證劵發(fā)行與承銷模擬40

［模擬］證券發(fā)行與承銷模擬40

單項選擇題以下各小題所給出的4個選項中，只有一項最符合題目

要求

第1題：

證券公司申請取得股票承銷商的資格，在凈資產(chǎn)方面應該滿足的條件是凈資產(chǎn)不

低于人民幣（）萬元。

A.5000

B.1000

C.30000

D.10000

參考答案：A

此題考查的是證券公司經(jīng)營業(yè)務的凈資產(chǎn)要求。

第2題：

關于股份公司分立，下列說法正確的是（）o

A.股份有限公司的分立是指一個股份有限公司因生產(chǎn)經(jīng)營需要或其他原因

而分開設立為兩個或兩個以上子公司

B.股份有限公司的分立可以分為新設分立和派生分立

C.新設分立是指股份有限公司將其全部財產(chǎn)分割為兩部分以上，另外設立兩

個公司，原公司的法人地位延續(xù)

D.派生分立是指原公司將其財產(chǎn)或業(yè)務的一部分分離出去設立一個或數(shù)個

公司，原公司消失。公司分立，其財產(chǎn)做相應的分割并應當編制資產(chǎn)負債表及財

產(chǎn)清單

參考答案：B

股份有限公司的分立是指一個股份有限公司因生產(chǎn)經(jīng)營需要或其他原因而分開

設立為兩個或兩個以上公司（而非子公司）。新設分立是指股份有限公司將其全部

財產(chǎn)分分割為兩個部分以上，另外設立兩個公司，原公司的法人地位消失。派生

分立是指原公司將其財產(chǎn)或業(yè)務的一部分分離出去設立一個或數(shù)個公司，原公司

繼續(xù)存在。

第3題：

在中國境內(nèi)申請發(fā)行人民幣債券的國際開發(fā)機構應向（）等窗口單位遞交

債券發(fā)行申請。

A.財政部

B.中國人民銀行

C.國家發(fā)展和改革委員會

D.中國證券監(jiān)督管理委員會

1

參考答案：A

在中國境內(nèi)申請發(fā)行人民幣債券的國際開發(fā)機構應向財政部等窗口單位遞交債

券發(fā)行申請。

第4題：

()可對證券經(jīng)營機構擔任某只股票發(fā)行的承銷商資格提出否決意見。

A.中國證監(jiān)會派出機構

B.保薦人

C.國家發(fā)展和改革委員會

D.中國證券業(yè)協(xié)會

參考答案：D

中國證券業(yè)協(xié)會可對證券經(jīng)營機構擔任某只股票發(fā)行的承銷商資格提出否決意

見。如提出否決意見，中國證券業(yè)協(xié)會將在收到承銷商備案材料的15個工作日

內(nèi)函告主承銷商，同時抄報中國證監(jiān)會。

第5題：

在考慮個人所得稅時，如果個人債券投資者的稅后債務資本所得與相應發(fā)行企業(yè)

的稅后債務資本成本相等，則企業(yè)價值()o

A.因計稅而降低

B.因負債而升高

C.不受資本結構的影響

D.無法比較

參考答案：C

考慮個人所得稅的影響，個人股票投資和債券投資的所得稅率不同抵消了公司所

得稅率不同的差異。在此情況下舉債對公司價值沒有影響，即資本結構與公司價

值無關。

第6題：

()的發(fā)行定價更能反映公司股票的內(nèi)在價值和投資風險。

A.核準制

B.計劃制

C.審核制

D.行政審批制

參考答案：A

在股票發(fā)行定價上，標準制由主承銷商向機構投資者進行詢價，充分反映投資者

的需求，使發(fā)行定價真正反映公司股票的內(nèi)在價值和投資風險。

2

第7題：

單獨或者合計持有公司（）以上股份的股東請求時，應當在兩個月內(nèi)召開臨

時股東大會。

A.5%

B.10%

C.30%

D.49%

參考答案：B

提議召開臨時股東大會。有下列情形之一的，應當在兩個月內(nèi)召開，臨時股東大

會：①董事人數(shù)不足《公司法》規(guī)定人數(shù)或者公司章程所定人數(shù)的2/3時；②公

司未彌補的虧損達實收股本總額的1/3時；③單獨或者合計持有公司10%以上股

份的股東請求時；④董事會認為必要時；⑤監(jiān)事會提議召開時；⑥公司章程規(guī)定

的其他情形。

第8題：

以發(fā)起方式設立的股份有限公司的章程須經(jīng)（）發(fā)起人同意。

A.1/2的

B.2/3的

C.3/4的

D.全體

參考答案：D

以發(fā)起方式設立的股份有限公司，全體發(fā)起人應當一致同意并簽署章程。以募集

方式設立的股份有限公司，發(fā)起人擬訂的章程草案須經(jīng)出席創(chuàng)立大會的認股人所

持表決權的半數(shù)以上通過。

第9題：

根據(jù)《公司法》第一百六十七條的規(guī)定，公司法定公積金累計額為公司注冊資本

（）以上的，可以不再提取。

A.30%

B.35%

C.40%

D.50%

參考答案：D

我國《公司法》第一百六十七條規(guī)定，公司分配當年稅后利潤時，應當提取利潤

的10%列入公司法定公積金。公司法定公積金累計額為公司注冊資本的50%以上

的，可以不再提取。

3

第10題：

歐洲美元債券屬于（）0

A.本國債券

B.外國債券

C.歐洲債券

D.武士債券

參考答案：B

歐洲美元債券以美元為標價，發(fā)行所在地不一定在美國，是外國債券。

第11題：

證券公司經(jīng)營單項證券承銷與保薦業(yè)務的，注冊資本最低限額為人民幣（）

億元。

A.1

B.1.5

C.2

D.3

參考答案：A

證券公司經(jīng)營單項證券承銷與保薦業(yè)務，注冊資本最低限額為人民幣1億元。

第12題：

主動阻止本公司被收購的最積極的策略是（）。

A.事先預防策略

B.“白衣騎士”策略

C.管理層防衛(wèi)策略

D.保持公司控制權策略

參考答案：A

事先預防策略，是指主動阻止本公司被收購的最積極的方法。最佳的預防策略就

是通過加強和改善經(jīng)營管理，提高本公司的經(jīng)濟效益，提高公司的競爭力。

第13題：

內(nèi)地企業(yè)在香港創(chuàng)業(yè)板上市，若新申請人上市時市值超過40億港元，則公眾持

股量必須為下述兩個百分比中的較高者：由公眾持有的證券達到市值10億港元

（在上市時決定）所需的百分比或發(fā)行人已發(fā)行股本的（）o

A.15%

B.20%

C.25%

D.40%

4

參考答案：B

內(nèi)地企業(yè)在香港創(chuàng)業(yè)板上市，對公眾持股量的要求有：若新申請人上市市值不超

過40億港元，則無論在任何時候，公眾人士持有的股份須占發(fā)行人已發(fā)行股本

總額至少25%（但最低限度要達3000萬港元）。若新申請人上市時市值超過40

億港元（在上市時決定）所需的百分比或發(fā)行人已發(fā)行股本的20虬

第14題：

證券公司經(jīng)營證券承銷與保薦，且經(jīng)營證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務

