貨幣與貨幣制度匯編課件

貨幣與貨幣制度第2章貨幣與貨幣制度第2章本章教學(xué)內(nèi)容

第一節(jié)貨幣的產(chǎn)生與定義第二節(jié)貨幣的職能第三節(jié)貨幣形式的演變第四節(jié)貨幣制度的發(fā)展本章教學(xué)內(nèi)容2貨幣的產(chǎn)生和本質(zhì)貨幣的基本職能貨幣的演變我國當(dāng)前貨幣及主要形式本位貨幣與區(qū)域和國際本位貨幣3主要問題第二章貨幣和貨幣制度貨幣的產(chǎn)生和本質(zhì)3主要問題第二章貨幣和貨幣制度34重要術(shù)語商品貨幣信用貨幣貨幣制度金本位貨幣層次代用貨幣電子貨幣本位貨幣金銀兩本位劣幣逐良幣法則第二章貨幣和貨幣制度

4重要術(shù)語商品貨幣代用貨幣第二章貨幣和貨幣制度42.1.1貨幣的定義與貨幣的產(chǎn)生貨幣是商品交換長期發(fā)展的產(chǎn)物。什么是貨幣?貨幣的發(fā)展過程怎樣的?52.1貨幣的產(chǎn)生和本質(zhì)第二章貨幣和貨幣制度2.1.1貨幣的定義與貨幣的產(chǎn)生52.1貨幣的產(chǎn)生和5第二章貨幣和貨幣制度原始社會(huì)末期以前

沒有商品交換局限性:“需求的雙重巧合”社會(huì)分工和私有制商品生產(chǎn)和商品交換物與物的交換生產(chǎn)力發(fā)展

一般等價(jià)物集中到貴金屬金銀上，金銀固定地充當(dāng)一般等價(jià)物時(shí)，貨幣也就產(chǎn)生了。能與各種商品相交換的商品：一般等價(jià)物第二章貨幣和貨幣制度原始社會(huì)末期以前61、個(gè)別的、偶然的物物交換個(gè)別的、偶然的物物交換是指一種商品的價(jià)值偶然地通過另一種商品表現(xiàn)出來。7貨幣的產(chǎn)生經(jīng)歷了四個(gè)階段第二章貨幣和貨幣制度1、個(gè)別的、偶然的物物交換7貨幣的產(chǎn)生經(jīng)歷了四個(gè)階段第二章72、擴(kuò)大的物物交換一種商品的價(jià)值不是偶然地通過另一種商品表現(xiàn)出來，而是經(jīng)常性地通過一系列商品表現(xiàn)出來。8第二章貨幣和貨幣制度2、擴(kuò)大的物物交換8第二章貨幣和貨幣制度83、一般等價(jià)物直接的物物交換演變?yōu)橐砸话愕葍r(jià)物為媒介的商品交換，交換過程表現(xiàn)為：物——一般等價(jià)物——物。9第二章貨幣和貨幣制度3、一般等價(jià)物9第二章貨幣和貨幣制度94、貨幣產(chǎn)生一切商品的價(jià)值都集中地、固定地表現(xiàn)在一種貴金屬商品如金或銀上。10第二章貨幣和貨幣制度4、貨幣產(chǎn)生10第二章貨幣和貨幣制度104、貨幣產(chǎn)生一切商品的價(jià)值都集中地、固定地表現(xiàn)在一種貴金屬商品如金或銀上。11第二章貨幣和貨幣制度由金銀固定充當(dāng)一般等價(jià)物標(biāo)志著貨幣的產(chǎn)生。馬克思：“金銀天然不是貨幣，但貨幣天然是金銀?！?、貨幣產(chǎn)生11第二章貨幣和貨幣制度由金銀固定充當(dāng)一般等11貨幣是商品經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的必然產(chǎn)物，是固定充當(dāng)一般等價(jià)物的特殊商品。第一，貨幣作為一般等價(jià)物，可以和一切商品相交換。第二，由于貨幣是固定充當(dāng)一般等價(jià)物的特殊商品，商品生產(chǎn)者必須把自己生產(chǎn)的商品換成貨幣，他的勞動(dòng)才算得到了社會(huì)的承認(rèn)，他才可以用貨幣購買自己所需要的其他商品，以維持和擴(kuò)大再生產(chǎn)。第三，作為一般等價(jià)物，貨幣是財(cái)富的象征。122.1.2貨幣的本質(zhì)第二章貨幣和貨幣制度貨幣是商品經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的必然產(chǎn)物，是固定充當(dāng)一般等價(jià)物12第二章貨幣和貨幣制度1、馬克思在研究貨幣的產(chǎn)生時(shí)指出，貨幣是固定的充當(dāng)一般等價(jià)物作用的商品。一般等價(jià)物既是貨幣的本質(zhì)也是貨幣的形式。2、馬克思在研究了貨幣的兩大基本職能之后指出，貨幣是價(jià)值尺度和流通手段的統(tǒng)一，或者說價(jià)值尺度和流通手段的統(tǒng)一是貨幣本質(zhì)屬性。現(xiàn)代貨幣是什么?第二章貨幣和貨幣制度13現(xiàn)代貨幣是由國家法律規(guī)定的，在商品勞務(wù)交易中或債務(wù)清償中被社會(huì)普遍接受的東西。貨幣具有普遍的接受性。貨幣與貨幣制度匯編課件142.2.1貨幣的度量和定義1、流通中的現(xiàn)金現(xiàn)金：包括紙做的鈔票和金屬做的硬幣。一般把在非銀行公眾手中流通的現(xiàn)金稱作流通中的現(xiàn)金，把它作為最窄意義上的貨幣，用M0來表示。152.2現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中貨幣的度量與層次的劃分第二章貨幣和貨幣制度2.2.1貨幣的度量和定義152.2現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中貨幣的度量與15按世界通行方法劃分,存款分為三大類:支票存款(交易性存款)、儲(chǔ)蓄存款和定期存款(非交易性存款)。P214支票存款是企業(yè)、單位之間的商品交換、買進(jìn)賣出所使用的主要媒介是支票，經(jīng)濟(jì)生活中也被大量地運(yùn)用。特點(diǎn)是使用支票提取;可透支;一般不支付利息。定期存款是由客戶事先確定期限而存放于銀行以取得較高利息的存款。特點(diǎn)一般不能提前支取。儲(chǔ)蓄存款包括活期儲(chǔ)蓄存款和定期儲(chǔ)蓄存款。按世界通行方法劃分,存款分為三大類:1617貨幣的度量第二章貨幣和貨幣制度17貨幣的度量第二章貨幣和貨幣制度17

貨幣供應(yīng)量也稱貨幣存量，是一國經(jīng)濟(jì)中用于交易和投資的貨幣總量，構(gòu)成央行和金融機(jī)構(gòu)負(fù)債一部分，關(guān)于貨幣供應(yīng)量的構(gòu)成和層次劃分主要是按貨幣資產(chǎn)流動(dòng)性進(jìn)行的。以流動(dòng)性為標(biāo)準(zhǔn)對(duì)貨幣進(jìn)行度量，劃分出更為廣義的貨幣概念或?qū)哟?。流?dòng)性是貨幣基本特征之一，指貨幣與商品的轉(zhuǎn)換能力，在單一現(xiàn)金貨幣形式下，不存在轉(zhuǎn)換能力程度差別問題。182.2.2主要國家對(duì)貨幣層次劃分第二章貨幣和貨幣制度貨幣供應(yīng)量也稱貨幣存量，是一國經(jīng)濟(jì)中用于交易和投資的18當(dāng)貨幣形式多樣化以后，各種貨幣形式流動(dòng)能力出現(xiàn)了程度上的差別，這時(shí)流動(dòng)性不僅指貨幣轉(zhuǎn)換為商品的能力，還包括貨幣之間相互轉(zhuǎn)換的能力。一種貨幣資產(chǎn)的流動(dòng)性表現(xiàn)為它向現(xiàn)金轉(zhuǎn)換的能力，即能不能自由轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金、在轉(zhuǎn)換過程中是否會(huì)發(fā)生價(jià)值損失等。當(dāng)貨幣形式多樣化以后，各種貨幣形式流動(dòng)能力出現(xiàn)了程度上的19流動(dòng)性指金融資產(chǎn)迅速轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金而不致遭受損失的能力，也叫變現(xiàn)力；金融資產(chǎn)在合理價(jià)格下迅速成交的能力。流動(dòng)性概念包括兩個(gè)方面的含義和三個(gè)方面的要素。兩個(gè)方面的含義指：一是資產(chǎn)的流動(dòng)性；二是負(fù)債的流動(dòng)性。資產(chǎn)的流動(dòng)性是指銀行資產(chǎn)在不發(fā)生損失的情況下，迅速變現(xiàn)的能力；負(fù)債的流動(dòng)性是指銀行以較低的成本適時(shí)獲得所需資金的能力。三個(gè)方面的要素包括：交易速度,交易成本,交易規(guī)模.流動(dòng)性指金融資產(chǎn)迅速轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金而不致遭受損失的能力，也叫變現(xiàn)20“交易速度”：在特定市場迅速完成證券交易且不受損失的能力，強(qiáng)調(diào)速度，不能等待太久；“交易成本”：在現(xiàn)有條件下能夠以合理價(jià)格完成交易的能力，強(qiáng)調(diào)合理價(jià)格（含交易費(fèi)用），不能損失太大；“交易規(guī)?！保菏袌鲋械膮⑴c者能夠迅速完成大量交易，且不會(huì)導(dǎo)致證券價(jià)格發(fā)生顯著波動(dòng)，表明流動(dòng)性與市場深度有關(guān)系?！敖灰姿俣取保涸谔囟ㄊ袌鲅杆偻瓿勺C券交易且不受損失的能力，強(qiáng)21流動(dòng)性的約束條件期限：流動(dòng)性與期限一般呈反向關(guān)系；收益率：流動(dòng)性與收益率呈反向變動(dòng)，構(gòu)成互補(bǔ)關(guān)系；發(fā)行者信用：流動(dòng)性與證券發(fā)行人信用呈正向關(guān)系；流動(dòng)性的約束條件22流動(dòng)性的外延包括流動(dòng)性過剩和流動(dòng)性不足。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是與流動(dòng)性相對(duì)應(yīng)的一個(gè)相反的概念，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是指一家銀行面臨這樣一種風(fēng)險(xiǎn)：不能隨時(shí)以合理成本籌集到所需數(shù)量的資金以履行自己的義務(wù)，滿足顧客的需求。流動(dòng)性過剩是指一個(gè)經(jīng)濟(jì)體中貨幣供給嚴(yán)重超過了貨幣供求的均衡點(diǎn)的一種貨幣供求態(tài)勢。英國出版的《經(jīng)濟(jì)與商業(yè)辭典》對(duì)流動(dòng)性過剩一詞的解釋是“銀行自愿或被迫持有的流動(dòng)性超過健全的銀行業(yè)準(zhǔn)則所要求的通常水平”，歐洲中央銀行的“實(shí)際貨幣存量對(duì)預(yù)期均衡水平的偏離”的解釋更為科學(xué)。流動(dòng)性的外延包括流動(dòng)性過剩和流動(dòng)性不足。23242.2.3金融創(chuàng)新與貨幣層次劃分第二章貨幣和貨幣制度可轉(zhuǎn)讓支付命令（NOW）大額可轉(zhuǎn)讓定期存單（CDs）自動(dòng)轉(zhuǎn)賬系統(tǒng)（ATS）242.2.3金融創(chuàng)新與貨幣層次劃分第二章貨幣和貨幣24252.3貨幣的職能第二章貨幣和貨幣制度其中，價(jià)值尺度和流通手段是貨幣最基本的兩個(gè)職能。價(jià)值尺度流通手段支付手段貯藏手段世界貨幣貨幣的五個(gè)職能：252.3貨幣的職能第二章貨幣和貨幣制度其中，價(jià)值尺25指貨幣能用來衡量和表示一切商品和服務(wù)的價(jià)值，將其轉(zhuǎn)化為價(jià)格從而可以方便地把不同類的商品進(jìn)行比較。262.3.1價(jià)值尺度第二章貨幣和貨幣制度指貨幣能用來衡量和表示一切商品和服務(wù)的價(jià)值，將其轉(zhuǎn)化為價(jià)格從26按照馬克思的觀點(diǎn)，不同商品或服務(wù)之所以都可以用貨幣來衡量和表示，是因?yàn)樗鼈兌际莿趧?dòng)產(chǎn)品，都是人類無差別勞動(dòng)的凝結(jié)。商品和服務(wù)的價(jià)值由生產(chǎn)這種商品或服務(wù)的社會(huì)必要?jiǎng)趧?dòng)時(shí)間決定。不同商品或服務(wù)所耗費(fèi)的社會(huì)必要?jiǎng)趧?dòng)時(shí)間不同，因而價(jià)值不同，表現(xiàn)為貨幣的數(shù)量價(jià)格也不同，由此產(chǎn)生了貨幣單位來表現(xiàn)貨幣的不同數(shù)量，如元、角、分等。272.3.1價(jià)值尺度第二章貨幣和貨幣制度按照馬克思的觀點(diǎn)，不同商品或服務(wù)之所以都可以用貨幣來衡量和表27用貨幣表示的商品或服務(wù)的價(jià)值稱為商品價(jià)格，價(jià)格是商品和勞務(wù)價(jià)值的外在表現(xiàn)形式。相對(duì)價(jià)格與絕對(duì)價(jià)格：

