公司財(cái)務(wù)報(bào)告doc

----財(cái)務(wù)分析報(bào)告2003年12月，XX公司實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入為629,933.35萬元；營業(yè)利潤為30,831.53萬元；凈利潤為24,835.60萬元；資產(chǎn)總計(jì)為402,626.58萬元，其中：貨幣資金為77,627.80萬元，應(yīng)收賬款為12,554.81萬元，存貨為65,634.15萬元；負(fù)債合計(jì)為2,075,203,566.22萬元；股東權(quán)益合計(jì)為195,106.23萬元。一、資產(chǎn)負(fù)債狀況分析：1、資產(chǎn)變動(dòng)與結(jié)構(gòu)分析2003年12月，XX公司資產(chǎn)總額為：402,626.58萬元，比上期的289,854.37萬元，增加：38.91%。在資產(chǎn)構(gòu)成中，流動(dòng)資產(chǎn)占比：57.04%，流動(dòng)資產(chǎn)占比比較高，它的盈利能力和周轉(zhuǎn)效率對(duì)公司的經(jīng)營狀況起影響比較大；長(zhǎng)期投資占比：-0.18%，固定資產(chǎn)占比為：40.67%，固定資產(chǎn)占比比較高，它對(duì)企業(yè)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和盈利能力影響比較大；無形資產(chǎn)及其它資產(chǎn)占比：2.47%；而上期上述指標(biāo)分析別為：57.06%、-0.29%、40.38%、2.85%。從單項(xiàng)較上期相比較而言，流動(dòng)資產(chǎn)大幅增加，增加38.85%，長(zhǎng)期投資大幅增加，增加15.26%，固定資產(chǎn)大幅增加，增加39.91%，無形資產(chǎn)及其它資產(chǎn)大幅增加，增加20.26%。資產(chǎn)結(jié)構(gòu)表使項(xiàng)目爺(朽萬元今)演2002坐年董12才月昨2003翅年轉(zhuǎn)12倡月客新增隱(%)梯2002臺(tái)年占比墨%伯2003搏年占比球%蜻流動(dòng)資產(chǎn)合刑計(jì)候165,3筒91.99塞229,6匹53.24獸38.85藝%庸57.06帳%砌57.04裹%敏長(zhǎng)期投資合更計(jì)兄-837.渴60拆-709.贊81虜15.26蠢%恰-0.29緩%湯-0.18織%賞固定資產(chǎn)合孫計(jì)英117,0慎29.48棒163,7壟37.37電39.91割%危40.38盛%掃40.67暖%賣無形資產(chǎn)及費(fèi)其它資產(chǎn)合武計(jì)宿8,270包.51培9,945迷.79誠20.26簽%耳2.85%步2.47%崖遞延稅款借仆項(xiàng)盟0.00此0.00側(cè)0.00%堵0.00%皇0.00%治資產(chǎn)總計(jì)看289,8惡54.37屈402,6爹26.58干38.91辰%廟100.0械0%塑100.0眨0%編凈利潤幻16,13斑1.02唱24,83謙5.60孤53.96揪%糖濫拆總資產(chǎn)利潤鴨率塌5.50%說6.10%節(jié)10.91揪%險(xiǎn)禁由此可見，企業(yè)資產(chǎn)總額較上期上升，長(zhǎng)期資產(chǎn)增長(zhǎng)幅度大于流動(dòng)資產(chǎn)，并且凈利潤較上期上升，總資產(chǎn)利潤率較上期上升，說明企業(yè)資產(chǎn)從量上、質(zhì)上都好于上期，并且凈利潤增長(zhǎng)大于資產(chǎn)增長(zhǎng)速度，整體經(jīng)營狀況比較良好。2、流動(dòng)資產(chǎn)變動(dòng)與結(jié)構(gòu)分析流動(dòng)資產(chǎn)總額為：229,653.24萬元，比上期的165,391.99萬元，增加：38.85%。在流動(dòng)資產(chǎn)構(gòu)成中，貨幣性資產(chǎn)占比為：46.46%，應(yīng)收票據(jù)占比：2.60%，應(yīng)收款項(xiàng)占比：20.61%，存貨占比：28.58%，待攤費(fèi)用占比：1.75%，其它資產(chǎn)占比：0.00%；而上期上述指標(biāo)分析別為：56.25%、0.24%、19.93%、22.80%、0.78%、0.00%。流動(dòng)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)表耐項(xiàng)目唐(哄萬元臭)牢2002緒年奸12單月穴2003共年基12高月孔新增冬(%)糠2002批年占比協(xié)%慶2003帖年占比捕%階貨幣資金汁78,03干0.85店77,62符7.80滾-0.52葵%猜47.18代%攤33.80凳%旺短期投資邁15,00掠1.15蜘29,07丙5.79細(xì)93.82濕%挖9.07%際12.66珠%除應(yīng)收票據(jù)電393.0龍0照5,963靈.35室1417.喝39%許0.24%離2.60%綁應(yīng)收股利羽0.00略0.00僑0.00%朗0.00%倍0.00%和應(yīng)收利息鍛0.00節(jié)0.00射0.00%靈0.00%懇0.00%耗應(yīng)收賬款渣9,099菠.39詳12,55攪4.81繁37.97稻%進(jìn)5.50%金5.47%壘其他應(yīng)收款跌19,21考4.96料25,05跳4.58井30.39魄%姿11.62襯%呼10.91燃%濾預(yù)付賬款念4,654丘.02料9,725浮.02胃108.9縱6%繭2.81%姥4.24%碧應(yīng)收補(bǔ)貼款呢0.00然0.00余0.00%留0.00%糟0.00%斧存貨送37,71吩5.68遍65,63胡4.15戴74.02姥%于22.80何%撇28.58甲%俘待攤費(fèi)用械1,282女.93盆4,017輪.74剖213.1費(fèi)7%漏0.78%裁1.75%劉一年內(nèi)到期純的長(zhǎng)期債權(quán)星投資亞0.00司0.00咬0.00%渾0.00%潤0.00%陽其他流動(dòng)資眨產(chǎn)訴0.00澆0.00助0.00%悟0.00%神0.00%解流動(dòng)資產(chǎn)合裁計(jì)邪165,3巧91.99榴229,6銹53.24貪38.85道%竟100.0損0%柿100.0程0%紀(jì)主營業(yè)務(wù)收隱入稀401,0單09.24撥629,9羊33.35餃57.09獻(xiàn)%石丙奔流動(dòng)資產(chǎn)周盲轉(zhuǎn)率固4.12衛(wèi)4.49擇8.93%廚黑縱觀流動(dòng)資產(chǎn)變化可以看出：企業(yè)待攤費(fèi)用增長(zhǎng)幅度大于流動(dòng)資產(chǎn)增長(zhǎng)幅度，并且也大于其它類資產(chǎn)的增長(zhǎng)幅度，說明企業(yè)待攤費(fèi)用增加過快，存在沒有足額待攤費(fèi)用的情況。企業(yè)在流動(dòng)資產(chǎn)增加的同時(shí)，銷售收入也增加，并且增幅大于流動(dòng)資產(chǎn)，流動(dòng)資產(chǎn)經(jīng)營質(zhì)量較上期提高較多。鏡3簡(jiǎn)、應(yīng)收款項(xiàng)梢變動(dòng)分析展苗在應(yīng)收款項(xiàng)觸項(xiàng)目分析中達(dá)，可以看出盈應(yīng)收賬款為市12,55選4.81進(jìn)萬元，占比肌26.52籍%例，其他應(yīng)收孤款為稅25,05喪4.58癢萬元，占比簡(jiǎn)52.93聚%罪，預(yù)付賬款蘆為忠9,725柿.02柱萬元，占比側(cè)20.55復(fù)%灶；而上期上殖述指標(biāo)分析曾別為：為帳9,09轎9.39躁萬元，占比搖27.60卡%西、為肢19,21飾4.96轟萬元，占比溪58.28勒%紀(jì)、為磚4,654請(qǐng).02剪萬元，占比猶14.12股%所。弓散從單項(xiàng)較上幸期相比較而極言，應(yīng)收賬陳款大幅增加冶，增加筒37.97門%毀、其他應(yīng)收菌款大幅增加匆，增加概30.39釣%惑、，預(yù)付賬麗款大幅增加島，增加繁108.9恥6%更。方應(yīng)收款項(xiàng)變秘化表鳴項(xiàng)目每(往萬元棚)炭2002筆年壺12因月羞2003攤年厭12俊月圓新增穩(wěn)(%)云2002尿年占比忽%節(jié)2003巷年占比蔥%腫應(yīng)收賬款纖9,099加.39光12,55爸4.81雪37.97眨%盤27.60秋%暫26.52棒%速其他應(yīng)收款獲19,21爪4.96昂25,05雄4.58處30.39姥%脂58.28犧%坡52.93確%掩預(yù)付賬款丈4,654異.02吸9,725督.02巾108.9輕6%林14.12反%嗓20.55還%襯應(yīng)收款項(xiàng)合第計(jì)多32,96劇8.37折47,33跨4.41遣43.58難%綿100.0扣0%賣100.0銜0%晌主營業(yè)務(wù)收鄰入傅401,0奮09.24深629,9止33.35兆57.09籮%釋閑垂鳥通過分析可絹以看出：在圓應(yīng)收款項(xiàng)占時(shí)比中，其它棋應(yīng)收款為塊53.00雁%幣，占比過大喚，有可能存吃在上級(jí)單位村占用款問題貓或調(diào)節(jié)利潤維的問題；應(yīng)腫收賬款的變饞動(dòng)幅度與主鵲營業(yè)務(wù)收入瞇變動(dòng)相符，晚與銷售收入逝變化協(xié)調(diào)。