項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益與社會(huì)效益分析

項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益和社會(huì)效益分析第九章項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益和社會(huì)效益分析（參考）經(jīng)濟(jì)效益分析8.1.1評(píng)估依據(jù)及有關(guān)說明⑴國家進(jìn)展改革委員會(huì)與建設(shè)部發(fā)布、中國打算出版社出版的《建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)判方式與參數(shù)》（第三版）。⑵本項(xiàng)目投入、產(chǎn)出物為含稅價(jià)錢，增值稅按有關(guān)規(guī)定計(jì)算，其附加稅費(fèi)包括城市保護(hù)建設(shè)稅、教育費(fèi)附加費(fèi)和地址教育費(fèi)附加，別離按應(yīng)繳增值稅額的5%、3%和1%計(jì)?。黄髽I(yè)所得稅率為：2020年為22%、2020年為24%、2021及以后年為25%。⑶財(cái)務(wù)基準(zhǔn)收益率按10%考慮。⑷項(xiàng)目計(jì)算期和生產(chǎn)負(fù)荷本項(xiàng)目計(jì)算期按10年考慮（含建設(shè)期2年）。依照項(xiàng)目產(chǎn)品市場(chǎng)情形估量，投產(chǎn)后的生產(chǎn)負(fù)荷估量如下：第3年投產(chǎn)，達(dá)產(chǎn)率為70%，第4年達(dá)產(chǎn)率為85%，第5年及以后達(dá)產(chǎn)率為100%。crt 人TZ Z-UA6r序號(hào)產(chǎn)品名稱產(chǎn)品規(guī)模（萬支）銷售價(jià)格（含稅）（元/支）1XXXXXXXX2XXXXXXX⑵產(chǎn)品銷售收入及稅金達(dá)產(chǎn)年可實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品銷售收入*****萬元，年上繳產(chǎn)品銷售稅金及附加***萬元，應(yīng)繳增值稅XXXXX萬元。產(chǎn)品銷售收入與銷售稅金及附加估算見表8-2。8.1.3總本錢費(fèi)用估算⑴外購原輔材料估算本項(xiàng)目產(chǎn)品的要緊原材料為注塑件、五金件、電子元器件、燈管等。輔料為焊錫、助焊劑及白膠等。估量達(dá)產(chǎn)年合計(jì)年外購原輔材料費(fèi)為XXXXX萬元。見表8-3。⑵外購燃料及動(dòng)力費(fèi)估量估量達(dá)產(chǎn)年外購燃料及動(dòng)力費(fèi)為萬元，見表8-3。⑶人員工資及福利費(fèi)估算本項(xiàng)目定員1500人，年工資福利費(fèi)支出為2,萬元。⑷修理費(fèi)本項(xiàng)目修理費(fèi)按固定資產(chǎn)原值的2%估量。⑸折舊費(fèi)和攤銷費(fèi)其它費(fèi)用包括其它制造費(fèi)用、其它治理費(fèi)用和其它銷售費(fèi)用。其它制造費(fèi)用按產(chǎn)品銷售收入的3%估量；其它治理費(fèi)用按治理技術(shù)員定額數(shù)3萬元/人估量。其它銷售費(fèi)用按產(chǎn)品銷售收入的4%估量。⑻財(cái)務(wù)費(fèi)用本項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)年總本錢費(fèi)用為XXX萬元，其中：可變本錢XXX萬元，固定本錢XXX萬元；年經(jīng)營本錢為XXX萬元?？偙惧X費(fèi)用估算見表8-3。利潤估算該項(xiàng)目實(shí)施后，達(dá)產(chǎn)年可實(shí)現(xiàn)總產(chǎn)值20,萬元，年利潤總額為萬元，年上繳稅金萬元，年稅后利潤萬元（詳見表8-5）。計(jì)算期內(nèi)年均利潤總額萬元?？偼顿Y收益率區(qū)01為75%。由上述指標(biāo)能夠看出，項(xiàng)目具有專門好的投資收益。項(xiàng)目盈利能力分析項(xiàng)目現(xiàn)金流量計(jì)算見表8-6。經(jīng)計(jì)算，本項(xiàng)目有關(guān)的財(cái)務(wù)盈利指標(biāo)如下：項(xiàng)目所得稅前財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率FIRR為%，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值FNPV

項(xiàng)目償債能力分析本項(xiàng)目還貸資金來源要緊有可供分派利潤、折舊與攤銷費(fèi)。按項(xiàng)目最大還款能力計(jì)算，本項(xiàng)目可在年（含建設(shè)期）內(nèi)可歸還全數(shù)貸款。項(xiàng)目還本付息情形詳見表8-7。不確信性分析以設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力利用率來表示項(xiàng)目的盈虧平穩(wěn)點(diǎn)BEP,即BEPx100%BEPx100%年產(chǎn)品銷售收入-年銷售稅金及附加-增值稅-年可變成本x100%x100%=56.28%20,000.00—130—1,444.42—13,377.10本項(xiàng)目只要生產(chǎn)能力利用率達(dá)到設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力的%就能夠夠保本經(jīng)營而不發(fā)生虧損。表8-2銷售收入估算表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目單位/稅率合計(jì)3456789101生產(chǎn)負(fù)荷70%85%100%100%100%100%100%100%產(chǎn)品銷售收入151,14,17,20,20,20,20,20,20,26W以上60,5,6,8,8,8,8,8,8,產(chǎn)量萬支售價(jià)元/支26W以下90,8,10,12,12,12,12,12,12,產(chǎn)量萬支1,1,1,1,1,1,1,1,售價(jià)元/支銷項(xiàng)稅17%25,2,2,3,3,3,3,3,3,2銷售稅金及附加城市維護(hù)建設(shè)稅5%教育費(fèi)附加3%地方教育費(fèi)附加1%3增值稅10,1,1,1,1,1,1,1,1,銷項(xiàng)稅25,2,2,3,3,3,3,3,3,進(jìn)項(xiàng)稅14,1,1,1,1,1,1,1,1,