相對(duì)價(jià)格指商品與商品之間的價(jià)格比例關(guān)系。構(gòu)成了商品的價(jià)格體系，具有相對(duì)穩(wěn)定性。絕對(duì)價(jià)格指一定量的某種商品與既定量的貨幣之間的價(jià)值關(guān)系。

在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中由于供求的變化，商品或服務(wù)的價(jià)格經(jīng)常與其價(jià)值產(chǎn)生背離。整個(gè)社會(huì)層面看，由于單個(gè)商品或服務(wù)價(jià)格的此消彼長，社會(huì)商品和服務(wù)的總價(jià)格與其總價(jià)值是相等的。282.3.1價(jià)值尺度第二章貨幣和貨幣制度用貨幣表示的商品或服務(wù)的價(jià)值稱為商品價(jià)格，價(jià)格是商品28

第二章貨幣和貨幣制度

2.3.1價(jià)值尺度貨幣單位的名稱

價(jià)格單位(unitofcurrency)也稱價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)，就是指表現(xiàn)商品價(jià)值的貨幣單位或貨幣標(biāo)準(zhǔn)。在歷史上貨幣的單位名稱與貨幣商品的自然物理單位或重量單位是一致的，包含著一定的“金量”。由于各種原因，金屬重量的貨幣名稱同它原來的重量名稱逐漸分離其主要原因有：外國貨幣的流入；賤金屬逐漸被貴金屬所排擠；幾百年來君主不斷偽造貨幣，使鑄幣原來的重量實(shí)際上只剩下一個(gè)名稱?，F(xiàn)在，貨幣單位的名稱就完全成了“約定俗成”和由法律規(guī)定的東西了。第二章貨幣和貨幣制度2.3.129第二章貨幣和貨幣制度

2.3.1價(jià)值尺度價(jià)值尺度職能的特點(diǎn)

貨幣執(zhí)行價(jià)值尺度職能，不涉及貨幣量的問題，它只需要觀念的貨幣。貨幣執(zhí)行價(jià)值尺度的職能并不需要實(shí)際的貨幣，這決不意味著貨幣執(zhí)行價(jià)值尺度的職能與實(shí)際的貨幣沒有關(guān)系，相反，價(jià)格的高低或者取決于實(shí)在的貨幣材料，或者取決于貨幣購買力。

第二章貨幣和貨幣制度2.3.1價(jià)30指以貨幣為媒介進(jìn)行的商品交換。貨幣執(zhí)行流通手段的職能就是為商品世界充當(dāng)交易媒介，使所有的商品通過它進(jìn)行交換。簡單概括就是“賣——貨幣——買”的不斷循環(huán)。作為價(jià)值尺度的貨幣與作為流通手段的貨幣不同。前者只是觀念上的貨幣，在表示商品或服務(wù)價(jià)值時(shí)，并不需要用現(xiàn)實(shí)的貨幣來表示；后者卻必須要用現(xiàn)實(shí)的貨幣。312.3.2流通手段第二章貨幣和貨幣制度指以貨幣為媒介進(jìn)行的商品交換。貨幣執(zhí)行流通手段的職能就是為商31第二章貨幣和貨幣制度2.3.2流通手段貨幣流通手段職能的特點(diǎn)：以貨幣為媒介的商品交換過程的總體就是商品流通。商品流通和貨幣流通的關(guān)系.商品流通較之物物交換的優(yōu)越性來自買和賣的分離。極大地克服了物物交換的困難，提高了交換的效率，促進(jìn)了商品生產(chǎn)和交換。在商品流通中買和賣的分離，已經(jīng)內(nèi)在地包含著出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)危機(jī)的可能性。第二章貨幣和貨幣制度2.3.2流通手32流通中所需貨幣量是由社會(huì)商品和服務(wù)價(jià)格總額和貨幣流通速度共同決定的。若設(shè)商品或服務(wù)的價(jià)格為P，其數(shù)量為Q，貨幣流通速度為V，那么：流通中所需貨幣量=PQ/V如果實(shí)際投入流通的貨幣量大于流通中所需貨幣量，就會(huì)產(chǎn)生通貨膨脹；反之則會(huì)產(chǎn)生通貨緊縮。332.3.2流通手段第二章貨幣和貨幣制度流通中所需貨幣量是由社會(huì)商品和服務(wù)價(jià)格總額和貨幣流通速度共同33執(zhí)行流通手段職能的貨幣可以是不足值的貨幣。只要人們普遍相信它代表一定價(jià)值量，它就可以很好地執(zhí)行流通手段職能。如不足值的鑄幣和紙幣，它們所代表的價(jià)值量都要大于其本身的價(jià)值，但它們之所以仍能流通，是因?yàn)槠鋬r(jià)值法定，它們所代表的價(jià)值并不受其本身價(jià)值的影響。貨幣執(zhí)行流通手段的職能便利了商品交換的進(jìn)行，但是卻造成了買賣分離。會(huì)造成買賣鏈條的中斷，不利于社會(huì)總產(chǎn)品的實(shí)現(xiàn)和幣值的穩(wěn)定。342.3.2流通手段第二章貨幣和貨幣制度執(zhí)行流通手段職能的貨幣可以是不足值的貨幣。只要人們普遍相信它34支付手段的特點(diǎn)：當(dāng)商品買賣以賒銷賒購的方式進(jìn)行時(shí)，貨幣作為延期支付的工具，就執(zhí)行支付手段的職能。支付手段也可以理解為流通手段在時(shí)間上的延伸。價(jià)值轉(zhuǎn)移在時(shí)間上的分離，是支付手段的重要特點(diǎn)。貨幣支付手段職能與信用的發(fā)展密不可分，只有當(dāng)賣方給予買方到期支付的承諾以信任時(shí)，貨幣才承擔(dān)支付手段的職能。352.3.3支付手段第二章貨幣和貨幣制度支付手段的特點(diǎn)：352.3.3支付手段第二章貨幣和貨35貨幣執(zhí)行支付手段職能對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響貨幣支付手段職能的出現(xiàn)便利了商品交換的進(jìn)行。但同時(shí)貨幣執(zhí)行支付手段職能需要有發(fā)達(dá)的社會(huì)信用作為基礎(chǔ)，一旦某一個(gè)環(huán)節(jié)出現(xiàn)信用危機(jī)，會(huì)導(dǎo)致社會(huì)性的信用危機(jī)。發(fā)揮支付手段職能的貨幣與發(fā)揮流通手段職能的貨幣一樣，都必須是處于流通中現(xiàn)實(shí)的貨幣。而且貨幣執(zhí)行這兩種職能往往是交錯(cuò)進(jìn)行的，因此也可把貨幣的這兩種職能合二為一，統(tǒng)稱為貨幣的交易媒介功能。362.3.3支付手段第二章貨幣和貨幣制度貨幣執(zhí)行支付手段職能對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響362.3.3支付手段第36第二章貨幣和貨幣制度2.3.3支付手段