鹿4笨、存貨變動(dòng)畏分析育潑在存貨搭配房分析中，可悶以看出存貨鄙為宴6.56傾萬元，主營袋業(yè)務(wù)成本為跟42.74呢萬元；而上蘇期上述指標(biāo)霧分析別為：湯為管3.77昂萬元、為鞠26.75鐘萬元。郵榜從單項(xiàng)較上冬期相比較而得言，存貨大覆幅增加，增閣加引74.02木%薄，主營業(yè)務(wù)忘成本大幅增竊加，增加感59.75而%罷。存貨變化表隊(duì)項(xiàng)目名稱島2002欣年千12織月驗(yàn)2003鈔年李12勢(shì)月眉新增拼%患存貨撥3.77仰6.56闖74.02幼%鍵主營業(yè)務(wù)成理本端26.75寄42.74珠59.75被%靠毛利率竟32.80鼓%鑄31鄰.70%蹄-3.35澇%君周轉(zhuǎn)率注7.87古8.27認(rèn)5.14%滾喂通過毛利率長(zhǎng)及周轉(zhuǎn)率的削變化分析，稼可以看出企住業(yè)毛利率的勉下降，促進(jìn)蛾了存貨的加讀速周轉(zhuǎn)，說零明市場(chǎng)上的直同類產(chǎn)品已亡經(jīng)處于相對(duì)級(jí)的過剩狀態(tài)論，降價(jià)是可瑞以帶動(dòng)市場(chǎng)刺購買者的購綠買欲望的。雪企業(yè)可以充役分利用當(dāng)前興的時(shí)機(jī)，進(jìn)鎮(zhèn)一步鞏固已璃取得的成績(jī)耗；另外通過創(chuàng)存貨的搭配拉分析可以看臉出：企業(yè)存廈貨的增加是士主營業(yè)務(wù)成禁本的哲1.2要倍，增幅過皆大，與主營盟業(yè)務(wù)成本變折化不協(xié)調(diào)，顛有可以企業(yè)蒸原材料采購恥過多。賽5慧、固定資產(chǎn)冠變動(dòng)與結(jié)構(gòu)正分析天兆固定資產(chǎn)總寇額為：柄163,7獄37.37微萬元，比上至期的錢117,0減29.48盒萬元，增加敞：雄39.91材%和。在固定資懷產(chǎn)構(gòu)成中，寺固定資產(chǎn)原轉(zhuǎn)價(jià)占比：鵝124.7掀3%火，累計(jì)折舊考占比：輩28.80賠%穗，固定資產(chǎn)混凈值占比：參95.93籃%屢，固定資產(chǎn)風(fēng)減值準(zhǔn)備占偵比：蝦1.51%垂，固定資產(chǎn)燭凈額占比：春94.42繁%扔，工程物資癢占比：續(xù)2.22%頂，在建工程瓶占比：醬3.36%千，固定資產(chǎn)琴清理占比：西0.00%攜；而上期上趁述指標(biāo)分析美別為：種108.6鞠0%撇、套28.33頁%蒸、么80.27朝%勺、醫(yī)0.21%炭攻、溫80.07洗%切、透5.12%復(fù)搬、益14.81賀%彈、榆0.00%條車。塌帆從單項(xiàng)較上伶期相比較而過言：固定資網(wǎng)產(chǎn)原價(jià)大幅字增加，增加蘿60.68葛%提；累計(jì)折舊漿大幅增加，豆增加沒42.21釀%生；固定資產(chǎn)瞇凈值大幅增拾加，增加部67.20禍%撿；固定資產(chǎn)蓄減值準(zhǔn)備大買幅增加，增傾加蔥921.7秧1%怖；固定資產(chǎn)急凈額大幅增篇加，增加慨64.99催%餐；工程物資擇大幅減少，雷減少天39.37甩%亮；在建工程劃大幅減少，蒙減少搶68.25涌%秋；固定資產(chǎn)凱清理基本上奇沒有變化。趨固定資產(chǎn)結(jié)列構(gòu)表舟項(xiàng)目來(典萬元駝)旅2002虜年凳12修月紫2003系年央12高月刪新增繞(%)魂2002戚年占比問%求2003爪年占比功%值固定資產(chǎn)原節(jié)價(jià)顯127,0復(fù)97.66競(jìng)204,2舌25.00姿60.68與%急108.6檔0%牛124.7徑3%嘩累計(jì)折舊意33,15海3.20罪47,14鋪7.56充42.21已%桂28.33慢%牙28.80議%掀固定資產(chǎn)凈罵值沖93,94雙4.46臭157,0耀77.45鞏67.20瞞%販80.27桿%螺95.93游%賴固定資產(chǎn)減集值準(zhǔn)備么242.4越0滴2,476塘.62以921.7湖1%老0.21%懸1.51%駁固定資產(chǎn)凈否額往93,70疊2.06街154,6征00.83鼠64.99灣%浩80.07穴%核94.42篇%義工程物資他5,990暫.24億3,631殘.87臟-39.3濾7%魚5.12%嶼2.22%陶在建工程被17,33益7.17加5,504蜜.6舊7拌-68.2下5%慘14.81虧%倉3.36%散固定資產(chǎn)清璃理掙0.00寄0.00岔0.00%傾0.00%里0.00%沉固定資產(chǎn)合頁計(jì)伸117,0奇29.48藝163,7闖37.37瑞39.91杠%弊100.0邀0%膊100.0兔0%組主營業(yè)務(wù)收辣入賀401,0麻09.24諸629,9班33.35局57.09旱%型啦給固定資產(chǎn)周曾轉(zhuǎn)率頭4.12灘4.49蔽8.93%桑否裁吸由此可見，記企業(yè)固定資約產(chǎn)總額較上梢期上升，并留且主營業(yè)務(wù)庸收入較上期慶上升，固定艱資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率幫較上期上升定，說明企業(yè)熱資產(chǎn)從量上慎、質(zhì)上都好酸于上期，并須且主營業(yè)務(wù)此收入增長(zhǎng)大淺于固定資產(chǎn)兔增長(zhǎng)速度，邪固定資產(chǎn)利斤用情況比較灌良好；另外鼻從折舊效率忌上也可以看售出，本期固嬸定資產(chǎn)折舊夜產(chǎn)出率保持舞不變。胸6虜、資本結(jié)構(gòu)間變動(dòng)與結(jié)構(gòu)鳴分析鄰日負(fù)債總額為萄：菠207,3客27.74谷萬元，比上治期增加滅79.66資%繩：所有者權(quán)硬益為：騎195,1疼06.23遷萬元；比上丟期增加造11.96姨%虛。在資金來究源構(gòu)成中，切流動(dòng)負(fù)債占稻比：屈39.88移%強(qiáng)，長(zhǎng)期負(fù)債姥占比：吩11.62狂%州，所有者權(quán)座益占比：羅48.46呆%句；而上期上園述指標(biāo)分析愿別為：任33.76卷%悉、愁6.05%咐澇、他60.12正%堪。邊苦從單項(xiàng)較上悔期相比較而固言，流動(dòng)負(fù)辦債大幅增加讓，增加棗64.08模%膽，長(zhǎng)期負(fù)債貓大幅增加，司增加信166.5僻7%啞，所有者權(quán)褲益大幅增加帶，增加洋11.96看%體。萬資金來源結(jié)男構(gòu)表狗項(xiàng)目孫(臥萬元奇)鏈2002主年竿12潤月隙2003剖年砌12怕月列新增們(%)右2002熄年占比央%沖2003倚年占比焦%錫流動(dòng)負(fù)債合墳計(jì)歷97,85禾0.74鍋160,5抹55.21柳64.08駕%喬33.76棉%出39.88辛%積長(zhǎng)期負(fù)債合嬌計(jì)莫17,54逢6.14津46,77尋2.53熔166.5床7%逢6.05%肉11.62慣%曉股東權(quán)益合她計(jì)轟174,2南63.11婆195,1振06.23牙11航.96%訴60.12兄%女48.46俘%崗負(fù)債和股東耐權(quán)益總計(jì)平289,8殺54.37正402,6編26.58王38.91旅%閉100.0估0%牢100.0剃0%朱禁由此可見，距長(zhǎng)期資本增下長(zhǎng)幅度大于握流動(dòng)負(fù)債，絡(luò)說明企業(yè)長(zhǎng)船期融資活動(dòng)咬增加，整體綱資金形勢(shì)比哪較穩(wěn)定。序竊7虛、流動(dòng)負(fù)債舌變動(dòng)與結(jié)構(gòu)描分析炎倆流動(dòng)負(fù)債總宅額為：摔160,5動(dòng)55.21潮萬元，較上芽期增加：小64.08雕%身。在流動(dòng)負(fù)廈債構(gòu)成中，挨營業(yè)性負(fù)債羅占比：簡(jiǎn)84.34璃%虜，融資性負(fù)潮債占比：靈15.66隙%冷；而上期上屯述指標(biāo)分析煉別為：浪94.22許%達(dá)、銅5.78%嗚彈。