2023年電力能源行業(yè)分析報告

2023年電力能源行業(yè)分析報告2023年5月目錄一、行業(yè)基本情況 31、全社會用電量持續(xù)增長 42、廣東省電力能源需求顯著 43、能源結構不斷優(yōu)化，清潔能源占比提高 54、我國風力發(fā)電行業(yè)取得迅猛發(fā)展 6二、行業(yè)主管部門 71、國家發(fā)展和改革委員會 72、國家能源局 83、國家電力監(jiān)管委員會 8三、行業(yè)主要政策及法律法規(guī) 8四、行業(yè)技術水平電力 10五、行業(yè)的周期性特征 11六、行業(yè)進入的主要障礙 11七、相關行業(yè)的關聯(lián)性 12八、行業(yè)競爭格局 13一、行業(yè)基本情況電力能源行業(yè)發(fā)展規(guī)模繼續(xù)保持較快增長電力能源行業(yè)是國民經濟的基礎產業(yè)，是國家經濟發(fā)展戰(zhàn)略中的重點產業(yè)。改革開放以來，隨著國民經濟的快速發(fā)展和固定資產投資加速，全社會用電需求快速增長，電力供應持續(xù)偏緊，電力短缺成為制約我國經濟發(fā)展的一個主要瓶頸，其中華南地區(qū)表現(xiàn)尤為明顯。隨著電力能源投資尤其是發(fā)電類固定資產的投資力度不斷加大，近年來我國電力能源行業(yè)總裝機容量和發(fā)電量均保持較快增長。截至2020年末，我國總裝機容量和發(fā)電量已分別增加至105,600萬千瓦和47,217億千瓦時，發(fā)電裝機容量和發(fā)電量均已居世界前列，但人均用電水平仍然較低，與世界平均水平仍有較大差距。1、全社會用電量持續(xù)增長隨著國民經濟的快速發(fā)展和固定資產投資加速，全社會用電需求持續(xù)快速增長，而同期電力投資尤其是發(fā)電方面的投資相對偏低，電力供應持續(xù)偏緊。全國用電量由2005年24,689億千瓦時增加至2020年46,928億千瓦時，年復合增長率達11.30%。2、廣東省電力能源需求顯著近年來，廣東省作為我國經濟發(fā)展速度較快的地區(qū)，成功擺脫國際金融危機的負面沖擊，經濟形勢逐步鞏固回升，實現(xiàn)穩(wěn)步持快速發(fā)展。2020年全省生產總值52,673.59億元，比上年增長10.0%。伴隨經濟的持續(xù)快速增長，廣東省電力消費也以較高的增長率遞增。根據(jù)廣東省統(tǒng)計信息網統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，近年來，廣東省一直屬于我國用電量較大的省級電力市場之一。2020年廣東省全省用電量達4,399億千瓦時，同比增長8.35%。“十四五”是廣東貫徹落實《珠江三角洲地區(qū)改革發(fā)展規(guī)劃綱要》，推進工業(yè)化、城鎮(zhèn)化的關鍵時期，預計經濟發(fā)展速度將保持在8%-10%左右，電力能源需求仍將穩(wěn)定增長。預計“十四五”期間，廣東省電力彈性系數(shù)在0.9左右，到2020年，廣東省用電量超過6,000億千瓦時（人均用電量達到6,000千瓦時/年，接近中等發(fā)達國家2000年的水平），用電最高負荷接近11,000萬千瓦。到2020年，廣東省需再建設投產電力能源裝機容量約2,500萬千瓦至3,000萬千瓦才能保證電力穩(wěn)定供應和電源結構優(yōu)化調整需要。3、能源結構不斷優(yōu)化，清潔能源占比提高近年來，由于節(jié)能減排的壓力和國家能源結構多元化的政策導向，水電、核電以及風能為主的可再生能源發(fā)電投資規(guī)模持續(xù)快速增長，裝機容量大幅提高。電力結構調整加速，清潔、可再生能源獲得優(yōu)先發(fā)展。