貨幣執(zhí)行支付手段職能對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響貨幣執(zhí)行支付手段職是一切信用關(guān)系得以建立的基礎(chǔ)。馬克思說信用貨幣是直接從貨幣作為支付手段的職能中產(chǎn)生出來的?？朔爽F(xiàn)款交易對(duì)商品生產(chǎn)的限制，促進(jìn)了商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。使買賣可能進(jìn)一步脫節(jié)，使商品流通增加了爆發(fā)危機(jī)的可能性第二章貨幣和貨幣制度2.337指貨幣暫時(shí)退出流通處于靜止?fàn)顟B(tài)，作為財(cái)富代表被儲(chǔ)藏起來。按照馬克思的觀點(diǎn)，執(zhí)行貯藏手段職能的貨幣必須是有實(shí)際價(jià)值的貴金屬。在金屬貨幣流通的條件下，貨幣貯藏可以作為調(diào)節(jié)流通中貨幣量的蓄水池：流通中的貨幣量過多，多出來的貨幣就會(huì)被貯藏起來；流通中的貨幣不足，被貯藏的貨幣就會(huì)重新進(jìn)入流通。382.3.4貯藏手段第二章貨幣和貨幣制度指貨幣暫時(shí)退出流通處于靜止?fàn)顟B(tài)，作為財(cái)富代表被儲(chǔ)藏起來。3838隨著現(xiàn)代貨幣的發(fā)展，金屬貨幣退出流通，人們普遍地采用銀行存款和儲(chǔ)蓄的方式來儲(chǔ)存紙幣。但是這時(shí)被貯藏起來的紙幣卻不能再起到調(diào)節(jié)流通中所需貨幣量的蓄水池作用。因?yàn)殂y行存款和儲(chǔ)蓄只不過是賬簿上觀念的數(shù)碼，本身沒有實(shí)際價(jià)值，而與這些被貯藏起來的紙幣數(shù)量相對(duì)應(yīng)的真實(shí)價(jià)值仍處在流通過程中，仍然可以創(chuàng)造新價(jià)值。因此在紙幣流通的條件下，常會(huì)出現(xiàn)流通中的實(shí)際貨幣量與流通中所需貨幣量不相符的情況，這時(shí)就需要貨幣當(dāng)局采取相應(yīng)手段來調(diào)節(jié)流通中的貨幣量。392.3.4貯藏手段第二章貨幣和貨幣制度隨著現(xiàn)代貨幣的發(fā)展，金屬貨幣退出流通，人們普遍地采用銀行存款39指貨幣跨出一國范圍，在世界范圍內(nèi)執(zhí)行價(jià)值尺度、流通手段、支付手段和貯藏手段的職能。貴金屬貨幣具有世界貨幣職能.目前在國際交往中執(zhí)行世界貨幣職能的主要有:美元,歐元、英鎊、日元和特別提款權(quán)也具有一定的世界貨幣職能。402.3.5世界貨幣第二章貨幣和貨幣制度指貨幣跨出一國范圍，在世界范圍內(nèi)執(zhí)行價(jià)值尺度、流通手段、支付40實(shí)現(xiàn)我國貨幣可自由兌換的目標(biāo)必須具備如下條件：有較充足的外匯儲(chǔ)備；外匯市場體系發(fā)育完善；外匯交易的法規(guī)健全；國內(nèi)的外匯價(jià)格關(guān)系基本理順；對(duì)外匯市場的管理積累了相當(dāng)?shù)慕?jīng)驗(yàn)。1996年，人民幣已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了經(jīng)常項(xiàng)目下的可自由兌換，而資本項(xiàng)目下的可自由兌換也在逐步推進(jìn)。如:QFII,QDII412.3.5世界貨幣第二章貨幣和貨幣制度實(shí)現(xiàn)我國貨幣可自由兌換的目標(biāo)必須具備如下條件：412.341422.4貨幣形式的演變與貨幣制度2.4.1貨幣形式的演變對(duì)貨幣形式有三種不同的分類方法：第二章貨幣和貨幣制度422.4貨幣形式的演變與貨幣制度第二章貨幣和貨幣制度4243貨幣形式的四個(gè)發(fā)展階段第二章貨幣和貨幣制度代用貨幣電子貨幣信用貨幣實(shí)物或商品貨幣43貨幣形式的四個(gè)發(fā)展階段第二章貨幣和貨幣制度代用貨幣電43商品貨幣兼具商品和貨幣雙重身份。執(zhí)行貨幣職能時(shí)是貨幣，不執(zhí)行貨幣職能時(shí)是商品。特征:作為貨幣和作為商品的價(jià)值相等。441、實(shí)物貨幣或商品貨幣第二章貨幣和貨幣制度實(shí)物貨幣金銀固定充當(dāng)一般等價(jià)物商品貨幣兼具商品和貨幣雙重身份。執(zhí)行貨幣職能時(shí)是貨幣，不執(zhí)行44國家的印記開元通寶唐高祖四年鑄幣五銖隋文帝開皇元年鑄幣一刀平五千王莽居攝二年鑄幣秦半兩秦始皇鑄幣國家的印記第二章貨幣和貨幣制度1、實(shí)物貨幣和商品貨幣國家的印記開元通寶五銖一刀平五千秦半兩國家的印記第二章45

第二章貨幣和貨幣制度1、實(shí)物貨幣和商品貨幣（1）最初的原始的商品貨幣是以商品的自然屬性作為貨幣，一般不能夠分割；（2）貴金屬鑄幣在其產(chǎn)生的初期是足值的；（3）流通過程中鑄幣會(huì)自然磨損、或人為的刮削鑄幣、政府有意識(shí)地降低貨幣金屬成色和私人偽造鑄幣等，使鑄幣的名義金屬含量與其實(shí)際含量分離，使鑄幣逐漸向價(jià)值符號(hào)轉(zhuǎn)化。第二章貨幣和貨幣制度1、實(shí)物46代用貨幣是在貴金屬貨幣流通的制度下，代替金屬貨幣流通的貨幣符號(hào),代用貨幣又叫兌現(xiàn)紙幣。代用貨幣是黃金等貴金屬的替代品，代表黃金等貴金屬發(fā)揮貨幣的職能。特征:代用貨幣本身的價(jià)值低于它作為貨幣的價(jià)值。代用貨幣可以和所代表的金屬貨幣自由兌換，所以其發(fā)行必須有足量貴金屬作保證，以滿足隨時(shí)兌現(xiàn)。如果沒有貴金屬作為準(zhǔn)備，則一文不值，會(huì)被逐出流通市場。由銀行發(fā)行的就是銀行券。代用貨幣的出現(xiàn)是商品交換日益擴(kuò)大的結(jié)果。代用貨幣解決了貴金屬數(shù)量上的不足。472、代用貨幣第二章貨幣和貨幣制度代用貨幣是在貴金屬貨幣流通的制度下，代替金屬貨幣流通的貨幣符4748銀行券第二章貨幣和貨幣制度清光緒年間發(fā)行的銀行銀票清光緒年間發(fā)行的銀行銀票陜甘寧邊區(qū)銀行發(fā)行的銀行券48銀行券第二章貨幣和貨幣制度清光緒年間發(fā)行的銀行銀票清48與金屬貨幣相比，代用貨幣有以下優(yōu)點(diǎn)：①代用貨幣的印刷成本遠(yuǎn)低于鑄幣費(fèi)用；②避免了日常交往中的自然磨損和人為有意損毀；③更利于保管、攜帶和運(yùn)送。但同時(shí)，代用貨幣的發(fā)行量受貴金屬準(zhǔn)備的限制，不能滿足經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要。隨著金本位制的崩潰，代用貨幣也退出了歷史舞臺(tái)，被信用貨幣所取代。492、代用貨幣第二章貨幣和貨幣制度與金屬貨幣相比，代用貨幣有以下優(yōu)點(diǎn)：492、代用貨幣第二章49信用貨幣本身的價(jià)值低于作為貨幣價(jià)值，不代表任何金屬貨幣，是一種信用憑證，靠政府和銀行信用流通,信用貨幣又叫不兌現(xiàn)紙幣。上世紀(jì)三十年代，由于世界性經(jīng)濟(jì)危機(jī)，主要資本主義國家已沒有足夠的黃金儲(chǔ)備來滿足銀行券兌付需求，紛紛放棄金本位制，流通中的紙幣不能再與金屬貨幣兌換，也不再與任何貨幣金屬發(fā)生直接聯(lián)系，信用貨幣產(chǎn)生。信用貨幣條件下，單位貨幣的購買力決定于單位貨幣交換到的商品勞務(wù)的數(shù)量，數(shù)量越多越多，其購買力就越大；反之，則越小。503、信用貨幣第二章貨幣和貨幣制度信用貨幣本身的價(jià)值低于作為貨幣價(jià)值，不代表任何金屬貨幣，是一50信用貨幣要較好地發(fā)揮貨幣的職能應(yīng)該具備兩個(gè)條件：貨幣持有者對(duì)政府的信心。人們持有信用貨幣是對(duì)貨幣發(fā)行者的授信。一國貨幣體系的崩潰往往與政府的不穩(wěn)定密切聯(lián)系在一起；貨幣發(fā)行程序及穩(wěn)定流通的法律保證，如果沒有完善的法律保證，通貨膨脹和金融市場的混亂狀況。必將損害信用貨幣的穩(wěn)定。513、信用貨幣第二章貨幣和貨幣制度信用貨幣要較好地發(fā)揮貨幣的職能應(yīng)該具備兩個(gè)條件：513、信用51信用貨幣的主要形式是紙幣。狹義的紙幣是國家發(fā)行并強(qiáng)制流通的價(jià)值符號(hào)。當(dāng)今各國流通的基本都是由銀行發(fā)行的信用貨幣。紙幣不與任何貴金屬掛鉤，因此其優(yōu)越性表現(xiàn)在它的可擴(kuò)張性，能夠根據(jù)經(jīng)濟(jì)的需要靈活調(diào)節(jié)它的的量，滿足經(jīng)濟(jì)貿(mào)易的需要；而弊端則是自始至終存在的通貨膨脹壓力。523、信用貨幣第二章貨幣和貨幣制度信用貨幣的主要形式是紙幣。523、信用貨幣第二章貨幣和貨52電子貨幣是以金融電子化網(wǎng)絡(luò)為基礎(chǔ)，以商用電子化機(jī)具和各類交易卡為媒介，以電子計(jì)算機(jī)技術(shù)和通信技術(shù)為手段，以電子數(shù)據(jù)（二進(jìn)制數(shù)據(jù)）形式存儲(chǔ)在銀行的計(jì)算機(jī)系統(tǒng)中，并通過計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)以電子信息傳遞形式實(shí)現(xiàn)流通和支付功能的貨幣。電子貨幣具有以下特點(diǎn)：534、電子貨幣第二章貨幣和貨幣制度電子貨幣是以金融電子化網(wǎng)絡(luò)為基礎(chǔ)，以商用電子化機(jī)具和各類交易53巴塞爾委員會(huì)認(rèn)為：電子貨幣是指在零售支付機(jī)制中，通過銷售終端、不同的電子設(shè)備之間以及公開網(wǎng)絡(luò)上執(zhí)行支付的“儲(chǔ)值”和預(yù)付支出機(jī)制。54四、電子貨幣第一章貨幣和貨幣制度巴塞爾委員會(huì)認(rèn)為：電子貨幣是指在零售支付機(jī)制中，通過銷售終端54電子貨幣具有以下特點(diǎn)：（1）以電子計(jì)算機(jī)技術(shù)為依托，進(jìn)行儲(chǔ)存，支付和流通（2）可廣泛應(yīng)用于生產(chǎn)、交換、分配和消費(fèi)領(lǐng)域；（3）融儲(chǔ)蓄，信貸和非現(xiàn)金結(jié)算等多種功能為一體；（4）電子貨幣具有使用簡便、安全、迅速、可靠的特征（5）現(xiàn)階段電子貨幣的使用通常以銀行卡（磁卡、智能卡）為媒體。電子貨幣具有以下特點(diǎn)：55目前，我國流行的電子貨幣主要有4種類型。1、儲(chǔ)值卡型電子貨幣。2、信用卡應(yīng)用型電子貨幣。3、存款利用型電子貨幣。4、現(xiàn)金模擬型電子貨幣。目前，我國流行的電子貨幣主要有4種類型。56