旺流動(dòng)負(fù)債結(jié)霧構(gòu)表清項(xiàng)目須(敘萬元思)襖2002捷年惱12洲月參2003像年夠12臨月欄新增榆(%)伏2002銅年占比蒸%傲2003孫年占比掃%斗短期借款會(huì)5,230較.00支23,83坡5.53艱355.7厘5%督5.35%餡14.85糠%意應(yīng)付票據(jù)古9,527刃.84霧8,035仰.65呈-15.6刊6%稠9.74%段5.01%神應(yīng)付賬款踢42,96笑8.05商66,59退5.53著54.99購%昏43.91擾%豪41.48壽%槐預(yù)收賬款瞧5,409百.51醫(yī)9,649籠.74杰78.39籌%慶5.53%笛6.01%布應(yīng)付工資筐8,165記.60蓋11,05盈2.94雹35滑.36%呼8.35%輔6.88%破應(yīng)付福利費(fèi)省4,352喊.76胳5,221飯.63婦19.96澇%務(wù)4.45%從3.25%組應(yīng)付股利沒4,971僵.88仁1,030嗚.05尺-79.2朗8%零5.08%騎0.64%瓦應(yīng)交稅金籮466.5果1領(lǐng)2,774鞠.99合494.8示4%隸0.48%玻1.73%黑其它應(yīng)交款放49.77譽(yù)168.6稍1往238.7倆8%貿(mào)0.05%遺0.11%泳其它應(yīng)付款哥16,00威4.64杯30,85很4.67死92.79彎%縫16.36割%姐19.22貢%腔預(yù)提費(fèi)用吸282.1世9侮35.86右-8睡7.29%溉0.29%與0.02%期預(yù)計(jì)負(fù)債鉆0.00術(shù)0.00河0.00%讓0.00%形0.00%劑一年內(nèi)到期址的長(zhǎng)期負(fù)債兩422.0虛0殘1,300煉.00著208.0墻6%呈0.43%釘0.81%序其它流動(dòng)負(fù)慮債私0.00戚0.00竄0.00%殖0.00%蟲0.00%緩流動(dòng)負(fù)債合奧計(jì)曬97,85剪0.74浪160,5垂55.21慢64.08溪%宴100.0尊0%旋100.0侄0%釋甩縱觀流動(dòng)負(fù)錄債變化可以顧看出：企業(yè)承營業(yè)性負(fù)債座增長(zhǎng)幅度大匹于流動(dòng)負(fù)債茫增長(zhǎng)幅度，窯并且也大于叔融資類負(fù)債戶的增長(zhǎng)幅度雕，說明企業(yè)倒短期資金來泊源中營業(yè)性恩質(zhì)負(fù)債增加度，對(duì)外欠款河增多，資金湯壓力較上期更增大。腿8新、長(zhǎng)期資本挽變動(dòng)與結(jié)構(gòu)侮分析慮船長(zhǎng)期資本總預(yù)額為：隙241,8偷78.76賢萬元，比上求期的搬191,8錯(cuò)09.25傲萬元，增加肚：因26.10晴%竊。在長(zhǎng)期資嬸本構(gòu)成中，李長(zhǎng)期借款占辟比：煌6.99%醉，應(yīng)付債券茅占比：戴0.00%侮，長(zhǎng)期應(yīng)付雕款占比：仿0.00%籃，專項(xiàng)應(yīng)付謊款占比：奇1.39%裂，其他長(zhǎng)期根負(fù)債占比：屯10.96奉5%扎，股本凈額匯占比：憂16.17脆6%講，資本公積斗占比：謀41.31五0%掃，盈余公積左占比：燃11.64堆9%識(shí)，未分配利棗潤占比：敬11.52季8%框；而上期上鄭述指標(biāo)分析堤別為：坦3.10%檢苗、孫0.0姨0%報(bào)、蔽0.00%餡晃、漁0.09%虹忍、游5.963絕%出、租10.19管9%仿、掃61.82伐1%士、聲11.57逐1%間、潔7.260濃%盒。貸鵲從單項(xiàng)較上梳期相比較而貸言，長(zhǎng)期借仔款占比：大歐幅增加，增莊加妖184.2同3%鳳，應(yīng)付債券倒占比：基本將上沒有變化粉，長(zhǎng)期應(yīng)付盯款占比：基偷本上沒有變粱化，專項(xiàng)應(yīng)我付款占比：鐘大幅增加，權(quán)增加中1944.覆72%嬌，其他長(zhǎng)期減負(fù)債占比：肉大幅增加，保增加禍131.8踩9%貸，股本凈額叫占比：大幅織增加，增加舒100.0緞0%樸，資本公積危占比：大幅率減少，減少嚷15.74關(guān)%擔(dān)，盈余公積劉占比：大幅帽增加，增加借26.95辰%租，未分配利閉潤占比：大溝幅增加，增爸加忍100.2他3%皂。礎(chǔ)長(zhǎng)期資本結(jié)決構(gòu)表咽項(xiàng)目斗(枕萬元許)珍2002絲年吉12診月庭2003惕年爬12喚月闊新增兄(%)夏2002灘年占比意%似2003夾年占比堡%蹈長(zhǎng)期借款崗5,945研.08制16,89壘7.95嫂184.2氧3%獸3.10%喘6.99%診應(yīng)付債券爽0.00鎖0.00洲0.00%虧0.00%丹0.00%模長(zhǎng)期應(yīng)付款突0.00喂0.00黎0.00%壺0.00%得0.00%虜專項(xiàng)應(yīng)付款挎164.0穿0殼3,353處.34恨1944.餃72%騎0.09%魔1.39%門其他長(zhǎng)期負(fù)軟債進(jìn)11,43聞7.06貓26,52寇1.24順131.8嘆9%邊5.96%條10.97基%質(zhì)股本凈額妨19,56席3.25撕39,12掩6.50史100.0壁0%糖10.20董%暫16.18呼%勤資本公積拾118,5絡(luò)79.10愿99,92槳0.11欄-15.7策4%用61.82光%燃41.31驅(qū)%賠盈余公積掏22,19鞋4.74擇28,17間5.40拍26.95吩%父11.57羨%免11.65探%阿未分配利潤做13,92奇6.02嬸27,88醫(yī)4.22旱100.2舌3%組7.26%植11.53綿%結(jié)長(zhǎng)期資本合疼計(jì)箭191,8乒09.25母241,8替78.76卵26.10程%薄100.0牛0%顏100.0顧0%渣凈資產(chǎn)收益劑率易9.20%窄12.70躁%渴38.04浮%棟剛汁長(zhǎng)期資產(chǎn)適青合率兵165.0核0%遭148.3務(wù)0%為-10.1堆2%妙慎飄兔由此可見，膝企業(yè)長(zhǎng)期資留本總額較上協(xié)期上升，并挑且主營業(yè)務(wù)稀收入較上期引上升，凈資照產(chǎn)收益率較棟上期上升，干說明企業(yè)資案產(chǎn)從量上、造質(zhì)上都好于押上期，并且辜盈利增長(zhǎng)大汪于長(zhǎng)期資本喜增長(zhǎng)速度，蘇長(zhǎng)期資本利秩用情況比較首良好；另外貸企業(yè)的長(zhǎng)期庫資產(chǎn)的資金忘全部來自長(zhǎng)示期資本，但萄是比上期下陶降，采取了真比較保守的噸資本組合方尺式；由于盈帶利能力的增奪加，建議企籌業(yè)可繼續(xù)以險(xiǎn)改變現(xiàn)在的達(dá)資本組合，提采取適當(dāng)比狠較適中的組宋合方式，進(jìn)搖一步增加盈灌利能力。瓜二、利潤狀寧況分析：蚊1響、實(shí)現(xiàn)利潤貍分析賠2情003紅年恭12俊月，XX公害司主營業(yè)務(wù)靠收入為：祝629,9幟33.35鴉萬元，乓丑較上期增加社：僅57.09捕%住，凈利潤為漫：盒24,83偏5.60孫萬元，所得殺稅為：惜7,053避.54經(jīng)萬元；在利備潤來源構(gòu)成撥中，主營業(yè)解務(wù)利潤占比務(wù)：隊(duì)31.71突%列，營業(yè)利潤春占比：霸4.89%熱，利潤總額捧占比：稠5.06%腰，凈利潤占迷比：甚3.94%減；而上期上與述指標(biāo)分析另別為：堤32.88雕%浴、露5.50%恭怕、駐5.32%鬧陶、柴4.02%隊(duì)付。讓塵本期主營務(wù)趟收入上升，求但銷售毛利桿率下降，說篩明企業(yè)采取然了降低產(chǎn)品極的整體市場(chǎng)至價(jià)格以換取蝕增加市場(chǎng)份交額做法，并剝且銷售成本床沒有得到相嫩應(yīng)控制，上這升；本期企準(zhǔn)業(yè)盈利能力青比較穩(wěn)定，頌狀況比較好翅。本期同口彩徑營業(yè)利潤凡為毯82,00酸4.65馬萬元，經(jīng)營爆活動(dòng)現(xiàn)金凈拋流量為鉛50,99吧4.98帝萬元，差額茄為事31,00協(xié)9.67欄萬元，利潤艦質(zhì)量非常低仗，實(shí)虧比較木利害。噴限從單項(xiàng)較上沒期相比較而農(nóng)言，主營業(yè)童務(wù)收入大幅醉增加，增加雄57.09壟%吸，主營業(yè)務(wù)液利潤大幅增全加，增加駐51.46恐%臂，營業(yè)利潤葡大幅增加，煩增加歲39.75脆%碼，利潤總額盼大幅增加，滴增加巷49.48反%聞，凈利潤大束幅增加，增蜻加銹53.96佛%匆。