商業(yè)銀行的風(fēng)險分析與管理【企業(yè)風(fēng)險管理經(jīng)典】

1、1第八章 商業(yè)銀行的風(fēng)險分析與管理2 一、案例分析 1998年6月21日，中國人民銀行發(fā)表公告，關(guān)閉剛剛誕生2年10個月的海南開展銀行。這是新中國金融史上第一次由于支付危機而關(guān)閉一家有省政府背景的商業(yè)銀行。海南開展銀行成立于1995年8月，是海南省唯一一家具有獨立法人地位的股份制商業(yè)銀行，其總行設(shè)在海南省海口市，并在其他省市設(shè)有少量分支機構(gòu)。它是在先后合并原海南省5家信托投資公司和28家信用社的根底上建立和壯大的。成立時的總股本為億元，海南省政府以出資億元成為其最大股東。關(guān)閉前有員工2800余人,資產(chǎn)規(guī)模達160多億元。章首案例海南開展銀行的關(guān)閉3 海南開展銀行從開業(yè)之日起就步履維艱，不良資產(chǎn)

2、比例大，資本金缺乏，支付困難，信譽差。1997年底按照省政府意圖海南開展銀行兼并28家有問題的信用社之后，公眾逐漸意識到問題的嚴重性，開始出現(xiàn)擠兌行為。隨后幾個月的擠兌行為耗盡了海南開展銀行的準備金，而其貸款又無法收回。為保護海南開展銀行，國家曾緊急調(diào)了34億元資金救助，但只是杯水車薪。為控制局面，防止風(fēng)險漫延，國務(wù)院和中國人民銀行當(dāng)機立斷，宣布1998年6月21日關(guān)閉海南開展銀行。4 同時宣布從關(guān)閉之日起至正式解散之日前，由中國工商銀行托管海南開展銀行的全部資產(chǎn)負債，其中包括接收并行使原海南開展銀行的行政領(lǐng)導(dǎo)權(quán)、業(yè)務(wù)管理權(quán)及財務(wù)收支審批權(quán)；承接原海南開展銀行的全部資產(chǎn)負債，停止海南開展銀行新

3、的經(jīng)營活動；配合有關(guān)部門施實清理清償方案。對于海南開展銀行的存款，那么采取自然人和法人分別對待的方法，自然人存款即居民儲蓄一律由工行兌付，而法人債權(quán)進行登記，將海南開展銀行全部資產(chǎn)負債清算完畢以后，按折扣率進行兌付。6月30日，在原海南開展銀行各網(wǎng)點開始了原海南開展銀行存款的兌付業(yè)務(wù)，由于公眾對中國工商銀行的信用，兌付業(yè)務(wù)開始后并沒有造成大量擠兌，大局部儲戶只是把存款轉(zhuǎn)存工商銀行，現(xiàn)金提取量不多，沒有造成過大的社會震動。 參見易綱?貨幣銀行學(xué)?上海人民出版社，1999年5 二、原因分析 一不良資產(chǎn)比例過大?？梢哉f，海南開展銀行建立本身就是一個吸納海南非銀行金融機構(gòu)不良資產(chǎn)的怪胎。1992年開始

4、海南房地產(chǎn)火爆，1993年5月以后，國家加大金融宏觀調(diào)控力度，房地產(chǎn)熱逐步降溫，海南的眾多信托投資公司由于大量資金壓在房地產(chǎn)上而出現(xiàn)了經(jīng)營困難。在這個背景下，海南省政府決定成立海南開展銀行，將5家已存在嚴重問題的信托投資公司合并為海南開展銀行。據(jù)統(tǒng)計，合并時這5家機構(gòu)的壞賬損失總額已達26億元。有關(guān)部門認為，可以靠公司合并后的規(guī)模經(jīng)濟和制度化管理，使它們的經(jīng)營好轉(zhuǎn)，信譽度上升，從而擺脫困境。1997年底，遵循同樣的思路、有關(guān)部門又將海南省內(nèi)28家有問題的信用社并入海南開展銀行，從而進一步加大了其不良資產(chǎn)的比例。6二違法違規(guī)經(jīng)營，海南開展銀行建立起來以后，并沒有按照標準的商業(yè)銀行機制進行運作，而