目前，我國流行的電子貨幣主要有4種類型。1、儲(chǔ)值卡型電子貨幣。一般以磁卡或IC卡形式出現(xiàn)，其發(fā)行主體除了商業(yè)銀行之外，還有電信部門（普通電話卡、IC電話卡）、IC企業(yè)（上網(wǎng)卡）、商業(yè)零售企業(yè)（各類消費(fèi)卡）、政府機(jī)關(guān)（內(nèi)部消費(fèi)IC卡）和學(xué)校（校園IC卡）等。發(fā)行主體在預(yù)收客戶資金后，發(fā)行等值儲(chǔ)值卡，使儲(chǔ)值卡成為獨(dú)立于銀行存款之外新的“存款帳戶”。同時(shí)，儲(chǔ)值卡在客戶消費(fèi)時(shí)以扣減方式支付費(fèi)用，也就相當(dāng)于存款帳戶支付貨幣。儲(chǔ)值卡中的存款目前尚未在中央銀行存款準(zhǔn)備金征收之列，因此，儲(chǔ)值卡可使現(xiàn)金和活期儲(chǔ)蓄需求減少。目前，我國流行的電子貨幣主要有4種類型。572、信用卡應(yīng)用型電子貨幣。指商業(yè)銀行、信用卡公司等發(fā)行主體發(fā)行的貸記卡或準(zhǔn)貸記卡?？稍诎l(fā)行主體規(guī)定的信用額度內(nèi)貸款消費(fèi)，之后于規(guī)定時(shí)間還款。信用卡的普及使用可擴(kuò)大消費(fèi)信貸，影響貨幣供給量。2、信用卡應(yīng)用型電子貨幣。指商業(yè)銀行、信用卡公司等發(fā)行主體發(fā)5859信用卡第二章貨幣和貨幣制度59信用卡第二章貨幣和貨幣制度593、存款利用型電子貨幣。主要有借記卡、電子支票等，用于對(duì)銀行存款以電子化方式支取現(xiàn)金、轉(zhuǎn)帳結(jié)算、劃撥資金。該類電子化支付方法的普及使用能減少消費(fèi)者往返于銀行的費(fèi)用，致使現(xiàn)金需求余額減少，并可加快貨幣的流通速度。4、現(xiàn)金模擬型電子貨幣。主要有兩種：一種是基于Internet網(wǎng)絡(luò)環(huán)境使用的且將代表貨幣價(jià)值的二進(jìn)制數(shù)據(jù)保管在微機(jī)終端硬盤內(nèi)的電子現(xiàn)金；一種是將貨幣價(jià)值保存在IC卡內(nèi)并可脫離銀行支付系統(tǒng)流通的電子錢包。該類電子貨幣具備現(xiàn)金的匿名性，可用于個(gè)人間支付、并可多次轉(zhuǎn)手等特性，是以代替實(shí)體現(xiàn)金為目的而開發(fā)的。該類電子貨幣的擴(kuò)大使用，能影響到通貨的發(fā)行機(jī)制、減少中央銀行的鑄幣稅收入、縮減中央銀行的資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模等3、存款利用型電子貨幣。主要有借記卡、電子支票等，用于對(duì)銀行60從黃金到黃金為基礎(chǔ)的代用幣再到完全的信用貨幣，這是貨幣進(jìn)化史上的第一次飛躍；電子貨幣的出現(xiàn)，是貨幣形態(tài)的第二次飛躍。貨幣形式演變歷程中的這兩次飛躍體現(xiàn)了貨幣從有形到無形、從國家信用到社會(huì)信用的發(fā)展。61第二章貨幣和貨幣制度商品貨幣代用貨幣信用貨幣電子貨幣從黃金到黃金為基礎(chǔ)的代用幣再到完全的信用貨幣，這是貨幣進(jìn)化史61“從有形到無形”，說明了交易效率的提高和交易成本的降低，這是決定未來貨幣形式發(fā)展趨勢的一個(gè)重要因素；“從國家信用到社會(huì)信用”，說明了信用價(jià)值的擴(kuò)大，一些信用等級(jí)高的公司可以憑借自己的信用公開發(fā)行股票或債券，很輕松地進(jìn)行融資，而且這種融資成本要低于通過銀行等金融機(jī)構(gòu)籌資的成本，因此越來越多的企業(yè)開始傾向于直接在金融市場上進(jìn)行融資，由此導(dǎo)致了所謂的“脫媒”現(xiàn)象。62第二章貨幣和貨幣制度“從有形到無形”，說明了交易效率的提高和交易成本的降低，這是62金融脫媒是指資金盈余者(儲(chǔ)蓄者)和資金短缺者(投資者)不通過銀行等資金中介機(jī)構(gòu)而采用通過證券市場直接進(jìn)行資金交易，銀行的資金媒介作用將趨于萎縮的現(xiàn)象。而導(dǎo)致脫媒的原因有三個(gè)：一是從居民角度說，在收入不斷提高的情況下，傾向與更高的回報(bào)率和更為多樣化的資產(chǎn)形式，信貸、利率、外匯管制加劇了這一動(dòng)機(jī)。二是企業(yè)為尋求更為便利的融資渠道和更低廉的融資成本，通過債券、股票、融資票據(jù)等證券直接籌措資金。三是各類理財(cái)機(jī)構(gòu)如基金等，在傳統(tǒng)的直接和間接基礎(chǔ)上發(fā)展多種形式的金融產(chǎn)品和金融方式以賺取收益。金融脫媒是指資金盈余者(儲(chǔ)蓄者)和資金短缺者(投資者)不通過63電子貨幣與傳統(tǒng)貨幣有無區(qū)別?虛擬貨幣和電子貨幣有無區(qū)別?電子貨幣的發(fā)展給金融業(yè)帶來的影響有哪些?電子貨幣與傳統(tǒng)貨幣有無區(qū)別?64第二章貨幣和貨幣制度2.4.2貨幣制度的發(fā)展

貨幣制度(monetarysystem)是指國家做出的關(guān)于貨幣本身及其流通的法律性規(guī)定。是一個(gè)國家以法律形式確定的關(guān)于貨幣流通的的準(zhǔn)則和規(guī)范。在貨幣形式的發(fā)展過程中并不是始終存在著貨幣制度。貨幣制度是國家權(quán)威介入貨幣流通的結(jié)果。

第二章貨幣和貨幣制度2.65貨幣制度包括以下內(nèi)容：①規(guī)定本位貨幣材料與貨幣單位；②確定本位貨幣和輔幣的發(fā)行與流通程序；③規(guī)定發(fā)行準(zhǔn)備；④規(guī)定貨幣的對(duì)外交往能力，如能否自由兌換、匯率的確定方法等。662.4.2貨幣制度的發(fā)展第二章貨幣和貨幣制度貨幣制度包括以下內(nèi)容：662.4.2貨幣制度的發(fā)展第二章66

第二章貨幣和貨幣制度2.4.2貨幣制度的發(fā)展貨幣制度的核心是規(guī)定本位貨幣和制作本位貨幣的金屬材料。本位貨幣的特點(diǎn)：是一國貨幣制度規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)貨幣。其特點(diǎn)是具有“無限法償”的能力,即用它作為流通和支付手段,債權(quán)人不得拒絕接受。非本位貨幣如輔幣就不具有這種能力。當(dāng)被用于流通和支付時(shí)，超過一定數(shù)量的非本位貨幣，債權(quán)人可以拒絕接受，因而被稱為“有限法償”。第二章貨幣和貨幣制度2.467英國最早實(shí)行“金銀平行本位制”“金銀復(fù)本位制”“跛行本位制”以紙幣為本位貨幣銀行券是信用貨幣發(fā)行以社會(huì)公眾持有的可供中央銀行分配的資源為基礎(chǔ)。金銀雙本位制劣幣逐良幣劣幣良幣金本位制紙幣本位制銀本位制貨幣制度的演變最早實(shí)行19世紀(jì)末放棄2.4.2貨幣制度的發(fā)展第二章貨幣和貨幣制度英國最早實(shí)行以紙幣為本位貨幣金銀雙本位制劣幣逐良幣金本位制紙68第二章貨幣和貨幣制度1、銀本位制它是歷史上最早（16世紀(jì)開始）實(shí)行的貨幣制度：規(guī)定白銀為幣材，銀幣可以自由鑄造、自由熔化，具有無限法償?shù)哪芰?；白銀和銀幣可以自由輸出入；流通中的紙幣和其他貨幣可以和銀幣自由兌換。稱為”四自”

。西班牙、秘魯、墨西哥和后來的一些西歐國家都曾實(shí)行過銀本位制。我國歷史上長期用白銀和其他金屬作為貨幣，但正式實(shí)行銀本位制是清宣統(tǒng)二年（1910年）。在國民政府時(shí)期，又再次公告實(shí)行銀本位制，并廢兩改元。

銀本位制的主要缺陷是價(jià)值不穩(wěn)。因而貨幣制度逐步過渡到金銀雙本位制。第二章貨幣和貨幣制度69金銀雙本位制是資本主義發(fā)展初期最典型的貨幣制度。金銀雙本位制是金和銀兩種金屬貨幣同時(shí)作為本位幣的貨幣制度，其基本特征是：金銀兩種本位幣都可以自由鑄造、自由熔化，都具有無限法償能力。兩種金屬及其鑄幣可以自由兌換，可以自由出入國境。金銀雙本位制有三種具體形式：平行本位制、復(fù)本位制和跛行本位。其中平行本位制是典型的雙本位制，在跛行本位制度下，銀幣事實(shí)上成了輔幣。70

2、金銀雙本位制第二章貨幣和貨幣制度金銀雙本位制是資本主義發(fā)展初期最典型的貨幣制度。702、70實(shí)行金銀兩本位制，有其客觀必然性：因?yàn)樗梢允箮挪某渥?，便利了商品流通。在?fù)本位下，金銀比價(jià)由政府規(guī)定，在一定程度上能夠“矯治”金銀的市場價(jià)格，有利于金銀幣值的穩(wěn)定。但是，金銀兩本位制實(shí)行的結(jié)果卻證明，這種貨幣制度是不穩(wěn)定的，它與貨幣的本性是相矛盾的。712、金銀雙本位制第二章貨幣和貨幣制度實(shí)行金銀兩本位制，有其客觀必然性：因?yàn)樗梢允箮挪某渥悖憷?1貨幣作為一般等價(jià)物，具有排它性、獨(dú)占性。同時(shí)規(guī)定兩種商品充當(dāng)幣材，必然使商品的價(jià)值尺度二重化，出現(xiàn)雙重價(jià)格。而且，在平行本位制下，金銀兩種貨幣都按其自身包含的實(shí)際價(jià)值流通，隨著金銀市場比價(jià)的波動(dòng)，使商品價(jià)格和交易經(jīng)常處于混亂狀態(tài)。即使在復(fù)本位制下，國家用法律規(guī)定金銀兩種貨幣的比價(jià)，也不能消除這種矛盾。因?yàn)?，這種人為的規(guī)定與價(jià)值規(guī)律及金銀的市場價(jià)價(jià)格波動(dòng)相悖。722、金銀雙本位制第二章貨幣和貨幣制度貨幣作為一般等價(jià)物，具有排它性、獨(dú)占性。同時(shí)規(guī)定兩種商品充當(dāng)72當(dāng)市場上金、銀的實(shí)際比價(jià)發(fā)生了變化，與國家規(guī)定的金銀幣的比價(jià)有較大偏離時(shí)，就會(huì)出現(xiàn)套利行為：即實(shí)際價(jià)值（作為商品的價(jià)值）高，而名義價(jià)值（作為貨幣的價(jià)值）低的貨幣(良幣)必然會(huì)被人們?nèi)刍?、輸出而退出流通界；而?shí)際價(jià)值低、名義價(jià)值高的貨幣(劣幣)則會(huì)充斥市場,這就是“格雷欣法則”——劣幣驅(qū)逐良幣規(guī)律作用的發(fā)揮。。73“格雷欣法則”——劣幣驅(qū)逐良幣規(guī)律第二章貨幣和貨幣制度當(dāng)市場上金、銀的實(shí)際比價(jià)發(fā)生了變化，與國家規(guī)定的金銀幣的比價(jià)73金本位制是以黃金為本位幣的貨幣制度。在歷史上，曾有過三種形式的金本位制：金鑄幣本位制、金塊本位制和金匯兌本位制。其中金鑄幣本位制是最典型的形式。金鑄幣本位制的基本特征是：以一定量的黃金為貨幣單位鑄造金幣，作為本位幣；金幣可以自由鑄造，自由熔化，具有無限法償能力，同時(shí)限制其它鑄幣的鑄造和償付能力；輔幣和銀行券可以自由兌換金幣或等量黃金；黃金可以自由出入國境；以黃金為唯一準(zhǔn)備金。743、金本位制第二章貨幣和貨幣制度金本位制是以黃金為本位幣的貨幣制度。743、金本位制第二章74金幣本位制消除了復(fù)本位制下存在的價(jià)格混亂和貨幣流通不穩(wěn)的弊病，保證了流通中貨幣對(duì)本位幣金屬黃金不貶值，保證了世界市場的統(tǒng)一和外匯行市的相對(duì)穩(wěn)定，是一種相對(duì)穩(wěn)定的貨幣制度。對(duì)西方資本主義經(jīng)濟(jì)的發(fā)展起到了很大的促進(jìn)作用。在歷史上，自從英國于1816年率先實(shí)行金本位制以后，到1914年第一次世界大戰(zhàn)以前，主要資本主義國家都實(shí)行了金幣本位制。金塊本位制和金匯兌本位制是在金鑄幣本位制的穩(wěn)定性因素受到破壞后出現(xiàn)的兩種削弱了的金本位制。753、金本位制第二章貨幣和貨幣制度金幣本位制消除了復(fù)本位制下存在的價(jià)格混亂和貨幣流通不穩(wěn)的弊病75第二章貨幣和貨幣制度

