第4章商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)

26十二月2023第4章商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)狹義：指銀行庫存現(xiàn)金廣義：包括銀行持有的庫存現(xiàn)金以及與現(xiàn)金等同的可隨時用于支付的銀行資產(chǎn)，即現(xiàn)金與準(zhǔn)現(xiàn)金。特點：頻繁性、波動性、強制性、矛盾性第二節(jié)、現(xiàn)金資產(chǎn)業(yè)務(wù)涵義構(gòu)成庫存現(xiàn)金：指商業(yè)銀行保存在金庫中的現(xiàn)鈔和硬幣。用來應(yīng)付客戶提現(xiàn)和銀行本身的日常零星開支。在中央銀行存款：包括法定存款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金。存放同業(yè)存款：指商業(yè)銀行存放在代理行和相關(guān)銀行的存款，主要是為了便于銀行間開展票據(jù)清算和代理收付。托收未達(dá)款：指本行通過對方銀行向外地付款單位或個人收取的票據(jù)款項。2持有成本現(xiàn)金資產(chǎn)持有的動機(jī)與成本

支付動機(jī)預(yù)防動機(jī)投資動機(jī)

管理成本機(jī)會成本轉(zhuǎn)換成本短缺成本

持有動機(jī)3第一節(jié)現(xiàn)金資產(chǎn)二、現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的及原則（一）現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的1.調(diào)節(jié)營運資金平衡，保持營運正常2.防范營運資金風(fēng)險，保障營運資金安全（二）現(xiàn)金資產(chǎn)管理的原則1.適度存量控制原則2.適時流量調(diào)節(jié)原則3.庫存現(xiàn)金安全保障原則4適時流量調(diào)節(jié)原則根據(jù)銀行業(yè)務(wù)狀況，即使調(diào)節(jié)資金頭寸，確?，F(xiàn)金資產(chǎn)的規(guī)模適度適度存量控制原則現(xiàn)金資產(chǎn)的規(guī)模既要滿足流動性需要，同時所付出的機(jī)會成本還要達(dá)到最低管理原則庫存現(xiàn)金安全原則尤其要注重庫存現(xiàn)金的安全維護(hù)5第一節(jié)現(xiàn)金資產(chǎn)三、流動性需求的預(yù)測（一）影響商業(yè)銀行流動性需求的因素1.季節(jié)性因素2.周期性因素3.趨勢性因素4.偶然性因素6第一節(jié)現(xiàn)金資產(chǎn)三、流動性需求的預(yù)測（二）商業(yè)銀行流動性預(yù)測方法2.資金結(jié)構(gòu)法（1）游動性貨幣負(fù)債，指對利息率變動極為敏感的存款和借入款，銀行必須隨時應(yīng)付客戶的提現(xiàn)。（2）脆弱性貨幣負(fù)債，指大額存款和非存款負(fù)債賬戶。這部分資金在近期可能被客戶提取，銀行必須保留足夠的流動性資金。7（3）穩(wěn)定性貨幣負(fù)債，指被提取的可能性很小的那部分資金，可以為銀行長期穩(wěn)定的利用，被稱為核心存款或核心負(fù)債。銀行總流動性需求＝存款和非存款負(fù)債的流動性需求＋貸款的流動性需求8第二節(jié)貸款種類及管理政策一、銀行貸款的分類（一）按貸款期限分類1.活期貸款2.定期貸款3.透支9貸款的種類短期貸款：指期限在一年以內(nèi)（含一年）的貸款。通常用于滿足企業(yè)臨時性、季節(jié)性的資金需要，也可稱為流動資金貸款。這類貸款具有自動清償?shù)男再|(zhì)。中期貸款：指期限在一年（不含一年）以上五年（含五年）以內(nèi)的各項貸款。長期貸款：指期限在五年（不含五年）以上的各項貸款。如擔(dān)保貸款。