例如，風電裝機容量與發(fā)電量占全國總量的比例在2021年至2023年間均呈現(xiàn)增長趨勢。2021年至2023年，我國電力裝機容量構成如下表所示。2021年至2023年，我國各類電源發(fā)電量構成如下表所示。4、我國風力發(fā)電行業(yè)取得迅猛發(fā)展風電行業(yè)在當前全球能源短缺、環(huán)境污染日趨嚴峻、對節(jié)能減排的要求不斷增強的背景下，已經成為快速發(fā)展的朝陽行業(yè)。近十年來全球風電累計裝機容量的年均增長率接近30%，我國近五年的風電裝機容量年均增長率超過80%，2023年我國風電總裝機容量達到3,107萬千瓦，較上年增長76.53%。根據(jù)《可再生能源中長期發(fā)展規(guī)劃》，風電是2023年到2021年可再生能源發(fā)展的重點領域之一。國家規(guī)劃通過大規(guī)模的風電開發(fā)和建設，促進風電技術進步和產業(yè)發(fā)展，實現(xiàn)風電設備制造國產化，盡快使風電具有市場競爭力。我國綜合資源利用協(xié)會可再生能源專業(yè)委員會與美國國家可再生能源實驗室合作，在聯(lián)合國環(huán)境規(guī)劃署的支持下，對我國部分地區(qū)的風力資源進行了詳細測算，根據(jù)該測算結果推測，我國陸地可以安裝14億千瓦的風力發(fā)電裝備，海陸總風電資源量將達到20億千瓦以上。二、行業(yè)主管部門電力能源行業(yè)主要監(jiān)管部門包括國家發(fā)展和改革委員會、國家能源局及國家電力監(jiān)管委員會等。1、國家發(fā)展和改革委員會國家發(fā)改委作為國家經濟的宏觀調控部門，承擔規(guī)劃重大建設項目和生產力布局的責任，擬訂全社會固定資產投資總規(guī)模和投資結構的調控目標、政策及措施，按國務院規(guī)定權限審批、核準、審核重大建設項目，以及擬訂并組織實施價格政策等。2、國家能源局作為國家發(fā)改委管理的國家局，其主要職責包括擬訂能源發(fā)展戰(zhàn)略、規(guī)劃和政策，提出相關體制改革建議；實施對石油、天然氣、煤炭、電力等能源的管理；管理國家石油儲備；提出發(fā)展新能源和能源行業(yè)節(jié)能的政策措施；開展能源國際合作；以及按國務院規(guī)定權限，審批、核準、審核國家規(guī)劃內和年度計劃規(guī)模內能源固定資產投資項目等。3、國家電力監(jiān)管委員會電監(jiān)會按照國務院授權，行使行政執(zhí)法職能，依照法律、法規(guī)統(tǒng)一履行全國電力監(jiān)管職責。其主要職責是：制定電力市場運行規(guī)則，監(jiān)管市場運行，維護公平競爭；根據(jù)市場情況，向政府價格主管部門提出調整電價建議；監(jiān)督檢查電力企業(yè)生產質量標準，頒發(fā)和管理電力業(yè)務許可證；處理電力市場糾紛；負責監(jiān)督社會普遍服務政策的實施。三、行業(yè)主要政策及法律法規(guī)目前電力能源行業(yè)的適用法律法規(guī)主要包括《中華人民共和國電力法》、《中華人民共和國可再生能源法》、《中華人民共和國節(jié)約能源法》以及《電力監(jiān)管條例》等。此外，國家還頒布了以下相關法律、法規(guī)、部門規(guī)章或規(guī)范性文件以及相關產業(yè)政策規(guī)范電力能源行業(yè)。四、行業(yè)技術水平電力能源行業(yè)正朝著高可靠性、高參數(shù)、大容量、低污染、優(yōu)化運行、控制自動化等方向發(fā)展。