股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)管理制度方案

股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)管理方案

1投資者適當(dāng)性管理

期權(quán)交易風(fēng)險(xiǎn)較高，必須高起點(diǎn)、從嚴(yán)要求投資者資質(zhì)，應(yīng)在業(yè)務(wù)受理環(huán)

節(jié)對(duì)客戶準(zhǔn)入條件進(jìn)行初審，在賬戶開立環(huán)節(jié)對(duì)客戶準(zhǔn)入條件進(jìn)行復(fù)審；在業(yè)務(wù)

受理環(huán)節(jié)對(duì)客戶進(jìn)行適當(dāng)性評(píng)估，并動(dòng)態(tài)根據(jù)客戶信息變化進(jìn)行持續(xù)評(píng)估；在了

解客戶的身份、財(cái)產(chǎn)與收入狀況、證券投資經(jīng)驗(yàn)、誠(chéng)信狀況、風(fēng)險(xiǎn)偏好、投資目

標(biāo)等相關(guān)信息的基礎(chǔ)上，對(duì)客戶進(jìn)行分級(jí)分類管理，針對(duì)不同級(jí)別、類別的客戶

設(shè)定交易權(quán)限、交易額度，引導(dǎo)客戶充分了解期權(quán)市場(chǎng)特性，引導(dǎo)理性參與期權(quán)

交易。

1.1投資者準(zhǔn)入與客戶分級(jí)

1.1.1投資者適當(dāng)性評(píng)估

通過綜合評(píng)估是個(gè)人投資者參與期權(quán)交易的前提條件。公司按照交易所指

南制定《期權(quán)投資者適當(dāng)性管理辦法》，對(duì)自然人投資者的基本情況、相關(guān)投資

經(jīng)歷、金融類資產(chǎn)狀況、期權(quán)基礎(chǔ)知識(shí)和誠(chéng)信狀況等方面進(jìn)行適當(dāng)性綜合評(píng)估,

評(píng)估其是否適合參與股票期權(quán)交易。

一、自然人投資者適當(dāng)性綜合評(píng)估方法

公司制作《自然人投資者適當(dāng)性綜合評(píng)估表》（見制度匯編）。

綜合評(píng)估滿分為100分，其中基本情況、相關(guān)投資經(jīng)歷、金融類資產(chǎn)狀況、

期權(quán)基礎(chǔ)知識(shí)的分值上限分別為15分、20分、40分、25分。

投資者基本情況包括年齡與學(xué)歷兩個(gè)方面，評(píng)估分值上限分別為8分與7

分，兩項(xiàng)評(píng)分相加為投資者基本情況得分。

投資者投資經(jīng)歷包括期權(quán)模擬交易經(jīng)歷、金融期貨交易經(jīng)歷兩個(gè)方面，分

別進(jìn)行評(píng)估，評(píng)估分值上限均為20分。投資者同時(shí)具備以上兩項(xiàng)投資經(jīng)歷的，

取評(píng)估得分較低者為其投資經(jīng)歷評(píng)估得分。

金融類資產(chǎn)狀況，以投資者本人名義持有的證券市值及資金賬戶內(nèi)的可用

余額予以核定。

二、適當(dāng)性綜合評(píng)估相關(guān)要求

1、投資者開立衍生品賬戶前，應(yīng)對(duì)投資者實(shí)施首次評(píng)估。

2、不得為綜合評(píng)估得分在90分以下的投資者申請(qǐng)開立衍生品合約賬戶。

3、投資者提供的證明文件及相關(guān)材料的原件或者復(fù)印件和綜合評(píng)估表等

應(yīng)作為開戶資料予以保存。

三、公司對(duì)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力進(jìn)行專項(xiàng)評(píng)估。

客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力等級(jí)是公司制定股票期權(quán)業(yè)務(wù)客戶準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)、客戶分級(jí)

標(biāo)準(zhǔn)的重要參數(shù)。公司應(yīng)指導(dǎo)客戶填寫《投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估問卷》，并根

據(jù)客戶信息動(dòng)態(tài)變化進(jìn)行后續(xù)評(píng)估。評(píng)估的有效期為兩年。

1.1.2投資者準(zhǔn)入條件

公司《股票期權(quán)投資者適當(dāng)性管理辦法》詳細(xì)規(guī)定個(gè)人投資者、普通機(jī)構(gòu)

投資者、專業(yè)機(jī)構(gòu)投資者參與股票期權(quán)交易的具體標(biāo)準(zhǔn)。

一、個(gè)人投資者參與期權(quán)交易，除應(yīng)當(dāng)通過期貨公司組織的期權(quán)投資者適

當(dāng)性綜合評(píng)估，還應(yīng)當(dāng)符合下列條件：

（-）申請(qǐng)開戶時(shí)托管在指定交易的期貨公司的證券市值與資金賬戶可用

余額（不含通過融資融券交易融入的證券和資金），合計(jì)不低于人民幣50萬元；

（二）指定交易在證券公司6個(gè)月以上并具備融資融券業(yè)務(wù)參與資格或者

具備6個(gè)月以上的金融期貨交易經(jīng)歷；或者在期貨公司開戶6個(gè)月以上并具有金

融期貨交易經(jīng)歷；

（三）具備期權(quán)基礎(chǔ)知識(shí)，通過交易所認(rèn)可的相關(guān)測(cè)試；

（四）具有相應(yīng)的期權(quán)模擬交易經(jīng)歷；

（五）具有相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)承受能力；

（六）不存在嚴(yán)重不良誠(chéng)信記錄，不存在法律法規(guī)、部門規(guī)章和本所業(yè)務(wù)

規(guī)則禁止或者限制從事期權(quán)交易的情形；

（七）交易所規(guī)定的其他條件。

二、普通機(jī)構(gòu)投資者參與期權(quán)交易，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：

（一）申請(qǐng)開戶時(shí)托管在指定交易的證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的證券市值與資金賬戶

可用余額（不含通過融資融券交易融入的證券和資金），合計(jì)不低于人民幣100

萬元；

（二）凈資產(chǎn)不低于人民幣100萬元；

（三）相關(guān)業(yè)務(wù)人員具備期權(quán)基礎(chǔ)知識(shí)，通過交易所認(rèn)可的相關(guān)測(cè)試；

（四）相關(guān)業(yè)務(wù)人員具有相應(yīng)的期權(quán)模擬交易經(jīng)歷；

（五）不存在嚴(yán)重不良誠(chéng)信記錄和法律法規(guī)、部門規(guī)章和本所業(yè)務(wù)規(guī)則禁

止或者限制從事期權(quán)交易的情形；

（六）交易所規(guī)定的其他條件。

三、除法律法規(guī)、部門規(guī)章以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)另有規(guī)定外，下列專業(yè)機(jī)構(gòu)投資

者可以參與期權(quán)交易：

（一）商業(yè)銀行、期貨公司、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)、信托公司、基金管理公司、財(cái)務(wù)

公司、合格境外機(jī)構(gòu)投資者等專業(yè)機(jī)構(gòu)及其公司；

（二）證券投資基金、社?；?、養(yǎng)老基金、企業(yè)年金、信托計(jì)劃、資產(chǎn)

管理計(jì)劃、銀行及保險(xiǎn)理財(cái)產(chǎn)品，以及由第一項(xiàng)所列專業(yè)機(jī)構(gòu)擔(dān)任管理人的其他

基金或者委托投資資產(chǎn)；

（三）監(jiān)管機(jī)構(gòu)及交易所規(guī)定的其他專業(yè)機(jī)構(gòu)投資者。

公司結(jié)算部應(yīng)對(duì)投資者的準(zhǔn)入資格進(jìn)行嚴(yán)格的監(jiān)控，若監(jiān)控發(fā)現(xiàn)未滿足準(zhǔn)

入條件的投資者參與交易，應(yīng)限制開倉(cāng)并督促其平倉(cāng)之后取消其合格投資者資格。

1.1.3投資者分級(jí)

公司《股票期權(quán)投資者適當(dāng)性管理辦法》規(guī)定了分級(jí)管理的基本內(nèi)容0個(gè)

人投資者期權(quán)交易權(quán)限級(jí)別分為一、二、三級(jí)。不同級(jí)別交易權(quán)限對(duì)測(cè)試成績(jī)、

期權(quán)模擬交易經(jīng)歷、金融類資產(chǎn)狀況有不同要求。公司依投資者申請(qǐng)調(diào)整或者自

行調(diào)低投資者交易權(quán)限，并根據(jù)分級(jí)結(jié)果對(duì)投資者的交易委托指令進(jìn)行前端控制,

并將投資者分級(jí)結(jié)果報(bào)送交易所。

一、分級(jí)標(biāo)準(zhǔn)