金塊本位制和金匯兌本位制：是兩種削弱了的金本位

金塊本位的特點(diǎn)：停止了金幣的鑄造；金幣不再流通，流通的都是代用貨幣即中央銀行發(fā)行的紙幣；以金塊作為發(fā)行準(zhǔn)備，貨幣價(jià)值與黃金仍保持等值關(guān)系，并可以與金塊相兌換。黃金在國際間仍然可以自由輸出入。由于金塊價(jià)值高，規(guī)定兌換數(shù)額較大，一般人沒有能力兌換。又稱富人本位。

金匯兌本位制的特點(diǎn)：其基本內(nèi)容與金塊本位大致相同。只是國內(nèi)流通的紙幣不能夠兌換黃金，而只能兌換與黃金有聯(lián)系的某種外匯。本國的黃金或白銀存入國外中央銀行，換取外匯作為本國貨幣發(fā)行的準(zhǔn)備金。歷史上英鎊、美元是主要的掛鉤貨幣。又稱虛金本位。以上兩種本位制度，都限制了黃金的流通和兌換。3、金本位制第二章貨幣和貨幣制度376金本位制崩潰的直接原因是上世紀(jì)30年代的全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)，但以下原因的積累，消弱了金本位的基礎(chǔ)：黃金生產(chǎn)量增長幅度遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于商品生產(chǎn)增長的幅度，黃金不能滿足日益擴(kuò)大的商品流通需要，這就極大地削弱了金鑄幣流通的基礎(chǔ)。

黃金存量在各國的分配不平衡。各國的貨幣供應(yīng)量難以與金保持固定比例。

第一次世界大戰(zhàn)爆發(fā)，黃金被參戰(zhàn)國集中用于購買軍火并停止自由輸出和與銀行券兌現(xiàn)，從而最終導(dǎo)致金本位制的崩潰

773、金本位制第二章貨幣和貨幣制度金本位制崩潰的直接原因是上世紀(jì)30年代的全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)，但以下77不兌現(xiàn)信用貨幣制度是以不兌現(xiàn)的信用貨幣作為流通中貨幣主體的貨幣制度。在這種貨幣制度下，貴金屬不再作為本位幣進(jìn)入流通，貨幣單位不規(guī)定含金量，流通中的貨幣都是信用貨幣。幣值的確定和外匯匯率的制定與貴金屬的價(jià)值無關(guān)，而主要取決于貨幣當(dāng)局對(duì)紙幣數(shù)量的管理。黃金只作為國際儲(chǔ)備資產(chǎn)的一部分，用于國際清算。784、不兌現(xiàn)信用貨幣制度第二章貨幣和貨幣制度不兌現(xiàn)信用貨幣制度是以不兌現(xiàn)的信用貨幣作為流通中貨幣主體的貨78不兌現(xiàn)信用貨幣制度的實(shí)行是貨幣制度發(fā)展史上的一次革命，它對(duì)商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展產(chǎn)生了巨大的影響。(1)信用貨幣突破了金屬貨幣物質(zhì)價(jià)值總量的限制，及時(shí)滿足了在第二次產(chǎn)業(yè)革命推動(dòng)下商品總規(guī)模迅速擴(kuò)大而產(chǎn)生的對(duì)貨幣需求的增長，為新技術(shù)革命煥發(fā)出來的巨大生產(chǎn)力掃清了流通領(lǐng)域的障礙。(2)信用貨幣為國家管理社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活提供了強(qiáng)有力的工具。(3)在不兌現(xiàn)信用貨幣制度下產(chǎn)生了許許多多至今不能根本解決的新問題。794、不兌現(xiàn)信用貨幣制度第二章貨幣和貨幣制度不兌現(xiàn)信用貨幣制度的實(shí)行是貨幣制度發(fā)展史上的一次革命，它對(duì)商79人民幣是從1948年12月1日開始發(fā)行的，這標(biāo)志著我國人民幣制度建立的開端。人民幣采取的是不兌現(xiàn)的信用貨幣制度。人民幣從未規(guī)定多含金量，而且從它誕生第一天起就與金銀完全沒有關(guān)系，也不與任何外幣確定正式聯(lián)系，不依從于任何外國的貨幣制度，除人民幣外，金、銀、一切外幣均禁止流通。805、人民幣制度第二章貨幣和貨幣制度人民幣是從1948年12月1日開始發(fā)行的，這標(biāo)志著我國人民幣80目前圍繞人民幣制度討論最多的就是人民幣匯率的形成機(jī)制問題。規(guī)定貨幣的匯率形成機(jī)制是一國貨幣制度最重要的內(nèi)容之一，也是一國主權(quán)的體現(xiàn)。從1994年1月1日起，我國開始實(shí)行以銀行結(jié)售匯制度為基礎(chǔ)的、單一的、有管理的浮動(dòng)匯率制。企業(yè)和個(gè)人按規(guī)定向銀行買賣外匯，銀行進(jìn)入銀行間外匯市場進(jìn)行交易，形成市場匯率。中央銀行設(shè)定一定的匯率浮動(dòng)范圍，并通過調(diào)控市場保持人民幣匯率穩(wěn)定。但實(shí)際市場表現(xiàn)說明，人民幣匯率已異化為單一釘住美元的固定匯率制。815、人民幣制度第二章貨幣和貨幣制度目前圍繞人民幣制度討論最多的就是人民幣匯率的形成機(jī)制問題。規(guī)81此后由于亞洲金融危機(jī)爆發(fā)，中國作為一個(gè)負(fù)責(zé)任的大國，主動(dòng)收窄了人民幣匯率浮動(dòng)區(qū)間。隨著亞洲金融危機(jī)的影響逐步減弱，近年來我國經(jīng)濟(jì)持續(xù)、平穩(wěn)較快發(fā)展，經(jīng)濟(jì)體制改革不斷深化，金融領(lǐng)域改革取得了新的進(jìn)展，外匯管制進(jìn)一步放寬，外匯市場建設(shè)的深度和廣度不斷拓展，為完善人民幣匯率形成機(jī)制創(chuàng)造了條件。825、人民幣制度第二章貨幣和貨幣制度此后由于亞洲金融危機(jī)爆發(fā)，中國作為一個(gè)負(fù)責(zé)任的大國，主82近年來，我國經(jīng)常項(xiàng)目和資本項(xiàng)目雙順差持續(xù)擴(kuò)大，加劇了國際收支失衡。截至2008年12月底，我國外匯儲(chǔ)備又創(chuàng)新高達(dá)到1.95萬億美元。這意味著中國已經(jīng)超過日本1.03萬億美元，成為世界第一大外匯儲(chǔ)備持有國。巨額的貿(mào)易順差使貿(mào)易摩擦進(jìn)一步加劇，人民幣升值壓力不斷擴(kuò)大。835、人民幣制度第二章貨幣和貨幣制度近年來，我國經(jīng)常項(xiàng)目和資本項(xiàng)目雙順差持續(xù)擴(kuò)大，加劇了國際收支832005年7月21日中國人民銀行發(fā)布公告，實(shí)行以市場供求為基礎(chǔ)、參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)匯率制度，人民幣匯率不再盯住單一美元；央行每日公布人民幣匯率收盤價(jià)，作為下一個(gè)工作日的中間價(jià)格；中間價(jià)格是銀行外匯買入價(jià)和賣出價(jià)的算術(shù)平均價(jià).845、人民幣制度第二章貨幣和貨幣制度2005年7月21日中國人民銀行發(fā)布公告，實(shí)行以市場供求為基842005年7月21日19時(shí)，美元對(duì)人民幣交易價(jià)格調(diào)整為1美元兌8.11元人民幣，作為次日的中間價(jià)；每日美元對(duì)人民幣的交易價(jià)仍在央銀行公布中間價(jià)上下0.3%的幅度內(nèi)浮動(dòng)，非美元貨幣在人民銀行公布的中間價(jià)上下一定幅度內(nèi)浮動(dòng)；央行還將適時(shí)調(diào)整匯率浮動(dòng)區(qū)間。

從2005年7月人民幣匯改以來，人民幣匯率的基本趨勢以穩(wěn)定上升態(tài)勢運(yùn)行，價(jià)格有漲有跌，但漲大于跌。

通過參考一籃子貨幣，人民幣匯率波動(dòng)體現(xiàn)了國際主要貨幣之間匯率的變化，彈性逐漸增強(qiáng)，是人民幣國際化的重要一步。855、人民幣制度第二章貨幣和貨幣制度2005年7月21日19時(shí)，美元對(duì)人民幣交易價(jià)格調(diào)整為1美元85貨幣是政府發(fā)行的借據(jù)。鑄幣稅:指政府由于擁有貨幣鑄造的壟斷權(quán)而獲得的凈收入，也即一種貨幣發(fā)行收入。（1）從歷史發(fā)展來看，在金屬貨幣時(shí)代，貨幣產(chǎn)生于實(shí)體經(jīng)濟(jì)，購買力取決于所含金屬的重量即內(nèi)在價(jià)值。貨幣與商品的交換，是一個(gè)等價(jià)交換的過程。在這一過程中，基本上不存在貨幣的發(fā)行收入。但當(dāng)貨幣形式發(fā)展到不足值貨幣，特別是到了信用貨幣時(shí)代，貨幣發(fā)行脫離了實(shí)體經(jīng)濟(jì)的束縛，貨幣發(fā)行就成為一種特權(quán)，能為發(fā)行者帶來發(fā)行收入。西方政府曾對(duì)私人銀行發(fā)行現(xiàn)鈔課稅，作為允許他們擁有貨幣發(fā)行特權(quán)的交換，鑄幣稅就出現(xiàn)了。中央銀行建立后，壟斷了貨幣發(fā)行權(quán)，貨幣的發(fā)行收入歸屬政府，這種收入也被稱為“鑄幣稅”。這時(shí)鑄幣稅已不是一種真正的稅種，只是將政府壟斷貨幣發(fā)行收入具體化，使之可進(jìn)行實(shí)際操作，在實(shí)踐上實(shí)現(xiàn)貨幣發(fā)行收入歸政府所有。

