重組上市法律建議書

1、公司上市項(xiàng)目建議書第一部分 關(guān)于在內(nèi)地資本市場(chǎng)股票上市的情況介紹一、上市的的好處公司申請(qǐng)把把股票上上市的原原因往往往因公司司、投資資者及管管理層的的分析不不盡相同同，但不不論上市市的原因因如何，公公司獲得得上市地地位一般般有如下下好處：1、上市時(shí)時(shí)及往后后可獲得得機(jī)會(huì)籌籌集資本本，擴(kuò)大大業(yè)務(wù)規(guī)規(guī)模，另另一方面面也可增增加公司司融資的的渠道，以以規(guī)避金金融風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)；2、增加股股東結(jié)構(gòu)構(gòu)，使公公司在股股票買賣賣時(shí)有較較高的流流動(dòng)性；3、向員工工授予購(gòu)購(gòu)股權(quán)作作為獎(jiǎng)勵(lì)勵(lì)和約束束，增加加員工的的歸屬感感；提高高公司在在市場(chǎng)上上的地位位和知名名度，贏贏取客戶戶和供應(yīng)應(yīng)商的信信賴；4、增加公公司的透透明度，

2、通通過股票票市場(chǎng)的的價(jià)格機(jī)機(jī)制建立立公司的的價(jià)值評(píng)評(píng)價(jià)體系系，以獲獲得銀行行、供應(yīng)應(yīng)商對(duì)公公司作出出比較有有利的信信貸支持持；5、通過股股票市場(chǎng)場(chǎng)的信息息披露、治治理要求求，改善善公司的的管理效效率、規(guī)規(guī)避代理理人道德德風(fēng)險(xiǎn)。二、改制上上市的條條件內(nèi)地股票市市場(chǎng)有上上海證券券交易所所和深圳圳證券交交易所，深深圳證券券交易所所又有中中小企業(yè)業(yè)板，但但從上市市工作及及發(fā)行要要求來看看，目前前沒有區(qū)區(qū)別，只只是根據(jù)據(jù)發(fā)行規(guī)規(guī)模確定定上市的的地點(diǎn)。目目前證監(jiān)監(jiān)會(huì)已經(jīng)經(jīng)發(fā)布創(chuàng)創(chuàng)業(yè)板上上市規(guī)則則的征求求意見稿稿，預(yù)計(jì)計(jì)今年99月份將將有第一一批創(chuàng)業(yè)業(yè)板公司司成功上上市。目前內(nèi)地證證券市場(chǎng)場(chǎng)有關(guān)股股票公開開

3、發(fā)行上上市條件件：（1）公司司自股份份有限公公司成立立后，持持續(xù)經(jīng)營(yíng)營(yíng)時(shí)間應(yīng)應(yīng)當(dāng)在33年以上上，但經(jīng)經(jīng)國(guó)務(wù)院院批準(zhǔn)的的除外。有有限責(zé)任任公司按按原賬面面凈資產(chǎn)產(chǎn)值折股股整體變變更為股股份有限限公司的的，持續(xù)續(xù)經(jīng)營(yíng)時(shí)時(shí)間可以以從有限限責(zé)任公公司成立立之日起起計(jì)算；（2）生產(chǎn)產(chǎn)經(jīng)營(yíng)符符合國(guó)家家產(chǎn)業(yè)政政策； （33）公司司應(yīng)當(dāng)具具有完整整的業(yè)務(wù)務(wù)體系和和直接面面向市場(chǎng)場(chǎng)獨(dú)立經(jīng)經(jīng)營(yíng)的能能力。公公司的資資產(chǎn)完整整、公司司的人員員獨(dú)立、財(cái)財(cái)務(wù)獨(dú)立立、機(jī)構(gòu)構(gòu)獨(dú)立及及業(yè)務(wù)獨(dú)獨(dú)立； （44）公司司已經(jīng)依依法建立立健全股股東大會(huì)會(huì)、董事事會(huì)、監(jiān)監(jiān)事會(huì)、獨(dú)獨(dú)立董事事、董事事會(huì)秘書書制度，相相關(guān)機(jī)構(gòu)構(gòu)和人員員能夠依依