公司結(jié)合投資者期權(quán)知識(shí)水平、風(fēng)險(xiǎn)承受能力、信用等級(jí)、資產(chǎn)規(guī)模和模

擬交易經(jīng)歷，確定個(gè)人投資者的分級(jí)。

公司通過電話、電子郵件、網(wǎng)絡(luò)、營(yíng)業(yè)部現(xiàn)場(chǎng)交流等方式，動(dòng)態(tài)跟蹤投資

者開立衍生品合約賬戶時(shí)提供的基本信息，持續(xù)了解投資者的基本情況、財(cái)務(wù)狀

況以及期權(quán)交易參與情況等信息。

公司認(rèn)為投資者提供的信息發(fā)生重大變化，已經(jīng)明顯不準(zhǔn)確的，應(yīng)當(dāng)及時(shí)

督促投資者更新。

公司根據(jù)對(duì)客戶情況的動(dòng)態(tài)跟蹤和持續(xù)了解，至少每?jī)赡陮?duì)所有己開戶的

投資者進(jìn)行一次風(fēng)險(xiǎn)承受能力的后續(xù)評(píng)估。評(píng)估結(jié)果應(yīng)當(dāng)予以記錄留存。

公司發(fā)現(xiàn)投資者的實(shí)際情況已經(jīng)不符合其交易權(quán)限對(duì)應(yīng)的資格要求的，可

以自行調(diào)低投資者交易權(quán)限。

公司根據(jù)投資者申請(qǐng)調(diào)整其交易權(quán)限或者自行調(diào)低投資者交易權(quán)限的，應(yīng)

當(dāng)就調(diào)整后可能增加的投資風(fēng)險(xiǎn)或者可能喪失的交易權(quán)限對(duì)投資者進(jìn)行提示，并

對(duì)相關(guān)告知和提示材料予以記錄留存。

公司自行調(diào)低投資者交易權(quán)限的，還應(yīng)當(dāng)至少提前三個(gè)交易日通過紙面或

者電子形式告知投資者并予以記錄留存。

公司根據(jù)投資者的申請(qǐng)或者自行調(diào)低投資者的交易權(quán)限級(jí)別的，投資者應(yīng)

當(dāng)按照調(diào)整后的交易權(quán)限進(jìn)行期權(quán)交易。

公司根據(jù)投資者交易權(quán)限的分級(jí)結(jié)果，采取適當(dāng)方式對(duì)投資者的期權(quán)交易

委托指令進(jìn)行前端控制，對(duì)不符合交易權(quán)限的交易委托予以拒絕和制止。

公司參考投資者適當(dāng)性評(píng)估結(jié)果，對(duì)享有不同交易權(quán)限的投資者制定相應(yīng)

的服務(wù)方案和管理流程，在期權(quán)投資咨詢、資產(chǎn)管理、投資者教育等方面提供有

針對(duì)性的服務(wù)，引導(dǎo)客戶理性投資U

公司為投資者核定或者調(diào)整投資者分級(jí)結(jié)果后，應(yīng)當(dāng)按照交易所要求的時(shí)

間和格式，將投資者的名單及分級(jí)結(jié)果提交交易所。

1.2投資者適當(dāng)性管理操作規(guī)程

1.2.1投資者適當(dāng)性評(píng)估操作規(guī)程

在為股票期權(quán)投資者辦理相關(guān)開戶手續(xù)前，根據(jù)投資者適當(dāng)性管理要求和

實(shí)施辦法，公司要求必須對(duì)投資者的基本情況、相關(guān)投資經(jīng)歷、金融類資產(chǎn)狀況

和期權(quán)基礎(chǔ)知識(shí)等方面進(jìn)行適當(dāng)性綜合評(píng)估，在確認(rèn)其適合進(jìn)行股票期權(quán)投資后,

方可為投資者開立股票期權(quán)賬戶。

開戶人員及復(fù)核人員在確認(rèn)資料原件的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整和有效性以及原

件和復(fù)印件的一致性后，分別在留存資料上簽名或蓋章。營(yíng)業(yè)部開戶人員、復(fù)核

人員、營(yíng)業(yè)部負(fù)責(zé)人應(yīng)分別在《自然人投資者適當(dāng)性綜合評(píng)估表》上簽名或蓋章

予以確認(rèn)。合規(guī)審計(jì)部及各營(yíng)業(yè)部應(yīng)當(dāng)將投資者提供的證明文件及相關(guān)材料的原

件或者復(fù)印件、投資者的測(cè)試試卷和綜合評(píng)估表等作為開戶資料予以留檔保存。

綜合評(píng)估滿分為100分，其中基本情況、相關(guān)投資經(jīng)歷、金融類資產(chǎn)狀況、

期權(quán)基礎(chǔ)知識(shí)的分值上限分別為15分、20分、40分、25分。對(duì)于存在不良誠(chéng)

信記錄的投資者，評(píng)估人員根據(jù)情況在該投資者綜合評(píng)估總分中扣減相應(yīng)的分?jǐn)?shù),

扣減分?jǐn)?shù)不設(shè)上限。具體規(guī)程如下：

一、基本情況評(píng)估

（1）投資者基本情況包括年齡和學(xué)歷兩方面，分值上限分別為8分和7

分，兩項(xiàng)相加為投資者基本情況得分。

（2）年齡具體評(píng)分標(biāo)準(zhǔn)如下：

18-22歲（含）3分；

22-65歲（含）8分；

65歲以上3分。

（3）投資者的學(xué)歷證明為其畢業(yè)證或?qū)W位證原件，審核無誤后復(fù)印留底，

開戶人員和復(fù)核人員分別在復(fù)印件上簽名或蓋章。

（4）投資者學(xué)歷的評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)如下：

本科及以上學(xué)歷7分；

大專4分；

中專以下1分。

二、投資經(jīng)歷評(píng)估

（1）投資者投資經(jīng)歷包括期權(quán)模擬交易經(jīng)歷、金融期貨交易經(jīng)歷兩個(gè)方面，

分別進(jìn)行評(píng)估，評(píng)估分值上限均為20分。投資者同時(shí)具備以上兩項(xiàng)投資經(jīng)歷的，

取評(píng)估得分較低者為其投資經(jīng)歷評(píng)估得分。

（2）投資者期權(quán)模擬交易經(jīng)歷，依據(jù)其參與上海證券交易所期權(quán)模擬交易

的記錄數(shù)據(jù)予以核定。該記錄數(shù)據(jù)由期貨公司通過上證所查詢。

（3）投資者金融期貨交易經(jīng)歷，依據(jù)其提供的金融期貨交易結(jié)算單予以核

定。該結(jié)算單加蓋相關(guān)期貨公司結(jié)算專用章。

三、金融類資產(chǎn)狀況評(píng)估

（1）金融類資產(chǎn)狀況，以投資者本人名義持有的證券市值及資金賬戶內(nèi)的

可用余額予以核定。

（2）期貨公司托管的個(gè)人投資者凈資產(chǎn)（證券市值和資金可用余額合并

計(jì)算）

不足50萬20分；

50萬（含）以上40分c

四、期權(quán)知識(shí)水平評(píng)估

（1）公司各業(yè)務(wù)部門應(yīng)按照上海證券交易所的要求組織期權(quán)投資者知識(shí)測(cè)

試（以下簡(jiǎn)稱知識(shí)測(cè)試）。個(gè)人投資者必須本人參加并通過相應(yīng)等級(jí)的知識(shí)測(cè)試；

普通機(jī)構(gòu)投資者指定的相關(guān)業(yè)務(wù)人員應(yīng)通過知識(shí)測(cè)試。投資者本人和普通機(jī)構(gòu)投

資者指定的相關(guān)業(yè)務(wù)人員，應(yīng)當(dāng)在成績(jī)單上簽字。

（2）知識(shí)測(cè)試應(yīng)當(dāng)在公司營(yíng)業(yè)場(chǎng)所內(nèi)進(jìn)行。測(cè)試完畢后，公司應(yīng)當(dāng)為投資

者打印成績(jī)單并蓋章。公司客戶開發(fā)人員不得兼任知識(shí)測(cè)試組織人員

（3）知識(shí)測(cè)試成績(jī)長(zhǎng)期有效，并可用于在其他期權(quán)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)申請(qǐng)開戶。

（4）期權(quán)測(cè)試知識(shí)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)如下表：

一級(jí)知識(shí)測(cè)試低

于交易所設(shè)定的合格0

線

?級(jí)投資者

期權(quán)知識(shí)測(cè)試成績(jī)適用指標(biāo)

不低于交易所設(shè)

25

定的合格線

二級(jí)投二級(jí)知識(shí)測(cè)試低0

資者適用指于交易所設(shè)定的合格

標(biāo)線

不低于交易所設(shè)

25

定的合格線

三級(jí)知識(shí)測(cè)試低

三級(jí)投于交易所設(shè)定的合格0

資者適用指線

標(biāo)不低于交易所設(shè)