我國目前已掌握先進的100萬千瓦火電機組、70萬千瓦水輪發(fā)電機組、100萬千瓦核電機組、750kW定槳距失速型風電機組、1.2MW直驅式變速風電機組和800千伏交直流輸變電工程的設計、施工、調試和運行技術；掌握了180米級各類大壩的建筑技術；我國電廠和電力系統(tǒng)的仿真技術已進入世界先進行列，運行基本實現(xiàn)了自動化、現(xiàn)代化管理；電力系統(tǒng)微機集成線路保護、電力系統(tǒng)暫態(tài)穩(wěn)定分析及在線計算機技術等高新電力技術的研究與應用方面都開始進入國際先進水平；電網發(fā)展已開始進入大區(qū)電網、獨立省網互聯(lián)的新階段，電網覆蓋面和現(xiàn)代化程度不斷提高。五、行業(yè)的周期性特征我國電力能源行業(yè)具有明顯的周期性特征，循環(huán)周期與宏觀經濟的循環(huán)周期基本相同。影響電力能源行業(yè)周期的主要因素包括：1、國內生產總值增長速度；2、電力設備裝機容量變化；3、能源價格成本的變化；4、城市化和工業(yè)化帶動電力需求彈性系數(shù)上升等因素。六、行業(yè)進入的主要障礙電力能源行業(yè)屬于資本密集型和技術密集型產業(yè)，需要具備較強的技術研發(fā)能力及雄厚的資金實力，對企業(yè)的管理水平以及環(huán)境保護等方面亦具有較高要求。其主要進入壁壘體現(xiàn)在如下方面。在資本金方面，電力能源行業(yè)屬于資金密集型行業(yè)，投資者必須具有較為雄厚的資金實力；在行業(yè)準入方面，國家對電力能源行業(yè)進行嚴格監(jiān)管，電力項目必須符合國家規(guī)定和總體規(guī)劃，同時必須經過有關部門的嚴格審批和驗收；在技術與合作方面，電力能源行業(yè)對技術和安全穩(wěn)定性要求高，需要有很強的專業(yè)性技術隊伍；在環(huán)境保護方面，火力發(fā)電的要求較高，必須具有符合國家環(huán)境保護標準的技術和設備，取得國家環(huán)保部門的批準。此外，風電場的發(fā)展主要受制于風資源、電網條件等因素的影響，只有風力穩(wěn)定、充足，同時滿足電網覆蓋條件的地方才適合建設風電場。七、相關行業(yè)的關聯(lián)性電力能源行業(yè)產業(yè)鏈包括燃料供應商、設備供應商、電力設計院等上游公司，以及發(fā)電企業(yè)、輸配電及售電企業(yè)等產業(yè)鏈核心環(huán)節(jié)。在我國發(fā)電裝機容量中，火電占據(jù)了絕對領先的份額，煤炭行業(yè)成為我國電力能源行業(yè)的重要上游行業(yè)。由于煤炭價格已經實現(xiàn)市場化，其價格波動不僅受供需影響，也與全球經濟和大宗商品價格具備較大關聯(lián)度，而電力價格是由國家制定，因此，煤炭價格的波動是火電行業(yè)的主要風險之一。水電、風電能量來源與自然氣候密切相關，河流的水量以及風力的變化等自然因素直接影響發(fā)電總量及穩(wěn)定性。電力能源行業(yè)的直接下游為電網公司，通過電網公司供應到民用及工業(yè)用戶。電力能源生產發(fā)、供、用同時完成的特性決定了電網和電源必須同步協(xié)調發(fā)展。2002年我國進行電力體制改革，形成了國家電網公司和南方電網公司兩大電網公司，國家電網公司擁有及管理東北、華北、華東、華中和西北五個區(qū)域電網公司，這些區(qū)域電網公司又各自擁有并經營跨省高壓輸電網和省內地方輸配電網；南方電網公司擁有及管理廣東、貴州、云南、海南和廣西壯族自治區(qū)的跨省高壓輸電網和地方輸配電網。從電力最終消費者來看，工業(yè)用戶用電量占全社會總用電量的70%以上，其中鋼鐵、有色、化工、建材四大耗能行業(yè)更是重中之重。居民用電也是電力的主要消費者之一，2020年我國城鄉(xiāng)居民生活用電占全社會用電量的比重為12.03%。八、行業(yè)競爭格局在全國范圍內，電力能源行業(yè)內的主要企業(yè)包括五大發(fā)電集團、其他中央電力企業(yè)、地方性電力企業(yè)、外資電力公司等。