2021年電力主設(shè)備管理行業(yè)研究分析報(bào)告

1、2021年電力主設(shè)備管理行業(yè)研究分析報(bào)告 名詞解釋名詞解釋-07中國電力主設(shè)備管理定義-08中國電力主設(shè)備管理行業(yè)基礎(chǔ)技術(shù)概述-09中國電力主設(shè)備管理行業(yè)歷程-10中國電力主設(shè)備管理行業(yè)現(xiàn)狀及特點(diǎn)-11中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析-12中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游分析-13中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游分析-14中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈下游分析-15中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模-16中國電力主設(shè)備管理行業(yè)競爭格局-17中國電力主設(shè)備管理行業(yè)驅(qū)動(dòng)因素-18中國電力主設(shè)備管理行業(yè)痛點(diǎn)分析-19中國電力主設(shè)備管理行業(yè)政策分析-20中國電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展趨勢-采用電力巡檢機(jī)器人-2

2、1中國電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展趨勢-“無人機(jī)+AI智能分析系統(tǒng)”-22中國電力主設(shè)備管理行業(yè)企業(yè)推薦賽康智能-23目錄（目錄（1 1/ /2 2）目錄（目錄（2 2/ /2 2）許繼電氣-25欣影科技-27專家觀點(diǎn)-29名詞解釋名詞解釋 S SA AW W：（Surface Acoustic Wave）表面聲波技術(shù)，是一種應(yīng)用于環(huán)境監(jiān)測的技術(shù)，可測定物體的壓力和溫度。 X X射線：射線：是無損檢測的5種常規(guī)監(jiān)測方法之一，在工業(yè)上得到廣泛應(yīng)用，X射線檢測設(shè)備可實(shí)時(shí)成像，具備高檢測效率。 G GI IS S：（Gas Insulated Switch）氣體隔離開關(guān)，是一種利用氣體絕緣開關(guān)設(shè)備，可用于

3、隔離電源、倒閘操作、連通和切斷電流電路的設(shè)備。 EMS：（Energy Management System）電網(wǎng)自動(dòng)化能量管理系統(tǒng)，是一種利用采集數(shù)據(jù)、計(jì)算模擬等技術(shù)的能量管理系統(tǒng)。中國電力主設(shè)備管理定義中國電力主設(shè)備管理定義電力主設(shè)備管理通過電學(xué)、光學(xué)、聲學(xué)、化學(xué)等方式為發(fā)電、輸電以及配電等環(huán)節(jié)的電力設(shè)備提供檢測與運(yùn)維服務(wù)電力主設(shè)備基礎(chǔ)檢測技術(shù)電力主設(shè)備基礎(chǔ)檢測技術(shù)電力主設(shè)備管理是為涵蓋發(fā)電、輸電、變電等環(huán)節(jié)的電力設(shè)備提供檢測、運(yùn)維的產(chǎn)品或者服務(wù)，其目的是使電力設(shè)備達(dá)到安全與穩(wěn)定的運(yùn)行環(huán)境，按設(shè)備檢測類型分類可分為對電力一次設(shè)備的狀態(tài)檢測與對電力計(jì)量設(shè)備的狀態(tài)檢測。電力設(shè)備在運(yùn)行與使用過程中

4、會(huì)出現(xiàn)磨損、腐蝕以及可靠性降低等問題，可導(dǎo)致技術(shù)性劣化與事故等情況，因而需對電力設(shè)備的電氣、機(jī)械等狀態(tài)進(jìn)行檢測與監(jiān)測，作業(yè)人員從而能獲取其運(yùn)行狀況、安全情況與運(yùn)行直流等信息，在可能出現(xiàn)設(shè)備運(yùn)行故障前進(jìn)行維護(hù)與檢修，來保障電力設(shè)備的安全性與穩(wěn)定性。其中檢測方法涉及電學(xué)、光學(xué)、聲學(xué)以及化學(xué)等領(lǐng)域以及脈沖電流、超聲波等技術(shù)。電力主設(shè)備管理定義電力主設(shè)備管理定義電力一次設(shè)備狀態(tài)檢測電力計(jì)量設(shè)備狀態(tài)檢測開關(guān)柜變壓器電纜GIS輸電線路接地裝置電能表互感器運(yùn)維技術(shù)運(yùn)維技術(shù)電學(xué)檢測光學(xué)檢測聲學(xué)檢測化學(xué)檢測電學(xué)檢測脈沖電流、超高頻、電信號注入紅外光、紫外光超聲波、振動(dòng)聲學(xué)指紋氣體化學(xué)特征測量異頻低壓外推、在線異

5、頻導(dǎo)納測量代表性設(shè)備代表性設(shè)備檢測方法檢測方法技術(shù)類別技術(shù)類別按設(shè)備類型分類電力主設(shè)備電力主設(shè)備設(shè)備種類設(shè)備種類直接用于生產(chǎn)與使用電能的設(shè)備用于計(jì)算電能的電力設(shè)備來源：中信證券研究部電力主設(shè)備管理基礎(chǔ)技術(shù)包括油色譜、局部放電、無源無線溫度等檢測技術(shù)，分別適用于石油化工、電纜以及變電輸電站等場景中國電力主設(shè)備管理行業(yè)基礎(chǔ)技術(shù)概述中國電力主設(shè)備管理行業(yè)基礎(chǔ)技術(shù)概述中國電力主設(shè)備基礎(chǔ)技術(shù)主要包括油色譜在線監(jiān)測、局部放電在線監(jiān)測、無源無線溫度檢測等。油色譜在線監(jiān)測技術(shù)油色譜在線監(jiān)測技術(shù)是采用集控制、測量分析與一體的精密設(shè)備，對變壓器等油浸電力設(shè)備進(jìn)行在線檢測，可及時(shí)準(zhǔn)確檢測出絕緣油中溶解的故障特征氣體

6、濃度及變化趨勢。此技術(shù)具備靈敏性、快捷性與準(zhǔn)確性，是應(yīng)用于石油化工企業(yè)主流分析方式。局部放電在線監(jiān)測技術(shù)局部放電在線監(jiān)測技術(shù)是通過電力設(shè)備內(nèi)部和周圍空間產(chǎn)生一系列的光、電氣和機(jī)械振動(dòng)等物理現(xiàn)象和化學(xué)變化來為檢測電力設(shè)備內(nèi)部絕緣狀態(tài)提供檢測信號的技術(shù)。無源無線溫度檢測無源無線溫度檢測具備完全無源（不需要電池）、無線讀取的優(yōu)點(diǎn)，可解決電力設(shè)備測溫要求絕緣等級高、耐高溫等問題。油色譜在線監(jiān)測技術(shù)油色譜在線監(jiān)測技術(shù)電力主設(shè)備管理基礎(chǔ)技術(shù)示意圖電力主設(shè)備管理基礎(chǔ)技術(shù)示意圖微處理器微處理器油液冷卻油液冷卻氣體萃取氣體萃取線路清洗線路清洗溫度調(diào)控溫度調(diào)控?cái)?shù)據(jù)分析數(shù)據(jù)分析故障診斷故障診斷在線監(jiān)測在線監(jiān)測調(diào)控傳

7、達(dá)氣體萃取后分析并溶解氣體氣體進(jìn)入定量管以及色譜柱信號進(jìn)行數(shù)據(jù)分析，完成監(jiān)測變壓器油液接入氣體采集箱局部放電在線監(jiān)測技術(shù)局部放電在線監(jiān)測技術(shù)局部放電檢測主要應(yīng)用為電纜GIS終端，其中局部放電方式包括：超聲波監(jiān)測法氣相色譜法光測監(jiān)測法化學(xué)法脈沖電流法（最廣泛）射屏監(jiān)測法超聲定位法超聲定位法電電- -聲聯(lián)合定位法聲聯(lián)合定位法電氣定位法電氣定位法局部放電需采用定位技術(shù)，其中定位方法包括：無源無線溫度檢測技術(shù)無源無線溫度檢測技術(shù)無源無線溫度檢測技術(shù)主要適用于變電站與配電站的高低壓開關(guān)變電站控制終端溫度傳感器溫度采集器中繼器交互界面光伏電池板移動(dòng)終端蓄電池中國電力主設(shè)備管理行業(yè)歷程中國電力主設(shè)備管理行業(yè)

