透過(guò)現(xiàn)象看本質(zhì)非統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)綜合報(bào)告透露了什么信息

審計(jì)匯報(bào)是注冊(cè)會(huì)計(jì)師依據(jù)獨(dú)立審計(jì)準(zhǔn)則要求，在實(shí)施了必需審計(jì)程序后出具書面文件。該文件作為注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)工作最終結(jié)果，被用來(lái)對(duì)被審計(jì)單位年度匯報(bào)發(fā)表審計(jì)意見，含有法定證實(shí)效率。閱讀和利用中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具審計(jì)匯報(bào)之前，我們首先必需對(duì)一個(gè)眾所周知事實(shí)加以明確：因?yàn)橹贫刃栽颍蠖鄶?shù)情況下，中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師實(shí)質(zhì)上是由被審計(jì)單位自己聘用來(lái)對(duì)自己年度財(cái)務(wù)匯報(bào)發(fā)表鑒證意見，她們從一開始就在相當(dāng)程度上失去了作為鑒證性中介機(jī)構(gòu)至關(guān)關(guān)鍵獨(dú)立性。所以，現(xiàn)在我們所能夠看到大多數(shù)審計(jì)匯報(bào)，全部是雙方討價(jià)還價(jià)結(jié)果——首先，被審計(jì)單位即上市企業(yè)對(duì)匯報(bào)能夠接收，以達(dá)成其保配、保牌等目標(biāo)；其次，注冊(cè)會(huì)計(jì)師還要對(duì)自己所出具審計(jì)匯報(bào)風(fēng)險(xiǎn)作出評(píng)定：假如按上市企業(yè)要求出具了審計(jì)匯報(bào)，自己能否負(fù)擔(dān)得起匯報(bào)風(fēng)險(xiǎn)？非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)匯報(bào)是怎么出臺(tái)呢？通常情況下，注冊(cè)會(huì)計(jì)師在對(duì)上市企業(yè)進(jìn)行審計(jì)時(shí)，全部會(huì)根據(jù)審計(jì)準(zhǔn)則并依據(jù)一定審計(jì)程序，對(duì)上市企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表正當(dāng)性、公允性作出評(píng)價(jià)。在審計(jì)過(guò)程中，注冊(cè)會(huì)計(jì)師可能會(huì)或多或少地發(fā)覺部分上市企業(yè)帳務(wù)處理過(guò)程中有損報(bào)表正當(dāng)性、公允性原因（這些原因可能是上市企業(yè)有意或無(wú)意留下），并會(huì)給上市企業(yè)提出調(diào)整要求。假如上市企業(yè)依據(jù)注冊(cè)會(huì)計(jì)師意見進(jìn)行了調(diào)整，那么注冊(cè)會(huì)計(jì)師會(huì)出具無(wú)保留心見審計(jì)匯報(bào)；假如上市企業(yè)拒絕按注冊(cè)會(huì)計(jì)師意見對(duì)財(cái)務(wù)匯報(bào)進(jìn)行調(diào)整，那么注冊(cè)會(huì)計(jì)師就會(huì)依據(jù)需要調(diào)整原因?qū)?bào)表公允性、正當(dāng)性影響程度大小，決定是否出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)匯報(bào)，并和上市企業(yè)進(jìn)行討價(jià)還價(jià)。依據(jù)中國(guó)企業(yè)治理結(jié)構(gòu)現(xiàn)實(shí)狀況及其對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師執(zhí)業(yè)獨(dú)立性嚴(yán)重影響，能夠得出結(jié)論是——上市企業(yè)通常不會(huì)許可注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)其匯報(bào)出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)匯報(bào)；而一旦一家上市企業(yè)被出具了非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)匯報(bào)，那么匯報(bào)“說(shuō)明段”里所透露信息就很值得投資者和相關(guān)部門高度關(guān)注了。依據(jù)長(zhǎng)城證券研發(fā)中心匯報(bào)，被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)匯報(bào)上市企業(yè)，保留心見焦點(diǎn)關(guān)鍵集中在重大事項(xiàng)說(shuō)明、損益確實(shí)定、資產(chǎn)質(zhì)量判定、會(huì)計(jì)核實(shí)方法改變和匯報(bào)專題改變、連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力和審計(jì)范圍受限等7個(gè)方面。