新資本協(xié)議影響與實施課件

新資本協(xié)議影響與實施新資本協(xié)議影響與實施12233

巴塞爾委員會是十國集團(tuán)國家的銀行監(jiān)管組織，1975年成立成員包括比利時、加拿大、法國、德國、意大利、日本、盧森堡、荷蘭、瑞典、瑞士、英國、美國和西班牙不是一個嚴(yán)格意義上的銀行監(jiān)管國際組織，也不具備任何凌駕于國家之上的正式監(jiān)管權(quán)限秘書處設(shè)在國際清算銀行4巴塞爾委員會是十國集團(tuán)國家的銀行監(jiān)管組織，1975年成立4巴塞爾委員會的文件性質(zhì)

來自于發(fā)達(dá)市場，用之于十國集團(tuán)，分為兩類一是最低標(biāo)準(zhǔn)（minimumrequirement)。在重大監(jiān)管問題上，若各成員國能達(dá)成一致，委員會則努力形成最低標(biāo)準(zhǔn)，如《新資本協(xié)議》二是最佳作法(bestpractice)。若各國監(jiān)管方式各異，且無法求同，委員會在總結(jié)各國成功的監(jiān)管經(jīng)驗的基礎(chǔ)上，制定出僅具指導(dǎo)意義的最佳原則，供有關(guān)各方參考文件都不具備法律效力，各國執(zhí)行時要轉(zhuǎn)換為本國法律法規(guī)《新資本協(xié)議》雖不是《葵花寶典》，但代表先進(jìn)銀行的成功經(jīng)驗，是資本監(jiān)管的發(fā)展方向5巴塞爾委員會的文件性質(zhì)來自于發(fā)達(dá)市場，用之于十國集團(tuán)，分為巴塞爾委員會與非成員國

實質(zhì)上已成為銀行監(jiān)管者的國際組織擴(kuò)大了非成員國在下設(shè)各類工作組的參與度期望其規(guī)則繼續(xù)在全球范圍內(nèi)得以實施但……十國集團(tuán)組織的性質(zhì)暫不會改變6巴塞爾委員會與非成員國實質(zhì)上已成為銀行監(jiān)管者的國際組織619701980199020002001200220032005200620041974:G10成立巴塞爾委員會1988:老協(xié)議1990:100個國家實施老協(xié)議

1996:引入市場風(fēng)險1999年6月:第一征求意見稿1月:第二征求意見稿4月、5月:QIS1,211月:QIS2.510月:QIS35月:發(fā)布第三征求意見稿7月:公布QIS3結(jié)果6月24日:新協(xié)議出臺1月:平行運行1月:新協(xié)議開始實施2007QIS5高級法實施7197019801990200020012002200320巴塞爾委員會近期工作新協(xié)議2004年6月出臺，制規(guī)遠(yuǎn)未完成近期發(fā)布政策文件，對某些問題進(jìn)行補充《交易性業(yè)務(wù)的市場風(fēng)險、雙重違約的處理》《經(jīng)濟(jì)衰退時期的違約損失率》《低違約率風(fēng)險暴露的評估》《跨境實施的信息共享》巴委會成立新協(xié)議實施小組（AIG)，負(fù)責(zé)研究協(xié)調(diào)實施中出現(xiàn)的問題，下設(shè)二級小組：驗證操作風(fēng)險交易賬戶8巴塞爾委員會近期工作新協(xié)議2004年6月出臺，制規(guī)遠(yuǎn)未完成8

巴塞爾委員會工作框架9巴塞爾委員會工作框架9新資本協(xié)議的目標(biāo)促進(jìn)安全穩(wěn)健性（保持總體資本水平不變）更全面地反映風(fēng)險更敏感地反映風(fēng)險重點放在“國際活躍銀行”，基本原則適用于所有銀行10新資本協(xié)議的目標(biāo)促進(jìn)安全穩(wěn)健性（保持總體資本水平不變）10

新資本協(xié)議框架三大基礎(chǔ)支柱最低資本要求監(jiān)督檢查過程市場紀(jì)律風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)計算資本定義信用風(fēng)險操作風(fēng)險市場風(fēng)險標(biāo)準(zhǔn)法內(nèi)部評級法基本指標(biāo)法標(biāo)準(zhǔn)法高級計量法標(biāo)準(zhǔn)法內(nèi)部模型法核心資本附屬資本11新資本協(xié)議框架三大基礎(chǔ)支柱最低資本要求監(jiān)督檢查過程市場紀(jì)律第一支柱：最低資本要求保持資本定義不變，計算最低資本充足率的方法：資本／（信用風(fēng)險＋市場風(fēng)險＋操作風(fēng)險）＝８％處理信用風(fēng)險的方法（原來的方法不同）標(biāo)準(zhǔn)法初級內(nèi)部評級法高級內(nèi)部評級法處理市場風(fēng)險的方法：標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部模型法處理操作風(fēng)險的方法：基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部計量法特點：由簡到繁，逐步提高計量風(fēng)險及資本的準(zhǔn)確性12第一支柱：最低資本要求保持資本定義不變，計算最低資本充足率的信用風(fēng)險的標(biāo)準(zhǔn)法最簡單的方法按借款人的外部評級確定風(fēng)險權(quán)重對國家及中央銀行的債權(quán)： 取消按OECD成員與否劃定風(fēng)險權(quán)重，改按(1)外部評級公司的評級(0,20,50,100，150%)，或(2)出口信貸機(jī)構(gòu)的評級。本幣計值并以本幣作為資金來源的債權(quán)優(yōu)惠對金融機(jī)構(gòu)和公司的債權(quán)：改按外部評級公司的評級(0,20,50,100,150%)對零售貸款和符合條件的中小企業(yè)（SME)：75%個人住房抵押貸款風(fēng)險權(quán)重為35％13信用風(fēng)險的標(biāo)準(zhǔn)法最簡單的方法13逾期貸款風(fēng)險權(quán)重的調(diào)整14逾期貸款風(fēng)險權(quán)重的調(diào)整14對高風(fēng)險資產(chǎn)的風(fēng)險權(quán)重對以下較高風(fēng)險資產(chǎn)給予150%的風(fēng)險權(quán)重：對B-以下的主權(quán)、公共部門實體、銀行和證券公司的債權(quán)對評級在BB-以下的企業(yè)的債權(quán)對評級在BB+至BB－之間的證券化頭寸，風(fēng)險權(quán)重為350％逾期貸款各國監(jiān)管當(dāng)局可以應(yīng)用150%或其他較高的風(fēng)險權(quán)重來反映高風(fēng)險資產(chǎn)：風(fēng)險投資和非上市公司的股權(quán)投資15對高風(fēng)險資產(chǎn)的風(fēng)險權(quán)重對以下較高風(fēng)險資產(chǎn)給予150%的風(fēng)險權(quán)信用風(fēng)險的內(nèi)部評級法內(nèi)部評級法（IRB）的要素風(fēng)險參數(shù)：PD，LGD，EAD和M,由銀行自己估計IRB初級法銀行計算PD，套用監(jiān)管當(dāng)局規(guī)定的LGD，EAD，期限（M）IRB高級法銀行計算上述各項風(fēng)險要素16信用風(fēng)險的內(nèi)部評級法內(nèi)部評級法（IRB）的要素16IRB的風(fēng)險要素PD違約概率LGD違約損失率EAD風(fēng)險敞口EL預(yù)期損失率UL非預(yù)期損失率17IRB的風(fēng)險要素PD違約概率17EL、UL的經(jīng)濟(jì)意義EL的定義已經(jīng)預(yù)計到將會發(fā)生的損失