貨幣是政府發(fā)行的借據(jù)。鑄幣稅:指政府由于擁有貨幣鑄造的壟斷權(quán)86（2）設(shè)鑄幣稅為S,Mt是t期的貨幣發(fā)行量，Mt+1是t+1期的貨幣發(fā)行量，考慮到價(jià)格因素，S=(Mt+1-Mt)/Pt,Pt為t期的價(jià)格水平。從上述公式中反映出：貨幣發(fā)行收入與價(jià)格水平成反比，物價(jià)水平越低，中央銀行同等數(shù)額貨幣發(fā)行的鑄幣稅就越高；貨幣發(fā)行收入與新增貨幣發(fā)行量成正比，新增貨幣發(fā)行量越大，鑄幣稅越高。(3)同時(shí)在國際金融中，鑄幣稅是指一國因其貨幣為他國所持有而得到的凈收益。如其他國家持有美元，則意味著美國可以用本國發(fā)行的沒有內(nèi)在價(jià)值的美元購買他國的商品和金融資產(chǎn)，也就是說美國無償占有他國資源。這是由于美元作為國際貨幣的地位而取得的特權(quán)。因此一國因貨幣輸出賺取的物質(zhì)利益也被稱為“鑄幣稅”。（2）設(shè)鑄幣稅為S,Mt是t期的貨幣發(fā)行量，Mt+1是t+1876.美元國際本位貨幣的演變經(jīng)歷了三個(gè)階段：第一階段，1944以前的黃金本位階段。第二階段，從1944年7月至1978年3月1日的黃金－美元本位階段。第三階段，從1978年3月1日到現(xiàn)在的以美元為主體的多元化的國際本位制。當(dāng)代紙幣信用本位制的條件下，由于歷史的、政治的、經(jīng)濟(jì)的原因，美元成為主要的國際本位貨幣。對(duì)當(dāng)代美元國際本位貨幣的思考？6.美元88歐元于1999年1月1日正式啟動(dòng)，2002年7月1日，首批加入歐元區(qū)的11個(gè)成員國貨幣完全退出流通，歐元成為歐元區(qū)內(nèi)唯一的流通貨幣。希臘2002年成為歐元區(qū)成員,目前還有瑞典,英國,丹麥未加入。歐元啟動(dòng)時(shí)的匯率是1歐元等于1.164852美元。歐元是超越歐洲各國傳統(tǒng)邊界的貨幣，歐洲貨幣當(dāng)局是超越各國貨幣主權(quán)的統(tǒng)一的中央銀行。國際儲(chǔ)備體系結(jié)構(gòu)發(fā)生變化,形成歐元、美元和日元三足鼎立的儲(chǔ)備格局。897、歐元第二章貨幣和貨幣制度歐元于1999年1月1日正式啟動(dòng)，2002年7月1日89歐元具有貨幣的一般性質(zhì)，但又具有特殊性質(zhì)：①歐元是信用貨幣。②歐元是國際貨幣。③歐元是區(qū)域貨幣。907、歐元第二章貨幣和貨幣制度歐元具有貨幣的一般性質(zhì)，但又具有特殊性質(zhì)：907、歐元第二章90伴隨著區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作的加強(qiáng)和相互貿(mào)易的發(fā)展，在除歐洲和北美以外的世界上另一個(gè)重要經(jīng)濟(jì)區(qū)——東亞，也提出了編制統(tǒng)一計(jì)價(jià)單位——亞洲貨幣單位（AMU）的要求。亞洲貨幣單位AMU由亞洲開發(fā)銀行編制，是參照歐元的前身歐洲貨幣單位設(shè)計(jì)的，采用“一籃子貨幣”方式，把中國、日本、韓國以及東盟10國等13個(gè)國家的貨幣組合起來，按比例反映成員國的國內(nèi)生產(chǎn)總值及貿(mào)易額，被業(yè)界看作是“亞元”的開端。918、亞洲貨幣單位第二章貨幣和貨幣制度伴隨著區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作的加強(qiáng)和相互貿(mào)易的發(fā)展，在除歐洲和北美以外91亞洲開發(fā)銀行編制AMU有三大目的：一是衡量亞洲在全球經(jīng)濟(jì)中的競爭力；二是衡量亞洲各國貨幣的相對(duì)關(guān)系；三是為發(fā)行以AMU計(jì)價(jià)的債券做準(zhǔn)備。根據(jù)編制方法，各國貨幣在AMU所占的權(quán)重取決于成員國的國內(nèi)生產(chǎn)總值及貿(mào)易額。按照這個(gè)原則計(jì)算，人民幣與日元成為AMU的核心貨幣。人民幣在AMU中所占權(quán)重最高，大約為30%，日元第二，為20%。927、亞洲貨幣單位第二章貨幣和貨幣制度亞洲開發(fā)銀行編制AMU有三大目的：927、亞洲貨幣單位第二章92亞洲貨幣單位的意義：對(duì)于中國來說，亞洲貨幣單位無疑是一次重要的機(jī)遇：第一，可以大大增強(qiáng)人民幣在亞洲貨幣中的話語權(quán)，這一點(diǎn)從長遠(yuǎn)來看是至關(guān)重要的。第二，加強(qiáng)與亞洲地區(qū)其他國家的貨幣合作，可以緩解緊張的人民幣升值壓力。第三，降低與亞洲各國之間因貨幣兌換導(dǎo)致的交易成本和匯率風(fēng)險(xiǎn)。93第二章貨幣和貨幣制度7、亞洲貨幣單位亞洲貨幣單位的意義：對(duì)于中國來說，亞洲貨幣單位無疑是一次重要93中國既具備主導(dǎo)亞洲貨幣合作的能力和基礎(chǔ)，也能從亞洲貨幣合作中獲得長遠(yuǎn)的利益，因此中國應(yīng)該在區(qū)域貨幣整合中積極發(fā)揮更大作用。這就要求人民幣盡快成為可自由兌換的貨幣，同時(shí)，逐步開放金融市場，努力推動(dòng)中國金融市場國際化，為實(shí)現(xiàn)人民幣區(qū)域化創(chuàng)造條件。這樣，蒙代爾所預(yù)言的東亞貨幣區(qū)就有可能變?yōu)閷?shí)現(xiàn)。94第二章貨幣和貨幣制度7、亞洲貨幣單位中國既具備主導(dǎo)亞洲貨幣合作的能力和基礎(chǔ)，也能從亞洲貨94若干基本概念的識(shí)記●一般等價(jià)物（Universalequivalent）:

從商品界分離出來專門充當(dāng)其他商品統(tǒng)一的價(jià)值表現(xiàn)材料的特殊商品.

◎一般等價(jià)物是交換發(fā)展的結(jié)果.

◎一般等價(jià)物只有固定在某一商品上時(shí)才轉(zhuǎn)化為貨幣.

若干基本概念的識(shí)記●一般等價(jià)物（Universalequi95若干基本概念的識(shí)記●幣材(materialofmoney):

充當(dāng)貨幣的材料或物品.

◎要從貨幣發(fā)展史來觀察;

◎商品交換對(duì)幣材有內(nèi)在要求;

◎幣材不具有完全的排他性;若干基本概念的識(shí)記●幣材(materialofmon96若干基本概念的識(shí)記●鑄幣(coins):

由國家準(zhǔn)許鑄造的合乎規(guī)定重量和成色并具有一定形狀的金屬貨幣.

◎世界最早的金屬鑄幣是中國春秋初期約公元前800年的布幣,刀幣,銅貝.

◎鑄幣的發(fā)展有一個(gè)從足值到不足值鑄幣的過程.若干基本概念的識(shí)記●鑄幣(coins):97若干基本概念的識(shí)記●紙制貨幣(papermoney):

流通中用紙制作的貨幣符號(hào).

◎紙制貨幣產(chǎn)生于貨幣的流通手段職能.

◎紙制貨幣的歷史發(fā)展.

◎紙幣流通規(guī)律:紙幣發(fā)行量決定于流通中所必須的貨幣金屬量.單位紙幣代表流通中所必須的貨幣金屬量的貨幣金屬量=--------------------------

流通中的紙幣總量若干基本概念的識(shí)記●紙制貨幣(papermoney):98若干基本概念的識(shí)記●信用貨幣(creditmoney):以信用活動(dòng)為基礎(chǔ)產(chǎn)生的,能夠發(fā)揮貨幣作用的信用工具.主要以銀行券、匯票、支票、存款貨幣等形式存在.

◎信用貨幣以信用活動(dòng)為基礎(chǔ),直接產(chǎn)生于貨幣的支付手段職能中.

◎信用貨幣的特點(diǎn):貨幣本體幾乎沒有價(jià)值;是作為代表債權(quán)債務(wù)關(guān)系的憑證;是憑發(fā)行人的信用流通.

◎信用貨幣的意義:便利了商品交換;節(jié)約了流通費(fèi)用;克服了幣材供應(yīng)與交換發(fā)展的矛盾,并成為利用銀行創(chuàng)造購買力以推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的先決條件;使貨幣與信用融為一體,促進(jìn)了金融范疇的形成與發(fā)展.若干基本概念的識(shí)記●信用貨幣(creditmoney):99若干基本概念的識(shí)記●現(xiàn)金(cash),亦稱通貨(currency)：指由政府授權(quán)發(fā)行的不兌現(xiàn)的銀行券和輔幣,是一國的法償貨幣.●存款貨幣(depositmoney):

在存款貨幣銀行帳戶上可使用支票隨時(shí)提取現(xiàn)金或支付的活期存款.●電子貨幣(electroniccurrency):

存儲(chǔ)于銀行電子計(jì)算機(jī)系統(tǒng)內(nèi)可利用銀行卡隨時(shí)提取現(xiàn)金或支付的存款貨幣.若干基本概念的識(shí)記●現(xiàn)金(cash),亦稱通貨(curren100按幣材劃分的貨幣種類

實(shí)物貨幣

商品貨幣貨

金屬貨幣（銅、銀、金）幣紙幣、銀行券（現(xiàn)金）信用貨幣

存款貨幣

電子貨幣按幣材劃分的貨幣種類101(二)為什么說貨幣是價(jià)值形態(tài)和商品生產(chǎn)、交換發(fā)展的必然產(chǎn)物?▲邏輯的線索:商品及其價(jià)值二重性與貨幣產(chǎn)生的關(guān)系:

商品定義與產(chǎn)生的原因;

商品是使用價(jià)值和價(jià)值的統(tǒng)一體;

貨幣成為商品價(jià)值的外在表現(xiàn).▲歷史的線索:交換發(fā)展過程濃縮為價(jià)值形態(tài)的演化過程:

簡單價(jià)值形態(tài)→擴(kuò)大價(jià)值形態(tài)→一般價(jià)值形態(tài)→貨幣形態(tài).▲思考:貨幣與商品交換的依存關(guān)系;