活期貸款定期貸款透支不確定償還期限，通知貸款。具有固定償還期限，通常利率較高?；钇诖婵顟粢勒蘸贤蜚y行透支款項。按貸款的期限分類10（二）按貸款保障方式分類1.信用貸款2.擔(dān)保貸款3.票據(jù)貼現(xiàn)11信用貸款：指銀行完全憑借客戶的信譽而無需提供抵押物或第三者保證而發(fā)放的貸款。擔(dān)保貸款：指具有一定的財產(chǎn)或信用作還款保證的貸款。票據(jù)貼現(xiàn)：指銀行以現(xiàn)款或活期存款買進(jìn)客戶持有的未到期商業(yè)票據(jù)的方式發(fā)放的貸款。按貸款的保障條件分類抵押貸款：按規(guī)定的抵押方式以借款人或第三者的財產(chǎn)作為抵押發(fā)放的貸款。質(zhì)押貸款：按規(guī)定的質(zhì)押方式以借款人或第三者的動產(chǎn)或權(quán)利作為質(zhì)物發(fā)放的貸款。保證貸款：按規(guī)定的保證方式以第三人承諾在借款人不能償還貸款時，按約定承擔(dān)一般保證責(zé)任或連帶責(zé)任而發(fā)放的貸款。12我國擔(dān)保法中規(guī)定的質(zhì)押包括動產(chǎn)質(zhì)押和權(quán)利質(zhì)押。權(quán)利質(zhì)押包括的質(zhì)物有：匯票、本票、支票、債券、存款單、倉儲單、提單；依法可以轉(zhuǎn)讓的股份、股票；依法可以轉(zhuǎn)讓的商標(biāo)專用權(quán)、專利權(quán)、著作權(quán)中的財產(chǎn)權(quán)；依法可以質(zhì)押的其他權(quán)利。質(zhì)押：是指債務(wù)人或者第三人將其動產(chǎn)或權(quán)利移交債權(quán)人占有，將該動產(chǎn)作為債權(quán)的擔(dān)保。債務(wù)人不履行債務(wù)時，債權(quán)人有權(quán)依照本法規(guī)定以質(zhì)物折價或者以拍賣、變賣質(zhì)物的價款優(yōu)先受償。質(zhì)押貸款13抵押是指債務(wù)人或者第三者不轉(zhuǎn)移抵押財產(chǎn)的占有，只是將該財產(chǎn)作為債權(quán)的擔(dān)保。抵押貸款存貨抵押。又稱商業(yè)抵押，是以借款人的存貨作為抵押品向銀行申請的貸款。證券抵押。是以借款人持有的各種有價證券如股票、債券、匯票、本票、支票、存單等作為質(zhì)物向銀行申請的貸款。設(shè)備抵押。是以企業(yè)的機(jī)器設(shè)備、車輛、船舶等作為抵押品向銀行申請的貸款。不動產(chǎn)抵押。是借款人以土地、房屋等不能移動或移動后會引起性質(zhì)、形狀改變的財產(chǎn)作為抵押物向銀行申請的貸款?？蛶さ盅?。是指企業(yè)把應(yīng)收帳款作為抵押品向銀行申請的貸款。人壽保險抵押。銀行以借款人的人壽保險單的標(biāo)志金額為抵押而向借款人發(fā)放的貸款。14第二節(jié)貸款種類及管理政策（三）按貸款的償還方式分類1.一次性償還貸款2.分期償還貸款（四）按貸款的對象分類1.工商業(yè)貸款2.農(nóng)業(yè)貸款3.消費者貸款4.金融機(jī)構(gòu)貸款15按貸款的用途分類工商企業(yè)貸款不動產(chǎn)貸款農(nóng)業(yè)貸款科技貸款按照貸款對象的部門分類：流動資金貸款固定資金貸款項目貸款消費貸款按照貸款的具體用途分類：16第二節(jié)貸款種類及管理政策（五）按銀行發(fā)放貸款的自主程度分類1.自營貸款2.委托貸款（六）按貸款的質(zhì)量（或風(fēng)險程度）分類1.正常貸款2.關(guān)注貸款3.次級貸款4.可疑貸款5.損失貸款17正常貸款：指借款人能夠履行借款合同，有充分把握按時足額償還本息的貸款。關(guān)注貸款：指貸款的本息償還仍然正常，但出現(xiàn)了一些可能會影響貸款償還的不利因素。次級貸款：指借款人依靠其正常的經(jīng)營收入已無法償還貸款的本息，而不得不通過重新融資或拆東墻補西墻的辦法來歸還貸款，表明借款人的還款能力出現(xiàn)了明顯的問題。可疑貸款：借款人無法足額償還貸款的本息，即使執(zhí)行抵押或擔(dān)保，也肯定會造成一部分損失。損失貸款：指在采取了所有可能的措施和一切必要的法律程序之后，本息仍然無法收回，或只能收回極少部分。按貸款的質(zhì)量分類18單個企業(yè)貸款比率。這一比率是指銀行給最大1家客戶或最大10家客戶的貸款占銀行資本金的比率，它反映了銀行貸款的集中程度和風(fēng)險狀況。我國商業(yè)銀行法規(guī)定，商業(yè)銀行對同一借款人的貸款余額與商業(yè)銀行資本余額的比例不得超過10％。19直接催收、執(zhí)行擔(dān)保、訴訟、破產(chǎn)清算