利潤結(jié)構(gòu)表血項(xiàng)目防(祝萬元諸)艷2002拆年總12昏月山2003嬌年獨(dú)12在月繼新增笛(%)簽2002增年占比杰%種2003綢年占比罩%緊主營業(yè)務(wù)收索入膠401,0妨09.24枯629,9勢(shì)33.35睜57.09埋%她100.0扇0%投100.0朽0%去主營業(yè)務(wù)成癢本詢267,5疑38.40調(diào)427,3階89.32點(diǎn)59.75懂%代66.72喪%撐67.85輛%勁主營業(yè)務(wù)稅慮金及附加縫1,609肥.89肉2,823弊.43賠75.38互%究0.40%等0.45%正主營業(yè)務(wù)利表潤振131,8步60.95竭199,7遍20.61倘51.4踩6%遮32.88滔%枝31.71采%烤其他業(yè)務(wù)利迎潤酸972.9慚9折927.8懼5證-4.64誓%丟0.24%貸0.15%煤營業(yè)費(fèi)用止90,30呼3.14功139,0子61.65棉53.99讀%合22.52怨%膜22.08攔%嗽管理費(fèi)用樓20,20窯8.54胳29,62交1.95日46.58就%急5.04%偏4.70%講財(cái)務(wù)費(fèi)用耗260.4揭4切1,133你.32優(yōu)335.1剪6%虧0.07%炒0.18%傲營業(yè)利潤魔22,06解1.81懲30,83悔1.53錫39.75爺%濟(jì)5.50%然4.89%碰投資收益渡-49.0究9朋26.51尺154.0斑0%旺-0.01淚%糧0.00%毀補(bǔ)貼收入扛459.1粘9遣1,089兔.80駝137.3棋3%努0.12%芝0.17%喊營業(yè)外收入鞠838.9裁2劍1,148招.56永36.91椒%尚0.21%駝0.18%疑營業(yè)外支出竭1,976位.98層1,207械.25士-38.9令4%合0.49%抗0.19%鼠利潤總額與21,33黑3.84搞31,88食9.15隙49.48理%條5.32%住5.06%閑所得稅尸5,202孟.82把7,053抓.54仇35.57急%只1.30%斑1.12%遍凈利潤廚16,13舉1.02沸24,狀835.6勾0界53.96艦%們4.02%箭3.94%論銷售毛利率五32.80挎%唱31.70脅%誘-3.35繪%俊執(zhí)乏核縱觀利潤結(jié)驟構(gòu)變化可以舅看出：企業(yè)溉主營業(yè)務(wù)收階入增長(zhǎng)幅度臥大于凈利潤選增長(zhǎng)幅度，豆并且也大于皮其它利潤增目長(zhǎng)幅度，說啦明企業(yè)主營椅業(yè)收入的增咸長(zhǎng)沒有同比暮率轉(zhuǎn)化為凈堂利潤，還需散進(jìn)一步減少平影響凈利潤騎增長(zhǎng)的因素糠。喉2流、收入情況魯分析稻枝在收入構(gòu)成顛中，收入總爬額為：匙633,1羽26.07翠萬元，較上對(duì)期增加：原57.01萬%涌；其中主營狹業(yè)務(wù)收入占方比：尚99.64睛%麥，投資收益攏占比：廊0.00%某，營業(yè)外收填入占比含0.圈35%蔬；而上期上潤述指標(biāo)分析倘別為：楊99.69仍%令、搬-0.01畏%慘、鎮(zhèn)0.32%郊敬。傾錯(cuò)從現(xiàn)金回籠見情況來看：敵本期銷售現(xiàn)膜金回籠大于霞110%伙，銷售工作渠正常，現(xiàn)金爬回籠比較及訴時(shí)。遍年從單項(xiàng)較上著期相比較而愁言，主營業(yè)液務(wù)收入大幅張?jiān)黾?，增加?6.94彩%某，投資收益棍大幅增加，借增加餡154.0摸0%穿，營業(yè)外收止入大幅增加匪，增加鐘72.43狗%憤。收入結(jié)構(gòu)表咽項(xiàng)目妙(歌萬元完)膊2002童年親12材月建2003手年銀12視月壩新增涉(%)脂2002傷年占比蘋%迷2003灣年占比貫%鋸主營業(yè)務(wù)收頓入逗401,0征09.24叮629,9毀33.35私57.09臘%努99.45水%繼99.50悟%需其他業(yè)務(wù)利勺潤絮972.9暑9孔927.8洲5濁-4.64嬌%巷0.24%哈0.15%馳投資收益文-49.0堪9宣26.51把154.0宣0%蒼-0.01梅%葉0.00%耳補(bǔ)貼收入邀459.1甜9沿1,089總.80做137.3恰3%斃0.11%回0.17%戚營業(yè)外收入醬838.9鹽2訂1,148奶.56沸36.91鳴%麻0.21%隸0.18%炭收入總計(jì)載403,2般31.25忌633,1錯(cuò)26.07奶57.01北%稱100.0絹0%奮100.0洋0%解負(fù)縱觀收入結(jié)抹構(gòu)變化可以伸看出：企業(yè)應(yīng)收入來源主范要以營業(yè)收鹽入為主，經(jīng)懸營正常。但顯投資收益及醒營業(yè)外收入寄增長(zhǎng)速度超筆過主營業(yè)收掀入增長(zhǎng)速度來，值得引起澆關(guān)注。寧3透、支出情況艇分析落協(xié)在支出構(gòu)成嘩中，支出總?cè)李~為：孩608,2壓90.46養(yǎng)萬元，較上槍期增加：凈57.14棄%愧；其中主營給業(yè)務(wù)成本及斃稅金占比：鹿70.73葬%年，經(jīng)營管理征成本占比：輪27.92異%柱，營業(yè)外支宅出占比市0.20%視；而上期上趙述指標(biāo)分析選別為：埋69.53獄%眉、昆28.62燭%攝、寬0.51%靜既。壁鄭本期固定成旱本占比為刊6.12%擇，上期為礎(chǔ)6.43%描，較上期下閉降曠0.31%字。暴季從現(xiàn)金支出愧情況來看：調(diào)本期采購現(xiàn)餃金支出率大然于吉11喉0%代，采購工作桿不正常，采肉購現(xiàn)金支出伴比較多。梨然從單項(xiàng)較上確期相比較而冤言，主營業(yè)門務(wù)支出大幅批增加，增加露59.84擁%溝，經(jīng)營管理箱成本大幅增便加，增加鄉(xiāng)53.30徑%不，營業(yè)外支刃出大幅下降嗚，下降起38.94釋%轉(zhuǎn)。支出結(jié)構(gòu)表毯項(xiàng)目絕(緊萬元宮)少2002熟年灑12劫月懲2003紗年肺12狗月爐新增面(%)夏2002罩年占比滑%菠2003患年占比乎%短主營業(yè)務(wù)成臣本壇267,5賭38.40狡427,3喚89.32波59.75噸%定69.11溪%穩(wěn)70.26減%嗚主營業(yè)務(wù)稅妄金及附加包1,609特.89史2,823川.43美75.38鼠%廟0.42%迫0.46%刺營業(yè)費(fèi)用色90,30水3.14穴139,0鋤61.65點(diǎn)53.99趴%聞23.33收%福22.86桐%謠管理費(fèi)用痕20,20走8.54些29,62晶1.95籠46.58馳%弟5.22%姨4.87%而財(cái)務(wù)費(fèi)用浮260.4贊4疾1,133貪.32噴335.1批6%廊0.07%睛0.19%盆營業(yè)外支出州1,976形.98謀1,207診.25越-38.9鴉4%貝0.51%踐0.20%泄所得稅熊5,202搜.82新7,053常.54王35.57吸%枕1.34%內(nèi)1.16%路支出總計(jì)悟387,1妙00.21肌608,2嗓90.46褲57.14來%圖100.0助0%輝100.0采0%凡船縱觀支出結(jié)郵構(gòu)變化可以全看出：企業(yè)權(quán)支出主要以逝營業(yè)支出及恭稅金為主，那支出結(jié)構(gòu)正重常。筒4響、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)脖分析餓絹在經(jīng)營費(fèi)用將項(xiàng)目分析中揮，可以看出綁營業(yè)費(fèi)用為浴139,0表61.65替萬元，占比蔽81.89蹲%吃，管理費(fèi)用義為證29,62稈1.95附萬元，占比援17.44史%撓，財(cái)務(wù)費(fèi)用男為揭1,133績(jī).32路萬元，占比掃0.67%謠；而上期上臉述指標(biāo)分析乒別為：為讓90,30逗3.14仙萬元，占比碧81.52感%際、為鈔20,20舍8.54禁萬元，占比水18.24駁%畫、為司260.4鳴4滿萬元，占比兩0.24%注良。恰秀從單項(xiàng)較上誼期相比較而加言，營業(yè)費(fèi)機(jī)用大幅增加胃，增加洗53.99企%薯、管理費(fèi)用敢大幅增加，趕增加謹(jǐn)46.58頁%乒、，財(cái)務(wù)費(fèi)體用大幅增加近，增加猶335.1他6%筒。秒經(jīng)營費(fèi)用變毫化表盜項(xiàng)目捷(解萬元合)偷2002貨年己12坡月尤2003返年歪12祝月泡新增表(%)租2002餅?zāi)暾急染V%劍2003號(hào)年占比駛%幟營業(yè)費(fèi)用慶90,30即3.14始139,0磁61.65脂53.99批%撐81.52水%狡81.89標(biāo)%立管理費(fèi)用里20,20貪8.54蝕29,62胳1.95麥46.58付%蜂18.24貨%忌17.44攪%賞財(cái)務(wù)費(fèi)用犧260.4逝4棗1,133言.32想335.1豎6%欲0.24%稅0.克67%間費(fèi)用合計(jì)始110,7遣72.12笨169,8輸16.92忍53.30綢%朋100.0召0%攪100.0喪0%橡主營業(yè)務(wù)收儀入血0.00左629,9拳33.35落0.00%喇陜戶經(jīng)營平衡收沫入級(jí)0.00予535,7麻00.06盆0.00%喚紗軍愈縱觀本期經(jīng)室營費(fèi)用的變湯化可以看出溝：營業(yè)費(fèi)用舍的減少幅度然大于主營業(yè)莊務(wù)收入的減體少幅度，企悉業(yè)在控制營殘業(yè)費(fèi)用的支爺出取得了不筆錯(cuò)的成績(jī)；饞管理費(fèi)用的壯減少幅度大贊于主營業(yè)務(wù)桑收入的減少撐幅度，企業(yè)助在控制管理揮費(fèi)用的支出擇取得了不錯(cuò)療的成績(jī)；財(cái)曬務(wù)費(fèi)用的減故少幅度大于猶主營業(yè)務(wù)收招入的減少幅爆度，企業(yè)在睛控制財(cái)務(wù)費(fèi)遷用的支出取哄得了不錯(cuò)的嘆成績(jī)。氣笑本期企業(yè)的從經(jīng)營平衡收凝入為址535,7羅00.06廳萬元，比上絞期增加鍬0.00%細(xì)；如果本年秋企業(yè)主營業(yè)成務(wù)收入低于茫此，將會(huì)虧洪損。經(jīng)營安快全率為銜17.59部%胃，只要企業(yè)薄銷售下降不巷低于榆94,23曾3.29伴萬元，自身享經(jīng)營還會(huì)有矛盈利。經(jīng)營俯安全水平值臉得關(guān)注，抵此抗銷售下降趣的能力比較膨差。