證券投資基金第五章ppt課件

1、 證券投資基金第五章 基金托管人零售客戶部 制造.目錄第一節(jié) 基金托管人概述第二節(jié) 機(jī)構(gòu)設(shè)置與技術(shù)系統(tǒng)第三節(jié) 基金財(cái)富保管第四節(jié) 基金資金清算第五節(jié) 基金會(huì)計(jì)復(fù)核第六節(jié) 基金投資運(yùn)作監(jiān)視第七節(jié) 基金托管人內(nèi)部控制2基金托管人基金托管人是證券投資基金的主要當(dāng)事人之一基金運(yùn)作引入基金托管人制度，有利于基金財(cái)富的平安和投資者利益的維護(hù)3第一節(jié) 基金托管人概述 一、基金托管人及基金托管業(yè)務(wù) 基金托管人是根據(jù)法律法規(guī)的要求，在證券投資基金運(yùn)作中承當(dāng)資產(chǎn)保管、買賣監(jiān)視、信息披露、資金清算與會(huì)計(jì)核算等相關(guān)職責(zé)的當(dāng)事人。 托管人的四項(xiàng)職責(zé)： 1、資產(chǎn)保管，即基金托管人應(yīng)為基金資產(chǎn)設(shè)立獨(dú)立的賬戶，保證基金的全部

2、資產(chǎn)平安完好； 2、資金清算，即執(zhí)行基金管理人的投資指令，辦理基金名下的資金往來(lái)；4基金托管人概述 3、資產(chǎn)核算，即建立基金賬冊(cè)并進(jìn)展會(huì)計(jì)核算，復(fù)核審查管理人計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值和份額凈值； 4、投資運(yùn)作監(jiān)視，即監(jiān)視基金管理人的投資運(yùn)作行為能否符合法規(guī)及基金合同的規(guī)定 基金托管人主要經(jīng)過(guò)托管業(yè)務(wù)獲取托管費(fèi)作為其主要收入來(lái)源，托管規(guī)模與其托管費(fèi)收入成正比。在一些國(guó)家和地域，托管人也經(jīng)過(guò)進(jìn)展績(jī)效評(píng)價(jià)、提供會(huì)計(jì)核算等增值性效力來(lái)擴(kuò)展收入來(lái)源。5基金托管人概述 二、基金托管人在基金運(yùn)作中的作用 三點(diǎn)作用： 1防止基金財(cái)富挪作它用，有效保證資產(chǎn)平安。 2經(jīng)過(guò)基金托管人對(duì)基金管理人的投資運(yùn)作進(jìn)展監(jiān)視，可以促

3、使基金管理人按照有關(guān)法律法規(guī)和基金合同的要求運(yùn)作基金財(cái)富，有利于維護(hù)基金份額持有人的權(quán)益。 3基金托管人對(duì)基金資產(chǎn)所進(jìn)展的會(huì)計(jì)復(fù)核和凈值計(jì)算，有利于防備、減少基金會(huì)計(jì)核算中的過(guò)失，保證基金份額凈值和會(huì)計(jì)核算的真實(shí)性和準(zhǔn)確性。6基金托管人概述 三、基金托管人的市場(chǎng)準(zhǔn)入 托管人由依法設(shè)立并獲得基金托管資歷的商業(yè)銀行擔(dān)任。 八項(xiàng)條件：P117 7基金托管人概述 四、基金托管人的職責(zé) 十一項(xiàng)詳細(xì)職責(zé)：P117 重點(diǎn)了解以下三項(xiàng)： 3對(duì)所托管的不同基金財(cái)富分別設(shè)置賬戶、確保基金財(cái)富的完好與獨(dú)立。 7對(duì)基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告、中期和年度基金報(bào)告出具意見。 9按照規(guī)定召集基金份額持有人大會(huì)。8基金托管人概述 五、

4、基金托管業(yè)務(wù)流程 主要分為四階段： 1、簽署基金合同：起始階段 2、基金募集：預(yù)備階段 3、基金運(yùn)作：主要階段 4、基金終止：善后階段9第二節(jié) 機(jī)構(gòu)設(shè)置與技術(shù)系統(tǒng) 一、基金托管人的機(jī)構(gòu)設(shè)置 托管銀行普通要設(shè)立專門的基金托管部或資產(chǎn)托管部 為了履行職責(zé)，托管銀行在托管部普通設(shè)有不同的處室來(lái)履行職責(zé)，包括四個(gè)部分： 1、主要擔(dān)任證券投資基金托管業(yè)務(wù)的市場(chǎng)開辟、研討，客戶關(guān)系維護(hù)的市場(chǎng)部門； 2、主要擔(dān)任基金資金清算、核算的部門； 3、主要擔(dān)任技術(shù)維護(hù)、系統(tǒng)開發(fā)的部門； 4、主要擔(dān)任買賣監(jiān)控、內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制的部門 10機(jī)構(gòu)設(shè)置與技術(shù)系統(tǒng) 二、基金托管人的員工配置 規(guī)定：“擬從事基金清算、核算、投資監(jiān)視