中一項以上的，—其凈資本不得低于人民幣（）。

A.5000萬元

B.1億元

C.2億元

D.5億元

參考答案：D

經(jīng)營單項證券承銷與保薦業(yè)務的，注冊資本最低限額為人民幣1億元；經(jīng)營證券

承銷與保薦業(yè)務且經(jīng)營證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務中一項以上的，

注冊資本最低限額為人民幣5億元。

第15題:

上市公司聘請的會計師事務所提出辭聘的，應向（）說明公司有無不當情

況。

A.董事會

B.經(jīng)理

C.股東大會

D.監(jiān)事會

參考答案：C

股東大會行使職權之一是對公司聘用、解聘會計師事務所作出決議。

第16題:

根據(jù)需要，國家可以以一定年限的國有土地使用權作價入股，經(jīng)評估作價后，界

定為（）。

A.國家股

B.國有股

C.國家法人股

D.國有法人股

參考答案：A

根據(jù)需要，國家可以以一定年限的國有土地使用權作價入股，經(jīng)評估作價后，界

5

定為國家股，由土地管理部門委托國家股持股單位統(tǒng)一持有。

第17題：

按照國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會《關于規(guī)范國有企業(yè)改制工作意見》，國有企業(yè)在

改制前，首先應進行（）。

A.產(chǎn)權界定

B.報表審計

C.清產(chǎn)核資

D.資產(chǎn)評估

參考答案：C

按照國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會《關于規(guī)范國有企業(yè)改制工作意見》，國有企業(yè)在

改制前，首先應進行清產(chǎn)核資，在清產(chǎn)核資的基礎上，再進行資產(chǎn)評估。

第18題:

上市公司發(fā)行可轉換債券，其最近3個會計年度的加權平均凈資產(chǎn)利潤率平均應

不低于（）o

A.5%

B.6%

C.7%

D.10%

參考答案：B

按證監(jiān)會規(guī)定，上市公司發(fā)行可轉換債券，最近3個會計年度的加權平均凈資產(chǎn)

利潤率平均不低于6%?

第19題：

證券公司經(jīng)營證券承銷與保薦業(yè)務，需經(jīng)（）批準。

A.國務院證券監(jiān)督管理機構

B.國務院

C.中國銀監(jiān)會

D.證券交易所

參考答案：A

證券公司經(jīng)營單項證券承銷與保薦業(yè)務，需經(jīng)國務院證券監(jiān)督管理機構批準。

第20題:

意味著20世紀影響全球各國金融業(yè)分業(yè)經(jīng)營制度框架的終結，并標志著美國乃

至全球金融業(yè)真正進入了金融自由化和混業(yè)經(jīng)營時代的法案是（）o

A.《證券法》

B.《證券交易法》

6

C.《金融服務現(xiàn)代化法案》

D.《格拉斯?斯蒂格爾法》

參考答案：C

《金融服務現(xiàn)代化法案》對美國20世紀60年代以來的有關金融監(jiān)管、金融業(yè)務

的法律規(guī)范進行了突破性的修改，標志著現(xiàn)代金融法律理念已經(jīng)由最早的規(guī)范金

融交易行為發(fā)展到強調對風險的管理和防范之后，再深入到放松金融管制、以法

律制度促進金融業(yè)的跨業(yè)經(jīng)營和競爭。

第21題:

關聯(lián)交易的價格原則上應不偏離（）的價格或收費的標準。

A.市場獨立第三方

B.原先收款

C.由中國證監(jiān)會核準

D.由母公司核準

參考答案：A

不偏離市場獨立第三方的價格或收費的標準是判斷關聯(lián)交易的標準。

第22題:

有限責任公司變更為股份有限公司時，折合的實收股本總額不得高于（）o

A.總資產(chǎn)額

B.凈資產(chǎn)額

C.總股本

D.利潤總額

參考答案：B

依據(jù)《公司法》第九十六條的規(guī)定，有限責任公司變更為股份有限公司時，折合

的實收股本總額不得高于公司凈資產(chǎn)額。有限責任公司變更為股份有限公司，為

增加資本公開發(fā)行股份時，應當依法變更。

第23題:

某公司負債價值為2000萬元，債務資金成本率KD為10%,權益價值為1億元，

同一等級中無負債公司的權益成本為15%則該公司的權益成本足5,為

（）o

A.16%

B.16.5%

C.17%

D.18%

參考答案：A

7

依據(jù)MM理論，有負債公司的權益成本KS等于同一風險等級中某一無負債公司的

權益成本加上風險溢價。風險溢價根據(jù)無負債公司的權益成本率和負債公司的債

務資本成本率之差乘以債務與權益比例來確定。計算過程如下：該公司的權益成

本KS=15%+(15%-10%)X(2000/10000)=16%

第24題：

()是證明股份有限公司股東身份的有效法律文件。

A.公司章程

B.股東名冊

C.驗資證明

D.有關部門的批準文件

參考答案：B

股東名冊上登記的股東資料是證明股東身份和股東權利的有效法律丈件，同時也

是保證股東所持股票順利上市交易的重要依據(jù)。

第25題：

獨立董事的每屆任期與該上市公司其他董事的任期相同，任期屆滿，可以連任，

但是連任時間不得超過()年。

A.3

B.6

C.9

D.10

參考答案：B

獨立董事的連任時間，不得超過6年。

第26題：

按照融資過程中金融中介起到的作用不同，可以將公司的融資方式分為

()□

A.內(nèi)部融資和外部融資

B.直接融資和間接融資

C.短期融資和長期融資

D.股權融資和債券融資

參考答案：B

A是按資金本源分，C是按融資期限分，D是按投資者與公司的產(chǎn)權關系分。

第27題：

股份有限公司創(chuàng)立大會對公司章程的決議，必須經(jīng)()通過。

8

A.出席大會的認股人所持表決權的1/2以上

B.出席大會的認股人所持表決權的2/3以上

C.出席大會的認股人所持表決權的3/4以上

D.全體發(fā)起人表決

參考答案：A

《公司法》第九十一條規(guī)定，創(chuàng)立大會行使的職權有：①審議發(fā)起人關于公司籌

辦情況的報告；②通過公司章程；③選舉董事會成員；④選舉監(jiān)事會成員；⑤對

公司的設立費用進行審核；⑥對發(fā)起人用于抵作股款的財產(chǎn)的作價進行審核；⑦

發(fā)生不可抗力或者經(jīng)營條件發(fā)生重大變化直接影響公司設立的，可以作出不設立

公司的決議。創(chuàng)立大會對上述第①項至第⑦項事項作出決議，必須經(jīng)出席會議的

認股人所持表決權過半數(shù)通過。

第28題：

A公司擬發(fā)行一批優(yōu)先股，每股發(fā)行價格5元，發(fā)行費用0.2元，預計每年股利

0.5元，這筆優(yōu)先股的資本成本是（）。

A.10.87%

B.10.42%

C.9.65%

D.8.33%

參考答案：B

第29題:

下列不符合可轉換證券籌資特點的是（）o

A.可轉換證券通過出售看跌期權可降低籌資成本

B.可轉換證券有利于資本結構調整

C.如果可轉換證券持有人執(zhí)行期權，將稀釋每股收益和剩余控制權

D.利用可轉換債券籌資的成本要低于普通股

參考答案：D

可轉換證券籌資的優(yōu)點，首先可轉換證券通過出售看漲期權可降低籌資成本；其

次，可轉換證券有利于未來資本結構的調整?？赊D換證券籌資的缺點。首先，一

個高速增長的公司在其普通股價格大幅上升的情況下，利用可轉換證券籌資的成

本要高于普通股或優(yōu)先股，因為持有者可以被低估的轉換價格成為普通股股東，

獲取豐厚股利。其次，如果可轉換證券持有人執(zhí)行期權，將稀釋每股收益和剩余

控制權。第三，若公司經(jīng)營業(yè)績不佳，則大部分可轉換債券不會轉換為普通股。

無助于公司度過財務困境，并將導致今后股權或債券籌資成本增加。一個高速增

長的公司在其普通股價格大幅上升的情況下，利用可轉換證券籌資的成本要高于

普通股或優(yōu)先股。

9

第30題：

保薦代表人數(shù)量少于（）人的證券經(jīng)營機構不得注冊登記為保薦人。

A.1

B.2

C.3

D.4

參考答案：B

有下列情形之一的證券經(jīng)營機構不得注冊登記為保薦人：保薦代表人數(shù)量少于兩

名；公司治理結構存在重大缺陷，風險控制制度不健全或者未有效執(zhí)行；最近

24個月因違法違規(guī)被中國證監(jiān)會從名單中去除；中國證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。

第31題：

最容易產(chǎn)生企業(yè)控制權問題的融資方式是（）o

A.股權融資

B.債務融資

C.內(nèi)部融資

D.向金融機構借款

參考答案：A

債務融資、內(nèi)部融資及借款都不牽涉到股權的問題，因此不會影響到企業(yè)控制權。

只有股權融資可能引起企業(yè)控制權變動。由于股權融資尤其是增發(fā)新股將引入新

股東，在股權融資數(shù)量很大的情況下，有可能導致新股東取代原有股東掌握上市

公司的控制權。

第32題：

境外評估機構根據(jù)上市地有關法律、上市規(guī)則的要求，通常（）o

A.要求對公司的所有資產(chǎn)和負債進行評估

B.對所有者權益進行評估

C.僅對公司的無形資產(chǎn)進行評估

D.僅對公司的物業(yè)和機器設備等固定資產(chǎn)進行評估

參考答案：D

根據(jù)國有資產(chǎn)管理部門的規(guī)定，境內(nèi)評估機構應當對投入股份有限公司的全部資

產(chǎn)和負債進行資產(chǎn)評估，而境外評估機構根據(jù)上市地有關法律、上市規(guī)則的要求,

通常僅對公司的物業(yè)和機器設備等固定資產(chǎn)進行評估。

第33題:

某證券公司經(jīng)豈證券承銷與保薦，其凈資本不得低于人民幣（）。

A.1000萬元

10

B.2000萬元

C.5000萬元

D.1億元

參考答案：C

證券公司經(jīng)營證券承銷與保薦、證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務等業(yè)務

之一的，其凈資本不得低于人民幣5000萬元。

第34題:

證券公司短期融資券是指證券公司以短期融資為目的，在（）發(fā)行的、約定

在一定期限內(nèi)還本付息的金融債券。

A.銀行間債券市場

B.交易所債券市場

C.貨幣市場

D.資本市場

參考答案：A

為進一步發(fā)展貨幣市場，拓寬證券公司融資渠道，中國人民銀行制定了《證券公

司短期融資券管理辦法》，2004年11月1日起施行：證券公司短期融資券是指

證券公司以短期融資為目的，在銀行間債券市場發(fā)行的、約定在一定期限內(nèi)還本

付息的金融債券。

第35題:

目前我國股份有限公司資本確定采?。ǎ┰瓌t。

A.實際資本制

B.法定資本制

C.授權資本制

D.折中資本制

參考答案：B

我國目前遵循的是法定資本制的原則，不僅要求公司在章程中規(guī)定資本總額，而

且要求在設立登記前認購或募足完畢。

第36題：

如果將留存收益作為公司的籌資，可能會給股東帶來的好處是（）0

A.缺少了股利分配，則股票在市場上的吸引力不大，股東的控制權不會受到

威脅

B.股利分配所得繳納個人所得稅，不分配股利而可能的股票升值帶來的資本

收益繳納資本利得稅，后者相比前者要低

C.股東可以要求其股利支付在一定水平之上

D.股利支付少，公司今后的籌資成本可能會增加

11

參考答案：B

未分配利潤籌資可以使股東獲得稅收上的好處。如果公司將稅后利潤全部分配給

股東，則需繳納個人所得稅；相反，少發(fā)股利可能引發(fā)公司股價上漲，股東可出

售部分股票代替其股利收入，而所繳納的資本利得稅一般較低。

第37題：

當上市公司董事自身的利益與公司和股東的利益相沖突時應該（）。

A.兼顧股東利益和公司利益

B.兼顧自身及公司和股東的利益

C.兼顧自身利益與股東利益

D.以公司和股東利益最大化為行為準則

參考答案：D

上市公司董事應該以公司和股東利益最大化為行為準則。

第38題:

如果注冊會計師在審計過程中，由于審計范圍受到委托人、被審計單位或客觀環(huán)

境的嚴重限制，不能獲取必要的審計證據(jù)，以致無法對會計報表整體發(fā)表審計意

見時，應當出具（）的審計報告。

A.保留意見

B.否定意見

C.無保留意見

D.拒絕表示意見

參考答案：D

如果注冊會計師在審計過程中，由于審計范圍受到委托人、被審計單位或客觀環(huán)

境的嚴重限制，不能獲取必要的審計證據(jù)，以致無法對會計報表整體發(fā)表審計意

見時，應當出具拒絕表示意見的審計報告。

第39題:

《公司法》規(guī)定股份有限公司的董事會成員為（）人。

A.3-10

B.5-15

C.5-19

D.5-20

參考答案：C

《公司法》規(guī)定股份有限公司的董事會成員為5?19人。

12

第40題：

某公司經(jīng)批準平價發(fā)行優(yōu)先股股票，籌資費率和股息年率分別為5%和9%,則優(yōu)

先股成本為（）o

A.5.26%

B.9.47%

C.5.71%

D.5.49%

參考答案：B

第41題:

在上市公司年度股東大會上，單獨持有或者合并持有公司有表決權股份總數(shù)

（）以上的股東可以提出臨時提案。

A.3%

B.10%

C.15%

D.30%

參考答案：A

《公司法》第一百零三條賦予持有一定股份的股東以臨時提案權：單獨或者合計

持有公司3%以上股份的股東，可以在股東大會召開10日前提出臨時提案并書面

提交董事會；董事會應當在收到提案后2日內(nèi)通知其他股東，并將該臨時提案提

交股東大會審議。

第42題:

凈資本基本計算公式為（）。

A.凈資本=凈資產(chǎn)-金融產(chǎn)品投資的風險調整+應收項目的風險調整-其他流

動資產(chǎn)項目的風險調整一長期資產(chǎn)的風險調整一或有負債的風險調整土中國證

監(jiān)會認定或核準的其他調整項目

B.凈資本=凈資產(chǎn)+金融產(chǎn)品投資的風險調整-應收項目的風險調整-其他流

動資產(chǎn)項目的風險調整-長期資產(chǎn)的風險調整-或有負債的風險調整土中國證監(jiān)

會認定或核準的其他調整項目

C.凈資本=凈資產(chǎn)-金融產(chǎn)品投資的風險調整-應收項目的風險調整-其他流

動資產(chǎn)項目的風險調整-長期資產(chǎn)的風險調整-或有負債的風險調整土中國證監(jiān)

