商業(yè)銀行發(fā)展之路-大象起舞

1、大象起舞 從深圳招行談現(xiàn)實(shí)商業(yè)銀行的經(jīng)營與轉(zhuǎn)型楊建中2015年6月招行深圳分行的基本經(jīng)營情況商業(yè)銀行的發(fā)展趨勢(shì)與模式轉(zhuǎn)型商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理與戰(zhàn)略價(jià)值對(duì)青年學(xué)子的期望與建議一、招行深圳分行的基本經(jīng)營情況（一）經(jīng)營情況：業(yè)務(wù)規(guī)模自營存款：2014年末，自營存款沖上和站穩(wěn)3000億臺(tái)階，時(shí)點(diǎn)余額3227.04億元，僅次于深圳地區(qū)建行、中行、工行，位列第四，市場(chǎng)占比8.63%；自營貸款：2014年末，時(shí)點(diǎn)余額1694.73億元，僅次于建行、中行、工行、農(nóng)行，位列第五，市場(chǎng)占比6.06%；經(jīng)營利潤：在2014年高位基礎(chǔ)上，2015年首季列深圳同業(yè)第一位；不良貸款率：2015年4月末，不良率0.43%，遠(yuǎn)

2、低于深圳地區(qū)1.02%的平均不良率。（二）經(jīng)營情況：經(jīng)營架構(gòu)分行管理團(tuán)隊(duì) 同業(yè)部、公司部、零售部、小金部、交易銀行部風(fēng)險(xiǎn)管理部授信審批部 計(jì)劃財(cái)務(wù)部人力資源部法律合規(guī)部 監(jiān)察保衛(wèi)部 直營團(tuán)隊(duì)：個(gè)貸部戰(zhàn)略客戶部福田羅湖共12家一級(jí)支行惠州分行珠海分行前海分行（三）經(jīng)營情況：業(yè)務(wù)領(lǐng)域公司金融零售金融同業(yè)金融業(yè)務(wù)板塊公司客戶：傳統(tǒng)/新興融資、并購金融、跨境金融、債券承銷機(jī)構(gòu)客戶：財(cái)政類、事業(yè)類、社會(huì)組織類三類客群小企業(yè)客戶：千鷹展翼、供應(yīng)鏈金融傳統(tǒng)業(yè)務(wù)：股票質(zhì)押融資、傘形結(jié)構(gòu)化、融資融券創(chuàng)新業(yè)務(wù)：定增、量化對(duì)沖、結(jié)構(gòu)化打新基金、資產(chǎn)通、 券融通、新三板、員工持股計(jì)劃個(gè)貸客戶：房貸、車貸、 消費(fèi)貸、生

3、意貸理財(cái)客戶：現(xiàn)金管理類、固定收益類、股票投資類、另類投 資、海外投資標(biāo)本兼治、提升風(fēng)險(xiǎn)管理核心競(jìng)爭(zhēng)力治標(biāo)：完成當(dāng)期不良資產(chǎn)任務(wù)治本：長遠(yuǎn)風(fēng)險(xiǎn)管理能力建設(shè)從自發(fā)式營銷向名單制管理轉(zhuǎn)變從盲目經(jīng)營向規(guī)劃經(jīng)營轉(zhuǎn)變從經(jīng)營產(chǎn)品向經(jīng)營客戶轉(zhuǎn)變從單一產(chǎn)品營銷向定制化綜合服務(wù)方案營銷轉(zhuǎn)變零售金融：財(cái)富管理、小微金融、消費(fèi)金融公司金融：現(xiàn)金管理、貿(mào)易金融、跨境金融、并購金融 同業(yè)金融：大資產(chǎn)管理、金融市場(chǎng)交易拓展優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)總量優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)：兩低、兩高加快資產(chǎn)周轉(zhuǎn)：增速 轉(zhuǎn)速資產(chǎn)組織與經(jīng)營九大戰(zhàn)略業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理核心客群（四）經(jīng)營特點(diǎn)四大聚焦（五）經(jīng)營邏輯1234提升客戶和業(yè)務(wù)粘性，取得相對(duì)低成本資金來源；暫時(shí)的價(jià)格保

