企業(yè)的資產(chǎn)罷結(jié)構(gòu)中固定資產(chǎn)啊比例小，特別是把高科技企業(yè)，無(wú)擺形資產(chǎn)占企業(yè)資壩產(chǎn)的比例較高，辦大型機(jī)器設(shè)備和版廠房一般采取租跋賃的形式獲得，礙因此中小企業(yè)缺邦乏可以作為抵押白的不動(dòng)產(chǎn)，難以班滿足金融機(jī)構(gòu)隘的放貸要求。捌3.2 中小企叭業(yè)融資難的外部癌原因胺3.2.1鞍 直接融資門檻岸高柏直接融資包括以叭下幾個(gè)方面：風(fēng)笆險(xiǎn)投資，發(fā)行股柏票，發(fā)行企業(yè)債礙券，企業(yè)上市融安資。目前在我國(guó)案，資本市場(chǎng)發(fā)育敖不完善，法律制懊度很不完善，金疤融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管巴理能力以及企業(yè)哎的信用水平都比唉較低，監(jiān)管部門艾對(duì)企業(yè)發(fā)行股票艾，債券等有嚴(yán)格芭的限制。按照版公司法和證挨券法的要求，哎在中國(guó)

27、主板市場(chǎng)白上市，公司需要柏具備條件是股本背總額不少于50熬00 萬(wàn)元，并靶要求開業(yè)時(shí)間在俺三年以上且最近柏三年連續(xù)盈利。凹因此大多數(shù)中小澳企業(yè)根本沒有資暗格上市或發(fā)行企懊業(yè)債券來(lái)融資，瓣這限制了中小企般業(yè)敗直接融資的途徑把。氨3.2.2埃.中小企業(yè)信用挨水平偏低，銀行般普遍存在惜貸行疤為阿由于我國(guó)正處于頒計(jì)劃經(jīng)濟(jì)向市場(chǎng)礙經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌的特殊案時(shí)期，市場(chǎng)發(fā)育版不成熟，信用體唉系極不完善，許笆多中小企業(yè)缺乏疤信用觀念，在交矮易和融資關(guān)系中礙不講信用，一些扮企業(yè)只想貸款，背根本就不想還貸熬，一些企業(yè)借兼岸并、破產(chǎn)、重組白之機(jī)，假破產(chǎn)，八真逃債，大量銀矮行債權(quán)根本無(wú)法哎收回，再加上地班方保護(hù)、政府干靶預(yù)和懲

28、治失信行芭為的法律缺位，挨使逃廢銀行債務(wù)拔現(xiàn)象加重。作為按銀行來(lái)講,其為擺了規(guī)避信貸風(fēng)險(xiǎn)艾，層層上收貸款版權(quán)限，實(shí)行了嚴(yán)扮格的貸款責(zé)任制辦，提高了放貸條霸件，出現(xiàn)了較為愛普遍的惜貸行為芭。扒3.2.3絆銀行對(duì)資本市場(chǎng)啊發(fā)展認(rèn)識(shí)不足，爸對(duì)中小企業(yè)存在啊信貸歧視班目前，我國(guó)的商伴業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)管澳理上基本沿襲了阿過(guò)去以大中型企百業(yè)貸款為主的貸哀款管理體制和運(yùn)懊行機(jī)制，許多銀岸行認(rèn)為只要擁有搬大中型企業(yè)，就敖會(huì)在競(jìng)爭(zhēng)中占據(jù)傲有利地位。這是笆一種認(rèn)識(shí)上的誤阿區(qū)。隨著資本市巴場(chǎng)的發(fā)展，這種氨狀況將發(fā)生改變霸，那些信用級(jí)別稗高的大企業(yè)將通艾過(guò)在資本市場(chǎng)上啊發(fā)行股票和公司巴債券及商業(yè)票據(jù)澳等來(lái)解決。在資擺本市

29、場(chǎng)較發(fā)達(dá)的癌西方國(guó)家，銀行白除了向社會(huì)提供愛支付清算體系外百，其主要的客戶藹就是中小企業(yè)。百正是這種認(rèn)識(shí)上襖的偏差，導(dǎo)致銀爸行對(duì)中小企業(yè)的礙信貸存在歧視現(xiàn)癌象。懊3.2.4壩信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)運(yùn)哀作不規(guī)范稗目前我國(guó)擔(dān)保機(jī)啊構(gòu)的設(shè)立、實(shí)施瓣方式、擔(dān)保比例白、擔(dān)保倍數(shù)、損扳失理賠等缺乏統(tǒng)芭一的運(yùn)作規(guī)范，半擔(dān)保機(jī)構(gòu)存在問(wèn)八題較多，突出表巴現(xiàn)為:擔(dān)保機(jī)構(gòu)跋的設(shè)立不規(guī)范，斑管理機(jī)制各不相半同，有的擔(dān)保機(jī)爸構(gòu)的主管部門是隘財(cái)政部門，有的把是經(jīng)貿(mào)委，有的巴是工商部門，其伴機(jī)構(gòu)章程和擔(dān)保敖辦法也各搞一套瓣，許多做法與銀隘行貸款規(guī)定相悖俺，銀行不予認(rèn)可艾。再一個(gè)是，擔(dān)啊保機(jī)構(gòu)性質(zhì)模糊埃。政府出資成立胺信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的矮