8、歷程受益于人工智能和互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，電力主設(shè)備管理技術(shù)從過去功能單一、靈活性差的檢測技術(shù)發(fā)展至如今高效、安全、便捷靈活的檢測技術(shù)隨著中國對電網(wǎng)、新能源的投入建設(shè)以及電動(dòng)汽車產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，促使電力主設(shè)備行業(yè)的檢測技術(shù)不斷進(jìn)行升級迭代，其經(jīng)歷了初期發(fā)展階段、微機(jī)化階段、數(shù)字化/網(wǎng)絡(luò)化階段以及智能化階段。來源：中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)初期發(fā)展階段初期發(fā)展階段中國電力主設(shè)備管理歷史進(jìn)程中國電力主設(shè)備管理歷史進(jìn)程電氣性能檢測技術(shù)物理模擬檢測技術(shù)安全環(huán)境檢測技術(shù)微機(jī)化階段微機(jī)化階段數(shù)字化、網(wǎng)絡(luò)化階段數(shù)字化、網(wǎng)絡(luò)化階段智能化階段智能化階段電氣性能檢測技術(shù)物理模擬檢測技術(shù)安全環(huán)境檢測技術(shù)電磁兼容檢測技術(shù)此基礎(chǔ)上增加電磁

9、兼容技術(shù)此基礎(chǔ)上增加通信規(guī)約技術(shù)電氣性能檢測技術(shù)物理模擬檢測技術(shù)安全環(huán)境檢測技術(shù)電磁兼容檢測技術(shù)通信規(guī)約檢測技術(shù)引入智能化技術(shù)軟件測試技術(shù)機(jī)器人檢測技術(shù)電力物聯(lián)網(wǎng)檢測能源互聯(lián)網(wǎng)檢測二十世紀(jì)四十年代二十世紀(jì)四十年代- -二十世紀(jì)八十年代二十世紀(jì)八十年代二十世紀(jì)八十年代二十世紀(jì)八十年代- -二十世紀(jì)九十年代二十世紀(jì)九十年代二十一世紀(jì)初至今二十一世紀(jì)初至今在此階段的電力檢測設(shè)備的結(jié)構(gòu)與原理簡單、功能單一、靈活性差，其中物理模擬檢測技術(shù)占地面積大、建設(shè)周期長、可擴(kuò)展性與兼容性較低，需花費(fèi)大量時(shí)間與人力。隨著微機(jī)化技術(shù)的發(fā)展，此階段的電力檢測設(shè)備具備動(dòng)作準(zhǔn)確率高、可靠性高、維護(hù)調(diào)試方便以及靈活性大等特點(diǎn)

10、，2000年國家發(fā)布繼電器及裝置基本試驗(yàn)方法，電磁兼容檢測項(xiàng)目得到廣泛應(yīng)用。隨著二十一世紀(jì)到來，電力系統(tǒng)進(jìn)入數(shù)字化、網(wǎng)絡(luò)化階段。2008年中國制定的繼電保護(hù)和安全自動(dòng)裝置基本試驗(yàn)方法將通信規(guī)約納入繼電保護(hù)設(shè)備檢測中，通信規(guī)約檢測技術(shù)逐漸標(biāo)準(zhǔn)化、常態(tài)化。通過人工智能、“互聯(lián)網(wǎng)+”與電力相結(jié)合，電力系統(tǒng)引入巡檢機(jī)器人、電力互聯(lián)網(wǎng)、能源互聯(lián)網(wǎng)等新興技術(shù)，實(shí)現(xiàn)全面感知、信息高效處理以及應(yīng)用便捷靈活的電力主設(shè)備檢測技術(shù)。技技術(shù)術(shù)更更新新歷歷程程中國電力主設(shè)備管理行業(yè)現(xiàn)狀及特點(diǎn)中國電力主設(shè)備管理行業(yè)現(xiàn)狀及特點(diǎn)中國電力主設(shè)備管理行業(yè)處于高速發(fā)展階段，其發(fā)展速度在檢測行業(yè)內(nèi)最快，且具備周期性與區(qū)域性等特點(diǎn)中國

11、電力設(shè)備檢修模式正經(jīng)歷從傳統(tǒng)的周期性檢修轉(zhuǎn)向更智能化、先進(jìn)化的狀態(tài)檢修過渡階段，各類電力檢測、監(jiān)測設(shè)備在各類企業(yè)的配置率也處于上升階段以及電力檢測行業(yè)集中度以及2016-2018年市場規(guī)模的年復(fù)合增長率在中國所有檢測細(xì)分領(lǐng)域中排名第一，因此中國主設(shè)備管理行業(yè)處于高速發(fā)展階段。電力主設(shè)備管理行業(yè)特點(diǎn)電力主設(shè)備管理行業(yè)特點(diǎn)周期性周期性區(qū)域性區(qū)域性季節(jié)性季節(jié)性基于電力主設(shè)備管理的對象為各類電力設(shè)備，而電力設(shè)備的銷售依賴中國經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況與固定資產(chǎn)投資規(guī)模，且行業(yè)下游電力設(shè)備制造企業(yè)同樣與宏觀經(jīng)濟(jì)高度相關(guān)，因此電力設(shè)備行業(yè)周期性與主設(shè)備管理行業(yè)呈現(xiàn)正相關(guān)關(guān)系，即電力檢測業(yè)務(wù)基于國民經(jīng)濟(jì)狀態(tài)存在周期性。受

12、制于用電范圍、運(yùn)輸距離等因素，除去少量具備較大影響力的國家級和行業(yè)級電力檢測中心外，超50%的電力檢測機(jī)構(gòu)及企業(yè)（以中小型民營企業(yè)為主）在省份或一級區(qū)域或電力設(shè)備資源多的地方開展業(yè)務(wù)，即電力主設(shè)備行業(yè)具備區(qū)域性。來源：中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)、廣發(fā)證券發(fā)展研究中心電力主設(shè)備管理行業(yè)的核心業(yè)務(wù)為電力系統(tǒng)二次設(shè)備檢測電力主設(shè)備管理行業(yè)的核心業(yè)務(wù)為電力系統(tǒng)二次設(shè)備檢測，即對電力系統(tǒng)一次設(shè)備進(jìn)行測量、控制、調(diào)節(jié)以及保護(hù)。因檢測業(yè)務(wù)量受電力設(shè)備終端用戶采購需求、企業(yè)研發(fā)需求以及電力設(shè)備標(biāo)準(zhǔn)更新等多個(gè)因素影響，電力主設(shè)備管理業(yè)務(wù)需求的季節(jié)性分布較弱。0%10%20%30%40%50%60%-5%0%5%10%15%

13、20%25%30%35%市市場場集集中中度度20162016- -20182018年年C CA AG GR R紡織紡織計(jì)量計(jì)量食品食品電子電子機(jī)械機(jī)械電力電力中國檢測市場各細(xì)分行業(yè)集中度與增速，中國檢測市場各細(xì)分行業(yè)集中度與增速，20162016- -20182018年年電力檢測行業(yè)電力檢測行業(yè) 市場高度集中 行業(yè)快速增長中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游為檢測設(shè)備、耗材與技術(shù)提供商，中游為提供電力設(shè)備運(yùn)維服務(wù)的企業(yè)，下游為終端用戶，其中中游議價(jià)能力最強(qiáng)中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游中游下游檢測設(shè)備檢測

14、設(shè)備技術(shù)支持技術(shù)支持電力設(shè)備運(yùn)維電力設(shè)備運(yùn)維中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游參與者為各類檢測設(shè)備、檢測耗材的生產(chǎn)廠商，中游參與者為電力設(shè)備檢修、運(yùn)維服務(wù)及產(chǎn)品的提供商，下游為電力設(shè)備制造業(yè)以及電力設(shè)備使用企業(yè)。來源：北極星電力網(wǎng) 電力設(shè)備運(yùn)維領(lǐng)域?qū)儆诟叨思夹g(shù)密集型檢測領(lǐng)域，對檢測人員的經(jīng)驗(yàn)及技術(shù)水平要求較高 基于檢測機(jī)構(gòu)以及企業(yè)相對集中，電力主設(shè)備管理行業(yè)中游市場議價(jià)能力較高 電力檢測設(shè)備生產(chǎn)廠商國產(chǎn)化率超50% 截至2019年，中國檢驗(yàn)檢測儀器設(shè)備數(shù)量達(dá)711萬臺，其中2013-2019年CAGR為13.8% 基于檢測設(shè)備為通用產(chǎn)品，上游議價(jià)能力較弱 溫度傳感器、電壓表的價(jià)格百元-萬元不等

15、紅外熱像儀2018-2020年市場規(guī)模從80億元增長至101億元，CAGR為12.4% 此類企業(yè)以提供電力運(yùn)維技術(shù)為主，其中電科院為中國唯一可同時(shí)從事高低壓電器檢測業(yè)務(wù)的獨(dú)立第三方機(jī)構(gòu) 電力主設(shè)備管理行業(yè)下游主要客戶為國網(wǎng)與南網(wǎng)，兩家公司占輸電線路94%市場份額電力設(shè)備使用企業(yè)電力設(shè)備使用企業(yè) 國電南瑞和東方電子兩家公司合計(jì)產(chǎn)品線超20種，其電力檢測業(yè)務(wù)毛利率在30%-50% 電力主設(shè)備管理行業(yè)中游業(yè)務(wù)毛利潤高達(dá)50%-60% 紅相股份與賽康智能為電力設(shè)備運(yùn)維領(lǐng)域最早參與者，其中賽康智能截止2021年已深耕行業(yè)17年電力設(shè)備制造企業(yè)電力設(shè)備制造企業(yè) 截至2019年，中國電力設(shè)備制造行業(yè)市場規(guī)模