會認定或核準的其他調整項目

D.凈資本=凈資產(chǎn)-金融產(chǎn)品投資的風險調整-應收項目的風險調整-其他流

動資產(chǎn)項目的風險調整-長期資產(chǎn)的風險調整+或有負債的風險調整土中國證監(jiān)

會認定或核準的其他調整項目

參考答案：C

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凈資本是指根據(jù)證券公司的業(yè)務范圍和公司資產(chǎn)負債的流動性特點，在凈資產(chǎn)的

基礎上對資產(chǎn)負債等項目和有關業(yè)務進行風險調整后得出的綜合性風險控制指

標。凈資本基本計算公式為：凈資本=凈資產(chǎn)-金融產(chǎn)品投資的風險調整-應收項

目的風險調整-其他流動資產(chǎn)項目的風險調整-長期資產(chǎn)的風險調整-或有負債的

風險調整土中國證監(jiān)會認定或核準的其他調整項目。

第43題:

證券公司應當遵循（）原則，建立有關隔離制度。

A.保密性

B.內(nèi)部防火墻

C.條塊管理

D.業(yè)務控制

參考答案：B

根據(jù)《證券公司管理辦法》的規(guī)定，投資銀行部門應當遵循內(nèi)部防火墻原則，建

立有關隔離制度，嚴格制定各種管理規(guī)章、操作流程和崗位手冊。

第44題：

某證券公司承銷發(fā)行股票，應當按承擔包銷義務的承銷金額的（）計算風險

準備。

A.20%

B.10%

C.5%

D.2%

參考答案：B

證券公司承銷股票的，應當按承擔包銷義務的承銷金額的10%計算風險準備。

第45題：

每年和以前，披露本年度第一季度和第三季度的資產(chǎn)負債表、利潤

表及現(xiàn)金流量表。（）

A.1月30日4月30日

B.3月30日5月31日

C.4月30日5月31日

D.4月30日10月31日

參考答案：D

在短期融資券存續(xù)期內(nèi)，企業(yè)應按以下要求持續(xù)披露信息：每年4月30日以前,

披露上一年度的年度報告和審計報告；每年8月31日以前，披露本年度上半年

的資產(chǎn)負債表、利潤表和現(xiàn)金流量表；每年4月30日和10月31日之前，披露

本年度第一季度和第三季度的資產(chǎn)負債表、利潤表及現(xiàn)金流量表。

14

第46題：

企業(yè)股份制改組方案一般應當遵循的基本原則不包括（）。

A.突出主營業(yè)務

B.避免同業(yè)競爭，減少關聯(lián)交易

C.保持較高的資產(chǎn)總額與資產(chǎn)利潤率

D.明確股份有限公司與各關聯(lián)企業(yè)的經(jīng)濟關系

參考答案：C

為了實現(xiàn)境外募股與上市目標，企業(yè)股份制改組方案一般應當遵循以下基本原

則：①突出主營業(yè)務；②避免同業(yè)競爭，減少關聯(lián)交易；③保持較高的利潤總額

與資產(chǎn)利潤率；④避免出現(xiàn)可能影響境外募股與上市的法律障礙；⑤明確股份有

限公司與各關聯(lián)企業(yè)的經(jīng)濟關系。

第47題:

股份有限公司的發(fā)起人持有的本公司股份，自公司股票上市交易之日起（）

內(nèi)不得轉讓。

6個

A.

BC.1年

2年

D.3年

參考答案：B

公司公開發(fā)行股份前已發(fā)行的股份，自公司股票在證券交易所上市交易之日

起1年內(nèi)不得轉讓。

第48題：

公司發(fā)行境內(nèi)上市外資股，應當委托經(jīng)認可的證券經(jīng)營機構作為主

承銷商或主承銷商之一。（）

A.國務院；境內(nèi)

B.中國證監(jiān)會；境內(nèi)

C.國務院；境外

D.中國證監(jiān)會；境外

參考答案：B

按照《國務院關于股份有限公司境內(nèi)上市外資股的規(guī)定》，公司發(fā)行境內(nèi)上市外

資股，應當委托經(jīng)中國證監(jiān)會認可的境內(nèi)證券經(jīng)營機構作為主承銷商或者主承銷

商之一。

第49題:

證券公司應建立以（）為核心的風險控制指標體系。

15

A.凈資產(chǎn)

B.利潤率

C.凈資本

D.總資產(chǎn)

參考答案：C

證券公司應建立以凈資本為核心的風險控制指標體系。

第50題:

在核準制下，證券發(fā)行監(jiān)管要以（）為中心，增強信息披露的準確性和完整

性。

A.中介機構盡職盡責

B.行業(yè)自律

C.加強監(jiān)管

D.強制性信息披露

參考答案：D

核準制下，證券發(fā)行監(jiān)管要以強制性信息披露為中心，完善''事前問責、依法披

露和事后追究”的監(jiān)管制度，增強信息披露的準確性和完整性；同時，加大對證

券發(fā)行和持續(xù)信息披露中違法、違規(guī)行為的打擊力度。

第51題：

憑證式國債承銷團成員原則上不超過（）家；記賬式國債承銷團成員原則上

不超過（）家。

A.20,40

B.40,60

C.20,60

D.60,40

參考答案：B

憑證式國債承銷團成員原則上不超過40家；記賬式國債承銷團成員原則上不超

過60家，其中甲類成員不超過20家。

第52題：

公司追加一個單位的資本所增加的成本稱為（）0

A.公司債券成本

B.加權平均資本成本

C.普通股成本

D.邊際資本成本

參考答案：D

16

公司無法以某一固定的資本成本籌集無限的資金，當公司籌集的資金超過一定限

度時，原來的資本成本就會增加。追加一個單位的資本增加的成本稱為邊際資本

成本。

第53題：

以募集方式設立的股份有限公司，發(fā)起人認購的股份不得少于公司股份總數(shù)的

（）o

A.40%

B.35%

C.25%

D.20%

參考答案：B

依據(jù)《公司法》規(guī)定，以募集方式設立的，發(fā)起人認購的股份不得少于公司股份

總數(shù)的35%但是法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的，從其規(guī)定。

第54題:

下列可以擔任上市公司獨立董事的人員是（）o

A.董事長的妻子

B.持有上市公司已發(fā)行股份的3%的股東

C.了解企業(yè)財務信息的相關專家

D.持有上市公司已發(fā)行股份的15%的股東單位

參考答案：C

下列人員不得擔任獨立董事：①在上市公司或者其附屬企業(yè)任職的人員及其直系

親屬和主要社會關系；②直接或間接持有上市公司已發(fā)行股份1%以上或者是上

市公司前10名股東中的自然人股東及其直系親屬；③在直接或間接持有上市公

司已發(fā)行股份5%以上的股東單位或者在上市公司前5名股東單位任職的人員及

其直系親屬；④最近1年內(nèi)曾經(jīng)具有前3項所列舉情形的人員；⑤為上市公司或

者其附屬企業(yè)提供財務、法律、咨詢等服務的人員；⑥公司章程規(guī)定的其他人員；

⑦中國證監(jiān)會認定的其他人員。ABD分別違反第①、②、③條的規(guī)定。

第55題：

發(fā)行申請未獲核準的上市公司，應當自收到中國證監(jiān)會通知之日起（）內(nèi)發(fā)

出未獲準發(fā)行新股的公告。

A.2個工作日

B.3個工作日

C.5個工作日

D.6個工作日

參考答案：B

17

此處是3個工作日，不要和其他時間混淆。

第56題：

某證券公司的經(jīng)營范圍僅限于證券經(jīng)紀業(yè)務，其凈資本不得低于人民幣

（）o

A.1000萬元

B.2000萬元

C.5000萬元

D.1億元

參考答案：B

證券公司經(jīng)營證券經(jīng)紀業(yè)務的，其凈資本不得低于人民幣2000萬元

第57題:

現(xiàn)行市價法的適用條件之一是存在著（）或以上具有可比性的參照物。

2個

AB.