崖5摔、利潤敏感兄性分析巴撞本期實(shí)現(xiàn)利犬潤總額為姓31,88狹9.15圾，比上期大河幅增加，增檢加贈(zèng)49.48謎%匯；主要受以芝下因素影響暮：主營業(yè)務(wù)腥收入為授401,0擴(kuò)09.24枕萬元，新增掙57.1慎0%籌，主營業(yè)務(wù)縣成本為店267,5秒38.40蟻萬元，新增炮59.70鷹%慕，主營業(yè)務(wù)紹稅金及附加售為浙1,609搖.89繁萬元，新增動(dòng)75.40譯%其，其他業(yè)務(wù)青利潤為狹972.9叔9冶萬元，下降姜4.60%熊，營業(yè)費(fèi)用拴為駛90,30特3.14凡萬元，新增亂54.00邪%督，管理費(fèi)用銅為療20,20府8.54紋萬元，新增興46.60拋%宏，財(cái)務(wù)費(fèi)用肥為傭260.4津4葡萬元，新增輝335.2燒0%輪，投資收益軌為河-49.0敗9發(fā)萬元，新增受154.0方0%績(jī)，補(bǔ)貼收入夜為炕459.1鹿9蛋萬元，新增仙137.3汁0%染，營業(yè)外收椅入為密838.9己2勁萬元，新增棚36.90絕%森，營業(yè)外支幕出為戶1,976均.98閃萬元，下降俊38.些90%禾。務(wù)利潤敏感影攀響變化表網(wǎng)項(xiàng)目名稱坊2002多年優(yōu)12鄙月膽2003奧年盛12報(bào)月續(xù)新增傲%坡主營業(yè)務(wù)收蛛入你401,0滾09.24經(jīng)629,9牲33.35虛57.09炮%墊主營業(yè)務(wù)成艦本岔267,5貍38.40巧427,3菌89.32裝59.75層%且主營業(yè)務(wù)稅謎金及附加牧1,609早.89出2,823帖.43舌75.38故%蒼其他業(yè)務(wù)利呈潤除972.9自9吧927.8碰5成-4.64妻%私營業(yè)費(fèi)用躁90,30習(xí)3.14律139,0處61.65犁53.99量%靈管理費(fèi)用鎖20,20濁8.54概29,62辨1.95喚46.58帝%戰(zhàn)財(cái)務(wù)費(fèi)用蠟260.4訊4撒1,133刻.32幟335.1粗6%挪投資收益職-49.0凈9盟26.51豐154.0婆0%位補(bǔ)貼收入雕459.1肝9版1,089游.80秋137.3冬3%么營業(yè)外收入世838.9弱2拆1,148她.56圖36.91稼%疏營業(yè)外支出怠1,976溉.98唇1,207在.25疲-38.9餓4%緒利潤總額臟21,33訂3.84努31,88鴉9.15欺49.48鉆%表部通過影響利房潤總額各項(xiàng)陪目的敏感分鬼析可以看出斬：主營業(yè)務(wù)竿收入的敏感滴系數(shù)為癥18.79埋，主營業(yè)務(wù)卷成本的敏感堤系數(shù)為端-12.5泄5珠，主營業(yè)務(wù)殊稅金及附加燥的敏感系數(shù)雀為棕-0.08吩，其他業(yè)務(wù)板利潤的敏感祖系數(shù)為草0.05市，營業(yè)費(fèi)用咳的敏感系數(shù)雅為太-4.23扎，管理費(fèi)用預(yù)的敏感系數(shù)饑為稠-0.95鐮，財(cái)務(wù)費(fèi)用乳的敏感系數(shù)垮為貍-0.01肺，投資收益及的敏感系數(shù)憤為躬0.00丑，補(bǔ)貼收入好的敏感系數(shù)見為母0.02洞，營業(yè)外收脖入的敏感系團(tuán)數(shù)為踏0.04床，營業(yè)外支繞出的敏感系淡數(shù)為棟-0.09她。禮6造、經(jīng)營效率候分析擦蛇通過對(duì)資產(chǎn)圓負(fù)債表、利瞧潤表的綜合侵分析，可以放看到本期的禽短期負(fù)債為筋160,5狡55.21商萬元，比上節(jié)期增加悲64.08意%走，長(zhǎng)期負(fù)債濃為桌46,77紙2.53藏萬元，比上礦期增加條166.5蜜7%鼓，銷售收入遣為捏629,9丈33.35苗萬元，比上廉期增加萬57.09亮%瓣；說明企業(yè)發(fā)經(jīng)營規(guī)模的們擴(kuò)大并沒有番帶來經(jīng)濟(jì)效蠢率的同步提蠻高，負(fù)債經(jīng)晉營效果不突平出。但通過扁相關(guān)指標(biāo)分醫(yī)析，企業(yè)表未現(xiàn)與上述分看析相矛盾的葬現(xiàn)象，營業(yè)寧利潤為揭22,06遷1.81車萬元，比上養(yǎng)期增加餓39.75念%繡，流動(dòng)資產(chǎn)離率為敏57.04勞%毯，比上期減掏少稍-0.04沉%堵；流動(dòng)資產(chǎn)剃率下降，但著營業(yè)利潤上砌升，說明企紡業(yè)加速了資礎(chǔ)金周轉(zhuǎn)，創(chuàng)筍造出了更多敘的利潤。綜報(bào)上所述，企舒業(yè)在衫2003嫂年顆12卵月從資產(chǎn)負(fù)橡債表、利潤輛表及相關(guān)指捆標(biāo)分析來看電，表現(xiàn)一定般的矛盾，說朗明企業(yè)經(jīng)營似狀況不協(xié)調(diào)嗚，需要進(jìn)步染調(diào)整，經(jīng)營古管理效率需昌要得到進(jìn)一拔步的改善。軌7繁、資金需求接分析但屢鈔根據(jù)本期銷搭售實(shí)際情況堂，實(shí)現(xiàn)銷售映收入伍629,9幫33.35課萬元，采纖如果下期銷沙售收入增長(zhǎng)亂10%督，達(dá)到兆692,9毅26.68叉萬元，并保尊持本期利潤復(fù)率及利潤分羊配比例，企匙業(yè)將會(huì)出現(xiàn)峽資金剩余往42,15豐4.96巨萬元，可以漢用來再投資租；如果下期爪銷售收入減蝦少極10%崗，達(dá)到銜566,9赤40.01溉萬元，保持吼相同的利潤解率及利潤分橋配比例，企木業(yè)將會(huì)出現(xiàn)農(nóng)資金剩余粒69,96往4.28任萬元，可以羞用來再投資哭。絹三、現(xiàn)金流賄量狀況分析凝：亞1窯、現(xiàn)金流量聽表整體分析蜂2扣003雹年嬸12或月，XX公嚴(yán)司現(xiàn)金凈流僻動(dòng)量為：磨-403.盆05優(yōu)萬元，，比另上期減少苦100.8娛84%保：，其中：須現(xiàn)金收入總寒計(jì)：余812,7獲58.85傍萬元，，比恥上期增加悉36.19報(bào)4%派：，現(xiàn)金支洽出總計(jì)：役813,1炒61.90死萬元，，比鼠上期增加仇47.53頑7%齡：本期經(jīng)營跡活動(dòng)凈現(xiàn)金裹流量是惡50,99斧4.98斜萬元，投資傾活動(dòng)凈現(xiàn)金小流量是羅-80,8呀54.82盡萬元，籌資柳活動(dòng)凈現(xiàn)金件流量是扭29,45絲6.79蹤萬元；現(xiàn)金惡凈流量以經(jīng)使?fàn)I活動(dòng)凈流諸量為主。圈織在現(xiàn)金流入暈構(gòu)成中，經(jīng)疊營現(xiàn)金流入籌占比：搶91.57蔥%粗，投資現(xiàn)金椒流入占比：姓0.07%傾，融資現(xiàn)金廊流入占比：歉8.36%萌；而上期上橋述指標(biāo)分析菜別為：劉82.47更%葡、叼0.08%江彼、優(yōu)17.45難%廢；代習(xí)勇在現(xiàn)金流出喘構(gòu)成中，經(jīng)態(tài)營現(xiàn)金流出呆占比：捏85.26臨%侵，投資現(xiàn)金效流出占比：段10.01伴%脫，融資現(xiàn)金禍流出占比：葉4.732媽%害；而上期上灘述指標(biāo)分析招別為：轉(zhuǎn)81.65性%袍、膽11.97玉%碧、賺6.386末%隊(duì)；趨礦從單項(xiàng)較上梯期相比較而氧言，經(jīng)營現(xiàn)孝金流入為凍744,2她61.97疲萬元，大幅降增加，增加踐51.23加%目，現(xiàn)金流出例693,2澤66.99打萬元，大幅咐增加，增加鏡54.05比%臟，經(jīng)營活動(dòng)惰現(xiàn)金凈流量擦為農(nóng)50,99橋4.98標(biāo)萬元所漂，投資現(xiàn)金愚流入廊564.4題8洗萬元，大幅膏增加，增加童11.96溉%具，現(xiàn)金流出獅81,41挽9.30鉤萬元，大幅食增加，增加禮2耽3.46%循，投資活動(dòng)卸現(xiàn)金凈流量時(shí)為饅-80,8篇54.82潑萬元倦選，籌資現(xiàn)金扎流入家67,93框2.40喜萬元，大幅符減少，減少淚34.76逗%凍，現(xiàn)金流出酸38,47關(guān)5.61圣萬元，有所幸增加，增加搬9.31%王，融資活動(dòng)芒現(xiàn)金凈流量調(diào)為脫29,45滅6.79牲萬元警譽(yù)。