16、已超5,000億元，行業(yè)利潤總額超340億元電力主設(shè)備管理行業(yè)下游終端用戶主要分為電力設(shè)備使用企業(yè)與電力設(shè)備制造企業(yè)，其中電力設(shè)備使用企業(yè)包括輸變電、配用電、鐵路運(yùn)輸以及石油石化等各類應(yīng)用場景紅外熱像儀紅外熱像儀電能表電能表電力檢測設(shè)備廠商電力檢測設(shè)備廠商 電科院2019年實(shí)現(xiàn)營收8.1億元，為此領(lǐng)域龍頭機(jī)構(gòu)光伏發(fā)電光伏發(fā)電風(fēng)力發(fā)電風(fēng)力發(fā)電第一方檢測機(jī)構(gòu)第一方檢測機(jī)構(gòu)第二方檢測機(jī)構(gòu)第二方檢測機(jī)構(gòu)第三方檢測機(jī)構(gòu)第三方檢測機(jī)構(gòu)中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游分析中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游分析上游核心零部件為紅外熱像儀與測量表計(jì)，其中上游企業(yè)生產(chǎn)的電力檢測、監(jiān)測設(shè)備與零部件通用率為80%以上，

17、門檻較低，因此對中游議價(jià)權(quán)較低中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的上游參與者主要包括檢測設(shè)備提供商以及技術(shù)支持機(jī)構(gòu)，其中核心上游零部件包括紅外熱像儀、測量表計(jì)（電壓表、電能表），分別提供紅外熱像儀技術(shù)產(chǎn)品和電能表檢測技術(shù)產(chǎn)品。上游企業(yè)生產(chǎn)的電力檢測、監(jiān)測設(shè)備與零部件為通用產(chǎn)品，適用于超80%電力狀態(tài)管理設(shè)備，門檻較低，因此上游議價(jià)權(quán)較低。紅外熱像儀紅外熱像儀紅外熱像技術(shù)將電力設(shè)備中的溫度信息（高于絕對零度（-273C）的物體會(huì)發(fā)出紅外輻射）有效識別并加以利用，且利用電子裝置將物體表面溫度分布轉(zhuǎn)換成人眼可見的圖像，可有效地對電力設(shè)備的溫度以及運(yùn)行狀態(tài)進(jìn)行檢測、監(jiān)測。電力設(shè)備電力設(shè)備紅外熱像檢測儀技術(shù)原

18、理紅外熱像檢測儀技術(shù)原理光學(xué)系統(tǒng)光學(xué)系統(tǒng)探測器探測器圖像處理圖像處理紅外熱像圖紅外熱像圖紅外輻射光信號電信號數(shù)字圖像信號紅外探測器為紅外熱像儀核心器件，其成本占紅外熱像儀60%，2008年前被美國、法國、日本等國家壟斷，截至2015年中國企業(yè)可自主生產(chǎn)紅外探測器，機(jī)芯等關(guān)鍵零部件。30.0%毛利率 紅外熱像儀整機(jī)毛利率達(dá)30% 紅外熱像儀在電力設(shè)備檢測領(lǐng)域占比達(dá)40%紅外熱像儀紅外熱像儀制冷型制冷型非制冷型非制冷型 靈敏度高，探測距離較遠(yuǎn)，售價(jià)約數(shù)百元至數(shù)百萬元 成本低，體積小，售價(jià)約數(shù)百元至數(shù)萬元代表企業(yè)代表企業(yè)電能表電能表電能表檢測技術(shù)專用于測量、記錄與顯示電路消耗電能的儀表期限，可協(xié)助企

19、業(yè)或機(jī)構(gòu)進(jìn)行用電分析、電力檢測以及電能管控。基于設(shè)備廉價(jià)、操作簡便等優(yōu)點(diǎn)，成為在電力主設(shè)備管理領(lǐng)域中廣泛應(yīng)用。從成本結(jié)構(gòu)來看，電能表廠商成本結(jié)構(gòu)由銷售成本、研發(fā)成本、制造成本以及原材料采購成本構(gòu)成。由于中國電能表設(shè)備零部件產(chǎn)能不足，原料采購成本最高，達(dá)80%。銷售成本與研發(fā)成本最低，為5%。其中，原材料成本最高的是集成電路，為50%。80%10%原材料采購成本5%5%生產(chǎn)制造成本銷售成本研發(fā)運(yùn)營成本20192019年電能表廠商成本結(jié)構(gòu)年電能表廠商成本結(jié)構(gòu)50%7.50%7.50%7.50%7.50%20%集成電路繼電器變壓器阻容印制板其他元件20192019年電能表原材料成本結(jié)構(gòu)年電能表原材料

20、成本結(jié)構(gòu)代表企業(yè)代表企業(yè)由于電能表銷售渠道為招投標(biāo)模式，導(dǎo)致行業(yè)集中度整體偏低，據(jù)頭豹研究院預(yù)測此類代表性企業(yè)所處行業(yè)的市場規(guī)模在2021年將達(dá)219億元。中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游分析中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游分析產(chǎn)業(yè)鏈中游領(lǐng)域核心企業(yè)為紅相股份、電科院與開普檢測，其中中游企業(yè)的電力主設(shè)備管理業(yè)務(wù)平均毛利率高達(dá)50%產(chǎn)業(yè)鏈中游概覽產(chǎn)業(yè)鏈中游概覽中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的中游參與者主要聚焦于電氣性能及安全、電磁兼容、通信規(guī)約、動(dòng)態(tài)模擬以及正在興起的網(wǎng)絡(luò)信息安全、可靠性等性能檢驗(yàn)，屬于高端技術(shù)密集型檢測領(lǐng)域，因此對檢測人員的經(jīng)驗(yàn)及技術(shù)水平要求較高。中游領(lǐng)域內(nèi)的企業(yè)有電科院、開普檢

21、測、紅相股份以及國網(wǎng)電科院實(shí)驗(yàn)驗(yàn)證中心等，檢測機(jī)構(gòu)相對集中，市場議價(jià)能力強(qiáng)，其中中游企業(yè)平均電力主設(shè)備管理業(yè)務(wù)毛利率高達(dá)50%。根據(jù)其業(yè)務(wù)、技術(shù)等性質(zhì)，中游領(lǐng)域企業(yè)可分為三類。來源：各公司2019年報(bào)此類企業(yè)為電力設(shè)備制造企業(yè)內(nèi)部實(shí)驗(yàn)室，是第一方檢測機(jī)構(gòu)，為電力設(shè)備制造企業(yè)內(nèi)部提供質(zhì)量檢測，其電力檢測業(yè)務(wù)毛利率在30%-50%區(qū)間。此類企業(yè)為第二方檢測機(jī)構(gòu)，是電網(wǎng)企業(yè)、發(fā)電企業(yè)下屬的檢測認(rèn)證中心，為電力企業(yè)內(nèi)部提供檢測服務(wù)，其電力檢測業(yè)務(wù)毛利率在45%-60%范圍內(nèi)。此類企業(yè)獨(dú)立于任何電力設(shè)備生產(chǎn)制造商以及使用方，向社會(huì)提供獨(dú)立的第三方檢測產(chǎn)品及服務(wù)。其電力檢測業(yè)務(wù)毛利率在45%-55%范圍內(nèi)

22、。南瑞集團(tuán)、東方電子等電科院、國網(wǎng)、南網(wǎng)等紅相股份、開普檢測等產(chǎn)業(yè)鏈中游核心企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游核心企業(yè)從2019年電力設(shè)備運(yùn)維與檢測業(yè)務(wù)營收來看，電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游第一梯隊(duì)的企業(yè)依次為紅相股份、電科院與開普檢測，其中，紅相股份為中游領(lǐng)域龍頭企業(yè)，其2019年電力主設(shè)備管理業(yè)務(wù)營收達(dá)8.4億元，同比增長25.4%。從業(yè)務(wù)占比來看，電科院的電力設(shè)備檢測業(yè)務(wù)占比最高，達(dá)93.4%，為產(chǎn)業(yè)鏈中游領(lǐng)域內(nèi)電力檢測業(yè)務(wù)占比最高的企業(yè)。8.47.51.662.8%93.4%80.7%0246810紅相股份電科院開普檢測營收占全營收比重20192019年電力主設(shè)備管理行業(yè)中游核心企業(yè)營收及電力主設(shè)備占比年