EL應(yīng)計入成本，用準(zhǔn)備金或者定價時的加息差來彌補等于整個經(jīng)濟(jì)周期的平均損失UL的定義不可預(yù)計的損失可預(yù)計損失的波動率用銀行的資本金彌補經(jīng)濟(jì)資本計算和分配的基礎(chǔ)18EL、UL的經(jīng)濟(jì)意義EL的定義18異常風(fēng)險衡量異常損失的可能性預(yù)期損失、非預(yù)期損失和異常損失非預(yù)期損失衡量預(yù)期損失附近的波動(一個標(biāo)準(zhǔn)差)年份信用組合實際損失分布預(yù)期損失即是平均損失19異常風(fēng)險衡量異常損失的可能性預(yù)期損失、非預(yù)期損失和異常損失非信貸組合的損失分布$0布分率概預(yù)期損失損失很少有大的損失大部分時間損失小于預(yù)期損失有時損失恰好是預(yù)期損失非預(yù)期損失20信貸組合的損失分布$0預(yù)損失很少有大的損失大部分時間損失小于信貸組合的風(fēng)險要素和測量風(fēng)險要素：違約概率

(PD)違約的余額

(EAD)違約的損失

(LGD)針對信貸組合的風(fēng)險元素：規(guī)模，相關(guān)性/風(fēng)險集中程度針對信貸組合的風(fēng)險測量：預(yù)期損失(EL)經(jīng)濟(jì)資本針對單筆貸款的風(fēng)險測量：預(yù)期損失(EL)非預(yù)期損失(UL)21信貸組合的風(fēng)險要素和測量風(fēng)險要素：違約概率

