多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策2024/3/13多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策多目標(biāo)決策1.多目標(biāo)決策的目標(biāo)系統(tǒng)2.多維效用并合方法3.層次分析法（analytichierarchprocess1970）4.數(shù)據(jù)包絡(luò)分析(dataenvelopmentanalysisDEA1978)多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策一多目標(biāo)決策的目標(biāo)系統(tǒng)目標(biāo)準(zhǔn)則體系的意義多目標(biāo)決策的關(guān)鍵，也是合理的選擇和構(gòu)造目標(biāo)準(zhǔn)則體系，從總體上對(duì)可行方案進(jìn)行比較和優(yōu)選。目標(biāo)準(zhǔn)則體系的構(gòu)建，是多目標(biāo)決策的前提。在多目標(biāo)決策問題中，有的目標(biāo)可以用一個(gè)或幾個(gè)決策準(zhǔn)則直接進(jìn)行評(píng)價(jià)和比較，有的目標(biāo)難以直接評(píng)價(jià)。需要將這些難以直接評(píng)價(jià)的目標(biāo)分解成若干個(gè)級(jí)別較低的子目標(biāo)，直到可以直接用一個(gè)或幾個(gè)準(zhǔn)則進(jìn)行比較和評(píng)價(jià)為止。

多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策1.多目標(biāo)決策的目標(biāo)系統(tǒng)目標(biāo)準(zhǔn)則體系的意義例如，某經(jīng)濟(jì)特區(qū)計(jì)劃興建一個(gè)大型汽車廠，廠址的選擇就是多目標(biāo)決策問題。經(jīng)濟(jì)、技術(shù)、社會(huì)和環(huán)境四個(gè)目標(biāo)。例如，經(jīng)濟(jì)目標(biāo)可以分解成直接經(jīng)濟(jì)效益和間接經(jīng)濟(jì)效益兩個(gè)一級(jí)子目標(biāo)。直接經(jīng)濟(jì)效益又可以繼續(xù)分解為投資額、投資回收期和利稅總額等三個(gè)二級(jí)子目標(biāo)；間接經(jīng)濟(jì)效益也可以繼續(xù)分解為汽車銷售收入，地區(qū)貿(mào)易收益和國內(nèi)貿(mào)易收益等三個(gè)二級(jí)子目標(biāo)。

多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策1.多目標(biāo)決策的目標(biāo)系統(tǒng)目標(biāo)準(zhǔn)則體系的意義這些二級(jí)子目標(biāo)均可以用單一準(zhǔn)則進(jìn)行比較和評(píng)價(jià)。投資額、利稅總額可用貨幣準(zhǔn)則評(píng)價(jià)，投資回收期可用時(shí)間準(zhǔn)則評(píng)價(jià)，銷售收入可用銷售汽車的數(shù)量準(zhǔn)則評(píng)價(jià)等。對(duì)于技術(shù)、社會(huì)和環(huán)境目標(biāo)，均可以進(jìn)行同樣的分解。這樣，形成了一個(gè)層次結(jié)構(gòu)復(fù)雜的目標(biāo)準(zhǔn)則體系。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策1.多目標(biāo)決策的目標(biāo)系統(tǒng)構(gòu)建多目標(biāo)決策問題的目標(biāo)準(zhǔn)則體系，是多目標(biāo)決策分析的前提。構(gòu)造目標(biāo)準(zhǔn)則體系應(yīng)注意的原則：一是系統(tǒng)性原則，各子目標(biāo)要反映所有因素對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的整體影響，重視決策問題各環(huán)境因素的層次性和相關(guān)性，反映社會(huì)經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)主體骨架的內(nèi)涵特性。二是可比性原則，各子目標(biāo)的分解和設(shè)計(jì)既要注意不同社會(huì)經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)的橫向比較，又要注意同一系統(tǒng)的縱向動(dòng)態(tài)分析。三是可操作性原則。各評(píng)價(jià)子目標(biāo)設(shè)計(jì)要含義明確，計(jì)算簡便，與現(xiàn)行統(tǒng)計(jì)指標(biāo)口徑一致，便于采集數(shù)據(jù)。在決策信息量充分的前提下，盡量減少子目標(biāo)的個(gè)數(shù)，決策分析方法思路清晰，便于在計(jì)算機(jī)上實(shí)現(xiàn)。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策目標(biāo)準(zhǔn)則體系的結(jié)構(gòu)序列型多層次目標(biāo)準(zhǔn)則體系多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策2.多維效用并合方法多目標(biāo)問題起目標(biāo)屬性有兩個(gè)顯著特點(diǎn)：目標(biāo)間的不可公度性：目標(biāo)沒有統(tǒng)一量綱，不能用同一標(biāo)準(zhǔn)評(píng)價(jià)；目標(biāo)間的矛盾性：某可行方案提高了這個(gè)目標(biāo)值，可能會(huì)損害另一個(gè)目標(biāo)值。多維效用并合方法對(duì)于解決目標(biāo)間的不可公度性和矛盾性。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策多維效用并合方法多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策2.多維效用并合方法效用合并規(guī)則和程序是由下而上、分類逐層進(jìn)行。首先，將最低一層各準(zhǔn)則的效用值，分類按某種規(guī)則并合，得到倒數(shù)第二層各子目標(biāo)的并合效用值，稱為初級(jí)并合。其次，對(duì)初級(jí)并合的效用值，分類按某種規(guī)則進(jìn)行第二次并合，得到倒數(shù)第三層各子目標(biāo)的并合效用值。如此逐層進(jìn)行，經(jīng)過多級(jí)并合，得到第二層各目標(biāo)的并合效用值。最后將第二層目標(biāo)效用值按某種規(guī)則合并，得到可行方案對(duì)整個(gè)多層次結(jié)構(gòu)目標(biāo)準(zhǔn)則體系的總效用值?？傂в弥刁w現(xiàn)了可行方案關(guān)于目標(biāo)準(zhǔn)則體系的整體特征以及對(duì)于決策主體的總體偏好，稱為可行方案的滿意度。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策3.層次分析法-

