商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論課件

1第2章商業(yè)銀行經(jīng)營管理理論

2主要內(nèi)容三性經(jīng)營管理原則：安全性、流動性、盈利性。資產(chǎn)負(fù)債管理理論及其演變過程。資產(chǎn)負(fù)債管理方法。3一、商業(yè)銀行經(jīng)營原則

（一）商業(yè)銀行經(jīng)營的特點

1．高負(fù)債率

2．高風(fēng)險性

3．監(jiān)督管制的嚴(yán)格性

4（二）商業(yè)銀行經(jīng)營原則

商業(yè)銀行經(jīng)營的原則，就是在保證資金安全、保持資產(chǎn)流動性的前提下，爭取最大的盈利。又稱為“三性”經(jīng)營目標(biāo)：“安全性、流動性、盈利性”。

51.安全性原則

1）資本充足率管理。

2）合理安排資產(chǎn)規(guī)模和結(jié)構(gòu)，提高資產(chǎn)質(zhì)量。

3）遵紀(jì)守法，合法經(jīng)營。

62.流動性原則

流動性：商業(yè)銀行能夠隨時應(yīng)付客戶提存、滿足各種支付需要。包括資產(chǎn)的流動性和負(fù)債的流動性。

7資產(chǎn)的流動性

指資產(chǎn)的變現(xiàn)能力，衡量資產(chǎn)流動性的標(biāo)準(zhǔn)有兩個：一是資產(chǎn)變現(xiàn)的成本，某項資產(chǎn)變現(xiàn)的成本越低，該項資產(chǎn)的流動性就越強(qiáng)；二是資產(chǎn)變現(xiàn)的速度，某項資產(chǎn)變現(xiàn)的速度越快，則該項資產(chǎn)的流動性就越強(qiáng)。8

指銀行以適當(dāng)?shù)膬r格取得可用資金的能力。衡量銀行負(fù)債流動性的標(biāo)準(zhǔn)有兩個：一是取得可用資金的價格，取得可用資金的價格越低，該項負(fù)債的流動性就越強(qiáng)；二是取得可用資金的時間，取得可用資金的時間越短，則負(fù)債的流動性就越強(qiáng)。

銀行同業(yè)拆借。負(fù)債的流動性9

方法

1）調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，維持流動性較好的資產(chǎn)的適度比例。

2）加強(qiáng)負(fù)債管理，注重從負(fù)債方面來滿足銀行經(jīng)營的流動性要求。

吸收存款

103.盈利性原則

商業(yè)銀行的盈利主要來自于業(yè)務(wù)收入與業(yè)務(wù)支出的差額。商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)收入包括貸款利息收入、投資收入與勞務(wù)收入等。業(yè)務(wù)支出包括吸收存款的利息支出、借入資金的利息支出、貸款與投資的損失以及工資、辦公費、設(shè)備維修費、稅金支出等。

