國有企業(yè)對外投資管理辦法模版

1、對外投資管理辦法第一章總則第一條為規(guī)范發(fā)展有限公司（以下簡稱“集團(tuán)公司”）對外投資行為，確保國有資產(chǎn)的保值、增值，不斷提高企業(yè)的整體經(jīng)濟(jì)效益，依據(jù)國家關(guān)于國有企業(yè)對外投資的有關(guān)規(guī)定及集團(tuán)公司財務(wù)管理辦法，制定本辦法。第二條本辦法所指的對外投資，是指集團(tuán)公司在確保自身經(jīng)營所需資金的前提下，為謀取更高的收益，將資金或設(shè)備等投放到其他法人實(shí)體或與其他法人實(shí)體共同出資組成新的法人實(shí)體以從事生產(chǎn)經(jīng)營活動。對政府指令性投資項目的管理辦法另行規(guī)定。第三條對外投資可分為短期投資和長期投資。（一）短期投資是指能夠隨時變現(xiàn)，并且持有時間不準(zhǔn)備超過1年（含1年）的投資，包括股票、債券、基金等；（二）長期投資是指持有

2、時間準(zhǔn)備超過1年（不含1年）的各種股權(quán)性質(zhì)的投資、不能變現(xiàn)或不準(zhǔn)備隨時變現(xiàn)的債券、其他債權(quán)投資和其他長期投資。第四條集團(tuán)公司對外投資的宗旨為：擴(kuò)大集團(tuán)公司的經(jīng)營范圍，實(shí)現(xiàn)集團(tuán)公司的資金放大效應(yīng)，增加集團(tuán)公司的整體經(jīng)濟(jì)效益。第五條集團(tuán)公司對外投資的方式：（一）購買被投資企業(yè)的債券；（二）購買被投資企業(yè)的股票；（三）集團(tuán)公司出資成立新的獨(dú)資法人實(shí)體；（四）集團(tuán)公司出資與其他法人實(shí)體成立合資或合作制法人實(shí)體；（五）集團(tuán)公司出資或以參股的形式參與其他法人實(shí)體的生產(chǎn)經(jīng)營。第六條集團(tuán)公司對外投資的原則：（一）集團(tuán)公司對外投資遵循依法投資的原則，即對外投資不得違反國家的法律、法規(guī)，必須符合國家的產(chǎn)業(yè)政策，且

3、對外投資總額不得超過企業(yè)凈資產(chǎn)的50%。（二）對外投資必須符合集團(tuán)公司的投資方向，有利于市場開拓，有利于經(jīng)營規(guī)模的擴(kuò)大。（三）集團(tuán)公司對外投資實(shí)行高度集中管理的原則。投資規(guī)模必須適度，量力而行。（四）集團(tuán)公司對外投資遵循預(yù)算管理的原則，即每年年初根據(jù)集團(tuán)公司發(fā)展的需要和可能的資金實(shí)力制定年度對外投資預(yù)算，年內(nèi)對外投資總額嚴(yán)格控制在預(yù)算范圍內(nèi)。（五）集團(tuán)公司的對外投資遵循效益的原則，即經(jīng)營范圍內(nèi)的業(yè)務(wù)，不用新增投資即可以集團(tuán)公司經(jīng)營分部的形式從事經(jīng)營的，不向有關(guān)的企業(yè)投資或成立與集團(tuán)公司經(jīng)營范圍相同的企業(yè)。（六）集團(tuán)公司的對外投資遵循程序決策的原則，即對外投資必須按照對外投資決策程序決定投資數(shù)額

