2023年證券從業(yè)資格考試高頻考點習(xí)題及答案

1、2023年證券從業(yè)資格考試高頻考點習(xí)題及答案1.在融資融券業(yè)務(wù)中，證券公司可以動用證券公司客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶內(nèi)的證券和客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶內(nèi)的資金的情形不包括（ ）。2016年5月真題A.為其他客戶做不超過1個月的融券業(yè)務(wù)B.收取客戶應(yīng)當(dāng)歸還的資金、證券C.為客戶進(jìn)行融資融券交易的結(jié)算D.收取客戶應(yīng)當(dāng)支付的利息、費用、稅款【答案】:A【解析】:根據(jù)證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法，除下列情形外，任何人不得動用證券公司客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶內(nèi)的證券和客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶內(nèi)的資金：為客戶進(jìn)行融資融券交易的結(jié)算；收取客戶應(yīng)當(dāng)歸還的資金、證券；收取客戶應(yīng)當(dāng)支付的利息、費用、稅款；按照該辦法

2、的規(guī)定以及與客戶的約定處分擔(dān)保物；收取客戶應(yīng)當(dāng)支付的違約金；客戶提取還本付息、支付稅費及違約金后的剩余證券和資金；法律、行政法規(guī)和該辦法規(guī)定的其他情形。2.下列關(guān)于流通國債和非流通國債的說法正確的有（ ）。流通國債可以自由轉(zhuǎn)讓，轉(zhuǎn)讓價格取決于市場利率流通國債的轉(zhuǎn)讓一般在證券市場上進(jìn)行非流通國債不能自由轉(zhuǎn)讓，通常需記名非流通國債的發(fā)行對象有的是個人，有的是一些特殊的機構(gòu)A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:項，流通國債的轉(zhuǎn)讓價格取決于對該國債的供給與需求；項，非流通國債不能自由轉(zhuǎn)讓，可以記名，也可以不記名。3.從事中間介紹業(yè)務(wù)的證券公司應(yīng)當(dāng)在其經(jīng)營場所顯著位置或者其網(wǎng)站，公開從事介紹業(yè)務(wù)

3、的管理人員和業(yè)務(wù)人員的（ ）。A.名單和執(zhí)業(yè)證書號B.名單和照片C.照片和執(zhí)業(yè)證書號D.名單和業(yè)務(wù)崗位【答案】:B【解析】:證券公司應(yīng)當(dāng)在其經(jīng)營場所顯著位置或者其網(wǎng)站，公開下列信息：受托從事的介紹業(yè)務(wù)范圍；從事介紹業(yè)務(wù)的管理人員和業(yè)務(wù)人員的名單和照片；期貨公司期貨保證金賬戶信息、期貨保證金安全存管方式；客戶開戶和交易流程、出入金流程；交易結(jié)算結(jié)果查詢方式；中國證監(jiān)會規(guī)定的其他信息。4.債券貼現(xiàn)率是投資者對該債券要求的最低回報率，也被稱為必要回報率。債券必要報酬率為（ ）之和。票面利率預(yù)期通貨膨脹率風(fēng)險溢價真實無風(fēng)險收益率A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:必要回報率其計算公式為：債券

4、必要回報率真實無風(fēng)險收益率預(yù)期通貨膨脹率風(fēng)險溢價真實無風(fēng)險收益率是指真實資本的無風(fēng)險回報率，理論上由社會資本平均回報率決定。預(yù)期通貨膨脹率是對未來通貨膨脹率的估計值。風(fēng)險溢價根據(jù)各種債券的風(fēng)險大小而定，是投資者因承擔(dān)投資風(fēng)險而獲得的補償。5.（ ）是指證券公司接受委托，按照約定向客戶提供涉及證券及證券相關(guān)產(chǎn)品的投資建議服務(wù)，輔助客戶作出投資決策，并直接或者間接獲取經(jīng)濟(jì)利益的經(jīng)營活動。2014年9月真題A.證券投資顧問業(yè)務(wù)B.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)C.財務(wù)顧問業(yè)務(wù)D.證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)【答案】:A【解析】:證券投資顧問業(yè)務(wù)是指證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)接受客戶委托，按照約定，向客戶提供涉及證券及證券相關(guān)產(chǎn)品

5、的投資建議服務(wù)，輔助客戶作出投資決策，并直接或者間接獲取經(jīng)濟(jì)利益的經(jīng)營活動。6.基金托管人應(yīng)當(dāng)對基金的（ ）出具意見。2016年7月真題基金財務(wù)會計報告中期基金報告年度基金報告基金持有人資信情況報告A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:根據(jù)證券投資基金法，基金托管人應(yīng)履行對基金財務(wù)會計報告、中期和年度基金報告出具意見的職責(zé)。7.基金托管人的工作不包括（ ）。A.復(fù)核基金宣傳推介材料中的業(yè)績表現(xiàn)B.基金募集失敗返還投資人資金C.按規(guī)定召集持有人大會D.復(fù)核基金資產(chǎn)凈值【答案】:B【解析】:根據(jù)證券投資基金法第三十七條，基金托管人應(yīng)當(dāng)履行的職責(zé)包括：安全保管基金財產(chǎn)；按照規(guī)定開設(shè)基金財產(chǎn)的