貨幣與商品世界的對(duì)應(yīng)均衡關(guān)系.(二)為什么說貨幣是價(jià)值形態(tài)和商品生產(chǎn)、交換發(fā)展的必然產(chǎn)物?102103馬克思對(duì)貨幣起源的論證私人勞動(dòng)和社會(huì)勞動(dòng)的矛盾：勞動(dòng)的私人性質(zhì)決定了產(chǎn)品歸私人所有，可是產(chǎn)品又不是或主要不是供生產(chǎn)者本人消費(fèi)，而是供其他社會(huì)成員消費(fèi)。所以私人的產(chǎn)品必須納入社會(huì)總產(chǎn)品中進(jìn)行分配。私人勞動(dòng)順利轉(zhuǎn)化為社會(huì)勞動(dòng)，只有通過商品交換實(shí)現(xiàn)價(jià)值不能自我表現(xiàn)，只有在兩種商品相交換中，通過另一種商品表現(xiàn)出來，這樣，商品交換中價(jià)值必然要求價(jià)值表現(xiàn)，必須有商品價(jià)值的表現(xiàn)形式，稱為價(jià)值形式。103馬克思對(duì)貨幣起源的論證私人勞動(dòng)和社會(huì)勞動(dòng)的矛盾：勞動(dòng)的103104貨幣的本質(zhì)西方的貨幣金屬說認(rèn)為貨幣是唯一的財(cái)富，貨幣等同于貴金屬。西方的貨幣名目說認(rèn)為貨幣是商品價(jià)值的符號(hào)，是觀念的計(jì)算單位。馬克思的勞動(dòng)價(jià)值說通過分析商品，科學(xué)地分析了貨幣的本質(zhì)，揭示了貨幣與其他商品一樣，是人類勞動(dòng)的產(chǎn)物，是價(jià)值和使用價(jià)值的統(tǒng)一體；貨幣與其他商品是相對(duì)立的，是特殊的商品。因此，貨幣是固定充當(dāng)一般等價(jià)物的特殊商品。104貨幣的本質(zhì)西方的貨幣金屬說認(rèn)為貨幣是唯一的財(cái)富，貨幣104105價(jià)值形式的發(fā)展簡單的價(jià)值形式：1只羊＝2把斧頭擴(kuò)大的價(jià)值形式：1只羊＝2把斧頭，或者1袋糧食，或者3捆煙葉等等一般價(jià)值形式：＝1只羊2把斧頭80斤小麥2匹布3捆煙葉貨幣價(jià)值形式105價(jià)值形式的發(fā)展簡單的價(jià)值形式：1只羊＝2把斧頭＝1只羊105106貨幣的產(chǎn)生從擴(kuò)大價(jià)值形式階段過渡到一般價(jià)值形式階段，說明為交換而生產(chǎn)的關(guān)系，也即商品生產(chǎn)關(guān)系，在經(jīng)濟(jì)生活中日益確立。然而一般等價(jià)物開始是不固定的，在不同時(shí)期和不同階段有不同的商品充當(dāng)，使更大范圍、更深程度的商品交換仍存在著困難。經(jīng)過長期的發(fā)展和摸索，一般等價(jià)物終于固定在最具優(yōu)勢的貴金屬金銀身上。由金銀來固定充當(dāng)商品交換的媒介，這就是貨幣價(jià)值形式，于是貨幣便產(chǎn)生了。一般價(jià)值形式與貨幣價(jià)值形式無根本區(qū)別，只是前者一般等價(jià)物不固定，后者固定。106貨幣的產(chǎn)生從擴(kuò)大價(jià)值形式階段過渡到一般價(jià)值形式階段，說106(四)如何理解貨幣的本質(zhì)?▲對(duì)于貨幣本質(zhì)的認(rèn)識(shí),東西方有各種學(xué)說,分歧較大.▲從貨幣的起源和邏輯分析的角度來把握本質(zhì)是最重要的:貨幣是固定充當(dāng)一般等價(jià)物的特殊商品.理解: △貨幣首先是一種商品,具有商品的共性;

△貨幣是一種特殊的商品,是一切商品價(jià)值的表現(xiàn)材料,具有與其他商品直接相交換的能力;

△貨幣外在形式的變化不改變貨幣的本質(zhì),也不改變貨幣與商品的對(duì)立均衡關(guān)系.(四)如何理解貨幣的本質(zhì)?▲對(duì)于貨幣本質(zhì)的認(rèn)識(shí),東西方有各種107108根據(jù)貨幣材料的演變應(yīng)具備的性質(zhì)：價(jià)值較高；易于分割；易于保存；便于攜帶。第二節(jié)貨幣形式的發(fā)展

實(shí)物貨幣以自然界存在的某種物品和人們生產(chǎn)出來的某種物品充當(dāng)貨幣金屬貨幣以金屬如銅、鐵、金等作為材料的貨幣信用貨幣電子貨幣以信用活動(dòng)為基礎(chǔ)產(chǎn)生的，能夠發(fā)揮貨幣作用的信用工具電子資金轉(zhuǎn)賬系統(tǒng)，網(wǎng)上銀行，信用卡代用貨幣金屬貨幣的替代物，可兌換的銀行券是其典型代表108根據(jù)貨幣材料的演變第二節(jié)貨幣形式的發(fā)展實(shí)物貨幣以108109（一）實(shí)物貨幣指作為貨幣用途的價(jià)值與其非貨幣用途的商品價(jià)值相等的貨幣。如在中國歷史上，龜殼、海貝、蚌珠、皮革、齒角、米粟、布帛、農(nóng)具等都曾作為實(shí)物貨幣被使用過。缺點(diǎn)：體積笨重、不易分割、攜帶運(yùn)輸困難、不易貯藏。109（一）實(shí)物貨幣指作為貨幣用途的價(jià)值與其非貨幣用途的商品109110（二）金屬貨幣金銀作為貨幣的優(yōu)越性：1）易標(biāo)準(zhǔn)化;2）易分割;3）易攜帶;4）易保存;5）稀缺性指以金屬為材料、并鑄成一定形狀的貨幣。中國是最早使用金屬貨幣的國家之一，早在殷商時(shí)代，金屬貨幣就已成為貨幣的主要形式。110（二）金屬貨幣金銀作為貨幣的優(yōu)越性：指以金屬為材料、并110111（三）代用貨幣作為金屬貨幣的替代物由國家發(fā)行和強(qiáng)制流通，其最早出現(xiàn)于英國，主要指政府或銀行發(fā)行的紙幣，可兌換的銀行券是其典型代表。與現(xiàn)在紙幣的不同是：以黃金作為保證和準(zhǔn)備其發(fā)行由十足的金銀等貴金屬做保證，并可與金銀自由兌換。優(yōu)點(diǎn)：（1）印制紙幣的成本較鑄造金屬幣低；（2）避免了金屬幣在流通中的磨損和有意切割，而且容易辨認(rèn)和計(jì)量；（3）便于攜帶和運(yùn)輸，降低了運(yùn)送的成本和風(fēng)險(xiǎn)。缺點(diǎn)：易偽造和損壞被淘汰的原因：以黃金作為保證和準(zhǔn)備，跟不上日益擴(kuò)大的商品生產(chǎn)和商品交換發(fā)展的需要。被信用貨幣取代。111（三）代用貨幣作為金屬貨幣的替代物由國家發(fā)行和強(qiáng)制流通111112銀行券與紙幣的聯(lián)系與區(qū)別聯(lián)系紙幣是指由國家發(fā)行的強(qiáng)制使用的貨幣符號(hào)。銀行券和紙幣本身都沒有價(jià)值。區(qū)別紙幣是從貨幣的作為流通媒介的職能中產(chǎn)生的；而銀行券則產(chǎn)生于信用關(guān)系，是在貨幣作為支付手段職能的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的。紙幣是由政府發(fā)行、依靠國家權(quán)力強(qiáng)制流通的；而銀行券則是由銀行通過短期商業(yè)票據(jù)貼現(xiàn)方式發(fā)行的。紙幣不能兌現(xiàn)，而銀行券可以兌現(xiàn)；紙幣如超量發(fā)行就會(huì)貶值，而銀行券不會(huì)貶值。112銀行券與紙幣的聯(lián)系與區(qū)別聯(lián)系112113（四）信用貨幣廣義的信用貨幣，指充當(dāng)支付手段和流通手段的各種信用憑證，包括國家信用憑證(紙幣和政府短期債券)、銀行信用憑證(銀行存款)、高級(jí)別的商業(yè)信用憑證(商業(yè)票據(jù)、銀行承兌匯票等)。狹義的信用貨幣，指現(xiàn)金和銀行活期存款。信用貨幣作為一般交換媒介的兩個(gè)條件:（1）貨幣發(fā)行的立法保證；（2）二是人們對(duì)此貨幣有信心。信用貨幣產(chǎn)生于20世紀(jì)30年代，世界性經(jīng)濟(jì)危機(jī)和金融危機(jī)的相繼爆發(fā)，使得紙幣不能再兌換金屬貨幣，于是就產(chǎn)生了信用貨幣。113（四）信用貨幣廣義的信用貨幣，指充當(dāng)支付手段和流通手段113114政府掌握了發(fā)行貨幣的權(quán)利，就可能濫用這份權(quán)利，于是常常導(dǎo)致通貨膨脹。信用貨幣的特征：（1）信用貨幣完全割斷了與貴金屬的聯(lián)系；（2）信用貨幣的基本保證是政府的信譽(yù)和銀行的信譽(yù)：①對(duì)政府來說，通過適當(dāng)控制紙幣的發(fā)行量，使公眾保持對(duì)紙幣的信心；②對(duì)于銀行體系來說，只需保留部分現(xiàn)金準(zhǔn)備，即“部分儲(chǔ)備制”。銀行體系只需要保留部分現(xiàn)金準(zhǔn)備即可，其余存款可運(yùn)用于放款或投資用途。注意114政府掌握了發(fā)行貨幣的權(quán)利，就可能濫用這份權(quán)利，于是常常114115（五）電子貨幣以金融電子化網(wǎng)絡(luò)為基礎(chǔ)，以商用電子化機(jī)具和各類交易卡為媒介，以電子計(jì)算機(jī)技術(shù)和通信技術(shù)為手段，以電子數(shù)據(jù)形式存儲(chǔ)在銀行計(jì)算機(jī)系統(tǒng)中，并通過計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)以電子信息傳遞形式實(shí)現(xiàn)流通和支付功能的貨幣。電子貨幣特點(diǎn)：以電子計(jì)算機(jī)技術(shù)為依托，進(jìn)行儲(chǔ)存支付和流通；金融儲(chǔ)蓄、信貸和非現(xiàn)金結(jié)算等多種功能為一體；電子貨幣具有使用簡便、安全、迅速、可靠的特征；現(xiàn)階段通常以銀行卡（磁卡、智能卡）為媒體.115（五）電子貨幣以金融電子化網(wǎng)絡(luò)為基礎(chǔ)，以商用電子化機(jī)具115116

二戰(zhàn)期間，在納粹的戰(zhàn)俘集中營中流通著一種特殊的商品貨幣：香煙。當(dāng)時(shí)的紅十字會(huì)設(shè)法向戰(zhàn)俘營提供了各種人道主義物品，如食物、衣服、香煙等。由于數(shù)量有限，這些物品只能根據(jù)某種平均主義的原則在戰(zhàn)俘之間進(jìn)行分配，而無法顧及到每個(gè)戰(zhàn)俘的特定偏好。但是人與人之間的偏好顯然是會(huì)有所不同的，有人喜歡巧克力，有人喜歡奶酪，還有人則可能更想得到一包香煙。因此這種分配顯然是缺乏效率的，戰(zhàn)俘們有進(jìn)行交換的需要。但是即便在戰(zhàn)俘營這樣一個(gè)狹小的范圍內(nèi)，物物交換也顯得非常地不方便，因?yàn)樗蠼灰纂p方恰巧都想要對(duì)方的東西，也就是所謂的需求的雙重巧合。為了使交換能夠更加順利地進(jìn)行，需要有—種充當(dāng)交易媒介的商品，即貨幣。那么，在戰(zhàn)俘營中，究竟哪一種物品適合做交易媒介呢?