30、目的是扶持中小板企業(yè)，緩解信貸班困難、保障信貸柏資金安全，因而絆信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)一辦般應(yīng)是非盈利性懊的政府機(jī)構(gòu)。西芭方國(guó)家政府出資敖成立的信用擔(dān)保按機(jī)構(gòu)在提供信百貸擔(dān)保時(shí)只收取艾一定的擔(dān)保費(fèi)，佰但其目的并不是懊為了盈利。而我凹國(guó)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，奧多數(shù)是盈利性機(jī)板構(gòu)，他們除了收辦取定額擔(dān)保費(fèi)和懊保證金外，還要稗求企業(yè)提供反擔(dān)岸保。在調(diào)查中我邦們了解到目前中跋小企業(yè)普遍反映笆擔(dān)保難。藹3.2.5敖社會(huì)信用環(huán)境缺芭乏,嚴(yán)重阻礙了皚銀行放貸案信用缺乏增加了傲經(jīng)濟(jì)的不確定性板與變數(shù),使銀行礙與企業(yè)間的正常襖交易變得偶然和敖難以預(yù)測(cè)。從社壩會(huì)信用環(huán)境來(lái)說(shuō)笆,盡管國(guó)家和中白央銀行采取了一哎些措施,取得了皚一定成效,

31、但受跋各種利益的驅(qū)動(dòng)搬,一些地區(qū)和企唉業(yè)逃廢債屢禁不奧止,嚴(yán)重破壞了俺銀行與企業(yè)之間耙的信用關(guān)系,以搬致出現(xiàn)銀行惜貸奧、慎貸,甚至恐佰貸的現(xiàn)背象。社會(huì)信用環(huán)頒境的惡化,導(dǎo)致百了銀企關(guān)系的緊擺張,是影響信貸佰投放的重要因素爸。背第四章 中小皚企業(yè)融資困難的跋解決對(duì)策拌盡管中小企業(yè)在敗經(jīng)濟(jì)中的重要地礙位逐漸為社會(huì)認(rèn)挨識(shí)，但融資困難半始終是制約其發(fā)扳展的主要因素。捌如何解決中小企版業(yè)的融資難問(wèn)題扳，關(guān)系到我國(guó)未按來(lái)經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)俺發(fā)展，必須從國(guó)巴家，企業(yè)，金融擺機(jī)構(gòu)，社會(huì)等多艾方面共同努力尋熬找解決辦法。挨4.1 中小企柏業(yè)加強(qiáng)自身管理愛一是加快中小企阿業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整步伐按。中小企業(yè)總體絆素質(zhì)低是造成融捌

32、資難的根本原因般,也是制約中小班企業(yè)貸款的主要擺因素。因此,要罷大力發(fā)展科技含哀量高、技術(shù)先進(jìn)佰、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)柏的名八優(yōu)產(chǎn)品,盡快形敖成一批特色突出礙、優(yōu)勢(shì)明顯的中暗小企業(yè)群,從根霸本上解決中小企氨業(yè)因產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不靶合理而導(dǎo)致的融跋資困難。二是中頒小企業(yè)要進(jìn)一步跋加快產(chǎn)權(quán)清晰、氨權(quán)責(zé)分明、政企敗分開、管理科學(xué)拔的現(xiàn)代企業(yè)制度扳建設(shè),完善法人板治理結(jié)構(gòu),從根吧本上改善企業(yè)經(jīng)扒營(yíng)管理,優(yōu)化財(cái)懊務(wù)狀況,增強(qiáng)企懊業(yè)的信用能力和霸履約能力,打造傲化解貸款難的自疤身?xiàng)l件。三是加案強(qiáng)中小企業(yè)信用板管理制度建設(shè)。拔企業(yè)要增強(qiáng)現(xiàn)代岸金融意識(shí),學(xué)會(huì)拜運(yùn)用各種融資工百具,誠(chéng)實(shí)守信,瓣提高信用管理對(duì)傲企業(yè)發(fā)展貢獻(xiàn)度百,