3個

C

4個

D.5個

參考答案：B

現(xiàn)行市價法的適用條件：一是存在著3個及3個以上具有可比性的參照物；二是

價值影響因素明確并可量化。用現(xiàn)行市價法進行資產(chǎn)評估的，應當參照相同或者

類似資產(chǎn)的市場價格評定重估價值。

第58題：

股東大會是由股份有限公司全體股東組成、表達公司最高意思的權力機構。股東

大會的職權可以概括為（）0

A.決定權和審批權

B.決定權和經(jīng)營權

C.經(jīng)營權和審批權

D.經(jīng)營權和執(zhí)行權

參考答案：A

根據(jù)《公司法》的規(guī)定，股東大會行使下列職權：①決定公司的經(jīng)營方針和投資

計劃；②選舉和更換非由職工代表擔任的董事、監(jiān)事，決定有關董事、監(jiān)事的報

酬事項；②審議批準董事會的報告；④審議批準監(jiān)事會或者監(jiān)事的報告；⑤審議

批準公司的年度財務預算方案、決算方案；⑥審議批準公司的利潤分配方案和彌

補虧損方案；⑦對公司增加或者減少注冊資本作出決議；⑧對發(fā)行公司債券作出

決議；⑨對公司合并、分立、解散、清算或者變更公司形式作出決議；⑩修改公

18

司章程；⑩對公司聘用、解聘會計師事務所作出決議；⑩審議代表公司發(fā)行在外

有表決權股份總數(shù)的3%以上的股東的提案；⑩公司章程規(guī)定的其他職權一以上

職權可以概括為決定權和審批權。

第59題:

證券公司以短期融資為目的，在銀行間債券市場發(fā)行的、約定在一定期限內(nèi)還本

付息的金融債券是指（）。

A.證券公司短期融資券

B.證券公司發(fā)行的可轉換債券

C.證券公司發(fā)行的次級債券

D.證券公司資產(chǎn)支持證券

參考答案：A

中國人民銀行制定了《證券公司短期融資券管理辦法》，2004年11月1日起施

行。規(guī)定了證券公司短期融資券是指證券公司以短期融資為目的，在銀行間債券

市場發(fā)行的、約定在一定期限內(nèi)還本付息的金融債券。

第60題：

2005年3月，（）制定并發(fā)布了《國際開發(fā)機構人民幣債券發(fā)行管理暫行

辦法》，對國際開發(fā)機構發(fā)行人民幣債券的相關事項進行了規(guī)定。

A.中國銀監(jiān)會

B.財政部

C.中國人民銀行

D.中國證監(jiān)會

參考答案：C

2005年3月，中國人民銀行制定并發(fā)布了《國際開發(fā)機構人民幣債券發(fā)行管理

暫行辦法》，對國際開發(fā)機構發(fā)行人民幣債券的相關事項進行了規(guī)定。

多項選擇題以下各小題所給出的4個選項中，至少有一項符合題目

要求

第61題:

重置成本法是指在現(xiàn)時條件下，被評估資產(chǎn)全新狀態(tài)的重置成本減去該項資產(chǎn)的

（）后，得到估算資產(chǎn)價值的一種方法。

A.重置性貶值

B.實體性貶值

C.經(jīng)濟性貶值

D.功能性貶值

參考答案：BCD

19

重置成本法是在現(xiàn)時條件下，被評估資產(chǎn)全新狀態(tài)的重置成本減去該項資產(chǎn)的實

體性貶值、功能性貶值和經(jīng)濟性貶值，估算資產(chǎn)價值的方法。

第62題：

關于優(yōu)先股成本，下列說法正確的是（）。

A.公司發(fā)行優(yōu)先股，要支付籌資成本，還要定期支付股利

B.它和債券不同，其股利一般在稅后支付，不涉及所得稅扣減問題，且沒有

固定到期日

C.優(yōu)先股具有表決權

D.它和債券相同，股利一般在稅前支付

參考答案：AB

優(yōu)先股沒有表決權，股利在稅后支付。

第63題:

包銷方式下的承銷團協(xié)議至少應當載明（）。

A.承銷份額

B.承銷起止日期

C.違約責任

D.當事人的住所

參考答案：ABCD

參與承銷團的承銷商應當簽訂承銷團協(xié)議，承銷團協(xié)議應載明下列事項：①當事

人的名稱、住所及法定代表人的姓名；②承銷證券的種類、數(shù)量、金額及發(fā)行價

格；③包銷的具體方式、包銷過程中剩余證券的認購方法，或代銷過程中剩余證

券的退還方法；④承銷份額；⑤承銷組織工作的分工；⑥承銷期及起止日期；⑦

承銷付款的日期及方式；⑧承銷繳款的程序和日期；⑨承銷費用的計算、支付方

式和日期；⑩違約責任；（11）中國證監(jiān)會要求的其他事項。

第64題：

證券公司風險控制指標無法達標，嚴重危害證券市場秩序、損害投資者利益的，

中國證監(jiān)會可以區(qū)別情形，對其采?。ǎ┐胧?/p>

A.指定其他機構托管、接管

B.責令停業(yè)整頓

C.撤銷經(jīng)營證券業(yè)務許可

D.撤銷

參考答案：ABCD

證券公司風險控制指標無法達標，嚴重危害證券市場秩序、損害投資者利益的，

中國證監(jiān)會可以區(qū)別情形，對其采取下列措施：①責令停業(yè)整頓；②指定其他機

構托管、接管；③撤銷經(jīng)營證券業(yè)務許可；④撤銷。

20

第65題：

下列關于風險控制指標標準描述正確的有（）。

A.凈資本與各項風險準備之和的比例不得低于100%

B.凈資本與凈資產(chǎn)的比例不得低于50%

C.凈資本與負債的比例不得低于8%

D.凈資產(chǎn)與負債的比例不得低于20%

參考答案：ACD

證券公司必須持續(xù)符合的風險控制指標標準：①凈資本與各項風險準備之和的比

例不得低于100%；②凈資本與凈資產(chǎn)的比例不得低于40%；③凈資本與負債的比

例不得低于8版④凈資產(chǎn)與負債的比例不得低于20%⑤流動資產(chǎn)與流動負債的

比例不得低于100%o

第66題:

下列（）屬于網(wǎng)下發(fā)行的方式。

A.市值配售

B.全額預繳款、比例配售、余款即退

C.儲蓄存款掛購

D.全額預繳款、比例配售、余款轉存

參考答案：BCD

有限量發(fā)行認購證方式、無限量認購申請表搖號中簽方式、全額預繳款方式和與

儲蓄存款掛購方式屬于網(wǎng)下發(fā)行，全額預繳款、比例配售是儲蓄存款掛購方式的

延伸，它又包括兩種方式：“全額預繳、比例配售、余款即退”和“全額預

繳、比例配售、余款轉存”。

第67題:

