物流供應(yīng)鏈金融培訓(xùn)課件

1、物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新2馮耕中簡簡歷西安交通通大學(xué)公公共政策策與管理理學(xué)院教教授、博博士生導(dǎo)導(dǎo)師西安交通通大學(xué)電電子商務(wù)務(wù)與現(xiàn)代代物流研研究中心心主任中國科學(xué)學(xué)院研究究生院管管理學(xué)院院兼職教教授中國物流流學(xué)會副副會長全國物流流標(biāo)準(zhǔn)化化技術(shù)委委員會（SAC/TC269）委員全國物流流標(biāo)準(zhǔn)化化技術(shù)委委員會物物流管理理分技術(shù)術(shù)委員會會（SAC/TC269/TC4）副主任任委員中國物流流與采購購聯(lián)合會會物流企企業(yè)綜合合評估委委員會委委員中國系統(tǒng)統(tǒng)工程學(xué)學(xué)會常務(wù)務(wù)理事3“2004中國物流流創(chuàng)新大大會”在北京召召開，推推出物流流業(yè)四大大創(chuàng)新領(lǐng)領(lǐng)域、十十大物流流創(chuàng)新模模式：四大創(chuàng)新新領(lǐng)域：（1）物流與資資

2、金流整整合中的的商機(jī)；（2）實時物物流與物物聯(lián)網(wǎng)；（3）物流資資產(chǎn)外包包新理念念；（4）中國物物流技術(shù)術(shù)創(chuàng)新?！笆笪锪髁鲃?chuàng)新模模式”：庫存商品品抵押融融資運(yùn)作作模式，RFID/EPC與物聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)在物流流業(yè)應(yīng)用用，“物資銀行行運(yùn)作”模式，“融通倉”運(yùn)作模式式及其系系列關(guān)鍵鍵技術(shù)創(chuàng)創(chuàng)新，中國托托盤共用用系統(tǒng)商商務(wù)運(yùn)作作模式，“物流地產(chǎn)產(chǎn)”運(yùn)作模式式，“叉車租賃賃”運(yùn)作模式式，物流流單元化化技術(shù)系系統(tǒng)開發(fā)發(fā)與應(yīng)用用，“實時物流流”理念及其其系列技技術(shù)創(chuàng)新新，現(xiàn)代代通訊技技術(shù)在物物流業(yè)的的創(chuàng)新應(yīng)應(yīng)用。引言言4目錄錄1.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)概念與與特征2.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)類型/業(yè)務(wù)模式式3.

3、物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展動動因4.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展歷歷程5.中國物流流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展形形勢6.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)管理51.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)概念隨著世界界供需關(guān)關(guān)系的日日益失衡衡，大宗宗商品價價格波動動劇烈，產(chǎn)品周周期及其其技術(shù)生生命的縮縮短，企企業(yè)供應(yīng)應(yīng)鏈結(jié)構(gòu)構(gòu)日趨復(fù)復(fù)雜，在在全球化化及新興興電子商商務(wù)環(huán)境境下，企企業(yè)的供供應(yīng)鏈結(jié)結(jié)構(gòu)發(fā)生生根本性性地變化化，供應(yīng)應(yīng)鏈風(fēng)險險已經(jīng)不不可等閑閑視之?；ヂ?lián)網(wǎng)的的普及改改變了企企業(yè)的生生產(chǎn)經(jīng)營營模式特特別是銷銷售與采采購方式式，網(wǎng)上上采購、網(wǎng)上銷銷售越來來越為普普及。隨隨著電子子商務(wù)快快速發(fā)展展，企業(yè)業(yè)供應(yīng)鏈鏈結(jié)構(gòu)

4、發(fā)發(fā)生了根根本性的的變化，供應(yīng)鏈鏈由單一一的線性性供應(yīng)鏈鏈向著多多元渠道道供應(yīng)鏈鏈結(jié)構(gòu)變變遷。其其次，供供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)的興起起，從根根本上改改變了企企業(yè)的融融資結(jié)構(gòu)構(gòu)，促使使企業(yè)供供應(yīng)鏈資資金流結(jié)結(jié)構(gòu)發(fā)生生巨大的的變化。61.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)概念目前還沒沒有關(guān)于于物流金金融的統(tǒng)統(tǒng)一準(zhǔn)確確定義，在實踐踐中出現(xiàn)現(xiàn)的一些些與物流流和企業(yè)業(yè)融資相相關(guān)的金金融服務(wù)務(wù)模式被被寬泛的的稱為物物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)。名稱：庫存商品品融資倉單質(zhì)押押物資銀行行物流銀行行融通倉貨權(quán)融資資物流金融融是銀行行和第三三方物流流服務(wù)提提供商在在供應(yīng)鏈鏈運(yùn)作的的全過程程向客戶戶提供的的結(jié)算和和融資服服務(wù)的服服務(wù)