4、法履行行職責(zé)； （55）公司司資產(chǎn)質(zhì)質(zhì)量良好好，資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債結(jié)結(jié)構(gòu)合理理，盈利利能力較較強(qiáng)，現(xiàn)現(xiàn)金流量量正常； （66）最近近3個(gè)會(huì)會(huì)計(jì)年度度凈利潤(rùn)潤(rùn)均為正正數(shù)且累累計(jì)超過過人民幣幣30000萬元元，凈利利潤(rùn)以扣扣除非經(jīng)經(jīng)常性損損益前后后較低者者為計(jì)算算依據(jù)； （77）最近近3個(gè)會(huì)會(huì)計(jì)年度度經(jīng)營(yíng)活活動(dòng)產(chǎn)生生的現(xiàn)金金流量?jī)魞纛~累計(jì)計(jì)超過人人民幣550000萬元；或者最最近3個(gè)個(gè)會(huì)計(jì)年年度營(yíng)業(yè)業(yè)收入累累計(jì)超過過人民幣幣3億元元； （8）發(fā)行行前股本本總額不不少于人人民幣330000萬元； （99）最近近一期末末無形資資產(chǎn)（扣扣除土地地使用權(quán)權(quán)、水面面養(yǎng)殖權(quán)權(quán)和采礦礦權(quán)等后后）占凈凈資產(chǎn)的的比例不不高

5、于220； （110）最最近一期期末不存存在未彌彌補(bǔ)虧損損； （111）公司司不得有有下列影影響持續(xù)續(xù)盈利能能力的情情形：公公司的經(jīng)經(jīng)營(yíng)模式式、產(chǎn)品品或服務(wù)務(wù)的品種種結(jié)構(gòu)已已經(jīng)或者者將發(fā)生生重大變變化，并并對(duì)公司司的持續(xù)續(xù)盈利能能力構(gòu)成成重大不不利影響響；公司司的行業(yè)業(yè)地位或或公司所所處行業(yè)業(yè)的經(jīng)營(yíng)營(yíng)環(huán)境已已經(jīng)或者者將發(fā)生生重大變變化，并并對(duì)公司司的持續(xù)續(xù)盈利能能力構(gòu)成成重大不不利影響響；公司司最近11個(gè)會(huì)計(jì)計(jì)年度的的營(yíng)業(yè)收收入或凈凈利潤(rùn)對(duì)對(duì)關(guān)聯(lián)方方或者存存在重大大不確定定性的客客戶存在在重大依依賴；公公司最近近1個(gè)會(huì)會(huì)計(jì)年度度的凈利利潤(rùn)主要要來自合合并財(cái)務(wù)務(wù)報(bào)表范范圍以外外的投資資收益；公司

6、在在用的商商標(biāo)、專專利、專專有技術(shù)術(shù)以及特特許經(jīng)營(yíng)營(yíng)權(quán)等重重要資產(chǎn)產(chǎn)或技術(shù)術(shù)的取得得或者使使用存在在重大不不利變化化的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)；（12）募募集資金金應(yīng)當(dāng)有有明確的的使用方方向，原原則上應(yīng)應(yīng)當(dāng)用于于主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)。募募集資金金數(shù)額和和投資項(xiàng)項(xiàng)目應(yīng)當(dāng)當(dāng)與公司司現(xiàn)有生生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)營(yíng)規(guī)模、財(cái)財(cái)務(wù)狀況況、技術(shù)術(shù)水平和和管理能能力等相相適應(yīng)。募募集資金金投資項(xiàng)項(xiàng)目應(yīng)當(dāng)當(dāng)符合國(guó)國(guó)家產(chǎn)業(yè)業(yè)政策、投投資管理理、環(huán)境境保護(hù)、土土地管理理以及其其他法律律、法規(guī)規(guī)和規(guī)章章的規(guī)定定。公司司應(yīng)當(dāng)建建立募集集資金專專項(xiàng)存儲(chǔ)儲(chǔ)制度，募募集資金金應(yīng)當(dāng)存存放于董董事會(huì)決決定的專專項(xiàng)賬戶戶。三、股票發(fā)發(fā)行上市市的工作作階段具體來說內(nèi)內(nèi)地股票