筆者認(rèn)為，我們能夠從這些保留心見中得到最關(guān)鍵、最有用信息是——這些意見是否已經(jīng)影響、并在多大程度上影響了特定上市企業(yè)當(dāng)年損益確實(shí)定？是否會(huì)影響到過(guò)去和未來(lái)該上市企業(yè)損益確實(shí)定？影響程度有多大？深入地，假如注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具保留心見所揭示原因?qū)ι鲜衅髽I(yè)影響重大，那么這種影響是否已經(jīng)威脅到了該上市企業(yè)發(fā)展前景、甚至威脅到了上市企業(yè)可連續(xù)發(fā)展？……總而言之，結(jié)合被出具保留心見上市企業(yè)報(bào)表內(nèi)容，深入分析保留心見背后所包含上市企業(yè)實(shí)質(zhì)性內(nèi)容和深層次趨勢(shì)，才是投資者應(yīng)該從非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)匯報(bào)中得到關(guān)鍵信息。比如某上市企業(yè)被出具了有解釋說(shuō)明無(wú)保留心見審計(jì)匯報(bào)，該企業(yè)當(dāng)年實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入約17億元，利潤(rùn)總額約1.5億元，這么業(yè)績(jī)應(yīng)該說(shuō)還算不錯(cuò)。不過(guò)，注冊(cè)會(huì)計(jì)師說(shuō)明段卻很值得注意——該上市企業(yè)集團(tuán)銷售企業(yè)已經(jīng)累積欠其約7億元貨款，而且該銷售企業(yè)已經(jīng)出現(xiàn)了連續(xù)數(shù)年虧損。深入數(shù)據(jù)顯示，該上市企業(yè)關(guān)聯(lián)企業(yè)對(duì)其貨款累計(jì)應(yīng)收帳款累計(jì)已經(jīng)高達(dá)約10億元。對(duì)此，投資者就要多問(wèn)多個(gè)為何了：該上市企業(yè)對(duì)外銷售是否關(guān)鍵依靠集團(tuán)企業(yè)？在多大程度上依靠？它是否含有自己健全銷售網(wǎng)絡(luò)？在和關(guān)聯(lián)企業(yè)銷售往來(lái)中，是否存在不合理關(guān)聯(lián)交易？已經(jīng)出現(xiàn)連續(xù)虧損集團(tuán)銷售企業(yè)是否能歸還巨額貨款？這些問(wèn)題答案，將直接影響對(duì)該上市企業(yè)贏利能力評(píng)價(jià)和其歷年匯報(bào)利潤(rùn)含金量，還將直接影響到對(duì)其獨(dú)立經(jīng)營(yíng)能力評(píng)價(jià)。[!--empirenews.]還有一個(gè)尤其值得關(guān)注保留心見——審計(jì)范圍受限。某上市企業(yè)合并報(bào)表帳面匯報(bào)為盈利，但注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具匯報(bào)里有“無(wú)法對(duì)該企業(yè)某某子企業(yè)實(shí)施實(shí)地審計(jì)”說(shuō)明。注冊(cè)會(huì)計(jì)師這一說(shuō)明極為關(guān)鍵，經(jīng)驗(yàn)豐富投資者幾乎以此就能夠判定這家上市企業(yè)“貓膩”就在這家沒(méi)法讓會(huì)計(jì)師實(shí)地審計(jì)子企業(yè)身上——假如這家子企業(yè)含有良好贏利能力，恐怕不會(huì)成為審計(jì)受限范圍吧？類似例子還很多。筆者認(rèn)為，在閱讀非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)匯報(bào)時(shí)，拒絕發(fā)表意見和否定意見匯報(bào)倒不需要過(guò)多分析，因?yàn)橐患冶怀鼍哌@兩類意見匯報(bào)上市企業(yè)，大多已經(jīng)到了ST、PT份了，其資產(chǎn)情況肯定已經(jīng)到了惡化境地了。值得我們關(guān)注是被出具保留心見類匯報(bào)上市企業(yè)，往往說(shuō)明段背后，正是其未來(lái)可能出現(xiàn)重大不良逆轉(zhuǎn)導(dǎo)火繩。實(shí)際上，因?yàn)楸怀鼍叻菢?biāo)準(zhǔn)審計(jì)匯報(bào)上市企業(yè)在被說(shuō)明方面很可能已經(jīng)到了紙包不住火階段了，被注冊(cè)會(huì)計(jì)師關(guān)照地方自然包含有其難言之隱。這不也為監(jiān)管部門監(jiān)管提供了關(guān)鍵線索嗎？非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見：?jiǎn)栴}到底出在哪審計(jì)匯報(bào)是注冊(cè)會(huì)計(jì)師在對(duì)上市企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表正當(dāng)性、公允性和會(huì)計(jì)政策一貫性進(jìn)行審計(jì)后所出具匯報(bào)，投資者在閱讀審計(jì)匯報(bào)時(shí)須關(guān)鍵關(guān)注審計(jì)意見，審計(jì)意見分為標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見和非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見。