有職責對上市公司收購活動實行日常監(jiān)督管理的機構是（）。

A.中國證監(jiān)會

B.被收購公司所在地的證監(jiān)會派出機構

C.證券交易所

D.證券登記結算機構

參考答案：CD

中國證監(jiān)會依法對上市公司的收購及相關股份權益變動活動進行監(jiān)督管理，主要

是在宏觀上把握，而非對上市公司收購活動實行日常監(jiān)管。證券交易所依法制定

業(yè)務規(guī)則，為上市公司的收購及相關股份權益變動活動組織交易和提供服務，對

相關證券交易活動進行實時監(jiān)控，監(jiān)督上市公司的收購及相關股份權益變動活動

的信息披露義務人切實履行信息披露義務。證券登記結算機構依法制定業(yè)務規(guī)

則，為上市公司的收購及相關股份權益變動活動所涉及的證券登記、存管、結算

21

等事宜提供服務，由此可知，證券交易所和證券登記結算機構是有職責對上市公

司收購活動實行日常監(jiān)督管理的機構。

第68題：

投資銀行業(yè)務內(nèi)部控制總體要求包括（）。

A.建立嚴密的內(nèi)核工作規(guī)則與程序

B.強化風險責任制

C.建立嚴格的項目風險評估體系和項目責任管理制度

D.建立科學的發(fā)行人質量評價體系

參考答案：ABCD

投資銀行業(yè)務內(nèi)部控制的總體要求具體內(nèi)容包括四個方面：建立嚴格的項目風險

評估體系和項目責任管理制度；建立科學的發(fā)行人質量評價體系；強化風險責任

制；建立嚴密的內(nèi)核工作規(guī)則與程序。

第69題:

獨立財務顧問報告應當對（）進行說明和分析，發(fā)表明確意見。

A.收購人是否具備主體資格

B.收購人的實力及本次收購對被收購公司經(jīng)營獨立性和持續(xù)發(fā)展可能產(chǎn)生

的影響分析

C.收購人是否存在利用被收購公司的資產(chǎn)或者由被收購公司為本次收購提

供財務資助的情形

D.涉及要約收購的，分析被收購公司的財務狀況，說明收購價格是否充分反

映被收購公司價值，收購要約是否公平、合理，對被收購公司社會公眾股股東接

受要約提出的建議

參考答案：ABCD

除ABCD四項外，獨立財務顧問報告還應當對以下問題進行說明和分析，發(fā)表明

確意見:①涉及收購人以證券支付收購價款的，還應當根據(jù)該證券發(fā)行人的資產(chǎn)、

業(yè)務和盈利預測，對相關證券進行估值分析，就收購條件對被收購公司的社會公

眾股股東是否公平合理、是否接受收購人提出的收購條件提出專業(yè)意見；②涉及

管理層收購的，應當對上市公司進行估值分析，就本次收購的定價依據(jù)、支付方

式、收購資金來源、融貴安排、還款計劃及其可行性、上市公司內(nèi)部控制制度的

執(zhí)行情況及其有效性、上述人員及其直系親屬在最近24個月內(nèi)與上市公司業(yè)務

往來情況以及收購報告書披露的其他內(nèi)容等進行全面核查，發(fā)表，凋確意見。

第70題：

關聯(lián)交易主要包括（）o

A.購銷商品

B.買賣有形或無形資產(chǎn)

C.各種采取合同或非合同形式進行的委托經(jīng)營等

D.其他對發(fā)行人有影響的重大交易

22

參考答案：ABCD

除ABCD四項外，關聯(lián)交易還包括：兼并或合并法人；出讓與受讓股權；提供或

接受勞務；代理；租賃；提供資金或資源；協(xié)議或非協(xié)議許可；擔保；合作研究

與開發(fā)或技術項目的轉移；向關聯(lián)方人士支付報酬；合作投資設立企業(yè)；合作開

發(fā)項目。

第71題：

股份有限公司發(fā)起人應當承擔的法定責任有（）。

A.發(fā)起人持有的本公司股份，自公司成立之日起兩年內(nèi)不得轉讓

B.公司不能成立時，對認股人已繳納的股款，負返還本息的連帶責任

C.公司不能成立時，對設立行為所產(chǎn)生的債務和費用負連帶責任

D.在公司設立過程中，因發(fā)起人的過失致使公司利益受到損害的，應對公司

承擔賠償責任

參考答案：BCD

發(fā)起人持有的本公司股份，自公司成立之日起1年內(nèi)不得轉讓。除BCD三項外，

發(fā)起人的義務還包括:①公司成立后，發(fā)起人未按照公司章程的規(guī)定繳足出資的，

應當補繳；其他發(fā)起人承擔連帶責任；②公司成立后，發(fā)現(xiàn)作為設立公司出資的

非貨幣財產(chǎn)的實際價額顯著低于公司章程所定價額的，應當由交付該出資的發(fā)起

人補足其差額；其他發(fā)起人承擔連帶責任；③不得虛假出資或者在公司成立后抽

逃出資，不得在申請公司登記時使用虛假證明文件或采取其他欺詐手段虛報注冊

資本，否則，將承擔相應的法律責任，嚴重者依據(jù)《中華人民共和國刑法》承擔

刑事責任。

第72題:

投資者及其一致行動人擁有權益的股份達到或者超過一個上市公司已發(fā)行股份

的20%,但未超過30%的，應當編制詳式權益變動報告書，此外還應當披露的內(nèi)

容包括（）O

A.取得相關股份的價格、所需資金額、資金來源，或者其他支付安排

B.前12個月內(nèi)投資者及其一致行動人與上市公司之間的重大交易

C.不存在規(guī)定的禁止收購情形

D.能夠按照規(guī)定提供與協(xié)議收購中向證監(jiān)會提交的相同的文件

參考答案：ACD

B項，投資者及其一致行動人擁有權益的股份達到或者超過一個上市公司已發(fā)行

股份的20%,但未超過3096的，應當披露前24個月內(nèi)投資者及其一致行動人與上

市公司之間的重大交易。

第73題：

發(fā)行人在申報文件中不得有以下（）情形。

23

A.故意遺漏或虛構交易、事項或其他重要信息的

B.濫用會計政策或者會計估計的

C.操縱財務報表所依據(jù)的會計記錄或者相關憑證的

D.其他可能對發(fā)行人持續(xù)盈利能力構成重大不利影響的

參考答案：ABC

發(fā)行人中報文件中不得有下列情形：①故意遺漏或虛構交易、事項或者其他重要

信息；②濫用會計政策或者會計估計；③操縱、偽造或篡改編制財務報表所依據(jù)

的會計記錄或者相關憑證。

第74題：

股份有限公司的監(jiān)事會成員不少于3人，由（）組成。

A.股東代表

B.公司職工代表

C.董事會代表

D.工會代表

參考答案：AB

股份有限公司監(jiān)事會由股東代表和適當比例的公司職工代表組成，其中職工代表

的比例不得低于1/3,具體比例由公司章程規(guī)定。

第75題:

投資者及其一致行動人不是上市公司的第一大股東或者實際控制人，其擁有權益

的股份達到或者超過該公司已發(fā)行股份的5%,但未達到20%的，應當編制簡式權

益變動報告書，其內(nèi)容包括（）。

A.投資者及其一致行動人為法人的，其名稱、注冊地及法定代表人

B.持股目的，是否有意在未來12個月內(nèi)繼續(xù)增加其在上市公司中擁有的權

fin.