4、護(hù)下，賺取存貸利差提升規(guī)模效益；以傳統(tǒng)表外、新興融資及公私理財(cái)取得中間收入；以風(fēng)險(xiǎn)管控，平滑周期沖擊，提升風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)能力。二、商業(yè)銀行的發(fā)展趨勢(shì)與模式轉(zhuǎn)型實(shí)體經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境增速下降結(jié)構(gòu)調(diào)整金融脫媒與利率市場(chǎng)化加速監(jiān)管趨嚴(yán)變化領(lǐng)域變化內(nèi)容三大挑戰(zhàn)三大機(jī)遇銀行風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)入長周期上升期現(xiàn)有風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)暴露和惡化；新的風(fēng)險(xiǎn)源不斷形成并逐步顯現(xiàn)。產(chǎn)業(yè)調(diào)整的結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)內(nèi)需與消費(fèi)升級(jí)；傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)；新經(jīng)濟(jì)興起；復(fù)雜業(yè)務(wù)和高價(jià)值客戶發(fā)展。銀行傳統(tǒng)盈利模式遇到挑戰(zhàn)傳統(tǒng)模式的資產(chǎn)盈利能力下降；優(yōu)質(zhì)貸款競(jìng)爭(zhēng)更加激烈、增長空間受限；同業(yè)、理財(cái)?shù)确窍⑹杖敫咚僭鲩L難以持續(xù)。風(fēng)險(xiǎn)成為影響盈利的核心因素不良快速生成；風(fēng)險(xiǎn)成本持續(xù)大幅度上

5、升；風(fēng)險(xiǎn)損失日益擴(kuò)大。國家戰(zhàn)略的政策性機(jī)會(huì)對(duì)內(nèi)“穩(wěn)增長、調(diào)結(jié)構(gòu)、深改革、促民生“；對(duì)外“強(qiáng)國防，走出去“。金融及資本市場(chǎng)的新業(yè)態(tài)機(jī)會(huì)資產(chǎn)證券化盤活存量資產(chǎn)；盈利模式多元化；直融加速公司業(yè)務(wù)投行化；資本市場(chǎng)活躍度提高。 未來拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)的三駕馬車，消費(fèi)放在首位，進(jìn)出口維持相對(duì)穩(wěn)定，投資將繼續(xù)發(fā)揮重要作用；去產(chǎn)能、產(chǎn)業(yè)升級(jí)、創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)等經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的轉(zhuǎn)變，驅(qū)動(dòng)銀行業(yè)在防范風(fēng)險(xiǎn)同時(shí)抓住發(fā)展機(jī)會(huì)。（一）銀行業(yè)面臨的挑戰(zhàn)與機(jī)遇（二）銀行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)資產(chǎn)主導(dǎo)綜合化經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)金融大資管輕型銀行眼前 資產(chǎn)質(zhì)量未來 經(jīng)營轉(zhuǎn)型兩手都要抓兩手都要硬資金提供者 資金組織者 融資服務(wù) 融智服務(wù)1. 發(fā)展趨勢(shì)輕型銀行背景：資本約

6、束趨緊，金融脫媒加速方向：一體兩翼零售、公司、同業(yè)等業(yè)務(wù)形成協(xié)同效益，共同發(fā)展 商行 + 投行 = 二次轉(zhuǎn)型新的突破口輕型思路： 以輕型為方向，以“一體兩翼”為定位，以服務(wù)升級(jí)為路徑，以專業(yè)能力提升為手段，加快業(yè)務(wù)體系調(diào)整，形成特色顯著的“一體兩翼”輕資產(chǎn)業(yè)務(wù)體系。同時(shí)加快風(fēng)險(xiǎn)管理創(chuàng)新，構(gòu)建價(jià)值導(dǎo)向的風(fēng)險(xiǎn)管理體系。輕型標(biāo)志：資產(chǎn)輕業(yè)務(wù)輕管理輕機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)輕1. 發(fā)展趨勢(shì)輕型銀行服務(wù)升級(jí)2013年7月戰(zhàn)略業(yè)務(wù)要“劍走偏鋒”，占領(lǐng)制高點(diǎn)互聯(lián)網(wǎng)金融、投行、跨境打造專業(yè)銀行2014年1月劍走偏鋒、打造特色，計(jì)較交易銀行、跨境金融、綜合化金融大大業(yè)務(wù)體系攻其四點(diǎn)2014年7月攻其四點(diǎn)，不及其余：現(xiàn)金管理、貿(mào)

