證券交易與證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)

1、 證券交易概述交易席位分類：P21依照席位的報盤方式不同有形席位通過場內(nèi)交易員（紅馬甲）無形席位不通過場內(nèi)交易員依照席位經(jīng)營的證券品種不同一般席位A股、債券、基金專用席位B股、債券專用席位（只能從事債券買賣）、質(zhì)押席位（銀行用于證券公司質(zhì)押股票的賣出）、資產(chǎn)治理公司專用席位、基金公司專用席位（向證券公司租用的A股席位）依照席位使用的業(yè)務(wù)種類不同代理席位為投資者代理證券買賣的席位自營席位專用于自營業(yè)務(wù)的席位可申請專用席位的機(jī)構(gòu)：商業(yè)銀行（只限質(zhì)押股票的賣出）、保險公司、財務(wù)公司、資產(chǎn)治理公司、基金治理公司。 證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)全選題：1.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的要素 P25 2.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的特點(diǎn) P32 3.

2、境內(nèi)法人開戶要求 P36 4.托管人首次同意合格投資者托付申請開立證券賬戶時，須提交以下材料 P36 5.托付指令的內(nèi)容或要素 P51 證券賬戶的分類：P34按交易場所分上海證券賬戶、深圳證券賬戶按用途分人民幣一般股票賬戶（A股賬戶）：自然人證券賬戶一般機(jī)構(gòu)證券賬戶證券公司自營賬戶基金治理公司專用賬戶人民幣特種股票賬戶（B股賬戶）、證券投資基金賬戶、其它賬戶以下專門法人機(jī)構(gòu)必須直接到登記公司開立證券賬戶：P37證券公司、信托公司、保險公司、基金公司、社會保障類公司、合格境外投資者、外國戰(zhàn)略投資者只有補(bǔ)辦原號碼的上海證券賬戶卡才需由原開戶代理機(jī)構(gòu)或該證券公司賬戶托管的證券公司（或B股托管機(jī)構(gòu)）受

3、理；其它的各代理機(jī)構(gòu)均可受理。P39證券變更登記中的證券過戶登記分為：集中交易過戶登記、非交易過戶登記 P44證券托管由投資者將證券交證券公司保管，證券存管由證券公司將證券交中央存管機(jī)構(gòu)保管。P48客戶交易結(jié)算資金第三方存管方式：P51證券公司開立客戶證券資金臺賬對買賣交易進(jìn)行前端操縱、清算交收、計付利息等存管銀行開立一般存款賬戶資金存取交易結(jié)算資金存管賬戶記載交易結(jié)算資金的變動情況債券交易方式：P55-56國債公司債券上海證券交易所凈價凈價深圳證券交易所凈價全價申報價格最小變動單位：P56A股基金權(quán)證債券質(zhì)押式回購買斷式回購B股上海證券交易所0.010.0010.0010.010.0050.

4、010.001深圳證券交易所0.010.0010.0010.010.010.01自助托付是指不通過證券經(jīng)紀(jì)商人工環(huán)節(jié)申報：P57自助托付電話自動托付自助終端托付網(wǎng)上托付非自助托付電話轉(zhuǎn)托付傳真托付函電托付柜臺托付按“時刻優(yōu)先”原則辦理；證券營業(yè)部同意投資者托付后按“時刻優(yōu)先、客戶優(yōu)先”的原則進(jìn)行申報競價；證券交易所內(nèi)的證券交易按“價格優(yōu)先、時刻優(yōu)先”的原則競價成交。集合競價原則：P63-64上海證券交易所深圳證券交易所1.可實現(xiàn)最大成交量的價格2.高于該價格的買入申報與低于該價格的賣出申報全部成交的價格3.與該價格相同的買方或賣方至少有一方全部成交的價格如有兩個以上申報價格符合上述條件的4.使

5、末成交量最小的申報價格為成交價格4.取距前收盤價最近的價位為成交價若仍有兩個以上申報價格符合上述條件的5.其中間價格為成交價格連續(xù)競價時，成交價格的確定原則：P65買入申報價格：高-低-低賣出申報價格：低-高-高上海證券交易所買賣無價格漲跌幅限制的證券，連續(xù)競價時期的有效申報規(guī)定：P66-67即時揭示中無買入申報價格的：低-低-高即時揭示中無賣出申報價格的：高-高-低深圳證券交易所無價格漲跌幅限制的證券在開盤集合競價期間沒有產(chǎn)生成交的，連續(xù)競價開始時，按下列方式調(diào)整有效競價范圍：P67有效競價范圍內(nèi)的最高買入申報：高-高-高有效競價范圍內(nèi)的最低賣出申報：低-低-低可采納大宗交易方式的條件：P7