(PD)違約的余風(fēng)險評估：借款人風(fēng)險對借款人風(fēng)險的評估定量信息資產(chǎn)負(fù)債表、收益表、現(xiàn)金流量定性信息管理水平、產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、行業(yè)因素、區(qū)域因素計量：PD內(nèi)部評級需要長期的年違約率平均值至少五年的數(shù)據(jù)22風(fēng)險評估：借款人風(fēng)險對借款人風(fēng)險的評估22風(fēng)險評估：貸款風(fēng)險評估要素抵押品、債權(quán)優(yōu)先級兩維評級系統(tǒng)為風(fēng)險暴露內(nèi)部級別賦值計量：LGD長期風(fēng)險加權(quán)LGD均值最低7年的數(shù)據(jù)觀察期23風(fēng)險評估：貸款風(fēng)險評估要素23風(fēng)險評估：違約風(fēng)險暴露違約發(fā)生時的風(fēng)險暴露名義本金授信種類計量EAD最低7年的數(shù)據(jù)觀察期24風(fēng)險評估：違約風(fēng)險暴露違約發(fā)生時的風(fēng)險暴露24內(nèi)部評級法的最低要求評級體系的結(jié)構(gòu)評級體系的運作風(fēng)險的量化公司治理和監(jiān)督25內(nèi)部評級法的最低要求評級體系的結(jié)構(gòu)25評級體系的結(jié)構(gòu)兩維的評級體系借款人評級：根據(jù)商業(yè)銀行自定的標(biāo)準(zhǔn)對借款人進(jìn)行區(qū)分，計算PD債項評級：考慮抵押品、償還貸款的優(yōu)先程度、清收結(jié)果和時間等因素，估計損失率，計算LGD?？傮w要求：對風(fēng)險進(jìn)行有意義的區(qū)分未違約的借款人至少有7個等級，違約借款人至少1等級；且借款人在不同等級應(yīng)有適當(dāng)?shù)姆植?，不能有過度的集中。26評級體系的結(jié)構(gòu)兩維的評級體系26評級體系的運作評級的覆蓋范圍：所有借款人和保證人評級過程的公正：獨立性否決權(quán)：高端否決、低端否決數(shù)據(jù)維護(hù)：重要特征數(shù)據(jù)、評級歷史數(shù)據(jù)、違約數(shù)據(jù)壓力測試：經(jīng)濟(jì)/行業(yè)下滑、市場風(fēng)險事件、流動性狀況27評級體系的運作評級的覆蓋范圍：所有借款人和保證人27風(fēng)險量化：數(shù)據(jù)質(zhì)量要求數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性數(shù)據(jù)代表性數(shù)據(jù)一致性數(shù)據(jù)的歷史長度28風(fēng)險量化：數(shù)據(jù)質(zhì)量要求數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性28公司治理和監(jiān)督銀行董事會和高級管理層的責(zé)任清晰的報告體系：以便董事會和高級管理層能夠確認(rèn)銀行內(nèi)部評級法連續(xù)適用，并且證實有關(guān)評級系統(tǒng)的控制措施得力。風(fēng)險控制部門的責(zé)任：銀行必須設(shè)置風(fēng)險控制部門，負(fù)責(zé)銀行內(nèi)部評級系統(tǒng)的設(shè)計或選擇、實施和運轉(zhuǎn)。內(nèi)部和外部審計：每年至少一次審計銀行的評級系統(tǒng)及其操作。內(nèi)部評級體系的驗證：數(shù)據(jù)驗證、過程驗證、結(jié)果驗證29公司治理和監(jiān)督銀行董事會和高級管理層的責(zé)任29操作風(fēng)險的定義操作風(fēng)險的定義由不完善或有問題的內(nèi)部程序、人員及系統(tǒng)或外部事件所造成的損失本定義包括法律風(fēng)險，但不包括策略風(fēng)險和聲譽風(fēng)險本定義強調(diào)操作風(fēng)險產(chǎn)生的原因30操作風(fēng)險的定義操作風(fēng)險的定義30操作風(fēng)險日益顯現(xiàn)考慮操作風(fēng)險的重要性新金融產(chǎn)品高度專業(yè)化的處理程序，對高科技的依賴業(yè)務(wù)全球化多項工作由外部機(jī)構(gòu)承擔(dān)操作風(fēng)險的大小大銀行的情況：15-25%經(jīng)濟(jì)資本31操作風(fēng)險日益顯現(xiàn)考慮操作風(fēng)險的重要性31操作風(fēng)險的分類（1）內(nèi)部欺詐：故意誤報頭寸、員工偷竊、員工通過自己及他人賬戶的內(nèi)部交易外部欺詐：搶劫、盜竊、偽造、空頭支票和其它重要支付憑證及工具、黑客破壞計算機(jī)系統(tǒng)等用工制度和工作場所安全方面存在的缺陷：員工各種補償申訴、侵害員工健康的安全條例、有組織的工會行動，一般責(zé)任顧客、產(chǎn)品和業(yè)務(wù)管理方面存在漏洞:如信用違約、顧客秘密信息的濫用、銀行賬戶上不正當(dāng)交易行為、洗錢和未經(jīng)許可的產(chǎn)品銷售。32操作風(fēng)險的分類（1）內(nèi)部欺詐：故意誤報頭寸、員工偷竊、員工通操作風(fēng)險的分類（2）實物資產(chǎn)破壞：恐怖襲擊行為、破壞行為、地震、火災(zāi)等營業(yè)中斷和系統(tǒng)癱瘓：計算機(jī)硬件和軟件的損毀、通訊故障、供電中斷等執(zhí)行、傳遞和程序管理方面存在不足：如數(shù)據(jù)錄入錯誤、抵質(zhì)押管理失敗、不完全的法律文件、非法進(jìn)入顧客賬戶和供應(yīng)商糾紛等33操作風(fēng)險的分類（2）實物資產(chǎn)破壞：恐怖襲擊行為、破壞行為、地操作風(fēng)險的計量方法處理操作風(fēng)險的三種方法基本指標(biāo)法標(biāo)準(zhǔn)法最新考慮(Volumn-basedApproach)高級計量法(AdvancedMeasurementApproach)34操作風(fēng)險的計量方法處理操作風(fēng)險的三種方法34為什么：第二支柱第一支柱：“簡化”的資本模型基于PD/LGD/EAD等風(fēng)險估算基于“單風(fēng)險因素”的模型分析模型假設(shè)與現(xiàn)實之間的差別只考慮違約/非違約——遷徙風(fēng)險沒有考慮只考慮基于大數(shù)法則的系統(tǒng)風(fēng)險——集中風(fēng)險沒有考慮只考慮了通常經(jīng)濟(jì)狀況——突發(fā)性影響沒有考慮……第二支柱：保證銀行有充足的資本對應(yīng)所有風(fēng)險鼓勵銀行采用更好的風(fēng)險管理技術(shù)保證監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)測和管理風(fēng)險，適時予以干預(yù)除提高資本要求外，監(jiān)管當(dāng)局可配合使用其他手段35為什么：第二支柱第一支柱：“簡化”的資本模型35第二支柱：不僅僅是監(jiān)督檢查重要意義確保銀行有充足的資本對應(yīng)各類風(fēng)險鼓勵銀行采用更好的風(fēng)險管理技術(shù)更強調(diào)銀行所需的資本，而不是監(jiān)管資本評價銀行的風(fēng)險水平，適時予以干預(yù)除提高資本要求外，監(jiān)管當(dāng)局可配合使用其他手段36第二支柱：不僅僅是監(jiān)督檢查重要意義36第二支柱框架37第二支柱框架37四項主要原則（1）原則一銀行對資本充足率的自我評價銀行應(yīng)具備一整套程序，用于評估與其風(fēng)險狀況相適應(yīng)的總體資本水平，并制定出維持資本水平的戰(zhàn)略董事會和高級管理層的監(jiān)督穩(wěn)健的資本評估對風(fēng)險的全面評估監(jiān)測和報告系統(tǒng)內(nèi)部控制的檢查程序38四項主要原則（1）原則一銀行對資本充足率的自我評價38四項主要原則（2）原則二：監(jiān)管當(dāng)局的檢查程序監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)對商業(yè)銀行進(jìn)行檢查和評價：內(nèi)部資本充足率的評估情況和有關(guān)戰(zhàn)略監(jiān)測并確保規(guī)定的資本比率的能力若對最終結(jié)果不滿意，監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)采取適當(dāng)?shù)谋O(jiān)管措施39四項主要原則（2）原則二：監(jiān)管當(dāng)局的檢查程序39四項主要原則（3）原則三：資本高于最低要求監(jiān)管當(dāng)局鼓勵銀行的資本水平高于最低監(jiān)管資本比率，并應(yīng)有能力要求銀行持有高于最低標(biāo)準(zhǔn)的資本銀行競爭的考慮業(yè)務(wù)種類和規(guī)模的變化使得風(fēng)險要求發(fā)生變化追加資本的成本較高避免被監(jiān)管當(dāng)局采取糾正措施抵御支柱1可能為考慮的某些風(fēng)險和整體經(jīng)濟(jì)風(fēng)險40四項主要原則（3）原則三：資本高于最低要求40四項主要原則（4）原則四：監(jiān)管措施監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)爭取及早采取干預(yù)措施，防止銀行的資本降至抵御風(fēng)險所需的最低水平若銀行不能保持或恢復(fù)到最低水平資本要求，監(jiān)管當(dāng)局則需要求銀行速采取補救措施措施包括加強對銀行的監(jiān)測限制支付股息要求銀行制定并實施令人滿意的資本恢復(fù)計劃要求銀行立刻追加資本41四項主要原則（4）原則四：監(jiān)管措施41第二支柱的實施提高最低資本要求——需考慮現(xiàn)實性監(jiān)管當(dāng)局對銀行資本充足率的評估歐盟：總體評估法香港：單風(fēng)險評估法新興市場國家面臨的問題：銀行是否有ICAAP?從出臺監(jiān)管要求、強調(diào)銀行風(fēng)險管理能力建設(shè)做起42第二支柱的實施提高最低資本要求——需考慮現(xiàn)實性424343背景：新資本協(xié)議全球?qū)嵤┣闆r按照巴委會確定的時間表成員國將于2007年開始實施新資本協(xié)議，實施高級方法（AIRB和AMA）可推遲到2008年（US,2009年）據(jù)FSI調(diào)查：除巴委會13個成員國外，其它82個國家/地區(qū)明確表示將實施新資本協(xié)議，全球近100個國家將實施新資本協(xié)議44背景：新資本協(xié)議全球?qū)嵤┣闆r44實施框架保持一致：歐洲歐洲議會06年9月通過了歐盟實施新資本協(xié)議《資本要求指令》，明確了歐盟國家實施新協(xié)議的法定義務(wù)包括非巴塞爾成員國家，共25個歐洲銀行監(jiān)管委員會第二支柱的指導(dǎo)性文件重在監(jiān)管部門與銀行之間的對話不可機(jī)械地提高資本充足率45實施框架保持一致：歐洲歐洲議會06年9月通過了歐盟實施新資本框架剛剛明朗：美國2006年10月份，宣布實施時間從2008推遲到2009年監(jiān)管資本要求大幅度降低（15％）銀行間差距很大2007年11月，公布主要政策框架高級法實施范圍資產(chǎn)規(guī)模超過2500億美元，或境外風(fēng)險暴露超過100億美元信用風(fēng)險AIRB，操作風(fēng)險AMA不再修訂老協(xié)議（BASELIA），一些銀行可以選用標(biāo)準(zhǔn)法，原因？BASELIA與標(biāo)準(zhǔn)法無本質(zhì)差別？銀行對全菜單方法進(jìn)行選擇的渴望？還有一部分銀行實施1988年協(xié)議相對于第一支柱，第二支柱、第三支柱極其簡單46框架剛剛明朗：美國2006年10月份，宣布實施時間從2008日本：小銀行的現(xiàn)行標(biāo)準(zhǔn)不變與其它十國集團(tuán)同步實施全面采用新協(xié)議計算風(fēng)險資產(chǎn)大銀行采用新協(xié)議計算資本充足率地方銀行最低標(biāo)準(zhǔn)仍為4%，其資產(chǎn)占比20%QIS4結(jié)果9家大銀行采用高級法，加權(quán)平均資本下降2.1％27家國內(nèi)銀行采用初級法，資本上升1％絕大多數(shù)銀行資本變化幅度在上下20％之間個別銀行變化很大，一家提高40％、一家下降30％47日本：小銀行的現(xiàn)行標(biāo)準(zhǔn)不變與其它十國集團(tuán)同步實施47其他國家實施情況各異三類國家金融市場發(fā)達(dá)的國家同步實施香港、新加坡、澳大利亞、南非資本比較充足的發(fā)展中國家近期上墨西哥、韓國、印度、俄羅斯、巴西、沙特其它發(fā)展中國家，有意向但無具體時間表菲律賓，印尼、泰國48其他國家實施情況各異三類國家48給銀行帶來的價值風(fēng)險控制(新資本協(xié)議)信用風(fēng)險的管理(經(jīng)濟(jì)資本)復(fù)雜度和新增價值Stage1標(biāo)準(zhǔn)法Stage2內(nèi)部評級法(IRB)Stage3風(fēng)險定價和獲得目標(biāo)客戶（經(jīng)濟(jì)資本)Stage4主動組合管理，二級市場上的交易Stage5通過購買信用組合來獲取風(fēng)險典型演變順序49給銀行帶來的價值風(fēng)險控制信用風(fēng)險的管理復(fù)雜度和新增價值Sta國際咨詢公司的調(diào)查結(jié)果50％的銀行認(rèn)為實施新協(xié)議將改變國際銀行業(yè)的競爭格局大銀行都將采用IRB法，但實施時間有差異在新協(xié)議的推動下，銀行在今后幾年將加大對風(fēng)險管理的投入對發(fā)展中國家銀行，基礎(chǔ)設(shè)施投入變得更有目標(biāo)性50國際咨詢公司的調(diào)查結(jié)果50％的銀行認(rèn)為實施新協(xié)議將改變國際銀5151新協(xié)議實施的目標(biāo)（一）——促使商業(yè)銀行全面提升風(fēng)險管理能力改進(jìn)風(fēng)險計量手段高級計量法及其最低資本要求有助于構(gòu)建全面風(fēng)險管理體系第一支柱：信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、操作風(fēng)險第二支柱：銀行經(jīng)濟(jì)資本管理體系（ICAAP)第一支柱未完全覆蓋的：剩余風(fēng)險、資產(chǎn)證券化風(fēng)險、模型風(fēng)險第一支柱未涉及的風(fēng)險：銀行賬戶利率風(fēng)險、集中度風(fēng)險、流動性風(fēng)險、清算風(fēng)險、戰(zhàn)略風(fēng)險、聲譽風(fēng)險等銀行的外部因素：經(jīng)濟(jì)周期效應(yīng)52新協(xié)議實施的目標(biāo)（一）52新協(xié)議實施的目標(biāo)（二）——提高監(jiān)管有效性完善商業(yè)銀行資本監(jiān)管制度體現(xiàn)了風(fēng)險監(jiān)管的導(dǎo)向：一套基于數(shù)據(jù)和模型的資本計算方法，更加精細(xì)不僅如此，體現(xiàn)了原則監(jiān)管的導(dǎo)向：支持金融市場創(chuàng)新53新協(xié)議實施的目標(biāo)（二）53實施新資本協(xié)議的原則

