南開(kāi)大學(xué)遠(yuǎn)程教育《保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)管理》第八章償付能力管理

第八章保險(xiǎn)公司償付力量的治理第一節(jié)償付力量的概念和種類其次節(jié)保險(xiǎn)公司償付力量的影響因素第三節(jié)保險(xiǎn)公司償付力量的靜態(tài)監(jiān)管第四節(jié)保險(xiǎn)公司償付力量的動(dòng)態(tài)監(jiān)管第五章我國(guó)保險(xiǎn)公司償付力量的治理第一節(jié)償付力量的概念和種類一、償付力量的概念二、償付力量的經(jīng)濟(jì)內(nèi)涵三、償付力量邊際的種類第一節(jié)償付力量的概念和種類一、償付力量的概念保險(xiǎn)公司的償付力量是指保險(xiǎn)公司對(duì)所擔(dān)當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)在發(fā)生超出正常年景的賠償和給付數(shù)額時(shí)的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償力量。對(duì)于保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)，不僅要求資產(chǎn)能夠完全歸還債務(wù)，而且資產(chǎn)必需超過(guò)負(fù)債到達(dá)肯定額度，也就是最低償付力量。保險(xiǎn)費(fèi)——保險(xiǎn)基金——擔(dān)當(dāng)賠償和給付義務(wù)二、償付力量的經(jīng)濟(jì)內(nèi)涵技術(shù)預(yù)備金=保費(fèi)預(yù)備金+賠款預(yù)備金〔技術(shù)預(yù)備金是保險(xiǎn)公司對(duì)被保險(xiǎn)人的負(fù)債〕股東權(quán)益=資本金+總預(yù)備金+未安排盈余〔股東權(quán)益屬于保險(xiǎn)公司的自有資金〕假設(shè)：實(shí)際損失=損失期望=技術(shù)預(yù)備金則只要資產(chǎn)=技術(shù)預(yù)備金，足以償付全部責(zé)任假設(shè)：實(shí)際損失>損失期望則技術(shù)預(yù)備金缺乏以賠付，就要?jiǎng)佑米杂匈Y金則償付力量=自有資金+技術(shù)預(yù)備金資產(chǎn)=償付預(yù)備金+技術(shù)預(yù)備金技術(shù)預(yù)備金是經(jīng)過(guò)嚴(yán)密計(jì)算建立的，與保險(xiǎn)公司預(yù)期的賠付責(zé)任相匹配，屬于保險(xiǎn)公司正常的財(cái)務(wù)收支。而影響財(cái)務(wù)穩(wěn)定的真正風(fēng)險(xiǎn)來(lái)自超過(guò)預(yù)期損失的賠付，這一超出局部由償付預(yù)備金來(lái)負(fù)擔(dān)。償付預(yù)備金對(duì)應(yīng)于股東權(quán)益，即保險(xiǎn)公司的資本金、總預(yù)備金和未安排盈余構(gòu)成了保險(xiǎn)公司償付力量的經(jīng)濟(jì)內(nèi)涵。