6、6-77上海證券交易所深圳證券交易所A股單筆數(shù)量50萬股或交易金額300萬元B股單筆50萬股或金額30萬美元單筆5萬股或金額30萬港幣基金單筆數(shù)量300萬份或交易金額300萬元國債及債券回購單筆數(shù)量1萬手或金額1000萬元其它債券單筆數(shù)量1000手或金額100萬元債券、質(zhì)押式回購單筆數(shù)量1萬張或金額100萬元多只A股合計單向金額500萬元且單只數(shù)量20萬股多只基金合計單向金額500萬元且單只數(shù)量100萬份多只債券合計單向金額500萬元且單只數(shù)量1.5萬張開盤價與收盤價：P82上海證券交易所深圳證券交易所開盤價集合競價收盤價最后一筆交易前一分鐘所有交易的成交量加權(quán)平均價（含最后一筆交易）集合競價

7、集合競價不能產(chǎn)生收盤價的最后一筆交易前一分鐘所有交易的成交量加權(quán)平均價（含最后一筆交易）需要交易所公告當(dāng)日買賣最大的5家會員營業(yè)部的情況：P87-88有價格漲跌幅限制的證券1.日收盤價格漲跌幅偏離值達(dá)到7%的前3只股票（基金）2.日價格振幅達(dá)到15%的前3只股票（基金）3.日換手率達(dá)到20%的前3只股票（基金）無價格漲跌幅限制的證券全部異常波動1.連續(xù)3個交易日內(nèi)收盤價格漲跌幅偏離值累結(jié)達(dá)到20%的2.ST和*ST股票連續(xù)3個交易日內(nèi)收盤價格漲跌幅偏離值累結(jié)達(dá)到15%的3.連續(xù)3個交易日內(nèi)日均換手率與前5個交易日的日均換手率的比值達(dá)到30倍，同時連續(xù)3個交易日內(nèi)的累結(jié)換手率達(dá)到20%的合格境外

8、機(jī)構(gòu)投資者（QFII）持股規(guī)定：P91單個境外投資者通過QFII持有一家上市公司股票的，不得超過該公司總股數(shù)的10%；所有境外投資者對單個上市公司A股的持股比例總和，不超過該公司總股數(shù)的20%；所有QFII持有同一上市公司掛牌交易A股數(shù)額，合計達(dá)到該公司總股本的16%及其后每增加2%時，都將通過交易所網(wǎng)站公布。QFII自接到減持通知之日起的5個交易日內(nèi)予以減持。證券公司監(jiān)督治理條例有關(guān)處罰規(guī)定：P115-117客戶資金或證券不足而同意其買賣托付的三萬元以上三十萬元以下罰款將客戶的資金賬號、證券賬號提供給他人使用的一倍以上五倍以下罰款，或三萬元以上三十萬元以下罰款，責(zé)任人處三萬元以上十萬元以下罰

9、款誘使客戶進(jìn)行不必要交易，或資產(chǎn)治理業(yè)務(wù)中進(jìn)行不必要交易的一萬元以上十萬元以下罰款超出證券監(jiān)督治理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)的范圍經(jīng)營業(yè)務(wù)的一倍以上五倍以下罰款，或三十萬元以上六十萬元以下罰款，責(zé)任人處三萬元以上十萬元以下罰款末按照規(guī)定為客戶開立賬戶的20萬元以上50萬元以下罰款，責(zé)任人處1萬元以上5萬元以下罰款經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)相關(guān)事項全選題：1.股份報價轉(zhuǎn)讓與現(xiàn)有代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)的股份轉(zhuǎn)讓和證券交易所市場的股票交易的不 同之處有 P149股票網(wǎng)上發(fā)行操作流程：P121-122T+0申購日T+1申購資金凍結(jié)、驗資及配號T+2搖號抽簽、中簽處理T+3申購資金解凍上海證券交易所A股分紅派息操作流程：P124-125A股現(xiàn)金