分類指導(dǎo)分層推進(jìn)分步達(dá)標(biāo)54實施新資本協(xié)議的原則54分類指導(dǎo)：實施范圍新資本協(xié)議銀行：在海外設(shè)有經(jīng)營性機(jī)構(gòu)、國際業(yè)務(wù)占相當(dāng)比例的大型商業(yè)銀行，必須實施新資本協(xié)議其它商業(yè)銀行：自愿選擇實施55分類指導(dǎo)：實施范圍55分層推進(jìn)：時間表要求實施新資本協(xié)議的商業(yè)銀行應(yīng)從2010年底起開始新資本協(xié)議經(jīng)銀監(jiān)會批準(zhǔn)可暫緩實施新資本協(xié)議，但不得遲于2013年底其它自愿實施新資本協(xié)議的商業(yè)銀行可以從2011年后提出申請56分層推進(jìn)：時間表56分步達(dá)標(biāo)：實施方法（一）信用風(fēng)險目標(biāo)：高級內(nèi)部評級法初期：可以采用初級內(nèi)部評級法允許商業(yè)銀行分階段實施IRB，初期IRB資產(chǎn)覆蓋面應(yīng)不低于50％，實施3年內(nèi)達(dá)到80％市場風(fēng)險目標(biāo)：內(nèi)部模型法過渡期：可采用標(biāo)準(zhǔn)法操作風(fēng)險銀監(jiān)會另行規(guī)定57分步達(dá)標(biāo)：實施方法（一）57分步達(dá)標(biāo)：實施方法（二）新資本協(xié)議對商業(yè)銀行使用敏感性高的資本計量方法規(guī)定了許多條件，涉及資產(chǎn)分類、風(fēng)險量化、風(fēng)險管理組織框架和政策流程等許多方面，全面達(dá)標(biāo)是一個漸進(jìn)和長期的過程在信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、操作風(fēng)險三類風(fēng)險中，國內(nèi)大型銀行應(yīng)先開發(fā)信用風(fēng)險、市場風(fēng)險的計量模型就信用風(fēng)險而言，現(xiàn)階段應(yīng)以信貸業(yè)務(wù)（包括公司風(fēng)險暴露、零售風(fēng)險暴露）為重點推進(jìn)內(nèi)部評級體系建設(shè)58分步達(dá)標(biāo)：實施方法（二）5820052006200720082009201020112012201320142015操作風(fēng)險建立模型使用模型1年雙軌運行OR–損失數(shù)據(jù):至少3年，延伸至5年零售建立模型模型投入使用3年模型優(yōu)化/積累數(shù)據(jù)雙軌運行數(shù)據(jù)：至少2年需要5年初級法建立模型雙軌運行高級法1建立模型雙軌運行高級法2建立模型數(shù)據(jù)：至少4年需要7年雙軌運行高級法3建立模型模型投入使用3年至少4年需要7年高級法4建立模型模型使用3年至少7年數(shù)據(jù)Norun模型投入使用3年模型投入使用3年模型投入使用3年模型優(yōu)化/積累數(shù)據(jù)模型優(yōu)化/積累數(shù)據(jù)數(shù)據(jù)：至少2年數(shù)據(jù)：至少3年需要5年需要7年59200520062007200820092010201120銀監(jiān)會近期工作幾次重要會議2006年12月19日，組織召開了銀行業(yè)實施新資本協(xié)議規(guī)劃工作電視電話會議2007年7月，商業(yè)銀行實施工作會議2007年9月，項目組第一輪集中審議規(guī)制進(jìn)展《中國銀行業(yè)實施新資本協(xié)議指導(dǎo)意見》《銀行賬戶風(fēng)險暴露分類指引》《內(nèi)部評級體系監(jiān)管指引》《專業(yè)貸款資本計提指引》《信用風(fēng)險緩解處理指引》《資產(chǎn)證券化資本計提指引》《操作風(fēng)險資本計提指引》60銀監(jiān)會近期工作幾次重要會議60建議基于國際大銀行的實踐明確目標(biāo)確保所有的管理團(tuán)隊都支持這個項目要有框架,不要等待最后數(shù)據(jù)搜上來再開始搭建框架數(shù)據(jù)非常關(guān)鍵，如果手頭沒有，應(yīng)該去市場上買參考市場上的標(biāo)準(zhǔn)做法,某些可能會比較容易獲得協(xié)調(diào)和溝通：內(nèi)部/外部確?？沙掷m(xù)性：文檔，所有都要落實在書面上確保透明度61建議基于國際大銀行的實踐61銀行面臨的挑戰(zhàn)（一）強化組織領(lǐng)導(dǎo)新資本協(xié)議項目領(lǐng)導(dǎo)小組成立相應(yīng)的工作機(jī)構(gòu)62銀行面臨的挑戰(zhàn)（一）62銀行面臨的挑戰(zhàn)（二）制定實施規(guī)劃開展差距分析制定實施規(guī)劃實施方法時間表子項目階段性重點工作機(jī)制63銀行面臨的挑戰(zhàn)（二）63銀行面臨的挑戰(zhàn)（三）配備充足的資源人才資源財政資源64銀行面臨的挑戰(zhàn)（三）64銀行面臨的挑戰(zhàn)（四）數(shù)據(jù)基礎(chǔ)：實施內(nèi)部評級法對數(shù)據(jù)質(zhì)量、完整性、歷史觀察期都有明確的要求。重要特征數(shù)據(jù)、評級歷史數(shù)據(jù)、違約數(shù)據(jù)歷史觀察期：估計PD（5年）、LGD（7年）國際經(jīng)驗表明，大多數(shù)銀行在內(nèi)部評級體系建設(shè)中，將主要精力花費在數(shù)據(jù)清洗和數(shù)據(jù)整合上。為保證在2013年底前實施新資本協(xié)議，商業(yè)銀行要加快數(shù)據(jù)清洗和補錄工作，建立完整、嚴(yán)格、一致的數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)和相應(yīng)的數(shù)據(jù)處理平臺，制定數(shù)據(jù)質(zhì)量管理規(guī)章，確保數(shù)據(jù)的及時性、準(zhǔn)確性和全面性。