25

定的合格線

1.2.2投資者準(zhǔn)入條件審核操作規(guī)程

一、投資者可用資金審核

（一）公司應(yīng)當(dāng)確認(rèn)該投資者前一交易日日終保證金賬戶可用資金余額

與證券市值（不含通過融資融券交易融入的證券和資金），合計(jì)不低于人民幣

50萬元；

（二）投資者保證金賬戶可用資金余額以公司收取的保證金標(biāo)準(zhǔn)作為計(jì)

算依據(jù)。

（三）投資者資金的確認(rèn)以該投資者的結(jié)算單作為評(píng)定的依據(jù)。結(jié)算部

為可用資金確認(rèn)的經(jīng)辦部門。

二、投資者知識(shí)測(cè)試審核

（一）公司應(yīng)按照上海證券交易所的要求組織期權(quán)投資者知識(shí)測(cè)試，個(gè)人

投資者必須本人參加并通過相應(yīng)等級(jí)的知識(shí)測(cè)試；普通機(jī)構(gòu)投資者指定的相關(guān)業(yè)

務(wù)人員應(yīng)通過知識(shí)測(cè)試。

（二）投資者測(cè)試由期權(quán)部及各營(yíng)業(yè)部測(cè)試專員負(fù)責(zé)（市場(chǎng)開發(fā)人員不

能指派為測(cè)試專員），對(duì)投資者進(jìn)行測(cè)試?？蛻魷y(cè)試前，測(cè)試專員必須驗(yàn)看客戶

身份證件，確認(rèn)是本人參加。

（三）進(jìn)行測(cè)試的經(jīng)辦部門為期權(quán)部或營(yíng)業(yè)部，經(jīng)辦人員為期權(quán)部或營(yíng)

業(yè)部的測(cè)試專員，復(fù)核部門為公司合規(guī)審計(jì)部，各經(jīng)辦人員及復(fù)核人員必須在相

關(guān)流程中簽字確認(rèn)。

三、投資者交易經(jīng)歷審核

（一）公司為自然人投資者和一般法人投資者向交易所申請(qǐng)開立衍生品合

約賬戶，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)投資者在證券公司6個(gè)月以上并具備融資融券業(yè)務(wù)參與資格或

者具備6個(gè)月以上的金融期貨交易經(jīng)歷；或者在期貨公司開戶6個(gè)月以上并具有

金融期貨交易經(jīng)歷；

（二）仿真交易經(jīng)歷可以根據(jù)客戶的期權(quán)仿真交易數(shù)據(jù)進(jìn)行查詢，并根據(jù)

查詢結(jié)果對(duì)投資者的仿真交易經(jīng)歷進(jìn)行認(rèn)定。并在相關(guān)開戶手續(xù)中簽字確認(rèn)。

（三）投資者期貨交易經(jīng)歷應(yīng)當(dāng)以加蓋相關(guān)結(jié)算專用章的交易結(jié)算單作

為證明。

（四）進(jìn)行交易經(jīng)歷核實(shí)的經(jīng)辦部門為期權(quán)部或營(yíng)業(yè)部，經(jīng)辦人員為期權(quán)

部或營(yíng)業(yè)部的開戶經(jīng)辦人，復(fù)核部門為公司合規(guī)審計(jì)部，復(fù)核人員為合規(guī)審計(jì)部

的復(fù)核人員，各經(jīng)辦人員及復(fù)核人員必須在相關(guān)流程中簽字確認(rèn)。

1.2.3投資者分級(jí)操作規(guī)程

根據(jù)投資者適當(dāng)性評(píng)估結(jié)果和準(zhǔn)入條件，確定投資者分級(jí)的標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)投資

者交易權(quán)限和規(guī)模進(jìn)行分級(jí)管理。

一、客戶分級(jí)操作流程

股票期權(quán)業(yè)務(wù)專員在柜臺(tái)系統(tǒng)實(shí)施評(píng)級(jí)，期權(quán)業(yè)務(wù)部客戶管理崗復(fù)核后，

客戶級(jí)別參數(shù)生效。

（一）股票期權(quán)業(yè)務(wù)專員登陸柜臺(tái)系統(tǒng)，查詢客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力等級(jí)，客

戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力等級(jí)評(píng)估過期或等級(jí)不足的，應(yīng)根據(jù)公司《適當(dāng)性管理辦法》，

指導(dǎo)客戶填寫《投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估問卷》，重新評(píng)估C

（二）股票期權(quán)業(yè)務(wù)專員查詢客戶融資融券業(yè)務(wù)信用等級(jí)。

（三）股票期權(quán)業(yè)務(wù)專員查詢客戶最近一年內(nèi)證券賬戶超額收益率（客戶

收益率-同期滬深300指數(shù)）。

（四）股票期權(quán)業(yè)務(wù)專員在柜臺(tái)系統(tǒng)對(duì)客戶進(jìn)行評(píng)級(jí)。

（五）期權(quán)業(yè)務(wù)部客戶管理崗復(fù)核。

二、交易權(quán)限審批流程

客戶交易權(quán)限需客戶申請(qǐng)，公司審核并在柜臺(tái)系統(tǒng)設(shè)置，期權(quán)業(yè)務(wù)部客戶

管理崗根據(jù)公司風(fēng)控要求復(fù)核后，參數(shù)生效。

（一）股票期權(quán)業(yè)務(wù)專員指導(dǎo)客戶填寫《股票期權(quán)業(yè)務(wù)客戶交易權(quán)限申請(qǐng)

表》，客戶簽名，股票期權(quán)業(yè)務(wù)專員在經(jīng)辦人欄簽名。

（二）三級(jí)權(quán)限公司審核，二級(jí)權(quán)限需分管副總審核，一級(jí)權(quán)限需部門負(fù)

責(zé)人審核。

（三）股票期權(quán)業(yè)務(wù)專員在柜臺(tái)系統(tǒng)錄入。

（四）期權(quán)業(yè)務(wù)部客戶管理崗在柜臺(tái)系統(tǒng)復(fù)核。

（五）股票期權(quán)業(yè)務(wù)專員將《股票期權(quán)業(yè)務(wù)客戶交易權(quán)限申請(qǐng)表》作為業(yè)

務(wù)檔案留存。

三、客戶交易權(quán)限后期變更

交易期間，投資者可以依據(jù)風(fēng)險(xiǎn)承受能力、知識(shí)水平、信用狀況、證券賬

戶收益率變化申請(qǐng)重新評(píng)級(jí)以增加交易權(quán)限。

交易期間，公司對(duì)進(jìn)入黑名單、準(zhǔn)黑名單的客戶實(shí)施交易權(quán)限限制。

2股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)規(guī)程

2.1業(yè)務(wù)受理規(guī)程

2.1.1意向受理

為客戶開立股票期權(quán)賬戶前，通過培訓(xùn)向投資者做好事前投資者教育,充

分揭示股票期權(quán)風(fēng)險(xiǎn)，全面客觀介紹股票期權(quán)基礎(chǔ)知識(shí)、適當(dāng)性制度、法律法規(guī)、

業(yè)務(wù)規(guī)則和產(chǎn)品特征，不得協(xié)助客戶采取虛假申報(bào)等手段規(guī)避投資者適當(dāng)性標(biāo)準(zhǔn)

要求。經(jīng)與投資者充分溝通，了解投資者具體情況后，幫助客戶樹立交易自律、

風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)的意識(shí)，降低后期違約的可能性。然后組織意向客戶參與模擬交易，進(jìn)

行股票期權(quán)業(yè)務(wù)測(cè)試。

2.1.2客戶身份審核

自然人投資者應(yīng)當(dāng)本人親自辦理開戶手續(xù)，簽署開戶資料，不得委托代理

人代為辦理開戶手續(xù)。除中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定外，自然人投資者的有效身份證明

文件為中華人民共和國(guó)居民身份證；

法人投資者應(yīng)當(dāng)出具開戶授權(quán)委托書、代理人的身份證和其他開戶證件。

除中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定外，法人投資者的有效身份證明文件為組織機(jī)構(gòu)代碼證和

營(yíng)業(yè)執(zhí)照；

股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同、結(jié)算賬戶中投資者姓名或者名稱應(yīng)與其有效身份證明

文件中的姓名或者名稱一致；

在股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同及其他開戶資料中真實(shí)、完整、準(zhǔn)確地填寫投資者資

料信息。

2.1.3客戶資質(zhì)審核

客戶資質(zhì)審查主要指公司對(duì)客戶的資格審查初審，只有滿足公司要求的客

戶，方可提出期權(quán)開戶。審查要點(diǎn)見下表：

資格審查操作規(guī)定

審核項(xiàng)目審核對(duì)象審核內(nèi)容

個(gè)人投資者最高學(xué)歷證書原件；

適當(dāng)性評(píng)估個(gè)人

年齡

個(gè)人及機(jī)構(gòu)：托管在我公司的自有資產(chǎn)合計(jì)數(shù)

資產(chǎn)審查個(gè)人、機(jī)構(gòu)機(jī)構(gòu)：凈資產(chǎn)證明文件（經(jīng)審計(jì)的資產(chǎn)負(fù)債表，須法人代表、