6、資金賬戶和證券賬戶；對所托管的不同基金財產(chǎn)分別設(shè)置賬戶，確?；鹭敭a(chǎn)的完整與獨立；保存基金托管業(yè)務(wù)活動的記錄、賬冊、報表和其他相關(guān)資料；按照基金合同的約定，根據(jù)基金管理人的投資指令，及時辦理清算、交割事宜；辦理與基金托管業(yè)務(wù)活動有關(guān)的信息披露事項；對基金財務(wù)會計報告、中期和年度基金報告出具意見；復(fù)核、審查基金管理人計算的基金資產(chǎn)凈值和基金份額申購、贖回價格；按照規(guī)定召集基金份額持有人大會；按照規(guī)定監(jiān)督基金管理人的投資運作；國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他職責(zé)。B項屬于基金管理人的職責(zé)。8.當(dāng)可轉(zhuǎn)換債券持有人行使轉(zhuǎn)換權(quán)后，（ ）。2014年9月真題A.公司實收資本不變，總股增加B.公司實收資本增

7、加，總股份數(shù)不變C.公司實收資本和總股份數(shù)增加D.公司實收資本和總股份數(shù)不變【答案】:C【解析】:當(dāng)可轉(zhuǎn)債持有人行使轉(zhuǎn)換權(quán)時，可轉(zhuǎn)換債券轉(zhuǎn)換為股票，公司收回并注銷發(fā)行的可轉(zhuǎn)債，同時發(fā)行新股。此時，公司的實收資本和股份總數(shù)增加。9.常見的直接融資方式有（ ）。銀行信用融資商業(yè)信用融資股票市場融資風(fēng)險投資融資A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:常見的直接融資方式主要包括股票市場融資、債券市場融資、風(fēng)險投資融資、商業(yè)信用融資、民間借貸等。銀行信用融資屬于間接融資。10.股票是（ ）簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證。2018年3月真題A.股份有限公司B.合伙企業(yè)C.個人獨資企業(yè)D.有限責(zé)任公司【

8、答案】:A【解析】:股票是股份有限公司簽發(fā)的用以證明股東所持股份的憑證，它是一種有價證券。股份有限公司將其資本劃分為金額相等的股份，而公司股份采取股票的形式。11.下列描述不屬于融資融券業(yè)務(wù)范疇的是（ ）。2013年9月真題A.證券公司向客戶出借標(biāo)的證券供其賣出B.客戶向證券公司交存相應(yīng)的擔(dān)保物C.融資方通過結(jié)算參與人申報提交質(zhì)押券D.證券公司向客戶出借資金供其買入標(biāo)的證券【答案】:C【解析】:融資融券業(yè)務(wù)是指證券公司向客戶出借資金供其買入證券或者出借證券供其賣出，并由客戶交存相應(yīng)擔(dān)保物的經(jīng)營活動。12.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)運營管理的主要內(nèi)容包括（ ）。2017年9月真題賬戶管理（包括證券賬戶和資金賬

9、戶管理）證券委托買賣資產(chǎn)托管適當(dāng)性管理A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)運營管理的主要內(nèi)容包括：賬戶管理、信息了解、適當(dāng)性管理、交易委托、交易席位與交易單元、異常交易行為管理、資產(chǎn)托管、傭金管理、轉(zhuǎn)銷戶、回訪與投訴等業(yè)務(wù)內(nèi)容。13.在國內(nèi)創(chuàng)業(yè)板首次公開發(fā)行股票并上市的發(fā)行人，其最近一期末凈資產(chǎn)應(yīng)不少于（ ）萬元。2017年6月真題A.3000B.2000C.1000D.5000【答案】:B【解析】:根據(jù)首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理辦法，首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市應(yīng)符合以下條件：發(fā)行人是依法設(shè)立且持續(xù)經(jīng)營三年以上的股份有限公司。有限責(zé)任公司按原賬面凈資產(chǎn)值折股整體變

10、更為股份有限公司的，持續(xù)經(jīng)營時間可以從有限責(zé)任公司成立之日起計算；最近兩年連續(xù)盈利，最近兩年凈利潤累計不少于一千萬元；或者最近一年盈利，最近一年營業(yè)收入不少于五千萬元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后孰低者為計算依據(jù)；最近一期末凈資產(chǎn)不少于二千萬元，且不存在未彌補虧損；發(fā)行后股本總額不少于三千萬元。14.2004年5月，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，（ ）批復(fù)同意，深圳證券交易所在主板市場內(nèi)設(shè)立中小企業(yè)板塊市場。2014年11月真題A.深圳市政府B.中國證監(jiān)會C.中國證券登記結(jié)算公司D.中國證券業(yè)協(xié)會【答案】:B【解析】:出于為主業(yè)突出、具有成長性和科技含量的中小企業(yè)提供直接融資平臺的目的，2004年5月，經(jīng)國務(wù)