前者指是無(wú)保留審計(jì)意見，以后者包含帶說(shuō)明段無(wú)保留審計(jì)意見、保留心見（又分為無(wú)說(shuō)明段保留心見和帶說(shuō)明段保留心見）、拒絕表示意見和否定意見四種情況。依據(jù)我們對(duì)截止4月30日已公布年報(bào)1117家企業(yè)（除滬市四砂股份和深市ST金馬外）進(jìn)行統(tǒng)計(jì)，被出具標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見企業(yè)有960家，占已公布年報(bào)企業(yè)85.94％；非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見企業(yè)有157家，占已公布年報(bào)企業(yè)14.06％，其中，帶說(shuō)明段無(wú)保留審計(jì)意見企業(yè)有95，保留心見企業(yè)有48家，拒絕表示意見企業(yè)13家，否定意見企業(yè)1家。經(jīng)過(guò)對(duì)報(bào)被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見事項(xiàng)進(jìn)行分析，我們能夠發(fā)覺以下多個(gè)方面是注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見焦點(diǎn)。一、重大事項(xiàng)說(shuō)明注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)這些重大事項(xiàng)說(shuō)明關(guān)鍵是在審計(jì)意見中說(shuō)明段中反應(yīng)，具體事項(xiàng)有（1）對(duì)企業(yè)發(fā)生資產(chǎn)或股權(quán)變動(dòng)說(shuō)明，如股權(quán)收購(gòu)活動(dòng)（如600899信聯(lián)股份），資產(chǎn)置換活動(dòng)（如600845ST鋼管等），股權(quán)質(zhì)押事項(xiàng)（如600799科利華，600783四砂股份），股權(quán)凍結(jié)事項(xiàng)（如0893廣州冷機(jī)，600743ST幸福）；（2）募集資金使用情況，如募集資金項(xiàng)目暫不實(shí)施或停產(chǎn)，前者如0893廣州冷機(jī)，后者如0498丹東化纖，募集資金項(xiàng)目轉(zhuǎn)讓如600853ST北特鋼；（3）不確定事項(xiàng)揭示，未決訴訟如0011ST深物業(yè)，0049深萬(wàn)山等，或有事項(xiàng)如600847萬(wàn)里電池，該企業(yè)對(duì)下屬銷售網(wǎng)點(diǎn)實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)抵押承包經(jīng)營(yíng)，因?yàn)檫@些銷售網(wǎng)點(diǎn)是以萬(wàn)里電池名義對(duì)外從事經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，其相關(guān)活動(dòng)萬(wàn)里電池將負(fù)擔(dān)連帶責(zé)任。或有損失如600715松遼汽車，該企業(yè)有一訴訟標(biāo)額為8748.35萬(wàn)元，此案正在審理中。截至審計(jì)截止日，該案仍無(wú)判決結(jié)果，存在或有損失；（4）違法事項(xiàng)引致企業(yè)報(bào)表調(diào)整，如600167ST拂曉被發(fā)覺存在違紀(jì)行為，對(duì)其檢驗(yàn)問(wèn)題及相關(guān)影響數(shù)企業(yè)已采取追溯調(diào)整法對(duì)以前年度會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行了調(diào)整，且該企業(yè)正在接收稅務(wù)檢驗(yàn)，但還未對(duì)其違反稅法行為下達(dá)檢驗(yàn)結(jié)論；600755廈門國(guó)貿(mào)，2月25日，廈門市中級(jí)人民法院就該企業(yè)在1996年至1998年期間走私一般貨物判處企業(yè)罰金4000萬(wàn)元，企業(yè)將上述罰金作為以前年度損益調(diào)整入帳，追溯調(diào)整對(duì)應(yīng)年度會(huì)計(jì)報(bào)表。（5）資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓或關(guān)聯(lián)購(gòu)銷手續(xù)不全。600853ST北特鋼轉(zhuǎn)讓給母企業(yè)北鋼集團(tuán)有限責(zé)任企業(yè)部分資產(chǎn)、負(fù)債，其中房產(chǎn)和長(zhǎng)久投資還未辦理權(quán)屬變更手續(xù)，負(fù)債還未取得債權(quán)人同意。0886海南高速企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入中左幅公路1999年度賠償收入[!--empirenews.][1][2][3][4]下一頁(yè)36，006，922.25元及賠償收入42，759，211.53元，上述款項(xiàng)還未得到海南省交通廳確定。