財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人簽字且加蓋公章）。

交易經(jīng)驗(yàn)個(gè)人、機(jī)構(gòu)個(gè)人在期貨公司開具的開戶合同、結(jié)算賬單等

模擬交易個(gè)人、機(jī)構(gòu)交易所專區(qū)根據(jù)身份證號(hào)碼查詢

客戶投資者

期權(quán)知識(shí)測(cè)試（個(gè)人及機(jī)構(gòu)主要業(yè)務(wù)人員）；

投資者教育教育和風(fēng)險(xiǎn)

風(fēng)險(xiǎn)揭示書；

審查揭示工作審

期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同；

查

個(gè)人、機(jī)構(gòu)、

機(jī)構(gòu)法定代

不存在法律法規(guī)、部門規(guī)章和交易所業(yè)務(wù)規(guī)則禁止或者限制

列禁審查表人、機(jī)構(gòu)客

從事期權(quán)交易的情形；

戶授權(quán)代理

人

2.1.4風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)及風(fēng)險(xiǎn)揭示

（1）風(fēng)險(xiǎn)揭示：向客戶詳細(xì)講解《股票期權(quán)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)揭示書》，充分提

示股票期權(quán)交易相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，確認(rèn)客戶己清楚了解并同意《股票期權(quán)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)揭示

書》載明內(nèi)容。

（2）風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)：指導(dǎo)客戶完成《投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力調(diào)查問卷》（見附

件一），評(píng)測(cè)結(jié)果及時(shí)明確告知客戶?？蛻麸L(fēng)險(xiǎn)承受能力等級(jí)分為分為保守型、

穩(wěn)健型、積極型三種類型客戶，股票期權(quán)業(yè)務(wù)屬于高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)，除一級(jí)投資者外，

二級(jí)投資者的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)須為穩(wěn)健型或積極型，三級(jí)投資者的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)須為積極型,

確?？蛻麸L(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)應(yīng)與股票期權(quán)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)相匹配。

2.1.5合同協(xié)議簽署

在完成風(fēng)險(xiǎn)揭示和客戶風(fēng)險(xiǎn)股票期權(quán)業(yè)務(wù)相關(guān)合同講解后，并確認(rèn)客戶已

清楚了解并同意相關(guān)協(xié)議文本載明內(nèi)容，個(gè)人客戶由客戶本人簽署風(fēng)險(xiǎn)揭示書及

股票期權(quán)業(yè)務(wù)相關(guān)合同等開戶文本,機(jī)構(gòu)客戶由委托代理人簽署，確保合規(guī)規(guī)范。

2.1.6客戶資料檔案管理

（1）手續(xù)完備的股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同作為客戶重要資料由合規(guī)審計(jì)部指派

合同管理員專門保管，辦理完銷戶手續(xù)的客戶檔案定期交合規(guī)審計(jì)部歸檔保存。

（2）合同管理員應(yīng)對(duì)完備的合同備案登記，按客戶類別及資金賬號(hào)歸檔

保存，定期整理。

（3）除依法接受調(diào)查和檢查外，歸檔保存的經(jīng)紀(jì)合同一律不允許外借、

查閱。

（4）股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同自終止之口起至少保存20年。

附件1、

投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力調(diào)查問卷

投資人姓名：填寫日期：年—月—日

風(fēng)險(xiǎn)屬性評(píng)估問卷

這份問卷旨在協(xié)助您了解自己對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)的承受度及屬性。以下問題是用來協(xié)助

評(píng)估您本身投資屬性與「一般」風(fēng)險(xiǎn)承受度，問卷結(jié)果可能不能完全呈現(xiàn)投資人

在面對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)的真正態(tài)度，但可提供您一些衡量自身風(fēng)險(xiǎn)屬性的指標(biāo)。

1.您的年收入狀況如何？

□a.10萬元以下（1分）

□b.10萬元?20萬元（2分）

□c.20萬元?30萬元（3分）

□d.30萬元?40萬元（4分）

口e.40萬元以上（5分）

2.請(qǐng)問您有多少年投資經(jīng)驗(yàn)在具有價(jià)值波動(dòng)性的產(chǎn)品？（具有價(jià)值波動(dòng)的產(chǎn)品包

括股票、認(rèn)股權(quán)證、期貨等。投資策略可包括買進(jìn)長(zhǎng)期持有及積極買賣操作。）

□a.沒有經(jīng)驗(yàn)（1分）

□b.3年以下（2分）

□c.3年至6年（3分）

□d.7至10年（4分）

□e.10年以上（5分）

3.您目前是否持有以下任何投資產(chǎn)品？（可復(fù)選）

口a.現(xiàn)金、存款、定存單于保本型商品（1分）

□b.債券、債券基金、限定性集合理財(cái)產(chǎn)品（2分）

口c.配置型基金、（3分）

口d.股票、股票型基金、非限定性集合理財(cái)產(chǎn)品（4分）

口e.期貨、認(rèn)股權(quán)證（5分）

（注：計(jì)分時(shí)僅計(jì)算分?jǐn)?shù)最高之答案）

4.您目前投資的資產(chǎn)中（不包括自用房地產(chǎn)），約有多少比例是持有具有價(jià)值波

動(dòng)性的產(chǎn)品？（請(qǐng)參考第2題所列舉的相關(guān)產(chǎn)品）

□a.0%（1分）

□b.介于0%至10%（含）（2分）

□c.介于10%至20%（含）（3分）

□d.介于30%至50%（含）（4分）

口e.超過50%（5分）

5.經(jīng)過一段時(shí)間之后，資產(chǎn)市值可能會(huì)上升或下降，也就是所謂的波動(dòng)。一般而

言，風(fēng)險(xiǎn)愈高的投資，價(jià)格波動(dòng)性越大，但預(yù)期報(bào)酬率會(huì)越高。相反，風(fēng)險(xiǎn)愈低

的投資，價(jià)格波動(dòng)性越低，但預(yù)期報(bào)酬率也越低。在「一般」情況下，您所能接

受的價(jià)格波動(dòng)，大約在哪種程度？（注：?jiǎn)尉湍炒瓮顿Y的資金而言，您或許可以

接受較高或較低的價(jià)格波動(dòng)，但此處答復(fù)請(qǐng)反映您在「一般情況下」可承受的波

動(dòng)性。）

口a.價(jià)格波動(dòng)介于-5%與+5%之間（1分）

□b.價(jià)格波動(dòng)介于-10%與+10%之間（2分）

口c.價(jià)格波動(dòng)介于-15%與+15%之間（3分）

口d.價(jià)格波動(dòng)介于-20%與+20%之間（4分）

口e.價(jià)格波動(dòng)超過于-20%與-20%之外（5分）

6.一般情況下，您的家庭月收入約有多少比例可以用于投資或儲(chǔ)蓄?

□a.0%（1分）

□b.介于0%至10%（含）（2分）

□c.介于10%至20%（含）（3分）

□d.介于20%至50%（含）（4分）

□e.高于50%（5分）

7.一般而言，投資期限較長(zhǎng)，投資人須承受之投資風(fēng)險(xiǎn)較高。請(qǐng)問您若投資于具

有價(jià)格波動(dòng)性的產(chǎn)品時(shí)，通常您可以接受的持有期間是多久？（具有價(jià)值波動(dòng)的

產(chǎn)品包括股票、認(rèn)股權(quán)證、期貨等。）

口a.1年以下（1分）

口b.介于1年至2年（2分）

□c.介于3年至5年（3分）

□d.介于6年至10年（4分）

□e.超過10年（5分）

8.若有臨時(shí)且非預(yù)期的事件發(fā)生時(shí)，請(qǐng)問您的備用金相當(dāng)于您幾個(gè)月的家庭開銷？

（這些備用金應(yīng)屬在沒有違約金的前提之下可隨時(shí)動(dòng)用的存款。）

□a.無備用金儲(chǔ)蓄*（1分）

□b.3個(gè)月以下（2分）

□c.介于3個(gè)月到6個(gè)月（3分）

口d.介于6個(gè)月到12個(gè)月（4分）

□e.超過12個(gè)月（5分）

對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)的整體態(tài)度計(jì)分表

下表是根據(jù)您對(duì)上述問題回答的總分，藉此評(píng)估您依自身投資個(gè)性在面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)

時(shí)所持有的「一般」承受度。

風(fēng)險(xiǎn)屬性典

分?jǐn)?shù)定義

型分類

代表您可以接受以下情況：

16分或以

保守型?預(yù)期波動(dòng)性低，但非絕對(duì)保證。

下

?資產(chǎn)市值雖然波動(dòng)較低，但可能低于原始投資本金。

代表您可以接受以下情況：

?較高的投資風(fēng)險(xiǎn)，希望預(yù)期報(bào)酬率可以優(yōu)于中長(zhǎng)期存

款利率（約3-5年），并確保投資本金不因通貨膨脹而貶

16分-32分穩(wěn)健型

值。

?資產(chǎn)市值會(huì)波動(dòng)，而且可能低于原始投資本金。

?預(yù)期波動(dòng)性高于「保守型」投資人，

代表您可以接受以下情況：

?高度的投資風(fēng)險(xiǎn)，其短、中及長(zhǎng)期的波動(dòng)性均高，但

32分-40分積極型也希望預(yù)期報(bào)酬也極度豐厚。

?資產(chǎn)市值會(huì)波動(dòng)，而且可能遠(yuǎn)低于原始投資本金。

?預(yù)期波動(dòng)性高于「穩(wěn)健型」投資人.