11、院批準(zhǔn)，中國證監(jiān)會批復(fù)同意，深圳證券交易所在主板市場內(nèi)設(shè)立中小企業(yè)板塊市場。15.在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)營銷中，客戶服務(wù)主要包括（ ）。客戶招攬交易通道服務(wù)信息咨詢服務(wù)其他附加服務(wù)A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:客戶服務(wù)是證券公司營銷的重要組成部分，貫穿于證券公司營銷活動的始終。在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)營銷中，客戶服務(wù)主要包括交易通道服務(wù)、有形服務(wù)和信息咨詢服務(wù)等附加服務(wù)。16.關(guān)于外匯期貨，下列敘述不正確的是（ ）。A.外匯期貨是以外匯為基礎(chǔ)工具的期貨合約B.外匯期貨主要用于規(guī)避外匯風(fēng)險C.外匯期貨交易由1972年芝加哥商業(yè)交易所（CME）所屬的國際貨幣市場（IMM）率先推出D.外匯期貨主要用于

12、規(guī)避利率風(fēng)險【答案】:D【解析】:外匯期貨又稱貨幣期貨，是以外匯為基礎(chǔ)工具的期貨合約，是金融期貨中最先產(chǎn)生的品種，主要用于規(guī)避外匯風(fēng)險。外匯期貨交易自1972年在芝加哥商業(yè)交易所所屬的國際貨幣市場（IMM）率先推出后得到了迅速發(fā)展。利率期貨主要是為了規(guī)避利率風(fēng)險而產(chǎn)生的。17.下列關(guān)于有限責(zé)任公司的說法，錯誤的是（ ）。2015年11月真題A.兩個以上的國有企業(yè)或者兩個以上的其他國有投資主體投資設(shè)立的有限責(zé)任公司，其董事會成員中應(yīng)當(dāng)有公司職工代表B.國有獨資公司的董事會成員應(yīng)當(dāng)有公司職工代表C.普通有限責(zé)任公司的董事會成員中可以不包括公司職工代表D.監(jiān)事會應(yīng)當(dāng)包括適當(dāng)比例的公司職工代表，其中職

13、工代表的比例不得低于二分之一，具體比例由公司章程規(guī)定【答案】:D【解析】:D項，監(jiān)事會應(yīng)當(dāng)包括股東代表和適當(dāng)比例的公司職工代表，其中職工代表的比例不得低于三分之一，具體比例由公司章程規(guī)定。18.中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)在對證券公司信息技術(shù)管理及服務(wù)活動的監(jiān)管過程中，可以采用（ ）等方式開展現(xiàn)場檢查及非現(xiàn)場檢查。信息技術(shù)風(fēng)險評估漏洞掃描滲透測試事件模擬A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)在對證券公司信息技術(shù)管理及服務(wù)活動的監(jiān)管過程中，可以采用滲透測試、漏洞掃描及信息技術(shù)風(fēng)險評估等方式開展現(xiàn)場檢查及非現(xiàn)場檢查。證券公司應(yīng)當(dāng)予以配合，如實提供有關(guān)文件、資料，不得拒絕、阻

14、礙或隱瞞。19.證券公司員工或其經(jīng)紀(jì)人在執(zhí)業(yè)過程中禁止（ ）。接受客戶的全權(quán)委托對客戶買賣證券承諾收益或賠償為獲取交易傭金或其他利益，誘導(dǎo)客戶進(jìn)行不必要的證券買賣侵占、損害客戶的合法權(quán)益，挪用客戶的資金或證券A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:根據(jù)證券業(yè)從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則第十二條，證券公司的從業(yè)人員特定禁止行為包括：代理買賣或承銷法律規(guī)定不得買賣或承銷的證券；違規(guī)向客戶提供資金或有價證券；侵占挪用客戶資產(chǎn)或擅自變更委托投資范圍；在經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中接受客戶的全權(quán)委托；對外透露自營買賣信息，將自營買賣的證券推薦給客戶，或誘導(dǎo)客戶買賣該種證券；中國證監(jiān)會、協(xié)會禁止的其他行為。20.中國證券業(yè)協(xié)