許多戰(zhàn)俘營都不約而同地選擇香煙來扮演這一角色。戰(zhàn)俘們用香煙來進(jìn)行計(jì)價(jià)和交易，如一根香腸值10根香煙，一件襯衣值80根香煙，替別人洗一件衣服則可以換得兩根香煙。有了這樣一種記賬單位和交易媒介之后，戰(zhàn)俘之間的交換就方便多了。戰(zhàn)俘營里的貨幣案例116二戰(zhàn)期間，在納粹的戰(zhàn)俘集中營中流通著一種特殊的116117

香煙之所以會(huì)成為戰(zhàn)俘營中流行的“貨幣”，是和它自身的特點(diǎn)分不開的：它容易標(biāo)準(zhǔn)化，而且具有可分性，同時(shí)也不易變質(zhì)。這些正是和作為“貨幣”的要求相一致的。當(dāng)然，并不是所有的戰(zhàn)俘都吸煙，但是，只要香煙成了一種通用的交易媒介，用它可以換到自己想要的東西，自己吸不吸煙又有什么關(guān)系呢？作為貨幣的理想材料應(yīng)具有如下特性：第一，容易標(biāo)準(zhǔn)化；第二，做貨幣的材料必須是可分的；第三，做貨幣的材料應(yīng)攜帶方便；第四，做貨幣的材料必須穩(wěn)定，不容易變質(zhì)。

分析117香煙之所以會(huì)成為戰(zhàn)俘營中流行的“貨幣”，是和它自身117118第三節(jié)貨幣的職能貨幣職能是貨幣本質(zhì)的具體表現(xiàn)。貨幣通過其在社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活中執(zhí)行的諸種職能，將其本質(zhì)外化出來。貨幣職能：價(jià)值尺度、流通手段、貯藏手段、支付手段、世界貨幣118第三節(jié)貨幣的職能貨幣職能是貨幣本質(zhì)的具體表現(xiàn)。118(五)如何認(rèn)識(shí)貨幣的職能?▲貨幣職能是貨幣本質(zhì)的具體表現(xiàn).▲貨幣職能有多種概括,如交換媒介、核算單位、貯藏手段等三個(gè);也有概括為交換媒介、延期支付的標(biāo)準(zhǔn)、核算單位、價(jià)值貯藏等四個(gè).馬克思將金屬貨幣(金)的職能概括為:

價(jià)值尺度、流通手段、貯藏手段、支付手段、世界貨幣五個(gè).(五)如何認(rèn)識(shí)貨幣的職能?▲貨幣職能是貨幣本質(zhì)的具體表現(xiàn).119(六)價(jià)值尺度職能有何特點(diǎn)與作用?▲用以衡量和表現(xiàn)所有商品和勞務(wù)價(jià)值時(shí),貨幣執(zhí)行價(jià)值尺度職能.▲特點(diǎn):只需要觀念或想象中的貨幣,不需要現(xiàn)實(shí)的貨幣.▲作用:為各種商品和勞務(wù)定價(jià):

貨幣單位:以貨幣表示的價(jià)值計(jì)量單位.

價(jià)格:以貨幣單位表示的價(jià)值,即價(jià)值的貨幣表現(xiàn).△價(jià)格的內(nèi)在決定因素是價(jià)值,而外在的決定因素為供求,市場上的價(jià)格總是圍繞價(jià)值上下波動(dòng).△價(jià)格的倒數(shù)是貨幣購買力,價(jià)格指數(shù)與貨幣購買力成反比.(六)價(jià)值尺度職能有何特點(diǎn)與作用?▲用以衡量和表現(xiàn)所有商品和120(七)流通手段職能有何特點(diǎn)與作用?▲貨幣在商品交換中起媒介作用時(shí),發(fā)揮流通手段職能.▲特點(diǎn):

①必須使用現(xiàn)實(shí)的貨幣,一手交錢,一手交貨.

貨幣需求:流通中需要多少貨幣取決于3個(gè)要素:價(jià)格(P)、待出售的商品數(shù)量(Q)、貨幣流通速度(V).

在金屬貨幣制度下:M=PQ/V；在信用貨幣制度下:PQ≡MV

②作為流通手段的貨幣在交換中轉(zhuǎn)瞬即逝。

人們注意的是貨幣的購買力，只要有購買力，符號(hào)票券也能作貨幣。紙幣、信用貨幣因此而產(chǎn)生?！饔茫簝芍匦裕?/p>

△克服了物物交換的困難，促進(jìn)商品流通與市場的擴(kuò)大；

△將交換過程分離為買賣兩個(gè)環(huán)節(jié)，出現(xiàn)買賣脫節(jié)、供求失衡的可能性。

(七)流通手段職能有何特點(diǎn)與作用?▲貨幣在商品交換中起媒介作121(八)如何看待貯藏手段職能的發(fā)展與作用?▲貨幣退出流通領(lǐng)域被人們當(dāng)作獨(dú)立的價(jià)值形態(tài)和社會(huì)財(cái)富的一般代表保存起來時(shí)發(fā)揮貯藏手段職能.

原因：貨幣是社會(huì)財(cái)富的一般代表,貯藏貨幣等于貯藏社會(huì)財(cái)富;

貨幣具有與一切商品直接相交換的能力,可隨時(shí)購買商品。

目的：貯藏財(cái)富,為購買或支付作準(zhǔn)備;為投資積累資本;為預(yù)防不測之需或其他目的。▲發(fā)展：形態(tài)變化：實(shí)物貨幣→金屬貨幣→信用貨幣方式變化：個(gè)人窖藏→請(qǐng)人代管→存入銀行用途變化：單純致富→積累資本，提高消費(fèi)▲作用：金屬貨幣制度下可自發(fā)調(diào)節(jié)貨幣流通量；信用貨幣制度下形成部分儲(chǔ)蓄,影響即期購買力。(八)如何看待貯藏手段職能的發(fā)展與作用?122(九)如何看待支付手段職能的發(fā)展與作用?▲貨幣在償還債務(wù)或作單方面支付時(shí)發(fā)揮支付手段職能?！攸c(diǎn)：沒有商品（勞務(wù)）與之作相向運(yùn)動(dòng)，是在信用交易中補(bǔ)足交換過程的獨(dú)立環(huán)節(jié)?！l(fā)展：擴(kuò)展到商品流通以外的各個(gè)領(lǐng)域：純粹的貨幣借貸、財(cái)政收支、信貸收支、工資和其他勞務(wù)收支等。→使貨幣收支在時(shí)間上、數(shù)量上不一致；→改變了一定時(shí)期的貨幣流通量。▲作用·積極的：支付抵消，節(jié)約流通費(fèi)用；通過非現(xiàn)金結(jié)算，加速資金周轉(zhuǎn)；促進(jìn)資金集中與有效利用。

·消極的：使買賣環(huán)節(jié)進(jìn)一步脫節(jié)，加大供求失衡的可能性；形成經(jīng)濟(jì)主體的債務(wù)鏈條，出現(xiàn)債務(wù)危機(jī)的可能性；出現(xiàn)財(cái)政超分配和信用膨脹的可能性。(九)如何看待支付手段職能的發(fā)展與作用?123124價(jià)值尺度貨幣用來表現(xiàn)其它商品的價(jià)值、并衡量其它一切商品的價(jià)值量時(shí)，其就執(zhí)行著價(jià)值尺度職能特點(diǎn)：是商品內(nèi)在價(jià)值尺度即勞動(dòng)時(shí)間的外在表現(xiàn)；不需要現(xiàn)實(shí)的貨幣，只要有一個(gè)觀念的或想象的貨幣即可。價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)：貨幣執(zhí)行價(jià)值尺度職能時(shí)，為衡量不同商品價(jià)值量的大小，需要規(guī)定一個(gè)單位。這種由國家規(guī)定的貨幣單位及其等分，就是價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)。（兩、鎊）價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)就是包含一定貴金屬質(zhì)量的貨幣計(jì)量單位及其等份。是由貨幣執(zhí)行價(jià)值尺度職能的需要、從貨幣價(jià)值尺度職能中派生出來的。價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)是為貨幣準(zhǔn)確地執(zhí)行價(jià)值尺度職能而做的一種技術(shù)性規(guī)定，貨幣執(zhí)行價(jià)值尺度職能是通過價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)來實(shí)現(xiàn)的。124價(jià)值尺度124125流通手段貨幣在商品交易中的媒介作用商品－貨幣－商品’貨幣流通規(guī)律：馬克思將其表述為：“商品價(jià)格總額/貨幣流通速度=執(zhí)行流通手段職能的貨幣量”，也即：貨幣流通量與商品價(jià)格總額成正比，與貨幣流通速度成反比M=PQ/V

價(jià)值尺度和流通手段的統(tǒng)一就是貨幣特點(diǎn)是：必須是現(xiàn)實(shí)的貨幣，但不一定是足值的貨幣，可以用價(jià)值符號(hào)或貨幣符號(hào)來代替125流通手段貨幣在商品交易中的媒介作用125126貯藏手段

貨幣退出流通領(lǐng)域作為獨(dú)立的價(jià)值形態(tài)和社會(huì)財(cái)富的一般代表被保存的職能。

特點(diǎn)：不僅需要現(xiàn)實(shí)的貨幣，而且必須是足值的貨幣。必須退出流通領(lǐng)域，處于靜止?fàn)顟B(tài)——“棲息的貨幣”作用：是調(diào)節(jié)流通中貨幣的“蓄水池”。當(dāng)市場上流通的貨幣量過多時(shí)，多余的金屬貨幣便會(huì)自動(dòng)退出流通而形成貯藏；當(dāng)市場貨幣量不足時(shí)，貨幣又會(huì)從貯藏進(jìn)入流通，使流通過程中的貨幣量與商品流通的客觀需要量相適應(yīng)。126貯藏手段貨幣退出流通領(lǐng)域作為獨(dú)立的價(jià)值126127支付手段延期支付或者買賣商品的前提下產(chǎn)生。商品轉(zhuǎn)讓和商品價(jià)格的實(shí)現(xiàn)在時(shí)間、空間上分離，信用活動(dòng)由此產(chǎn)生。形成過程：部分商品生產(chǎn)者產(chǎn)生賒銷商品的需要。到約定日期清償債務(wù)時(shí)，貨幣便具有了支付手段的職能。隨著商品交換和信用經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，貨幣執(zhí)