其中，五大發(fā)電集團，即華能集團、大唐集團、中國國電、華電集團和中電投集團，其所擁有的裝機容量接近全國總裝機容量的二分之一以上。廣東省最大的發(fā)電企業(yè)為廣東省粵電集團有限公司，其他主要發(fā)電企業(yè)包括深圳市能源集團有限公司、中國廣東核電集團、神華集團有限公司以及廣州發(fā)展集團有限公司等。廣東電網是目前全國重要的省級電網，供電面積覆蓋全省，納入南方電網公司以來，供售電量連續(xù)多年居全國各省市首位。由于經濟的高速增長以及居住人口的不斷增加，廣東省電力供應一直處于相對緊張狀況，區(qū)域內電廠發(fā)電利用小時居高不下，直到近兩年在國民經濟受到金融危機影響和新增機組容量猛增的影響下才逐步得到緩解。由于電網行業(yè)目前全國聯(lián)網格局尚未完全形成，各發(fā)電企業(yè)主要競爭對手為各自區(qū)域內的其它發(fā)電企業(yè)，一般在供電緊張時各企業(yè)間并不存在競爭關系，只有在供電形勢緩解、供給大于需求的情況下，各區(qū)域內的發(fā)電企業(yè)才會存在一定的競爭關系。

2023年出版行業(yè)分析報告2023年9月目錄一、技術進步與新媒體發(fā)展帶動出版業(yè)數(shù)字化轉型 PAGEREFToc357197373\h31、數(shù)字化是出版行業(yè)未來的發(fā)展趨勢 PAGEREFToc357197374\h32、新媒體時代用戶消費習慣改變 PAGEREFToc357197375\h53、移動終端普及帶動產業(yè)發(fā)展 PAGEREFToc357197376\h74、政策大力扶持數(shù)字出版產業(yè)轉型 PAGEREFToc357197377\h8二、傳統(tǒng)出版業(yè)增長平緩，但用戶需求仍然旺盛 PAGEREFToc357197378\h91、圖書期刊報紙整體增速保持平穩(wěn) PAGEREFToc357197379\h92、用戶消費需求仍然旺盛，綜合閱讀率穩(wěn)步提升 PAGEREFToc357197380\h11三、教材教輔是中國出版業(yè)的支柱和驅動力 PAGEREFToc357197381\h121、初高中毛入學率不斷提高，教育出版市場前景廣闊 PAGEREFToc357197382\h122、出版集團深耕教育出版市場，開拓全國盤活出版資源 PAGEREFToc357197383\h14一、技術進步與新媒體發(fā)展帶動出版業(yè)數(shù)字化轉型1、數(shù)字化是出版行業(yè)未來的發(fā)展趨勢隨著技術的發(fā)展，特別是互聯(lián)網技術的進步、電腦的普及以及數(shù)字閱讀器的開發(fā)，人們的閱讀習慣和閱讀環(huán)境發(fā)生了深刻的變化。相比于傳統(tǒng)的報紙、期刊、圖書等傳媒方式，人們越來越傾向于選擇數(shù)字媒體，數(shù)字出版產業(yè)也隨之迎來了一個高速發(fā)展期。傳統(tǒng)出版公司在數(shù)字化浪潮中也同樣而臨著沖擊，目前行業(yè)龍頭公司已經開始積極布局數(shù)字出版等新領域。傳統(tǒng)出版向數(shù)字出版轉型，使得通過提供內容實現(xiàn)價值的出版行業(yè)將不再囿于紙質圖書的產品形態(tài)，得以突破貨架經濟的限制，成為互聯(lián)網經濟的一部分，規(guī)模經濟、長尾效應作用更加突出;在定價機制、盈利模式等方而也有望制定新的規(guī)則、開創(chuàng)新的空間。2023年，全球電子書市場增速加快，美英市場發(fā)展最快。美國電子書市場占美國整個圖書市場份額的近8%，達到了2.7億英鎊。英國市場2023年的電子書產品銷售同比增長20%至1.8億英鎊。德國的電子書市場不到整個圖書市場份額的1%，即少于7500萬英鎊。