金融學(xué)綜合2001試題答案

首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)2001年入學(xué)考試一、（每題3分，共15分 （）商業(yè)銀行的結(jié)算業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)（ l0．世界上第一家制商業(yè)銀行是銀行。

首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)2001年入學(xué)考試一、（每題3分，共15分貨幣供應(yīng)量：是指某個時點(diǎn)上全社會承擔(dān)流通和支付的貨幣存量?，F(xiàn)階段，我前每場價格/每股稅后利潤。這一比率便于人們權(quán)衡的成本收益，是人們做出股票投資決策時最重要的指標(biāo)之一同時市盈率還可以反映投機(jī)價值或作為新股的。：是一國通過法令對外匯的收支、結(jié)算、和使用所采取的限制措或平衡國際收支的方法有三種：①數(shù)量性：國家外匯管理機(jī)構(gòu)對外匯買限制進(jìn)口商品品種、數(shù)量和國別的目的。②成本性：國家外匯管理機(jī)構(gòu)對外匯。實(shí)行復(fù)匯率制，利用外匯成本的差異，間接影響不同商品的出口。③混合性：保險理賠：是指保險標(biāo)的因或事故損失后，保險人根據(jù)保險合同的規(guī)定，二、簡要回答下列問題（每題5分，共30分答（1再貼現(xiàn)率指買進(jìn)商業(yè)銀行所持有的未到期商業(yè)票據(jù)時所用的貼現(xiàn)利率。通過再貼現(xiàn)，向商業(yè)銀行融通，解決商業(yè)銀行短期不足。再貼現(xiàn)率是對商業(yè)銀行的貼現(xiàn)率實(shí)質(zhì)上就是向商業(yè)銀行的放款利率提高貼現(xiàn)率，就是不鼓勵商業(yè)銀行向借款，限制商業(yè)銀行的借款愿望，這就影響到商業(yè)銀行的成本和足額準(zhǔn)備金的持有量，從而影響商業(yè)銀行的融資決策。同時，商業(yè)銀行就會和提高貨幣供應(yīng)量的目的。反之，降低貼現(xiàn)率則會出現(xiàn)相反的效果。通過其他途徑籌資，不依賴于再貼現(xiàn)，則就不能有效控制貨幣供給。濟(jì)；同樣當(dāng)經(jīng)濟(jì)不振時，再低的再貼現(xiàn)率也不會促進(jìn)銀行的。（1）和競爭能力關(guān)系極大資本是銀行資本的基礎(chǔ)附屬資本則包括未公開儲備重估儲備、鑒于銀行審慎的是最低資本充足率，巴塞爾協(xié)議確定的銀行必須保持的最低資本充足率為8%，其中資本對風(fēng)險資產(chǎn)的比率不少于4%。作為商業(yè)銀行自我約束我國家的重要指標(biāo)，是保證公平競爭和銀行持續(xù)發(fā)展的重要工②有利于增強(qiáng)我國的宏觀調(diào)控力度巴塞爾協(xié)議通過規(guī)定適度的資本充足率來、③有利于推動我國銀行監(jiān)督管理的規(guī)范化巴塞爾協(xié)議是國際性的銀行監(jiān)督管施巴塞爾協(xié)議還可以促進(jìn)我國改進(jìn)模式從常規(guī)性稽核監(jiān)督向以防范為的審慎轉(zhuǎn)變，使我國的銀行系統(tǒng)化、規(guī)范化。、、發(fā)展步伐，進(jìn)一步完善現(xiàn)行的金融法律，而且本身就是促進(jìn)我國金融法制現(xiàn)代化的重、利率平價理論又分為拋補(bǔ)利率平價（coveredinterest-rateparity,CIP）和非拋補(bǔ)利率平價（uncoveredinterestparityUIP）兩種。拋補(bǔ)利率平價。假定甲國上一年期存款利率為i，乙國上同種利率為i*，即期匯率為e（直接標(biāo)價法f為一年的遠(yuǎn)期匯率。如果投資于本國則每一單位本國貨幣到期可增值為：11i)1