5、是大量進行違法違規(guī)的經(jīng)營，其中最為嚴重的是向股東發(fā)放大量無合法擔(dān)保的貸款。海南開展銀行是在1994年12月8日經(jīng)中國人民銀行批準籌建，并于1995年8月18正式開業(yè)的。成立時的股本億元。但僅在1995年5月到9月間，就已發(fā)放貸款億元，其中股東貸款億元，占貸款總額的86.71%.絕大局部股東貸款都屬于無合法擔(dān)保的貸款，許多代款的用途根本不明確，實際上是用于歸還用來入股的臨時拆借資金，許多股東的貸款發(fā)生在其資本到賬后的一個月，入股單位實際上是剛拿來，又拿走。股東貸款實際上成為股東抽逃資本金的重要手段。這種違法違規(guī)的經(jīng)營行為顯然無法使海南開展銀行走上健康開展的道路。7三、 啟示 一不良資產(chǎn)比例過大是

6、目前我國銀行業(yè)的主要風(fēng)險。我國的商業(yè)銀行特別國有獨資商業(yè)銀行不良資產(chǎn)比例大是一個眾所周知的事，盡管對4家國有商業(yè)銀行不良資產(chǎn)比例的匡算結(jié)果有不同，有的說20%左右，有的說30%左右，不管那一個比例，反正都是高比例，大大超過了中國人民銀行規(guī)定的17%的最高限界，也大大高于東南亞金融危機爆發(fā)之初的泰國7.9%、馬來西來6.4%、印尼17%、韓國12%、日本12%、臺灣11%，而形成高比例不良資產(chǎn)的原因雖有銀行自身經(jīng)營管理的問題，但更多的是由于體制因素及由此引起的過多行政干預(yù)造成的。國有商業(yè)銀行在如此高的不良資產(chǎn)比例下只所以還能正常運轉(zhuǎn)，根本一點在于廣闊民眾相信國有銀行不會倒閉，因此不但不擠提，還照

7、樣存款。8 海南開展銀行一開始了就染上了國有商業(yè)銀行的體制病，長官意志使它一起步就背上了沉重的不良資產(chǎn)包袱，而由于它不是國有商業(yè)銀行，沒有國家信用保證，因此，一有風(fēng)吹草動，就會發(fā)生擠兌，引發(fā)支付危機而難以為繼。如前所述，目前我國的主要商業(yè)銀行是裹著國家信用大旗掩蓋著高額不良資產(chǎn)的病灶，如果不能盡快把不良資產(chǎn)比重降下來，隨著我國參加WTO和國有商業(yè)銀行企業(yè)化改革的深入，就極容易引發(fā)類似海南開展銀行這樣的風(fēng)波。 9二合規(guī)合法經(jīng)營是商業(yè)穩(wěn)健運行的根本要求。 海南開展銀行只所以短命，原因是它一開業(yè)就違規(guī)經(jīng)營，?中華人民共和國商業(yè)銀行法?第四章第35條、第36條、第40條規(guī)定，“商業(yè)銀行貸款，應(yīng)當(dāng)對借款

8、人的借款用途、歸還能力、還款方式等情況進行嚴格審查，“商業(yè)銀行貸款，借款人應(yīng)當(dāng)提供擔(dān)保，“商業(yè)銀行不得向關(guān)系人發(fā)放信用貸款；向關(guān)系人發(fā)放擔(dān)保貸款的條件不得優(yōu)于其他借款人同類貸款的條件。而海南開展銀行完全違背這些規(guī)定，貸款不問用途，貸款不搞抵押，通過貸款的方式抽逃資本金，前門拿進、后門拿出，拿來多少、帶走多少，如此違法亂紀經(jīng)營，豈有不垮之理。BACK10三 中央銀行的救助是防止商業(yè)銀行發(fā)生信用危機，化解銀行業(yè)風(fēng)險的最后一道防線。在1998年上半年海南開展銀行出現(xiàn)儲戶擠兌時，中央銀行緊急調(diào)動34億資金予以支持，當(dāng)發(fā)現(xiàn)如此救助缺乏以制止信用危機發(fā)生時，中央銀行采取斷然措施，立即關(guān)閉海南開展銀行，由中