5、過程程，也可可以理解解為借助助物流企企業(yè)的幫幫助而開開展的企企業(yè)融資資服務(wù)，即物流流企業(yè)參參與下的的存貨與與應(yīng)收帳帳款融資資。所謂供應(yīng)應(yīng)鏈金融融是指商商業(yè)銀行行對一個個產(chǎn)業(yè)鏈鏈中的單單個企業(yè)業(yè)或上下下游多個個企業(yè)提提供全面面金融服服務(wù)，以以促進(jìn)供供應(yīng)鏈核核心企業(yè)業(yè)及上下下游配套套企業(yè)產(chǎn)產(chǎn)供銷鏈條的的穩(wěn)固和和流轉(zhuǎn)順順暢，并并通過金金融資本本與實業(yè)業(yè)經(jīng)濟(jì)的的協(xié)作，構(gòu)筑商商業(yè)銀行行、企業(yè)業(yè)和商品品供應(yīng)鏈鏈互利共共存、持持續(xù)發(fā)展展的產(chǎn)業(yè)業(yè)形態(tài)。71.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)概念物流/供應(yīng)鏈金金融環(huán)境境下供應(yīng)應(yīng)鏈變遷遷在供應(yīng)鏈鏈金融條條件下，企業(yè)融融資的結(jié)結(jié)構(gòu)發(fā)生生重要改改變。在在傳統(tǒng)上上銀行與與企業(yè)的

6、的融資，以考慮慮借款企企業(yè)自身身的情況況為主，采用的的是不動動產(chǎn)抵押押貸款方方式或第第三方擔(dān)擔(dān)保方式式。以往往銀行對對風(fēng)險的的評判，主要是是把單個個企業(yè)作作為主體體。81.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)概念作為一種種新的融融資模式式，供應(yīng)應(yīng)鏈金融融從整個個產(chǎn)業(yè)鏈鏈角度開開展綜合合授信，并將對對單個企企業(yè)的風(fēng)風(fēng)險管理理變?yōu)楫a(chǎn)產(chǎn)業(yè)鏈風(fēng)風(fēng)險管理理，在幫幫助整個個產(chǎn)業(yè)鏈鏈發(fā)展的的同時，為中小小企業(yè)提提供了一一種新的的融資途途徑。抵抵押物不不再是不不動產(chǎn)，而常常常采用動動產(chǎn)（存存貨等）、權(quán)利利（票據(jù)據(jù)）或者者是應(yīng)收收帳款等等多種形形式。物流/供應(yīng)鏈金金融環(huán)境境下供應(yīng)應(yīng)鏈變遷遷91.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)概念

7、物流/供應(yīng)鏈金金融環(huán)境境下供應(yīng)應(yīng)鏈變遷遷在供應(yīng)鏈鏈金融模模式下，銀行基基于物流流企業(yè)控控制貨權(quán)權(quán)、物流流與資金金流封閉閉運(yùn)作給給予中小小企業(yè)授授信支持持，物流流企業(yè)發(fā)發(fā)揮在貨貨物運(yùn)輸輸、倉儲儲、質(zhì)物物監(jiān)管等等方面的的專長，形成互互利互補(bǔ)補(bǔ)的物流流金融平平臺，使使客戶、物流企企業(yè)及銀銀行三方方在合作作中“共贏”。102.物流/供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)類型按照融資資對象的的不同以以及產(chǎn)品品生產(chǎn)經(jīng)經(jīng)營的不不同階段段和方式式分類(1)基于存貨貨的物流流金融業(yè)業(yè)務(wù)模式式(2)基于貿(mào)易易合同的的物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)模式11基本思想想：需要融資資的企業(yè)業(yè)（即借借方企業(yè)業(yè)），將將其擁有有的動產(chǎn)產(chǎn)/存貨作為為擔(dān)保，向資金