7、易金融、跨境金融、并購金融兩大聚焦2015年1月聚焦核心客戶聚焦投資銀行和交易銀行體系建設(shè)公司金融的輕型發(fā)展2. 發(fā)展趨勢(shì)邁向大資管時(shí)代以資產(chǎn)管理為核心，以財(cái)富管理和投資銀行為抓手構(gòu)建“大資管”業(yè)務(wù)體系 類投行資產(chǎn)類投行業(yè)務(wù)發(fā)展是關(guān)鍵。發(fā)展類投行業(yè)務(wù)，拉動(dòng)財(cái)富管理的發(fā)展。 財(cái)富管理財(cái)富管理是資產(chǎn)管理的前端，強(qiáng)大的理財(cái)銷售能力需要?jiǎng)?chuàng)設(shè)適銷對(duì)路的理財(cái)產(chǎn)品來對(duì)接。案例：萬科地產(chǎn)合伙制經(jīng)營模式帶來了銀行融資機(jī)構(gòu)的創(chuàng)新，傳統(tǒng)的開發(fā)性貸款需求下降，但通過非標(biāo)資產(chǎn)投資模式對(duì)接其股權(quán)性融資需求，在滿足項(xiàng)目需求的同時(shí)，也為銀行客戶理財(cái)需求或自營投資需求找到了出路。2. 發(fā)展趨勢(shì)邁向大資管時(shí)代政府及政府融資平臺(tái)資

8、產(chǎn)上市公司及龍頭企業(yè)資產(chǎn)資產(chǎn)管理范圍及來源同業(yè)機(jī)構(gòu)資產(chǎn)高成長企業(yè)的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)3. 發(fā)展趨勢(shì)資產(chǎn)決定負(fù)債 利率市場(chǎng)化倒逼商業(yè)銀行選擇體現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)管理能力的資產(chǎn)業(yè)務(wù)來平衡資源配置，“資產(chǎn)主導(dǎo)”由此成為商業(yè)銀行的必然選擇。案例：中興通訊永續(xù)債主承發(fā)行招行作為獨(dú)家主承銷商的中興通訊60億元永續(xù)債成功發(fā)行，為招行帶來60億元募集資金存款及可觀的主承銷費(fèi)收入 低資金成本、低資本消耗的戰(zhàn)略業(yè)務(wù)，為銀行帶來可觀的中間業(yè)務(wù)收入及穩(wěn)定存款，并深化了銀企關(guān)系 企業(yè)銀行 降低融資成本、調(diào)整負(fù)債結(jié)構(gòu)、降低負(fù)債率、提升品牌效應(yīng)4. 發(fā)展趨勢(shì)綜合化經(jīng)營綜合化 經(jīng)營傳統(tǒng)式經(jīng)營存款貸款匯款綜合化經(jīng)營信托租賃保險(xiǎn)證券基金公司投資銀行

9、利率市場(chǎng)化推進(jìn)、互聯(lián)網(wǎng)金融崛起的沖擊下，推行綜合化經(jīng)營戰(zhàn)略已經(jīng)成為商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)和戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的不二選擇。 降低信貸業(yè)務(wù)比重，優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，降低信用風(fēng)險(xiǎn)； 通過開展適度的表外金融產(chǎn)品業(yè)務(wù)，降低市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)； 以較少的資本投入實(shí)現(xiàn)盡可能多的資本回報(bào)； 通過拓展輕資本型業(yè)務(wù)，提高非利息收入比重，科學(xué)調(diào)控風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總量，滿足監(jiān)管資本的硬性要求。 5. 發(fā)展趨勢(shì)互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)虛擬化運(yùn)作成本經(jīng)濟(jì)化管理方式透明化信息一體化金融產(chǎn)品個(gè)性化經(jīng)營環(huán)境公開化服務(wù)效率高效化 商業(yè)銀行能否站上時(shí)代的風(fēng)口，積極利用“互聯(lián)網(wǎng)”重塑自身新的核心競(jìng)爭(zhēng)力，是商業(yè)銀行能否在未來的社會(huì)產(chǎn)業(yè)重構(gòu)中保持活力和競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵所在。對(duì)傳統(tǒng)銀行的

10、沖擊和挑戰(zhàn) 互聯(lián)網(wǎng)金融的興起，在一定程度上提高了支付的便捷度，提升了資源配置效率，提供了多元化的金融需求?；ヂ?lián)網(wǎng)金融特點(diǎn)5. 發(fā)展趨勢(shì)互聯(lián)網(wǎng)金融1確立全新的互聯(lián)網(wǎng)化戰(zhàn)略思維2推進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)模式體系化經(jīng)營能力建設(shè)3以科技為驅(qū)動(dòng)，引領(lǐng)產(chǎn)品/業(yè)務(wù)創(chuàng)新4差異化服務(wù)不同客戶群體5發(fā)揮物理網(wǎng)點(diǎn)規(guī)模優(yōu)勢(shì)，構(gòu)建線上、線下一體化的金融體系商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)措施招行：業(yè)內(nèi)最早的“網(wǎng)上銀行” 手機(jī)銀行（柜臺(tái)替代率） 查詢、轉(zhuǎn)賬 理財(cái)、投資 消費(fèi)、娛樂、生活（客戶與業(yè)務(wù)粘性） 三、商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理與戰(zhàn)略價(jià)值1. 風(fēng)險(xiǎn)管理的極端重要性 商業(yè)銀行已經(jīng)告別了“高增速、高利潤、低風(fēng)險(xiǎn)”的黃金時(shí)代，進(jìn)入了“低增速、低盈利、高風(fēng)險(xiǎn)”的新