債務(wù)重組：又稱債務(wù)重整，是指在債務(wù)人發(fā)生財務(wù)困難情況下，債權(quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的協(xié)議或者法院的裁定作出讓步的事項。也就是說，只要修改了原定債務(wù)償還條件的，即債務(wù)重組時確定的債務(wù)償還條件不同于原協(xié)議的，均作為債務(wù)重組。方式：以低于債務(wù)賬面價值的現(xiàn)金清償債務(wù)；以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)；債務(wù)轉(zhuǎn)為資本；修改其他債務(wù)條件。不良貸款處置方式20債權(quán)置換：是債券持有人作出決定賣出一個或多個目前所持有的債券，以交換其他被認(rèn)為是相同或類似的市場價值的債券的一種規(guī)避風(fēng)險的手段。分為常規(guī)債券置換和不良債權(quán)置換。如，以優(yōu)質(zhì)債權(quán)置換劣質(zhì)債權(quán)。債轉(zhuǎn)股：是指國家組建金融資產(chǎn)管理公司，收購銀行的不良資產(chǎn)，把原來銀行與企業(yè)間的債權(quán)、債務(wù)關(guān)系，轉(zhuǎn)變?yōu)榻鹑谫Y產(chǎn)管理公司與企業(yè)間的股權(quán)、產(chǎn)權(quán)關(guān)系。即，將債權(quán)轉(zhuǎn)換成股權(quán)。12/26/202321實質(zhì)資產(chǎn)的經(jīng)營和處置：“商業(yè)銀行因行使抵押權(quán)、質(zhì)權(quán)而取得的不動產(chǎn)或者股權(quán)，應(yīng)當(dāng)自取得之日起二年內(nèi)予以處分?！眰鶛?quán)轉(zhuǎn)讓：又稱“債權(quán)讓與”，是指在不改變合同內(nèi)容的合同轉(zhuǎn)讓，債權(quán)人通過債權(quán)轉(zhuǎn)讓第三人訂立合同將債權(quán)的全部或部分轉(zhuǎn)移于第三人。12/26/202322債權(quán)全部讓與第三人，第三人取代原債權(quán)人成為原合同關(guān)系的新的債權(quán)人，原合同債權(quán)人因合同轉(zhuǎn)讓而喪失合同債權(quán)人權(quán)利，債權(quán)部分讓與第三人，第三人成為合同債權(quán)人加入到原合同關(guān)系之中，成為新的債權(quán)人，合同中的債權(quán)關(guān)系由一人變數(shù)人或由數(shù)人變更多人。新加入合同的債權(quán)人與原債權(quán)人共同分享債權(quán)，并共享連帶債權(quán)。招投標(biāo)、拍賣。12/26/202323資產(chǎn)證券化：是指將缺乏流動性的資產(chǎn)，轉(zhuǎn)換為在金融市場上可以自由買賣的證券的行為，使其具有流動性?？深A(yù)見的現(xiàn)金流是資產(chǎn)證券化的先決條件?？深A(yù)見的現(xiàn)金流資產(chǎn)可以是實物的也可以是非實物的。信托：指委托人基于對受托人(信托投資公司)的信任，將其合法擁有的財產(chǎn)委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或者特定的目的，進(jìn)行管理或者處罰的行為。概括的說是：“受人之托，代人理財”。優(yōu)先級受益權(quán)、次級受益權(quán)。12/26/202324不良貸款與銀行貸款管理：貸款管理的目標(biāo)：尋找有能力還款、并且愿意還款的借款人貸款管理的核心（和困難）：把握機(jī)會與風(fēng)險的平衡貸款管理中的兩種錯誤：發(fā)放了不能收回的貸款；未發(fā)放能夠收回的貸款。不良貸款的綜合治理25“5C”分析品德(Character)，是對借款人聲譽的衡量。如國借款人是個人，則主要指其工作作風(fēng)、生活方式和品德；如果借款人是企業(yè)，則指其負(fù)責(zé)人的品德、經(jīng)營管理水平、資金運用狀況、經(jīng)營穩(wěn)健性以及償還愿望等。不論借款人是個人還是企業(yè)，信用記錄對其品德的判斷都有重要意義。資本(Capital)，是指借款人的財務(wù)杠桿狀況及資本金情況。資本金是經(jīng)濟(jì)實力的主要標(biāo)志，也是企業(yè)承擔(dān)信用風(fēng)險的最終資源。財務(wù)杠桿高就意味著資本金較少，債務(wù)負(fù)擔(dān)和違約概率也較高。金融風(fēng)險管理，1.2626還款能力（Capacity）主要從兩個方面進(jìn)行分析：一方面是借款人未來現(xiàn)金流量的變動趨勢及波動性；另一方面是借款人的管理水平，銀行不僅要對借款人的公司治理機(jī)制、日常經(jīng)營策略、管理的整合度和深度進(jìn)行分析評價，還要對其各部門主要管理人員進(jìn)行分析評價。抵押（Collateral）。借款人應(yīng)提供一定的、合適的抵押品以減少或避免商業(yè)銀行貸款損失，特別是在中長期貸款中，如果沒有擔(dān)保品作為抵押，商業(yè)銀行通常不予放款。商業(yè)銀行對抵押品的要求權(quán)級別越高，抵押品的市場價值越大，變現(xiàn)能力越強，則貸款的風(fēng)險越低。金融風(fēng)險管理，1.2727經(jīng)營環(huán)境(Condition)。主要包括商業(yè)周期所處階段、借款人所在行業(yè)狀況、利率水平等因素。商業(yè)周期是決定信用風(fēng)險水平的重要因素，尤其是在周期敏感性的產(chǎn)業(yè)；借款人處于行業(yè)周期的不同階段以及行業(yè)的競爭激烈程度，對借款人的償債能力也具有重大影響；利率水平也是影響風(fēng)險水平的重要環(huán)境因素。金融風(fēng)險管理，1.2828*29專家系統(tǒng)的缺陷與不足需要大量專門信用分析人員，分析過程成本高，效率低下。系統(tǒng)過于依賴分析人員個人素質(zhì)與經(jīng)驗，實施效果不穩(wěn)定。(人員素質(zhì)與經(jīng)驗不完全一致)降低銀行應(yīng)對市場變化的能力。加劇了銀行信貸組合過度集中的問題，使銀行面臨更大風(fēng)險。（專家一般只熟知特定的行業(yè)與客戶，選擇這些客戶的偏好強）難以確定共同遵循的標(biāo)準(zhǔn)，造成信用評估的主觀性、隨意性和不一致性。（等級制）29第三節(jié)企業(yè)貸款2.財務(wù)比率分析（1）即期償債能力分析。（a）現(xiàn)金到期債務(wù)比。