C.上市公司的名稱、股票的種類、數(shù)量、比例

D.在上市公司中擁有權益的股份達到或者超過上市公司已發(fā)行股份的5%或

者擁有權益的股份增減變化達到5%的時間及方式

參考答案：ABCD

除ABCD四項外，簡式權益變動報告書的內(nèi)容還包括：①權益變動事實發(fā)生之日

前6個月內(nèi)通過證券交易所的證券交易買賣該公司股票的簡要情況;②中國征監(jiān)

會、證券交易所要求披露的其他內(nèi)容。

第76題:

證券公司的內(nèi)部控制應當遵循內(nèi)部防火墻原則，做到投資銀行業(yè)務和（）

分開管理，以防止利益沖突。

A.經(jīng)紀業(yè)務

24

B.自營業(yè)務

C.證券研究

D.承銷業(yè)務

參考答案：ABC

根據(jù)《證券公司管理辦法》的規(guī)定，投資銀行部門應當遵循內(nèi)部防火墻原則，建

立有關隔離制度，嚴格制定各種管理規(guī)章、操作流程和崗位手冊，并針對各個風

險點設置必要的控制程序，做到投資銀行業(yè)務和經(jīng)紀業(yè)務、自營業(yè)務、受托投資

管理業(yè)務、證券研究和證券投資咨詢業(yè)務等在人員、信息、賬戶、辦公地點上嚴

格分開管理，以防止利益沖突。

第77題：

證券公司有下列（）行為之一的，除承擔《證券法》規(guī)定的法律責任外，自

中國證監(jiān)會確認之日起12個月內(nèi)不得參與證券承銷。

A.以不正當手段誘使他人申購股票

B.提前泄漏證券發(fā)行信息

C.以不正當競爭手段招攬承銷業(yè)務

D.在承銷過程中不按規(guī)定披露信息

參考答案：BCD

證券公司有下列行為之一的，除承擔《證券法》規(guī)定的法律責任外，自中國證監(jiān)

會確認之日起12個月內(nèi)不得參與證券承銷：①提前泄漏證券發(fā)行信息；②以刁；

正當競爭手段招攬承銷業(yè)務；③在承銷過程中不按規(guī)定披露信息；④在承銷過程

中的實際操作與報送中國證監(jiān)會的發(fā)行方案不一致;⑤違反相關規(guī)定撰寫或者發(fā)

布投資價值研究報告。

第78題:

2009年4月13日，某股份有限公司刊登招股說明書，以5.68元/股的價格上網(wǎng)

定價發(fā)行3500萬股，承銷期為4月17?5月17日，公司注冊股本為7500萬股,

2009年度盈利預測中的利潤總額為2323萬元，凈利潤為1711萬元。那么，

（）□

A.加權平均法下的發(fā)行市盈率為24.0倍

B.加權平均法下的發(fā)行市盈率為32.6倍

C.全面攤薄法下的發(fā)行市盈率為26.9倍

D.全面攤薄法下的發(fā)行市盈率為36.4倍

參考答案：BD

①加權平均法下：；每股凈利潤=1711/[7500+3500X

（12-4）/12]=0.174（元）；市盈率=每股市場價格/每年每股盈利

=5.68/0.174=32.6（倍）。②全面攤薄法下：每股收益：全年凈利潤/

總股本：1711/（3500+7500）=0.156（元）；市盈率=每股市場價格/每年每股

25

盈利=5.68/0.156=36.4（倍）。

第79題：

在（）中，獨立董事應占多數(shù)并擔任召集人。

A.戰(zhàn)略委員會

B.審計委員會

C.提名委員會

D.薪酬與考核委員會

參考答案：BCD

在審計委員會、提名委員會、薪酬與考核委員會中，獨立董事應占多數(shù)并擔任召

集人；在審計委員會中，至少應有1名獨立董事是會計專業(yè)人士。

第80題:

出現(xiàn)下列（）情形時，當事人可以向中國證監(jiān)會申請以簡易程序免除以要約

方式增持股份。

A.經(jīng)政府或者國有資產(chǎn)管理部門批準進行國有資產(chǎn)無償劃轉、變更、合并，

導致投資者在一個上市公司中擁有權益的股份占該公司已發(fā)行股份的比例超過

30%

B.在一個上市公司中擁有權益的股份達到或者超過該公司已發(fā)行股份的50%

的，繼續(xù)增加其在該公司擁有的權益不影響該公司的上市地位

C.因繼承導致在一個上市公司中擁有權益的股份超過該公司已發(fā)行股份的

20%

D.因上市公司按照股東大會批準的確定價格向特定股東回購股份而減少股

本，導致當事人在該公司中擁有權益的股份超過該公司已發(fā)行股份的30%

參考答案：ABD

C項應為因繼承導致在一個上市公司中擁有權益的股份超過該公司已發(fā)行股份

的30%o

第81題:

審計計劃由（）組成。

A.單項審計計劃

B.多次審計計劃

C.具體審計計劃

D.總體審計計劃

參考答案：CD

審計計劃，是指注冊會計師為了完成年度會計報表審計業(yè)務,達到預期審計目的。

在具體執(zhí)行審計程序前編制的工作計劃。總體審計計劃是對審計的預期范圍和實

施方式所做的規(guī)劃，是注冊會計師從接受審計委托到出具審計報告整個過程基本

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工作內(nèi)容的綜合計劃。具體審計計劃是依據(jù)總體審計計劃制定的，對實施總體審

計計劃所需要的審計程序的體質、時間和范圍所做的詳細規(guī)劃與詭明。

第82題：

當收購人有（）情形時，不得收購一亡市公司。

A.負有數(shù)額較大債務，到期未清償，且處于持續(xù)狀態(tài)

B.最近5年有重大違法行為或者涉嫌有重大違法行為

C.最近3年有嚴重的證券市場失信行為

D.為自然人的，存在《公司法》第一百四十七條的規(guī)定情形

參考答案：ACD

有下列情形之一的，不得收購上市公司：①收購人負有數(shù)額較大債務，到期未清

償，且處于持續(xù)狀態(tài)；②收購人最近3年有重大違法行為或者涉嫌有重大違法行

為；③收購人最近3年有嚴重的證券市場失信行為；④收購人為自然人的，存在

《公司法》第一百四十七條規(guī)定情形；⑤法律、行政法規(guī)規(guī)定以及中國證監(jiān)會認

定的不得收購上市公司的其他情形。

第83題:

下列屬于股份有限公司董事會職權的是（）0

A.負責召集股東大會

B.決定公司的經(jīng)營計劃和投資方案

C.制定公司的財務預算

D.決定聘請和解聘公司經(jīng)理

參考答案：ABCD

根據(jù)《公司法》，董事會對股東大會負責，其職權主要有：①負責召集股東大會,

并向股東大會報告工作；②執(zhí)行股東大會的決議；③決定公司的經(jīng)營計劃和投資

方案；④制訂公司年度財務預算方案、決算方案；⑤制訂公司的利潤分配方案和

彌補虧損方案；⑥制訂公司增加或者減少注冊資本以及發(fā)行公司債券的方案；⑦

制訂公司合并、分立、解散或者變更公司形式的方案；⑧決定公司內(nèi)部管理機構

的設置：⑨決定聘任或者解聘公司經(jīng)理及其報酬事項，并根據(jù)經(jīng)理的提名決定聘

任或者解聘公司副經(jīng)理、財務負責人及其報酬事項;⑩制定公司的基本管理制度;