根據(jù)您所提供的回答，您的總分是（）。參照以上定義，您面對(duì)投資人風(fēng)險(xiǎn)的

r般」承受度大致是（）型。

如果您不同意這項(xiàng)結(jié)論，請(qǐng)將您認(rèn)為更能描述您在面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的「一般」承受度

之選項(xiàng)告訴我們。這項(xiàng)記錄將成為您的面對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)的「一般」承受度。（請(qǐng)

勾出適當(dāng)?shù)捻?xiàng)目）。

（）保守型（）穩(wěn)健型（）

積極型

客戶簽名：________________________日期：年—

—月—日

重要聲明

本風(fēng)險(xiǎn)屬性評(píng)估問卷結(jié)果系根據(jù)您填問卷當(dāng)時(shí)所提供的個(gè)人資料而推論得知，且

其結(jié)果將作為您未來在參與本公司期權(quán)交易時(shí)的參考所用。此問卷內(nèi)容及其結(jié)果

不構(gòu)成與您進(jìn)行交易之要約或要約之引誘，您在此問卷上所填的個(gè)人資料本公司

將予以保密。

2.2賬戶業(yè)務(wù)規(guī)程

2.2.1賬戶開戶

1、合約賬戶及保證金賬戶的開立原則

（1）投資者申請(qǐng)開立衍生品合約賬戶前應(yīng)當(dāng)已經(jīng)持有證券賬戶，一個(gè)證

券賬戶可對(duì)應(yīng)開立一個(gè)衍生品合約賬戶

（2）營(yíng)業(yè)部只能受理個(gè)人客戶、境內(nèi)機(jī)構(gòu)客戶的股票期權(quán)開戶業(yè)務(wù)。未

成年人及限制民事行為能力人不允許開通股票期權(quán)證券業(yè)務(wù),境外客戶、現(xiàn)役軍

人、人民武裝警察持軍人證、武警證不得開通股票期權(quán)業(yè)務(wù)C

（3）機(jī)構(gòu)客戶開立衍生品合約賬戶，必須具備法人資格。國(guó)家法律、法

規(guī)和行政規(guī)章等另有規(guī)定的除外。

（4）不規(guī)范的身份證號(hào)不得開設(shè)衍生品合約賬戶。不規(guī)范的身份證號(hào)包

括：首位數(shù)為“0”或其他字符、非15位數(shù)或18位數(shù)等。

2、賬戶開戶需提供的資料

（1）受理衍生品合約賬戶開立業(yè)務(wù)申請(qǐng)時(shí)，應(yīng)當(dāng)要求客戶出示有效身份

證明文件，并根據(jù)有關(guān)規(guī)定對(duì)客戶身份進(jìn)行認(rèn)真識(shí)別，確保個(gè)人客戶的身份證明

文件真實(shí)、有效，切實(shí)履行反洗錢義務(wù)。

機(jī)構(gòu)客戶的身份證明文件（企業(yè)法人營(yíng)業(yè)執(zhí)照或注冊(cè)登記證書）、組織機(jī)

構(gòu)代碼證應(yīng)屬于在有效期內(nèi)并按規(guī)定時(shí)間完成企業(yè)年檢。

對(duì)于身份證明文件無法識(shí)別的客戶，營(yíng)業(yè)部可依據(jù)公司反洗錢辦法的有關(guān)

規(guī)定拒絕辦理有關(guān)業(yè)務(wù)。嚴(yán)禁為申請(qǐng)材料不全或用無效身份證明文件的客戶開立

衍生品合約賬戶。

（2）受理個(gè)人客戶開立衍生品合約賬戶申請(qǐng)時(shí)，應(yīng)當(dāng)核驗(yàn)客戶材料包括

有：股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同及風(fēng)險(xiǎn)揭示書、自然人衍生品合約賬戶開立申請(qǐng)資料、有

效身份證明文件及復(fù)印件。

（3）受理機(jī)構(gòu)客戶開立衍生品合約賬戶的申請(qǐng)，應(yīng)當(dāng)核驗(yàn)客戶材料為：

機(jī)構(gòu)衍生品合約賬戶開立申請(qǐng)資料、機(jī)構(gòu)法人有效身份證明文件及復(fù)印件或加蓋

法人公章并注明與原件一致的身份證明文件復(fù)印件、機(jī)構(gòu)法人組織機(jī)構(gòu)代碼證及

復(fù)印件（加蓋法人公章）、法定代表人證明書、法定代表人授權(quán)委托書和法定代

表人有效身份證明文件復(fù)印件（該項(xiàng)材料均應(yīng)加蓋法人公章確認(rèn)，法定代表人授

權(quán)委托書還應(yīng)經(jīng)法定代表人簽字或蓋章）、經(jīng)辦人有效身份證明文件及復(fù)印件。

3、明確賬戶開戶需審核的資料

（1）受理客戶申請(qǐng)時(shí)應(yīng)向客戶充分揭示股票期權(quán)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)，詳細(xì)講解

合同條款，并指導(dǎo)客戶簽署股票期權(quán)合同、《上海證券交易所股票期權(quán)投資風(fēng)險(xiǎn)

揭示書》、開戶協(xié)議等相關(guān)文本。

（2）在受理客戶業(yè)務(wù)申請(qǐng)時(shí)，應(yīng)認(rèn)真審核客戶（包括經(jīng)辦人，以下同）

與其提供的有效身份證明文件的一致性，以及客戶有效身份證明文件的有效性;

客戶提供中華人民共和國(guó)居民身份證的，應(yīng)當(dāng)通過身份證閱讀器核查其身份證的

真實(shí)性，如果身份證閱讀器無法讀證的，應(yīng)通過公安部身份證核查系統(tǒng)核查；客

戶提供其他身份證明文件的，應(yīng)當(dāng)通過適當(dāng)?shù)耐緩胶藢?shí)其提供文件的真實(shí)性。

4、明確賬戶信息與普道賬戶保持一致

經(jīng)審查合格的客戶可以開立衍生品資金賬戶，資金賬戶的關(guān)鍵信息應(yīng)當(dāng)和

客戶股票資金賬戶信息保持一致：

（1）客戶名稱；

（2）證件類型和證件號(hào)碼；

（3）客戶證件信息；

（4）客戶移動(dòng)電話和通訊地址等聯(lián)系方式；

（5）其他公司認(rèn)為必要的信息。

5、賬戶開戶時(shí)需簽署的材料

客戶開通衍生品合約賬戶，需要簽署以下協(xié)議：

（1）股票期權(quán)風(fēng)險(xiǎn)揭示書

（2）客戶須知

（3）股票期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同

（4）開戶申請(qǐng)表

（5）手續(xù)費(fèi)收取標(biāo)準(zhǔn)

2.2.2交易權(quán)限

根據(jù)分級(jí)，設(shè)定客戶交易權(quán)限范圍。向交易所報(bào)備客戶交易額度，設(shè)定客

戶交易額度。

2.2.3開通委托方式

公司為客戶提供的交易方式，包括網(wǎng)上交易、電話交易。都需要客戶設(shè)置

相應(yīng)的交易密碼驗(yàn)證進(jìn)行自助交易。

2.2.4修改客戶資料

客戶賬戶注冊(cè)資料信息變更包括關(guān)鍵信息變更和非關(guān)鍵信息變更。

關(guān)鍵信息是指客戶的衍生品合約賬戶名稱、身份證明文件號(hào)碼、電話；非

關(guān)鍵信息是指通訊地址以及其他公司注冊(cè)資料申報(bào)數(shù)據(jù)接口要求提供的信息等。

發(fā)生以下情形時(shí)，營(yíng)業(yè)部需為客戶辦理衍生品合約賬戶注冊(cè)資料信息變更

業(yè)務(wù)：個(gè)人客戶、機(jī)構(gòu)客戶的姓名/名稱發(fā)生變更；個(gè)人客戶、機(jī)構(gòu)客戶的身份

證明文件號(hào)碼發(fā)生變更，如個(gè)人客戶身份證號(hào)碼、機(jī)構(gòu)客戶營(yíng)業(yè)執(zhí)照號(hào)碼或法人