8、金提供方方（即貸貸方）出出質(zhì)，同同時，將將質(zhì)物轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)交給具具有合法法保管動動產(chǎn)資格格的中介介公司（物流企企業(yè)）進(jìn)進(jìn)行保管管，以獲獲得貸方方貸款的的業(yè)務(wù)活活動。基于存貨貨的物流流金融業(yè)業(yè)務(wù)模式式12商業(yè)模式式特征：質(zhì)押融資資：權(quán)利質(zhì)押押和動產(chǎn)產(chǎn)質(zhì)押，而非不不動產(chǎn)抵抵押物流企業(yè)業(yè)參與：兩方契約約關(guān)系三方契約約關(guān)系不影響商商品流通通現(xiàn)實業(yè)務(wù)務(wù)操作中中具有多多種表現(xiàn)現(xiàn)形態(tài)：出廠證（汽車）、倉單單（棉花花）、總總量控制制模式（鋼鐵）基于存貨貨的物流流金融業(yè)業(yè)務(wù)模式式13典型業(yè)務(wù)務(wù)類型/形式（1）倉單質(zhì)質(zhì)押融資資，是物流流企業(yè)參參與下的的權(quán)利質(zhì)質(zhì)押業(yè)務(wù)務(wù)。（2）存貨質(zhì)質(zhì)押融資資，是物流流企業(yè)參參與下的的動產(chǎn)

9、質(zhì)質(zhì)押業(yè)務(wù)務(wù)?；诖尕涁浀奈锪髁鹘鹑跇I(yè)業(yè)務(wù)模式式從我國的的實際情情況看，由于開開展倉單單質(zhì)押融融資業(yè)務(wù)務(wù)的市場場和制度度基礎(chǔ)環(huán)環(huán)境未完完全成熟熟，一般般物流企企業(yè)（非非期貨市市場交割割倉庫）簽發(fā)的的倉單沒沒有權(quán)威威的機(jī)構(gòu)構(gòu)認(rèn)證和和監(jiān)管，倉單的的標(biāo)準(zhǔn)化化程度低低、使用用和流通通范圍有有限，完完全意義義上的基基于倉單單質(zhì)押的的物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)目前在在國內(nèi)開開展的很很少，倉倉單更多多地是作作為一種種存貨憑憑證，倉倉單的流流通機(jī)制制還未形形成。所所以，物物流金融融業(yè)務(wù)更更多地是是以存貨貨質(zhì)押融融資業(yè)務(wù)務(wù)為主。14實例中國物資資儲運(yùn)總總公司基于存貨貨的物流流金融業(yè)業(yè)務(wù)模式式資料來源源：（1）洪水坤.中國

10、誠通通物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)的探索索與實踐踐A.中國物流流學(xué)術(shù)前前沿報告告（2005-2006）.北京：中中國物資資出版社社，2005.337-340.（2）中儲發(fā)發(fā)展股份份有限公公司（600787）2008年年度報報告15基本思想想：企業(yè)為了了籌措到到繼續(xù)運(yùn)運(yùn)營的短短期資金金，緩解解資金緊緊張的局局面，以以貿(mào)易合合同為支支撐，通通過特定定的程序序取得經(jīng)經(jīng)營所需需資金的的行為。典型業(yè)務(wù)務(wù)類型：（1）應(yīng)收帳帳款融資資（2）訂單融資資基于貿(mào)易易合同的的物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)模式16（1）應(yīng)收帳帳款融資資基于貿(mào)易易合同的的物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)模式實例UPS并購銀行行：資金金鏈上增增值服務(wù)務(wù)推薦資料料閱讀：金融服務(wù)務(wù)

11、的鮮花花與陷阱阱，環(huán)球供應(yīng)應(yīng)鏈，200617（2）訂單融融資：是指以企企業(yè)已簽簽訂的有有效銷售售訂單為為依據(jù)，發(fā)放針針對該訂訂單業(yè)務(wù)務(wù)的全封封閉式貸貸款。實例IBM中國研究究中心基于貿(mào)易易合同的的物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)模式18工業(yè)化社社會的價價值鏈循循環(huán)創(chuàng)造造了無數(shù)數(shù)的存貨貨、應(yīng)收收賬款等等動產(chǎn)資資源，以以這些動動產(chǎn)作為為擔(dān)保物物獲得資資金，來來有效支支持物流流的運(yùn)作作越來越越成為了了商業(yè)發(fā)發(fā)展的內(nèi)內(nèi)在要求求。動產(chǎn)作為為擔(dān)保的的價值上上升過程程其實也也是物流流金融業(yè)業(yè)務(wù)的價價值不斷斷提升的的過程，這主要要是因為為物流金金融能夠夠有效解解決動產(chǎn)產(chǎn)流動與與債權(quán)人人安全的的矛盾。尤其是現(xiàn)現(xiàn)代社會會，供應(yīng)應(yīng)

