財務(wù)管理2版版電子教案全(項目七)

教案案首（總第號）授課時間第第周周（年月日）第節(jié)至第周周（年月日）周第節(jié)授課地點授課學(xué)時項目/任務(wù)簡介項目/任務(wù)名稱項目7營運資金管理項目/任務(wù)目標知識目標能力目標1.理解營運資金的含義及營運資金管理內(nèi)容；2.掌握現(xiàn)金管理、應(yīng)收賬款管理及存貨管理的主要內(nèi)容及方法。能夠確定企業(yè)的最佳現(xiàn)金持有量、確定企業(yè)的信用政策以及確定企業(yè)最佳經(jīng)濟訂貨批量。項目/任務(wù)分析本任務(wù)主要學(xué)習(xí)現(xiàn)金管理、應(yīng)收賬款管理及存貨管理的主要內(nèi)容及方法，讓學(xué)生能夠確定企業(yè)的最佳現(xiàn)金持有量、確定企業(yè)的信用政策以及確定企業(yè)最佳經(jīng)濟訂貨批量。理論教學(xué)內(nèi)容與方法教學(xué)內(nèi)容：任務(wù)1營運資金與營運資金管理任務(wù)2現(xiàn)金管理任務(wù)3應(yīng)收賬款管理任務(wù)4存貨管理任務(wù)5流動負債管理教學(xué)方法：啟發(fā)式互動教學(xué)法、案例教學(xué)法實踐教學(xué)內(nèi)容與方法案例討論、技能訓(xùn)練教學(xué)方法：討論研究法、練習(xí)法教學(xué)內(nèi)容與時間安排任務(wù)1掌握營運資金管理基本知識2學(xué)時任務(wù)2現(xiàn)金管理決策2學(xué)時任務(wù)3應(yīng)收賬款管理決策2學(xué)時任務(wù)4存貨管理決策2學(xué)時任務(wù)5流動負債管理2學(xué)時參考資料《中級財務(wù)管理》財政部會計資格評價中心，北京：中國財政經(jīng)濟出版社，2015教學(xué)過程（附教案紙頁）：教案紙教師活動學(xué)生學(xué)習(xí)活動【組織教學(xué)】（1分鐘）對聽課學(xué)生進行考勤，做好考勤記錄，提出相關(guān)要求?！卷椖繉?dǎo)入】（5分鐘）課件展示案例：樂百氏果凍之?dāng)　救蝿?wù)學(xué)習(xí)】（75分鐘）任務(wù)1掌握營運資金管理基本知識一、營運資金概念及特點（一）營運資金的概念營運資金，也叫營運資本。廣義的營運資金是指一個企業(yè)投放在流動資產(chǎn)上的資金，具體包括現(xiàn)金、有價證券、應(yīng)收賬款、存貨等占用的資金。狹義的營運資金是指某時點內(nèi)企業(yè)的流動資產(chǎn)減去流動負債后的余額，用公式表示為：營運資金=流動資產(chǎn)—流動負債（二）營運資金的特點1.短期性2.多樣性。3.波動性。4.可轉(zhuǎn)化性。二、營運資金管理的內(nèi)容及原則（一）營運資金管理的內(nèi)容營運資金管理應(yīng)該是企業(yè)對流動資產(chǎn)和流動負債兩個方面的管理。（二）營運資金管理的原則1.保證合理的資金數(shù)量2.提高資金的利用水平3.降低資金的使用成本4.保證足夠的短期償債能力三、營運資金管理與現(xiàn)金周轉(zhuǎn)的關(guān)系營運資金的周轉(zhuǎn)是指企業(yè)的營運資金在企業(yè)再生產(chǎn)過程中不斷地循環(huán)運動，包括五個環(huán)節(jié)：購買材料、支付現(xiàn)金、產(chǎn)品生產(chǎn)、產(chǎn)品銷售、收回現(xiàn)金。