33、實(shí)行規(guī)范的客伴戶資信管理制度凹、信用審批管理版制度和應(yīng)收賬款拜管理制度。隘中小企業(yè)要努力辦尋找自身在般市場(chǎng)發(fā)展中的位盎置。中小企業(yè)應(yīng)扒面向市場(chǎng)，生產(chǎn)鞍有市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的哎產(chǎn)品，提高自身跋技術(shù)含量，獲得傲較好的盈利。同鞍時(shí)，要充分提高吧企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水靶平，建立健全內(nèi)凹部控制制度、財(cái)阿務(wù)管理制度、人柏事管理制度，確拜保企業(yè)各項(xiàng)活動(dòng)稗和財(cái)務(wù)收支在國(guó)凹家法律、法規(guī)允拌許的范圍內(nèi)進(jìn)行柏，杜絕舞弊和違阿法行為瓣8柏。此外，企業(yè)要昂加強(qiáng)對(duì)融資的認(rèn)把識(shí)和管理，強(qiáng)化疤信用觀念，在融藹資前根據(jù)實(shí)際情凹況綜合考慮融資疤的必要性，認(rèn)真矮分析測(cè)算融資成柏本和收益，融資靶成功后應(yīng)專款專骯用，制定明確的瓣還貸計(jì)劃，做到隘貸款到

34、期按時(shí)償鞍還。這不僅是企傲業(yè)守信的表現(xiàn)，骯從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，對(duì)擺構(gòu)筑良好的銀企襖關(guān)系、提高八自身的信用等級(jí)岸都有很大幫助。襖4.2 銀行因把素隘4.2.1笆 國(guó)有商業(yè)銀行翱應(yīng)支持中小企業(yè)艾的合理資金需求傲國(guó)有商業(yè)銀行要敗改革現(xiàn)行的貸款佰審批程序，建立捌適合中小企業(yè)的胺信用評(píng)估體系：唉打破以企業(yè)規(guī)模伴、性質(zhì)作為支持案與否的條件，減絆少對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)百表的過(guò)分依賴，吧重點(diǎn)考查企業(yè)經(jīng)哀營(yíng)者的素質(zhì)，誠(chéng)柏信度，風(fēng)險(xiǎn)控制拔能力，償債能力礙，經(jīng)營(yíng)狀況，發(fā)扒展前景，管理團(tuán)霸隊(duì)和科技優(yōu)勢(shì)等八，實(shí)事求是地做熬出風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和信叭用等級(jí)評(píng)優(yōu)。適扳當(dāng)下放中小企業(yè)暗流動(dòng)資金貸款審俺批權(quán)，放寬對(duì)基骯層銀行的貸款審瓣批權(quán)限制，制定凹便

35、捷高效的審批瓣程序百12澳。跋4.2.2按 銀行應(yīng)建立激絆勵(lì)與約敗束相結(jié)合的經(jīng)營(yíng)骯機(jī)制板銀行在內(nèi)部管理哎上，對(duì)不良貸款白的發(fā)放要懲罰，埃對(duì)多貸款、貸好埃款的信貸人員要捌進(jìn)行獎(jiǎng)勵(lì)。鼓勵(lì)鞍信貸人員努力發(fā)班現(xiàn)優(yōu)質(zhì)客戶，發(fā)癌放貸款，而不是柏簡(jiǎn)單地安“盎惜貸隘”版。通過(guò)激勵(lì)和約拔束機(jī)制促使員工按努力深入市場(chǎng)，奧了解企業(yè)情況，骯搞好市場(chǎng)調(diào)查和暗預(yù)測(cè)。礙4.2.3氨 大力發(fā)展專業(yè)搬的中小銀行芭中小銀行多為地艾方性組織，對(duì)當(dāng)頒地企業(yè)的經(jīng)營(yíng)水俺平、發(fā)展前景和唉資信狀況更為了胺解，可以較好地襖克服信息不對(duì)稱佰問(wèn)題，從而有選笆擇地為中小企業(yè)頒融資。中小銀行扒數(shù)量眾多，分布巴廣泛，在提供金澳融服務(wù)時(shí)更為迅唉速，效率更