登記證書號(hào)碼等發(fā)生變更；機(jī)構(gòu)客戶的法人性質(zhì)或法定代表人等重要信息發(fā)生變

化；客戶的聯(lián)系電話、聯(lián)系地址、電子郵件地址等資料發(fā)生變化；客戶因遺忘密

碼而申請(qǐng)重置密碼；柜員信息錄入錯(cuò)誤發(fā)生的變更等。

營(yíng)業(yè)部受理客戶的衍生品合約賬戶注冊(cè)資料信息變更申請(qǐng)時(shí)，應(yīng)根據(jù)不同

情況要求申請(qǐng)人提交相關(guān)申請(qǐng)材料并審核。個(gè)人客戶申請(qǐng)衍生品合約賬戶信息資

料變更需審核以下資料：客戶有效身份證明文件及復(fù)印件；公安機(jī)關(guān)出具的有效

變更證明及復(fù)印件。

機(jī)構(gòu)客戶申請(qǐng)衍生品合約賬戶注冊(cè)資料信息變更需審核：法人有效身份證

明文件及復(fù)印件，或加蓋法人公章并注明“該復(fù)印件與原件一致”的原件復(fù)印件；

工商管理部門等發(fā)證機(jī)關(guān)出具的有關(guān)重要信息變更證明及復(fù)印件；變更后的新證

件（如營(yíng)業(yè)執(zhí)照、組織機(jī)構(gòu)代碼證、稅務(wù)登記證、銀行開戶證明原件及加蓋公章

的復(fù)印件、法定代表人身份證明、加蓋公章的法定代表人身份證復(fù)印件等材料）；

經(jīng)辦人有效身份證明文件及復(fù)印件；控股股東或?qū)嶋H控制人相關(guān)證明材料復(fù)印件。

辦理時(shí)應(yīng)調(diào)取客戶開戶資料核對(duì)衍生品合約賬戶原始信息，保證客戶身份

真實(shí)。

辦理時(shí)應(yīng)核實(shí)客戶證件并核對(duì)客戶資料無誤，及時(shí)在電腦中輸入客戶修改

內(nèi)容，經(jīng)辦柜員錄入客戶更新后的衍生品合約賬戶信息，復(fù)核人員復(fù)核信息無誤

后予以確認(rèn)修改。

變更客戶信息資料注意事項(xiàng)：

（1）客戶因遺忘而申請(qǐng)重置密碼，須仔細(xì)核對(duì)客戶身份證、簽字是否和

預(yù)留的信息相一致。

（2）在開戶時(shí)應(yīng)提醒客戶注意經(jīng)常修改密碼。

（3）客戶申請(qǐng)辦理修改電話號(hào)碼、地址資料等非關(guān)鍵信息，經(jīng)辦崗辦理

后，需復(fù)核崗審核簽字。

（4）客戶申請(qǐng)辦理身份證號(hào)碼自然升位變更時(shí)，經(jīng)辦柜員可根據(jù)客戶的

新身份證，直接通過柜臺(tái)系統(tǒng)進(jìn)行升位變更，無需派出所的變更證明。

（5）客戶提供臨時(shí)身份證辦理變更業(yè)務(wù)的，公司應(yīng)嚴(yán)格按照《中華人民

共和國(guó)臨時(shí)身份證管理辦法》相關(guān)規(guī)定，認(rèn)真審核、識(shí)別臨時(shí)身份證件的有效性；

必要時(shí)，可要求客戶提供戶口本等戶籍證明作為身份的補(bǔ)充證明。

2.2.5賬戶注銷

（1）客戶向公司申請(qǐng)注銷衍生品合約賬戶的，應(yīng)確保客戶衍生品合約賬

戶內(nèi)沒有持倉(cāng)及未了結(jié)清算交收責(zé)任后，方可辦理客戶衍生品合約賬戶銷戶及其

對(duì)應(yīng)證券賬戶的撤銷指定交易和銷戶。

（2）在同時(shí)為客戶注銷衍生品保證金賬戶時(shí)，需確認(rèn)客戶銀衍轉(zhuǎn)賬已撤

銷。

2.2.6賬戶查詢

公司向投資者提供衍生品合約賬戶資金、證券明細(xì)數(shù)據(jù)、變動(dòng)記錄和賬戶

注冊(cè)資料等查詢與對(duì)賬服務(wù)。

1、查詢服務(wù)及內(nèi)容

第一，分支機(jī)構(gòu)在衍生品合約賬戶查詢業(yè)務(wù)時(shí)需審核的申請(qǐng)材料:

（1）受理自然人客戶查詢時(shí)，應(yīng)審核客戶有效身份證明文件（身份證、護(hù)

照）及復(fù)印件；投資者亡故的，其直系親屬可辦理查詢，需提交有效死亡證明、

有效親屬關(guān)系證明、申請(qǐng)查詢?nèi)擞行矸葑C明文件及復(fù)印件C

（2）受理境內(nèi)機(jī)構(gòu)法人查詢時(shí)，應(yīng)審核法人營(yíng)業(yè)執(zhí)照或注冊(cè)登記證書及

復(fù)印件，或加蓋申請(qǐng)人公章的復(fù)印件；介紹信或授權(quán)委托書；經(jīng)辦人有效身份證

明文件及復(fù)印件；如原法人己解散、注銷、吊銷的，可憑有效文件由承繼單位或

上級(jí)主管單位辦理查詢。

（3）受理司法機(jī)關(guān)等有權(quán)單位查詢時(shí)，應(yīng)審核單位介紹信或協(xié)助查詢通

知書等法定文書；查詢執(zhí)行人的工作證或執(zhí)行公務(wù)證。

第二，客戶可以查詢的內(nèi)容為：

（1）客戶信用額度與剩余可用信用額度；

（2）查詢委托/成交記錄；

（3）查詢浮動(dòng)盈虧；

（4）查詢持倉(cāng)情況；

2、查詢途徑

客戶可通過網(wǎng)上交易，或由公司向客戶發(fā)送電子對(duì)賬單等方式，隨時(shí)查詢

資產(chǎn)和交易情況。同時(shí)，客戶可直接到結(jié)算公司查詢自己衍生品合約賬戶資產(chǎn),

到存管銀行查詢衍生品保證金賬戶的資金余額。

2.2.7特殊業(yè)務(wù)辦理（如：協(xié)助司法）

遇到司法機(jī)關(guān)查詢、凍結(jié)和扣劃；發(fā)生繼承、財(cái)產(chǎn)分割等情形的處理。需

要相關(guān)查詢?nèi)藛T出具合法有效的證明文件，如：介紹信、公證書等。確認(rèn)其身份

以證明文件有效性后予以辦理。

2.3資金業(yè)務(wù)規(guī)程

1、客戶應(yīng)當(dāng)在股票期權(quán)保證金結(jié)算銀行開立用于股票期權(quán)交易出入金的

結(jié)算賬戶或選擇已在結(jié)算銀行開立的結(jié)算賬戶登記為股票期權(quán)結(jié)算賬戶，并開通

銀期轉(zhuǎn)賬功能。其賬戶名稱必須與客戶在公司的開戶名稱一致，且向保證金監(jiān)控

中心報(bào)備后方可使用。客戶結(jié)算賬戶發(fā)生變更，需及時(shí)辦理變更登記。

2、自然人客戶和己開道銀期轉(zhuǎn)賬功能的法人客戶辦理出入金必須通過銀

期轉(zhuǎn)賬。

3、未開通銀期轉(zhuǎn)賬功能的法人客戶入金必須通過在保證金監(jiān)控中心報(bào)備

過的銀行結(jié)算賬戶以同行轉(zhuǎn)賬的形式存入公司股票期權(quán)保證金賬戶，不得跨行轉(zhuǎn)

賬或通過現(xiàn)金收付的方式辦理入金。入金賬戶如果與報(bào)備賬戶不一致，財(cái)務(wù)部核

對(duì)該筆資金后只能采用退回原入金賬戶方式辦理?？蛻羧虢鸬劫~后，由財(cái)務(wù)部出

納會(huì)計(jì)在入金單上簽字，復(fù)核人員復(fù)核后簽字確認(rèn)交結(jié)算部增加客戶權(quán)益。

未開通銀期功能的法人客戶出金要向公司提交加蓋預(yù)留印鑒和授權(quán)人簽

字的書面出金申請(qǐng)，經(jīng)公司業(yè)務(wù)部門審核簽字，合規(guī)審計(jì)部審核客戶預(yù)留印鑒和

授權(quán)人簽字、結(jié)算部審核客戶可出金額度、財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人簽字、公司領(lǐng)導(dǎo)批準(zhǔn)后通