（11）公司章程規(guī)定的其他職權。

第84題:

申請記賬式國債承銷團乙類成員資格的申請人應當具備的條件包括（）0

A.營業(yè)網(wǎng)點在40個以上

B.國債承銷團成員應具備的基本條件

C.注冊資本不低于人民幣8億元的非存款類金融機構

D.總資產(chǎn)在人民幣100億元以上的存款類金融機構

參考答案：BCD

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申請記賬式國債承銷團乙類成員資格的申請人除具備基本條件外，還須具備以下

條件：注冊資本不低于人民幣3億元或者總資產(chǎn)在人民幣100億元以上的存款類

金融機構，或者注冊資本不低于人民幣8億元的非存款類金融機構。

第85題:

依據(jù)《首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法》的要求，在創(chuàng)業(yè)板發(fā)行

應當符合以下的基本條件（）o

A.發(fā)行人是依法設立且持續(xù)經(jīng)營3年以上的股份有限公司

B.最近兩年連續(xù)盈利，且每年凈利潤不少于1000萬元

C.發(fā)行后股本總額不少于3000萬元

D.最近1期末凈資產(chǎn)不少于2000萬元，且不存在未彌補虧損

參考答案：ACD

依據(jù)《首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法》的要求，在創(chuàng)業(yè)板發(fā)行

應當符合以下的基本條件：①發(fā)行人是依法設立且持續(xù)經(jīng)營3年以上的股份有限

公司；②最近兩年連續(xù)盈利，最近兩年凈利潤累計不少于1000萬元，且持續(xù)增

長；或者最近1年盈利，且凈利潤不少于500萬元，最近1年營業(yè)收入不少于

5000萬元，最近兩年營業(yè)收入增長率均不低于30吼凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益

前后孰低者為計算依據(jù)；③最近1期末凈資產(chǎn)不少于2000萬元，且不存在未彌

補虧損；④發(fā)行后股本總額不少于3000萬元。

第86題:

企業(yè)債券上市推薦人應當符合的條件有（）。

A.具有交易所會員資格

B.具備股票主承銷商資格且信譽良好

C.最近3年內(nèi)無重大違法、違規(guī)行為

D.負責推薦工作的所有業(yè)務人員熟悉交易所章程及相關業(yè)務規(guī)則

參考答案：ABD

證券交易所對債券上市實行上市推薦人制度，債券在證券交易所申請上市，必須

由證券交易所認可的1?2家機構推薦并出具上市推薦書。上市推薦人應當符合

下列條件：①具有證券交易所會員資格；②具備股票發(fā)行主承銷商資格且信譽良

好；③最近1年內(nèi)無重大違法違規(guī)行為；④負責推薦工作的主要業(yè)務人員應當熟

悉證券交易所章程及相關業(yè)務規(guī)則；⑤具備條件的會員在推薦債券上市時應當向

證券交易所提出申請，經(jīng)證券交易所審查確認具有上市推薦人資格；⑥發(fā)行人應

與上市推薦人簽訂上市推薦協(xié)議，規(guī)定雙方在上市申請期間及上市后1年內(nèi)的權

利和義務，上市推薦協(xié)議應當符合證券交易所債券上市規(guī)則和上市協(xié)議的有關規(guī)

定；⑦證券交易所認為應當具備的其他條件，

第87題：

股份有限公司股東的權利包括（）o

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A.參加或委派股東代理人參加股東大會

B.對公司的經(jīng)營行為進行監(jiān)督

C.依照其持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配

D.依照其持有的股份份額行使表決權

參考答案：ABCD

股東的權利主要包括：①依照其所持有的股份額獲得股利和其他形式的利益分

配；②依法請求、召集、主持、參加或者委派股東代理人參加股東大會，并行使

相應的表決權；③對公司的經(jīng)營進行監(jiān)督，提出建議或者質詢；④依照法律、行

政法規(guī)及公司章程的規(guī)定轉讓、贈與或質押其所持有的股份；⑤查閱公司章程、

股東名冊、公司債券存根、股東大會會議記錄、董事會會議決議、監(jiān)事會會議決

議、財務會計報告；⑥公司終止或者清算時，按其所持有的股份份額參加公司剩

余財產(chǎn)的分配；⑦對股東大會作出的公司合并、分立決議特異議的股東，要求公

司收購其股份；⑧法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章或公司章程規(guī)定的其他權利。

第88題：

《公司法》關于設立股份有限公司的條件有（）o

A.發(fā)起人符合法定人數(shù)

B.發(fā)起人認購和社會公開募集的股本達到法定資本最低限額

C.發(fā)起人制定公司章程

D.有固定的生產(chǎn)經(jīng)營場所

參考答案：ABCD

《公司法》第七十七條規(guī)定，設立股份有限公司，應當具備下列條件：①發(fā)起人

符合法定人數(shù);②發(fā)起人認購和募集的股本達到法定資本最低限額;③股份發(fā)行、

籌辦事項符合法律規(guī)定；④發(fā)起人制定公司章程，采用募集方式設立的經(jīng)創(chuàng)立大

會通過；⑤有公司名稱，建立符合股份有限公司要求的組織機構；⑥有固定的生

產(chǎn)經(jīng)營場所和必要的生產(chǎn)經(jīng)營條件。

第89題:

資產(chǎn)評估中的收益現(xiàn)值法通常用于（）。

A.個別機器設備的評估

B.有收益企業(yè)的整體評估

C.無形資產(chǎn)評估

D.負債的評估

參考答案：BC

收益現(xiàn)值法是將評估對象剩余壽命期間每年（或每月）的預期收益，用適當?shù)恼郜F(xiàn)

率折現(xiàn)，累加得出評估基準日的現(xiàn)值，以此估算資產(chǎn)價值的方法。收益現(xiàn)值法通

常用于有收益，企業(yè)的整體評估及無形資產(chǎn)評估等。

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第90題:

下列各項符合《證券法》對協(xié)議收購的規(guī)定的是（）0

A.采取協(xié)議收購方式的，收購人可以依照法律、行政法規(guī)的規(guī)定同被收購公

司的股東以協(xié)議方式進行股份轉讓

B.以協(xié)議方式收購上市公司時，達成協(xié)議后，收購人必須在3日內(nèi)將該收購

協(xié)議向國務院證券監(jiān)督管理機構及證券交易所作出書面報告，并予公告

C.在公告前可以履行收購協(xié)議

D.采取協(xié)議收購方式的，協(xié)議雙方可以臨時委托證券登記結算機構保管協(xié)議

轉讓的股票，并將資金存放于指定的銀行

參考答案：ABD

《證券法》第九十四條規(guī)定，采取協(xié)議收購方式的，收購人可以依照法律、行政

法規(guī)的規(guī)定同被收購公司的股東以協(xié)議方式進行股份轉讓。以協(xié)議方式收購上市

公司時，達成協(xié)議后，收購人必須在三日內(nèi)將該收購協(xié)議向國務院證券監(jiān)督管理

機構及證券交易所作出書面報告，并予公告。在公告前不得履行收購協(xié)議。