捏現(xiàn)金流量結(jié)李構(gòu)表卻項(xiàng)目納(倦萬元鵝)歷2002草年揉12隆月堪2003錢年薪12嬌月夏新增區(qū)(%)假2002仁年占比喊%憑2003藏年占比業(yè)%間(怒經(jīng)營活動(dòng)遍)積現(xiàn)金流入小度計(jì)斧492,1召31.34走744,2盾61.97物51.23轉(zhuǎn)%秒82.47正%紅91.57償%江(珠經(jīng)營活動(dòng)贊)續(xù)現(xiàn)金流出小勻計(jì)焦450,0蔑13.28根693,2辛66.99饞54.06前%月81.65圓%弓85.26德%兵(杏投資活動(dòng)拆)魚現(xiàn)金流入小碧計(jì)辜504.1陽7熊564.4謊8飾11.96閱%聰0.08%答0.07%駁(角投資活動(dòng)舉)恩現(xiàn)金流出小麥計(jì)淡65,94脹5.56淡81,41應(yīng)9.30跌23.46急%輔11.97樹%我10.01蘋%覺(茄籌資活動(dòng)脈)柳現(xiàn)金流入小區(qū)計(jì)項(xiàng)104,1奸30.84漁67,93凝2.40威-34.7伸6%龜17.45口%口8.36%才(糊籌資活動(dòng)量)顆現(xiàn)金流出小止計(jì)鞠35,19龍8.04院38,47繁5.61補(bǔ)9.31%容6.39%扮4.73%仿現(xiàn)金流入總竟計(jì)姜596,7遣66.35柔812,7攪58.85叛36.19碎%炭100.0領(lǐng)0%隊(duì)100.0夸0%笑現(xiàn)金流出總沿計(jì)艙551,1堤56.88亡813,1噴61.90所47.54騙%刪100.0星0%逐100.0銀0%寸現(xiàn)金凈流量票45,60種9.47龜-403.每05障-100.仆88%機(jī)灑由此可見，東從總體上可蕉以看企業(yè)經(jīng)繳營狀況良好敘，通過籌集欠資金進(jìn)行投壟資，企業(yè)注盆重投資項(xiàng)目牙的盈利能力教。現(xiàn)金收入俱增長(zhǎng)速度小宋于現(xiàn)金支出啄速度，將會(huì)月減少企業(yè)的愧現(xiàn)金流量，微值得關(guān)注。懶2處、現(xiàn)金流入獅結(jié)構(gòu)分析顏無本期實(shí)現(xiàn)現(xiàn)婚金流入總額狗為翠812,7晨58.86各萬元，其中傲：企業(yè)通過崗銷售商品、諒提供勞務(wù)收濕到的現(xiàn)金匪490,2帥72.05尖萬元，是企擇業(yè)本期主要扮的現(xiàn)金流入百來源，約占依本期流入總繭額的錢90.63月%著；取得借款掌所收到的現(xiàn)期金海22,37僚0.00那萬元，對(duì)企獸業(yè)本期現(xiàn)金返流入有一定惕的影響，約陜占本期流入盯總額的頸7.66%煮；本期現(xiàn)金偶流入次序?yàn)椴褚越?jīng)營活動(dòng)測(cè)為主，籌資責(zé)活動(dòng)流入其讓次，投資活頁動(dòng)流入最末笨，比較正常彈。撫鄉(xiāng)在經(jīng)營活動(dòng)打現(xiàn)金收入中禮，銷售商品稻、提供勞務(wù)幟收到的現(xiàn)金冊(cè)和收到的稅儀費(fèi)返還帶來啞的流入占傭99.23吉%泉，公司經(jīng)營往屬于正常；寄在投資活動(dòng)妻現(xiàn)金收入中幕，收回投資殖所收到的現(xiàn)斜金和處置固插定資產(chǎn)、無子形資產(chǎn)和其低它長(zhǎng)期資產(chǎn)霜而收到的現(xiàn)牲金凈額帶來撈的流入占繭100.0修0%蛋，取得投資泡收益所收到農(nóng)的現(xiàn)金帶來營的流入占挽0.00%妥，公司投資青帶來的現(xiàn)金妄流入主要是湊回收投資；掀在籌資活動(dòng)議現(xiàn)金收入中略，吸收投資災(zāi)所收到的現(xiàn)妖金帶來的流盜入占趴8.33%峰，取得借款鍵所收到的現(xiàn)麥金帶來的流做入占逮91.67艙%寧，主要通過情借款和吸收伯權(quán)益資金。拴現(xiàn)金流入結(jié)扶構(gòu)表砌項(xiàng)目拆(劇萬元扯)鐘2002投年市12言月辛2003淡年至12謹(jǐn)月惠新增屋(%)服2002絨年占比盜%農(nóng)2003呼年占比妨%冶銷售商品、擠提供勞務(wù)收恨到的現(xiàn)金厚490,2淹72.05燦736,6帶12.83冷50.25帝%缺82.16蒙%掏90.63告%蜻收到的稅費(fèi)恭返還另459.1服9秒1,959則.92換326.8閣2%前0.08%撐0.24%蹦收到的其它豬與經(jīng)營活動(dòng)來有關(guān)的現(xiàn)金鋒1,400伙.10旗5,689含.23醋306.3納5%截0.24%編0.70%堤收回投資所制收到的現(xiàn)金莫129.9昏5三0.00堡-100.裝00%聾0.02%弄0.00%適取得投資收濁益所收到的斤現(xiàn)金慮80.94薄40.35轟-50.1賴5%顯0.01%麗0.01%幣處置固定資俘產(chǎn)、無形資廣產(chǎn)和其它長(zhǎng)倚期資產(chǎn)而收慌到的現(xiàn)金凈筒額嘗293.2義8蝦524.1泛3歐78.71帳%眉0.05%悟0.06%擾收到的其它滋與投資活動(dòng)碼有關(guān)的現(xiàn)金先0.00蠢0.00食0.00%剛0.00%被0.00%跟吸收投資所啄收到的現(xiàn)金灘81,26拐8.80辰5,691躍.00農(nóng)-93.0夜0%蜻13.62縮%研0.70%成取得借款所右收到的現(xiàn)金杜22,37平0.00妥62,24旺1.40班178.2轟4%爛3.75%惱7.66%楚收到的其它擠與籌資活動(dòng)枕有關(guān)的現(xiàn)金跨492.0種4吸0.00嬸-100.維00%嶄0.08%斬0.00%叫現(xiàn)金流入總糊計(jì)再596,7吃66.35營812,7斷58.86柜36.19緊%卡100.0葛0%染100.0用0%匪3魚、現(xiàn)金支出逮結(jié)構(gòu)分析爽麗本期現(xiàn)金支音出總額為曲813,1仰61.90粥萬元，其中弊：企業(yè)通過死購買商品、蜘接受勞務(wù)支您付的現(xiàn)金啞298,2膚92.15藥萬元，是企斬業(yè)本期主要東的現(xiàn)金支出鉛項(xiàng)目，約占臟本期支出總淚額的杜54.12推%傅；支付的各興項(xiàng)稅費(fèi)昏33,76童4.68往萬元，對(duì)企蛾業(yè)本期現(xiàn)金擺支出有一定鑒的影響，約咱占本期支出束總額的吉6.13%簽；支付的其濤它與經(jīng)營活際動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)坑金茄93,68尸0.32損萬元，對(duì)企鳳業(yè)本期現(xiàn)金斯支出有一定嘗的影響，約追占本期支出廁總額的恰17.00京%紋；購建固定主資產(chǎn)、無形拋資產(chǎn)和其它武長(zhǎng)期資產(chǎn)所吊支付的現(xiàn)金答50,86賠3.48辯萬元，對(duì)企槍業(yè)本期現(xiàn)金吹支出有一定愿的影響，約趕占本期支出洋總額的偷9.23%址；本期現(xiàn)金候支出次序?yàn)楹越?jīng)營活動(dòng)離為主，投資返活動(dòng)支出其兵次，籌資活雷動(dòng)支出最末桶，比較正常賀。觀跡在經(jīng)營活動(dòng)忌現(xiàn)金支出中厭，購買商品帶、接受勞務(wù)超支付的現(xiàn)金捎占疊71.98荒%杠，支付給職避工以及為職狼工支付的現(xiàn)凳金占勻4.92%欲，支付的各達(dá)項(xiàng)稅費(fèi)占壤6.80%零，支付的其矩它與經(jīng)營活朱動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)忍金占杏16.30笨%川，經(jīng)營支出櫻正常；在投奔資活動(dòng)現(xiàn)金紐支出中，購卷建固定資產(chǎn)波、無形資產(chǎn)近和其它長(zhǎng)期登資產(chǎn)所支付盟的現(xiàn)金占兵83.00淚%縮，投資所支拳付的現(xiàn)金占竊17.00雁%據(jù)；在籌資活遷動(dòng)現(xiàn)金支出嗎中，償還債盞務(wù)所支付的瘦現(xiàn)金占?jí)K82.98圖%挑，分配股利袖、利潤和償恭付利息所支堆付的現(xiàn)金占用17.02掘%增。辨現(xiàn)金支出結(jié)邊構(gòu)表疤項(xiàng)目蝦(籌萬元苗)毀2002幕年唉12鄰月芝2003射年嫩12浩月組新增物(%)濕2002瀉年占比柱%紹2003戀年占比付%竿購買商品、都接受勞務(wù)支極付的現(xiàn)金驟298,2繁92.15選498,9慧73.06懇67.28賓%殖54.12夕%拾61.36榮%雕支付給職工發(fā)以及為職工鑄支付的現(xiàn)金味24,27尸6.12休34,26罩5.28然41.15溪%梳4.41%藝4.21%馬支付的各項(xiàng)砌稅費(fèi)駁33,76綢4.68宇46,83求9.67職38.72俊%括6.13%賓5.76%周支付的其它隆與經(jīng)營活動(dòng)張有關(guān)的現(xiàn)金爛93,68牲0.32奴113,1拉88.98抄20.83收%朱17.00站%教13.92企%蝦購建固定資店產(chǎn)、無形資嘩產(chǎn)和其它長(zhǎng)表期資產(chǎn)所支艷付的現(xiàn)金畏50,86運(yùn)3.48沿67,23活1.86省32.18嗓%美9.23%薪8.27%充投資所支付妄的現(xiàn)金響15,08限2.08饑14,18脈7.44椒-5.93久%追2.74%明1.75%裝支付的其它美與投資活動(dòng)配有關(guān)的現(xiàn)金姻0.00父0.00常0.00%造0.00%斗0.00%評(píng)償還債務(wù)所鄙支付的現(xiàn)金陰27,63柜7.82謀31,80蹲4.99扎15.08暑%蝦5.02%潛3.91%愿分配股利、罩利潤和償付韻利息所支付芝的現(xiàn)金絨7,527糊.51膏6,670光.62癢-11.3煮8%厭1.37%六0.82%雙支付的其它濱與籌資活動(dòng)伏有關(guān)的現(xiàn)金靠32.71痰0.00浩-100.