現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期=存貨周轉(zhuǎn)期+應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期其中，存貨周轉(zhuǎn)期=平均存貨÷日銷貨成本應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期=平均應(yīng)收賬款÷日銷貨收入應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期=平均應(yīng)付賬款÷日購貨成本【課堂小結(jié)】（8分鐘）一、營運資金概念及特點二、營運資金管理的內(nèi)容及原則三、營運資金管理與現(xiàn)金周轉(zhuǎn)的關(guān)系【布置作業(yè)】（2分鐘）課后相關(guān)練習(xí)題學(xué)生進行案例討論掌握重要知識點學(xué)生練習(xí)鞏固本節(jié)知識點教案紙教師活動學(xué)生學(xué)習(xí)活動【組織教學(xué)】（1分鐘）對聽課學(xué)生進行考勤，做好考勤記錄，提出相關(guān)要求。【知識回顧】（4分鐘）對上節(jié)課所學(xué)知識進行提問，并對學(xué)生的回答進行點評?！救蝿?wù)學(xué)習(xí)】（75分鐘）任務(wù)2現(xiàn)金管理決策一、現(xiàn)金的含義廣義的現(xiàn)金是指在生產(chǎn)經(jīng)營過程中以貨幣形態(tài)存在的資金，包括庫存現(xiàn)金、銀行存款和其他貨幣資金等。狹義的現(xiàn)金僅指庫存現(xiàn)金。這里所講的現(xiàn)金是指廣義的現(xiàn)金。企業(yè)持有現(xiàn)金的原因主要有：(一)交易性需求(二)預(yù)防性需求(三)投機性需求二、目標現(xiàn)金余額的確定(一)成本模型成本模型是通過分析現(xiàn)金相關(guān)成本，測算持有現(xiàn)金總成本達到最低時現(xiàn)金持有量的一種方法。該模型認為持有現(xiàn)金的相關(guān)有成本包括如下項目：內(nèi)容要點闡釋機會成本（1）是指企業(yè)因持有一定量的現(xiàn)金余額而喪失的再投資收益。（2）屬于變動成本,與現(xiàn)金持有量多少有關(guān),是決策的相關(guān)成本。機會成本與現(xiàn)金持有量成正比例關(guān)系。管理成本（1）是指企業(yè)因持有一定量的現(xiàn)金余額而發(fā)生的管理費用。（2）管理成本屬于固定成本,與現(xiàn)金持有量的多少無關(guān),是決策的無關(guān)成本。短缺成本（1)是指在現(xiàn)金持有量不足而又無法及時通過有價證券變現(xiàn)加以補充而給企業(yè)造成的損失。（2）現(xiàn)金的短缺成本與現(xiàn)金持有量成反方向變動關(guān)系。該模式認為現(xiàn)金持有總成本等于機會成本、管理成本和短缺成本之和，其計算公式為：最佳現(xiàn)金持有量下的現(xiàn)金相關(guān)成本=min（管理成本+機會成本+短缺成本）（二）存貨模型存貨模型認為，企業(yè)未來的現(xiàn)金需求是可以測定的，當(dāng)企業(yè)現(xiàn)金持有不足時，可隨時通過出售有價證券換回現(xiàn)金（或從銀行借入現(xiàn)金），來滿足自身經(jīng)營的需要，不存在現(xiàn)金短缺的情況。因此，該模型在確定目標現(xiàn)金余額時，只考慮持有現(xiàn)金的機會成本和轉(zhuǎn)換成本。——機會成本=平均現(xiàn)金持有量×機會成本率——交易成本=交易次數(shù)×每次交易成本三、現(xiàn)金收支日常管理（一）收款管理1.收款成本一個高效率的收款系統(tǒng)能夠使收款成本和收款浮動期達到最小，同時能夠保證與客戶匯款及其他現(xiàn)金流入來源相關(guān)的信息的質(zhì)量。2.收款浮動期收款浮動期是指從支付開始到企業(yè)收到資金的時間間隔。收款浮動期主要是由紙基支付工具導(dǎo)致的，有下列三種類型：（1）郵寄浮動期：從付款人寄出支票到收款人或收款人的處理系統(tǒng)收到支票的時間間隔。（2）處理浮動期：是指支票到接收方處理支票和將支票存入銀行收回現(xiàn)金所花的時間。（3）結(jié)算浮動期：是指通過銀行系統(tǒng)進行支票結(jié)算所需的時間。