23、電力主設(shè)備管理行業(yè)中游核心企業(yè)營收及電力主設(shè)備占比億元中游企中游企業(yè)潛在業(yè)潛在風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)兩大電網(wǎng)公司作為中游企業(yè)主要下游客戶，其發(fā)展戰(zhàn)略和投資規(guī)劃會(huì)影響中游企業(yè)盈利能力中游企業(yè)市場需求易受中國宏觀經(jīng)濟(jì)和電器制造設(shè)備業(yè)影響，可能面臨市場容量萎縮風(fēng)險(xiǎn)中游領(lǐng)域企業(yè)易受客戶結(jié)算慣例影響，收款周期較長，存在資金流動(dòng)性與資金利用率風(fēng)險(xiǎn)電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游主要參與者電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游主要參與者中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈下游分析中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈下游分析電力主設(shè)備管理產(chǎn)業(yè)鏈下游客戶為國網(wǎng)、南網(wǎng)等電力設(shè)備使用企業(yè)，基于環(huán)保發(fā)電的增長趨勢，生產(chǎn)風(fēng)力及光伏發(fā)電設(shè)備的企業(yè)亦為下游主要客戶來

24、源：中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)、方正證券20192019年國家電網(wǎng)與南方電網(wǎng)輸電線路覆蓋面積年國家電網(wǎng)與南方電網(wǎng)輸電線路覆蓋面積電力設(shè)備使用企業(yè)電力設(shè)備使用企業(yè)中國電力主設(shè)備管理行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的下游終端用戶主要分為電力設(shè)備使用企業(yè)與電力設(shè)備制造企業(yè)，其中電力設(shè)備使用企業(yè)包括輸變電、配用電、鐵路運(yùn)輸以及石油石化等各類應(yīng)用場景，產(chǎn)業(yè)下游電力設(shè)備使用企業(yè)領(lǐng)域內(nèi)主要客戶為國家電網(wǎng)與南方電網(wǎng)。截至2019年，兩家企業(yè)占中國總體輸電線路93.6%的市場份額，且從輸電線路覆蓋面積來看，兩家公司占達(dá)96%。因此產(chǎn)業(yè)鏈下游電力設(shè)備使用領(lǐng)域內(nèi)最大客戶為國網(wǎng)、南網(wǎng)。電力設(shè)備制造企業(yè)電力設(shè)備制造企業(yè)國家電網(wǎng)電力設(shè)備招標(biāo) 量 從 20

25、17 年 的4,559 萬 臺 增 長 至2019年的7,652萬臺，CAGR為30%，且國網(wǎng)在全社會(huì)用電量占比最大，為63%，其在下游領(lǐng)域內(nèi)的議價(jià)能力較強(qiáng)。4,5595,6517,652-29%24%35.4%-40%-20%0%20%40%02,0004,0006,0008,00010,000201720182019招標(biāo)量增長率萬臺20192019年國家電網(wǎng)電力設(shè)備招標(biāo)量年國家電網(wǎng)電力設(shè)備招標(biāo)量電力設(shè)備制造企業(yè)亦是電力主設(shè)備管理行業(yè)下游終端用戶。隨著2016-2019年中國環(huán)保政策的頒布，中國風(fēng)力及光伏發(fā)電裝機(jī)量迎來增長趨勢，生產(chǎn)環(huán)保類能源發(fā)電設(shè)備的企業(yè)有望成為電力主設(shè)備管理產(chǎn)業(yè)鏈下游的核

26、心客戶，如金風(fēng)科技等。169188210233781311752040501001502002502016201720182019風(fēng)力光伏gw中國風(fēng)力及光伏發(fā)電裝機(jī)容量，中國風(fēng)力及光伏發(fā)電裝機(jī)容量，2016-20192016-2019年年8,0145,1383,6111,599 1,30802,0004,0006,0008,00010,000金風(fēng)科技遠(yuǎn)景能源明陽智能運(yùn)達(dá)股份東方電氣mw20192019年中國環(huán)保能源發(fā)電設(shè)備企業(yè)新增裝機(jī)量排行年中國環(huán)保能源發(fā)電設(shè)備企業(yè)新增裝機(jī)量排行中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)?；诶谜摺㈦娏υO(shè)備需求增長以及AI技術(shù)應(yīng)用加深等因素

27、，中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模將于2025年超50億元中國電力主設(shè)備行業(yè)具備監(jiān)測、檢測技術(shù)手段廣、測量設(shè)備種類多等特征，其中涵蓋電力行業(yè)各個(gè)環(huán)節(jié)的電力設(shè)備，包括發(fā)電、輸電、配電、送電等用電設(shè)備。根據(jù)不同種類的電力設(shè)備以及管理技術(shù)，對于不同的電力主設(shè)備管理方式的未來增長或下降趨勢判斷也不同，因而該行業(yè)的市場規(guī)模難以計(jì)算，此報(bào)告將根據(jù)歷史數(shù)據(jù)以及未來驅(qū)動(dòng)因素對整個(gè)電力主設(shè)備管理行業(yè)交易量總和作出分析，并僅對中性預(yù)估情況下的中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模加以分析。中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模連續(xù)5年保持穩(wěn)定增長，從2016年的24.1億元增長至2020年的28.7億元，復(fù)合年均增長率為4.5%。

28、來源：國家能源局中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模（按交易量統(tǒng)計(jì)），中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模（按交易量統(tǒng)計(jì)），20162016- -20252025年預(yù)測年預(yù)測24.125.727.228.628.734.337.341.347.456.70102030405060201620172018201920202021E2022E2023E2024E2025E億元電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模C CA AG GR R2016-2020年預(yù)測4.5%2020-2025年預(yù)測14.6%根據(jù)頭豹研究院中性預(yù)測，2022-2025年電力主設(shè)備行業(yè)在發(fā)電端電力設(shè)備的檢測、運(yùn)維以及檢修等

29、方面迎來增長，將帶動(dòng)整個(gè)行業(yè)在未來5年的市場規(guī)模增長。預(yù)計(jì)中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模有望于在預(yù)計(jì)中國電力主設(shè)備管理行業(yè)市場規(guī)模有望于在20252025年達(dá)年達(dá)5656. .7 7億元，主要原因有：億元，主要原因有：1. 中國對于電力設(shè)備運(yùn)行效率、安全等方面的重視出臺多項(xiàng)政策，推動(dòng)電力檢測機(jī)構(gòu)量增長。基于國家能源局、國務(wù)院以及發(fā)改委在2018-2020年出臺的鼓勵(lì)與加強(qiáng)電力設(shè)備檢測維護(hù)等利好政策，可直接推動(dòng)電力主政策環(huán)境政策環(huán)境設(shè)備管理企業(yè)或機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)量增長。2. 發(fā)電端、輸配電端以及用電端的電量增長驅(qū)使電力設(shè)備運(yùn)維需求提升?；谥袊秒娦枨笤鲩L、全中國發(fā)電量的提升以及輸配電環(huán)節(jié)的電量增多，

30、行業(yè)上游端電力設(shè)備新增數(shù)量激增，推動(dòng)電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展。電力增長電力增長3. 電力主設(shè)備行業(yè)引入人工智能技術(shù)可刺激市場規(guī)模增長。基于傳統(tǒng)的電力設(shè)備人工成本高、效率低、安全性低等問題，未來電力主設(shè)備管理行業(yè)將引入AI智能算法系統(tǒng)、智能巡檢機(jī)器人等技術(shù)，其高昂費(fèi)用可刺激人工智能人工智能電力主設(shè)備管理行業(yè)的交易規(guī)模增長。4. 清潔能源催生新興發(fā)電設(shè)備數(shù)量增長。隨著中國環(huán)保發(fā)電政策的頒布，未來水電、風(fēng)電以及光伏發(fā)電等清潔能源發(fā)電方式的發(fā)電量在2021年-2025年將迎來大幅度提升，將促使清潔能源發(fā)電設(shè)備數(shù)量的增長，催生清潔能源清潔能源更多設(shè)備運(yùn)維需求。中國電力主設(shè)備管理行業(yè)競爭格局中國電力主設(shè)備管

31、理行業(yè)競爭格局行業(yè)第一梯隊(duì)以紅相股份、電科院為代表企業(yè)，基于電力主設(shè)備管理技術(shù)多元化特點(diǎn)，相同技術(shù)領(lǐng)域直接競爭者較少，不同技術(shù)領(lǐng)域間接競爭者較多電力主設(shè)備管理中的電力設(shè)備狀態(tài)檢測、監(jiān)測技術(shù)呈現(xiàn)多元化格局，其技術(shù)包括電學(xué)檢測、聲學(xué)檢測、化學(xué)檢測以及光學(xué)檢測等單一技術(shù)或綜合技術(shù)，各技術(shù)間存在相互印證、補(bǔ)充關(guān)系，基于此特點(diǎn)，電力主設(shè)備管理行業(yè)呈現(xiàn)出單一技術(shù)領(lǐng)域的直接競爭者較少、不同技術(shù)領(lǐng)域的間接競爭者較多的競爭格局?？傮w來看，行業(yè)主要參與者為擁有電力主設(shè)備運(yùn)維業(yè)務(wù)的企業(yè)，按其營收排名前三的依次為紅相股份、電科院、申昊科技。行業(yè)競爭屬性技術(shù)密集型明顯技術(shù)密集型明顯，行業(yè)內(nèi)企業(yè)以技術(shù)為主導(dǎo)技術(shù)性高的企業(yè)