0567瓊海德A子企業(yè)接收投資，但截止審計(jì)外勤結(jié)束日，房屋建筑物、土地使用權(quán)均未辦證過(guò)戶；待安裝設(shè)備還未送達(dá)該企業(yè)；（6）其它，如600667太極實(shí)業(yè)從事一級(jí)市場(chǎng)新股申購(gòu)取得股票投資收益2438.64萬(wàn)元；600737新疆屯河進(jìn)行了資產(chǎn)重組，經(jīng)營(yíng)主業(yè)由水泥產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)變?yōu)楣呱罴庸ぎa(chǎn)業(yè)等。二、上市企業(yè)損益確實(shí)定上市企業(yè)損益確實(shí)定是注冊(cè)會(huì)計(jì)師和上市企業(yè)關(guān)注焦點(diǎn)，注冊(cè)會(huì)計(jì)師在對(duì)上市企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行審計(jì)后，依據(jù)關(guān)鍵性標(biāo)正確定所出具審計(jì)意見或?yàn)閹дf(shuō)明段無(wú)保留心見，或?yàn)楸Ａ粜囊姟＝?jīng)過(guò)對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師所揭示事項(xiàng)進(jìn)行分析，我們能夠發(fā)覺：1、大股東等關(guān)聯(lián)方對(duì)上市企業(yè)不遺余力支持是上市企業(yè)獲取利潤(rùn)關(guān)鍵起源。其表現(xiàn)形式有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收益、托管收益、債權(quán)轉(zhuǎn)移或費(fèi)用豁免等。如600679鳳凰股份，該企業(yè)將六家子企業(yè)轉(zhuǎn)讓給集團(tuán)企業(yè)，并從該次轉(zhuǎn)讓中產(chǎn)生收益2，959，837.72元；600670ST高斯達(dá)實(shí)現(xiàn)托管利潤(rùn)2，900萬(wàn)元。600715松遼汽車，集團(tuán)企業(yè)將為該企業(yè)墊付工資及管理費(fèi)用等款項(xiàng)給予豁免，整年累計(jì)2264萬(wàn)元，計(jì)入當(dāng)期損益；0622岳陽(yáng)恒立，該企業(yè)兩大股東負(fù)擔(dān)了該企業(yè)職員內(nèi)退、下崗、企業(yè)辦社會(huì)及其它事項(xiàng)費(fèi)用等900萬(wàn)元，該企業(yè)沖減了“管理費(fèi)用”，對(duì)應(yīng)等額增加利潤(rùn)總額，占該企業(yè)利潤(rùn)總額2095.47萬(wàn)元42.95％。2、提前或盡可能多確定收入，降低費(fèi)用或延長(zhǎng)、停止費(fèi)用攤銷是上市企業(yè)增加利潤(rùn)關(guān)鍵手段。如600733前鋒股份，在其購(gòu)入相關(guān)資產(chǎn)移交和產(chǎn)權(quán)手續(xù)正在辦理中。已經(jīng)確定收入2，793.28萬(wàn)元，是該企業(yè)利潤(rùn)關(guān)鍵起源。600130波導(dǎo)股份則，由奉化波導(dǎo)科技發(fā)展為其負(fù)擔(dān)廣告宣傳費(fèi)104，277，116.67人民幣元70％，計(jì)72，993，981.67人民幣元，而且該企業(yè)研究和開發(fā)費(fèi)用8，834，130.67人民幣元計(jì)入長(zhǎng)久待攤費(fèi)用，分三年攤銷。0909數(shù)碼科技，該企業(yè)對(duì)生產(chǎn)用模具費(fèi)采取定額攤銷會(huì)計(jì)政策，截至12月31日注模分企業(yè)彩電模具費(fèi)中有5，686，040.40元系以前年度彩電老型號(hào)模具費(fèi)，本年未生產(chǎn)也未攤銷。另外，該企業(yè)在賬面停用未計(jì)提折舊固定資產(chǎn)凈值為55，869，086.15元（原值為73，007，236.95元，累計(jì)折舊為17，138，150.80元）。3、轉(zhuǎn)讓虧損子企業(yè)或?qū)崿F(xiàn)不良債權(quán)轉(zhuǎn)移是上市企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)另一關(guān)鍵手段。這種轉(zhuǎn)讓不僅能夠不確定來(lái)自子企業(yè)投資損失準(zhǔn)備或壞帳準(zhǔn)備，而且能夠?qū)⒁郧澳甓扔?jì)提投資減值準(zhǔn)備和壞帳準(zhǔn)備沖回，增加本年度利潤(rùn)。600137ST包裝，該企業(yè)于12月28日向四川泰港實(shí)業(yè)集團(tuán)有限責(zé)任企業(yè)轉(zhuǎn)讓所持有四川長(zhǎng)信紙業(yè)有限責(zé)任企業(yè)40％股權(quán)。截止1999年12月31日，長(zhǎng)信企業(yè)擁有資產(chǎn)18889萬(wàn)元，凈資產(chǎn)－2，037萬(wàn)元。ST包裝對(duì)該項(xiàng)投資按權(quán)益法核實(shí)，已確定投資損失1600萬(wàn)元，投資成本減至零。泰港實(shí)業(yè)以總價(jià)款4800萬(wàn)元受讓該項(xiàng)股權(quán)，企業(yè)確定該項(xiàng)投資收益4800萬(wàn)元，成為企業(yè)本年利潤(rùn)關(guān)鍵起源。