111）減少非非盈利資資產(chǎn)，提提高盈利利性資產(chǎn)產(chǎn)的比重重。2）降低資資金成本本，擴(kuò)大大資金來來源。3）加強(qiáng)經(jīng)經(jīng)濟(jì)核算算，節(jié)約約管理費費用開支支。增強(qiáng)贏利利性124.安全性、、流動性性和盈利利性權(quán)衡衡的原則則經(jīng)營的安安全性與與盈利性性是一對對矛盾。。在保證信信貸資金金流動性性、安全全性的前前提下，，盡量增增強(qiáng)盈利利性。13二、商業(yè)銀行行經(jīng)營管管理理論論的演變變資產(chǎn)負(fù)債債管理理理論是現(xiàn)現(xiàn)代商業(yè)業(yè)銀行管管理的基基礎(chǔ)和核核心。經(jīng)歷了三三個階段段：資產(chǎn)產(chǎn)管理、、負(fù)債管管理和資資產(chǎn)負(fù)債債綜合管管理。14（一）資產(chǎn)管理理理論資產(chǎn)管理理理論產(chǎn)產(chǎn)生于商商業(yè)銀行行建立初初期。一一直延續(xù)續(xù)到20世紀(jì)60年代。側(cè)重于資資產(chǎn)管理理，在資資產(chǎn)上協(xié)協(xié)調(diào)流動動性、安安全性與與盈利性性的矛盾盾。15資產(chǎn)管理理理論的的演進(jìn)經(jīng)經(jīng)歷了三三個階段段，即商商業(yè)貸款款理論，，轉(zhuǎn)移理理論和預(yù)預(yù)期收入入理論。161.商業(yè)性貸貸款理論論商業(yè)銀行行的資產(chǎn)產(chǎn)業(yè)務(wù)主主要集中中于短期期自償性性貸款，，以保持持與資金金來源高高度流動動性相適適應(yīng)的資資產(chǎn)的高高度流動動性。短期自償償性貸款款主要指指的是短短期的工工商業(yè)流流動資金金貸款。。17產(chǎn)生背景景:商業(yè)銀行行發(fā)展的的初期，，企業(yè)對對資金的的需求以以商業(yè)周周轉(zhuǎn)性流流動資金金為主。。沒有作作為最后后貸款人人角色的的中央銀銀行在商商業(yè)銀行行發(fā)生清清償危機(jī)機(jī)時給予予救助。。182.轉(zhuǎn)移理論論轉(zhuǎn)移理論論又稱轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)換理論論。這一理論論認(rèn)為，，銀行保保持資產(chǎn)產(chǎn)流動性性的關(guān)鍵鍵在于資資產(chǎn)的變變現(xiàn)能力力。銀行行可以將將資金的的一部分分投資于于流動性性強(qiáng)的證證券上。。背景:轉(zhuǎn)移理論論是在第第一次世世界大戰(zhàn)戰(zhàn)以后，，西方國國家金融融市場不不斷完善善和發(fā)展展的歷史史背景下下產(chǎn)生的的。193.預(yù)期收入入理論這一理論論認(rèn)為：：貸款的的償還取取決于將將來的預(yù)預(yù)期收入入。只要預(yù)期期收入有有保證，，商業(yè)銀銀行不僅僅可以發(fā)發(fā)放短期期商業(yè)性性貸款，，還可以以發(fā)放中中長期貸貸款和非非生產(chǎn)性性消費貸貸款。20背景景:預(yù)期期收收入入理理論論產(chǎn)產(chǎn)生生于于第第二二戰(zhàn)戰(zhàn)以以后后，，當(dāng)當(dāng)時時，，西西方方國國家家的的經(jīng)經(jīng)濟(jì)濟(jì)已已逐逐漸漸從從戰(zhàn)戰(zhàn)爭爭中中復(fù)復(fù)蘇蘇起起來來，，開開始始高高速速發(fā)發(fā)展展。。經(jīng)經(jīng)濟(jì)濟(jì)的的發(fā)發(fā)展展帶帶動動了了對對資資金金需需求求的的多多樣樣化化，，不不僅僅需需要要短短期期資資金金，，而而且且又又產(chǎn)產(chǎn)生生了了對對固固定定資資產(chǎn)產(chǎn)投投資資和和設(shè)設(shè)備備更更新新等等中中長長期期資資金金的的需需求求。。