9、國工商銀行對其實行接管，從而防止了事態(tài)的擴大，保護了私人儲戶的利益。同時按照國際通行的規(guī)那么，對法人債權(quán)進行登記，在海南開展銀行全部資產(chǎn)負債清償完畢以后按折扣率進行總付，以表達投資者這里為存款者自我承擔(dān)風(fēng)險的原那么。這一案例，充分顯示了中央銀行充當(dāng)最后貸款人和化解銀行風(fēng)險的最后一道防火線的地位。BACK11第一節(jié) 商業(yè)銀行風(fēng)險演變趨勢第二節(jié) 商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)第三節(jié) 信用風(fēng)險管理第四節(jié) 市場風(fēng)險管理第五節(jié) 操作風(fēng)險管理12第一節(jié) 商業(yè)銀行風(fēng)險演變趨勢一、與眾不同的商業(yè)銀行風(fēng)險二、從商業(yè)銀行風(fēng)險管理角度看巴塞爾資本協(xié)議三、我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理面臨的挑戰(zhàn)13一、與眾不同的商業(yè)銀行風(fēng)險一商業(yè)銀

10、行風(fēng)險的概念二商業(yè)銀行風(fēng)險的特殊性三商業(yè)銀行風(fēng)險的來源四商業(yè)銀行風(fēng)險的分類14一商業(yè)銀行風(fēng)險的概念商業(yè)銀行風(fēng)險是指商業(yè)銀行在經(jīng)營中由于各種不確定因素的存在而招致經(jīng)濟損失的可能性。 商業(yè)銀行風(fēng)險管理是指商業(yè)銀行通過風(fēng)險識別、風(fēng)險估計、風(fēng)險處理等方法，預(yù)防、回避、分散或轉(zhuǎn)移經(jīng)營中的風(fēng)險，從而減少或防止經(jīng)濟損失，保證經(jīng)營資金平安的行為。 15二商業(yè)銀行風(fēng)險的特殊性1、風(fēng)險的客觀性2、風(fēng)險的可控性3、風(fēng)險的隱蔽性4、風(fēng)險的傳染性5、風(fēng)險相關(guān)性16 與一般企業(yè)相比，商業(yè)銀行風(fēng)險的特征主要表現(xiàn)在以下幾個方面： 1、商業(yè)銀行風(fēng)險所造成的損失大、涉及面廣。 2、商業(yè)銀行是社會各經(jīng)濟主體風(fēng)險的集散地。 3、信用

11、中介和信用創(chuàng)造使商業(yè)銀行面臨較大的流動性風(fēng)險。17三 商業(yè)銀行風(fēng)險的來源1、 宏觀環(huán)境因素 ：1 國家經(jīng)濟政策2 宏觀經(jīng)濟形勢 3 國家宏觀金融政策 4金融監(jiān)管狀況 5國際經(jīng)濟環(huán)境 18 2、微觀環(huán)境因素1同業(yè)競爭 2利率 3匯率 4商業(yè)銀行業(yè)務(wù)在產(chǎn)業(yè)和地區(qū)上的分布 5金融創(chuàng)新 6商業(yè)銀行內(nèi)部管理制度 19四商業(yè)銀行風(fēng)險的分類1、信用風(fēng)險 2、流動性風(fēng)險 3、利率風(fēng)險 4、匯率風(fēng)險 5、投資風(fēng)險 6、國家風(fēng)險 207、競爭風(fēng)險 8、經(jīng)營風(fēng)險 9、資本風(fēng)險 10、法律風(fēng)險 11、操作風(fēng)險 12、聲譽風(fēng)險21補充知識：商業(yè)銀行風(fēng)險管理類型美聯(lián)儲：信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、流動性風(fēng)險、信譽風(fēng)險、操作風(fēng)險、