600708東海股份，該企業(yè)清理和上海萬(wàn)隆房地產(chǎn)開發(fā)和上海農(nóng)工商集團(tuán)東?？偲髽I(yè)占用資金，致使截止12月31日上述兩企業(yè)資金占用降低157，008，005.17元，對(duì)應(yīng)沖回短期投資跌價(jià)損失15，700，800.52元，占利潤(rùn)總額133.94％。600852中川國(guó)際本期按帳面值轉(zhuǎn)讓1780.68萬(wàn)元債權(quán)給四通投資，對(duì)應(yīng)沖回已提壞帳準(zhǔn)備539.45萬(wàn)元，列入本期損益。600822物貿(mào)中心因和上海物資（集團(tuán)）總企業(yè)實(shí)施資產(chǎn)置換沖回壞帳準(zhǔn)備2，502.75萬(wàn)元，計(jì)入利潤(rùn)總額。[!--empirenews.]4、提前確定所得稅返還收入，注冊(cè)會(huì)計(jì)師在說(shuō)明段中對(duì)此給予揭示。對(duì)于上市企業(yè)收到所得稅返還，上市企業(yè)應(yīng)在收到年度入帳。但部分企業(yè)提前給予確定。如600088中視股份實(shí)際返還所得稅中有608.70萬(wàn)元是于2月20日收到；600003東北高速，該企業(yè)按國(guó)家法定稅率33％繳納企業(yè)所得稅，由財(cái)政返還18％，財(cái)政應(yīng)返還企業(yè)所得稅貴企業(yè)已計(jì)入損益，但截止12月31日，該企業(yè)還未收到企業(yè)所得稅財(cái)政返還款計(jì)23，136，281.22人民幣元。5、準(zhǔn)備金計(jì)提不充足。依據(jù)我們統(tǒng)計(jì)，這在注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具保留心見中多有包含。具體包含（1）壞賬準(zhǔn)備金少提，如600818ST永久，0788ST合成，0660南華西、0611民族集團(tuán)、0592ST中福等企業(yè)。又如0885春全部A對(duì)應(yīng)收款項(xiàng)中關(guān)聯(lián)方往來(lái)未計(jì)提壞帳準(zhǔn)備。按應(yīng)計(jì)提數(shù)額，影響1999年利潤(rùn)總額－3，343，536.07元，影響利潤(rùn)總額－28，294，056.09元。（2）長(zhǎng)久投資減值準(zhǔn)備計(jì)提不充足，如600768ST甬華通、0028深益力（3）短期投資減值準(zhǔn)備計(jì)提不充足，如600650新錦江、600051寧波聯(lián)合。三、上市企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量判定資產(chǎn)是上市企業(yè)所擁有賴以獲取經(jīng)濟(jì)利益資源，資產(chǎn)質(zhì)量關(guān)系到上市企業(yè)連續(xù)盈利能力。報(bào)審計(jì)意見中包含資產(chǎn)質(zhì)量事項(xiàng)關(guān)鍵集中在兩個(gè)方面，具體為：1、注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)于上市企業(yè)資產(chǎn)中存在風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)過(guò)說(shuō)明段給予揭示，其中以往來(lái)款項(xiàng)質(zhì)量最為堪憂。有些上市企業(yè)往來(lái)款項(xiàng)數(shù)額大，并影響到企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。如600878北大科技，該企業(yè)本年末應(yīng)收帳款、預(yù)付帳款和其它應(yīng)收款余額總計(jì)比上年末增加25，984.35萬(wàn)元，增加率為181.96％，占其年末流動(dòng)資產(chǎn)百分比達(dá)83.08％，掛帳金額較大，已影響企業(yè)資金周轉(zhuǎn)。另外，不少上市企業(yè)往來(lái)款項(xiàng)能否收回有著不確定性，如600812華北制藥，截止12月31日華北制藥集團(tuán)銷售欠華北制藥貨款66712萬(wàn)元，而截止審計(jì)匯報(bào)日該企業(yè)已連續(xù)三年虧損。600703ST天頤、600216浙江醫(yī)藥也存在這種情況。定時(shí)存單等銀行存款這類流動(dòng)性極強(qiáng)資產(chǎn)也會(huì)存在未收回風(fēng)險(xiǎn)。如0586川長(zhǎng)江，0545恒和制藥，0660南華西，600618氯減化工等企業(yè)。2、資產(chǎn)價(jià)值及其相關(guān)損益難以判定，多出現(xiàn)在保留心見和拒絕表示審計(jì)意見中。