36、高，頒更適應(yīng)中小企業(yè)斑發(fā)展的需要。耙4.2.4八 改耙進(jìn)商業(yè)銀行的信吧貸管理辦法拌一是完善適合中捌小企業(yè)特點(diǎn)的評(píng)拜級(jí)和授信制度。案中小企業(yè)貸款金礙額小、筆數(shù)多、跋時(shí)效性強(qiáng),在貸拌款管理特別是在拔評(píng)級(jí)、授信上不皚同于大企業(yè),商跋業(yè)銀行要制定科胺學(xué)的、切合中小俺企業(yè)實(shí)際的信用疤評(píng)級(jí)制度,客觀俺評(píng)定信用等級(jí),版合理確定授信額隘度,防止由于授按信不及時(shí)或標(biāo)準(zhǔn)矮過(guò)高而將大部分吧中小企業(yè)排斥在柏信貸支持之外。絆二是適當(dāng)下放中柏小企業(yè)流動(dòng)資金捌貸款審批權(quán)限白7骯。上級(jí)行要根據(jù)矮不同地區(qū)的實(shí)際愛情況和分支行信巴貸管理水平及風(fēng)吧險(xiǎn)控制能力,合皚理確定審批權(quán),熬適當(dāng)下放流動(dòng)資奧金貸款審批權(quán)。癌三是對(duì)符合條件白的中

37、小企業(yè)可以把發(fā)放信用貸款熬。四是百合理確定中小企岸業(yè)貸款期限和額胺度,防止脫離企捌業(yè)生產(chǎn)和流通的辦實(shí)際需要,人為安延長(zhǎng)或縮短貸款唉期限。頒4.3 構(gòu)建中案小企業(yè)信用擔(dān)保挨體系柏發(fā)達(dá)國(guó)家為解決半中小企業(yè)融資困辦難，一般都建立懊中小企業(yè)信用擔(dān)隘保體系。在我國(guó)白，中小企業(yè)信用伴擔(dān)保體系尚處于百初級(jí)階段，因此骯可借鑒發(fā)達(dá)國(guó)家般的經(jīng)驗(yàn)，有步驟盎、分階段地發(fā)展巴和完善。首先，艾要建立以政府為伴主體的信用擔(dān)保骯體系。由各級(jí)政襖府財(cái)政出資，設(shè)柏立具有法人資格伴的獨(dú)立擔(dān)保機(jī)構(gòu)傲，實(shí)行市場(chǎng)化公藹開運(yùn)作，不以盈拌利為主要目的。百其次，成立商業(yè)懊性擔(dān)保公司。以拌法人、自然人為笆主出資，按公司背法要求組建，實(shí)俺行商業(yè)化

38、運(yùn)作，岸以盈利為啊主要目的。第三耙，建立互助性擔(dān)霸保機(jī)構(gòu)。由加入昂行業(yè)協(xié)會(huì)的中小擺企業(yè)會(huì)員自行出懊資建立企業(yè)互助澳型融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)伴，解決會(huì)員融資隘擔(dān)保問(wèn)題等。半 案 般信用擔(dān)保問(wèn)題的癌解決是商業(yè)銀行懊能否提高對(duì)中小霸企業(yè)貸款積極性傲的關(guān)鍵。實(shí)踐表伴明,各種形式的班擔(dān)保機(jī)構(gòu)都在一啊定程度上使中小瓣企業(yè)相對(duì)容易地阿獲得貸款,確實(shí)絆達(dá)到了分散銀行跋風(fēng)險(xiǎn),維護(hù)銀行罷債權(quán)的目的瓣9啊。因此,要把迅斑速建立信用擔(dān)保艾體系作為各級(jí)政板府的一項(xiàng)重要任矮務(wù)落實(shí)。要建立翱擔(dān)保機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)扒準(zhǔn)入、資金互助八、風(fēng)險(xiǎn)控制、行埃業(yè)協(xié)調(diào)與自律等礙制度;創(chuàng)新信用絆擔(dān)保、互助擔(dān)保按、商業(yè)擔(dān)保等模按式,拓寬擔(dān)保資敖金來(lái)源,或由地礙

39、方政府出資,或般利用國(guó)有資產(chǎn)變昂現(xiàn),或由部分中熬小企業(yè)、地方大胺型骨干企業(yè)共同跋出資入股,使信盎用擔(dān)保體系真正矮成為銀企貸款的白橋梁。岸4.4 增加企敖業(yè)融資渠道胺加強(qiáng)中小企業(yè)資笆本市場(chǎng)建設(shè)。隨把著我國(guó)創(chuàng)業(yè)板市稗場(chǎng)的推出，中小按企業(yè)公開發(fā)行的熬渠道得到進(jìn)一步懊拓寬。對(duì)于具有邦核心競(jìng)爭(zhēng)力，市笆場(chǎng)價(jià)值較高，具半有比較扎實(shí)的盈絆利模式的中小企啊業(yè)，應(yīng)允許其發(fā)胺行債券，發(fā)行股啊票直接上市融資白。一旦上市成功敗，將會(huì)極大的拓辦寬企業(yè)的融資渠辦道，這對(duì)企業(yè)長(zhǎng)阿期發(fā)展至關(guān)重要靶。背4.5 政府要愛加大扶持力度盎由于中小企業(yè)經(jīng)隘營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大、資金鞍籌措能力低，在搬市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中處于暗弱勢(shì)地位，政瓣府作為克服市場(chǎng)隘失靈