（二）付款管理1.使用現(xiàn)金浮游量現(xiàn)金浮游量是指由于企業(yè)提高收款效率和延長付款實踐所產(chǎn)生的企業(yè)賬戶上的現(xiàn)金余額和銀行賬戶上的企業(yè)存款余額之間的差額。2.推遲應(yīng)付款的支付3.匯票代替支票4.改進員工工資支付模式5.透支6.爭取現(xiàn)金流出和現(xiàn)金流入同步7.使用零余額賬戶【課堂小結(jié)】（8分鐘）一、現(xiàn)金的含義二、目標現(xiàn)金余額的確定三、現(xiàn)金收支日常管理定【布置作業(yè)】（2分鐘）課后相關(guān)練習(xí)題學(xué)生回答老師提出的問題掌握重要知識點理解并掌握企業(yè)持有現(xiàn)金的成本。比較分析成本模型和存貨模型的不同學(xué)生練習(xí)鞏固本節(jié)知識點教案紙教師活動學(xué)生學(xué)習(xí)活動【組織教學(xué)】（1分鐘）對聽課學(xué)生進行考勤，做好考勤記錄，提出相關(guān)要求。【知識回顧】（4分鐘）對上節(jié)課所學(xué)知識進行提問，并對學(xué)生的回答進行點評?！救蝿?wù)學(xué)習(xí)】（75分鐘）任務(wù)4-3應(yīng)收賬款管理決策一、應(yīng)收賬款的成本企業(yè)通過提供商業(yè)信用，采取賒銷、分期付款等方式可以擴大銷售，增強競爭力，獲得利潤。應(yīng)收賬款作為企業(yè)為擴大銷售和盈利的一項投資，也會發(fā)生一定的成本。應(yīng)收賬款的成本主要有：1.機會成本應(yīng)收賬款機會成本=應(yīng)收賬款占用資金×資本成本其中，應(yīng)收賬款占用資金=應(yīng)收賬款平均余額×變動成本率應(yīng)收賬款平均余額=日銷售額×平均收賬期2.管理成本主要包括調(diào)查顧客信用狀況的費用、收集各種信息的費用、賬簿記錄費用、收賬費用等。3.壞賬成本壞賬成本=應(yīng)收賬款×預(yù)計壞賬損失率4.折扣成本現(xiàn)金折扣成本=折扣期內(nèi)付款額×該折扣期內(nèi)現(xiàn)金折扣率二、信用政策(一)信用標準1.信用的定性分析信用的定性分析是指對申請人質(zhì)的方面的分析。常用的信用定性分析法是5c信用評價系統(tǒng)，即評估申請人信用品質(zhì)的五個方面：品質(zhì)、能力、資本、抵押和條件。2.信用的定量分析進行商業(yè)信用的定量分析可以從考察信用申請人的財務(wù)報表開始。通常使用比率分析法評價顧客的財務(wù)狀況并與信用評級機構(gòu)及其他協(xié)會發(fā)布的行業(yè)標準進行比較可以洞察申請人的信用狀況。定量信用評價法常被像百貨店這樣的大型零售信用提供商使用。信用評分包括以下四個步驟：（1）根據(jù)信用申請人的月收入、尚未償還的債務(wù)和過去受雇傭的情況將申請人劃分為標準的客戶和高風(fēng)險的客戶；（2）對符合某一類型申請人的特征值進行加權(quán)平均以確定信譽值；（3）確定明確的同意或拒絕給予信用的門檻值；（4）對落在同意給予信用的門檻值或拒絕給予信用的門檻值之間的申請人進行進一步分析。(二)信用條件1.信用期間信用期間是企業(yè)允許顧客從購貨到付款的時間，或者說是企業(yè)給予顧客的付款期間，一般簡稱為信用期。信用期的確定，主要是分析改變現(xiàn)行的信用期對收入和成本的影響。延長信用期，會使銷售額增加，會產(chǎn)生有利影響。與此同時，應(yīng)收賬款、應(yīng)收費用和壞賬損失增加，會產(chǎn)生不利影響。當(dāng)前者大于后者，可以延長信用期，否則不宜延長。如果縮短信用期，情況與此相反。2.信用條件決策信用條件的決策受信用期限和現(xiàn)金折扣兩個因素的影響。2.折扣條件折扣條件包括現(xiàn)金折扣和折扣期兩個方面?，F(xiàn)金折扣是企業(yè)對顧客在商品價格上的扣減。