三、償付力量邊際的種類償付預(yù)備金數(shù)量的大小并不能評(píng)估保險(xiǎn)公司的償付力量是否充分，而必需同保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的業(yè)務(wù)量聯(lián)系起來(lái)考察。將償付預(yù)備金與保費(fèi)收入作比照，即為償付力量邊際。該指標(biāo)是考察償付力量強(qiáng)度的指標(biāo)。償付力量邊際越高，說(shuō)明保險(xiǎn)公司償付力量越強(qiáng)。償付力量邊際引申的另外概念：1、最低償付力量邊際：保險(xiǎn)公司為了履行其賠償和給付的義務(wù)，在理論上應(yīng)當(dāng)保持的償付力量邊界。2、法定償付力量邊際：保險(xiǎn)監(jiān)管部門為確保保險(xiǎn)公司穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)，依據(jù)《保險(xiǎn)法》規(guī)定的最低償付力量。3、實(shí)際償付力量邊際：保險(xiǎn)公司依據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)模實(shí)際應(yīng)保持的償付力量額度。假照實(shí)際償付力量<法定償付力量邊際只能說(shuō)明保險(xiǎn)公司技術(shù)無(wú)償付力量，而不能說(shuō)明保險(xiǎn)公司已經(jīng)無(wú)力歸還將來(lái)的負(fù)債。只要保險(xiǎn)公司實(shí)際資產(chǎn)大于實(shí)際負(fù)債，保險(xiǎn)公司始終是有清償力量的。當(dāng)保險(xiǎn)公司技術(shù)無(wú)償付力量時(shí)，監(jiān)管機(jī)關(guān)往往通過(guò)責(zé)令公司追加資本或限制業(yè)務(wù)規(guī)模，使最低償付力量到達(dá)法定償付力量。假照實(shí)際償付力量〉法定償付力量邊際只能說(shuō)明保險(xiǎn)公司具備了法律要求的償付力量，并不表示財(cái)務(wù)穩(wěn)定。實(shí)際償付力量過(guò)高會(huì)造成低效率：在保險(xiǎn)公司營(yíng)業(yè)規(guī)模和盈利規(guī)模不變的狀況下，資本的增加意味著投資酬勞率的下降，降低保險(xiǎn)公司的競(jìng)爭(zhēng)力；在投資酬勞率下降的狀況下，增資本身也會(huì)發(fā)生困難。保險(xiǎn)公司在滿足法定償付力量的根底上，測(cè)算適合自己最低償付力量邊際。適度的償付力量邊際，是在安全和效率之間權(quán)衡所作出的選擇。〔實(shí)際償付力量提高會(huì)增加安全性，但是會(huì)降低效率，影響投資酬勞率和今后增資〕其次節(jié)保險(xiǎn)公司償付力量的影響因素分析一、保險(xiǎn)公司的償付預(yù)備金償付預(yù)備金越大，應(yīng)付超常損失的力量就越強(qiáng)；償付預(yù)備金的增減，表達(dá)了保險(xiǎn)公司償付力量的消長(zhǎng)。償付預(yù)備金=資本金+總預(yù)備金+未安排盈余影響償付預(yù)備金的因素：1、賠付率的波動(dòng)：賠付率高，償付預(yù)備金削減；2、投資收益：投資收益可以擴(kuò)大利潤(rùn)，增加償付力量、增加經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)定性；3、費(fèi)用水平：費(fèi)用水平影響利潤(rùn)凹凸，影響償付力量；4、業(yè)務(wù)增長(zhǎng)率：一方面可以增加公司的資本凈值，增加利潤(rùn)，另一方面業(yè)務(wù)增長(zhǎng)過(guò)快，導(dǎo)致未到期責(zé)任預(yù)備金快速擴(kuò)大；5、紅利安排二、承保力量的掌握運(yùn)用再保險(xiǎn)機(jī)制?！侗ｋU(xiǎn)法》99、100條的規(guī)定。三、保險(xiǎn)賠償基金損失概率計(jì)算的準(zhǔn)確性和牢靠性保險(xiǎn)賠償基金損失概率計(jì)算牢靠程度越高，保險(xiǎn)賠償基金與實(shí)際支付賠款的偏差越小，保險(xiǎn)公司的賠償力量就越穩(wěn)定。《保險(xiǎn)法》99條：經(jīng)營(yíng)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)公司當(dāng)年自留保險(xiǎn)費(fèi)，不得超過(guò)其實(shí)有資本金加公積金總和的四倍。

100條：保險(xiǎn)公司對(duì)每一危急單位，即對(duì)一次保險(xiǎn)事故可能造成的最大損失范圍所擔(dān)當(dāng)?shù)呢?zé)任，不得超過(guò)其實(shí)有資本金加公積金總和的百分之十；超過(guò)的局部，應(yīng)當(dāng)辦理再保險(xiǎn)。第三節(jié)保險(xiǎn)公司償付力量的靜態(tài)監(jiān)管一、規(guī)定最低資本金二、財(cái)務(wù)比例分析法〔見(jiàn)194頁(yè)〕三、風(fēng)險(xiǎn)資本要求法全美保險(xiǎn)監(jiān)視官協(xié)會(huì)〔NAIC〕編制的保險(xiǎn)監(jiān)管信息系統(tǒng)〔IRIS〕，假設(shè)有保險(xiǎn)公司超過(guò)4項(xiàng)或更多比率，則保險(xiǎn)公司償付力量缺乏。對(duì)于超大型保險(xiǎn)公司，即保險(xiǎn)人在至少17個(gè)州開(kāi)展業(yè)務(wù)且毛保費(fèi)收入超過(guò)5000萬(wàn)美元的人壽保險(xiǎn)公司及毛保費(fèi)超過(guò)3000萬(wàn)美元的財(cái)產(chǎn)責(zé)任保險(xiǎn)公司消失償付力量缺乏的風(fēng)險(xiǎn)，NAIC對(duì)其進(jìn)展償付力量追蹤系統(tǒng)分析。風(fēng)險(xiǎn)資本法〔RBC〕：以實(shí)際資本與風(fēng)險(xiǎn)資本的比率為指標(biāo)，通過(guò)指標(biāo)值的大小變化，衡量有關(guān)資本相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的充分程度以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)實(shí)行的監(jiān)管行為。風(fēng)險(xiǎn)資本模型：風(fēng)險(xiǎn)細(xì)分，進(jìn)展協(xié)方差調(diào)整得出總風(fēng)險(xiǎn)根底資本。