具體包含：（1）存貨價(jià)值判定，如600831ST黃河科貴企業(yè)，年末存貨113，779，305.69元中，因有屬于研究開發(fā)費(fèi)用和電視機(jī)原材料及在制品，因?yàn)檫@些存貨存放時(shí)間過(guò)長(zhǎng)，難以判定這些存貨現(xiàn)在實(shí)際價(jià)值，對(duì)以上存貨可能造成損失尚無(wú)法做出合適估量；（2）應(yīng)收款項(xiàng)確實(shí)定和收回，如600763北京中燕、600759ST瓊?cè)A僑、600743ST幸福、600708東海股份、600692亞通股份、600603興業(yè)房產(chǎn)、600065大慶聯(lián)誼、600667太極實(shí)業(yè)；（3）無(wú)形資產(chǎn)減值，如0730環(huán)境保護(hù)股份擁有沈陽(yáng)市蘇家屯區(qū)陳相鎮(zhèn)沈陽(yáng)市養(yǎng)雞場(chǎng)40萬(wàn)平方米土地使用權(quán)，12月31日帳面價(jià)值為191，105，272.98元，該企業(yè)未能根據(jù)財(cái)政部財(cái)會(huì)字〗17號(hào)文《落實(shí)實(shí)施（企業(yè)會(huì)計(jì)制度）相關(guān)政策銜接問(wèn)題要求》要求，提取對(duì)應(yīng)無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，并作為資產(chǎn)負(fù)債表以后調(diào)整事項(xiàng)調(diào)整會(huì)計(jì)報(bào)表，注冊(cè)會(huì)計(jì)師無(wú)法確定該項(xiàng)土地使用權(quán)可能發(fā)生損失對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表影響。（4）長(zhǎng)久投資和股權(quán)投資差額，如0707雙環(huán)科技，注冊(cè)會(huì)計(jì)師暫不能確定企業(yè)投資深圳市雙環(huán)靈頓科技發(fā)展股權(quán)投資差額及本期投資收益。又如0689ST宏業(yè)，注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)該企業(yè)長(zhǎng)久股權(quán)投資－榮華電解銅廠投資成本及相關(guān)應(yīng)付投資款項(xiàng)真實(shí)、正當(dāng)和按權(quán)益法調(diào)整本期投資收益及以前年度損益難以確定。（5）銀行存款，如0597東北藥，該企業(yè)所屬東北制藥總廠（以下簡(jiǎn)稱總廠）截止12月31日銀行存款余額為16，937萬(wàn)元，經(jīng)核正確銀行對(duì)帳單余額為15，224萬(wàn)元，其差額包含未達(dá)帳項(xiàng)是因?yàn)榭倧S銀行帳戶開設(shè)較多、總廠銀行帳戶和東北制藥集團(tuán)企業(yè)（以下簡(jiǎn)稱“集團(tuán)[!--empirenews.]上一頁(yè)[1][2][3][4]下一頁(yè)企業(yè)”）銀行帳戶串項(xiàng)等原因還未核實(shí)，對(duì)其它額暫無(wú)法確定。四、一貫性標(biāo)準(zhǔn)例外事項(xiàng)上市企業(yè)對(duì)會(huì)計(jì)事項(xiàng)處理應(yīng)該遵照一貫性標(biāo)準(zhǔn)，以提升會(huì)計(jì)報(bào)表可比性。伴隨經(jīng)營(yíng)環(huán)境改變，企業(yè)若變更其會(huì)計(jì)程序和方法，則應(yīng)該在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中給予充足披露。一貫性標(biāo)準(zhǔn)例外事項(xiàng)關(guān)鍵包含會(huì)計(jì)核實(shí)方法改變和匯報(bào)主體改變。1、會(huì)計(jì)核實(shí)方法變更（1）費(fèi)用核實(shí)方法變更，如600870廈華電子變更部分營(yíng)業(yè)費(fèi)用核實(shí)方法；600668尖峰集團(tuán)對(duì)按年底經(jīng)營(yíng)情況確定獎(jiǎng)金部分由原計(jì)入實(shí)際發(fā)放年度損益，改變?yōu)榘礄?quán)責(zé)發(fā)生制采取預(yù)提方法進(jìn)入了發(fā)生年度當(dāng)期損益并使得1999年度及年底獎(jiǎng)金均計(jì)入了損益；600205山東鋁業(yè)從起企業(yè)每十二個(gè)月按年銷售收入超額累進(jìn)計(jì)提法計(jì)提技術(shù)開發(fā)費(fèi)。本年計(jì)提未使用技術(shù)開發(fā)費(fèi)余額為3387萬(wàn)元，結(jié)轉(zhuǎn)下年使用。（2）壞帳準(zhǔn)備計(jì)提百分比變更，如600646國(guó)嘉實(shí)業(yè)變更了應(yīng)收款項(xiàng)壞帳準(zhǔn)備計(jì)提百分比，使得壞帳準(zhǔn)備降低計(jì)提1，963萬(wàn)元；2054深建摩B改變了壞賬準(zhǔn)備計(jì)提百分比，并按變更后計(jì)提百分比對(duì)應(yīng)收款項(xiàng)（包含應(yīng)收賬款和其它應(yīng)收款）足額提取了對(duì)應(yīng)壞賬準(zhǔn)備；0675ST銀山對(duì)應(yīng)收款項(xiàng)壞帳準(zhǔn)備計(jì)提百分比進(jìn)行了調(diào)整，由原來(lái)按期末應(yīng)收款項(xiàng)余額10％計(jì)提變更為按6％計(jì)提，并使企業(yè)增加利潤(rùn)634.38萬(wàn)元；600745ST康賽對(duì)應(yīng)收款項(xiàng)計(jì)提壞賬準(zhǔn)備百分比由35％變更為45％，該會(huì)計(jì)估量變更累計(jì)影響降低12月31日凈資產(chǎn)48，631，578.99元；0404華意壓縮變更壞帳準(zhǔn)備計(jì)提方法，由余額百分比法（百分比為25％）改為帳齡分析法，而增加本年凈利潤(rùn)12，689，211.76元。