40、的政策提供熬者，有責(zé)任為中板小企業(yè)的融資提盎供幫助。首先應(yīng)胺進(jìn)一步建立健全艾中小企業(yè)融資的安法律法規(guī)體系，疤為中小企業(yè)發(fā)展懊提供基本的制度佰保障。其次各級(jí)拌財(cái)政應(yīng)劃撥專項(xiàng)班資金用于解決小般企業(yè)融資難問(wèn)題疤。既可以對(duì)需要阿扶持的中小企業(yè)扒發(fā)放免息、貼息辦和低息貸款，也哀可以對(duì)部分有發(fā)班展?jié)摿Φ母咝录及诵g(shù)企業(yè)采取稅收凹減免、優(yōu)惠，從案而為中小企業(yè)發(fā)骯展提供強(qiáng)有力的班支持。哀4.6營(yíng)造良好愛的社會(huì)信用環(huán)境癌首先,各級(jí)政府瓣部門應(yīng)從發(fā)展地瓣方經(jīng)濟(jì)、金融的罷大局出發(fā),轉(zhuǎn)變扮思想,消除地方艾保護(hù)的屏障,在骯指導(dǎo)和協(xié)調(diào)企業(yè)哎改制和破產(chǎn)時(shí),盎帶頭維護(hù)好金融叭債權(quán),從根本捌上確保社會(huì)和金壩融秩序的穩(wěn)定矮10邦。

41、其次,建立失伴信懲戒機(jī)制和守扒信增益機(jī)制。依哎法對(duì)逃廢債務(wù)的鞍企業(yè)采取“封殺氨”措施,在落實(shí)礙債權(quán)基礎(chǔ)上進(jìn)行襖追償,對(duì)失信者罷予以信貸制裁;霸對(duì)重合同、守信氨用的企業(yè),予以把貸款支持和利率癌優(yōu)惠哀總之，要解決中瓣小企業(yè)的融資難哎題，政府、金融礙機(jī)構(gòu)以及中小企稗業(yè)自身都要審時(shí)哀度勢(shì)地從實(shí)際情白況出發(fā)，擺脫以隘往的觀念束縛，佰從資金供給者到捌資金需求者都必般須進(jìn)行徹底的思礙想轉(zhuǎn)變。從而從稗根本環(huán)節(jié)上打開扮中小企業(yè)的資金背瓶頸，為中小企胺業(yè)的融資提供和傲諧良好的渠道。翱第五章 結(jié)論岸及建議盎5.1建立健全把的法律法規(guī)，確斑立中小企業(yè)的氨法律地位，保障澳中小企業(yè)的利益瓣2003年1月氨起實(shí)施的中小霸企

42、業(yè)促進(jìn)法是罷中國(guó)第一部關(guān)于把中小企業(yè)的專門扮法律，在政府的捌高度支持下，銀八監(jiān)會(huì)又出臺(tái)了翱銀行業(yè)開展小企班業(yè)貸款業(yè)務(wù)指導(dǎo)氨意見，商業(yè)按銀行小企業(yè)授信拌工作盡職指引(巴試行)，這意奧味著我國(guó)促進(jìn)中稗小企業(yè)的發(fā)展走芭上了規(guī)范化和法襖制化的軌道，但叭同時(shí)這些法律還哀存在指導(dǎo)性不強(qiáng)昂、強(qiáng)制性不足的岸缺陷。今后應(yīng)盡骯快健全中小企業(yè)安法律體系，以版促進(jìn)法為指導(dǎo)邦，制定中小企巴業(yè)擔(dān)保法、擺中小企業(yè)融資法岸等一系列相配辦套的法律來(lái)提高安中小企業(yè)的地位半，確保中小企業(yè)頒的權(quán)益，使中小岸企業(yè)的各種融資般渠道都白有法可依。邦5.2拓寬融資版渠道凹針對(duì)目前中小企癌業(yè)的外源融資主巴要是銀行貸款的氨特點(diǎn)，要積極開熬發(fā)國(guó)有銀行對(duì)中罷小銀行的