10、紅利派發(fā)A股送股T-5日前申請材料送交日T-3日前結(jié)算公司核準(zhǔn)答復(fù)日T-1日前向交易所提交公告申請日T日公告刊登日T+3日權(quán)益登記日股權(quán)登記日T+4日除息日T+8日發(fā)放日上海證券交易所B股分紅派息操作流程：P124-125B股現(xiàn)金紅利派發(fā)B股送股T-5日前申請材料送交日T-3日前結(jié)算公司核準(zhǔn)答復(fù)日T-1日前向交易所提交公告申請日T日公告刊登日T+3日最后交易日T+6日權(quán)益登記日股權(quán)登記日T+11日發(fā)放日深圳證券交易所分紅派息操作流程：P126現(xiàn)金股利R-1日由上市公司劃至中國結(jié)算深圳分公司指定賬戶R+1日由中國結(jié)算深圳分公司劃至證券公司清算頭寸，再由證券公司劃入股東資金賬戶股票股利R日收市后證

11、券營業(yè)部接收股份結(jié)算信息庫中的紅股明細(xì)數(shù)據(jù)R+1日紅股到賬，直接記入股東的證券賬戶深圳證券交易所配股操作流程：P128R日收市后營業(yè)部同意股份結(jié)算信息庫中的配股權(quán)證數(shù)據(jù)，按配股比例給予相應(yīng)的權(quán)證數(shù)量R+1日配股認(rèn)購開始，認(rèn)購期為5個工作日R+1日至R+6日公司股票及其衍生品停牌R+7日除權(quán)日，配股繳款結(jié)束基金認(rèn)購、申購、贖回所使用的賬戶：P131-139場內(nèi)（交易所交易系統(tǒng)）場外（TA系統(tǒng)）上交所開放式基金認(rèn)購、申購與贖回一般股票賬戶、證券投資基金賬戶（上海證券賬戶）上海開放式基金賬戶深交所開放式基金的申購與贖回一般股票賬戶、證券投資基金賬戶（上海證券賬戶）上市開放式基金（LOF）的認(rèn)購一般股

12、票賬戶、證券投資基金賬戶（深圳證券賬戶）深圳開放式基金賬戶上市開放式基金（LOF）的申購與贖回證券投資基金賬戶（深圳證券賬戶）深圳開放式基金賬戶上交所和深交所ETF的買賣A股賬戶、證券投資基金賬戶（證券賬戶）上交所和深交所ETF的申購、贖回A股賬戶基金認(rèn)購、申購、贖回的申報方式：P132-136認(rèn)購申購贖回上交所開放式基金金額金額份額深交所開放式基金金額份額上市開放式基金（LOF）場內(nèi)份額、場外金額金額份額代辦股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)范圍關(guān)鍵詞：P145主辦業(yè)務(wù)1.輔導(dǎo)2.掛牌事宜3.公布分析報告4.披露信息5.處理問題并報協(xié)會6.依照協(xié)會要求代辦業(yè)務(wù)1.開立賬戶2.股權(quán)確認(rèn)3.提示風(fēng)險、簽定托付協(xié)議書4

13、.依照協(xié)會或主辦券商的要求代辦股份轉(zhuǎn)讓依照公司質(zhì)量實行區(qū)不對待、分類轉(zhuǎn)讓：P147-148每周1次末與主辦券商簽訂托付代辦股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議，或不履行差不多信息披露義務(wù)的退市公司。每周3次退市公司與主辦券商簽訂股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議，且披露經(jīng)審計的最近年度財務(wù)報告。不能同時滿足以下（每周5次的）三個條件的股份轉(zhuǎn)讓公司每周5次1.規(guī)范履行信息披露義務(wù)；2.股東權(quán)益為正值或凈利潤為正值；3.最近年度財務(wù)報告末被注冊會計師出具否定意見或拒絕發(fā)表意見。證券自營業(yè)務(wù)證券自營買賣的對象：P156-157交易場所品種依法公開發(fā)行的證券要緊是交易所股票、債券、權(quán)證、證券投資基金中國證監(jiān)會認(rèn)可的其它證券銀行間市場債券證券公司營