我國最優(yōu)人口決策當(dāng)今世界，人類活動(dòng)與人類賴以生存的生態(tài)環(huán)境有著密切的關(guān)系，人口增長和生態(tài)環(huán)境是否想適應(yīng)，人口增長和經(jīng)濟(jì)發(fā)展是否想?yún)f(xié)調(diào)，越來越引起世界各國的關(guān)注。社會(huì)經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)發(fā)展，是我國21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的戰(zhàn)略認(rèn)為。計(jì)劃生育、控制人口增長是我國的基本國策。我國總?cè)丝谀繕?biāo)問題，多年來一直總說紛紜，根據(jù)我國國情、經(jīng)濟(jì)實(shí)力、環(huán)境資源和社會(huì)發(fā)展等諸因素、科學(xué)分析我國總?cè)丝谀繕?biāo)，關(guān)系到我國的國計(jì)民生和社會(huì)經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)發(fā)展。應(yīng)用多維效用并合方法，成功地對(duì)這個(gè)復(fù)雜的社會(huì)經(jīng)濟(jì)問題進(jìn)行研究，科學(xué)分析我國總?cè)丝谀繕?biāo)方案，為我國人口政策制訂提供科學(xué)的依據(jù)。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策我國最優(yōu)人口決策一問題經(jīng)過統(tǒng)計(jì)分析測(cè)算，我國人口發(fā)展周期應(yīng)是人家壽命70歲。制定人口控制目標(biāo)，宜以100年為時(shí)間范圍。需要確定，在100年內(nèi)，我國人口控制最合理的總目標(biāo)是多少。二方案多我國總?cè)丝谀繕?biāo)的14個(gè)方案進(jìn)行決策分析。即總?cè)丝诜謩e控制為2億、3億、一直到15億