5、、信息披露、內(nèi)部稽核監(jiān)控等業(yè)務(wù)的執(zhí)業(yè)人員不少于5 人，并具有基金從業(yè)資歷。11機(jī)構(gòu)設(shè)置與技術(shù)系統(tǒng) 三、基金托管業(yè)務(wù)的技術(shù)系統(tǒng) 要求，系統(tǒng)內(nèi)證券買賣結(jié)算資金在兩小時(shí)內(nèi)匯劃到帳，主要托管業(yè)務(wù)是由技術(shù)系統(tǒng)完成的。 目前，各托管銀行的基金托管義務(wù)技術(shù)系統(tǒng)主要有以下特征： 1、主要托管業(yè)務(wù)經(jīng)過(guò)技術(shù)系統(tǒng)完成的?；饡?huì)計(jì)核算、資金清算、投資監(jiān)視等基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)都可以經(jīng)過(guò)技術(shù)系統(tǒng)完成。12機(jī)構(gòu)設(shè)置與技術(shù)系統(tǒng) 2、系統(tǒng)配置完好、獨(dú)立運(yùn)作。 普通的托管銀行都配置了托管業(yè)務(wù)主機(jī)系統(tǒng)、備份系統(tǒng)、數(shù)據(jù)接受系統(tǒng)、錄音錄像監(jiān)控系統(tǒng)、安防系統(tǒng)、電源系統(tǒng)、資訊系統(tǒng)、資金劃撥系統(tǒng)等。 3、系統(tǒng)管理嚴(yán)厲 包括：系統(tǒng)運(yùn)轉(zhuǎn)、賬戶、密

6、碼的管理；系統(tǒng)管理任務(wù)與平安審計(jì)；數(shù)據(jù)備份；系統(tǒng)應(yīng)急與災(zāi)難恢復(fù)；有害數(shù)據(jù)及計(jì)算機(jī)病毒預(yù)防、發(fā)現(xiàn)、報(bào)告及去除等。 4、技術(shù)系統(tǒng)平安運(yùn)作。13基金財(cái)富保管 一、基金財(cái)富保管的根本要求 一保證基金資產(chǎn)的平安 基金托管人的首要職責(zé)就是要保證基金財(cái)富的平安，獨(dú)立、完好、平安地保管基金的全部資產(chǎn)?；鹜泄苋吮匦鑼⒒鹳Y產(chǎn)與自有資產(chǎn)、不同基金的資產(chǎn)嚴(yán)厲分開，要為基金設(shè)立 獨(dú)立的賬戶，單獨(dú)核算，分賬管理。不同基金之間在持有人名冊(cè)登記、賬戶設(shè)置、資金劃撥、賬冊(cè)記錄等方面應(yīng)完全獨(dú)立，實(shí)行專戶、專人管理。不同基金的債務(wù)債務(wù)是不能相互抵消的。 14基金財(cái)富保管 二依法處分基金財(cái)富 基金托管人沒(méi)有單獨(dú)處分基金財(cái)富的權(quán)益

7、。 未接到基金管理人的指令，基金托管人不得自行運(yùn)用、處分、分配基金的任何資產(chǎn)。 三嚴(yán)守基金商業(yè) 除、基金合同及其他有關(guān)法規(guī)另有規(guī)定外，基金信息公開披露前應(yīng)予嚴(yán)密，基金托管人不得向他人泄露。 四對(duì)基金財(cái)富的損失承當(dāng)賠償責(zé)任 15基金財(cái)富保管 二、基金資產(chǎn)賬戶的種類及管理 基金資產(chǎn)賬戶主要包括銀行存款賬戶、結(jié)算備付金賬戶和證券賬戶三類。 基金銀行存款賬戶是以基金名義在銀行開立的結(jié)算賬戶。貨幣市場(chǎng)基金和債券基金投資 銀行存款時(shí)開立的銀行存款賬戶就屬于投資類賬戶。 結(jié)算備付金帳戶包括中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司上海結(jié)算備付金帳戶和深圳結(jié)算備付金帳戶16基金財(cái)富保管 結(jié)算備付金賬戶是以托管人的名義在中國(guó)