12、法律風(fēng)險美國貨幣監(jiān)理署：信用風(fēng)險、利率風(fēng)險價格風(fēng)險、外匯風(fēng)險、流動性風(fēng)險、信譽風(fēng)險、交易風(fēng)險、合規(guī)風(fēng)險、策略風(fēng)險香港金管局:信用風(fēng)險、利率風(fēng)險、市場風(fēng)險、流動性風(fēng)險、信譽風(fēng)險、操作風(fēng)險、法律風(fēng)險、策略風(fēng)險22補充知識： 中國商業(yè)銀行風(fēng)險管理主要特征投融資結(jié)構(gòu):風(fēng)險集中在銀行體系商業(yè)銀行從傳統(tǒng)業(yè)務(wù)向現(xiàn)代銀行轉(zhuǎn)變；銀行業(yè)務(wù)產(chǎn)品的創(chuàng)新風(fēng)險 風(fēng)險管理的體制并未有效發(fā)揮作用 法律體系缺陷，缺少市場退出機制 23補充知識：商業(yè)銀行風(fēng)險管理方法 銀行內(nèi)部評級方法 銀行風(fēng)險預(yù)警體系 風(fēng)險價值法(VAR) 風(fēng)險調(diào)整的資本收益法(Raroc) 信貸矩陣(Credit Metrics) 全面風(fēng)險管理模式 資產(chǎn)組合調(diào)

13、整 風(fēng)險管理電子化系統(tǒng) 不良資產(chǎn)的管理 24補充知識： 商業(yè)銀行風(fēng)險監(jiān)管通行做法提取呆帳準備金大多數(shù)國家根本上都是以風(fēng)險分析為依據(jù)，按銀行所承受的風(fēng)險大小將貸款劃分為正常、關(guān)注、次級、可疑、損失五類，即貸款五級分類法。通過對貸款的五級分類，國際上一般對正常、關(guān)注、次級、可疑、損失類貸款的呆帳提取系數(shù)分別采用1%、2%、20%、50%、100%。 25補充知識： 商業(yè)銀行風(fēng)險監(jiān)管通行做法資本充足率管理在新協(xié)議的資本充足率計算中，同時考慮了信用風(fēng)險、市場風(fēng)險和操作風(fēng)險。根據(jù)?新巴塞爾資本協(xié)議?的要求，商業(yè)銀行必須同時研究信用風(fēng)險、市場風(fēng)險和操作風(fēng)險的量化方法。 26補充知識： 商業(yè)銀行風(fēng)險監(jiān)管通行

14、做法建立存款保險制度巴塞爾銀行監(jiān)管委員會未就各國是否應(yīng)該建立存款保險制度和應(yīng)有的存款保險制度結(jié)構(gòu)提出過建議。 從國際銀行業(yè)的經(jīng)營看來，建立存款保險制度是銀行業(yè)平安經(jīng)營的必需制度，以美國為例，銀行危機在19世紀和20世紀初頻繁發(fā)生。 到目前為止，全球有美國、日本、瑞士、中國臺灣等超過70個國家和地區(qū)建立了明確的存款保險制度，存款保險制度的存款投保費率應(yīng)該與銀行的破產(chǎn)風(fēng)險相匹配。 27補充知識：商業(yè)銀行風(fēng)險監(jiān)管通行做法?破產(chǎn)法?中有關(guān)清償順序條款的國別經(jīng)驗 大多數(shù)歐洲國家的破產(chǎn)法都規(guī)定，抵押債權(quán)不屬于破產(chǎn)財產(chǎn)范圍，可由債權(quán)人根據(jù)合同處理。在清償順序方面，有抵押的銀行債權(quán)往往先于職工工資等勞動債權(quán)受

15、償。28補充知識： 從行政信用到市場信用的演變19841992：依靠行政手段管理金融。 19931994：人民銀行分支機構(gòu)逐步轉(zhuǎn)換職能。 19951997：金融立法工作取得突破性進展。 19982002：防范和化解金融機構(gòu)的支付風(fēng)險。 2003至今：銀監(jiān)會成立后，我國銀行業(yè)風(fēng)險監(jiān)管和專業(yè)化監(jiān)管能力進一步增強。 29補充知識： 改善銀行業(yè)監(jiān)管環(huán)境政策措施 改善商業(yè)銀行的經(jīng)營環(huán)境1998年，國家向四家國有獨資商業(yè)銀行注資2700億元人民幣，補充國有銀行的資本金。1999年到2000年，在科學(xué)分析商業(yè)銀行不良貸款成因的根底上，將由于政策原因和行政因素形成的近萬億元不良貸款從國有銀行中剝離出來，建立了