多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策我國最優(yōu)人口決策三目標(biāo)準(zhǔn)則體系目標(biāo)準(zhǔn)則體系為序列型多層次結(jié)構(gòu)?？偰繕?biāo)100年內(nèi)我國最合理的人口目標(biāo)分目標(biāo)共設(shè)四個(gè)分目標(biāo)分目標(biāo)1：根據(jù)我國資源和環(huán)境條件，在決策分析的時(shí)間范圍內(nèi)，能承受的供全國人民吃和用的能力。——吃用分目標(biāo)2根據(jù)我國國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃，與總?cè)丝谀繕?biāo)相適應(yīng)的經(jīng)濟(jì)實(shí)力—實(shí)力分目標(biāo)3根據(jù)我國計(jì)劃生育政策，人民群眾所能承受的最低總和生育率，大約等于一對(duì)夫婦一生中平均生育孩子數(shù)，簡記為多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策我國最優(yōu)人口決策分目標(biāo)4：我國總?cè)丝谠鲩L要與世界各國人口增長相適應(yīng)。一個(gè)國家人口太多，將成為社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的沉重負(fù)擔(dān)。但人口畢竟是一個(gè)國家的重要資源，也不宜太少。一國人口與世界各國人口對(duì)比，簡稱“各國對(duì)比”多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策風(fēng)險(xiǎn)決策一項(xiàng)重大投資活動(dòng)可能因決策錯(cuò)誤或因遇到不測(cè)事件而使投資者蒙受災(zāi)難性的損失；但如果決策正確，經(jīng)營有方，則有可能給投資人帶來巨額利潤。

多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策風(fēng)險(xiǎn)因素、風(fēng)險(xiǎn)事件、損失與風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系風(fēng)險(xiǎn)因素風(fēng)險(xiǎn)事件損失風(fēng)險(xiǎn)實(shí)際結(jié)果與預(yù)期結(jié)果之間的風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生或增加引起產(chǎn)生=風(fēng)險(xiǎn)因素、風(fēng)險(xiǎn)事件、損失與風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的過程

建設(shè)工程自身及其外部環(huán)境的復(fù)雜性，給人們?nèi)?、系統(tǒng)地識(shí)別工程風(fēng)險(xiǎn)帶來了許多具體的困難。

建設(shè)工程的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別往往是通過對(duì)經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)的分析、風(fēng)險(xiǎn)調(diào)查、專家咨詢以及實(shí)驗(yàn)論證等方式，在對(duì)建設(shè)工程風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行多維分解的過程中，認(rèn)識(shí)工程風(fēng)險(xiǎn)，建立工程風(fēng)險(xiǎn)清單。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策例如，根據(jù)建設(shè)工程的經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)或統(tǒng)計(jì)資料可以得知，減少投資風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)鍵在設(shè)計(jì)階段，尤其是初步設(shè)計(jì)以前的階段，因此，方案設(shè)計(jì)和初步設(shè)計(jì)階段的投資風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)當(dāng)作為重點(diǎn)進(jìn)行詳細(xì)的風(fēng)險(xiǎn)分析；設(shè)計(jì)階段和施工階段的質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)最大，需要對(duì)這兩個(gè)階段的質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)作進(jìn)一步的分析；施工階段存在較大的進(jìn)度風(fēng)險(xiǎn)，需要作重點(diǎn)分析。風(fēng)險(xiǎn)管理多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策合理選擇風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策，形成最佳風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策組合

不同風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策的適用對(duì)象各不相同。風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策的適用性需從效果和代價(jià)兩個(gè)方面考慮。

風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策的效果表現(xiàn)在降低風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生概率和降低損失嚴(yán)重程度的幅度。

風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策一般都要付出一定的代價(jià)，如采取損失控制時(shí)的措施費(fèi)，投保工程險(xiǎn)時(shí)的保險(xiǎn)費(fèi)等，這些代價(jià)一般都可準(zhǔn)確地量度。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策風(fēng)險(xiǎn)損失的衡量

風(fēng)險(xiǎn)損失的衡量就是定量確定風(fēng)險(xiǎn)損失值的大小，建設(shè)工程風(fēng)險(xiǎn)損失包括以下幾方面：

1、投資風(fēng)險(xiǎn)

2、進(jìn)度風(fēng)險(xiǎn)

3、質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)

4、安全風(fēng)險(xiǎn)

風(fēng)險(xiǎn)概率的衡量

(一)相對(duì)比較法(二)概率分布法多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)

在風(fēng)險(xiǎn)衡量過程中，需要對(duì)建設(shè)工程風(fēng)險(xiǎn)量作出相對(duì)比較，以確定建設(shè)工程風(fēng)險(xiǎn)的相對(duì)嚴(yán)重性。

可以將風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生概率(p)和潛在損失(q)分別分為L(小)、M(中)、H(大)三個(gè)區(qū)間，從而將等風(fēng)險(xiǎn)量圖分為LL、ML、HL、LM、MM、HM、LH、MH、HH九個(gè)區(qū)域。在這九個(gè)不同區(qū)域中，有些區(qū)域的風(fēng)險(xiǎn)量是大致相等的，如圖所示，可以將風(fēng)險(xiǎn)量的大小分成五個(gè)等級(jí)：