32、具備較強(qiáng)的定價(jià)權(quán)。行業(yè)屬于資金密集型行行業(yè)屬于資金密集型行業(yè)業(yè)，檢測設(shè)備價(jià)格較高，進(jìn)入此行業(yè)將面對資金形成的高壁壘。細(xì)分市場集中度較高細(xì)分市場集中度較高，單一技術(shù)領(lǐng)域競爭者較少，不同技術(shù)領(lǐng)域潛在競爭者較多。4,224.14,397.512,531.120,200.040,452.975,387.284,217.5010,000 20,000 30,000 40,000 50,000 60,000 70,000 80,000 90,000金源電氣寧波理工檢測欣影科技開普檢測申昊科技電科院紅相股份20192019年電力主設(shè)備管理業(yè)務(wù)企業(yè)營收排名年電力主設(shè)備管理業(yè)務(wù)企業(yè)營收排名萬元第一第一梯隊(duì)梯隊(duì)以

33、紅相股份、電科院為代表。截至2019年，紅相股份營收為8.4億元，電科院營收為7.5億元，且兩家企業(yè)為電力主設(shè)備管理領(lǐng)域最早入局的參與者。第二第二梯隊(duì)梯隊(duì)以申昊科技、開普檢測等企業(yè)為代表，其2019年?duì)I收分別為4億元和2億元，此類企業(yè)主要在獲取資質(zhì)的省份或區(qū)市開展業(yè)務(wù)。第三第三梯隊(duì)梯隊(duì)以金源電氣、寧波理工監(jiān)測等民營類企業(yè)為代表，此類企業(yè)為第三方盈利性機(jī)構(gòu)為客戶提供服務(wù)，年?duì)I收不超過1億元，此領(lǐng)域內(nèi)企業(yè)競爭激烈，尚未形成統(tǒng)一規(guī)模。年?duì)I收年?duì)I收5 5億元億元1 1億元年?duì)I收億元年?duì)I收5 5億元億元年?duì)I收年?duì)I收1 1億元億元20212021年電力主設(shè)備管理行業(yè)內(nèi)企業(yè)梯隊(duì)劃分（按營收）年電力主設(shè)備管理

34、行業(yè)內(nèi)企業(yè)梯隊(duì)劃分（按營收）中國電力主設(shè)備管理行業(yè)驅(qū)動(dòng)因素中國電力主設(shè)備管理行業(yè)驅(qū)動(dòng)因素中國電力行業(yè)市場規(guī)模與中國用電量的增長為中國電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展核心驅(qū)動(dòng)力，發(fā)電側(cè)與用電側(cè)規(guī)模的提升可直接催生電力設(shè)備運(yùn)維需求中國電力行業(yè)市場規(guī)模的增長帶動(dòng)電力主設(shè)備管理需求提升中國電力行業(yè)市場規(guī)模的增長帶動(dòng)電力主設(shè)備管理需求提升十一五、十二五和十三五的電網(wǎng)高位投資以及國家城鎮(zhèn)化建設(shè)的快速提升，促使中國全社會(huì)用電量的增長及電力資產(chǎn)的保有量提高和增速發(fā)展。以處于電力行業(yè)中輸配電市場壟斷地位的國家電網(wǎng)為例，截至2019年12月，國家電網(wǎng)公司售電量從2016年的3.5萬億千瓦時(shí)增長至2019年的4.5萬億千瓦時(shí)

35、，CAGR為8.7%。同時(shí)，根據(jù)頭豹研究院預(yù)測，電力行業(yè)總發(fā)電量將從2020年的79,446.2億千瓦時(shí)增長至2025年的141,738.9億千瓦時(shí)，復(fù)合年均增長率為12.3%，大規(guī)模的電力市場可催生更大的檢修、運(yùn)維以及檢測市場。中國電力行業(yè)市場規(guī)模（按發(fā)電量統(tǒng)計(jì)），中國電力行業(yè)市場規(guī)模（按發(fā)電量統(tǒng)計(jì)），20162016- -20252025年預(yù)測年預(yù)測60,066.165,114.870,066.6 73,517.279,446.285,787.793,253.2103,251.4118,595.7141,738.9020,00040,00060,00080,000100,000120,00

36、0140,000160,00020162017201820192020E2021E2022E2023E2024E2025E億千瓦時(shí)中國電力行業(yè)市場規(guī)模中國電力行業(yè)市場規(guī)模C CA AG GR R2016-2020年預(yù)測7.2%2020-2025年預(yù)測12.3%來源：國家能源局電作為下游用戶端的必需品，中國全社會(huì)的用電量從2015年的55,500億千瓦時(shí)增長至2019年的72,255億千瓦時(shí)，CAGR為6.1%。其次，基于第二產(chǎn)業(yè)占全社會(huì)用電量的70%，且2015-2019年其用電量保持持續(xù)增長，因此隨著第二產(chǎn)業(yè)以及中國全社會(huì)用電量的增長，用電設(shè)備量將增多，可直接帶動(dòng)電力主設(shè)備運(yùn)維的服務(wù)需求提升

37、。中國用電量的上升驅(qū)動(dòng)電力設(shè)備檢測發(fā)展中國用電量的上升驅(qū)動(dòng)電力設(shè)備檢測發(fā)展4.0 4.2 4.4 4.7 4.9012345620152016201720182019中國第二產(chǎn)業(yè)用電量，中國第二產(chǎn)業(yè)用電量，20152015- -20192019年年中國全社會(huì)用電量，中國全社會(huì)用電量，20152015年年- -20192019年年55,500.0 59,187.5 63,076.668,449.1 72,255.0020,00040,00060,00080,00020152016201720182019億KWh億KWh中國電力主設(shè)備管理行業(yè)痛點(diǎn)分析中國電力主設(shè)備管理行業(yè)痛點(diǎn)分析中國電力主設(shè)備管理

38、行業(yè)面臨缺乏標(biāo)準(zhǔn)商業(yè)模式、研發(fā)設(shè)計(jì)能力低、管理制度不完善等痛點(diǎn)，阻礙其可持續(xù)發(fā)展研發(fā)設(shè)計(jì)能力不足研發(fā)設(shè)計(jì)能力不足電力設(shè)備的管理、運(yùn)維以及檢測具備低頻率、要求高以及服務(wù)周期長等特點(diǎn)，消費(fèi)行為無法具備高頻率特征行業(yè)具備局限性行業(yè)具備局限性電力主設(shè)備行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)尚未成體系，服務(wù)質(zhì)量主要依賴于部分個(gè)人能力，難以規(guī)劃管理與復(fù)制，導(dǎo)致質(zhì)量問題頻發(fā)和監(jiān)管缺失等痛點(diǎn)管理制度仍需完善管理制度仍需完善行業(yè)服務(wù)缺乏標(biāo)準(zhǔn)化行業(yè)服務(wù)缺乏標(biāo)準(zhǔn)化缺乏標(biāo)準(zhǔn)商業(yè)模式缺乏標(biāo)準(zhǔn)商業(yè)模式電力主設(shè)備管理行業(yè)涉及品類較多以及標(biāo)準(zhǔn)化低，且初期投入資金需求較高，中小企業(yè)難以在價(jià)格戰(zhàn)中存活供應(yīng)鏈整合度低供應(yīng)鏈整合度低20212021年中國電力主設(shè)

39、備管理行業(yè)發(fā)展六大痛點(diǎn)年中國電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展六大痛點(diǎn)電力主設(shè)備管理行業(yè)通過中間信息不對稱、價(jià)格不透明的模式盈利，缺乏標(biāo)準(zhǔn)的商業(yè)模式或盈利點(diǎn)部分電力主設(shè)備檢測企業(yè)對加盟者審核不嚴(yán)格，導(dǎo)致從業(yè)人員存在專業(yè)知識與技能低、責(zé)任意識差等問題，影響其服務(wù)水平與質(zhì)量隨著電力行業(yè)的發(fā)展，電力設(shè)備管理需求過快、供給增速較慢，導(dǎo)致其研發(fā)設(shè)計(jì)人才失衡，用戶個(gè)性化需求無法滿足以及設(shè)計(jì)產(chǎn)品匹配性不足中國電力主設(shè)備管理行業(yè)處于初期發(fā)展階段，仍面臨標(biāo)準(zhǔn)性、行業(yè)特性方面的問題，如行業(yè)具備天然局限性、缺乏標(biāo)準(zhǔn)商業(yè)模式、管理制度不完善與供應(yīng)鏈整合度低等痛點(diǎn)，電力主設(shè)備行業(yè)仍需進(jìn)一步完善標(biāo)準(zhǔn)商業(yè)模式、提高人員服務(wù)及管理質(zhì)量以