睛00%浸0.01%練0.00%跌現(xiàn)金支出總焰計(jì)曬551,1魯56.87席813,1勞61.90池47.54戴%基100.0陷0%躬100.0炭0%居4務(wù)、現(xiàn)金流入然流出比分析駁監(jiān)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)塑金流入流出臥比為逢1.07閃，說明企業(yè)換1兼元的經(jīng)營現(xiàn)寄金支出可以盤帶來航1.07成元的流入，健現(xiàn)金凈流入惠50,99拾4.98蕩萬元，經(jīng)營都活動(dòng)產(chǎn)生現(xiàn)博金效率一般袖；投資活動(dòng)名現(xiàn)金流入流諷出比為車0.01陽，現(xiàn)金凈支啄出儲(chǔ)80,85新4.82祖萬元，說明曾企業(yè)正處于很擴(kuò)張期，投篩資項(xiàng)目比較值多；籌資活腿動(dòng)現(xiàn)金流入爹流出比為面1.77痰，說明企業(yè)裳籌資大于還沾款，現(xiàn)金凈敞流入街29,45襪6.79壤萬元，自身作產(chǎn)生現(xiàn)金流輔能力及籌資勉不足滿足投明資，資金缺科口比較大，者投資項(xiàng)目的返成敗關(guān)系著序企業(yè)的未來授。端5腎、現(xiàn)金償債濤能力分析意役在現(xiàn)金償債卸能力指標(biāo)中謠，可以看出禮現(xiàn)金到期債貴務(wù)比為題5.46搶，現(xiàn)金流動(dòng)丹負(fù)債比為露0.32番，現(xiàn)金債務(wù)功總額比為剝0.25紡；而上期上澇述指標(biāo)分析難別為：姓4.23偏、帶0.43次、氧0.36咳。鵲現(xiàn)金償債能勸力指標(biāo)表僅項(xiàng)目名稱柔200誼2蝦年鉛12浪月膏2003召年沸12希月蠅新增蛾%奪現(xiàn)金到期債街務(wù)比貫4.23達(dá)5.46獻(xiàn)29.03岡%例現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)賺債比臘0.43濃0.32樂-26.2訴8%拍現(xiàn)金債務(wù)總計(jì)額比旋0.36鍬0.25漁-32.6任9%后畝由此可見，盡說明企業(yè)償拆還到期債務(wù)誦的能力較上配期大幅增加冤，增加酬29.03銹%觀，可以及時(shí)吉償還到期債熊務(wù)；企業(yè)償老還流動(dòng)債務(wù)真的能力較上閃期大幅增加謊，增加蓮29.03電%泥，按照本期默現(xiàn)金償還流磚動(dòng)負(fù)債能力訪來看，需要末3.15攀年償還，企條業(yè)償還債務(wù)熟總額的能力汪較上期大幅湊減少，減少釋32.69穿%偏，按照本期晃現(xiàn)金償還債程務(wù)總額能力蝦來看，全部你債務(wù)需要拴4.08利年償還。鏟6窩、獲取現(xiàn)金階能力分析蝴竟在獲取現(xiàn)金庭能力指標(biāo)中螞，可以看出霧銷售現(xiàn)金比國率為掩0.08刺，每股營業(yè)鬼現(xiàn)金凈流量床為糖1.30峽，全部資產(chǎn)宋現(xiàn)金回收率廳為遞0.13僅；而上期上咳述指標(biāo)分析域別為：針0.11堪、鄰2.15露、叛0.15橫。愧乓從單項(xiàng)較上伐期相比較而病言，銷售現(xiàn)你金比率大幅雹減少，減少堡23.81渴%謊，每股營業(yè)為現(xiàn)金凈流量在大幅減少，戚減少而39.45佛%犬，全部資產(chǎn)廈現(xiàn)金回收率遺大幅減少，飄減少誠13.10救%幻。漢獲取現(xiàn)金能質(zhì)力指標(biāo)表外項(xiàng)目名稱圣2002組年煩12反月志2003嘩年胡12噸月肺新增奉%抹銷售現(xiàn)金比曠率滔0.11裳0.08朝-23.8濱1%她每股營業(yè)現(xiàn)乎金凈流量絮2.15肉1.30搭-39.4策5%蜓全部資產(chǎn)現(xiàn)遼金回收率盆0.15固0.13隸-13.1貿(mào)0%鉗鐘由此可見，酬本期銷售得勝到的現(xiàn)金流滲入相對(duì)量較聲上期下降，嫂企業(yè)獲取現(xiàn)廚金能力下降乒，并沒有將綢賬面收益轉(zhuǎn)射化為現(xiàn)金流秀量；本期每掏股派現(xiàn)能力貓較上期下降慌，將得不到去上期的派息巡水平，如果幣要維持相同雄派息水平，細(xì)企業(yè)將需要杏借債；本期醒資金產(chǎn)生現(xiàn)裙金能力較上賤期減弱，企漆業(yè)將全部資械產(chǎn)以現(xiàn)金形斤式收回的能捕力下降。恭7忠、財(cái)務(wù)彈性褲分析洞互在財(cái)務(wù)彈性惜分析指標(biāo)中翁，可以看出銅現(xiàn)金再投資近率為虛0.09耍，折舊影響華率為隸0.3竊1魂；而上期上穴述指標(biāo)分析縫別為：緩0.10逐、培0.22扛。忽圖從單項(xiàng)較上昆期相比較而倦言，現(xiàn)金再參投資率有所播減少，減少御3.13%得揀，折舊影響抗率大幅增加軋，增加濟(jì)37.05譽(yù)%瞞。撫財(cái)務(wù)彈性指厲標(biāo)表軟項(xiàng)目名稱稈2002吹年廁12艇月服2003島年濕12渴月興新增豐%姨現(xiàn)金再投資堆率疾0.10犧0.09恥-3.13穗%投折舊影響率郊0.22色0.31宮37.05舌%龍南由此可見，臺(tái)本期企業(yè)可錯(cuò)用于再投資內(nèi)在各項(xiàng)資產(chǎn)黎的現(xiàn)金較上曲期減少，企頂業(yè)適應(yīng)經(jīng)濟(jì)顫環(huán)境變化和臥利用投資機(jī)旦會(huì)的能力減河弱；相應(yīng)折莫舊應(yīng)收回的禽現(xiàn)金較上期贏增加，保障趴現(xiàn)有固定資親產(chǎn)能力增加蜘。斤8棟、收益質(zhì)量愈分析禮裂營運(yùn)指數(shù)為為：胸0.99布；而上期為喊：正1.50蠟。較上期相錄比較而言，優(yōu)營運(yùn)指數(shù)大失幅減少，減亞少迎33.71耐%反。反現(xiàn)金收益質(zhì)猶量指標(biāo)表畜項(xiàng)目名稱弟2002逐年玩12船月氧2003貍年渾12應(yīng)月翠新增躲%隊(duì)營運(yùn)指數(shù)暗1.50種0.99顫-33.7仇1%嘉蒙由此可見，換本期現(xiàn)金收耀益質(zhì)量不如芽上期，并且盜有枯1.00%貸經(jīng)營收益已側(cè)實(shí)現(xiàn)而未能嶄收到現(xiàn)金。濱四、財(cái)務(wù)效很益狀況分析屋：嘉像在財(cái)務(wù)效益廣指標(biāo)中，可捏以看出銷售敘凈利率為：似3.90%衫，銷售毛利鄙率為：?jiǎn)T31.70蒼%險(xiǎn)，成本費(fèi)用床利潤率為：還4.10%綱，資產(chǎn)利潤栗率為：稿6彎.10%凱，凈資產(chǎn)收泥益率為：屢12.70摟%男；而上期上辟述指標(biāo)分析度別為：困4.00%階卵、乓32.80霜%詳、庸4.20%獻(xiàn)戲、計(jì)5.50%置舟、債9.20%俊牢。議粗從單項(xiàng)較上加期相比較而朵言，銷售凈食利率有所減紗少，減少賺2.50%傍載，銷售毛利恭率有所減少漲，減少贏3.35%膜牲，成本費(fèi)用宵利潤率有所葛減少，減少請(qǐng)2.38%瞎丑，資產(chǎn)利潤惜率大幅增加歷，增加歪10.91君%狠，凈資產(chǎn)收題益率大幅增邀加，增加并38.04術(shù)%鳳。絹財(cái)務(wù)效益指營標(biāo)表聰項(xiàng)目名稱忽2002愛年生12巧月曬2003自年廣12石月遷新增多%地銷售凈利率護(hù)4.00%沃3.90%松-2.50篇%坐銷售毛利率莊32.80短%漂31.70倦%退-3.35葬%率成本費(fèi)用利姥潤率蛋4.20%澤4.10%剪-2.38遲%斑總資產(chǎn)凈利復(fù)潤率糾5.50%趣6.10%猶10.91桐%禾凈資產(chǎn)收益蘋率總9.20%起12.70歲%帆38.04崖%省跳由此可見，吃說明企業(yè)總楊體盈利能力刺及銷售盈利納能力都較上明期有所下降桐，本期成本壺費(fèi)用控制能娘力較上期減隱弱，經(jīng)營管甩理水平不如根上期，本期卵資產(chǎn)盈利能科力較上期增剃加，說明企運(yùn)業(yè)在增加收緞入或節(jié)約資完金使用方面某較上期有所絡(luò)增強(qiáng)，本期股凈資產(chǎn)盈利芽能力較上期握增加，說明假企業(yè)的管理槍效率及盈利飛能力較上期很有所增強(qiáng)。絨五、資產(chǎn)運(yùn)放營狀況分析椅：暗段在資產(chǎn)運(yùn)營減指標(biāo)中，可欠以看出應(yīng)收蔥賬款周轉(zhuǎn)天酷數(shù)為：齒6.27拿，存貨周轉(zhuǎn)鐘天數(shù)為：壤44.14患，營業(yè)周期吊為：乎50.41對(duì)，應(yīng)付賬款經(jīng)償還期：壁107.6女8校，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)村率：箏1.82變；而上期上鈴述指標(biāo)分析假別為：沈7.73形、妹46.40宣近、催54.14計(jì)拌、漆94.54姻丙、析1.77賢。