7、票市場(chǎng)從從改制上上市的基基本業(yè)務(wù)務(wù)流程來來看，一一般要經(jīng)經(jīng)歷股份份有限公公司設(shè)立立、上市市輔導(dǎo)、發(fā)發(fā)行申報(bào)報(bào)與審核核、股票票發(fā)行與與掛牌上上市等階階段。 第一一階段 改制與與設(shè)立 企業(yè)業(yè)申請(qǐng)發(fā)發(fā)行股票票，必須須先發(fā)起起設(shè)立股股份公司司。股份份公司的的設(shè)立是是否規(guī)范范，直接接影響到到發(fā)行上上市的合合規(guī)性。 11、改制制與設(shè)立立方式，有有新設(shè)設(shè)設(shè)立，即即2個(gè)以以上發(fā)起起人出資資新設(shè)立立一家股股份公司司；改制制設(shè)立，即即企業(yè)將將原有的的全部或或部分資資產(chǎn)經(jīng)評(píng)評(píng)估或確確認(rèn)后作作為原投投資者出出資而設(shè)設(shè)立股份份公司；有限責(zé)責(zé)任公司司整體變變更，有有限責(zé)任任公司整整體變更更為股份份公司。2、改制與與設(shè)立程

8、程序 （1）發(fā)發(fā)起人制制定股份份公司設(shè)設(shè)立方案案； （2）簽簽署發(fā)起起人協(xié)議議并擬定定公司章章程草案案； （3）發(fā)發(fā)起人認(rèn)認(rèn)購(gòu)股份份和繳納納股款； （4）聘聘請(qǐng)具有有證券從從業(yè)資格格的會(huì)計(jì)計(jì)師事務(wù)務(wù)所驗(yàn)資資； （5）召召開創(chuàng)立立大會(huì)并并建立公公司組織織機(jī)構(gòu)； （6）向向公司登登記機(jī)關(guān)關(guān)申請(qǐng)?jiān)O(shè)設(shè)立登記記。原有限責(zé)任任公司的的股東作作為擬設(shè)設(shè)立的股股份公司司的發(fā)起起人，將將經(jīng)審計(jì)計(jì)的凈資資產(chǎn)按11：1的的比例投投入到擬擬設(shè)立的的股份公公司第二階段 上市輔輔導(dǎo) 股份公司司在提出出首次公公開發(fā)行行股票申申請(qǐng)前，應(yīng)應(yīng)聘請(qǐng)輔輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)構(gòu)進(jìn)行輔輔導(dǎo)，按按現(xiàn)有規(guī)規(guī)定，輔輔導(dǎo)期沒沒有最低低要求，只只要保薦薦機(jī)構(gòu)認(rèn)

9、認(rèn)為已經(jīng)經(jīng)符合上上市條件件，可以以隨時(shí)申申請(qǐng)當(dāng)?shù)氐刈C券監(jiān)監(jiān)管局驗(yàn)驗(yàn)收。上市輔導(dǎo)的的主要內(nèi)內(nèi)容：（1）督促促股份公公司董事事、監(jiān)事事、高級(jí)級(jí)管理人人員、持持有5%以上（含含5%）股股份的股股東（或或其法定定代表人人）進(jìn)行行全面的的法規(guī)知知識(shí)學(xué)習(xí)習(xí)或培訓(xùn)訓(xùn)。（2）督促促股份公公司按照照有關(guān)規(guī)規(guī)定初步步建立符符合現(xiàn)代代企業(yè)制制度要求求的公司司治理基基礎(chǔ)。核核查股份份公司在在設(shè)立、改改制重組組、股權(quán)權(quán)設(shè)置和和轉(zhuǎn)讓、增增資擴(kuò)股股、資產(chǎn)產(chǎn)評(píng)估、資資本驗(yàn)證證等方面面是否合合法、有有效，產(chǎn)產(chǎn)權(quán)關(guān)系系是否明明晰，股股權(quán)結(jié)構(gòu)構(gòu)是否符符合有關(guān)關(guān)規(guī)定。（3）督促促股份公公司實(shí)現(xiàn)現(xiàn)獨(dú)立運(yùn)運(yùn)營(yíng)，做做到業(yè)務(wù)務(wù)、資產(chǎn)產(chǎn)、人員