16、4家資產(chǎn)管理公司，專司不良貸款的處置。 30補充知識：改善銀行業(yè)監(jiān)管環(huán)境政策措施建立健全商業(yè)銀行風(fēng)險管理體制建立標準的公司治理，是切實提高銀行業(yè)風(fēng)險管理水平的關(guān)鍵一環(huán)。銀監(jiān)會公布中行、建行?公司治理指引?已經(jīng)制定并公布了有關(guān)商業(yè)銀行改革的十條標準和七項考核指標，設(shè)置這些標準和指標的一個重要目的，就是完善商業(yè)銀行風(fēng)險管理體系、提高銀行業(yè)風(fēng)險管理水平。 向兩家銀行注資450億美元，提出力爭用三年左右的時間將兩家銀行改造成為符合現(xiàn)代企業(yè)制度要求的、具有國際先進水平的股份制商業(yè)銀行。 31補充知識： 構(gòu)建銀行總體風(fēng)險管理體系制定并實施了以CAMEL評級體系為根底的?股份制商業(yè)銀行風(fēng)險評級方法?、?農(nóng)村

17、合作金融機構(gòu)風(fēng)險評價與預(yù)警指標體系?，并正在制定?商業(yè)銀行監(jiān)管評級內(nèi)部指引?等一系列關(guān)于防范信用風(fēng)險的法規(guī)文件。發(fā)布了?金融機構(gòu)信貸資產(chǎn)證券化試點監(jiān)督管理方法?，并在日前正式批準了國家開發(fā)銀行和中國建設(shè)銀行在資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)上進行首批試點。32公布實施?商業(yè)銀行資本充足率管理方法?、?商業(yè)銀行內(nèi)部控制評價試行方法?、?商業(yè)銀行市場風(fēng)險管理指引?等規(guī)章制度，制定了商業(yè)銀行市場風(fēng)險監(jiān)管現(xiàn)場檢查手冊?，正在大力建設(shè)銀行業(yè)監(jiān)管信息系統(tǒng)簡稱“1104工程，完善對市場風(fēng)險的非現(xiàn)場評估和監(jiān)管體系。在風(fēng)險分散和對沖方面，為鼓勵商業(yè)銀行采用更多的金融工具分散風(fēng)險，銀監(jiān)會制定公布了?金融機構(gòu)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)管理暫行

18、方法?、?商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)管理暫行方法?等。 33補充知識：商業(yè)銀行貸款風(fēng)險分類 貸款風(fēng)險分類是指商業(yè)銀行的信貸分析人員和管理人員或監(jiān)管當(dāng)局的檢查人員，綜合能獲得的全部信息，并運用最正確判斷，根據(jù)貸款風(fēng)險程度對貸款質(zhì)量作出評價。貸款風(fēng)險分類不但包括結(jié)果也包括過程。34 一、 正常：借款人能夠履行合同，有充分把握按時足額歸還本息。 二、 關(guān)注：盡管借款人目前有能力歸還貸款本息，但存在一些可能對歸還產(chǎn)生不利影響的因素。 三、 次級：借款人的還款能力出現(xiàn)了明顯的問題，依靠其正常經(jīng)營收入已無法保證足額歸還本息。 四、 可疑：借款人無法足額歸還本息，即使執(zhí)行抵押和擔(dān)保，也肯定要造成一局部損失。 五、

19、 損失：在采取所有可能的措施和一切必要的法律程序之后，本息仍然無法收回，或只能收回極小局部。 前兩類屬于正常貸款，后三類合稱不良貸款。35二、從商業(yè)銀行風(fēng)險管理角度看巴塞爾資本協(xié)議?巴塞爾協(xié)議? 目的在于：制定銀行的資本與其資產(chǎn)間的比例，訂出計算方法和標準，以加強國際銀行體系的健康開展；制定統(tǒng)一的標準，以消除國際金融市場上各國銀行之間的不平等競爭。36協(xié)議的主要內(nèi)容：第一，定義資本的組成：把銀行資本劃分為核心資本和附屬資本兩檔，核心資本包括股本和公開準備金，這局部至少占全部資本的50%；附屬資本包括未公開的準備金、資產(chǎn)重估準備金、普通準備金、或呆帳準備金。第二，訂出風(fēng)險度量標準和風(fēng)險加權(quán)的計算