燒徒從單項(xiàng)較上慕期相比較而伯言，應(yīng)收賬載款周轉(zhuǎn)天數(shù)苦大幅減少，芹減少淚18.88磨%投，存貨周轉(zhuǎn)磁天數(shù)有所減壺少，減少金4.89%收勵(lì)，營業(yè)周期以有所減少，謊減少爹6.89%俯豐，應(yīng)付賬款嶼償還期大幅偉增加，增加水13.90瀉%睡，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)升率有所增加伯，增加構(gòu)2.94%賽柱。勇資產(chǎn)運(yùn)營指伍標(biāo)表蹲項(xiàng)目名稱注2002澤年掃12司月敞2003賊年管12拆月表新增正%引應(yīng)收賬款周肅轉(zhuǎn)率肌47.20跡58.18遙23.27洽%容應(yīng)收賬款周漿轉(zhuǎn)天數(shù)鏟7.73刷6.27潑-18.8匯8%毛存貨周轉(zhuǎn)率衣7.87效8.27尸5.14%串存貨周轉(zhuǎn)天貍數(shù)粗46.40悄44.14截-4.89鉆%椅應(yīng)付賬款償硬還期封94.54幸107.6駕8仗13.90斬%奪經(jīng)營性循環(huán)僑周期票-40.4匙0養(yǎng)-57.2喘7主-41.7送5%姨流動(dòng)資產(chǎn)周筒轉(zhuǎn)率疲3.27哀3.19魔-2.54碧%騰總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)脖率襲1.77叨1.82材2.94%覆胞由此可見，怕應(yīng)收賬款周便轉(zhuǎn)天數(shù)及存敵貨周轉(zhuǎn)天數(shù)省較上期都下裹降，企業(yè)營司業(yè)周期也下測(cè)降，說明企罵業(yè)銷售能力流增強(qiáng)并且加恐大了應(yīng)收賬竹款的回收力諒度，本期應(yīng)真付賬款償還堵期較上期增完加，說明企鄙業(yè)在在利用蒸外部資金方貨面較上期有著所增強(qiáng)，但魔如果盈利能漫力減弱將會(huì)旦影響企業(yè)的扎信譽(yù)，本期尼資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率辨較上期增加拉，說明企業(yè)數(shù)資產(chǎn)經(jīng)營能跳力較上期有精所增強(qiáng)，資廊產(chǎn)效率提高劫。廉六、償債能享力狀況分析面：豎鄙在償債能力殼指標(biāo)中，可繩以看出營運(yùn)邀資本：埋1.43擴(kuò)萬元，流動(dòng)城比率為：餃1.021堆，速動(dòng)比率著為：余0.664唱，現(xiàn)金流動(dòng)構(gòu)負(fù)債比率為穴：六69,09潛8.04懶，資產(chǎn)負(fù)債把率：口0.515艱，已獲利息被倍數(shù)：炮29.13俗7脈，凈資產(chǎn)收享益率：惠0.127賣；而上期上南述指標(biāo)分析且別為：煙1.69卷萬元、拜1.304扒縮、徐0.950脅唱、暴67,54惱1.24注、什0.398畢意、殃82.91炒5愚、賣0.092州街。辜住從單項(xiàng)較上著期相比較而朱言，麗仰營運(yùn)資本大敘幅減少，減糠少孫15.39涌%狀，流動(dòng)比率滲大幅減少，衫減少扯21.70孝%義，速動(dòng)比率班大幅減少，遵減少甜30.11志%典，現(xiàn)金流動(dòng)錢負(fù)債比率有庭所增加，增柜加清2.31%餐環(huán)，資產(chǎn)負(fù)債單率大幅增加乘，增加映29.40購%遵，已獲利息韻倍數(shù)大幅減蟻少，減少柔64.86謝%販，凈資產(chǎn)收答益率大幅增淘加，增加書38.04侵%政。版償債能力指桿標(biāo)表插項(xiàng)目名稱勾2002明年初12雞月腸2003獨(dú)年患12泡月旦新增周%它流動(dòng)比率統(tǒng)1.69沙1.43構(gòu)-15.0捉0%溝速動(dòng)比率券1.30犁1.02漲-22.0辰0%暮現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)皮債比率傍0.95梅0.66師-30.0主0%爽營運(yùn)資本予67,54摔1.24蓋69,09解8.04礦2.00%令資產(chǎn)負(fù)債率森39.80恭%落51.50旦%沉29.40浙%亡已獲利息倍仔數(shù)我82.92銅29.14挪-65.0康0%克凈資產(chǎn)收益卡率板9.20%項(xiàng)12.70賓%瞧38.00拜%禿烤由此可見，栗本期企業(yè)的竟流動(dòng)比率、則速率比率較煌上期都下降射，說明企業(yè)況短期償債能累力減弱，本萌期營運(yùn)資本團(tuán)較上期下降以，說明企業(yè)奔利用長(zhǎng)期債艙務(wù)融資的流肯動(dòng)性資產(chǎn)減員少，償還短葡期債務(wù)的能到力減弱，本庫期資產(chǎn)負(fù)債田率、凈資產(chǎn)概利潤率都較具上期增加，傻說明企業(yè)資叉產(chǎn)盈利能力寸較上期有所兵增強(qiáng)，資產(chǎn)銜經(jīng)營效率提尊高，償債能仁力增強(qiáng)，但攏應(yīng)關(guān)注資產(chǎn)銜經(jīng)營效率。魂七、發(fā)展能亞力狀況分析蠻：弱衡在發(fā)展能力琴指標(biāo)中，可仆以看出營運(yùn)靠資本為：艦69,09蝶8.04兔萬元，可用傾資本為：納241,8教78.75況萬元，銷售述收入增長(zhǎng)率展為：第57.00趣%法，凈資產(chǎn)增尿長(zhǎng)率：衫11.90料%肥，凈利潤增芝長(zhǎng)率：后53.90鴿%朽，流動(dòng)資產(chǎn)典率：始57.00踢%牛，流動(dòng)負(fù)債處率：步39.80組%谷；而上期上討述指標(biāo)分析然別為：形67,54綿1.24氧萬元互花、創(chuàng)191,8珍09.24疼萬元述群、柱48.40篩%芽、嫌109.0茄0%陸、兔31.10猜%怪、踩57.00順%米、送33.70濤%覆。帆吉從單項(xiàng)較上儉期相比較而恰言，營運(yùn)資枯本有所增加守，增加稼2.31%四刻，可用資本鏈大幅增加，灌增加烤26.10罵%豪，銷售收入梁增長(zhǎng)率大幅翼增加，增加堤17.77丟%適，凈資產(chǎn)增焦長(zhǎng)率大幅減紅少，減少癢89.08毯%叛，凈利潤增倉長(zhǎng)率大幅增狡加，增加危73.31決%茂，流動(dòng)資產(chǎn)標(biāo)率基本上沒跑有變化橡初，流動(dòng)負(fù)債約率大幅增加歲，增加詞18.10同%緣。遞發(fā)展能力指她標(biāo)表變項(xiàng)目漲(挽萬元編)希2002飄年宰12蝦月違2002黨年占比凡%琴2003事年占比修%戰(zhàn)營運(yùn)資本雅67,54略1.24胖69,09估8.04慘2.00%孟可用資本旅191,8蟲09.24觀241,8蓬78.75郵26.10史%境銷售收入增藝長(zhǎng)率別48.40巖%炒57.00躬%科17.77謀%蠅凈資產(chǎn)增長(zhǎng)瘋率哨109.0脅0%盛11.90糾%申-89.0夫8%從凈利潤增長(zhǎng)宗率飼31.10走%鈴53.90掠%祝73.31閥%炊流動(dòng)資產(chǎn)率蓋57.00敲%睜57.00給%腐0.00%景流動(dòng)負(fù)債率享33.70許%管39.80宗%煙18.10味%墳里由此可見，計(jì)本期企業(yè)的警營運(yùn)資本、醉銷售額增長(zhǎng)燒率較上期都鴿上升，并且均凈利潤較上陡期增加，說乒明企業(yè)資金電能力比較充庭足，并且銷賤售能力增加撐，較上期有愧較強(qiáng)的發(fā)展芽能力。從流傲動(dòng)負(fù)債率、織流動(dòng)資產(chǎn)率雨和利潤增長(zhǎng)讓率搭配分析達(dá)可以看出企盾業(yè)的產(chǎn)品銷撤售很好，經(jīng)稠營形勢(shì)保持暖良好的局面塔。訂八、經(jīng)營協(xié)戴調(diào)性分析：沾2湖003鳳年先12閑月，XX公晨司營運(yùn)資本童為：錯(cuò)69,09筒8.04虧萬元，現(xiàn)金貴支付能力：裹80,79鹽5.76雨萬元，營運(yùn)相資金需求為漫：瞇-11,6尸97.72聽萬元；而上旨期上述指標(biāo)臂分析別為：頑67,54妖1.24側(cè)萬元量里、仍78,66簡(jiǎn)7.16棄萬元腳殺、土-11,1株25.91基萬元五獅。方幼應(yīng)從單項(xiàng)較上馳期相比較而顫言，營運(yùn)資矮本有所增加下，增加肢2.31%礦叔，現(xiàn)金支付孟能力有所增忍加，增加邊2.71%陣麗，營運(yùn)資金頸需求有所減葡少，減少游5.14%旅亞。幼經(jīng)營協(xié)調(diào)指教標(biāo)表壟項(xiàng)目名稱肝2002哥年用12哥月燙2003卷年惠12蔬月烏新增狗%炒營運(yùn)資本蒼67,54未1.24辮69,09筒8.04蘿2.31%誠現(xiàn)金支付能絕力傅78,66昏7.16菊80,79騙5.76諸2.71%雅營運(yùn)資金需諷求場(chǎng)-11,1根25.91麥-11,6收97.72握-