15、會依法對證券評級業(yè)務(wù)活動進(jìn)行（ ）管理。A.自律B.監(jiān)督C.備案D.審批【答案】:A【解析】:中國證監(jiān)會對資信評級機構(gòu)從事證券市場資信評級業(yè)務(wù)進(jìn)行監(jiān)督管理。中國證券業(yè)協(xié)會依法對證券評級業(yè)務(wù)活動進(jìn)行自律管理。證券評級機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自取得證券評級業(yè)務(wù)許可之日起20日內(nèi)，將其信用等級劃分及定義、評級方法、評級程序報中國證券業(yè)協(xié)會備案，并通過中國證券業(yè)協(xié)會網(wǎng)站、本機構(gòu)網(wǎng)站及其他公眾媒體向社會公告。21.證券公司接受證券買賣的委托，應(yīng)當(dāng)根據(jù)委托書載明的（ ）等，按照交易規(guī)則代理買賣證券，如實進(jìn)行交易記錄。2014年9月真題買賣數(shù)量出價方式證券名稱價格幅度A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:根據(jù)證券法

16、第一百三十三條規(guī)定，證券公司接受證券買賣的委托，應(yīng)當(dāng)根據(jù)委托書載明的證券名稱、買賣數(shù)量、出價方式、價格幅度等，按照交易規(guī)則代理買賣證券，如實進(jìn)行交易記錄；買賣成交后，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定制作買賣成交報告單交付客戶。22.證券投資基金法規(guī)定，依法收繳的罰款、罰金和沒收的違法所得，應(yīng)當(dāng)（ ）。2016年7月真題A.扣除處罰決定機關(guān)為此付出的費用后，剩余部分上繳國庫B.全部上繳國庫C.由處罰決定機關(guān)作辦公經(jīng)費D.由本級政府財政部門列為本級財政部門收入【答案】:B【解析】:根據(jù)證券投資基金法，基金管理人、基金托管人、基金服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的民事賠償責(zé)任和繳納的罰款、罰金，由基金管理人、基金托管人、基金服務(wù)機構(gòu)以

17、其固有財產(chǎn)承擔(dān)。依法收繳的罰款、罰金和沒收的違法所得，應(yīng)當(dāng)全部上繳國庫。23.國際債券在國際市場發(fā)行，其計價貨幣往往是國際通用貨幣，一般以（ ）為主。2017年4月真題美元日元英鎊瑞士法郎A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:國際債券在國際市場上發(fā)行，因此其計價貨幣往往是國際通用貨幣，一般以美元、英鎊、歐元、日元和瑞士法郎為主。這樣，發(fā)行人籌集到的資金是一種可通用的外匯資金。24.證券包銷方式可分為（ ）。2017年6月真題全額包銷方式余額包銷方式比例包銷方式備兌包銷方式A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:證券包銷，指證券公司將發(fā)行人的證券按照協(xié)議全部購入或者在承銷期結(jié)束時將

18、售后剩余證券全部自行購入的承銷方式，前者為全額包銷，后者為余額包銷。25.證券公司的內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)滲透到（ ）等各個環(huán)節(jié)，確保不存在內(nèi)部控制的空白或漏洞。執(zhí)行反饋決策監(jiān)督A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:證券公司的內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)做到事前、事中、事后控制相統(tǒng)一；覆蓋證券公司的所有業(yè)務(wù)、部門和人員，滲透到?jīng)Q策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等各個環(huán)節(jié)，確保不存在內(nèi)部控制的空白或漏洞。26.下列關(guān)于國債銷售價格的說法中正確的是（ ）。在傳統(tǒng)的行政分配和承購包銷的方式下，國債按規(guī)定以面值出售，不存在承銷商確定銷售價格的問題在現(xiàn)行多種價格的公開招標(biāo)方式下，每個承銷商的中標(biāo)價格與財政部按市場情況和投標(biāo)情況確定的

19、發(fā)售價格是有差異的目前，財政部要求國債承銷商以中標(biāo)價格分銷國債目前，財政部允許承銷商在發(fā)行期內(nèi)自定銷售價格，隨行就市發(fā)行A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:儲蓄國債在發(fā)行期內(nèi)按面值向個人發(fā)行，發(fā)行價格與銷售價格發(fā)行是確定的。記賬式國債通過競爭性招標(biāo)發(fā)行，采用單一價格、多重價格、混合式的招標(biāo)方式確定中標(biāo)價格，中標(biāo)價格與財政部向承銷商收取的發(fā)售價格可能不同。若按發(fā)售價格向投資者銷售國債，承銷商可能虧損，因此財政部允許承銷商在發(fā)行期內(nèi)自定銷售價格，隨行就市發(fā)行。27.以下屬于中央銀行負(fù)債類業(yè)務(wù)的是（ ）。儲備貨幣對其他金融性公司債權(quán)不計入儲備貨幣的金融公司存款政府存款A(yù).、B.、C.、D.