10、員、財(cái)務(wù)務(wù)、機(jī)構(gòu)構(gòu)獨(dú)立完完整，主主營(yíng)業(yè)務(wù)務(wù)突出，形形成核心心競(jìng)爭(zhēng)力力。督促促股份公公司規(guī)范范與控股股股東及及其他關(guān)關(guān)聯(lián)方的的關(guān)系。（4）督促促股份公公司建立立和完善善規(guī)范的的內(nèi)部決決策和控控制制度度，形成成有效的的財(cái)務(wù)、投投資以及及內(nèi)部約約束和激激勵(lì)制度度。督促促股份公公司建立立健全公公司財(cái)務(wù)務(wù)會(huì)計(jì)管管理體系系，杜絕絕會(huì)計(jì)造造假。（5）督促促股份公公司形成成明確的的業(yè)務(wù)發(fā)發(fā)展目標(biāo)標(biāo)和未來來發(fā)展計(jì)計(jì)劃，制制定可行行的募股股資金投投向及其其他投資資項(xiàng)目的的規(guī)劃。（6）對(duì)股股份公司司是否達(dá)達(dá)到發(fā)行行上市條條件進(jìn)行行綜合評(píng)評(píng)估，協(xié)協(xié)助開展展首次公公開發(fā)行行股票的的準(zhǔn)備工工作。第三階段 股票發(fā)發(fā)行與掛掛

11、牌上市市 1、股票票發(fā)行 不同發(fā)行行方式下下的工作作有所不不同。一一般來說說主要包包括：刊刊登招股股說明書書摘要及及發(fā)行公公告。發(fā)發(fā)行人通通過互聯(lián)聯(lián)網(wǎng)采用用網(wǎng)上直直播方式式進(jìn)行發(fā)發(fā)行路演演（也可可輔以現(xiàn)現(xiàn)場(chǎng)推介介）。投投資者通通過各證證券營(yíng)業(yè)業(yè)部申購(gòu)購(gòu)新股。證證券交易易所向投投資者的的有效申申購(gòu)進(jìn)行行配號(hào)，將將配號(hào)結(jié)結(jié)果傳輸輸給各證證券營(yíng)業(yè)業(yè)部。證證券營(yíng)業(yè)業(yè)部向投投資者公公布配號(hào)號(hào)結(jié)果。主主承銷商商在公證證機(jī)關(guān)監(jiān)監(jiān)督下組組織搖號(hào)號(hào)抽簽。主主承銷商商在中國(guó)國(guó)證監(jiān)會(huì)會(huì)指定報(bào)報(bào)紙上公公布中簽簽結(jié)果，證證券營(yíng)業(yè)業(yè)部張貼貼中簽結(jié)結(jié)果公告告。各證證券營(yíng)業(yè)業(yè)部向中中簽投資資者收取取新股認(rèn)認(rèn)購(gòu)款。中中國(guó)證券券

12、登記結(jié)結(jié)算公司司分公司司進(jìn)行清清算交割割和股東東登記，并并將募集集資金劃劃入主承承銷商指指定帳戶戶。承銷銷商將募募集資金金劃入發(fā)發(fā)行人指指定帳戶戶。發(fā)行行人聘請(qǐng)請(qǐng)會(huì)計(jì)師師事務(wù)所所進(jìn)行驗(yàn)驗(yàn)資。2、股票上上市（1）擬定定股票代代碼與股股票簡(jiǎn)稱稱。股票票發(fā)行申申請(qǐng)文件件通過發(fā)發(fā)審會(huì)后后，發(fā)行行人即可可提出股股票代碼碼與股票票簡(jiǎn)稱的的申請(qǐng)，報(bào)報(bào)深交所所核定。（2）上市市申請(qǐng)。發(fā)發(fā)行人股股票發(fā)行行完畢后后，應(yīng)及及時(shí)向深深交所上上市委員員會(huì)提出出上市申申請(qǐng)。（3）審查查批準(zhǔn)。證證券交易易所上市市委員會(huì)會(huì)在受到到上市申申請(qǐng)文件件并審查查完畢后后，發(fā)出出上市通通知書。（4）簽訂訂上市協(xié)協(xié)議書。發(fā)發(fā)行人在在收到