4、、投資方式、投資方向等內(nèi)容，任何個人不應(yīng)取代投資決策程序。第七條集團(tuán)公司對外投資程序一般包括：（一）編寫投資意向書；（二）審定投資意向；（三）編寫項目可行性報告；（四）確定投資項目；（五）辦理項目有關(guān)報批手續(xù)；（六）審定投資及合作協(xié)議，制定有關(guān)章程和管理制度；（七）項目實(shí)施運(yùn)作及經(jīng)營管理。第二章投資意向書第八條項目投資意向書的編制：投資意向書由集團(tuán)公司的投資管理部門編制。投資管理部門應(yīng)當(dāng)根據(jù)集團(tuán)公司近期或者遠(yuǎn)期經(jīng)營規(guī)劃所確定的投資方向、投資規(guī)模、投資領(lǐng)域、投資方式，以及所需資金量，來安排集團(tuán)公司有步驟、有條件的向某個地區(qū)、某個經(jīng)營領(lǐng)域進(jìn)行投資，并根據(jù)具體項目編制項目投資意向書。第九條項目投資意

5、向書主要內(nèi)容包括：（一）投資項目的名稱；（二）投資項目的根據(jù)、理由及投資形式；（三）投資項目的經(jīng)營方式；（四）項目的投資規(guī)模、工程內(nèi)容；（五）項目的投資估算及年度投資安排；（六）投資的風(fēng)險預(yù)測；（七）投資所在地的市場情況；（八）當(dāng)?shù)氐耐顿Y環(huán)境及經(jīng)濟(jì)政策；（九）合作方的資信情況；（十）其他情況。第十條集團(tuán)公司所屬單位對于有投資價值的項目，可以按照項目投資意向書的編制要求編制投資意向書，報集團(tuán)公司的投資管理部門。第十一條投資意向書的審核集團(tuán)公司投資管理部門或者所屬單位提出的項目投資意向書，須經(jīng)集團(tuán)公司綜合辦公室、經(jīng)營發(fā)展部、財務(wù)管理部等部門的審核，并提出審核意見后，報集團(tuán)公司分管領(lǐng)導(dǎo)審批。第十二條

6、投資意向書的審定投資意向書報集團(tuán)公司分管領(lǐng)導(dǎo)后，如認(rèn)為該項目可行，由分管領(lǐng)導(dǎo)提交集團(tuán)公司經(jīng)理辦公會或董事會集體研究審定。第三章項目可行性研究第十三條經(jīng)董事會審定投資意向書、確定投資項目后，由集團(tuán)公司投資管理部門負(fù)責(zé)組織有工程師、經(jīng)濟(jì)師、會計師組成的項目投資可行性調(diào)查小組，負(fù)責(zé)項目的準(zhǔn)備工作并進(jìn)行項目的可行性研究。第十四條項目的可行性研究應(yīng)包括以下主要內(nèi)容：（一）投資的背景，項目投資的必要性和投資的經(jīng)濟(jì)意義；（二）投資方案及規(guī)模；（三）設(shè)計范圍、標(biāo)準(zhǔn)及主要技術(shù)條件；（四）有關(guān)協(xié)作配合事項；（五）主要工程數(shù)量、設(shè)備和各項投資估算及投資總額；（六）項目的財務(wù)分析、敏感性及風(fēng)險分析。第十五條項目投資的

7、可行性研究由項目投資的可行性調(diào)查小組根據(jù)國家或地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的長遠(yuǎn)規(guī)劃，經(jīng)濟(jì)建設(shè)方針、技術(shù)經(jīng)濟(jì)政策結(jié)合該地區(qū)的資源情況、建設(shè)布局等條件，經(jīng)過深入細(xì)致的調(diào)查研究、收集資料，在初步分析項目投資效果的基礎(chǔ)上提出項目的可行性報告。或委托具備資格的規(guī)劃、設(shè)計和工程咨詢單位負(fù)責(zé)進(jìn)行可行性研究，但其可行性研究報告應(yīng)經(jīng)有資格的咨詢公司評估。第十六條項目可行性報告要進(jìn)行經(jīng)濟(jì)、技術(shù)論證和多方案比較，提出最優(yōu)方案的選擇建議。第十七條項目財務(wù)分析的主要指標(biāo)：（一）現(xiàn)金凈流量=稅后收益+折舊費(fèi)（二）投資總額收益率=（稅前收益+利息）/投資總額；（三）永久性投資收益率=（稅前收益+利息）/（自有資金+長期負(fù)債）；（四）自有