(1)VL(很小)；(2)L(小)；(3)M(中等)；(4)H(大)；(5)VH(很大)。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策qp圖8-7風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)圖MMMLLHHVLVH多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策建設(shè)工程風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策

風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策也稱為風(fēng)險(xiǎn)防范手段或風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)。

一、風(fēng)險(xiǎn)回避

風(fēng)險(xiǎn)回避：就是以一定的方式中斷風(fēng)險(xiǎn)源，使其不發(fā)生或不發(fā)展，從而避免可能產(chǎn)生的潛在損失。

例如，某建設(shè)工程的可行性研究報(bào)告表明，雖然從凈現(xiàn)值、內(nèi)部收益率指標(biāo)看是可行的，但敏感性分析的結(jié)論是對(duì)投資額、產(chǎn)品價(jià)格、經(jīng)營成本均很敏感，這意味著該建設(shè)工程的不確定性很大，亦即風(fēng)險(xiǎn)很大，因而決定不投資建造該建設(shè)工程。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策采用風(fēng)險(xiǎn)回避這一對(duì)策時(shí)，有時(shí)需要作出一些犧牲，但較之承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，這些犧牲比風(fēng)險(xiǎn)真正發(fā)生時(shí)可能造成的損失要小得多。例如，某投資人因選址不慎原決定在河谷建造某工廠，當(dāng)投資人意識(shí)到在河谷建廠將不可避免地受到洪水威脅，且又別無防范措施時(shí)，只好決定放棄該計(jì)劃。又如，某承包商參與某建設(shè)工程的投標(biāo)，開標(biāo)后發(fā)現(xiàn)自己的報(bào)價(jià)遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于其他承包商的報(bào)價(jià)，經(jīng)仔細(xì)分析發(fā)現(xiàn)，自己的報(bào)價(jià)存在嚴(yán)重的誤算和漏算，因而拒絕與業(yè)主簽訂施工合同。雖然這樣做將被沒收投標(biāo)保證金或投標(biāo)保函，但比承包后嚴(yán)重虧損的損失要小得多。從以上分析可知，在某些情況下，風(fēng)險(xiǎn)回避是最佳對(duì)策。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策采用風(fēng)險(xiǎn)回避對(duì)策時(shí)要注意以下二點(diǎn)：

1、回避一種風(fēng)險(xiǎn)可能產(chǎn)生另一種新的風(fēng)險(xiǎn)。

2、回避風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)也失去了從風(fēng)險(xiǎn)中獲利的可能性。

總之，雖然風(fēng)險(xiǎn)回避是一種必要的、有時(shí)甚至是最佳的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策，但應(yīng)該承認(rèn)這是一種消極的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策。如果處處回避，事事回避，其結(jié)果只能是停止發(fā)展，直至停止生存。因此，應(yīng)當(dāng)勇敢地面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

二、損失控制

(一)損失控制的概念

損失控制是一種主動(dòng)、積極的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策。

損失控制可分為預(yù)防損失和減少損失兩方面工作。

(二)制定損失控制措施的依據(jù)和代價(jià)

依據(jù):定量風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)的結(jié)果。這樣能確保損失控制措施具有針對(duì)性，取得預(yù)期的控制效果。

代價(jià)：分為費(fèi)用和時(shí)間兩方面的代價(jià)。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

(三)損失控制計(jì)劃系統(tǒng)

在采用損失控制這一風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策時(shí)，所制定的損失控制措施應(yīng)當(dāng)形成一個(gè)周密的、完整的損失控制計(jì)劃系統(tǒng)。就施工階段而言，該計(jì)劃系統(tǒng)一般應(yīng)由預(yù)防計(jì)劃、災(zāi)難計(jì)劃和應(yīng)急計(jì)劃三部分組成。

1、預(yù)防計(jì)劃

預(yù)防計(jì)劃的目的在于有針對(duì)性地預(yù)防損失的發(fā)生，其主要作用是降低損失發(fā)生的概率。

預(yù)防計(jì)劃的內(nèi)容廣泛，具體措施最多，包括組織措施、管理措施、合同措施、技術(shù)措施。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

