2022年行業(yè)分析《中國制造2025》下通信行業(yè)發(fā)展分析

《中國制造2025》下通信行業(yè)發(fā)展分析《中國制造2025》是中國版的“工業(yè)4.0”規(guī)劃。規(guī)劃經(jīng)李克強總理簽批，已由國務院于2022年5月8日公布。規(guī)劃提出了中國制造強國建設三個十年的“三步走”戰(zhàn)略，是第一個十年的行動綱領。通信技術的進展直接導致了國家經(jīng)濟實力的進展，一個國家通信技術進展不好，這個過的經(jīng)濟也未必會好，由于現(xiàn)在是互聯(lián)網(wǎng)的時代。

上周，無線電訊服務、航空、投資銀行業(yè)與經(jīng)紀業(yè)、應用軟件、信息科技詢問與其他服務、互聯(lián)網(wǎng)服務、有線和衛(wèi)星電視、計算機硬件、系統(tǒng)軟件、鞋居前十。其中，有線和衛(wèi)星電視、系統(tǒng)軟件、鞋排名分別為第7、第9、第10，是躋身前十名的新晉者。

無線電訊服務行業(yè)半年以來再度躋身榜首。國務院日前印發(fā)《中國制造2025》，推動信息化與工業(yè)化深度融合，深化推動制造業(yè)結構調整等，制造業(yè)數(shù)字化、網(wǎng)絡化、智能化取得明顯進展。中信建投表示，在“云、管、端”戰(zhàn)略下，通信行業(yè)作為“信息產(chǎn)業(yè)高速大路”，隨著“寬帶中國”戰(zhàn)略提出，運營商“降費提速”大方向明確，三年內相關投資不低于11300億元，高速智能“管道”將為工業(yè)4.0及“互聯(lián)網(wǎng)+”供應更高效的通路。另外，以“互聯(lián)網(wǎng)+”為核心的產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)已經(jīng)開頭向工業(yè)、制造業(yè)等傳統(tǒng)領域延長?！盎ヂ?lián)網(wǎng)+”將推動新的工業(yè)體系的形成，“工業(yè)4.0”將成為產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的重要組成部分。在投資方面，網(wǎng)絡化、智能化、自動化成為關鍵詞。細分領域看好云服務（云平安、云存儲、大數(shù)據(jù)-IDC、CDN、APM）；位置服務（物聯(lián)網(wǎng)、車聯(lián)網(wǎng)、北斗+）；人工智能（機器人、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)）；O2O等。詳細到上市公司，主要看好北斗板塊（海格通信、中國衛(wèi)星、振芯科技）；寬帶中國概念（光環(huán)新網(wǎng)、鵬博士、中興通訊）；車聯(lián)網(wǎng)板塊（盛路通信、榮之聯(lián)、四維圖新）。

醫(yī)療設備行業(yè)上周上升20位，排名第21。5月17日發(fā)布了《關于城市公立醫(yī)院綜合改革試點的指導看法》。該《指導看法》指出，高值醫(yī)用耗材必需通過省級集中選購平臺進行陽光選購，網(wǎng)上公開交易。在保證質量的前提下鼓舞選購國產(chǎn)高值醫(yī)用耗材。華融證券認為，醫(yī)療器械國產(chǎn)化是趨勢，隨著國產(chǎn)醫(yī)療器械質量和性能提升，國產(chǎn)設備的優(yōu)勢會漸漸增加，在國家政策大力扶持下，將迎來進展的黃金期。值得關注的個股有理邦儀器、寶萊特、新華醫(yī)療、魚躍醫(yī)療、樂普醫(yī)療、迪安診斷等。

貴金屬行業(yè)近三個月排名持續(xù)上升，目前排名第17。經(jīng)受短暫回調后大盤在前周初企穩(wěn)反彈，各板塊均不同程度反彈。前周有色金屬指數(shù)周漲幅為8.02%，跑贏大盤（滬指周漲2.44%，深指周漲1.48%）。其中鎳鈷、銅子板塊表現(xiàn)較好，漲幅均超過10%。長江證券表示，維持行業(yè)“中性”投資評級?？春媒饘賰r格筑底企穩(wěn)帶來的板塊反彈機會，選股兩條主線：一是受益于金屬價格企穩(wěn)的高彈性資源類個股，重點關注中金嶺南、江西銅業(yè)、銅陵有色、羅普斯金等；二是持續(xù)看好受益政策紅利連續(xù)的稀有金屬及金屬新材料類個股，重點關注廈門鎢業(yè)、五礦稀土、鋼研高納、煉石有色等。

商業(yè)銀行行業(yè)排名第80，較前周下降42名。有消息稱，本月央行將會針對部分銀行開放政策試點，對個人及企業(yè)發(fā)行大額可轉讓定期存單，個人門檻為30萬起，企業(yè)門檻在1000萬。民族證券表示，大額可轉讓定期存單的推出推動利率市場化向全面完成更近了一步，但短期內對銀行盈利形成負面影響；加之經(jīng)濟下行的趨勢并未有所好轉，短期內銀行板塊難有明顯反彈；但為完成“穩(wěn)增長”目標，貨幣政策寬松或將加速，有利于銀行業(yè)績的改善及估值提升。個股重點推舉招商銀行、興業(yè)銀行、平安銀行、華夏銀行及北京銀行。

一個月來排名持續(xù)上升的行業(yè)還包括：無線電訊服務、應用軟件、信息科技詢問與其他