過網(wǎng)銀同行轉(zhuǎn)賬的方式從公司股票期權(quán)保證金賬戶轉(zhuǎn)入客戶在公司登記的結(jié)算

賬戶。

4、當(dāng)公司或銀行銀期系統(tǒng)出現(xiàn)故障客戶不能通過銀期系統(tǒng)辦理入金時(shí)，

客戶可以通過在公司登記的結(jié)算賬戶以同行轉(zhuǎn)賬的方式辦理入金，資金轉(zhuǎn)賬后，

及時(shí)通知公司財(cái)務(wù)部，財(cái)務(wù)部查詢資金到賬后開具客戶入金收據(jù)交結(jié)算部門增加

客戶權(quán)益。

當(dāng)公司或銀行銀期系統(tǒng)出現(xiàn)故障客戶不能通過銀期系統(tǒng)辦理出金而客戶

要求出金，業(yè)務(wù)部門要及時(shí)整理和核對(duì)需要辦理出金的客戶的相關(guān)信息，經(jīng)合規(guī)

審計(jì)部、結(jié)算部審核報(bào)公司領(lǐng)導(dǎo)批準(zhǔn)后由財(cái)務(wù)部通過客戶在公司登記的結(jié)算賬戶

以同行轉(zhuǎn)賬的方式辦理手工出金。

5、以上市流通的國(guó)庫(kù)券、交易所注冊(cè)倉(cāng)單辦理質(zhì)押保證金的，由客戶本

人向結(jié)算部提出質(zhì)押申請(qǐng)，經(jīng)結(jié)算部向交易所確認(rèn)后，增加客戶權(quán)益，同時(shí)向財(cái)

務(wù)部提供質(zhì)押入金單。

6、以終止質(zhì)押方式轉(zhuǎn)出客戶保證金，由客戶本人向結(jié)算部提出申請(qǐng)，經(jīng)

結(jié)算部向交易所確認(rèn)，并確認(rèn)可供出金額度后，結(jié)算部減少客戶權(quán)益，同時(shí)向財(cái)

務(wù)部提供質(zhì)押注銷憑證。

7、有下列情況之一的，公司限制出金：涉嫌重大違規(guī)，被期貨監(jiān)管部門、

交易所立案調(diào)查的；被司法部門依法凍結(jié)保證金的；與公司的經(jīng)濟(jì)糾紛未了結(jié)的;

《期權(quán)經(jīng)紀(jì)合同》規(guī)定的其他情形。

對(duì)限制出金客戶，結(jié)算部關(guān)閉銀期系統(tǒng)出金功能，合規(guī)審計(jì)部停辦手工出

金。合規(guī)審計(jì)部和結(jié)算部在接到有關(guān)部門明文通知時(shí)可先行辦理再向公司領(lǐng)導(dǎo)匯

報(bào)。

8、未辦理銀期轉(zhuǎn)賬的法人客戶入金管理的重點(diǎn)是資金到賬的確認(rèn)，核對(duì)

客戶付款賬戶與其所登記結(jié)算賬戶的一致性和對(duì)應(yīng)性，是否以同行劃轉(zhuǎn)的方式辦

理。

未辦理銀期轉(zhuǎn)賬的法人客戶出金管理的重點(diǎn)是向客戶確認(rèn)出金信息，出金

單上的資金調(diào)撥人筆跡、印鑒、身份證號(hào)碼等與預(yù)留的一致，出金后留存的保證

金風(fēng)險(xiǎn)可控，是否屬于限制出金客戶，核對(duì)客戶收款賬戶與其所登記結(jié)算賬戶的

一致性和對(duì)應(yīng)性，是否以同行劃轉(zhuǎn)的方式辦理。

2.4交易業(yè)務(wù)規(guī)程

2.4.1委托業(yè)務(wù)

1、明確委托的指令類型：

買賣類型包括買入開倉(cāng)/買入平倉(cāng)/賣出平倉(cāng)/賣出開倉(cāng)/備兌開倉(cāng)。在買入

平倉(cāng)時(shí)，可選擇“備兌優(yōu)先平倉(cāng)”選項(xiàng)。

（一）買賣類型

1、買入開倉(cāng)：按申報(bào)權(quán)利金金額計(jì)減可用保證金，足額才能申報(bào)。成交

后,計(jì)增權(quán)利倉(cāng)頭寸。

2、賣出平倉(cāng)：按申報(bào)數(shù)量?jī)鼋Y(jié)可賣權(quán)利倉(cāng)頭寸，如超過當(dāng)前可賣權(quán)利倉(cāng)

頭寸，則返回?zé)o效。成交后，按成交的權(quán)利金金額增加可用保證金。

3、賣出開倉(cāng)：按開倉(cāng)初始保證金計(jì)減可用保證金，足額才能申報(bào)。成交

后，計(jì)增義務(wù)倉(cāng)頭寸，按成交的權(quán)利金金額計(jì)增可用保證金,

4、買入平倉(cāng)：按申報(bào)數(shù)量?jī)鼋Y(jié)可平義務(wù)倉(cāng)頭寸，如超過當(dāng)前可平義務(wù)倉(cāng)

頭寸，則返回?zé)o效；并按中報(bào)的權(quán)利金金額計(jì)減可用保證金成交后，計(jì)減義務(wù)倉(cāng)

頭寸，返還保證金，即增加可用保證金。

5、備兌開倉(cāng)：投資者在擁有標(biāo)的證券（含當(dāng)日買入）的基礎(chǔ)上，賣出相

應(yīng)的認(rèn)購(gòu)期權(quán)（百分之百現(xiàn)券擔(dān)保，不需現(xiàn)金保證金），即通過備兌開倉(cāng)增加備

兌持倉(cāng)頭寸。

6、備兌平倉(cāng)：按申報(bào)數(shù)量?jī)鼋Y(jié)可平備兌持倉(cāng)頭寸，如超過當(dāng)前可平備兌

持倉(cāng)頭寸，則返回?zé)o效；并按申報(bào)的權(quán)利金金額計(jì)減可用保證金。成交后，計(jì)減

備兌持倉(cāng)頭寸，計(jì)增備兌開倉(cāng)（或解鎖）額度。

交易指令：限價(jià)指令、市價(jià)剩余轉(zhuǎn)限價(jià)指令、市價(jià)剩余撤消指令、FOK限

價(jià)申報(bào)指令、FOK市價(jià)申報(bào)指令。

（二）委托方式

1、普通限價(jià)委托：即客戶委托公司按其限定的價(jià)格買賣期權(quán)合約，公司

必須按限定的價(jià)格或低于限定的價(jià)格申報(bào)買入期權(quán)合約，按限定的價(jià)格或高于限

定的價(jià)格申報(bào)賣出期權(quán)合約。限價(jià)委托當(dāng)日有效，未成交部分可以撤銷。

2、市價(jià)剩余轉(zhuǎn)限價(jià)委托：即客戶委托公司按市場(chǎng)可執(zhí)行的最優(yōu)價(jià)格買賣

期權(quán)合約，未成交部分轉(zhuǎn)為限價(jià)委托。

3、市價(jià)剩余撤銷委托：即客戶委托公司按市場(chǎng)可執(zhí)行的最優(yōu)價(jià)格買賣期

權(quán)合約，未成交部分自動(dòng)撤銷。

4、限價(jià)立即全部成交否則自動(dòng)撤銷委托：即客戶委托公司按其限定的價(jià)

格買賣期權(quán)合約，所委托的數(shù)量如不能立即全部成交則自動(dòng)全部撤銷。

5、市價(jià)立即全部成交否則自動(dòng)撤銷委托：即客戶委托公司按市場(chǎng)可執(zhí)行

的最優(yōu)價(jià)格買賣期權(quán)合約，所委托的數(shù)量如不能立即全部成交則自動(dòng)全部撤銷。

2.明確期權(quán)交易的義務(wù)方保證金的收取原則及比例要求；

（一）保證金概述

在期權(quán)交易中，期權(quán)義務(wù)方需要承擔(dān)買入或賣出標(biāo)的資產(chǎn)的義務(wù)，因此必

須按照規(guī)則繳納一定數(shù)量的保證金，作為其履行期權(quán)合約義務(wù)的財(cái)力擔(dān)保。除備

兌開倉(cāng)保證金用合約標(biāo)的證券充抵外，在全真模擬交易初期，其他開倉(cāng)只能用現(xiàn)

金充當(dāng)保證金。

投資者在開倉(cāng)賣出期權(quán)時(shí)需繳納的保證金稱為初始保證金。投資者日終時(shí)

仍有未平倉(cāng)合約時(shí)需繳納的保證金稱為維持保證金。平倉(cāng)不需要繳納保證金。對(duì)

已開倉(cāng)合約進(jìn)行平倉(cāng)時(shí)，將返還保證金。

期權(quán)保證金的收取分級(jí)進(jìn)行，中國(guó)結(jié)算向結(jié)算參與人收取保證金，結(jié)算參

與人向客戶收取保證金，結(jié)算參與人向客戶收取的保證金不低于中國(guó)結(jié)算向結(jié)算

參與人收取的保證金。

備兌開倉(cāng)需要足額合約標(biāo)的進(jìn)行擔(dān)保。一張認(rèn)購(gòu)期權(quán)開倉(cāng)應(yīng)使用等于合約