12、鏈上的的原材料料、半成成品、商商品等動動產(chǎn)都需需要快速速的流動動變現(xiàn)為為現(xiàn)金，若以這這些動產(chǎn)產(chǎn)作為擔(dān)擔(dān)保物，將使擔(dān)擔(dān)保貸款款的債權(quán)權(quán)人面臨臨著一個個艱難抉抉擇：究究竟是給給與債務(wù)務(wù)人處理理動產(chǎn)的的自由，保持動動產(chǎn)的流流動性來來促進(jìn)商商業(yè)發(fā)展展，還是是嚴(yán)密控控制動產(chǎn)產(chǎn)給債務(wù)務(wù)人造成成威脅促促其還清清貸款？3.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展動動因19組織變革革、業(yè)務(wù)務(wù)監(jiān)控、風(fēng)險管管理以及及法律制制度等都都會影響響物流金金融的開開展。其其中，法法律是一一只可見見的手，規(guī)范、引導(dǎo)和和保障著著市場交交易活動動和競爭爭秩序，是物流流金融最最深遠(yuǎn)的的影響因因素。本質(zhì)上，物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)需要動動產(chǎn)、權(quán)權(quán)利等作作為

13、擔(dān)保保物來保保證貸款款安全，因此它它與動產(chǎn)產(chǎn)擔(dān)保相相關(guān)的法法律密切切相關(guān)。動產(chǎn)擔(dān)擔(dān)保制度度不是專專門針對對物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)的，但但卻是物物流金融融業(yè)務(wù)最最重要的的法律基基礎(chǔ)。比較而言言，英美美法系的的動產(chǎn)擔(dān)擔(dān)保制度度對包括括物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)的商業(yè)業(yè)促進(jìn)作作用要明明顯好于于大陸法法系。3.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展動動因馮李汪物物流金融融工作室室，現(xiàn)代物流流報：（1）物流金金融的法法律制度度分析（一）他山之石石可以攻攻玉（2）物流金金融的法法律制度度分析（二）傳統(tǒng)還是是創(chuàng)新？20傳統(tǒng)的質(zhì)質(zhì)押融資資方式中中，兩方方契約關(guān)關(guān)系下，質(zhì)物占占有會遇遇到實施施上的障障礙：（1）銀行缺缺乏倉庫庫存放借借方企

14、業(yè)業(yè)出質(zhì)的的設(shè)備或或其他貨貨物（2）借方企企業(yè)用于于質(zhì)押的的物品對對其產(chǎn)銷銷供應(yīng)鏈鏈的運(yùn)行行有很大大影響這要求金金融機(jī)構(gòu)構(gòu)在實現(xiàn)現(xiàn)對質(zhì)物物占有權(quán)權(quán)的同時時盡量降降低對借借方企業(yè)業(yè)正常產(chǎn)產(chǎn)銷活動動的影響響。在質(zhì)押擔(dān)擔(dān)保模式式中引入入物流企企業(yè)作為為第三方方中介機(jī)機(jī)構(gòu)對整整個業(yè)務(wù)務(wù)的發(fā)展展產(chǎn)生了了積極的的作用。通過第第三方的的物流企企業(yè)提供供相關(guān)的的信息服服務(wù)，可可以改善善信息不不對稱情情況。物物流企業(yè)業(yè)的存在在，延長長了銀行行的服務(wù)務(wù)之手，物流企企業(yè)的管管理、控控制和服服務(wù)水平平直接成成為決定定此業(yè)務(wù)務(wù)能否開開展和開開展方式式、靈活活性、融融資效率率、風(fēng)險險管理的的核心，表現(xiàn)出出不同于于傳統(tǒng)銀銀

15、行業(yè)務(wù)務(wù)的特色色，真正正形成了了銀行物流企業(yè)業(yè)借方企業(yè)業(yè)的三方方契約關(guān)關(guān)系。3.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展動動因21社會意義義：解決中小小企業(yè)融融資難的的重要手手段提高供應(yīng)應(yīng)鏈運(yùn)行行效率控制銀行行貸款風(fēng)風(fēng)險發(fā)揮專業(yè)業(yè)物流企企業(yè)優(yōu)勢勢實現(xiàn)銀行行、物流流企業(yè)、借方企企業(yè)三方方得利、共同發(fā)發(fā)展的“多贏”目的。3.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展動動因22西方發(fā)達(dá)達(dá)國家物物流發(fā)展展循序漸漸進(jìn)的模模式?jīng)Q定定了其供供應(yīng)鏈金金融演進(jìn)進(jìn)式的發(fā)發(fā)展軌跡跡。供應(yīng)應(yīng)鏈金融融必然是是以物的的流動為為核心，所以也也常常稱稱為物流流金融?？v觀西方方（以英英美為例例）供應(yīng)應(yīng)鏈金融融的發(fā)展展歷史，大體可可以分為為三個時時期。第一個