21（二二））負(fù)債債管管理理理理論論負(fù)債債管管理理理理論論盛盛行行于于20世紀(jì)紀(jì)五五六六十十年年代代的的西西方方商商業(yè)業(yè)銀銀行行。。負(fù)債債管管理理理理論論認(rèn)認(rèn)為為：：銀銀行行資資金金的的流流動動性性可可以以通通過過靈靈活活調(diào)調(diào)劑劑負(fù)負(fù)債債達(dá)達(dá)到到目目的的。。商商業(yè)業(yè)銀銀行行通通過過發(fā)發(fā)展展主主動動型型負(fù)負(fù)債債，，用用向向外外借借款款的的方方式式保保持持銀銀行行資資金金的的流流動動性性。。22開始始于于20世紀(jì)紀(jì)70年代代后后期期。。資產(chǎn)產(chǎn)管管理理理理論論過過于于注注重重流流動動性性和和安安全全性性，，而而忽忽視視了了盈盈利利性性；；負(fù)負(fù)債債管管理理理理論論雖雖然然較較好好地地解解決決了了盈盈利利性性和和流流動動性性之之間間的的矛矛盾盾，，但但過過多多的的負(fù)負(fù)債債經(jīng)經(jīng)營營又又會會給給銀銀行行帶帶來來更更大大的的經(jīng)經(jīng)營營風(fēng)風(fēng)險險。。資產(chǎn)負(fù)負(fù)債綜綜合管管理理理論通通過資資產(chǎn)與與負(fù)債債結(jié)構(gòu)構(gòu)的全全面調(diào)調(diào)整，，實現(xiàn)現(xiàn)商業(yè)業(yè)銀行行流動動性、、安全全性和和盈利利性管管理目目標(biāo)的的均衡衡發(fā)展展。（三））資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債債綜合合管理理理論論23資產(chǎn)負(fù)負(fù)債管管理理理論的的主要要內(nèi)容容1.流動性性問題題：從從資產(chǎn)產(chǎn)和負(fù)負(fù)債兩兩個方方面去去預(yù)測測流動動性，，進(jìn)行行管理理。2.經(jīng)營風(fēng)險控控制：：明確確規(guī)定定自有有資本本比例例，制制定各各類資資產(chǎn)的的風(fēng)險險度量量標(biāo)準(zhǔn)準(zhǔn)和控控制風(fēng)風(fēng)險的的方法法。3.資產(chǎn)與與負(fù)債債的匹匹配：：通過過調(diào)整整各類類資產(chǎn)產(chǎn)和負(fù)負(fù)債，，使資資產(chǎn)規(guī)規(guī)模與與負(fù)債債規(guī)模模、資資產(chǎn)結(jié)結(jié)構(gòu)與與負(fù)債債結(jié)構(gòu)構(gòu)、資資產(chǎn)與與負(fù)債債的償償還期期限匹匹配。。（是是原則則和方方向上上的匹匹配，，并不不是要要求銀銀行資資產(chǎn)與與負(fù)債債逐筆筆對應(yīng)應(yīng)）24（四））資產(chǎn)負(fù)負(fù)債管管理方方法A、資產(chǎn)管管理方方法主要有有資金金總庫庫法、、資金金分配配法與與線性性規(guī)劃劃法。。1.資金總總庫法法銀行將將來自自各種種渠道道的資資金集集中起起來，，形成成一個個“資資金池池”（（或稱稱作資資金總總庫）），將將“資資金池池”中中的資資金按按照資資產(chǎn)流流動性性的大大小進(jìn)進(jìn)行梯梯次分分配。。25按照流流動性性高低低分配配資產(chǎn)產(chǎn)1）一級級儲備備一級級儲儲備備包包括括庫庫存存現(xiàn)現(xiàn)金金、、在在中中央央銀銀行行的的存存款款、、同同業(yè)業(yè)存存款款等等。。一級儲備主主要用來滿滿足法定存存款準(zhǔn)備金金需求、日日常營業(yè)中中的付款和和支票清算算需求、意意外提存和和意外貸款款需求等。。一級儲備的的盈利性很很差，銀行行應(yīng)盡量將將一級儲備備數(shù)額壓縮縮到最小限限度之內(nèi)。。262）二級儲備備二級儲備由由短期公開開債券組成成。主要包包括短期國國庫券、地地方政府債債券等安全全性較高、、流動性較較強(qiáng)的短期期證券。二級儲備主主要用來滿滿足需要兌兌現(xiàn)的現(xiàn)金金需求和其其他現(xiàn)金需需求（如未未預(yù)料到的的存款提取取和貸款需需求）。