40、及大力推進(jìn)行業(yè)人才招聘，為行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展提供基礎(chǔ)。中國電力主設(shè)備管理行業(yè)政策分析中國電力主設(shè)備管理行業(yè)政策分析2018-2020年，國家能源局、國務(wù)院相繼出臺檢測機(jī)構(gòu)、電力設(shè)備檢修維護(hù)等利好政策，可推動(dòng)電力主設(shè)備行業(yè)可持續(xù)發(fā)展主體主體政策或項(xiàng)目名稱政策或項(xiàng)目名稱時(shí)間時(shí)間分類分類主要內(nèi)容主要內(nèi)容國家能源局關(guān)于加快能源領(lǐng)域新型標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè)的指導(dǎo)意見2020-11電力檢測各電力建設(shè)工程參建單位要進(jìn)一步加強(qiáng)施工現(xiàn)場安全管控，各電力企業(yè)需加強(qiáng)設(shè)備檢修維護(hù)，減少設(shè)備非計(jì)劃停運(yùn)國家能源局關(guān)于印發(fā)北京、湖南、安徽自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)總體方案的通知2020-08檢驗(yàn)檢測推動(dòng)建設(shè)湘粵港澳認(rèn)證及相關(guān)檢測機(jī)構(gòu)交流合作平臺

41、，打造高端裝備制造業(yè)基地，支持國家級軌道交通電力裝備檢驗(yàn)檢測認(rèn)證機(jī)構(gòu)建設(shè)中央政府電力檢測行業(yè)發(fā)展“十三五”規(guī)劃綱要2019-04電力檢測明確要求到2020年電力檢測行業(yè)將增加30%，提高行業(yè)滲透率國家能源局 2020年電力安全監(jiān)管重點(diǎn)任務(wù)的通知 2020-04電力安全從完善法規(guī)體系、安全監(jiān)管體系，加強(qiáng)發(fā)電安全監(jiān)管、加強(qiáng)電網(wǎng)安全監(jiān)管，打造“和諧”、“守規(guī)”的電力安全文化體系國務(wù)院關(guān)于加強(qiáng)質(zhì)量認(rèn)證體系建設(shè)促進(jìn)全面質(zhì)量管理的意見2018-01檢測機(jī)構(gòu)打破部門壟斷和行業(yè)壁壘，鼓勵(lì)與支持社會(huì)力量開展檢驗(yàn)檢測認(rèn)證業(yè)務(wù)，加大政府購買服務(wù)力度，加快整合檢驗(yàn)檢測機(jī)構(gòu)來源：國家能源局發(fā)改委關(guān)于促進(jìn)檢驗(yàn)檢測服務(wù)業(yè)發(fā)

42、展的實(shí)施意見2020-02檢測服務(wù)完善檢驗(yàn)檢測服務(wù)業(yè)發(fā)展水平統(tǒng)計(jì)指標(biāo)體系和統(tǒng)計(jì)制度，建立檢驗(yàn)檢測服務(wù)業(yè)統(tǒng)計(jì)、分析年定報(bào)制度，提高統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)的時(shí)效性和準(zhǔn)確性中央政府國家十三五規(guī)劃綱要2019-03檢驗(yàn)檢測創(chuàng)新“全面深化改革”、“發(fā)展新趨勢”、“供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革”等方面對于認(rèn)證認(rèn)可、檢驗(yàn)檢測提出新要求發(fā)改委關(guān)于規(guī)范優(yōu)先發(fā)電優(yōu)先購電計(jì)劃管理的通知2019-01清潔能源發(fā)電優(yōu)先發(fā)電是實(shí)現(xiàn)風(fēng)電、太陽能發(fā)電等清潔能源保障性收購，納入規(guī)劃的風(fēng)能、太陽能發(fā)電，在不受限地區(qū)按照資源條件對應(yīng)的發(fā)電量全額計(jì)劃安排從電力監(jiān)測相關(guān)領(lǐng)域2018年-2020年的政策來看，其政策圍繞加強(qiáng)檢測機(jī)構(gòu)的布局、電力檢測安全的推廣，使得

43、未來更多電力企業(yè)加強(qiáng)設(shè)備檢修維護(hù)，電力主設(shè)備管理行業(yè)未來有望隨著新政策發(fā)布擴(kuò)大市場。中國電力主設(shè)備管理行業(yè)相關(guān)政策，中國電力主設(shè)備管理行業(yè)相關(guān)政策，20182018- -20202020年年電力巡檢機(jī)器人可提高檢測、監(jiān)測效率以及降低人工作業(yè)安全風(fēng)險(xiǎn)，根據(jù)頭豹研究院預(yù)測，中國電力巡檢機(jī)器人市場規(guī)模將從2016年的4.6億元增長至2023年的52.2億元，CAGR為41.5%，屆時(shí)利用機(jī)器人來監(jiān)測、檢測電力設(shè)備的方式將成為中國電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展的主要趨勢。中國電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展趨勢中國電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展趨勢采用電力巡檢機(jī)器人采用電力巡檢機(jī)器人電力巡檢機(jī)器人可提高電力主設(shè)備管理的工作效率

44、和降低工作人員安全風(fēng)險(xiǎn)，成為電力主設(shè)備管理未來主流檢測設(shè)備中國電網(wǎng)智能化建設(shè)已成為電力行業(yè)首要發(fā)展戰(zhàn)略，未來電力行業(yè)將會(huì)進(jìn)行智能化轉(zhuǎn)型，即智能電網(wǎng)，而電力巡檢機(jī)器人作為智能電網(wǎng)發(fā)展的重要組成部分，可提升數(shù)據(jù)采集、海量信息處理、系統(tǒng)集成技術(shù)等方面能力，且有助于降低電力主設(shè)備行業(yè)內(nèi)狀態(tài)檢修時(shí)的人力成本和提高安全性。來源：大立科技官網(wǎng)替代人力替代人力安全性安全性中國110kv以上的變電站數(shù)量約3萬個(gè)，配電站數(shù)量超30萬座，機(jī)器人巡檢頻率高于人工（巡檢頻率可提高3倍，人工工作量下降超70%），可實(shí)現(xiàn)實(shí)時(shí)掌握電力設(shè)備運(yùn)行信息，提高監(jiān)測、檢測效率。大功率電力設(shè)備的高電壓以及所處的惡劣地理位置對于工作人員存

45、在極高安全隱患，而機(jī)器人可替代人工在惡劣環(huán)境下完成巡檢及監(jiān)測任務(wù)，因此機(jī)器人可大幅提升作業(yè)人員的安全保障。紅外補(bǔ)光燈紅外補(bǔ)光燈激光傳感器激光傳感器紅外熱像儀紅外熱像儀可見光攝像機(jī)可見光攝像機(jī)四驅(qū)動(dòng)底盤四驅(qū)動(dòng)底盤紅外測溫遠(yuǎn)程控制設(shè)備檢測導(dǎo)航定位儀表讀數(shù)智能分析4.66.79.413.619.427.438.152.2010203040506020162017201820192020E2021E2022E2023E中國電力巡檢機(jī)器人市場規(guī)模，中國電力巡檢機(jī)器人市場規(guī)模，20162016- -20232023年預(yù)測年預(yù)測億元從2019年國網(wǎng)集中招標(biāo)情況來看，電力巡檢機(jī)器人參與者較少，中標(biāo)企業(yè)僅為11

46、家，未來3年有望迎來爆發(fā)增長時(shí)期。21.2%15.5%11.2%10.3%8.9%8.3%7.9%7.3%6.7%2.0%0.7%0%5%10%15%20%25%20192019年巡檢機(jī)器人國網(wǎng)招標(biāo)市占率分布年巡檢機(jī)器人國網(wǎng)招標(biāo)市占率分布智能巡檢機(jī)器人功能構(gòu)成圖智能巡檢機(jī)器人功能構(gòu)成圖中國電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展趨勢中國電力主設(shè)備管理行業(yè)發(fā)展趨勢“無人機(jī)無人機(jī)+ +A AI I智能分析系統(tǒng)智能分析系統(tǒng)”“無人機(jī)+AI智能分析系統(tǒng)”可有效解決單一無人機(jī)巡檢的缺陷診斷、缺乏補(bǔ)充拍攝等痛點(diǎn)，未來此方式有望成為電力主設(shè)備管理主流技術(shù)直升機(jī)與無人機(jī)巡檢方式在電力主設(shè)備管理行業(yè)以及運(yùn)維作業(yè)時(shí)為主流方式，但隨