14、業(yè)柜臺非上市的債券自營業(yè)務(wù)決策機(jī)構(gòu)體制：P158董事會最高決策機(jī)構(gòu)確定自營業(yè)務(wù)規(guī)模、可承受的風(fēng)險限額投資決策機(jī)構(gòu)最高治理機(jī)構(gòu)確定資產(chǎn)配置策略、投資事項、投資品種自營業(yè)務(wù)部門執(zhí)行機(jī)構(gòu)依照授權(quán)負(fù)責(zé)具體投資項目的決策和執(zhí)行工作證券法關(guān)于自營業(yè)務(wù)處罰的有關(guān)規(guī)定：P169內(nèi)幕信息1倍以上5倍以下罰款；或處3萬元以上60萬元以下罰款；責(zé)任人3萬元以上30萬元以下罰款操縱證券市場1倍以上5倍以下罰款；或處30萬元以上300萬元以下罰款；責(zé)任人10萬元以上60萬元以下罰款假借他人名義或者以個人名義從事證券自營業(yè)務(wù)1倍以上5倍以下罰款；或處30萬元以上60萬元以下罰款；責(zé)任人3萬元以上10萬元以下罰款自營業(yè)務(wù)和

15、其它業(yè)務(wù)混合操作處30萬元以上60萬元以下罰款；責(zé)任人3萬元以上10萬元以下罰款第五章 資產(chǎn)治理業(yè)務(wù)資產(chǎn)治理業(yè)務(wù)的種類：P171-172客戶最低資產(chǎn)凈值或資金條件定向資產(chǎn)治理業(yè)務(wù)一對一100萬元集合資產(chǎn)治理業(yè)務(wù)一對多限定性5萬元，非限定性10萬元（限）凈資本3億元（非）凈資本5億元專項資產(chǎn)治理業(yè)務(wù)一對一、一對多上海證券交易所規(guī)定單個會員治理的多個集合資產(chǎn)治理打算由同一托管機(jī)構(gòu)托管的，能夠共用1個專用交易單元；深圳證券交易所規(guī)定1個集合資產(chǎn)治理打算由應(yīng)當(dāng)使用1個專用交易單元，單個會員治理的由同一托管機(jī)構(gòu)托管的所有集合資產(chǎn)治理打算應(yīng)當(dāng)使用同一個專用交易單元。P186-187集合資產(chǎn)治理打算推廣費(fèi)用

16、不得從打算中列支；運(yùn)作費(fèi)用能夠從打算中列支。P189證券公司不能夠參與本公司開展的定向資產(chǎn)治理業(yè)務(wù)，能夠以自有資金參與本公司的集合資產(chǎn)治理打算，但在打算存續(xù)期間不得收回所投入資金。P174、199證券公司監(jiān)督治理條例有關(guān)資產(chǎn)治理業(yè)務(wù)的處罰規(guī)定：P204-206使用客戶資產(chǎn)進(jìn)行不必要的證券交易的1萬元以上10萬元以下罰款末經(jīng)批準(zhǔn)用多個客戶的資產(chǎn)進(jìn)行集合投資，或者將資產(chǎn)專項投資于特定目標(biāo)產(chǎn)品的1倍以上5倍以下罰款，或30萬元以上60萬元以下罰款，責(zé)任人處3萬元以上10萬元以下罰款在自營賬戶與資產(chǎn)治理賬戶之間或不同的資產(chǎn)治理賬戶之間進(jìn)行交易，且無有效隔離的30萬元以上60萬元以下罰款，責(zé)任人處3萬元

17、以上10萬元以下罰款同意一個客戶的單筆托付資產(chǎn)價值低于規(guī)定的最低限額；投資范圍或投資比例違犯規(guī)定的1倍以上5倍以下罰款，或10萬元以上30萬元以下罰款，責(zé)任人處3萬元以上10萬元以下罰款融資融券業(yè)務(wù)全選題:1.個人客戶申請開立信用證券賬戶和信用資金賬戶應(yīng)向證券公司提交下列材料 P220 2. 客戶融入證券后、歸還證券前，在下列情況形應(yīng)當(dāng)按照融券數(shù)量對證券公司進(jìn)行補(bǔ)償P227融資融券業(yè)務(wù)決策與授權(quán)體系：P209-210董事會負(fù)責(zé)制定融資融券業(yè)務(wù)的差不多治理制度，確定融資融券業(yè)務(wù)的總規(guī)模；業(yè)務(wù)決策機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)制定融資融券業(yè)務(wù)操作流程，選擇分支機(jī)構(gòu)，確定單一客戶和單一證券的授信額度、期限和利率（費(fèi)率）、