65銀行面臨的挑戰(zhàn)（四）65公司，主權(quán)國家和銀行PDEAD基本要求基本要求過渡期過渡期5年5年5年5年

2年

2年

2年

2年7年7年7年7年內(nèi)部評級法的數(shù)據(jù)要求LGD零售66公司，主權(quán)國家和銀行PDEAD基本要求基本要求過渡期過渡期5銀行面臨的挑戰(zhàn)（五）內(nèi)部評級體系建設(shè)評級維度、評級結(jié)構(gòu)、評級標(biāo)準(zhǔn)、評級方法、評級時間跨度風(fēng)險計量模型開發(fā)調(diào)查結(jié)果表明，目前商業(yè)銀行開發(fā)的風(fēng)險計量模型主要是針對公司客戶。商業(yè)銀行一方面要對已開發(fā)的風(fēng)險計量模型應(yīng)進(jìn)行返回檢驗，提高模型預(yù)測能力和穩(wěn)健性，并盡快投入使用；另一方面盡快開發(fā)零售風(fēng)險暴露的計量模型，提高模型覆蓋面。67銀行面臨的挑戰(zhàn)（五）67銀行面臨的挑戰(zhàn)（六）風(fēng)險管理組織框架和流程董事會和高級管理層的參與、獨立的風(fēng)險控制部門、審計監(jiān)督機(jī)制內(nèi)部評級結(jié)果須經(jīng)過嚴(yán)格的、獨立的評審加以最終確認(rèn)，以保證內(nèi)部評級的獨立性、公正性和一致性為實施操作風(fēng)險標(biāo)準(zhǔn)法，商業(yè)銀行應(yīng)將全部業(yè)務(wù)劃分為8個產(chǎn)品線商業(yè)銀行應(yīng)結(jié)合內(nèi)部機(jī)構(gòu)重組，建立符合新資本協(xié)議的要求的業(yè)務(wù)流程和組織體系68銀行面臨的挑戰(zhàn)（六）68銀行面臨的挑戰(zhàn)（七）管理信息系統(tǒng)管理信息系統(tǒng)是實施新資本協(xié)議最重要的基礎(chǔ)設(shè)施，沒有強大的管理信息系統(tǒng)（MIS）支持，再先進(jìn)的風(fēng)險評級系統(tǒng)也無法發(fā)揮作用，風(fēng)險計量模型效力很大程度上依賴信息系統(tǒng)的穩(wěn)定性和運行高效。國際經(jīng)驗表明，IT系統(tǒng)需要巨額的投資，信息技術(shù)支出是最主要的成本。商業(yè)銀行要將實施新資本協(xié)議相關(guān)的數(shù)據(jù)倉庫和信息系統(tǒng)開發(fā)納入整體IT藍(lán)圖，以節(jié)約成本，少走彎路。69銀行面臨的挑戰(zhàn)（七）69銀行面臨的挑戰(zhàn)（八）文檔基礎(chǔ)新資本協(xié)議對內(nèi)部風(fēng)險管理體系文檔化提出了很高要求，銀行必須用書面文件，說明內(nèi)部評級體系設(shè)計和操作細(xì)節(jié)，并證明銀行遵守有關(guān)最低標(biāo)準(zhǔn)的情況。書面文件既是商業(yè)銀行持續(xù)改進(jìn)內(nèi)部風(fēng)險管理的基礎(chǔ)，也是監(jiān)管當(dāng)局審批、驗證和檢查商業(yè)銀行內(nèi)部評級法的依據(jù)。各行要按照新資本協(xié)議的有關(guān)規(guī)定，對內(nèi)部風(fēng)險管理體系開發(fā)建設(shè)中形成的文件進(jìn)行嚴(yán)格管理。70銀行面臨的挑戰(zhàn)（八）70參考書目《巴塞爾銀行監(jiān)管委員會文獻(xiàn)匯編》，中國金融出版社，2001年5月《統(tǒng)一資本計量和資本標(biāo)準(zhǔn)的國際協(xié)議：修訂框架》，中國金融出版社，2004年9月劉明康：《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法釋義》，經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2004年9月羅平：《巴塞爾新資本協(xié)議—研究文獻(xiàn)及評述》，中國金融出版社，2004年10月《監(jiān)管培訓(xùn)教材》，銀監(jiān)會內(nèi)部培訓(xùn)資料，2006年《風(fēng)險管理》，銀行業(yè)從業(yè)人員資格認(rèn)證考試輔導(dǎo)材料（試用版），中國金融出版社，2006年9月71參考書目71新資本協(xié)議影響與實施新資本協(xié)議影響與實施72732743

巴塞爾委員會是十國集團(tuán)國家的銀行監(jiān)管組織，1975年成立成員包括比利時、加拿大、法國、德國、意大利、日本、盧森堡、荷蘭、瑞典、瑞士、英國、美國和西班牙不是一個嚴(yán)格意義上的銀行監(jiān)管國際組織，也不具備任何凌駕于國家之上的正式監(jiān)管權(quán)限秘書處設(shè)在國際清算銀行75巴塞爾委員會是十國集團(tuán)國家的銀行監(jiān)管組織，1975年成立4巴塞爾委員會的文件性質(zhì)

來自于發(fā)達(dá)市場，用之于十國集團(tuán)，分為兩類一是最低標(biāo)準(zhǔn)（minimumrequirement)。在重大監(jiān)管問題上，若各成員國能達(dá)成一致，委員會則努力形成最低標(biāo)準(zhǔn)，如《新資本協(xié)議》二是最佳作法(bestpractice)。若各國監(jiān)管方式各異，且無法求同，委員會在總結(jié)各國成功的監(jiān)管經(jīng)驗的基礎(chǔ)上，制定出僅具指導(dǎo)意義的最佳原則，供有關(guān)各方參考文件都不具備法律效力，各國執(zhí)行時要轉(zhuǎn)換為本國法律法規(guī)《新資本協(xié)議》雖不是《葵花寶典》，但代表先進(jìn)銀行的成功經(jīng)驗，是資本監(jiān)管的發(fā)展方向76巴塞爾委員會的文件性質(zhì)來自于發(fā)達(dá)市場，用之于十國集團(tuán)，分為巴塞爾委員會與非成員國

實質(zhì)上已成為銀行監(jiān)管者的國際組織擴(kuò)大了非成員國在下設(shè)各類工作組的參與度期望其規(guī)則繼續(xù)在全球范圍內(nèi)得以實施但……十國集團(tuán)組織的性質(zhì)暫不會改變77巴塞爾委員會與非成員國實質(zhì)上已成為銀行監(jiān)管者的國際組織619701980199020002001200220032005200620041974:G10成立巴塞爾委員會1988:老協(xié)議1990:100個國家實施老協(xié)議

1996:引入市場風(fēng)險1999年6月:第一征求意見稿1月:第二征求意見稿4月、5月:QIS1,211月:QIS2.510月:QIS35月:發(fā)布第三征求意見稿7月:公布QIS3結(jié)果6月24日:新協(xié)議出臺1月:平行運行1月:新協(xié)議開始實施2007QIS5高級法實施78197019801990200020012002200320巴塞爾委員會近期工作新協(xié)議2004年6月出臺，制規(guī)遠(yuǎn)未完成近期發(fā)布政策文件，對某些問題進(jìn)行補充《交易性業(yè)務(wù)的市場風(fēng)險、雙重違約的處理》《經(jīng)濟(jì)衰退時期的違約損失率》《低違約率風(fēng)險暴露的評估》《跨境實施的信息共享》巴委會成立新協(xié)議實施小組（AIG)，負(fù)責(zé)研究協(xié)調(diào)實施中出現(xiàn)的問題，下設(shè)二級小組：驗證操作風(fēng)險交易賬戶79巴塞爾委員會近期工作新協(xié)議2004年6月出臺，制規(guī)遠(yuǎn)未完成8

巴塞爾委員會工作框架80巴塞爾委員會工作框架9新資本協(xié)議的目標(biāo)促進(jìn)安全穩(wěn)健性（保持總體資本水平不變）更全面地反映風(fēng)險更敏感地反映風(fēng)險重點放在“國際活躍銀行”，基本原則適用于所有銀行81新資本協(xié)議的目標(biāo)促進(jìn)安全穩(wěn)健性（保持總體資本水平不變）10