序號(hào)項(xiàng)目單位/稅率合計(jì)345678910生產(chǎn)負(fù)荷70%85%100%100%100%100%100%100%1外購原輔材料、包裝材料費(fèi)85,7,9,11,11,11,11,11,11,原、輔材料85,7,9,11,11,11,11,11,11,包裝物進(jìn)項(xiàng)稅17%14,1,1,1,1,1,1,1,1,2外購燃料及動(dòng)力費(fèi)進(jìn)項(xiàng)稅小計(jì)由進(jìn)項(xiàng)稅17%水進(jìn)項(xiàng)稅13%3外協(xié)加工費(fèi)進(jìn)項(xiàng)稅17%4人工工資及福利費(fèi)20,2,2,2,2,2,2,2,2,5修理費(fèi)6折舊及攤銷費(fèi)1,7研發(fā)費(fèi)用3,8其它費(fèi)用12,1,1,1,1,1,1,1,1,其它管理費(fèi)用1.其它制造費(fèi)用4.銷售費(fèi)用6,9財(cái)務(wù)費(fèi)用10總成本費(fèi)用123,12,14,16,16,16,16,16,16,可變成本101.9,11,13,13,13,13,13,13,固定成本22,2,2,2,2,2,2,2,2,11經(jīng)營成本122,12,14,16,16,16,16,16,16,進(jìn)項(xiàng)稅合計(jì)14.1,1,1,1,1,1,1,1,表8-3總本錢費(fèi)用估算表單位：萬元表8-3總本錢費(fèi)用估算表單位：萬元序號(hào)項(xiàng) 目原值折舊/攤銷年限345678910 -固定資產(chǎn)1土建工程折舊費(fèi)凈值2設(shè)備1,折舊費(fèi)10凈值1,1,1,1,3固定資產(chǎn)合計(jì)1,折舊費(fèi)凈值1,1,1,1,無形及遞延資產(chǎn)1無形資產(chǎn)攤銷費(fèi)凈值2遞延資產(chǎn)攤銷費(fèi)凈值3無形及遞延資產(chǎn)合計(jì)攤銷費(fèi)凈值表8-4折舊與攤銷估算表單位：萬元表8-4折舊與攤銷估算表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目合計(jì)3456789101產(chǎn)品銷售收入151,14,17,20,20,20,20,20,20,2銷售稅金及附加3增值稅10,1,1,1,1,1,1,1,1,4總成本費(fèi)用123,12,14,16,16,16,16,16,16,5利潤總額15,1,2,2,2,2,2,2,6彌補(bǔ)前年度虧損7應(yīng)納所得稅額15,1,2,2,2,2,2,2,8所得稅3,9稅后利潤11,1,1,1,1,1,1,1,10盈余公積金(10%)1,11應(yīng)付利潤12未分配利潤10,1,1,1,1,1,1,其中:借款償還13累計(jì)未分配利潤1,2,4,5,7,8,10,14EBIT15,1,2,2,2,2,2,2,15EBITDA16,1,2,2,2,2,2,2,表8-5利潤與利潤分派表單位：萬元表8-5利潤與利潤分派表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目合計(jì)123456789101現(xiàn)金流入151,14,17,20,20,20,20,20,20,產(chǎn)品銷售收入151,14,17,20,20,20,20,20,20,回收固定資產(chǎn)余值回收流動(dòng)資金2現(xiàn)金流出137,1,13,15,17,17,17,17,17,17,建設(shè)投資1,1,流動(dòng)資金經(jīng)營成本122,12,14,16,16,16,16,16,16,銷售稅金及附加增值稅10,1,1,1,1,1,1,1,1,3所得稅前凈現(xiàn)金流量13,-1,1,2,2,2,2,2,2,4累計(jì)所得稅前凈現(xiàn)金流量-1,-2,-2,1,3,6,8,10,13,5所得稅前凈現(xiàn)值6,-1,1,1,1,1,1,1,6累計(jì)所得稅前凈現(xiàn)值-1,-2,-1,1,2,4,5,6,7調(diào)整所得稅8所得稅后凈現(xiàn)金流量10,-1,1,1,1,1,1,1,2,9累計(jì)所得稅后凈現(xiàn)金流量-1,-2,-2,-1,2,4,6,7,10,10所得稅后凈現(xiàn)值4,-1,1,1,11累計(jì)所得稅后凈現(xiàn)值-1,-2,-2,-1,1,2,3,4,財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)計(jì)算指標(biāo)：稅前稅后財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率%%財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（ic=10%）6,4,靜態(tài)投資回收期表8-6項(xiàng)目現(xiàn)金流量表單位：萬元表8-6項(xiàng)目現(xiàn)金流量表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目利率123456789101年初借款本息累計(jì)2本年借款%3本年應(yīng)計(jì)利息其中：建設(shè)期利息4本年支付利息5本年償還本金6還本資金來源上年余額未分配利潤1,1,1,1,1,1,折舊費(fèi)攤銷費(fèi)借款償還期（含建設(shè)期）年表8-7借款還本付息表表8-7借款還本付息表單位：萬元社會(huì)效益分析目的實(shí)施及技術(shù)的推行，符合國家技術(shù)產(chǎn)品進(jìn)展政策。項(xiàng)目產(chǎn)品的質(zhì)量相對(duì)穩(wěn)固，特制三基色燈管顯色性好，節(jié)能成效明顯，是一般家居照明環(huán)境建設(shè)的優(yōu)先選擇。符合