47、著無人機(jī)方式巡檢采集的信息量增加，無人機(jī)在采集數(shù)據(jù)量、數(shù)據(jù)有效性、分析處理及時(shí)性等方面仍存在痛點(diǎn)，如缺乏現(xiàn)場缺陷診斷、目標(biāo)補(bǔ)充拍攝等功能?；谝陨弦蛩兀磥黼娏χ髟O(shè)備管理將采取“無人機(jī)+AI智能分析系統(tǒng)”的方式。來源：浪潮科技官網(wǎng)“電力設(shè)備巡檢電力設(shè)備巡檢+ +A AI I智能分析系統(tǒng)智能分析系統(tǒng)“流程圖流程圖設(shè)備數(shù)據(jù)準(zhǔn)備通過待檢測設(shè)備樣本數(shù)據(jù)準(zhǔn)備、打標(biāo)模型搭建及訓(xùn)練調(diào)試、大規(guī)模數(shù)據(jù)訓(xùn)練得到深度學(xué)習(xí)網(wǎng)絡(luò)模型，最終輸出深度學(xué)習(xí)模型，可快速高效形成訓(xùn)練樣本數(shù)據(jù)集。模型訓(xùn)練將讀取訓(xùn)練樣本庫數(shù)據(jù)并加載CNN模型，運(yùn)行深度學(xué)習(xí)框架，對初始模型進(jìn)行訓(xùn)練，經(jīng)過大量數(shù)據(jù)的學(xué)習(xí)生成最終模型。模型應(yīng)用作業(yè)人員通過

48、操控?zé)o人機(jī)、巡檢機(jī)器人采集各類設(shè)備圖片數(shù)據(jù)，采集數(shù)據(jù)傳輸并加載到電力智能分析系統(tǒng)進(jìn)行識別，實(shí)現(xiàn)智能化、精準(zhǔn)化診斷。“無人機(jī)無人機(jī)+ +A AI I智能分析系統(tǒng)智能分析系統(tǒng)”電力應(yīng)用領(lǐng)域概覽電力應(yīng)用領(lǐng)域概覽無人機(jī)搭載的人工智能高倍率變焦相機(jī)可查看電站、電塔以及大型電力設(shè)備零部件細(xì)節(jié)，搭載紅外相機(jī)可查看溫度異常，排除設(shè)備故障。利用變焦相機(jī)和熱成像相繼快速鎖定故障位置，在事故發(fā)生之前對電力設(shè)備進(jìn)行維護(hù)與監(jiān)測。電力巡檢電力巡檢故障搜索故障搜索可實(shí)現(xiàn)高風(fēng)速環(huán)境下穩(wěn)定飛行，通過AI智能分析系統(tǒng)的歷史數(shù)據(jù)庫平臺，可實(shí)現(xiàn)30倍光學(xué)變焦相機(jī)觀測到毫米級的裂紋或沙眼。風(fēng)電巡檢風(fēng)電巡檢254063921280501

49、0015020162017201820192020隨著工業(yè)無人機(jī)市場規(guī)模的增長（2016-2020年CAGR為50%），未來AI智能分析系統(tǒng)的引入將刺激電力主設(shè)備管理領(lǐng)域市場需求的提升。億元中國工業(yè)無人機(jī)市場規(guī)模，中國工業(yè)無人機(jī)市場規(guī)模，20162016- -20202020年年中國電力主設(shè)備管理行業(yè)企業(yè)推薦中國電力主設(shè)備管理行業(yè)企業(yè)推薦賽康智能（賽康智能（1 1/ /2 2）賽康科技憑借其核心產(chǎn)品包括電力設(shè)備的檢測/監(jiān)測產(chǎn)品、帶電/無損檢測服務(wù)以及智能檢修平臺等，深度布局電力主設(shè)備管理行業(yè)公司名稱：四川賽康智能科技股份有限公司公司名稱：四川賽康智能科技股份有限公司成立時(shí)間：成立時(shí)間：2003

50、2003年年公司總部：四川成都公司總部：四川成都四川賽康智能科技股份有限公司（簡稱“賽康智能”）成立于2003年8月，注冊資金5,060萬元，是一家中國領(lǐng)先的電力檢測服務(wù)提供商，主要產(chǎn)品為電力設(shè)備檢測與電力設(shè)備智能測溫產(chǎn)品。企業(yè)企業(yè)介紹介紹資本資本概況概況賽康智能2015年12月獲得成都高投580萬元天使輪融資。賽康智能2019年?duì)I收達(dá)7,763萬元。主要產(chǎn)品主要產(chǎn)品隨著中國對電力行業(yè)持續(xù)的大力投入，賽康智能產(chǎn)品與業(yè)務(wù)聚焦于電力設(shè)備檢測領(lǐng)域。截至2019年，賽康智能已發(fā)展“以電力設(shè)備X射線數(shù)字成像無損檢測服務(wù)為主，電力設(shè)備SAW無源無線溫度檢測系統(tǒng)業(yè)務(wù)為輔”的市場發(fā)展戰(zhàn)略，其產(chǎn)品聚焦于檢測及監(jiān)

51、測產(chǎn)品、帶電/無損檢測服務(wù)以及智能檢修平臺三大板塊，其中包括X射線無損檢查、SAW測溫和大數(shù)據(jù)平臺等業(yè)務(wù)，涵蓋輸電、變電與配電等領(lǐng)域。來源：賽康智能官網(wǎng)賽康智能主要產(chǎn)品賽康智能主要產(chǎn)品檢測檢測/ /監(jiān)測產(chǎn)品監(jiān)測產(chǎn)品無源無線電力開關(guān)柜運(yùn)行溫度在線監(jiān)測系統(tǒng)無源無線電力開關(guān)柜運(yùn)行溫度在線監(jiān)測系統(tǒng)自主研發(fā)AW測溫產(chǎn)品，解決國際產(chǎn)品在抗干擾、電磁兼容、傳輸距離及穩(wěn)定性方面的技術(shù)缺陷電力開關(guān)柜智能監(jiān)測診斷系統(tǒng)電力開關(guān)柜智能監(jiān)測診斷系統(tǒng)可解決高壓開關(guān)柜的觸點(diǎn)和母線連接等部位老化導(dǎo)致的發(fā)熱問題輸電網(wǎng)故障輸電網(wǎng)故障G GP PS S行波定位行波定位根據(jù)故障精確定位系統(tǒng)分析總結(jié)，可解決電力設(shè)備線路故障查找難度大、

52、時(shí)間長等問題X X射線成像精確定位電力設(shè)備故障檢測射線成像精確定位電力設(shè)備故障檢測帶電帶電/ /無損檢測服務(wù)無損檢測服務(wù)確定設(shè)備故障大致位置后，通過X射線對疑似故障位置成像精確定位故障類型與位置電力電力GISGIS設(shè)備設(shè)備X X射線可視化檢測服務(wù)射線可視化檢測服務(wù)通過X射線透視成像與圖像識別技術(shù)，實(shí)現(xiàn)內(nèi)部結(jié)構(gòu)的“可視化”與運(yùn)行狀態(tài)的快速診斷輸電線路金具輸電線路金具X X射線可視化無損檢測服務(wù)射線可視化無損檢測服務(wù)針對新建輸電線路檢測，運(yùn)行中的線路巡檢以及線路檢修智能檢修平臺智能檢修平臺 采用變電站全景信息收集與建模、全景數(shù)據(jù)共享、集中管理技術(shù)、變電站輔助系統(tǒng)設(shè)備及其運(yùn)行狀態(tài)的集中監(jiān)控管理技術(shù)

53、可實(shí)現(xiàn)信息共享和信息互動(dòng)、支持分層、分區(qū)的多級系統(tǒng)構(gòu)建變電站智能輔助系統(tǒng)綜變電站智能輔助系統(tǒng)綜合監(jiān)控平臺合監(jiān)控平臺中國電力主設(shè)備管理行業(yè)企業(yè)推薦中國電力主設(shè)備管理行業(yè)企業(yè)推薦賽康智能（賽康智能（2 2/ /2 2）基于技術(shù)專利、資源與經(jīng)驗(yàn)積累及合作等優(yōu)勢，賽康智能2017-2019年?duì)I業(yè)收入實(shí)現(xiàn)超2,700萬元的穩(wěn)步增長優(yōu)勢一：專利優(yōu)勢優(yōu)勢一：專利優(yōu)勢 賽康智能屬于中國認(rèn)定高新技術(shù)企業(yè)以及創(chuàng)新企業(yè)，擁有中國“雙軟一高”和IOS9001質(zhì)量認(rèn)證，總共獲得技術(shù)知識產(chǎn)權(quán)達(dá)55項(xiàng)。 知識產(chǎn)權(quán)包括發(fā)明專利6項(xiàng)、實(shí)用新型16項(xiàng)，外觀設(shè)計(jì)2項(xiàng)以及軟件著作權(quán)39項(xiàng)，在電力設(shè)備狀態(tài)檢測以及帶電檢測服務(wù)方面具備核