新資本協(xié)議框架三大基礎(chǔ)支柱最低資本要求監(jiān)督檢查過程市場紀(jì)律風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)計算資本定義信用風(fēng)險操作風(fēng)險市場風(fēng)險標(biāo)準(zhǔn)法內(nèi)部評級法基本指標(biāo)法標(biāo)準(zhǔn)法高級計量法標(biāo)準(zhǔn)法內(nèi)部模型法核心資本附屬資本82新資本協(xié)議框架三大基礎(chǔ)支柱最低資本要求監(jiān)督檢查過程市場紀(jì)律第一支柱：最低資本要求保持資本定義不變，計算最低資本充足率的方法：資本／（信用風(fēng)險＋市場風(fēng)險＋操作風(fēng)險）＝８％處理信用風(fēng)險的方法（原來的方法不同）標(biāo)準(zhǔn)法初級內(nèi)部評級法高級內(nèi)部評級法處理市場風(fēng)險的方法：標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部模型法處理操作風(fēng)險的方法：基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部計量法特點：由簡到繁，逐步提高計量風(fēng)險及資本的準(zhǔn)確性83第一支柱：最低資本要求保持資本定義不變，計算最低資本充足率的信用風(fēng)險的標(biāo)準(zhǔn)法最簡單的方法按借款人的外部評級確定風(fēng)險權(quán)重對國家及中央銀行的債權(quán)： 取消按OECD成員與否劃定風(fēng)險權(quán)重，改按(1)外部評級公司的評級(0,20,50,100，150%)，或(2)出口信貸機(jī)構(gòu)的評級。本幣計值并以本幣作為資金來源的債權(quán)優(yōu)惠對金融機(jī)構(gòu)和公司的債權(quán)：改按外部評級公司的評級(0,20,50,100,150%)對零售貸款和符合條件的中小企業(yè)（SME)：75%個人住房抵押貸款風(fēng)險權(quán)重為35％84信用風(fēng)險的標(biāo)準(zhǔn)法最簡單的方法13逾期貸款風(fēng)險權(quán)重的調(diào)整85逾期貸款風(fēng)險權(quán)重的調(diào)整14對高風(fēng)險資產(chǎn)的風(fēng)險權(quán)重對以下較高風(fēng)險資產(chǎn)給予150%的風(fēng)險權(quán)重：對B-以下的主權(quán)、公共部門實體、銀行和證券公司的債權(quán)對評級在BB-以下的企業(yè)的債權(quán)對評級在BB+至BB－之間的證券化頭寸，風(fēng)險權(quán)重為350％逾期貸款各國監(jiān)管當(dāng)局可以應(yīng)用150%或其他較高的風(fēng)險權(quán)重來反映高風(fēng)險資產(chǎn)：風(fēng)險投資和非上市公司的股權(quán)投資86對高風(fēng)險資產(chǎn)的風(fēng)險權(quán)重對以下較高風(fēng)險資產(chǎn)給予150%的風(fēng)險權(quán)信用風(fēng)險的內(nèi)部評級法內(nèi)部評級法（IRB）的要素風(fēng)險參數(shù)：PD，LGD，EAD和M,由銀行自己估計IRB初級法銀行計算PD，套用監(jiān)管當(dāng)局規(guī)定的LGD，EAD，期限（M）IRB高級法銀行計算上述各項風(fēng)險要素87信用風(fēng)險的內(nèi)部評級法內(nèi)部評級法（IRB）的要素16IRB的風(fēng)險要素PD違約概率LGD違約損失率EAD風(fēng)險敞口EL預(yù)期損失率UL非預(yù)期損失率88IRB的風(fēng)險要素PD違約概率17EL、UL的經(jīng)濟(jì)意義EL的定義已經(jīng)預(yù)計到將會發(fā)生的損失

EL應(yīng)計入成本，用準(zhǔn)備金或者定價時的加息差來彌補等于整個經(jīng)濟(jì)周期的平均損失UL的定義不可預(yù)計的損失可預(yù)計損失的波動率用銀行的資本金彌補經(jīng)濟(jì)資本計算和分配的基礎(chǔ)89EL、UL的經(jīng)濟(jì)意義EL的定義18異常風(fēng)險衡量異常損失的可能性預(yù)期損失、非預(yù)期損失和異常損失非預(yù)期損失衡量預(yù)期損失附近的波動(一個標(biāo)準(zhǔn)差)年份信用組合實際損失分布預(yù)期損失即是平均損失90異常風(fēng)險衡量異常損失的可能性預(yù)期損失、非預(yù)期損失和異常損失非信貸組合的損失分布$0布分率概預(yù)期損失損失很少有大的損失大部分時間損失小于預(yù)期損失有時損失恰好是預(yù)期損失非預(yù)期損失91信貸組合的損失分布$0預(yù)損失很少有大的損失大部分時間損失小于信貸組合的風(fēng)險要素和測量風(fēng)險要素：違約概率

(PD)違約的余額

(EAD)違約的損失

(LGD)針對信貸組合的風(fēng)險元素：規(guī)模，相關(guān)性/風(fēng)險集中程度針對信貸組合的風(fēng)險測量：預(yù)期損失(EL)經(jīng)濟(jì)資本針對單筆貸款的風(fēng)險測量：預(yù)期損失(EL)非預(yù)期損失(UL)92信貸組合的風(fēng)險要素和測量風(fēng)險要素：違約概率