單位的標(biāo)的證券做保證金。備兌開倉(cāng)時(shí)，上交所通過鎖定現(xiàn)貨證券賬戶中的合約

標(biāo)的做保證金，不再涉及現(xiàn)金保證金的凍結(jié)操作，平倉(cāng)時(shí)，解鎖己鎖定的合約標(biāo)

的。備兌開倉(cāng)由上交所進(jìn)行合約標(biāo)的的余額檢查，中國(guó)結(jié)算于日終對(duì)相應(yīng)證券進(jìn)

行交收鎖定。

（二）保證金收取

公司根據(jù)上交所保證金要求上浮一定比例向客戶收取保證金。

明確期權(quán)交易的交易費(fèi)用收取原則和費(fèi)用調(diào)整審批流程。

投資者進(jìn)行期權(quán)交易成交的，應(yīng)當(dāng)按規(guī)定向公司交納傭金。具體傭金收取

標(biāo)準(zhǔn)請(qǐng)按照公司規(guī)定執(zhí)行。

投資者申請(qǐng)傭金調(diào)整的，需向公司客戶經(jīng)理提出申請(qǐng)，經(jīng)部門負(fù)責(zé)人批準(zhǔn)

后方可執(zhí)行。

2.4.2行權(quán)委托

1、明確行權(quán)申報(bào)的時(shí)間、申報(bào)指令的要求及行權(quán)的方式、有效檢查；

（一）行權(quán)申報(bào)時(shí)間

1、行權(quán)日同最后交易日（E日）。

2、為方便投資者行權(quán)，行權(quán)申報(bào)時(shí)間較期權(quán)交易截止時(shí)間延長(zhǎng)30分鐘（增

加15：00-15：加時(shí)段）o

（二）行權(quán)流程

1、申報(bào)

（1）行權(quán)日行權(quán)時(shí)間內(nèi)均可提交行權(quán)委托，也可撤銷行權(quán)委托；

（2）可多次行權(quán)申報(bào)，行權(quán)數(shù)量累計(jì)計(jì)算；

（3）當(dāng)天買入證券當(dāng)天可以用于行權(quán)。

2、有效檢查

投資者提出行權(quán)申報(bào)后，公司對(duì)行權(quán)方行權(quán)申報(bào)記錄進(jìn)行前端檢查，檢查

通過后，有效行權(quán)申報(bào)參與行權(quán)指派。

3、行權(quán)指派與清算

（1）行權(quán)指派

E日日終，中國(guó)結(jié)算根據(jù)交易所行權(quán)申報(bào)記錄，按照“按比例分配”、“零

股按尾數(shù)大小分配”原則對(duì)有效行權(quán)申報(bào)與被行權(quán)方進(jìn)行行權(quán)配對(duì)，配對(duì)結(jié)果由

公司通知投資者。

（2）行權(quán)清算

公司在行權(quán)指派后對(duì)行權(quán)應(yīng)收資金進(jìn)行清算，形成投費(fèi)者E+1日應(yīng)收付的

行權(quán)資金凈額和證券凈額。

4、特殊情況下的行權(quán)結(jié)算

（1）合約停牌的行權(quán)清算

認(rèn)購(gòu)、

認(rèn)購(gòu)期權(quán)認(rèn)沽期權(quán)

E日認(rèn)沽期權(quán)E+1日

義務(wù)方義務(wù)方

的權(quán)利方

非全天停牌必須實(shí)物交割

正常交易

正常行權(quán)申有實(shí)物的必須必須準(zhǔn)備好資

或收盤前

報(bào)實(shí)物交割，否金

未停牌全天停牌

則進(jìn)行現(xiàn)金交

割

非全天停牌必須實(shí)物交割

對(duì)于已行權(quán)的

權(quán)利方，義務(wù)

對(duì)行權(quán)的，有

方必須準(zhǔn)備好

實(shí)物的進(jìn)行實(shí)

盤中停牌正常行權(quán)申資金；對(duì)于未

物交割，否則

至收盤報(bào)行權(quán)的權(quán)利

全天停牌進(jìn)行現(xiàn)金交

方，若實(shí)值，

割。

義務(wù)方與其進(jìn)

對(duì)于未行權(quán)的行現(xiàn)金交割。

權(quán)利方，若實(shí)

值，義務(wù)方與

其進(jìn)行現(xiàn)金交

割。

若行權(quán)日正常

若交割日非全

交易或收盤前

天停牌，必須

未停牌，則交

實(shí)物交割。對(duì)

割日義務(wù)方必

于未行權(quán)的權(quán)

須準(zhǔn)備好資

利方，若實(shí)值，

金。

義務(wù)方與其進(jìn)

以E+1日

行現(xiàn)金交割。若行權(quán)日全天

作為行權(quán)

當(dāng)日不進(jìn)行若E+1日復(fù)停牌或盤中停

全天停牌日，E+2日若交割日全天

行權(quán)申報(bào)牌牌至收盤，對(duì)

作為交割停牌，有實(shí)物

于己行權(quán)的權(quán)

日的必須實(shí)物交

利方，義務(wù)方

害h否則現(xiàn)金

必須準(zhǔn)備好資

交割。對(duì)于未

金；對(duì)于未行

行權(quán)的權(quán)利

權(quán)的權(quán)利方，

方，若實(shí)值，

若實(shí)值，義務(wù)

義務(wù)方與其進(jìn)

方與其進(jìn)行現(xiàn)

行現(xiàn)金交割。

金交割。

（2）合約提前終止的行權(quán)清算

當(dāng)合約標(biāo)的發(fā)生摘牌或退市，合約標(biāo)的對(duì)應(yīng)的所有期權(quán)合約自動(dòng)終止，未

到期合約則視為提前到期。中國(guó)結(jié)算按照上交所公布的結(jié)算價(jià)格在合約終止日對(duì)

實(shí)值期權(quán)進(jìn)行清算并在下一交易日完成相關(guān)資金的交收。

2、自動(dòng)行權(quán)約定的觸發(fā)條件及行權(quán)方式；

公司應(yīng)為投資者提供自幼行權(quán)服務(wù)，應(yīng)當(dāng)在經(jīng)紀(jì)合同中簽訂代理行權(quán)約定,

就自動(dòng)行權(quán)的觸發(fā)條件、行權(quán)數(shù)量等事項(xiàng)以及各自權(quán)利義務(wù)作出詳細(xì)規(guī)定，并由

客戶書面簽署確認(rèn)。

自動(dòng)行權(quán)觸發(fā)的條件為，在到期日，客戶持有的未平倉(cāng)期權(quán)合約為實(shí)值期

權(quán)，且每張期權(quán)合約扣除行權(quán)手續(xù)費(fèi)后盈利大于0,對(duì)于平值、虛值以及扣除手

續(xù)費(fèi)后沒有盈利的實(shí)值未平倉(cāng)期權(quán)合約不予自動(dòng)行權(quán)。公司可根據(jù)與客戶簽訂的

經(jīng)紀(jì)合同中的代理行權(quán)約定為代客戶自動(dòng)行權(quán)，行權(quán)盈利歸客戶所有。

3、行權(quán)委托的交易費(fèi)用收取原則和費(fèi)用調(diào)整審批流程。

期權(quán)合約交易的結(jié)算、行權(quán)費(fèi)用以及其他相關(guān)過戶稅費(fèi)，按照中國(guó)結(jié)算規(guī)

定的標(biāo)準(zhǔn)收取。

行權(quán)委托的交易費(fèi)用由公司代中國(guó)結(jié)算收取，公司不再另外收取費(fèi)用。費(fèi)

用調(diào)整由中國(guó)結(jié)算規(guī)定。

2.4.3交割業(yè)務(wù)

1、資金與證券均足額的交割；

E+1日日終，如果行權(quán)資金凈應(yīng)付方資金足額，證券凈應(yīng)付方證券足額（認(rèn)

購(gòu)期權(quán)被行權(quán)方當(dāng)天買入證券可用于當(dāng)天行權(quán)交割），中國(guó)結(jié)算根據(jù)當(dāng)日清算結(jié)

果完成與各結(jié)算參與人的證券交收，并代為辦理結(jié)算參與人證券交收賬戶與其名

下投資者證券賬戶間的證券劃付，并完成相應(yīng)資金交收。

2、資金或證券不足的進(jìn)入交收違約處理；E+1日，如投資者出現(xiàn)行權(quán)資金

或證券不足無法完成行權(quán)交收，則進(jìn)入行權(quán)違約處置，處置流程參照期貨公司規(guī)

定執(zhí)行。

其他規(guī)定

1、交易時(shí)間

期權(quán)合約的交易時(shí)間為每個(gè)交易日9:15至9:25、9:30至11:30、13：

00至15:00o其中，9:15至9:25為開盤集合競(jìng)價(jià)時(shí)間，且在9:22