18、保證金和最低維持擔(dān)保比例等； 業(yè)務(wù)執(zhí)行部門負(fù)責(zé)融資融券業(yè)務(wù)的具體治理和運(yùn)作，制定合同文本，確定對具體客戶的授信額度，對分支機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)進(jìn)行審批、復(fù)核、監(jiān)督；分支機(jī)構(gòu)具體負(fù)責(zé)客戶征信、簽約、開戶、保證金收取和交易執(zhí)行等業(yè)務(wù)操作。融資融券業(yè)務(wù)賬戶體系：P210-211證券公司的賬戶體系結(jié)算機(jī)構(gòu)銀行券商備注1融券專用證券賬戶擬融出和客戶歸還的證券2客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶客戶擔(dān)保物中的證券3信用交易證券交收賬戶客戶融資融券業(yè)務(wù)的證券結(jié)算4信用交易資金交收賬戶客戶融資融券業(yè)務(wù)的資金結(jié)算5融資專用資金賬戶擬融出和客戶歸還的資金6客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶客戶擔(dān)保物中的資金客戶的賬戶體系1客戶信用證券賬戶客戶

19、信用交易擔(dān)保證券賬戶的二級賬戶2客戶信用資金臺賬記載客戶擔(dān)保金及負(fù)債的明細(xì)數(shù)據(jù) 3客戶信用資金賬戶客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶的二級賬戶證券公司監(jiān)督治理條例關(guān)于融資融券業(yè)務(wù)處罰的規(guī)定：P234-235關(guān)鍵詞“末按照”、“不相適應(yīng)”1倍以上5倍以下，或3萬元以上30萬元以下，責(zé)任人3萬元以上10萬元以下“托管機(jī)構(gòu)”“結(jié)算機(jī)構(gòu)”1倍以上5倍以下，或10萬元以上60萬元以下，責(zé)任人3萬元以上30萬元以下第七章 債券回購交易全選題：1.全國銀行間債券市場回購參與者包括 P243 2.債券回購成交通知單的內(nèi)容 P245一筆債券質(zhì)押式回購交易涉及兩個交易主體、再次交易契約行為：P236兩個交易主體正回購方、逆

20、回購方兩次交易契約初始交易、回購交易回購交易券種:P237滬、深證券交易所國債、企業(yè)債全國銀行間同業(yè)拆借中心國債、融資券、特種金融債券回購交易的禁止行為：P238禁止任何金融機(jī)構(gòu)挪用個人或機(jī)構(gòu)托付其保管的債券進(jìn)行回購交易或作其它用途；2. 禁止任何金融機(jī)構(gòu)以租券、借券等方式從事證券回購交易（用于回購交易的債券應(yīng)是自己的債券）；禁止將回購資金用于固定資產(chǎn)投資、期貨市場投資和股本投資。債券回購交易申報方向規(guī)定：P239正回購方（融資方）按“買入”（B）申報逆回購方（融券方）按“賣出”（S）申報到期反向成交時，無需再行申報，由交易所電腦系統(tǒng)自動產(chǎn)生一條反向成交記錄。上海證券交易所質(zhì)押式回購與買斷式回

21、購的報價方式：P240、250質(zhì)押式買斷式價格（計價單位）每百元資金到期年收益每百元面值債券到期購回價（凈價）申報單位手（1000元標(biāo)準(zhǔn)券為1手），1000手或其整數(shù)倍交易單位手（1000元面值為1手）申報數(shù)量100手1萬手1000手5萬手最小變動單位0.005元0.01元全國銀行間債券市場：P242-243交易主體商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)為主的機(jī)構(gòu)投資者交易方式詢價（包括自主報價、格式化報價、確認(rèn)成交三個交易步驟）交易券種政府債券、中央銀行債券、金融債券等記賬式債券登記、托管與結(jié)算機(jī)構(gòu)中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司主管部門中國人民銀行自主報價分類：P244-245自主報價公開報價單邊報價雙邊報價對話