20、、【答案】:D【解析】:中央銀行負(fù)債業(yè)務(wù)包括儲備貨幣、不計入儲備貨幣的金融公司存款、發(fā)行債券、政府存款、國外負(fù)債、自有資金和其他負(fù)債。對其他金融性公司債權(quán)屬于中央銀行資產(chǎn)類業(yè)務(wù)。28.下列說法錯誤的是（ ）。2014年3月真題A.金融遠(yuǎn)期合約根據(jù)交易雙方需求在場外市場協(xié)商確定B.在交易所交易的期權(quán)分為標(biāo)準(zhǔn)化期權(quán)和奇異型期權(quán)兩大類C.我國商業(yè)銀行銷售的“掛鉤理財產(chǎn)品”本質(zhì)上是結(jié)構(gòu)化金融衍生工具D.金融互換是最基礎(chǔ)的金融衍生工具之一【答案】:B【解析】:B項，標(biāo)準(zhǔn)化期權(quán)和權(quán)證是在交易所交易的，奇異型期權(quán)是在場外交易的。29.基金募集期屆滿，基金不滿足有關(guān)募集要求的，基金募集失敗?；鹉技?，基金

21、管理人應(yīng)以固有財產(chǎn)承擔(dān)因募集行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費用，并在基金募集期限屆滿后（ ）日內(nèi)返還投資者已繳納的款項，并加計銀行同期存款利息。A.15B.20C.25D.30【答案】:D【解析】:基金募集期限屆滿，基金不滿足有關(guān)募集要求的，基金募集失敗?；鹉技?，基金管理人應(yīng)當(dāng)以固有財產(chǎn)承擔(dān)因募集行為產(chǎn)生的債務(wù)和費用，并在基金募集期限屆滿后30日內(nèi)返還投資者已繳納的款項，并加計銀行同期存款利息。30.關(guān)于證券公司提供中間介紹業(yè)務(wù)（IB業(yè)務(wù)），以下說法正確的是（ ）。2015年3月真題A.證券公司在中間介紹業(yè)務(wù)中可以直接代理客戶進(jìn)行期貨交易B.證券公司代期貨公司收取的保證金應(yīng)當(dāng)立即劃至期貨公司賬戶C.

22、證券公司中間介紹業(yè)務(wù)起源于英國D.證券公司協(xié)助辦理開戶手續(xù)【答案】:D【解析】:A項，證券公司不得代理客戶進(jìn)行期貨交易、結(jié)算或者交割；B項，證券公司不得代期貨公司、客戶收付期貨保證金，不得利用證券資金賬戶為客戶存取、劃轉(zhuǎn)期貨保證金；C項，IB業(yè)務(wù)起源于美國。31.下列關(guān)于跟蹤評級的陳述，錯誤的是（ ）。A.如果未能及時公布跟蹤評級結(jié)果，證券評級機構(gòu)應(yīng)當(dāng)披露其原因B.證券評級機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在受評證券存續(xù)期內(nèi)每年至少出具兩次定期跟蹤評級報告C.證券評級機構(gòu)應(yīng)明確不定期跟蹤評級的啟動程序與條件D.證券評級機構(gòu)應(yīng)持續(xù)跟蹤評級對象的政策環(huán)境、行業(yè)風(fēng)險、經(jīng)營策略、財務(wù)狀況等因素的重大變化【答案】:B【解析】:在

23、評級對象有效存續(xù)期內(nèi)，證券評級機構(gòu)應(yīng)持續(xù)跟蹤評級對象的政策環(huán)境、行業(yè)風(fēng)險、經(jīng)營策略、財務(wù)狀況等因素的重大變化，及時分析該變化對評級對象信用等級的影響，出具定期或不定期跟蹤評級報告。證券評級機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在受評證券存續(xù)期內(nèi)每年至少出具一次定期跟蹤評級報告。如果未能及時公布跟蹤評級結(jié)果，證券評級機構(gòu)應(yīng)當(dāng)披露其原因，并說明跟蹤評級結(jié)果的公布時間。證券評級機構(gòu)應(yīng)明確不定期跟蹤評級的啟動程序與條件，并及時公布不定期跟蹤評級結(jié)果。32.客戶在從事融資融券交易期間，可能面臨的風(fēng)險或損失包括（ ）。2014年6月真題融資利率或融券費率大幅降低，客戶將面臨融資融券成本增加的風(fēng)險擔(dān)保物被強制平倉的風(fēng)險因標(biāo)的證券終止上市

24、，被證券公司提前了結(jié)融資融券交易的風(fēng)險因融資融券標(biāo)的證券范圍調(diào)整，被證券公司提前了結(jié)融資融券交易的風(fēng)險A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:項，為了使客戶充分了解融資融券交易風(fēng)險，證券公司應(yīng)制定融資融券交易風(fēng)險揭示書，向客戶充分揭示融資融券交易存在的風(fēng)險，其中包括提示客戶在從事融資融券交易期間，如果中國人民銀行規(guī)定的同期金融機構(gòu)貸款基準(zhǔn)利率調(diào)高，證券公司將相應(yīng)調(diào)高融資利率或融券費率，客戶將面臨融資融券成本增加的風(fēng)險。33.證券公司自營業(yè)務(wù)部門的職責(zé)不包括（ ）。2015年11月真題自營賬戶開戶自營賬戶使用登記自營賬戶銷戶自營業(yè)務(wù)所需資金的調(diào)度A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】