11、常態(tài)，銀行將從拼增速轉(zhuǎn)向拼轉(zhuǎn)速，從拼增量轉(zhuǎn)向拼質(zhì)量。風(fēng)險(xiǎn)管理能力成為決定銀行盈利的關(guān)鍵因素。 無論是亞洲金融危機(jī)，還是世界金融危機(jī)，無數(shù)銀行倒閉的慘劇都有力地證明：衡量一個(gè)商業(yè)銀行的核心競(jìng)爭(zhēng)力不是別的，而是風(fēng)險(xiǎn)管理能力。 沒有強(qiáng)而有力的風(fēng)險(xiǎn)管理，就無法穿越經(jīng)濟(jì)周期和金融動(dòng)蕩的迷霧！ 商業(yè)銀行應(yīng)樹立“質(zhì)量決定生存”的理念，將風(fēng)險(xiǎn)管理作為全行經(jīng)營的核心任務(wù)之一！2. 經(jīng)濟(jì)下行期的風(fēng)險(xiǎn)特征高度敏感性突發(fā)性長期性復(fù)雜性破壞性交叉?zhèn)魅拘匀魏物L(fēng)吹草動(dòng)都有可能帶來意想不到的風(fēng)險(xiǎn) 一旦風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生就會(huì)波及上下游、一個(gè)產(chǎn)業(yè)圈、一個(gè)互保圈、一個(gè)區(qū)域，甚至跨區(qū)域傳染 即使很小的事件都有可能突然誘發(fā)風(fēng)險(xiǎn)，使銀行猝不及防

12、風(fēng)險(xiǎn)之間的相互交織與影響更為頻繁，處理化解風(fēng)險(xiǎn)的難度加大 在經(jīng)濟(jì)下行期風(fēng)險(xiǎn)一旦發(fā)生則難以遏制，從而給銀行造成慘重?fù)p失 經(jīng)濟(jì)下行、結(jié)構(gòu)調(diào)整將是長期的過程，風(fēng)險(xiǎn)短期內(nèi)將不可能消退3. 案例分享天威 “中票”兌付事件天威集團(tuán)債券違約打破剛兌，開啟了國企債券違約的首例。 14.5億元債券金額+8550萬利息分析： 自2011年以來，天威集團(tuán)凈利潤已連續(xù)四年虧損， 且虧損額度不斷放大。 母公司兵裝集團(tuán)有意轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，掏空承債主體并逃避兜底，債券主承銷商某國有大行被拖入泥潭。 啟示： 企業(yè)背景、資產(chǎn)規(guī)模、企業(yè)家能力、政府支持等，均不能作為企業(yè)生死的決定性因素，真正決定風(fēng)險(xiǎn)的是企業(yè)的財(cái)務(wù)資產(chǎn)負(fù)債率和現(xiàn)金流。 123. 案例分享聯(lián)盛集團(tuán)破產(chǎn)重整事件 2013年末，山西聯(lián)盛集團(tuán)宣布破產(chǎn)重整，所涉對(duì)外融資總額268億元左右，其中銀行借款余額約為153億元，信托借款余額73億元。 過剩產(chǎn)能行業(yè)的資產(chǎn)質(zhì)量遷移和交叉?zhèn)魅?依靠傳統(tǒng)銀行融資、上下游融資和民間融資的傳統(tǒng)制造業(yè)、產(chǎn)能過剩行業(yè)和原材料資源型行業(yè)，將面臨更大規(guī)模的破產(chǎn)違約。 啟示：增量資產(chǎn)必須看準(zhǔn)“風(fēng)口”順勢(shì)而為。抓住資本市場(chǎng)帶來的新產(chǎn)業(yè)、新模式下的業(yè)務(wù)發(fā)展機(jī)會(huì)，增量資產(chǎn)核心是調(diào)整銀行的客戶結(jié)構(gòu)和資產(chǎn)組合。 因4. 轉(zhuǎn)變風(fēng)險(xiǎn)管理理念，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)文化建設(shè)由主要面向傳統(tǒng)信貸向適應(yīng)現(xiàn)在的大資產(chǎn)管