四、現(xiàn)場(chǎng)檢查法財(cái)務(wù)狀況的檢查和市場(chǎng)行為的檢查。1、美國(guó)的現(xiàn)場(chǎng)法定檢查大多數(shù)州的法規(guī)都要求監(jiān)管機(jī)關(guān)定期對(duì)各公司進(jìn)展現(xiàn)場(chǎng)法定檢查，一般每三至五年，每家保險(xiǎn)公司都要被檢查一次。2、加拿大的法定現(xiàn)場(chǎng)檢查完全依靠于外部審計(jì)人員對(duì)保險(xiǎn)人財(cái)務(wù)狀況的審計(jì)結(jié)果，其法定檢查的重點(diǎn)是評(píng)估償付力量風(fēng)險(xiǎn)的大小。第四節(jié)保險(xiǎn)償付力量的動(dòng)態(tài)監(jiān)管一、美國(guó)的現(xiàn)金流量測(cè)試猜測(cè)和比較資產(chǎn)與負(fù)債在將來(lái)某個(gè)時(shí)間段內(nèi)可能的現(xiàn)金流量的時(shí)間和數(shù)量分析償付力量等指標(biāo)；現(xiàn)金流量測(cè)試雖然是分析預(yù)備金充分與否以及量化風(fēng)險(xiǎn)的有效工具，但并不適用于全部產(chǎn)品，只適用于長(zhǎng)期產(chǎn)品以及對(duì)經(jīng)濟(jì)條件變化特別敏感的壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)。二、加拿大的償付力量動(dòng)態(tài)測(cè)試通過(guò)面臨的風(fēng)險(xiǎn)，建立模型，測(cè)試保險(xiǎn)公司在現(xiàn)在和將來(lái)業(yè)務(wù)相關(guān)的預(yù)備金和盈余的充分性。三、償付力量動(dòng)態(tài)監(jiān)管的優(yōu)點(diǎn)對(duì)于壽險(xiǎn)公司，通過(guò)測(cè)試可以覺(jué)察威逼公司維持良好財(cái)務(wù)狀況的各種因素，并提出消退和緩解這些因素的對(duì)策，并與公司準(zhǔn)時(shí)調(diào)整，加強(qiáng)盈余治理，確保公司保持持續(xù)的償付力量；對(duì)保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)，可以依據(jù)精算師提交的償付力量狀況報(bào)告，清晰地了解各家公司實(shí)際狀況，從而實(shí)行相應(yīng)措施，提高保險(xiǎn)監(jiān)管的準(zhǔn)確度和有效性。第五節(jié)我國(guó)保險(xiǎn)公司償付力量的監(jiān)管一、《保險(xiǎn)法》對(duì)償付力量治理的規(guī)定第九十八條保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)具有與其業(yè)務(wù)規(guī)模相適應(yīng)的最低償付力量。保險(xiǎn)公司的實(shí)際資產(chǎn)減去實(shí)際負(fù)債的差額不得低于保險(xiǎn)監(jiān)視治理機(jī)構(gòu)規(guī)定的數(shù)額；低于規(guī)定數(shù)額的，應(yīng)當(dāng)增加資本金，補(bǔ)足差額。第七十九條保險(xiǎn)公司成立后應(yīng)當(dāng)依據(jù)其注冊(cè)資本總額的百分之二十提取保證金，存入保險(xiǎn)監(jiān)視治理機(jī)構(gòu)指定的銀行，除保險(xiǎn)公司清算時(shí)用于清償債務(wù)外，不得動(dòng)用。第九十九條經(jīng)營(yíng)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)公司當(dāng)年自留保險(xiǎn)費(fèi)，不得超過(guò)其實(shí)有資本金加公積金總和的四倍。

第一百條保險(xiǎn)公司對(duì)每一危急單位，即對(duì)一次保險(xiǎn)事故可能造成的最大損失范圍所擔(dān)當(dāng)?shù)呢?zé)任，不得超過(guò)其實(shí)有資本金加公積金總和的百分之十；超過(guò)的局部，應(yīng)當(dāng)辦理再保險(xiǎn)。

二、保險(xiǎn)公司償付力量額度的規(guī)定《保險(xiǎn)公司償付力量額度及監(jiān)管指標(biāo)治理規(guī)定》2023年3月24日：第四條

財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司應(yīng)具備的最低償付力量額度為下述兩項(xiàng)中數(shù)額較大的一項(xiàng)：

〔一〕最近會(huì)計(jì)年度公司自留保費(fèi)減營(yíng)業(yè)稅及附加后1億元人民幣以下局部的18％和1億元人民幣以上局部的16％；

〔二〕公司最近3年平均綜合賠款金額7000萬(wàn)元以下局部的26％和7000萬(wàn)元以上局部的23％。

經(jīng)營(yíng)不滿三個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的保險(xiǎn)公司，承受本條第〔一〕項(xiàng)規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)。第五條

人壽保險(xiǎn)公司最低償付力量額度為長(zhǎng)期人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)最低償付力量額度和短期人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)最低償付力量額度之和。

長(zhǎng)期人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)是指保險(xiǎn)期間超過(guò)1年的人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)；短期人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)是指保險(xiǎn)期間為1年或1年以內(nèi)的人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。

1.