20、；第三，協(xié)議標準比率的目標：要求經(jīng)過到1992年底，銀行的資本對風(fēng)險加權(quán)化資產(chǎn)的標準比率為8%，其中核心資本至少為4%。37?有效銀行監(jiān)管的核心原那么?1997年9月，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會正式通過了?有效銀行監(jiān)管的核心原那么?，為標準銀行監(jiān)管提出國際統(tǒng)一的準那么。這個原那么確定了一個有效監(jiān)管體系所必須具備的25項根本原那么，共分7大類：有效銀行監(jiān)管的先決條件；發(fā)照和結(jié)構(gòu)；審慎法規(guī)和要求；持續(xù)性銀行監(jiān)管手段；信息要求；正式監(jiān)管權(quán)力；跨國銀行業(yè)。38?新巴塞爾資本協(xié)議?2001年1月16日，巴塞爾委員會公布了新資本協(xié)議草案第二稿，后在2005年全面實施。這一文件將全面取代1988年的?巴塞爾協(xié)議?

21、，成為新的國際金融環(huán)境下，各國銀行進行風(fēng)險管理的最新法那么。39 新資本協(xié)議出臺的背景在信用風(fēng)險依然存在的情況下，市場風(fēng)險和操作風(fēng)險等對銀行業(yè)的破壞力日趨顯現(xiàn)。而?巴塞爾協(xié)議?主要考慮的是信用風(fēng)險；同時，?巴塞爾協(xié)議?在其他方面也逐漸暴露出局限性。亞洲金融危機的爆發(fā)和危機蔓延所引發(fā)的金融動亂給予金融監(jiān)管當(dāng)局和國際銀行業(yè)的警示。風(fēng)險的衡量和定價方面的研究成果，在技術(shù)上為巴塞爾委員會重新制定新資本框架提供了可能性。40三、我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理面臨的挑戰(zhàn)1、外部環(huán)境對我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理構(gòu)成的挑戰(zhàn)金融管制的放松社會征信系統(tǒng)和金融市場中介效勞機構(gòu)仍待完善。412、內(nèi)部環(huán)境對我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理構(gòu)成的挑

22、戰(zhàn)產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)和公司治理風(fēng)險管理組織體系風(fēng)險管理機制風(fēng)險管理方法和技術(shù)風(fēng)險管理信息系統(tǒng)巨額存量不良資產(chǎn)42第二節(jié) 商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)一、商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)的主要模式二、國外商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)現(xiàn)狀三、我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)的現(xiàn)狀及改進43一、商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)的主要模式1、職能型風(fēng)險管理組織架構(gòu)模式2、事業(yè)部型風(fēng)險管理組織架構(gòu)模式3、矩陣型風(fēng)險管理組織架構(gòu)模式見教材P18244二、國外商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)現(xiàn)狀1、國外商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)特點 董事會 風(fēng)險管理委員會 風(fēng)險管理職能部門 稽核委員會 風(fēng)險管理2、國外典型商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)45三、我國商業(yè)銀行風(fēng)險

23、管理組織架構(gòu)的現(xiàn)狀及改進46商業(yè)銀行的風(fēng)險控制機制 總行層面董事會層面：風(fēng)險管理委員會下設(shè)關(guān)聯(lián)交易委員會 主要職責(zé)：審核和修訂本行風(fēng)險戰(zhàn)略、風(fēng)險管理政策和內(nèi)部控制流程；監(jiān)督和評價風(fēng)險管理部門的設(shè)置、組織方式、工作程序和效果；監(jiān)督和評價高級管理人員在信用、市場、操作等方面的風(fēng)險控制情況；對本行風(fēng)險狀況進行定期評估；對關(guān)聯(lián)方確實認及關(guān)聯(lián)交易的初審和批準。47高級管理層層面：首席風(fēng)險官與風(fēng)險管理委員會下設(shè)三個專門委員會：信用風(fēng)險管理委員會、市場風(fēng)險管理委員會以及操作風(fēng)險管理委員會。委員會主要由分管的行領(lǐng)導(dǎo)和總行部室的負責(zé)人組成。48職能部門層面的風(fēng)險控制機內(nèi)控合規(guī)部：操作風(fēng)險控制；法律事務(wù)部：法律風(fēng)