8、資金收益率=（稅前收益+利息）/自有資金；（五）營業(yè)比率=（生產(chǎn)成本+銷售費(fèi)用）/銷售額（六）營業(yè)收益率=（稅前收益+利息）/銷售額；（七）毛利率=銷售毛利/銷售額；（八）銷售凈利率=銷售凈利潤/銷售額；（九）收益所能負(fù)擔(dān)的利息倍數(shù)=（稅前收益+利息）/利息；（十）負(fù)債比率=負(fù)債總額/自有資金；（十一）長期債權(quán)償還準(zhǔn)備率=（稅后利潤+折舊+償還長期負(fù)債本金）/（償還長期負(fù)債本金+利息）；（十二）流動比率=流動資產(chǎn)/流動負(fù)債；（十三）速動比率=（流動資產(chǎn)-存貨）/流動負(fù)債；（十四）總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)=年度凈銷售額/總資產(chǎn)平均余額。第十八條項目投資可行性調(diào)查小組應(yīng)編制出項目投資、利息支付及債務(wù)償還的明

9、細(xì)計劃；編制出項目盈虧計算表；預(yù)計資產(chǎn)負(fù)債表；并進(jìn)行項目投資后財務(wù)平衡計算。第十九條項目投資可行性調(diào)查小組應(yīng)按科學(xué)、實(shí)際、效益的原則做好項目的可行性調(diào)查研究工作。第二十條項目投資可行性調(diào)查小組編制的可行性報告經(jīng)集團(tuán)公司投資管理部門審核后，報集團(tuán)公司分管領(lǐng)導(dǎo)，根據(jù)不同的職責(zé)范圍審核簽字后，報集團(tuán)公司經(jīng)理辦公會研究。第二十一條項目可行性報告經(jīng)集團(tuán)公司經(jīng)理辦公會研究，必要時可由有關(guān)方面的專家對項目可行性報告進(jìn)行可靠性論證。如獲批準(zhǔn)，則由董事長簽署項目批準(zhǔn)書，由投資管理部門完成項目的前期內(nèi)部立項工作，并將有關(guān)資料轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)管理部門。經(jīng)批準(zhǔn)的可行性研究報告，不得隨意修改和變更；因情況變化，確需修改時，應(yīng)按原

10、程序報批。第二十二條集團(tuán)公司業(yè)務(wù)管理部門起草項目合作協(xié)議書，并按照國家對外投資的管理辦法辦理外部報批手續(xù)。第四章項目合作協(xié)議書第二十三條集團(tuán)公司項目合作協(xié)議書由業(yè)務(wù)管理部門負(fù)責(zé)起草。第二十四條項目合作協(xié)議書的起草必須做到條款完整、內(nèi)容具體、責(zé)任明確、解釋一致。防止在協(xié)議書上出現(xiàn)條款殘缺、言語模糊、內(nèi)容違法、責(zé)任不清的現(xiàn)象。第二十五條項目合作協(xié)議書的主要內(nèi)容（一）合作各方的名稱、地址及法定代表人；（二）合作的項目，即所要建立的經(jīng)濟(jì)實(shí)體（包括有法人地位的經(jīng)濟(jì)實(shí)體和無法人地位的經(jīng)濟(jì)實(shí)體）。（三）合作的目的，即通過合作聯(lián)營，各方所要實(shí)現(xiàn)的經(jīng)濟(jì)利益和要求；（四）合作各方的出資數(shù)額、出資比例、出資方式及出