投資連結(jié)類產(chǎn)品期末壽險(xiǎn)責(zé)任預(yù)備金的1％和其他壽險(xiǎn)產(chǎn)品期末壽險(xiǎn)責(zé)任預(yù)備金的4％；上款所指的壽險(xiǎn)責(zé)任預(yù)備金，是指中國(guó)保監(jiān)會(huì)規(guī)定的法定最低責(zé)任預(yù)備金。

2.

保險(xiǎn)期間小于3年的定期死亡保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)保額的0.1％，保險(xiǎn)期間為3年到5年的定期死亡保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)保額的0.15％，保險(xiǎn)期間超過(guò)5年的定期死亡保險(xiǎn)和其他險(xiǎn)種風(fēng)險(xiǎn)保額的0.3％。

〔二〕短期人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)最低償付力量額度的計(jì)算適用第四條的規(guī)定。三、保險(xiǎn)公司監(jiān)管指標(biāo)的規(guī)定〔見(jiàn)206頁(yè)〕四、對(duì)償付力量額度和監(jiān)管指標(biāo)的治理《保險(xiǎn)公司償付力量額度及監(jiān)管指標(biāo)治理規(guī)定》2023年3月24日：第十六條

償付力量充分率等于實(shí)際償付力量額度除以最低償付力量額度。對(duì)償付力量充分率小于100％的保險(xiǎn)公司，中國(guó)保監(jiān)會(huì)可將該公司列為重點(diǎn)監(jiān)管對(duì)象，依據(jù)具體狀況實(shí)行以下監(jiān)管措施：〔一〕對(duì)償付力量充分率在70％以上的公司，中國(guó)保監(jiān)會(huì)可要求該公司提出整改方案并限期到達(dá)最低償付力量額度要求，逾期未到達(dá)的，可對(duì)該公司實(shí)行要求增加資本金、責(zé)令辦理再保險(xiǎn)、限制業(yè)務(wù)范圍、限制向股東分紅、限制固定資產(chǎn)購(gòu)置、限制經(jīng)營(yíng)費(fèi)用規(guī)模、限制增設(shè)分支機(jī)構(gòu)等必要的監(jiān)管措施，直至其到達(dá)最低償付力量額度要求。〔二〕對(duì)償付力量充分率在30％到70％之間的公司，中國(guó)保監(jiān)會(huì)除實(shí)行前款所列措施外，還可責(zé)令該公司拍賣不良資產(chǎn)、責(zé)令轉(zhuǎn)讓保險(xiǎn)業(yè)務(wù)、限制高級(jí)治理人員的薪酬水平和在職消費(fèi)水平、限制公司的商業(yè)性廣告、責(zé)令停頓開(kāi)展新業(yè)務(wù)以及實(shí)行中國(guó)保監(jiān)會(huì)認(rèn)為必要的其他措施。

〔三〕對(duì)償付力量充分率小于30％的公司，中國(guó)保監(jiān)會(huì)除實(shí)行前兩款所列措施外，還可依據(jù)《保險(xiǎn)法》的規(guī)定對(duì)保險(xiǎn)公司進(jìn)展接收。第十七條

在本規(guī)定施行前按本規(guī)定計(jì)算的償付力量充分率已經(jīng)小于100％的保險(xiǎn)公司，應(yīng)樂(lè)觀實(shí)行有效措施改善自身的償付力量狀況。除適用第十六條的規(guī)定外，中國(guó)保監(jiān)會(huì)還可依據(jù)各公司的特殊狀況，實(shí)行必要的監(jiān)管措施，促使公司提高償付力量。

自2023年6月15日起施行《保險(xiǎn)公司治理規(guī)定》第八十四條保險(xiǎn)公司的實(shí)際償付力量額度為認(rèn)可資產(chǎn)減去認(rèn)可負(fù)債的差額。認(rèn)可資產(chǎn)和認(rèn)可負(fù)債確實(shí)認(rèn)、計(jì)量和報(bào)告應(yīng)當(dāng)符合中國(guó)保監(jiān)會(huì)有關(guān)規(guī)定。

其次節(jié)法定償付力量邊際的規(guī)定第八十五條保險(xiǎn)公司最低償付力量額度標(biāo)準(zhǔn)由中國(guó)