24、險控制；信貸管理部、授信業(yè)務(wù)部、信用審批部：信用風(fēng)險控制；資產(chǎn)負債管理部：流動性風(fēng)險控制；風(fēng)險管理部：市場風(fēng)險控制金融市場部的作用。49商業(yè)銀行的風(fēng)險控制機制分行層面分行有自身的風(fēng)險控制部門，同時亦會把相關(guān)的風(fēng)險狀況報總行。50第三節(jié) 信用風(fēng)險管理一、信用風(fēng)險內(nèi)涵二、信用風(fēng)險度量三、信用風(fēng)險管理實現(xiàn)過程51一、信用風(fēng)險的內(nèi)涵及特點1信用風(fēng)險的概念及其開展 信用風(fēng)險通常被定義為交易對手不能正常履行合約而造成的損失的風(fēng)險，因此也稱為違約風(fēng)險default risk 。2信用風(fēng)險的分類交易對手風(fēng)險counterparty risk發(fā)行人風(fēng)險issuer risk 523信用風(fēng)險的主要特點：(1) 與

25、市場風(fēng)險表現(xiàn)出較強的系統(tǒng)性風(fēng)險特征不同，信用風(fēng)險的非系統(tǒng)性風(fēng)險特征明顯 ；(2) 信用風(fēng)險的概率分布明顯不同于市場風(fēng) 險的概率分布 ；(3) 信用風(fēng)險的觀察數(shù)據(jù)少，難以動態(tài)量化分析 。534、現(xiàn)代信用風(fēng)險的成因1.信用風(fēng)險成因：信用活動中的不確定性。 2. 不確定性：“外在不確定性：系統(tǒng)性風(fēng)險“內(nèi)在不確定性：非系統(tǒng)性風(fēng)險 3. 信用風(fēng)險也是金融市場的一種內(nèi)在的推動和制約力量。促進金融參與者提高管理效率約束作用，調(diào)節(jié)作用54貸款動機風(fēng)險回報率是否可接受？歸還能力企業(yè)開展方案, 管理能力資產(chǎn)負債平衡表審查資金流檢驗管理能力審查競爭力審查定價分析定量分析準那么信用評級法律審評等等審批通過支撐資金貸款

26、組合初期審察定量檢驗貸款定價審批通過后期管理信用審批過程55二、信用風(fēng)險度量1、標準法2、內(nèi)部評級法56信用度量制方法的原理： 通過掌握借款企業(yè)的資料如：1借款人的信用等級資料2下一年度該信用級別水平轉(zhuǎn)換為其它信用級別的概率3違約貸款的收復(fù)率計算出非交易性的貸款和債券的市值P和市值變動率，4從而利用受險價值方法對單筆貸款或貸款組合的受險價值量。 57補充知識： 風(fēng)險度量的專家制度 一專家制度的主要內(nèi)容 借款人的5C1. 品德與聲望Character2. 資格與能力Capacity3. 資金實力(Capital or Cash)4. 擔(dān)保Collateral5. 經(jīng)營條件或商業(yè)周期Conditi

27、on 58二專家制度的缺陷 需要相當(dāng)數(shù)量的專門信用分析人員 實施的效果很不穩(wěn)定 與銀行在經(jīng)營管理中的官僚主義方式緊密相聯(lián)，大大降低了銀行應(yīng)對市場變化的能力 加劇了銀行在貸款組合方面過度集中的問題，使銀行面臨著更大的風(fēng)險 對借款人進行信用分析時，難以確定共同遵循的標準，造成信用評估的主觀性、隨意性和不一致性。 59三、信用風(fēng)險管理實現(xiàn)過程1、整體信用風(fēng)險管理環(huán)節(jié) 信用風(fēng)險評級 風(fēng)險管理信息系統(tǒng) 信用交易的審批和決策機制 信用風(fēng)險的內(nèi)部控制 限額控制602、具體授信業(yè)務(wù)環(huán)節(jié) 授信前調(diào)查 授信時審查 授信后監(jiān)查 不良授信催收及資產(chǎn)保全61第四節(jié) 市場風(fēng)險管理一、市場風(fēng)險管理內(nèi)涵二、利率風(fēng)險管理三、匯