16、時時期出現(xiàn)現(xiàn)在19世紀(jì)中前前期。第二個時時期由19世紀(jì)中葉葉到20世紀(jì)70年代。第三個時時期由20世紀(jì)80年代一直直到現(xiàn)在在。4.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展歷歷程23中國的供供應(yīng)鏈金金融在現(xiàn)現(xiàn)階段呈呈現(xiàn)了自自身的特特色：一是供應(yīng)應(yīng)鏈金融融在中國國跨越式式發(fā)展，呈現(xiàn)不不均衡態(tài)態(tài)勢二是供應(yīng)應(yīng)鏈金融融面臨的的法律體體系具有有明顯地地差異三是銀行行分業(yè)經(jīng)經(jīng)營現(xiàn)狀狀使得供供應(yīng)鏈金金融業(yè)務(wù)務(wù)中形成成多種委委托代理理關(guān)系，加深了了業(yè)務(wù)管管理的復(fù)復(fù)雜度。四是社會會信用體體系的不不同使得得供應(yīng)鏈鏈金融業(yè)業(yè)務(wù)在中中國的發(fā)發(fā)展面臨臨更多的的挑戰(zhàn)。4.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展歷歷程24國內(nèi)物流流金融業(yè)業(yè)務(wù)應(yīng)用用和發(fā)

17、展展特點(diǎn)5.中國物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展形形勢不認(rèn)同-競爭激烈烈大型物流流中心（資信）大宗商品品電子交交易市場場推薦資料料閱讀：2006年物流金金融業(yè)發(fā)發(fā)展回顧顧與2007年展望，中國物物流發(fā)展展報告2007年物流金金融業(yè)發(fā)發(fā)展回顧顧與2008年展望，中國物物流發(fā)展展報告2008年物流金金融業(yè)發(fā)發(fā)展回顧顧與2009年展望，中國物物流發(fā)展展報告255.中國物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)發(fā)展形形勢（1）物流金金融業(yè)務(wù)務(wù)市場前前景廣闊闊、發(fā)展展?jié)摿蘧薮螅?）物流金金融發(fā)展展的政策策環(huán)境不不斷改善善（3）金融機(jī)機(jī)構(gòu)全面面進(jìn)軍物物流金融融領(lǐng)域，融資模模式不斷斷豐富（4）物流企企業(yè)積極極參與，國內(nèi)大大型物流流

18、企業(yè)優(yōu)優(yōu)勢顯現(xiàn)現(xiàn)（5）國外金金融機(jī)構(gòu)構(gòu)和物流流企業(yè)進(jìn)進(jìn)入，業(yè)業(yè)務(wù)競爭爭日趨激激烈266.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)管理政策上的的障礙/配套貸款通則則（中國國人民銀銀行1996173號）物權(quán)法出臺為質(zhì)質(zhì)押物的的可執(zhí)行行身份提提供保證證27業(yè)務(wù)運(yùn)作作管理的的關(guān)鍵點(diǎn)點(diǎn)社會信用用體系差差-風(fēng)險管理理是關(guān)鍵鍵信息（IT）技術(shù)提提高作業(yè)業(yè)效率，促進(jìn)業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展展6.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)管理28風(fēng)險類型型共性風(fēng)險險欺詐類風(fēng)風(fēng)險業(yè)務(wù)操作作類風(fēng)險險特性風(fēng)險險6.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)管理29質(zhì)押品種種選擇法律屬性性物流屬性性價值屬性性流通屬性性6.物流/供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)務(wù)管理30質(zhì)押品種種選擇以下幾類類貨物不不宜作為為庫存商商品融資資業(yè)務(wù)中中的質(zhì)物物：不合法的的：如我我國法律律禁止買買賣、轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)讓的物物品等；有爭議的的：如所所有權(quán)有有爭議的的物品，被依法法查封、扣押或或采取其其它訴訟訟保全措措施的物物品等；