8、證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司開立的。托管人可以以基金的名義設(shè)立結(jié)算備付金二級(jí)帳戶，由托管人再與基金進(jìn)展二級(jí)結(jié)算。 基金的證券賬戶包括買賣所證券賬戶和全國(guó)銀行間市場(chǎng)債券托管賬戶。 買賣所證券帳戶是以托管人和基金聯(lián)名的方式中國(guó)結(jié)算公司開立的證券帳戶。 全國(guó)銀行間市場(chǎng)債券托管帳戶是指以基金名義在中央國(guó)債登記結(jié)算開立的乙類債券托管帳戶17基金財(cái)富保管 三、基金財(cái)富保管的內(nèi)容 一保管基金印章 基金托管人代基金刻制的基金章、基金財(cái)務(wù)公用章及基金業(yè)務(wù)章等基金印章均由托管人代為保管和運(yùn)用。保管好基金印章是保證基金資產(chǎn)平安的前提，因此，基金托管人必需加強(qiáng)基金印章的管理，制定嚴(yán)厲基金印章管理制度 18基金財(cái)富保管 二

9、基金資產(chǎn)賬戶管理 1.基金托管人應(yīng)做好基金資產(chǎn)賬戶的更名、銷戶及資產(chǎn)過(guò)戶等任務(wù)。 2.托管人擔(dān)任開立全部資產(chǎn)賬戶，保證基金賬戶獨(dú)立于托管銀行賬戶；不同基金的賬戶也相互獨(dú)立，對(duì)每一個(gè)基金單獨(dú)設(shè)賬，分賬管理。 3.嚴(yán)厲按照基金管理的有效指令辦理資金支付，并保證基金的一切貨幣收支活動(dòng)均經(jīng)過(guò)基金的銀行賬戶進(jìn)展 4.基金托管人和基金管理人不得假借基金的名義開立任何其他賬戶。 19基金財(cái)富保管 三重要文件保管 基金托管人擔(dān)任保管基金的艱苦合同、基金的開戶資料、預(yù)留印鑒、實(shí)人證券的憑證等重要文件。 四核對(duì)基金資產(chǎn) 普通情況下，基金銀行存款帳戶、基金結(jié)算備付金余額、基金證券賬戶的資產(chǎn)數(shù)量以及余額要進(jìn)展每日核對(duì)

10、；基金債券托管賬戶在買賣當(dāng)日進(jìn)展核對(duì)，如無(wú)買賣每周核對(duì)一次。20基金資金清算 按買賣場(chǎng)所不同分為：買賣所資金清算、全國(guó)銀行間市場(chǎng)買賣資金清算、場(chǎng)外資金清算 一、買賣所買賣資金清算 買賣所資金清算流程如下： 1接納買賣數(shù)據(jù)。 2制造清算指令。 3執(zhí)行清算指令。T+1 4確認(rèn)清算結(jié)果。21基金資金清算 二、全國(guó)銀行間市場(chǎng)買賣資金清算 清算流程：了解4 步，P125 三、場(chǎng)外資金清算 清算流程：了解3 步，P12622第五節(jié) 基金會(huì)計(jì)復(fù)核 一、基金財(cái)務(wù)的復(fù)核 根據(jù)、對(duì)管理人的賬務(wù)處置過(guò)程與結(jié)果進(jìn)展核對(duì)的過(guò)程。 二、基金頭寸的復(fù)核 基金頭寸指基金在進(jìn)展買賣后的一切現(xiàn)金類賬戶的資金余額?，F(xiàn)金類賬戶包括銀

11、行存款帳戶和清算備付金賬戶 三、基金資產(chǎn)凈值的復(fù)核 根據(jù)、對(duì)基金管理人的估值結(jié)果即基金份額凈值、累計(jì)基金份額凈值以及期初基金份額凈值進(jìn)展核對(duì)的過(guò)程。23基金會(huì)計(jì)復(fù)核 四、基金財(cái)務(wù)報(bào)表的復(fù)核 基金財(cái)務(wù)報(bào)表的復(fù)核指基金托管人對(duì)基金管理人出具的資產(chǎn)負(fù)債表、基金運(yùn)營(yíng)業(yè)績(jī)表、基金收益分配表、基金凈值變動(dòng)表等報(bào)表內(nèi)容進(jìn)展核對(duì)的過(guò)程。 五、基金費(fèi)用與收益分配復(fù)核 計(jì)提管理人報(bào)酬及其他費(fèi)用，并對(duì)基金收益分配等進(jìn)展復(fù)核。 六、業(yè)績(jī)表現(xiàn)數(shù)據(jù)的復(fù)核24第六節(jié) 基金投資運(yùn)作監(jiān)視 一、基金托管人對(duì)基金管理人監(jiān)視的根據(jù) 二、基金托管人對(duì)基金管理人監(jiān)視的主要內(nèi)容 一對(duì)基金投資范圍、對(duì)象的監(jiān)視 監(jiān)視基金的投資能否符合基金合同