向顧客提供這種價格上的優(yōu)惠，主要目的在于吸引顧客為享受優(yōu)惠而提前付款，縮短企業(yè)的平均收款期。另外，現(xiàn)金折扣也能招攬一些視折扣為減價出售的顧客前來購貨，借此擴大銷售量。如果企業(yè)給顧客提供現(xiàn)金折扣，那么顧客在折扣期支付時少付的金額所產(chǎn)生的“成本”將影響企業(yè)的收益。當(dāng)顧客利用了企業(yè)提供的現(xiàn)金折扣，而現(xiàn)金折扣又沒有促使銷售額增長時，企業(yè)的凈收益則會下降。因此，當(dāng)企業(yè)給予顧客某種現(xiàn)金折扣時，應(yīng)當(dāng)考慮折扣所能帶來的收益與成本孰高孰低，權(quán)衡利弊。二、應(yīng)收賬款的的監(jiān)控(一)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)(二)賬齡分析表(三)應(yīng)收賬款賬戶余額的模式(四)ABC分析法四、應(yīng)收賬款日常管理(一)調(diào)查客戶信用(二)評估客戶信用(三)收款的日常管理(四)應(yīng)收賬款保理【課堂小結(jié)】（8分鐘）一、應(yīng)收賬款的成本二、信用政策三、應(yīng)收賬款的監(jiān)控四、應(yīng)收賬款的日常管理【布置作業(yè)】（2分鐘）課后相關(guān)練習(xí)題學(xué)生回答老師提問的問題學(xué)生掌握重要知識點學(xué)生理解知識點學(xué)生練習(xí)學(xué)生鞏固本節(jié)知識點教案紙教師活動學(xué)生學(xué)習(xí)活動【組織教學(xué)】（1分鐘）對聽課學(xué)生進行考勤，做好考勤記錄，提出相關(guān)要求?！局R回顧】（4分鐘）對上節(jié)課所學(xué)知識進行提問，并對學(xué)生的回答進行點評?！救蝿?wù)學(xué)習(xí)】（75分鐘）任務(wù)4-4存貨管理決策一、存貨與存貨管理存貨管理就是在滿足生產(chǎn)經(jīng)營需要的前提下，通過對進貨批量和進貨時間的合理控制，使各項存貨相關(guān)總成本達到最低。二、存貨的成本(一)取得成本存貨的取得成本分為訂貨成本和購置成本。1.訂貨成本訂貨成本指為采購存貨取得訂單所發(fā)生的支出，分為固定成本和變動成本。2.購置成本購置成本指為購買存貨本身所支出的成本，即存貨的買價，通常用存貨單價與數(shù)量的乘積來確定。(二)儲存成本儲存成本是存貨在儲存過程中發(fā)生的成本。(三)缺貨成本缺貨成本指由于存貨供應(yīng)中斷造成的損失?！厩榫潮嫖?-12】區(qū)別存貨管理決策中的相關(guān)成本與無關(guān)成本。三、確定經(jīng)濟訂貨量(一)經(jīng)濟訂貨量基本模型假設(shè)條件包括：1.企業(yè)能夠及時補充存貨，需要訂貨時可立即取得存貨；2.存貨的價格穩(wěn)定，且不存在數(shù)量折扣；3.存貨需求量穩(wěn)定，并且能夠預(yù)測；4.不允許出現(xiàn)缺貨情形，即無缺貨成本；5.能集中到貨，而不是陸續(xù)入庫，存貨的消耗或銷售比較均衡；6.企業(yè)現(xiàn)金充足，不會因現(xiàn)金短缺而影響進貨；7.所需存貨市場供應(yīng)充足，不會因買不到所需存貨而影響其他方面。經(jīng)濟訂貨批量（Q）=經(jīng)濟訂貨批量的存貨相關(guān)總成本（TC）=年度最佳訂貨次數(shù)（N）=年度最佳訂貨周期（T）=經(jīng)濟訂貨量占用資金(I)=其中：TC——存貨的年相關(guān)總成本，A——年訂貨總量，Q——訂貨批量，P——存貨的單價，B——每次訂貨成本，C——單位存貨年度儲存成本。(二)經(jīng)濟訂貨量基本模型應(yīng)用【實務(wù)指導(dǎo)4-5】四、確定訂貨時間（一）再訂貨點再訂貨點是指企業(yè)需要發(fā)出訂貨單時存貨尚存的庫存量。再訂貨點可通過如下公式計算：再訂貨點=存貨每日平均需要量×交貨時間【情境辨析4-13】判斷企業(yè)存貨的再訂貨點。