13、上上市通知知后，應(yīng)應(yīng)當(dāng)與深深交所簽簽訂上市市協(xié)議書書，以明明確相互互間的權(quán)權(quán)利和義義務(wù)。（5）披露露上市公公告書。發(fā)發(fā)行人在在股票掛掛牌前33個(gè)工作作日內(nèi)，將將上市公公告書刊刊登在中中國(guó)證監(jiān)監(jiān)會(huì)指定定報(bào)紙上上。（6）股票票掛牌交交易。申申請(qǐng)上市市的股票票將根據(jù)據(jù)深交所所安排和和上市公公告書披披露的上上市日期期掛牌交交易。一一般要求求，股票票發(fā)行后后7個(gè)交交易日內(nèi)內(nèi)掛牌上上市。第二部分 改改制上市市需要注注意的若若干問題題1、公司改改制的基基本要求求對(duì)擬進(jìn)入股股份公司司的資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債狀狀況、凈凈資產(chǎn)規(guī)規(guī)模以及及盈利水水平進(jìn)行行調(diào)查；對(duì)擬進(jìn)進(jìn)入股份份公司的的其他資資產(chǎn)進(jìn)行行清點(diǎn)、分分析其盈盈利水平平

14、；在了了解公司司經(jīng)營(yíng)特特點(diǎn)的基基礎(chǔ)上，根根據(jù)企業(yè)業(yè)會(huì)計(jì)制制度、會(huì)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則則制定采采用符合合上市條條件的穩(wěn)穩(wěn)健的會(huì)會(huì)計(jì)政策策、會(huì)計(jì)計(jì)估計(jì)。 2、股股份公司司架構(gòu)設(shè)設(shè)置公司架構(gòu)設(shè)設(shè)置包括括股份公公司股東東的持股股比例、股股東結(jié)構(gòu)構(gòu)以及股股份公司司分、子子公司的的設(shè)置和和資產(chǎn)的的完整兩兩個(gè)方面面。股份份公司應(yīng)應(yīng)該股權(quán)權(quán)清晰，股股份不存存在重大大權(quán)屬糾糾紛；并并且最近近3年內(nèi)內(nèi)主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)和董董事、高高級(jí)管理理人員沒沒有發(fā)生生重大變變化，實(shí)實(shí)際控制制人沒有有發(fā)生變變更。因因此，公公司如果果不是整整體上市市，應(yīng)該該對(duì)所控控制的資資產(chǎn)良好好、股權(quán)權(quán)清晰的的子公司司作為上上市主體體來進(jìn)行行股改。 3、股份公公

15、司資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債率率的考慮慮 首次次公開發(fā)發(fā)行股票票并上市市管理辦辦法要要求“發(fā)行人人資產(chǎn)質(zhì)質(zhì)量良好好，資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債結(jié)結(jié)構(gòu)合理理，盈利利能力較較強(qiáng)，現(xiàn)現(xiàn)金流量量正常。發(fā)發(fā)行人不不存在重重大償債債風(fēng)險(xiǎn)，不不存在影影響持續(xù)續(xù)經(jīng)營(yíng)的的擔(dān)保、訴訴訟以及及仲裁等等重大或或有事項(xiàng)項(xiàng)。”雖然新新的法規(guī)規(guī)沒有對(duì)對(duì)公司上上市前的的資產(chǎn)負(fù)負(fù)債率提提出明確確的限制制條件（原原來要求求不高于于70%），如如果資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債率率不合理理，會(huì)影影響發(fā)審審委對(duì)公公司的判判斷。如如果資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債率率過低，在在募集資資金后，財(cái)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)構(gòu)更不合合理，因因此資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債率率最好大大體與同同行業(yè)的的水平相相當(dāng)。4、股份公公司股本本規(guī)?？伎紤] 合適

16、適的股本本規(guī)模保保證了企企業(yè)對(duì)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)的承承受能力力，同時(shí)時(shí)也為企企業(yè)不斷斷發(fā)展提提供了空空間，過過大或過過小的股股本規(guī)模模對(duì)企業(yè)業(yè)發(fā)展都都是不利利的；公公司法規(guī)規(guī)定：股股份公司司股本不不少于5500萬萬元；首首次公開開發(fā)行股股票并上上市管理理辦法要要求公司司發(fā)行前前股本總總額不少少于人民民幣30000萬萬元。因因此公司司應(yīng)根據(jù)據(jù)企業(yè)自自身特點(diǎn)點(diǎn)和從事事產(chǎn)業(yè)的的特點(diǎn)，確確定資產(chǎn)產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)規(guī)模。在在考慮股股本大小小時(shí)應(yīng)該該同時(shí)考考慮：財(cái)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)構(gòu)、未來來預(yù)計(jì)資資金需求求量、公公司盈利利前景（合合理估計(jì)計(jì)未來的的收益情情況，確確保股份份公司成成立后有有較好的的凈資產(chǎn)產(chǎn)收益率率及成長(zhǎng)長(zhǎng)性）。以以下是調(diào)調(diào)