2023年日本電子書市場占圖書市場的1.1%，即117億日元(9000萬英鎊)，韓國電子書市場銷售額達到了1975億韓元(C1.1億英鎊)。近年來，我國數(shù)字出版產業(yè)也發(fā)展迅猛，2023年國內電子圖書產業(yè)收入規(guī)模達到4億元，同比2023年增長33%}2023年國內電子圖書產業(yè)入規(guī)模達到5億元，同比2023年增長25%。2、新媒體時代用戶消費習慣改變根據(jù)“第九次全國國民閱讀調查”結果，2023年我國18-70周歲國民包括書報刊和數(shù)字出版物在內的各種媒介的綜合閱讀率為77.6%，其中傳統(tǒng)媒介如報紙、期刊閱讀率都下降，數(shù)字化閱讀方式同比大幅增長。數(shù)字化閱讀方式主要包括網絡在線閱讀、手機閱讀、電子閱讀器閱讀、光盤閱讀、PDA/MP4/MP5閱讀等。對各類數(shù)字化閱讀方式的接觸情況進行分析發(fā)現(xiàn)，2023年我國18周歲-70周歲國民的網絡在線閱讀、手機閱讀、電子閱讀器閱讀、光盤讀取等數(shù)字化閱讀方式接觸率，均有不同程度的上升。現(xiàn)代生活節(jié)奏加快，受到高強度的工作、豐富的娛樂活動以及網絡沖浪的擠壓，在家中、辦公室等固定場所的整塊閱讀時間漸漸萎縮。人們的時間被分散到上下班路途、會議就餐等過程中，形成越來越多的“時間碎片”。充分利用這些“時間碎片”的移動閱讀，釋放了大批有心沒時間的讀者的閱讀需求，成為當下閱讀的流行方式，手機、平板電腦、電子書等移動電子閱讀器正在讓人們的閱讀習慣“移動化”。2023年，在報紙期刊閱讀率走弱之時，以手機、電子閱讀器為代表的移動數(shù)字閱讀成為促進國民閱讀率增長的主要引擎。隨著信息技術的發(fā)展，手機閱讀、電子閱讀器閱讀等新型便捷的閱讀方式走進人們的生活，使閱讀行為不再受時間、空間和環(huán)境的限制，閱讀變得更加容易進行。這些數(shù)字化閱讀方式的發(fā)展，也成為國民綜合閱讀率上升的一個重要因素。2023年，我國18周歲-70周歲國民數(shù)字化閱讀方式(網絡在線閱讀、手機閱讀、電子閱讀器閱讀、光盤閱讀、PDA/MP4/MP5閱讀等)的接觸率為38.6%，比2023年的32.8%上升了5.8個百分點，增幅為17.7%。根據(jù)《第九次國民閱讀調查》統(tǒng)計，從2023年到2023年的4年間，呈現(xiàn)出逐年攀升的態(tài)勢，特別是在2023年以后，年均增幅度都在6個百分點左右。3、移動終端普及帶動產業(yè)發(fā)展數(shù)字閱讀產業(yè)的興起很大程度受益于數(shù)字終端的普及，數(shù)字閱讀器包括兩類，一類是專門的電子閱讀器、電紙書等設備，另一類是移動終端，包括平板電腦、手機等。根據(jù)IHSiSuppli2023年12月的數(shù)據(jù)整理發(fā)現(xiàn)，2023年全球電子閱讀器出貨量較2023年增長了108%，達到了2710萬臺的規(guī)模。據(jù)預測，該數(shù)據(jù)在2023年將達到3710臺，但是增長率放緩，約為37%。預計未來電子閱讀器的出貨量仍將保持增長的趨勢，但增速會逐漸放緩，主要是由于前期固定用戶的使用率基本趨于飽和，另外來自平板電腦，智能手機等移動終端的快速發(fā)展，也會影響純電子閱讀器終端的增長率。近年來移動終端快速發(fā)展，2023年全球智能移動終端(平板及手機)出貨量達到了4.87億部，首次超過了全球市場PC(臺式本及筆記本)的出貨量。我們認為，未來移動終端是帶動產業(yè)發(fā)展的主要力量，單一功能的電子閱讀器會被逐漸淘汰，隨著相關應用和內容的豐富，未來趨勢是平臺化的運作，通過云端進行存儲和交互。在中國市場上，智能終端發(fā)展迅速，我們預計智能手機出貨量在2023年將超過功能手機。