25、:根據(jù)證券公司證券自營業(yè)務(wù)指引第九條，自營業(yè)務(wù)必須以證券公司自身名義、通過專用自營席位進(jìn)行，并由非自營業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)自營賬戶的管理，包括開戶、銷戶、使用登記等。根據(jù)該指引第十條，加強自營業(yè)務(wù)資金的調(diào)度管理和自營業(yè)務(wù)的會計核算，由非自營業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)自營業(yè)務(wù)所需資金的調(diào)度。34.中央銀行作為證券發(fā)行主體，主要涉及（ ）。2018年3月真題有投票權(quán)的股票中央銀行股票出于調(diào)控貨幣供給量目的而發(fā)行的特殊債券長期政府債券A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:中央銀行作為證券發(fā)行主體，主要涉及兩類證券。第一類是中央銀行股票。在一些國家（例如美國），中央銀行采取了股份制組織結(jié)構(gòu)，通過發(fā)行股票募集資金，但

26、是，中央銀行的股東并不享有決定中央銀行政策的權(quán)利，只能按期收取固定的紅利，其股票類似于優(yōu)先股。第二類是中央銀行出于調(diào)控貨幣供給量目的而發(fā)行的特殊債券。35.債券基金對（ ）的投資者具有較強的吸引力。2014年11月真題A.追求短期收益B.追求高收益C.偏好高風(fēng)險高收益D.追求穩(wěn)定收益【答案】:D【解析】:債券基金主要以債券為投資對象，因此對追求穩(wěn)定收入的投資者具有較強的吸引力。債券基金的波動性通常要小于股票基金，因此常常被投資者認(rèn)為是收益、風(fēng)險適中的投資工具。36.按照法律關(guān)系的主體數(shù)量，可以將法律關(guān)系分為雙邊法律關(guān)系與多邊法律關(guān)系。下列選項中，屬于雙邊法律關(guān)系的是（ ）。民事借貸中的債權(quán)、債

27、務(wù)法律關(guān)系民事訴訟中的原、被告之間的訴訟法律關(guān)系股份有限公司各股東之間的法律關(guān)系勞務(wù)派遣中的勞務(wù)派遣法律關(guān)系A(chǔ).、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:雙邊法律關(guān)系是指在特定的雙方法律主體之間存在的權(quán)利義務(wù)關(guān)系，如民事借貸中的債權(quán)、債務(wù)法律關(guān)系，民事訴訟中的原、被告之間的訴訟法律關(guān)系。多邊法律關(guān)系是指在三個或三個以上法律主體之間存在的權(quán)利義務(wù)關(guān)系，如股份有限公司各股東之間的法律關(guān)系、勞務(wù)派遣中的勞務(wù)派遣法律關(guān)系。37.國有獨資公司屬于特殊的（ ）。A.有限責(zé)任公司B.一人有限責(zé)任公司C.股份有限公司D.個人獨資企業(yè)【答案】:A【解析】:根據(jù)公司法第六十四條，國有獨資公司，是指國家單獨出資、由

28、國務(wù)院或者地方人民政府授權(quán)本級人民政府國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)履行出資人職責(zé)的有限責(zé)任公司。38.負(fù)責(zé)證券投資者保護(hù)基金籌集、管理和使用的是（ ）。2018年5月真題A.社?；鹄硎聲﨎.中國證券投資者保護(hù)基金有限責(zé)任公司C.中國證券登記結(jié)算機構(gòu)D.證券投資基金【答案】:B【解析】:證券投資者保護(hù)基金是按照經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)的證券投資者保護(hù)基金管理辦法籌集形成的、在防范和處置證券公司風(fēng)險中用于保護(hù)證券投資者利益的資金。保護(hù)基金公司負(fù)責(zé)基金的籌集、管理和使用，其主要職責(zé)是在證券公司被撤銷、關(guān)閉和破產(chǎn)或被證監(jiān)會實施行政接管、托管經(jīng)營等強制性監(jiān)管措施時，按照國家有關(guān)政策規(guī)定對投資者正當(dāng)債權(quán)予以償付，以此來保護(hù)