28、率風(fēng)險管理62市場風(fēng)險管理 由于利率、匯率、股票、商品等價格變化導(dǎo)致銀行損失的風(fēng)險。這種風(fēng)險存在于銀行經(jīng)營活動中的各種金融工具，如貸款、存款、證券、短期借貸、長期債務(wù)、貿(mào)易資產(chǎn)及債務(wù)、衍生品等。市場風(fēng)險: 指由于市場價格變動使資產(chǎn)值發(fā)生變化可能性。63市場風(fēng)險特點利率風(fēng)險，匯率，股票價格等等絕對型，相對型市場風(fēng)險管理較為興旺64市場風(fēng)險管理主要包括風(fēng)險識別風(fēng)險測算風(fēng)險政策和過程風(fēng)險分析和檢測風(fēng)險報告風(fēng)險確認和審計65存在主體規(guī)避方式利率風(fēng)險貸款、債券、特定相關(guān)貿(mào)易資產(chǎn)和負債、存款、借貸和衍生品工具等套期保值（期權(quán)、期貨、遠期、互換等）匯率風(fēng)險對外國子公司的投資、外幣貸款、外幣證券、外幣現(xiàn)金流、

29、外國交易衍生品等外國期權(quán)、貨幣互換、期貨、遠期及存款等抵押風(fēng)險全額貸款、過手證券、商業(yè)抵押貸款、抵押貸款債務(wù)等全額貸款、過手證券、商業(yè)抵押貸款、抵押貸款債務(wù)等產(chǎn)權(quán)投資市場風(fēng)險普通股、場外交易股票期權(quán)、上市公司股票期權(quán)、股票總收益互換、股指期貨、可轉(zhuǎn)換債券等期權(quán)、期貨、遠期、互換、可轉(zhuǎn)換債券、現(xiàn)金頭寸等商品風(fēng)險石油、天然氣、金屬、能源市場的交易相同或相似商品的期權(quán)、期貨、互換、現(xiàn)金頭寸等發(fā)行信用卡風(fēng)險信用展期、信用轉(zhuǎn)移、價差風(fēng)險買賣價差對信用違約互換、信用固定收益證券等市場風(fēng)險管理66二、利率風(fēng)險管理1.利率風(fēng)險的分類 重新定價風(fēng)險 收益率曲線風(fēng)險 基準風(fēng)險 期權(quán)性風(fēng)險672、利率風(fēng)險的度量方式

30、 利率敏感性缺口分析 久期分析 模擬技術(shù)683、利率風(fēng)險管理方法 1缺口管理 主動策略 防御策略 2利率衍生工具管理 69三、匯率風(fēng)險管理1、匯率風(fēng)險分類 交易風(fēng)險 折算風(fēng)險 經(jīng)濟風(fēng)險702、匯率風(fēng)險的計量和管理 匯率風(fēng)險計量 匯率風(fēng)險敞口管理71第一節(jié) 商業(yè)銀行風(fēng)險演變趨勢第二節(jié) 商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織架構(gòu)第三節(jié) 信用風(fēng)險管理第四節(jié) 市場風(fēng)險管理第五節(jié) 操作風(fēng)險管理72第五節(jié) 操作風(fēng)險管理一、操作風(fēng)險內(nèi)涵二、操作風(fēng)險度量三、操作風(fēng)險管理73一、操作風(fēng)險內(nèi)涵是指所有潛在的、由非市場因素和信用因素引起的風(fēng)險，也就是除了信用風(fēng)險和市場風(fēng)險以外的一切風(fēng)險。系統(tǒng)風(fēng)險：主要指計算機故障給銀行業(yè)務(wù)操作帶來的風(fēng)險。技術(shù)風(fēng)險：由于技術(shù)的落后，可能給銀行帶來的風(fēng)險。模型風(fēng)險：在模型構(gòu)造過程中，沒有對市場狀況和風(fēng)險識別有一個全面的認識，導(dǎo)致模型的低效和無能 。會計風(fēng)險：指由于會計制度和政策不能正確反映企業(yè)經(jīng)營狀況74操作風(fēng)險難以定量化，操作風(fēng)險往往是突發(fā)性事件。小概率，大損失。可以有效的進行控制。75操作風(fēng)險管理操作風(fēng)險(Operational Risk) 來源于銀行內(nèi)部的人員、系統(tǒng)不當(dāng)或缺乏操作以及來源于外部的風(fēng)險事件可能帶來的損失的風(fēng)險。Eg:美洲銀行主要在公司和行業(yè)兩