4、政策大力扶持數(shù)字出版產業(yè)轉型2023年4月末，新聞出版總署《新聞出版業(yè)“十四五”時期發(fā)展規(guī)劃》正式發(fā)布?！兑?guī)劃》第一次將“電子書包研發(fā)工程”列入“十四五”重大工程項目?！兑?guī)劃》指出，通過電子書包及配套資源數(shù)字化工程提高教學資源重復使用率，推動節(jié)能減排，形成內容豐富、互動性強、易于學生使用、符合青少年閱讀習慣的數(shù)字教學出版體系，推動電子書包的發(fā)展。2023年出臺的《國家中長期教育改革和發(fā)展規(guī)劃綱要(2023-2023年)》明確要求，加強優(yōu)質教育資源開發(fā)與應用。2023年下半年，新聞出版總署等牽頭組織的專門機構就電子書包的標準等開始研究制定，在北京、上海、成都、廣州、深圳、大連等大城市的中小學，開始了電子書包教學模式的實驗和研究，研究涉及語文、數(shù)學、英語、科學、綜合活動等課程。教育產業(yè)的數(shù)字化，將是出版集團進行數(shù)字化轉型的最佳切入點，數(shù)字教育包括電子書包和教育信息化，教育部制定了100個示范區(qū)來進行試驗推廣，傳統(tǒng)的出版集團抓住教育產業(yè)的機遇進行數(shù)字化轉型，再逐步全而向出版行業(yè)進行數(shù)字化轉型。二、傳統(tǒng)出版業(yè)增長平緩，但用戶需求仍然旺盛1、圖書期刊報紙整體增速保持平穩(wěn)出版發(fā)行行業(yè)在數(shù)字出版技術進步與消費行為變遷挑戰(zhàn)下，整體呈現(xiàn)平緩增長態(tài)勢，在當前全球經濟不景氣的大背景下，以及新媒體的沖擊下，傳統(tǒng)媒體的發(fā)行和銷售收入(包括圖書、期刊、報紙)增幅在10%以內。在教材教輔改革、人口結構變化的大趨勢下，圖書內生經營而臨較大壓力，出版類公司的成長需要寄希望于外延整合和發(fā)行及商業(yè)模式變革。2023年前9月，圖書銷售指數(shù)累計同比降幅1%，較上年同期及2023年全年均實現(xiàn)正增長。我們認為，雖然出版發(fā)行景氣度偏弱，但應該看到，發(fā)行資產往往包括良好的地段優(yōu)勢資源(如市中心新華書店)，如果結合商業(yè)文化地產運作，將有資產增值機遇。我們預判結合影院、圖書、娛樂的綜合文化地產，將是政府重點支持方向，也可能成為鳳凰傳媒等公司求新求變的突破點。2、用戶消費需求仍然旺盛，綜合閱讀率穩(wěn)步提升根據(jù)第六次人口普查結果，全國總人口數(shù)為13.7億人，對比2023年第五次人口普查增加了0.74億人，年平均增長率為0.57%。從年齡結構上來看，年我國0-14歲人口為2.22億人，占16.6%;15-59歲人口為9.40億人，占70.14%;60歲及以上人口為1.78億人，與2023年數(shù)據(jù)對比，分布下降了6.29%、上升3.36%,2.93%。從受教育程度來看，具有大學(大專以上)文化程度的人口數(shù)為1.2億人，與十年前相比，每10萬人中具有大學文化程度的由3611人上升為8930人。2023年我國18周歲-70周歲國民包括書報刊和數(shù)字出版物在內的各種媒介的綜合閱讀率為77.6%，比2023年的77.1%增加了0.5個百分點。近年來，從中央到地方，多方合力共同組織和推進各種各樣、內容豐富的閱讀活動的開展，極大地促進了全民閱讀的熱情，增進了全民閱讀的氛圍。這些舉措把越來越多的國民吸引到閱讀中來，這無疑有利于國民綜合閱讀率的提高。三、教材教輔是中國出版業(yè)的支柱和驅動力1、初高中毛入學率不斷提高，教育出版市場前景廣闊教育部數(shù)據(jù)顯示，自2023年以來，我國初高中毛入學率不斷提高，2023年我國初中毛入