2、災(zāi)難計(jì)劃

災(zāi)難計(jì)劃是一組事先編制好的、目的明確的工作程序和具體措施，為現(xiàn)場(chǎng)人員提供明確的行動(dòng)指南，使其在各種嚴(yán)重的、惡性的緊急事件發(fā)生后，不至于驚慌失措，可以做到從容不迫、及時(shí)、妥善地處理，從而減少人員傷亡以及財(cái)產(chǎn)和經(jīng)濟(jì)損失。

災(zāi)難計(jì)劃的內(nèi)容應(yīng)滿足以下要求：

(1)安全撤離現(xiàn)場(chǎng)人員；

(2)援救及處理傷亡人員；

(3)控制事故的進(jìn)一步發(fā)展，最大限度地減少資產(chǎn)和環(huán)境損害；

(4)保證受影響區(qū)域的安全盡快恢復(fù)正常。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

3、應(yīng)急計(jì)劃

應(yīng)急計(jì)劃是在風(fēng)險(xiǎn)損失基本確定后的處理計(jì)劃，其宗旨是使因嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)事件而中斷的工程實(shí)施過程盡快全面恢復(fù)，并減少進(jìn)一步的損失，使其影響程度減至最小。應(yīng)急計(jì)劃不僅要制定所要采取的相應(yīng)措施，而且要規(guī)定不同工作部門相應(yīng)的職責(zé)。

三種損失控制計(jì)劃之間的關(guān)系如圖8-8所示。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策圖8-8損失控制計(jì)劃之間的關(guān)系多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

三、風(fēng)險(xiǎn)自留

(一)風(fēng)險(xiǎn)自留的類型

1．非計(jì)劃性風(fēng)險(xiǎn)自留

導(dǎo)致非計(jì)劃性風(fēng)險(xiǎn)自留的主要原因有：

(1)缺乏風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。

(2)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別失誤。(3)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)失誤。(4)風(fēng)險(xiǎn)決策延誤。(5)風(fēng)險(xiǎn)決策實(shí)施延誤。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

2、計(jì)劃性風(fēng)險(xiǎn)自留

計(jì)劃性風(fēng)險(xiǎn)自留是主動(dòng)的、有意識(shí)的、有計(jì)劃的選擇，是風(fēng)險(xiǎn)管理人員在經(jīng)過正確的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)后作出的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策決策。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

(二)損失支付方式

計(jì)劃性風(fēng)險(xiǎn)自留應(yīng)預(yù)先制定損失支付計(jì)劃，常見的損失支付方式有以下幾種：

(1)從現(xiàn)金凈收入中支出。采用這種方式時(shí)，在財(cái)務(wù)上并不對(duì)自留風(fēng)險(xiǎn)作特別的安排，在損失發(fā)生后從現(xiàn)金凈收人中支出，或?qū)p失費(fèi)用記人當(dāng)期成本。

(2)建立非基金儲(chǔ)備。這種方式是設(shè)立了一定數(shù)量的備用金，但其用途并不是專門針對(duì)自留的風(fēng)險(xiǎn)，其他原因引起的額外費(fèi)用也在其中支出。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

(3)自我保險(xiǎn)。這種方式是設(shè)立一項(xiàng)專項(xiàng)基金，專門用于自留風(fēng)險(xiǎn)所造成的損失。該基金的設(shè)立不是一次性的，而是每期支出，相當(dāng)于定期支付保險(xiǎn)費(fèi)，因而稱為自我保險(xiǎn)。

(4)母公司保險(xiǎn)。這種方式只適用于存在總公司與子公司關(guān)系的集團(tuán)公司，往往是在難以投?；蜃员］^為有利的情況下運(yùn)用。多目標(biāo)決策和風(fēng)險(xiǎn)決策

(三)風(fēng)險(xiǎn)自留的適用條件

(1)別無選擇。有些風(fēng)險(xiǎn)既不能回避，又不可能預(yù)防，且沒有轉(zhuǎn)移的可能性，只能自留，這是一種無奈的選擇。

(2)期望損失不嚴(yán)重。風(fēng)險(xiǎn)管理人員對(duì)期望損失的估計(jì)低于保險(xiǎn)公司的估計(jì)。

(3)損失可準(zhǔn)確預(yù)測(cè)。

(4)企業(yè)有短期內(nèi)承受最大潛在損失的能力。

(5)投資機(jī)會(huì)很好