（3）存貨計(jì)價(jià)方法和固定資產(chǎn)折舊年限變更。前者如0404華意壓縮將庫(kù)存商品發(fā)出計(jì)價(jià)方法由以前年度加權(quán)平均法改為后進(jìn)先出法，因?yàn)槠髽I(yè)年末存貨余額有較大幅度下降，此項(xiàng)會(huì)計(jì)政策變更對(duì)本期利潤(rùn)基礎(chǔ)沒(méi)有影響。后者如0013深石化固定資產(chǎn)折舊年限自1月1日起發(fā)生變更，并作為會(huì)計(jì)估量變更，和變更前相比，相關(guān)變更對(duì)企業(yè)損益影響為人民幣743萬(wàn)元。2、會(huì)計(jì)主體變更會(huì)計(jì)主體變更關(guān)鍵指合并報(bào)表范圍變更，審計(jì)意見中較為常見是對(duì)納入合并報(bào)表范圍子企業(yè)說(shuō)明。如600793宜賓紙業(yè)子企業(yè)四川省宜賓勁松制漿有限責(zé)任企業(yè)現(xiàn)在仍處于建設(shè)階段，未將其納入合并會(huì)計(jì)報(bào)表范圍；0698ST宏業(yè)子企業(yè)停業(yè)整理，未納入合并報(bào)表范圍；0697咸陽(yáng)偏轉(zhuǎn)們則將處于籌建期子企業(yè)納入合并會(huì)計(jì)報(bào)表范圍，該企業(yè)（籌）本期凈利潤(rùn)為16，592，294.76元。五、連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力連續(xù)經(jīng)營(yíng)是會(huì)計(jì)核實(shí)基礎(chǔ)假設(shè)，多年來(lái)注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)上市企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力也越來(lái)越關(guān)注，并依據(jù)上市企業(yè)實(shí)際情況出具不一樣類型審計(jì)意見，具體有：[!--empirenews.]1、注冊(cè)會(huì)計(jì)師在說(shuō)明段中揭示上市企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力受到一定影響，依據(jù)我們統(tǒng)計(jì)，因連續(xù)經(jīng)營(yíng)被出具說(shuō)明段審計(jì)意見企業(yè)共有9家。其中，因財(cái)務(wù)指標(biāo)惡化等財(cái)務(wù)方面而影響企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力企業(yè)有600813ST鞍一工，600647ST粵海發(fā)、600603興業(yè)房產(chǎn)、0689ST宏業(yè)、0535ST猴王等；因主業(yè)經(jīng)營(yíng)影響企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力企業(yè)有600768ST甬華通；至于面臨著財(cái)務(wù)和經(jīng)營(yíng)雙重困境并進(jìn)影響到企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力，但因?yàn)樨?cái)務(wù)報(bào)表對(duì)上述情況已作出合適披露，注冊(cè)會(huì)計(jì)師所以而不出具保留心見企業(yè)有600818ST永久。另外，600762金荔科技因?yàn)橘Y產(chǎn)置換造成經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)發(fā)生重大變動(dòng)，注冊(cè)會(huì)計(jì)師認(rèn)為該變動(dòng)將對(duì)該企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力產(chǎn)生重大影響；0592ST中福則是因?yàn)樽悠髽I(yè)中福發(fā)展（香港）資不抵債其連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力不確定而被出具連續(xù)經(jīng)營(yíng)說(shuō)明段。2、注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)上市企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力仍存在疑慮，并出具保留心見。如600853ST北特鋼企業(yè)因?yàn)槭芡獠拷?jīng)濟(jì)環(huán)境等原因影響，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)面臨較大困難，即使企業(yè)采取方法雖取得一定實(shí)效，但注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力仍存在疑慮；0696ST聯(lián)益因國(guó)務(wù)院下發(fā)了國(guó)辦發(fā)（）10號(hào)國(guó)務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)國(guó)家經(jīng)貿(mào)委相關(guān)清理整理小鋼鐵廠意見通知，該企業(yè)受宏觀面影響，從下六個(gè)月起已全方面停產(chǎn)，已對(duì)企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力組成了重大影響。