17、整股本本的一些些方法：分配利利潤(rùn)、降降低折股股的凈資資產(chǎn)；考考慮投資資時(shí)適當(dāng)當(dāng)帶入負(fù)負(fù)債；部部分生產(chǎn)產(chǎn)經(jīng)營(yíng)必必須的資資產(chǎn)待股股份公司司成立后后購(gòu)買；現(xiàn)金增增資；未未分配利利潤(rùn)送股股、公積積金轉(zhuǎn)增增股本。 5、股份公公司盈利利能力的的考慮 首次次公開發(fā)發(fā)行股票票并上市市管理辦辦法要要求“最近33個(gè)會(huì)計(jì)計(jì)年度凈凈利潤(rùn)均均為正數(shù)數(shù)且累計(jì)計(jì)超過人人民幣330000萬元，凈凈利潤(rùn)以以扣除非非經(jīng)常性性損益前前后較低低者為計(jì)計(jì)算依據(jù)據(jù)；最近近3個(gè)會(huì)會(huì)計(jì)年度度經(jīng)營(yíng)活活動(dòng)產(chǎn)生生的現(xiàn)金金流量?jī)魞纛~累計(jì)計(jì)超過人人民幣550000萬元；或者最最近3個(gè)個(gè)會(huì)計(jì)年年度營(yíng)業(yè)業(yè)收入累累計(jì)超過過人民幣幣3億元元；最近近一期末末不

18、存在在未彌補(bǔ)補(bǔ)虧損?！彪m然看起來上述條件對(duì)公司盈利不是很高，但如果凈資產(chǎn)收益率太低，公司在上市核準(zhǔn)過程中將失去競(jìng)爭(zhēng)能力。根據(jù)上市公司上市前凈資產(chǎn)收益率統(tǒng)計(jì)分析，前50家中小企業(yè)上市前三年的平均凈資產(chǎn)收益率都在17%-43%之間，最低的（中航精機(jī)）為17.8%，最高的（東信和平）42.71%；前50家中小企業(yè)上市前三年平均凈資產(chǎn)收益率的算術(shù)平均值為27.89%；深滬主板市場(chǎng)2000年以來發(fā)行的415家公司上市前三年年平均凈資產(chǎn)收益率的算術(shù)平均值為20%。因此在設(shè)立股份公司時(shí)，盈利能力是應(yīng)該考慮的首要條件之一。以下是提高公司凈資產(chǎn)收益率的以下方法：投入資產(chǎn)具有較強(qiáng)的收益能力，且收益不會(huì)是“非經(jīng)常性

19、的收益”；投入的資產(chǎn)應(yīng)該保證是生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)必須的；采用謹(jǐn)慎的會(huì)計(jì)政策；充分考慮非經(jīng)常性損益的影響；不能高估投入資產(chǎn)價(jià)值。6、關(guān)于資資產(chǎn)的完完整性、同同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)爭(zhēng)、關(guān)聯(lián)聯(lián)交易的的問題 如果果在改制制時(shí)僅將將部分經(jīng)經(jīng)營(yíng)性資資產(chǎn)投入入股份公公司，股股東或其其它關(guān)聯(lián)聯(lián)公司保保留了較較多與股股份公司司主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)直接接相關(guān)的的經(jīng)營(yíng)性性資產(chǎn)，或或同時(shí)經(jīng)經(jīng)營(yíng)多種種相關(guān)業(yè)業(yè)務(wù)，但但僅將從從事某一一塊業(yè)務(wù)務(wù)的實(shí)體體用于發(fā)發(fā)行上市市，且上上市業(yè)務(wù)務(wù)與未上上市業(yè)務(wù)務(wù)存在交交叉共用用供產(chǎn)銷銷系統(tǒng)的的情況；這些將將成為上上市的重重要障礙礙。 改改制不徹徹底導(dǎo)致致股份公公司與股股東或關(guān)關(guān)聯(lián)方之之間存在在同業(yè)競(jìng)競(jìng)爭(zhēng)和大大量的關(guān)關(guān)聯(lián)