29、投資人的合法權(quán)益。39.交易所交易基金的英文被稱為（ ）。2014年9月真題A.MAVB.DTFC.OTFSD.ETF【答案】:D【解析】:交易所交易基金的英文全稱為“Exchange Traded Funds”，簡稱ETF。上海證券交易所則將其定名為“交易型開放式指數(shù)基金”，是一種在交易所上市交易的、基金份額可變的一種基金運作方式。40.銀行間債券市場長期債券信用等級劃分為（ ）。2018年12月真題A.三等九級B.四等六級C.三等六級D.四等九級【答案】:A【解析】:銀行間債券市場中長期債券信用等級劃分為三等九級，銀行間債券市場短期債券信用等級劃分為四等六級。41.根據(jù)證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)

30、計算標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定，證券公司經(jīng)營證券自營業(yè)務(wù)，持有權(quán)益類證券及證券衍生品的規(guī)模及比例應(yīng)符合（ ）。2016年5月真題自營權(quán)益類證券及證券衍生品的合計額不得超過凈資本的100%自營權(quán)益類證券及證券衍生品的合計額不得超過凈資產(chǎn)的500%持有一種權(quán)益類證券的市值與其總市值的比例不得超過10%持有一種權(quán)益類證券的成本不得超過凈資本的30%A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:根據(jù)證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)計算標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定，自營權(quán)益類證券及證券衍生品的合計額不得超過凈資本的100%；自營固定收益類證券的合計額不得超過凈資本的500%；持有一種權(quán)益類證券的成本不得超過凈資本的30%；持有一種權(quán)益類證券的市值與其總

31、市值的比例不得超過5%，因包銷、中國證監(jiān)會認(rèn)可的做市業(yè)務(wù)以及股票質(zhì)押違約處理等導(dǎo)致的情形及中國證監(jiān)會另有認(rèn)定的除外。42.當(dāng)股份公司因解散或破產(chǎn)進(jìn)行清算時，優(yōu)先股股東可優(yōu)先于普通股股東分配公司的剩余資產(chǎn)，但一般是按優(yōu)先股票的（ ）清償。2015年11月真題A.面值B.固定股息率C.市值D.凈值【答案】:A【解析】:當(dāng)股份公司因解散或破產(chǎn)進(jìn)行清算時，在公司剩余資產(chǎn)的分配上，優(yōu)先股的受償順序在普通股之前，在公司債權(quán)之后，優(yōu)先股股東可優(yōu)先于普通股股東分配公司的剩余資產(chǎn)，一般是按照優(yōu)先股票的面值清償。43.下列有關(guān)國債銷售的表述中，錯誤的是（ ）2014年6月真題A.市場利率趨于上升，就為承銷商確定國

32、債銷售價格拓寬了空間B.國債銷售的價格一般不應(yīng)低于承銷商與發(fā)行人的結(jié)算價格，反之，承銷商就有可能發(fā)生虧損C.降低銷售價格，承銷商的分銷過程會縮短，資金的回收速度會加快D.如果國債承銷價格定價過高，投資者就會傾向于二級市場上購買已流通的國債，從而阻止工作順利進(jìn)行【答案】:A【解析】:A項，市場利率趨于上升，就限制了承銷商確定銷售價格的空間；市場利率趨于下降，就為承銷商確定銷售價格拓寬了空間。44.從產(chǎn)品屬性看，權(quán)證是一種（ ）類金融衍生品。2014年6月真題A.期權(quán)B.遠(yuǎn)期C.期貨D.互換【答案】:A【解析】:從產(chǎn)品屬性看，權(quán)證是一種期權(quán)類金融衍生產(chǎn)品。權(quán)證與交易所交易期權(quán)的主要區(qū)別在于，交易所

33、掛牌交易的期權(quán)是交易所制定的標(biāo)準(zhǔn)化合約，而權(quán)證則是權(quán)證發(fā)行人發(fā)行的合約，發(fā)行人作為權(quán)利的授予者承擔(dān)全部責(zé)任。45.證券公司為本公司買賣證券，賺取差價并承擔(dān)相應(yīng)風(fēng)險的行為，稱為（ ）。2012年6月真題A.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)B.證券自營業(yè)務(wù)C.財務(wù)顧問業(yè)務(wù)D.證券代理業(yè)務(wù)【答案】:B【解析】:證券自營業(yè)務(wù)，是指證券公司以自己的名義，以自有資金或者依法籌集的資金，為本公司買賣在境內(nèi)證券交易所上市交易的證券，在境內(nèi)銀行間市場交易的政府債券、國際開發(fā)機構(gòu)人民幣債券、央行票據(jù)、金融債券、短期融資券、公司債券、中期票據(jù)和企業(yè)債券，以及經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)或者備案發(fā)行并在境內(nèi)金融機構(gòu)柜臺交易的證券，以獲取盈利的行為。