54、心競爭力。優(yōu)勢二：資源優(yōu)勢優(yōu)勢二：資源優(yōu)勢 基于賽康智能在電力主設(shè)備管理行業(yè)具備17年的經(jīng)驗(yàn)，且擁有國網(wǎng)、南網(wǎng)等客戶資源以及電力項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)，在行業(yè)內(nèi)已形成較高自身壁壘。 賽康智能在四川、北京、美國以及其他電力設(shè)備資源較多的地區(qū)進(jìn)行戰(zhàn)略布局，同時(shí)在電力設(shè)備的管理、方法論以及新業(yè)務(wù)運(yùn)營等方面在行業(yè)內(nèi)處于較高地位。優(yōu)勢三：合作優(yōu)勢優(yōu)勢三：合作優(yōu)勢 截至2020年，賽康智能已與美國GE公司、中國電科院、西安交大、電子科大等企業(yè)、機(jī)構(gòu)、科研單位以及大學(xué)進(jìn)行戰(zhàn)略合作，有望打造電力主設(shè)備管理行業(yè)未來統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)。 賽康智能與國家電網(wǎng)、南方電網(wǎng)等各地電力電網(wǎng)公司形成長期合作關(guān)系，通過科技合作項(xiàng)目與電網(wǎng)企業(yè)共同開展自

55、取能無線溫度測量芯片，X射線成像智能檢測方式等研究，可提升其下游客戶群體以及競爭力。基于賽康智能擁有多種專業(yè)電力檢測技術(shù)方案與專利產(chǎn)品的一體化電力檢測服務(wù)賽康智能優(yōu)勢分析賽康智能優(yōu)勢分析保障體系，其營業(yè)收入從2017年的5,008.7萬元增長至2019年的7,763萬元，CAGR為24.5%，其凈利潤從2017年的2,160萬元增長至2019年的2,202.8萬元，其中廣東電網(wǎng)有限責(zé)任公司佛山供電局為公司主要銷售端客戶，占其年度銷售比重最高，達(dá)13.1%。賽康智能營業(yè)收入與凈利潤，賽康智能營業(yè)收入與凈利潤，20172017- -20192019年年萬元5,008.7 5,358.07,763.

56、02,159.9 2,112.2 2,202.802,0004,0006,0008,00010,000201720182019營業(yè)收入凈利潤13.1%8.4%7.7%7.5%4.5%0%2%4%6%8%10%12%14%佛山供電局紹興供電局成都供電局江蘇電力公司寧波供電公司賽康智能賽康智能20172017年銷售客戶占比年銷售客戶占比中國電力主設(shè)備管理行業(yè)企業(yè)推薦中國電力主設(shè)備管理行業(yè)企業(yè)推薦許繼電氣許繼電氣 000400000400 （1 1/ /2 2）許繼電氣產(chǎn)品主要包括智能供電與用電系統(tǒng)、繼電保護(hù)系統(tǒng)以及變電站監(jiān)測系統(tǒng)，其業(yè)務(wù)涵蓋整個(gè)電力系統(tǒng)環(huán)節(jié)公司名稱：許繼電氣股份有限公司公司名稱：許

57、繼電氣股份有限公司成立時(shí)間：成立時(shí)間：19931993年年公司總部：河南許昌公司總部：河南許昌許繼電氣股份有限公司（簡稱“許繼電氣能”）成立于1993年3月，注冊資金100,832.7萬元，是一家中國國家科技部認(rèn)定的國家重點(diǎn)高科技術(shù)企業(yè)，主營業(yè)務(wù)為電力系統(tǒng)自動(dòng)化、電力系統(tǒng)繼電保護(hù)等。企業(yè)企業(yè)介紹介紹資本資本概況概況許繼電氣于1997年4月上市：截至2021年1月，許繼電氣市值146.4億元。許繼電氣2019年?duì)I收達(dá)101.6億元。主要產(chǎn)品主要產(chǎn)品許繼電氣為中國電力設(shè)備行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)，其業(yè)務(wù)聚焦于特高壓直流輸電、智能變電站、智能配電自動(dòng)化系統(tǒng)、電動(dòng)汽車智能交換電站系統(tǒng)等，且其業(yè)務(wù)完整覆蓋電力一二次

58、設(shè)備，并廣泛應(yīng)用于電力系統(tǒng)的發(fā)電、輸電、配電、用電等環(huán)節(jié)，其產(chǎn)業(yè)鏈的完善性以及配套能力達(dá)到國際領(lǐng)先水平。許繼電氣產(chǎn)品覆蓋三峽、葛洲壩、龍羊峽、秦山核電等大型變電站地區(qū)。來源：許繼電氣官網(wǎng)許繼電氣主要產(chǎn)品許繼電氣主要產(chǎn)品通過許繼電氣自主研制節(jié)能變壓器提供綜合供電系統(tǒng)解決方案，可降低70%電力損耗。智能供電系統(tǒng)繼電保護(hù)系統(tǒng)可在電力系統(tǒng)發(fā)生故障或異常時(shí)實(shí)現(xiàn)自動(dòng)將故障設(shè)備從系統(tǒng)中切除，減輕設(shè)備損壞與供電影響。直流輸電系統(tǒng)直流輸電系統(tǒng)主要包括換流閥設(shè)備、特高壓直流輸電控制保護(hù)系統(tǒng)以及直流場設(shè)備。智能用電系統(tǒng)許繼電氣自主研發(fā)全自動(dòng)電能表生產(chǎn)檢測線，可年產(chǎn)2000萬只智能用電終端產(chǎn)品。變電站監(jiān)測系統(tǒng)利用微機(jī)

59、保護(hù)、變壓器保護(hù)、電容器保護(hù)以及電動(dòng)機(jī)保護(hù)裝置對變電站實(shí)施在線監(jiān)測。中國電力主設(shè)備管理行業(yè)企業(yè)推薦中國電力主設(shè)備管理行業(yè)企業(yè)推薦許繼電氣許繼電氣 000400000400 （2 2/ /2 2）基于許繼電氣的業(yè)務(wù)、專利與產(chǎn)品以及項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)優(yōu)勢，其營收在2019年達(dá)到億元級別，其中智能變配電系統(tǒng)業(yè)務(wù)占比最高許繼電氣優(yōu)勢分析許繼電氣優(yōu)勢分析優(yōu)勢一：業(yè)務(wù)優(yōu)勢優(yōu)勢一：業(yè)務(wù)優(yōu)勢 許繼電氣業(yè)務(wù)布局電力系統(tǒng)的發(fā)電、輸電、配電、變電等環(huán)節(jié)并包括新興五大電力領(lǐng)域業(yè)務(wù)，形成產(chǎn)業(yè)業(yè)務(wù)全覆蓋優(yōu)勢。 許繼電氣擁有13家子公司，2個(gè)主研發(fā)中心，3個(gè)研發(fā)分中心，以及7個(gè)產(chǎn)業(yè)基地與7個(gè)國際辦事處，形成國際與中國業(yè)務(wù)市場與資源互

60、補(bǔ)，使其業(yè)務(wù)競爭力強(qiáng)。優(yōu)勢二：專利與產(chǎn)品優(yōu)勢優(yōu)勢二：專利與產(chǎn)品優(yōu)勢 許繼電氣參與工業(yè)云網(wǎng)應(yīng)用實(shí)踐以及新能源平臺建設(shè)，截至2020年，發(fā)布新產(chǎn)品84項(xiàng)，包括世界首臺800潛伏/5000兆瓦直換流閥。 許繼電氣截止2020年完成國家電網(wǎng)級以上標(biāo)準(zhǔn)制修訂7項(xiàng)，新增授權(quán)發(fā)明245項(xiàng)，省部級以上科技獎(jiǎng)項(xiàng)6項(xiàng)，其中3項(xiàng)達(dá)到國際領(lǐng)先水平，具備較強(qiáng)產(chǎn)品優(yōu)勢。優(yōu)勢三：項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)優(yōu)勢優(yōu)勢三：項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)優(yōu)勢 截至2020年，許繼電氣為“西電東送”、“西氣東輸”、“南水北調(diào)”工程及水電、核電、鐵路建設(shè)等國家大型工程項(xiàng)目和重點(diǎn)示范工程提供了大量的成套設(shè)備，具備較強(qiáng)項(xiàng)目招投標(biāo)競爭能力。 從中國大重點(diǎn)工程來看，許繼電氣截至20