20、交易易，既使使股份公公司經(jīng)營(yíng)營(yíng)業(yè)務(wù)嚴(yán)嚴(yán)重依賴賴股東或或關(guān)聯(lián)方方，又影影響股份份公司盈盈利能力力的恰當(dāng)當(dāng)反映。缺缺乏獨(dú)立立性給股股份公司司的規(guī)范范運(yùn) 作作埋下隱隱患，不不利于提提高上市市公司質(zhì)質(zhì)量，不不利于保保護(hù)流通通股股東東利益，存存在這樣樣問題的的公司很很難通過過發(fā)審委委。 因因此，進(jìn)進(jìn)行改制制時(shí)，盡盡量將進(jìn)進(jìn)入擬上上市公司司的業(yè)務(wù)務(wù)所涉及及到產(chǎn)、供供、銷資資產(chǎn)都進(jìn)進(jìn)入擬上上市公司司，如果果一次投投入存在在資產(chǎn)數(shù)數(shù)額等方方面的障障礙，申申報(bào)上市市前應(yīng)妥妥善解決決，以達(dá)達(dá)到擬上上市的資資產(chǎn)完整整、人員員獨(dú)立、財(cái)財(cái)務(wù)獨(dú)立立、機(jī)構(gòu)構(gòu)獨(dú)立、業(yè)業(yè)務(wù)獨(dú)立立。同時(shí)時(shí)應(yīng)確保保擬上市市公司同同股東之之間不存存

21、在同業(yè)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)（不不僅同類類業(yè)務(wù)需需要全部部投入擬擬上市，股股東不能能以其他他形式經(jīng)經(jīng)營(yíng)與擬擬上市公公司存在在同業(yè)競(jìng)競(jìng)爭(zhēng)的業(yè)業(yè)務(wù)）。另外，應(yīng)該該杜絕關(guān)關(guān)聯(lián)公司司對(duì)擬上上市公司司資金占占用的情情況。首首次公開開發(fā)行股股票并上上市管理理辦法要要求“發(fā)行人人的公司司章程中中已明確確對(duì)外擔(dān)擔(dān)保的審審批權(quán)限限和審議議程序，不不存在為為控股股股東、實(shí)實(shí)際控制制人及其其控制的的其他企企業(yè)進(jìn)行行違規(guī)擔(dān)擔(dān)保的情情形。發(fā)發(fā)行人有有嚴(yán)格的的資金管管理制度度，不得得有資金金被控股股股東、實(shí)實(shí)際控制制人及其其控制的的其他企企業(yè)以借借款、代代償債務(wù)務(wù)、代墊墊款項(xiàng)或或者其他他方式占占用的情情形?！?7、稅務(wù)問問題 在上上市申

22、報(bào)報(bào)材料中中，需要要向證監(jiān)監(jiān)會(huì)提交交：發(fā)行行人最近近三年及及一期所所得稅納納稅申報(bào)報(bào)表、有有關(guān)發(fā)行行人稅收收優(yōu)惠、財(cái)財(cái)政補(bǔ)貼貼的證明明文件、主主要稅種種納稅情情況的說說明及注注冊(cè)會(huì)計(jì)計(jì)師出具具的意見見、主管管稅收征征管機(jī)構(gòu)構(gòu)出具的的最近三三年及一一期發(fā)行行人納稅稅情況的的證明等等材料。由由于公司司的收入入、利潤(rùn)潤(rùn)與公司司稅務(wù)申申報(bào)表及及完稅憑憑證上注注明的稅稅額存在在一定的的勾稽關(guān)關(guān)系，因因此如果果存在大大的差異異，應(yīng)該該有一個(gè)個(gè)妥善的的解決辦辦法。若存在收入入未入帳帳問題，應(yīng)應(yīng)先補(bǔ)稅稅或申報(bào)報(bào)，再與與稅務(wù)局局協(xié)商，有有關(guān)申報(bào)報(bào)表（增增值稅、所所得稅）要要與會(huì)計(jì)計(jì)報(bào)表主主要項(xiàng)目目一致。各各地稅