(PD)違約的余風(fēng)險評估：借款人風(fēng)險對借款人風(fēng)險的評估定量信息資產(chǎn)負(fù)債表、收益表、現(xiàn)金流量定性信息管理水平、產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、行業(yè)因素、區(qū)域因素計量：PD內(nèi)部評級需要長期的年違約率平均值至少五年的數(shù)據(jù)93風(fēng)險評估：借款人風(fēng)險對借款人風(fēng)險的評估22風(fēng)險評估：貸款風(fēng)險評估要素抵押品、債權(quán)優(yōu)先級兩維評級系統(tǒng)為風(fēng)險暴露內(nèi)部級別賦值計量：LGD長期風(fēng)險加權(quán)LGD均值最低7年的數(shù)據(jù)觀察期94風(fēng)險評估：貸款風(fēng)險評估要素23風(fēng)險評估：違約風(fēng)險暴露違約發(fā)生時的風(fēng)險暴露名義本金授信種類計量EAD最低7年的數(shù)據(jù)觀察期95風(fēng)險評估：違約風(fēng)險暴露違約發(fā)生時的風(fēng)險暴露24內(nèi)部評級法的最低要求評級體系的結(jié)構(gòu)評級體系的運作風(fēng)險的量化公司治理和監(jiān)督96內(nèi)部評級法的最低要求評級體系的結(jié)構(gòu)25評級體系的結(jié)構(gòu)兩維的評級體系借款人評級：根據(jù)商業(yè)銀行自定的標(biāo)準(zhǔn)對借款人進(jìn)行區(qū)分，計算PD債項評級：考慮抵押品、償還貸款的優(yōu)先程度、清收結(jié)果和時間等因素，估計損失率，計算LGD?？傮w要求：對風(fēng)險進(jìn)行有意義的區(qū)分未違約的借款人至少有7個等級，違約借款人至少1等級；且借款人在不同等級應(yīng)有適當(dāng)?shù)姆植迹荒苡羞^度的集中。97評級體系的結(jié)構(gòu)兩維的評級體系26評級體系的運作評級的覆蓋范圍：所有借款人和保證人評級過程的公正：獨立性否決權(quán)：高端否決、低端否決數(shù)據(jù)維護(hù)：重要特征數(shù)據(jù)、評級歷史數(shù)據(jù)、違約數(shù)據(jù)壓力測試：經(jīng)濟(jì)/行業(yè)下滑、市場風(fēng)險事件、流動性狀況98評級體系的運作評級的覆蓋范圍：所有借款人和保證人27風(fēng)險量化：數(shù)據(jù)質(zhì)量要求數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性數(shù)據(jù)代表性數(shù)據(jù)一致性數(shù)據(jù)的歷史長度99風(fēng)險量化：數(shù)據(jù)質(zhì)量要求數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性28公司治理和監(jiān)督銀行董事會和高級管理層的責(zé)任清晰的報告體系：以便董事會和高級管理層能夠確認(rèn)銀行內(nèi)部評級法連續(xù)適用，并且證實有關(guān)評級系統(tǒng)的控制措施得力。風(fēng)險控制部門的責(zé)任：銀行必須設(shè)置風(fēng)險控制部門，負(fù)責(zé)銀行內(nèi)部評級系統(tǒng)的設(shè)計或選擇、實施和運轉(zhuǎn)。內(nèi)部和外部審計：每年至少一次審計銀行的評級系統(tǒng)及其操作。內(nèi)部評級體系的驗證：數(shù)據(jù)驗證、過程驗證、結(jié)果驗證100公司治理和監(jiān)督銀行董事會和高級管理層的責(zé)任29操作風(fēng)險的定義操作風(fēng)險的定義由不完善或有問題的內(nèi)部程序、人員及系統(tǒng)或外部事件所造成的損失本定義包括法律風(fēng)險，但不包括策略風(fēng)險和聲譽風(fēng)險本定義強調(diào)操作風(fēng)險產(chǎn)生的原因101操作風(fēng)險的定義操作風(fēng)險的定義30操作風(fēng)險日益顯現(xiàn)考慮操作風(fēng)險的重要性新金融產(chǎn)品高度專業(yè)化的處理程序，對高科技的依賴業(yè)務(wù)全球化多項工作由外部機(jī)構(gòu)承擔(dān)操作風(fēng)險的大小大銀行的情況：15-25%經(jīng)濟(jì)資本102操作風(fēng)險日益顯現(xiàn)考慮操作風(fēng)險的重要性31操作風(fēng)險的分類（1）內(nèi)部欺詐：故意誤報頭寸、員工偷竊、員工通過自己及他人賬戶的內(nèi)部交易外部欺詐：搶劫、盜竊、偽造、空頭支票和其它重要支付憑證及工具、黑客破壞計算機(jī)系統(tǒng)等用工制度和工作場所安全方面存在的缺陷：員工各種補償申訴、侵害員工健康的安全條例、有組織的工會行動，一般責(zé)任顧客、產(chǎn)品和業(yè)務(wù)管理方面存在漏洞:如信用違約、顧客秘密信息的濫用、銀行賬戶上不正當(dāng)交易行為、洗錢和未經(jīng)許可的產(chǎn)品銷售。103操作風(fēng)險的分類（1）內(nèi)部欺詐：故意誤報頭寸、員工偷竊、員工通操作風(fēng)險的分類（2）實物資產(chǎn)破壞：恐怖襲擊行為、破壞行為、地震、火災(zāi)等營業(yè)中斷和系統(tǒng)癱瘓：計算機(jī)硬件和軟件的損毀、通訊故障、供電中斷等執(zhí)行、傳遞和程序管理方面存在不足：如數(shù)據(jù)錄入錯誤、抵質(zhì)押管理失敗、不完全的法律文件、非法進(jìn)入顧客賬戶和供應(yīng)商糾紛等104操作風(fēng)險的分類（2）實物資產(chǎn)破壞：恐怖襲擊行為、破壞行為、地操作風(fēng)險的計量方法處理操作風(fēng)險的三種方法基本指標(biāo)法標(biāo)準(zhǔn)法最新考慮(Volumn-basedApproach)高級計量法(AdvancedMeasurementApproach)105操作風(fēng)險的計量方法處理操作風(fēng)險的三種方法34為什么：第二支柱第一支柱：“簡化”的資本模型基于PD/LGD/EAD等風(fēng)險估算基于“單風(fēng)險因素”的模型分析模型假設(shè)與現(xiàn)實之間的差別只考慮違約/非違約——遷徙風(fēng)險沒有考慮只考慮基于大數(shù)法則的系統(tǒng)風(fēng)險——集中風(fēng)險沒有考慮只考慮了通常經(jīng)濟(jì)狀況——突發(fā)性影響沒有考慮……第二支柱：保證銀行有充足的資本對應(yīng)所有風(fēng)險鼓勵銀行采用更好的風(fēng)險管理技術(shù)保證監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)測和管理風(fēng)險，適時予以干預(yù)除提高資本要求外，監(jiān)管當(dāng)局可配合使用其他手段106為什么：第二支柱第一支柱：“簡化”的資本模型35第二支柱：不僅僅是監(jiān)督檢查重要意義確保銀行有充足的資本對應(yīng)各類風(fēng)險鼓勵銀行采用更好的風(fēng)險管理技術(shù)更強調(diào)銀行所需的資本，而不是監(jiān)管資本評價銀行的風(fēng)險水平，適時予以干預(yù)除提高資本要求外，監(jiān)管當(dāng)局可配合使用其他手段107第二支柱：不僅僅是監(jiān)督檢查重要意義36第二支柱框架108第二支柱框架37四項主要原則（1）原則一銀行對資本充足率的自我評價銀行應(yīng)具備一整套程序，用于評估與其風(fēng)險狀況相適應(yīng)的總體資本水平，并制定出維持資本水平的戰(zhàn)略董事會和高級管理層的監(jiān)督穩(wěn)健的資本評估對風(fēng)險的全面評估監(jiān)測和報告系統(tǒng)內(nèi)部控制的檢查程序109四項主要原則（1）原則一銀行對資本充足率的自我評價38四項主要原則（2）原則二：監(jiān)管當(dāng)局的檢查程序監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)對商業(yè)銀行進(jìn)行檢查和評價：內(nèi)部資本充足率的評估情況和有關(guān)戰(zhàn)略監(jiān)測并確保規(guī)定的資本比率的能力若對最終結(jié)果不滿意，監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)采取適當(dāng)?shù)谋O(jiān)管措施110四項主要原則（2）原則二：監(jiān)管當(dāng)局的檢查程序39四項主要原則（3）原則三：資本高于最低要求監(jiān)管當(dāng)局鼓勵銀行的資本水平高于最低監(jiān)管資本比率，并應(yīng)有能力要求銀行持有高于最低標(biāo)準(zhǔn)的資本銀行競爭的考慮業(yè)務(wù)種類和規(guī)模的變化使得風(fēng)險要求發(fā)生變化追加資本的成本較高避免被監(jiān)管當(dāng)局采取糾正措施抵御支柱1可能為考慮的某些風(fēng)險和整體經(jīng)濟(jì)風(fēng)險111四項主要原則（3）原則三：資本高于最低要求40四項主要原則（4）原則四：監(jiān)管措施監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)爭取及早采取干預(yù)措施，防止銀行的資本降至抵御風(fēng)險所需的最低水平若銀行不能保持或恢復(fù)到最低水平資本要求，監(jiān)管當(dāng)局則需要求銀行速采取補救措施措施包括加強對銀行的監(jiān)測限制支付股息要求銀行制定并實施令人滿意的資本恢復(fù)計劃要求銀行立刻追加資本112四項主要原則（4）原則四：監(jiān)管措施41第二支柱的實施提高最低資本要求——需考慮現(xiàn)實性監(jiān)管當(dāng)局對銀行資本充足率的評估歐盟：總體評估法香港：單風(fēng)險評估法新興市場國家面臨的問題：銀行是否有ICAAP?從出臺監(jiān)管要求、強調(diào)銀行風(fēng)險管理能力建設(shè)做起113第二支柱的實施提高最低資本要求——需考慮現(xiàn)實性4211443背景：新資本協(xié)議全球?qū)嵤┣闆r按照巴委會確定的時間表成員國將于2007年開始實施新資本協(xié)議，實施高級方法（AIRB和AMA）可推遲到2008年（US,2009年）據(jù)FSI調(diào)查：除巴委會13個成員國外，其它82個國家/地區(qū)明確表示將實施新資本協(xié)議，全球近100個國家將實施新資本協(xié)議115背景：新資本協(xié)議全球?qū)嵤┣闆r44實施框架保持一致：歐洲歐洲議會06年9月通過了歐盟實施新資本協(xié)議《資本要求指令》，明確了歐盟國家實施新協(xié)議的法定義務(wù)包括非巴塞爾成員國家，共25個歐洲銀行監(jiān)管委員會第二支柱的指導(dǎo)性文件重在監(jiān)管部門與銀行之間的對話不可機(jī)械地提高資本充足率116實施框架保持一致：歐洲歐洲議會06年9月通過了歐盟實施新資本框架剛剛明朗：美國2006年10月份，宣布實施時間從2008推遲到2009年監(jiān)管資本要求大幅度降低（15％）銀行間差距很大2007年11月，公布主要政策框架高級法實施范圍資產(chǎn)規(guī)模超過2500億美元，或境外風(fēng)險暴露超過100億美元信用風(fēng)險AIRB，操作風(fēng)險AMA不再修訂老協(xié)議（BASELIA），一些銀行可以選用標(biāo)準(zhǔn)法，原因？BASELIA與標(biāo)準(zhǔn)法無本質(zhì)差別？銀行對全菜單方法進(jìn)行選擇的渴望？還有一部分銀行實施1988年協(xié)議相對于第一支柱，第二支柱、第三支柱極其簡單117框架剛剛明朗：美國2006年10月份，宣布實施時間從2008日本：小銀行的現(xiàn)行標(biāo)準(zhǔn)不變與其它十國集團(tuán)同步實施全面采用新協(xié)議計算風(fēng)險資產(chǎn)大銀行采用新協(xié)議計算資本充足率地方銀行最低標(biāo)準(zhǔn)仍為4%，其資產(chǎn)占比20%QIS4結(jié)果9家大銀行采用高級法，加權(quán)平均資本下降2.1％27家國內(nèi)銀行采用初級法，資本上升1％絕大多數(shù)銀行資本變化幅度在上下20％之間個別銀行變化很大，一家提高40％、一家下降30％118日本：小銀行的現(xiàn)行標(biāo)準(zhǔn)不變與其它十國集團(tuán)同步實施47其他國家實施情況各異三類國家金融市場發(fā)達(dá)的國家同步實施香港、新加坡、澳大利亞、南非資本比較充足的發(fā)展中國家近期上墨西哥、韓國、印度、俄羅斯、巴西、沙特其它發(fā)展中國家，有意向但無具體時間表菲律賓，印尼、泰國119其他國家實施情況各異三類國家48給銀行帶來的價值風(fēng)險控制(新資本協(xié)議)信用風(fēng)險的管理(經(jīng)濟(jì)資本)復(fù)雜度和新增價值Stage1標(biāo)準(zhǔn)法Stage2內(nèi)部評級法(IRB)Stage3風(fēng)險定價和獲得目標(biāo)客戶（經(jīng)濟(jì)資本)Stage4主動組合管理，二級市場上的交易Stage5通過購買信用組合來獲取風(fēng)險典型演變順序120給銀行帶來的價值風(fēng)險控制信用風(fēng)險的管理復(fù)雜度和新增價值Sta國際咨詢公司的調(diào)查結(jié)果50％的銀行認(rèn)為實施新協(xié)議將改變國際銀行業(yè)的競爭格局大銀行都將采用IRB法，但實施時間有差異在新協(xié)議的推動下，銀行在今后幾年將加大對風(fēng)險管理的投入對發(fā)展中國家銀行，基礎(chǔ)設(shè)施投入變得更有目標(biāo)性121國際咨詢公司的調(diào)查結(jié)果50％的銀行認(rèn)為實施新協(xié)議將改變國際銀12251新協(xié)議實施的目標(biāo)（一）——促使商業(yè)銀行全面提升風(fēng)險管理能力改進(jìn)風(fēng)險計量手段高級計量法及其最低資本要求有助于構(gòu)建全面風(fēng)險管理體系第一支柱：信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、操作風(fēng)險第二支柱：銀行經(jīng)濟(jì)資本管理體系（ICAAP)第一支柱未完全覆蓋的：剩余風(fēng)險、資產(chǎn)證券化風(fēng)險、模型風(fēng)險第一支柱未涉及的風(fēng)險：銀行賬戶利率風(fēng)險、集中度風(fēng)險、流動性風(fēng)險、清算風(fēng)險、戰(zhàn)略風(fēng)險、聲譽風(fēng)險等銀行的外部因素：經(jīng)濟(jì)周期效應(yīng)123新協(xié)議實施的目標(biāo)（一）52新協(xié)議實施的目標(biāo)（二）——提高監(jiān)管有效性完善商業(yè)銀行資本監(jiān)管制度體現(xiàn)了風(fēng)險監(jiān)管的導(dǎo)向：一套基于數(shù)據(jù)和模型的資本計算方法，更加精細(xì)不僅如此，體現(xiàn)了原則監(jiān)管的導(dǎo)向：支持金融市場創(chuàng)新124新協(xié)議實施的目標(biāo)（二）53實施新資本協(xié)議的原則