12、及有關(guān)法律法規(guī)的要求。 二對(duì)基金投融資比例的監(jiān)視 包括但不限于：基金合同商定的基金投資資產(chǎn)配置的比例、單一投資類別比例限制、融資限制、股票申購(gòu)限制、法規(guī)允許的基金投資比例調(diào)整期限等。 25基金投資運(yùn)作監(jiān)視 三對(duì)制止行為的監(jiān)視 包括但不限于、基金合同規(guī)定的不得承銷證券；不得向他人貸款或者提供擔(dān)保； 四對(duì)參與銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)買賣的監(jiān)視。 五對(duì)基金管理人選擇存款銀行進(jìn)展監(jiān)視26基金投資運(yùn)作監(jiān)視 三、監(jiān)視與處置方式 一提示 對(duì)媒體和言論反映集中的問(wèn)題，提示管理人。 二書面警示 對(duì)所托管基金投資比例接近超標(biāo)、資金頭寸缺乏等問(wèn)題，以書面方式對(duì)基金管理人進(jìn)展提示。 27基金投資運(yùn)作監(jiān)視 三書面報(bào)告 對(duì)所托

13、管基金投資比例超標(biāo)、清算資金透支以及其他涉嫌違規(guī)買賣等行為，書面提示有關(guān)管理人，并報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)。 四定期報(bào)告 1.編制持倉(cāng)統(tǒng)計(jì)表。每日對(duì)基金的持倉(cāng)情況編制日?qǐng)?bào)，并向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)告。 2.基金運(yùn)作監(jiān)控周報(bào)、季報(bào)、年報(bào)。 另需向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)送內(nèi)部監(jiān)察稽核報(bào)告每季度28第七節(jié) 基金托管人內(nèi)部控制 一、內(nèi)部控制的目的和原那么 一內(nèi)部控制的目的 保證業(yè)務(wù)運(yùn)作嚴(yán)厲遵守國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)那么，自覺(jué)構(gòu)成守法運(yùn)營(yíng)、規(guī)范運(yùn)作的運(yùn)營(yíng)思想和運(yùn)營(yíng)風(fēng)格；防備和化解運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，保證托管資產(chǎn)的平安完好；維護(hù)基金份額持有人的權(quán)益；保證基金托管業(yè)務(wù)平安、有效、穩(wěn)健運(yùn)轉(zhuǎn)。 29基金托管人內(nèi)部控制 二內(nèi)部控制的原那么 1.合

14、法性原那么 2.完好性原那么 3.及時(shí)性原那么 4.謹(jǐn)慎性原那么 5.有效性原那么 6.獨(dú)立性原那么30基金托管人內(nèi)部控制 二、內(nèi)部控制的根本要素 一環(huán)境控制 環(huán)境控制構(gòu)成托管人內(nèi)部控制的根底。 二風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià) 三控制活動(dòng) 四信息溝通 五內(nèi)部監(jiān)控31基金托管人內(nèi)部控制 三、內(nèi)部控制的主要內(nèi)容 一資產(chǎn)保管內(nèi)部控制 資產(chǎn)保管是基金托管業(yè)務(wù)的重要方面 有效措施P132，五點(diǎn) 二資金清算內(nèi)部控制 資金清算環(huán)節(jié)的主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)是基金資金清算和交手不及時(shí)，從而延誤成交時(shí)間。 1.基金托管人應(yīng)實(shí)行嚴(yán)厲的崗位分別制度。 2.基金托管人應(yīng)嚴(yán)厲按照基金管理人的有效劃款指令辦理基金名下資金清算，沒(méi)有基金管理人的劃款指令，不得辦理基金名下資金清算。 32基金托管人內(nèi)部控制 3.建立復(fù)核制度，構(gòu)成相互制約機(jī)制，防止過(guò)失的產(chǎn)生。 4.基金托管人應(yīng)建立嚴(yán)厲的授權(quán)管理制度，在授權(quán)范圍內(nèi)，及時(shí)、準(zhǔn)確地完成基金清算，確?；鹳Y產(chǎn)的平安。 三投資監(jiān)視內(nèi)部控制 風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)：人為或系統(tǒng)緣由對(duì)于基金管理人的投資違規(guī)行為未能及時(shí)發(fā)現(xiàn)、發(fā)現(xiàn)后未能有效制止。 四會(huì)計(jì)核算和估值的內(nèi)部控制 五技術(shù)系統(tǒng)的內(nèi)部控制33基金托管人內(nèi)部控制 四、內(nèi)部控制的制度建立 一建立完善的稽核監(jiān)視體系 1.托管人內(nèi)部應(yīng)設(shè)立監(jiān)察稽核部門，保證監(jiān)察稽核部門的獨(dú)立性和權(quán)威性；監(jiān)察稽核部門詳細(xì)執(zhí)行監(jiān)察稽核任務(wù)。 2.配備充足的監(jiān)