23、務(wù)務(wù)機(jī)關(guān)掌掌握的處處理方法法不一致致，如補(bǔ)補(bǔ)稅，或或申報(bào)上上市后再再繳納等等。8、上市的的時(shí)間考考慮 根據(jù)據(jù)首次次公開發(fā)發(fā)行股票票并上市市管理辦辦法第第九條“發(fā)行人人自股份份有限公公司成立立后，持持續(xù)經(jīng)營(yíng)營(yíng)時(shí)間應(yīng)應(yīng)當(dāng)在33年以上上，但經(jīng)經(jīng)國(guó)務(wù)院院批準(zhǔn)的的除外。有有限責(zé)任任公司按按原賬面面凈資產(chǎn)產(chǎn)值折股股整體變變更為股股份有限限公司的的，持續(xù)續(xù)經(jīng)營(yíng)時(shí)時(shí)間可以以從有限限責(zé)任公公司成立立之日起起計(jì)算?！鄙鲜龇ㄒ?guī)取消了原來“有限責(zé)任公司變更股份公司并經(jīng)輔導(dǎo)一年以后才能申報(bào)上市”的規(guī)定。雖然目前還需要輔導(dǎo)，但輔導(dǎo)可以在三個(gè)月之內(nèi)完成，沒有以前一年的限制。 按照照上述申申報(bào)時(shí)間間進(jìn)行上上市申報(bào)報(bào)的前提提是

24、持續(xù)續(xù)經(jīng)營(yíng)時(shí)時(shí)間可以以連續(xù)計(jì)計(jì)算，為為了持續(xù)續(xù)經(jīng)營(yíng)時(shí)時(shí)間可以以連續(xù)計(jì)計(jì)算，公公司應(yīng)注注意：（11）股份份公司或或者股東東用作出出資的資資產(chǎn)的財(cái)財(cái)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)移手續(xù)續(xù)已辦理理完畢，股股份公司司的主要要資產(chǎn)不不存在重重大權(quán)屬屬糾紛；（2） 股份公公司最近近3年內(nèi)內(nèi)主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)和董董事、高高級(jí)管理理人員沒沒有發(fā)生生重大變變化，實(shí)實(shí)際控制制人沒有有發(fā)生變變更。 第三部分 改改制上市市的工作作計(jì)劃因整體改制制工作的的要求前前文已經(jīng)經(jīng)介紹，如如下僅重重點(diǎn)說明明改制階階段的工工作計(jì)劃劃： 11、律師師事務(wù)所所的服務(wù)務(wù)內(nèi)容（1）對(duì)公公司及股股東單位位的現(xiàn)狀狀、經(jīng)營(yíng)營(yíng)范圍、組組織架構(gòu)構(gòu)、下屬屬公司、資資產(chǎn)狀況況、債項(xiàng)項(xiàng)、重大大合同等等進(jìn)行全全面調(diào)查查和分析析，以便便在此基基礎(chǔ)擬定定重組方方案； （22）界定定公司與與股東、公公司的下下屬企業(yè)業(yè)之間的的資產(chǎn)、股股權(quán)和債債權(quán)、債債務(wù)及業(yè)業(yè)務(wù)關(guān)系系，確定定公司與與公司的的下屬企企業(yè)、關(guān)關(guān)聯(lián)股東東之間的的權(quán)利義義務(wù)關(guān)系系以及相相互間的的服務(wù)內(nèi)內(nèi)容； （33）審核核公司近近兩年及及未來三三年業(yè)績(jī)績(jī)發(fā)展規(guī)規(guī)劃，論論證公司司改制、上上市的可可行性；（4）策劃劃和確定定擬上市市公司的的資產(chǎn)總總額、負(fù)負(fù)債總額額和資產(chǎn)產(chǎn)凈值總總額，確確定改制制后的股股份公司司總股本本、組織織機(jī)構(gòu)及及內(nèi)部機(jī)機(jī)構(gòu)設(shè)置置方案； （55）擬定定改制總總體方案案和具體體實(shí)施步步驟； （66）審核