分類指導(dǎo)分層推進(jìn)分步達(dá)標(biāo)125實施新資本協(xié)議的原則54分類指導(dǎo)：實施范圍新資本協(xié)議銀行：在海外設(shè)有經(jīng)營性機(jī)構(gòu)、國際業(yè)務(wù)占相當(dāng)比例的大型商業(yè)銀行，必須實施新資本協(xié)議其它商業(yè)銀行：自愿選擇實施126分類指導(dǎo)：實施范圍55分層推進(jìn)：時間表要求實施新資本協(xié)議的商業(yè)銀行應(yīng)從2010年底起開始新資本協(xié)議經(jīng)銀監(jiān)會批準(zhǔn)可暫緩實施新資本協(xié)議，但不得遲于2013年底其它自愿實施新資本協(xié)議的商業(yè)銀行可以從2011年后提出申請127分層推進(jìn)：時間表56分步達(dá)標(biāo)：實施方法（一）信用風(fēng)險目標(biāo)：高級內(nèi)部評級法初期：可以采用初級內(nèi)部評級法允許商業(yè)銀行分階段實施IRB，初期IRB資產(chǎn)覆蓋面應(yīng)不低于50％，實施3年內(nèi)達(dá)到80％市場風(fēng)險目標(biāo)：內(nèi)部模型法過渡期：可采用標(biāo)準(zhǔn)法操作風(fēng)險銀監(jiān)會另行規(guī)定128分步達(dá)標(biāo)：實施方法（一）57分步達(dá)標(biāo)：實施方法（二）新資本協(xié)議對商業(yè)銀行使用敏感性高的資本計量方法規(guī)定了許多條件，涉及資產(chǎn)分類、風(fēng)險量化、風(fēng)險管理組織框架和政策流程等許多方面，全面達(dá)標(biāo)是一個漸進(jìn)和長期的過程在信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、操作風(fēng)險三類風(fēng)險中，國內(nèi)大型銀行應(yīng)先開發(fā)信用風(fēng)險、市場風(fēng)險的計量模型就信用風(fēng)險而言，現(xiàn)階段應(yīng)以信貸業(yè)務(wù)（包括公司風(fēng)險暴露、零售風(fēng)險暴露）為重點推進(jìn)內(nèi)部評級體系建設(shè)129分步達(dá)標(biāo)：實施方法（二）5820052006200720082009201020112012201320142015操作風(fēng)險建立模型使用模型1年雙軌運行OR–損失數(shù)據(jù):至少3年，延伸至5年零售建立模型模型投入使用3年模型優(yōu)化/積累數(shù)據(jù)雙軌運行數(shù)據(jù)：至少2年需要5年初級法建立模型雙軌運行高級法1建立模型雙軌運行高級法2建立模型數(shù)據(jù)：至少4年需要7年雙軌運行高級法3建立模型模型投入使用3年至少4年需要7年高級法4建立模型模型使用3年至少7年數(shù)據(jù)Norun模型投入使用3年模型投入使用3年模型投入