（二）訂貨提前期訂貨提前期是在存貨耗用完之前就需發(fā)出訂單的時間。計算公式如下：訂貨提前期=【情境辨析4-14】判斷企業(yè)存貨的訂貨提前期。【課堂小結(jié)】（8分鐘）一、存貨與存貨管理二、存貨的成本三、確定經(jīng)濟訂貨量四、確定訂貨時間【布置作業(yè)】（2分鐘）課后相關(guān)練習(xí)題學(xué)生回答老師提問的問題學(xué)生掌握重要知識點學(xué)生理解知識點學(xué)生練習(xí)學(xué)生鞏固本節(jié)知識點教案紙教師活動學(xué)生學(xué)習(xí)活動【組織教學(xué)】（1分鐘）對聽課學(xué)生進行考勤，做好考勤記錄，提出相關(guān)要求?！局R回顧】（4分鐘）對上節(jié)課所學(xué)知識進行提問，并對學(xué)生的回答進行點評?！救蝿?wù)學(xué)習(xí)】（75分鐘）任務(wù)5流動負債管理一、短期借款企業(yè)的借款通常按其流動性或償還時間的長短，劃分為短期借款和長期借款。短期借款是指企業(yè)同銀行或其他金融機構(gòu)借入的期限在1年(含1年)以下的各種借款。短期借款通常規(guī)定以下內(nèi)容：(一)信貸額度信貸額度亦即貸款限額，是借款企業(yè)與銀行在協(xié)議中規(guī)定的借款最高限額，信貸額度的有效期限通常為1年。一般情況下，在信貸額度內(nèi)，企業(yè)可以隨時按需要支用借款。但是，銀行并不承擔(dān)必須貸款的義務(wù)。如果企業(yè)信譽惡化，即使在信貸限額內(nèi)，企業(yè)也可能得不到借款。此時，銀行不會承擔(dān)法律責(zé)任。(二)周轉(zhuǎn)信貸協(xié)定周轉(zhuǎn)信貸協(xié)定是銀行具有法律義務(wù)地承諾提供不超過某一最高限額的貸款協(xié)定。在協(xié)定的有效期內(nèi)，只要企業(yè)借款總額未超過最高限額，銀行必須滿足企業(yè)任何時候提出的借款要求。(三)補償性余額補償性余額是銀行要求借款企業(yè)在銀行中保持按貸款限額或?qū)嶋H借用額一定比例計算的最低存款余額。對于銀行來說，補償性余額有助于降低貸款風(fēng)險，補償其可能遭受的風(fēng)險；對借款企業(yè)來說，補償性余額則提高了借款的實際利率，加重了企業(yè)的負擔(dān)。(四)貼現(xiàn)法計息銀行借款利息的支付方式一般為利隨本清法，又稱收款法，即在借款到期時向銀行支付利息。但有時銀行要求采用貼現(xiàn)法，即銀行向企業(yè)發(fā)放貸款時，先從本金中扣除利息，而到期時借款企業(yè)再償還全部本金。采用這種方法，企業(yè)可利用的貸款額只有本金扣除利息后的差額部分，從而提高了貸款的實際利率。二、短期融資券(一)短期融資券及其分類在我國，短期融資券是指企業(yè)依照《短期融資券管理辦法》的條件和程序在銀行間債券市場發(fā)行和交易的、約定在期限不超過1年內(nèi)還本付息的有價證券。按不同標準可作不同分類：(1)按發(fā)行人分類，短期融資券分為金融企業(yè)的融資券和非金融企業(yè)的融資券。在我國，目前發(fā)行和交易的是非金融企業(yè)的融資券。(2)按發(fā)行方式分類，短期融資券分為經(jīng)紀人承銷的融資券和直接銷售的融資券。非金融企業(yè)發(fā)行融資券一般采用間接承銷方式進行，金融企業(yè)發(fā)行融資券一般采用直接發(fā)行方式進行。(二)短期融資券的發(fā)行條件(1)發(fā)行人為非金融企業(yè)，發(fā)行企業(yè)均應(yīng)經(jīng)過在中國境內(nèi)工商注冊且具備債券評級能力的評級機構(gòu)的信用評級，并將評級結(jié)果向銀行間債券市場公示。(2)發(fā)行和交易的對象是銀行間債券市場的機構(gòu)投資者，不向社會公眾發(fā)行和交易。(3)融資券的發(fā)行由符合條件的金融機構(gòu)承銷，企業(yè)不得自行銷售融