34、46.證券公司在報送可疑交易報告后，應(yīng)當(dāng)根據(jù)中國人民銀行的相關(guān)規(guī)定采取相應(yīng)的后續(xù)風(fēng)險控制措施，包括（ ）。對可疑交易所涉客戶及交易開展持續(xù)監(jiān)控提升客戶風(fēng)險等級限制客戶交易繼續(xù)提供服務(wù)A.、B.、C.、D.、【答案】:C【解析】:證券公司在報送可疑交易報告后，應(yīng)當(dāng)根據(jù)中國人民銀行的相關(guān)規(guī)定采取相應(yīng)的后續(xù)風(fēng)險控制措施，包括對可疑交易所涉客戶及交易開展持續(xù)監(jiān)控、提升客戶風(fēng)險等級、限制客戶交易、拒絕提供服務(wù)、終止業(yè)務(wù)關(guān)系、向相關(guān)金融監(jiān)管部門報告、向相關(guān)偵查機關(guān)報案等。47.在中國申請發(fā)行人民幣債券的國際開發(fā)機構(gòu)應(yīng)向（ ）遞交債券發(fā)行申請。A.證監(jiān)會B.中國人民銀行C.財政部D.銀監(jiān)會【答案】:C【解析

35、】:在中國境內(nèi)申請發(fā)行人民幣債券的國際開發(fā)機構(gòu)應(yīng)向財政部等窗口單位遞交債券發(fā)行申請，由窗口單位會同中國人民銀行、國家發(fā)改委、中國證監(jiān)會等部門審核后，報國務(wù)院同意。48.向客戶提供投資建議的（ ）等信息，應(yīng)當(dāng)以書面或者電子文件形式予以記錄留存。方式時間依據(jù)內(nèi)容A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:根據(jù)證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定第二十八條，證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)應(yīng)當(dāng)對證券投資顧問業(yè)務(wù)推廣、協(xié)議簽訂、服務(wù)提供、客戶回訪、投訴處理等環(huán)節(jié)實行留痕管理。向客戶提供投資建議的時間、內(nèi)容、方式和依據(jù)等信息，應(yīng)當(dāng)以書面或者電子文件形式予以記錄留存。49.全國銀行間市場債券交易采用詢價交易方式，包括（

36、）等交易步驟。自主報價格式化詢價確認(rèn)成交清算與交收A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:全國銀行間市場債券交易采用詢價交易方式，包括自主報價、格式化詢價、確認(rèn)成交三個交易步驟。50.證券金融公司開展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，可以使用的資金和證券包括（ ）。2016年11月真題自有資金和證券通過證券交易所的業(yè)務(wù)平臺融入的資金和證券通過證券金融公司的業(yè)務(wù)平臺融入的資金通過發(fā)行公司債券籌集的資金A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:根據(jù)轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)監(jiān)督管理試行辦法第二十七條，證券金融公司開展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，可以使用下列資金和證券：自有資金和證券；通過證券交易所的業(yè)務(wù)平臺融入的資金和證券；通過證券金融公司

37、的業(yè)務(wù)平臺融入的資金；依法籌集的其他資金和證券。51.（ ）可以在證券交易所掛牌交易。2013年12月真題債券ETF封閉式基金LOFA.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:封閉式基金在證券交易所掛牌交易，開放式基金則通過投資者向基金管理公司申購和贖回實現(xiàn)流通轉(zhuǎn)讓。此外，近年來，全球各主要市場均開設(shè)了交易所交易基金（簡稱ETF）或上市開放式基金（簡稱LOF）交易，使開放式基金也可以在交易所市場掛牌交易。52.下列各項關(guān)于VaR以及條件VaR的說法中，正確的有（ ）。包含時間和置信度兩個要素VaR是指在正常的市場條件和給定的置信水平下，某一投資組合在給定的持有期間內(nèi)可能發(fā)生的最大損失兩個組合

38、的VaR值相同，尾部風(fēng)險也一樣大條件VaR與VaR值的差值越大，說明風(fēng)險在相同的VaR水平上更低A.、B.、C.、D.、【答案】:B【解析】:條件VaR，也稱為期望尾損失，指組合處在超限區(qū)間之內(nèi)損失的期望值。、兩項，兩個組合的VaR值相同，但尾部風(fēng)險卻可能相差很大。條件VaR能彌補VaR值在反映尾部風(fēng)險方面的不足。如果條件VaR與VaR值的差值越大，說明該組合（或證券）損益分布的肥尾性越強，風(fēng)險在相同的VaR水平上更高。53.下列選項中，屬于證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)要素的是（ ）。2014年6月真題委托人證券交易對象證券經(jīng)紀(jì)商證券交易所A.、B.、C.、D.、【答案】:D【解析】:證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)目前主要是指證券公司按照客戶的委托，代理其在證券交易所買賣證券的有關(guān)業(yè)務(wù)。在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，包含的要素有：委托人、證券經(jīng)紀(jì)商、證券交易所和證券交易對象。54.（ ）是風(fēng)險偏好、風(fēng)險限額，以及日常風(fēng)險管理得以有效實施的重要保障。A.風(fēng)險識別B.