22、報價第八章 清算與交收全選題：結(jié)算參與人申請開立資金交收賬戶時，應(yīng)當(dāng)提交的材料 P256滾動交收與回轉(zhuǎn)交易：P254，77滾動交收回轉(zhuǎn)交易T+0債券、權(quán)證T+1A股、基金、債券、回購交易B股T+2香港T+3B股、美國A股、基金、債券等品種的清算與交收：P258交易日（T日）收市后 = 1 * GB3 交易所將會員交易與非交易數(shù)據(jù)發(fā)送給結(jié)算公司； = 2 * GB3 結(jié)算公司按凈額清算原則分不計算每個結(jié)算參與人在T+1日的應(yīng)收或應(yīng)付金額；T+1日開市前 = 1 * GB3 結(jié)算公司將清算數(shù)據(jù)發(fā)送給每個結(jié)算參與人； = 2 * GB3 結(jié)算參與人應(yīng)收款由結(jié)算公司于T+1日開市前劃入其資金交收賬戶，

23、應(yīng)付款則由結(jié)算公司于T+1日開市前直接從結(jié)算參與人的備付金賬戶中扣除；假如備付金賬戶內(nèi)余額不足，則應(yīng)當(dāng)于T+1日17.00前及時補(bǔ)足（深圳是16.30前補(bǔ)足，若當(dāng)日有新股申購則為17.00）。資金交收賬戶=結(jié)算備付金賬戶，深圳另有結(jié)算保證金賬戶。P256、262資金劃入交收賬戶貸記，資金劃出交收賬戶借記。P261合格境外機(jī)構(gòu)投資者（QFII）的結(jié)算方法：P264交易日（T日）閉市后 = 1 * GB3 結(jié)算公司依照托管人所托管的合格投資者T日數(shù)據(jù)，計算、確定托管人的交收責(zé)任； = 2 * GB3 當(dāng)晚對托管人所托管合格投資者的證券賬戶余額進(jìn)行記增或記減處理；T+1日17.00結(jié)算公司同托管人完

24、成資金的最終交收。B股交收制度：P266-267上海證券交易所對境內(nèi)凈額交收，對境外逐項交收；深圳證券交易所境內(nèi)外均凈額交收上海證券交易所B股凈額交收流程：P266T日交易結(jié)束后結(jié)算公司依照交易所的B股交易數(shù)據(jù)進(jìn)行清算；T日24.00前結(jié)算公司向相關(guān)參與人發(fā)送交收通知書；各參與人可據(jù)此與其各營業(yè)部進(jìn)行二級清算；凈額結(jié)算交易無需進(jìn)行交收指令對盤，完成交易的結(jié)算參與人必須無條件履行交收責(zé)任。上海證券交易所B股逐項交收流程：P266T日交易結(jié)束后結(jié)算公司同意交易所的B股交易數(shù)據(jù)，進(jìn)行清算；T日24.00前結(jié)算公司向相關(guān)參與人發(fā)送交收通知書；T+2日13.00前證券公司參與人向結(jié)算公司發(fā)送結(jié)算交收指令

25、；托管銀行參與人（最晚T+3日13.00前）向結(jié)算公司發(fā)送結(jié)算交收指令；T+2日14.00前結(jié)算公司完成所有交收指令的預(yù)對盤；T+3日12.00前結(jié)算參與人將修改后的交收指令發(fā)送至結(jié)算公司（末匹配才需修改）；T+3日12.00結(jié)算公司進(jìn)行最終對盤處理；T+3日14.00前結(jié)算公司向結(jié)算參與人發(fā)送T+3對盤結(jié)果文件。B股的清算交收模式上海和深圳略有不同：P267上海市場同意托管行承擔(dān)交收責(zé)任；深圳市場不同意，必須由客戶托付的證券公司承擔(dān)交收責(zé)任。深圳證券交易所B股清算交收流程：P268當(dāng)日（T日）收市后交易所將B股交易記錄傳送至結(jié)算公司，并轉(zhuǎn)化為一類交收指令；T+1日結(jié)算公司執(zhí)行一類指令對盤；T+2日結(jié)算公司執(zhí)行二類指令對盤；T+2日15.00后結(jié)算公司執(zhí)行試交收處理，列出結(jié)算會員于T+3日應(yīng)交收的資金凈額；T+3日12.00前資金應(yīng)付方結(jié)算會員應(yīng)當(dāng)將應(yīng)付款項足額匯入結(jié)算公司指定賬戶。結(jié)算公司指令清算銀行將資金劃入應(yīng)收方結(jié)算會員賬戶；T+3日結(jié)算公司進(jìn)行正式