如果投資乙 fe

(1i*有遠(yuǎn)期合約的拋補(bǔ)方式交易時，市場會最終使利率和匯率間形成下列關(guān)系：1i

f(1i*，若記即期匯率與遠(yuǎn)期匯率的升（貼）e

feii*年后的匯率為Ee，則在乙

(1i*。如果在本 市場上進(jìn)行相應(yīng)的操作以使兩者相同,這樣，在市場處于平衡狀態(tài)時，有下式成立：1ie

(1i*

ii*E利用非拋補(bǔ)利率平價的一般形式進(jìn)行實(shí)證檢驗(yàn)的并不多見，這是因?yàn)轭A(yù)期的匯率變動對非拋補(bǔ)率平價一般是對遠(yuǎn)期匯場的分析聯(lián)系的。（1）商業(yè)銀行的內(nèi)部風(fēng)險是指商業(yè)銀行由于自身管理方面的而可能導(dǎo)致風(fēng)險發(fā)生示哪些風(fēng)險應(yīng)該予以考慮、這些風(fēng)險的動因何在、它們的如何，這就是風(fēng)險識別。，。第二概率法概率法是指人們對某一隨機(jī)事件出現(xiàn)的可能性做出的估計(jì)。，。三、判斷（每題1.5分，共15分。在括弧內(nèi)正確的打√，錯誤的打M=BK（√開放性投資基金股權(quán)結(jié)構(gòu)是開放的投資者可以隨時也可以隨時贖回（√商業(yè)銀行的經(jīng)營原則是流動性、性和安全性（√外匯業(yè)務(wù)不等于外匯遠(yuǎn)期業(yè)務(wù)（√（×（×）商業(yè)銀行的結(jié)算業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)（√ （×l0．世界上第一家制商業(yè)銀行是銀行。（×四、論述題（每題20分，共40分，第1題必答，后2題任選1題回答）（1）公開市場操作是指在市場上公開各種債券以控制貨幣供給量及影響利率水平行為。當(dāng)要放松銀刺激經(jīng)濟(jì)央行可買進(jìn)債券以增貨幣供給當(dāng)需要遏通貨膨防止經(jīng)過熱時進(jìn)行反作公開市政策作為最重要，，不斷完善的建設(shè)、健全操作種類、加大公開市場操作的實(shí)施力度等等，近五年公開市場業(yè)務(wù)是市場化國家主要貨幣政策調(diào)控工具之一。實(shí)際上反映了動性體系，加強(qiáng)債券資產(chǎn)管理，以更好實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)。2．試述保 運(yùn)用中存在那些問題，答：所謂保險運(yùn)用，是指保險公司為擴(kuò)充保險補(bǔ)償能力社會平均利潤而利用所籌集的保險在各國資本市場上進(jìn)行的有償營運(yùn)。在此，保險公司是保險投資的主體，保險則構(gòu)成了保險投資活動中的客體，而保險投資的結(jié)果便是投資收益（盈或虧。保險公司投資的最大目標(biāo)則是通過保險的有償營運(yùn)，創(chuàng)造最大的投資價值。，保險運(yùn)用的意險運(yùn)用的意義包括以下兩點(diǎn)：既使保險公司著其他行業(yè)的利潤又使整個保險業(yè)務(wù)尤其是一些大保險公司的地位得到我國保險運(yùn)用的問中銀行存款達(dá)786億元，占可運(yùn)用的52.9%，其余大部分亦被用于國債。著7次降息保險公司投資的收益率也由10%以上降至3%左右，其實(shí)際收益水1入資本市場在投資領(lǐng)域與國際慣例接軌可以肯定的是中國的保險投資回逐步成熟，這一方面是保險業(yè)發(fā)展的需要同時也資本市場不斷發(fā)育和國家對保險投資政策（1）①強(qiáng)強(qiáng)合并且銀行并購的規(guī)模不斷擴(kuò)大。以往的并購常常是實(shí)力雄厚的大銀行收銀行之間的并購，合并涉及的金額也不斷擴(kuò)大。其中花旗銀行與旅行者的合并金額達(dá)743億；國民銀行與美洲銀行的合并，總值達(dá)616億。②跨行業(yè)合并成為新熱點(diǎn)。如花旗銀行的母機(jī)構(gòu)花旗公司同旅行家合并為花旗新成的的業(yè)務(wù)圍包含商業(yè)銀行投資銀行保險業(yè)幾乎所的金融領(lǐng)域并成為球第一業(yè)務(wù)范涵蓋最的國際服務(wù)通銀行摩根財(cái)?shù)暮喜⒁彩侨绱?。這新型的并使得銀行務(wù)日益多，廣泛涉及、和險等業(yè)務(wù)③銀行界兼并越來越多比如荷蘭國際銀行收購巴林銀行德意志銀行收購信場、改善銀行效率、追求轉(zhuǎn)移效應(yīng)，以及管理層動機(jī)等等。。③。在金融領(lǐng)域內(nèi)的廣泛運(yùn)用，是20世紀(jì)90年代以來國際銀系統(tǒng)等技術(shù)的發(fā)達(dá)與先進(jìn)程度的應(yīng)用需要大量的資本投入大銀行無疑在金。④的易致性金融和金融自由化在提高各國金融運(yùn)行效率的同時也加優(yōu)勢銀行并購這些有問題銀行可以防范和化解，穩(wěn)定