現(xiàn)金到期債務(wù)比＝現(xiàn)金余額/本期到期的債務(wù)，這里，本期的到期債務(wù)是指本期即將到期的長期債務(wù)和應(yīng)付票據(jù)。通過對同業(yè)之間現(xiàn)金到期債務(wù)比的考察，可以根據(jù)該指標(biāo)的大小判斷該企業(yè)即期償債能力的大小。（b）現(xiàn)金債務(wù)總額比。現(xiàn)金債務(wù)總額比＝現(xiàn)金余額/債務(wù)總額，這一指標(biāo)比率越高，企業(yè)償還債務(wù)的能力越強。30第三節(jié)企業(yè)貸款2.財務(wù)比率分析（2）短期償債能力分析。企業(yè)的短期償債能力，主要考察企業(yè)的變現(xiàn)能力，它取決于可近期轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金的流動資產(chǎn)的情況。（a）流動比率。流動比率=流動資產(chǎn)/流動負(fù)債，影響流動比率的主要因素有：營業(yè)周期、流動資產(chǎn)中的應(yīng)收賬款數(shù)額、存貨的周轉(zhuǎn)速度等。31（b）速動比率。速動比率＝（流動資產(chǎn)-存貨）/流動負(fù)債，種種原因，使存貨的變現(xiàn)能力較差。因此，把存貨從流動資產(chǎn)中減去后得到的速動比率反映的短期償債能力更令人信服。影響速動比率可信度的重要因素是應(yīng)收賬款的變現(xiàn)能力。（c）超速動比率。超速動比率＝（貨幣資金+短期投資+應(yīng)收票據(jù)+應(yīng)收賬款凈額）／流動負(fù)債，該比率進(jìn)一步去掉了通常與當(dāng)期現(xiàn)金流量無關(guān)的項目如待攤費用等。32第四節(jié)消費貸款消費貸款也稱個人貸款，是銀行以消費者個人為對象，以個人消費為用途而發(fā)放的貸款。高風(fēng)險性；還款來源波動大、信息的嚴(yán)重不對稱、消費貸款結(jié)構(gòu)內(nèi)含的較高利率風(fēng)險和違約風(fēng)險規(guī)模呈現(xiàn)周期性；源于消費者心理預(yù)期對經(jīng)濟(jì)周期變動較為敏感。借款人缺乏利率彈性。利率水平、利率變動通常不是借款人考慮的主要因素，而取決于受教育程度和收入水平以及對生活質(zhì)量的追求和貸款所帶來的效用。消費貸款的特點利率水平高；個人貸款的定價遠(yuǎn)遠(yuǎn)高出其融資成本。33消費貸款的種類個人住房抵押貸款個人耐用消費品貸款個人汽車消費貸款教育助學(xué)貸款有價票據(jù)質(zhì)押貸款住房裝修貸款留學(xué)貸款旅游貸款信用卡貸款住宅貸款：住宅抵押貸款非住宅貸款：分期付款貸款、非分期付款貸款信用卡貸款和循環(huán)信貸34第五節(jié)商業(yè)銀行的投資業(yè)務(wù)一、商業(yè)銀行的投資決策（一）商業(yè)銀行的投資目標(biāo)1.獲取較高收益2.分散風(fēng)險3.增強資產(chǎn)流動