二級儲備的的流動性較較一級儲備備弱，二級級儲備具有有一定的盈盈利性。273）各類貸款款一級儲備和和二級儲備備共同為商商業(yè)銀行提提供了資金金的流動性性。銀行在將部部分資金用用于一級儲儲備和二級級儲備之后后，資金池池中的剩余余資金就可可用于盈利利性資產(chǎn)的的分配。對對各類貸款款資金的分分配是銀行行主要的盈盈利活動。。資金總庫法法沒有把貸貸款結(jié)構(gòu)看看做是影響響資金流動動性的因素素，貸款結(jié)結(jié)構(gòu)不在其其管理范圍圍之內(nèi)。284）其他有價價證券滿足了貸款款需求以后后剩余的資資金還可以以用于各種種投資。投資于高品質(zhì)質(zhì)的各類長期期證券，不僅僅可以增強(qiáng)盈盈利性，還能能改善銀行的的資產(chǎn)組合狀狀況（如分散散地區(qū)、行業(yè)業(yè)風(fēng)險等）。。即將到期的證證券也是二級級儲備的一個個重要來源。。29資金總庫法為為商業(yè)銀行在在資產(chǎn)負(fù)債管管理中提供了了一個把資金金配置到各項項資產(chǎn)中去的的一般規(guī)則和和優(yōu)先順序。。302.資金分配法按照不同資金金來源的流動動性要求，決決定資產(chǎn)的分分配方法和分分配比例，建建立資產(chǎn)項目目與負(fù)債項目目的對應(yīng)關(guān)系系。31活期存款一級儲備（企業(yè)交易帳帳戶）居民儲蓄存款款二級儲備定期存款各類貸款股本其他有價證券券基本思路32由于企業(yè)活期期交易帳戶存存款的周轉(zhuǎn)速速度最快，因因而主要分配配于一級儲備備和二級儲備備，少量用于于短期貸款。。居民儲蓄存款款和定期存款款穩(wěn)定性較好好，資金周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)速度較慢，，主要用于二二級儲備、貸貸款及長期證證券投資。股本的流動性性最小，資金金周轉(zhuǎn)速度為為零，主要用用于發(fā)放長期期貸款及公開開市場長期證證券投資。333.線性規(guī)劃法線性性規(guī)規(guī)劃劃法法（（LinearProgrammingApproach）：：在在一一定定約約束束條條件件下下，，使使目目標(biāo)標(biāo)函函數(shù)數(shù)值值最最大大（（小小））化化。34具體體步步驟驟1）建建立立目目標(biāo)標(biāo)函函數(shù)數(shù)2）確確定定約約束束條條件件3）求求解解35例：：假假定定銀銀行行可可以以運運用用的的某某筆筆資資產(chǎn)產(chǎn)總總額額為為2500萬元元，，可可用用于于貸貸款款（（X1）和購買買短期證證券（X2）。設(shè)貸貸款收益益率為12%，證券收收益率為為8%。流動性性要求：：短期證證券須占占貸款的的25%以上。利利用線性性規(guī)劃法法求解資資產(chǎn)優(yōu)化化配置。。目標(biāo)為利利息收入入最大化化，目標(biāo)標(biāo)函數(shù)為為：maxR==0.12X1+0.08X236約束條件件：（1）資產(chǎn)總量約束束條件X1+X2≤2500萬元（2）流動性要要求X2≥0.25X1（3）非負(fù)限限制條件件X1≥0與X2≥037求解結(jié)果果：資產(chǎn)產(chǎn)總額為為2500萬元，其其中貸款款2000萬元，短短期證券券投資500萬元。R=2000×0.12+500×0.08=280（萬元）38評價：現(xiàn)現(xiàn)實的情情況非常常復(fù)雜，，目標(biāo)函函數(shù)的多多樣性、、資產(chǎn)配配置在結(jié)結(jié)構(gòu)上的的復(fù)雜性性，約束束條件的的變動性性，都使使得線性性規(guī)劃模模型變得得極其復(fù)復(fù)雜。39B、負(fù)債管理方方法負(fù)債管理方法法的核心內(nèi)容容是銀行通過過從市場借入入資金，調(diào)整整負(fù)債流動性性需要來滿足足資產(chǎn)的需要要。儲備頭寸管理理方法和全面面負(fù)債