11、資期限；（五）合作各方的利潤分成比例和虧損責(zé)任的分擔(dān)比例；（六）合作各方違約時應(yīng)承擔(dān)的違約責(zé)任，及違約金的計算方法；（七）協(xié)議的生效條件；（八）協(xié)議變更、解除的條件和程序；（九）仲裁的適用法律及爭議的解決方式；（十）協(xié)議的有效期限；（十一）合作期限屆滿時的財產(chǎn)清算辦法及債權(quán)、債務(wù)的分擔(dān)；（十二）協(xié)議雙方認(rèn)為需要訂立的其他條款。第二十六條通過聯(lián)營，建立新的經(jīng)濟(jì)實(shí)體，即成立具有法人地位的經(jīng)濟(jì)實(shí)體或是合伙性的經(jīng)濟(jì)組織，其合作及聯(lián)營合同除按照第二十四條要求外，還應(yīng)具備以下條款：（一）聯(lián)營企業(yè)的名稱、地址、經(jīng)濟(jì)性質(zhì)、注冊資金及法定代表人；（二）聯(lián)營企業(yè)的生產(chǎn)、經(jīng)營范圍及方式；（三）聯(lián)營企業(yè)的內(nèi)部管理方式

12、、領(lǐng)導(dǎo)機(jī)構(gòu)的設(shè)置及領(lǐng)導(dǎo)人員的產(chǎn)生辦法；（四）聯(lián)營企業(yè)的固定資產(chǎn)折舊比例；（五）聯(lián)營企業(yè)的財務(wù)會計政策；（六）聯(lián)營企業(yè)的報告制度及報告的時間和方式；（七）集團(tuán)公司及其他投資單位對聯(lián)營企業(yè)的監(jiān)督、審計方式；（八）集團(tuán)公司及其他投資單位對聯(lián)營企業(yè)的制約機(jī)制及實(shí)現(xiàn)的方式。第二十七條集團(tuán)公司業(yè)務(wù)管理部門應(yīng)根據(jù)集團(tuán)公司的有關(guān)管理制度，結(jié)合對外投資項目的情況，制定該投資項目的內(nèi)部管理制度，并報集團(tuán)公司審核批準(zhǔn)。第二十八條集團(tuán)公司業(yè)務(wù)管理部門起草的項目合作協(xié)議書需經(jīng)集團(tuán)公司綜合辦公室、經(jīng)營發(fā)展部、財務(wù)管理部等相關(guān)職能部門會簽，根據(jù)各自的職責(zé)范圍對項目合作協(xié)議書進(jìn)行把關(guān)。第二十九條經(jīng)各職能部門審查通過的項目合作

13、協(xié)議書由總經(jīng)理批準(zhǔn)對外實(shí)施，并據(jù)以辦理項目的外部報批手續(xù)。第五章項目實(shí)施第三十條對于已經(jīng)確立并具備實(shí)施條件的對外投資項目，集團(tuán)公司要確定負(fù)責(zé)人或者具體項目的負(fù)責(zé)人組建公司或機(jī)構(gòu)。第三十一條集團(tuán)公司有關(guān)業(yè)務(wù)管理部門負(fù)責(zé)對所屬對外投資項目進(jìn)行日常管理。第三十二條公司或機(jī)構(gòu)組建人員應(yīng)按照批準(zhǔn)后的項目可行性報告的方案，提出項目的具體實(shí)施方案，并與集團(tuán)公司簽定承包協(xié)議或經(jīng)營任務(wù)書。第三十三條集團(tuán)公司按照承包協(xié)議書（或經(jīng)營任務(wù)書）、聯(lián)營章程、參股協(xié)議書等支付對外投資款。第三十四條集團(tuán)公司應(yīng)加強(qiáng)對外投資款的管理。對外投資款的支付必須由財務(wù)總監(jiān)、總經(jīng)理簽字，并直接劃入指定的銀行賬戶。第三十五條無論采取何種形式對外投資，在未辦理和完善各項法律手續(xù)之前，投資款不能到位，任何人不得以任何理由要求集團(tuán)公司財務(wù)管理部提前撥款。第三十六條對于成立法人企業(yè)的對外投資項目的撥款，必須以取得經(jīng)營業(yè)務(wù)或經(jīng)營項目為前提。第三十七條集團(tuán)公司的對外投資項目必須有集團(tuán)公司的管理人員參與經(jīng)營管理，對于管理人員不到位的對外投資項目，集團(tuán)公司不撥付投資