3、注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)上市企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)合理性難以判定。依據(jù)我們統(tǒng)計(jì)，在被注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具發(fā)表拒絕表示審計(jì)意見13家企業(yè)中，除了ST深華源，其它12家企業(yè)均被指出存在連續(xù)經(jīng)營(yíng)不確定性，如0015PT中浩A企業(yè)無(wú)法償還到期債務(wù)，且已連續(xù)發(fā)生較大數(shù)額虧損，該企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)將依靠于未來(lái)所實(shí)施重大資產(chǎn)重組及其它方法；0411PT凱地已連續(xù)三年出現(xiàn)重大虧損，截至末合并會(huì)計(jì)報(bào)表凈資產(chǎn)為44，586，110.05元，每股凈資產(chǎn)僅為0.387元，財(cái)務(wù)情況繼續(xù)惡化，如再不采取行之有效方法，連續(xù)經(jīng)營(yíng)將產(chǎn)生重大困難。但值得注意是，在PT東海A和0047ST中僑審計(jì)匯報(bào)中我們發(fā)覺注冊(cè)會(huì)計(jì)師明確指出難以判定這兩家企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)不確定性，但出具審計(jì)意見卻為保留心見。4、上市企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力已受到重大影響，注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具否定意見。僅600833PT網(wǎng)點(diǎn)被出具否定意見，注冊(cè)會(huì)計(jì)師在其審計(jì)匯報(bào)中指出，“因?yàn)橘F企業(yè)或有事項(xiàng)、承諾事項(xiàng)及重大事項(xiàng)包含金額巨大，且貴企業(yè)1997年度、1998年度、1999年度及產(chǎn)生巨額虧損，造成貴企業(yè)12月31日凈資產(chǎn)為負(fù)數(shù)，關(guān)鍵財(cái)務(wù)指標(biāo)顯示其財(cái)務(wù)情況嚴(yán)重惡化，存在巨額逾期債務(wù)無(wú)法償還，所以貴企業(yè)連續(xù)經(jīng)營(yíng)能力已受到極大影響?！绷?、審計(jì)范圍受到限制因?yàn)閷徲?jì)范圍受到限制，注冊(cè)會(huì)計(jì)師無(wú)從判定相關(guān)事項(xiàng)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)情況和經(jīng)營(yíng)結(jié)果影響程度。引發(fā)審計(jì)范圍受到限制事項(xiàng)有：（1）因?yàn)榭陀^條件所限，如600728新太科技；（2）財(cái)務(wù)管理混亂，對(duì)其年末多項(xiàng)重大資產(chǎn)和本年度多項(xiàng)重大交易無(wú)法實(shí)施必需審計(jì)程序，如600768ST甬華通；（3）境外限制，尤其是對(duì)境外子企業(yè)審計(jì)，如600755廈門國(guó)貿(mào)；（4）其它，如600891秋林集團(tuán)，因秋林商廈工程和秋林大廈工程在仍未決算，注冊(cè)會(huì)計(jì)師無(wú)法確定對(duì)工程相關(guān)債權(quán)、債務(wù)關(guān)系及費(fèi)用分?jǐn)倶?biāo)準(zhǔn)。0965天水股份企業(yè)下屬水泥分企業(yè)在經(jīng)稅務(wù)機(jī)關(guān)審批同意后，年末將產(chǎn)成品盤盈4，331，648.60元沖減了本年度管理費(fèi)用。但注冊(cè)會(huì)計(jì)師無(wú)法實(shí)施滿意審計(jì)程序?qū)Υ吮P盈結(jié)果進(jìn)行確定。0015PT中浩A因?yàn)槠髽I(yè)法律訴訟事項(xiàng)較多，眾多資產(chǎn)被查、拍賣和存在其它資產(chǎn)負(fù)債事項(xiàng)不確定性，而該企業(yè)未能提供相關(guān)完整資料，以致于無(wú)法實(shí)施必需審計(jì)程序。[!--empirenews.]七、法人治理結(jié)構(gòu)對(duì)于上市企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)中存在部分現(xiàn)象，注冊(cè)會(huì)計(jì)師也在審計(jì)意見中多有包含。具體有（1）三分開現(xiàn)象，如600179黑化股份煉油廠、聚氯乙烯廠和其關(guān)聯(lián)企業(yè)在人員、財(cái)務(wù)、資產(chǎn)、機(jī)構(gòu)、業(yè)務(wù)上沒(méi)有分開；0535ST猴王貴企業(yè)和猴王集團(tuán)企業(yè)未根本實(shí)施“三分開”；（2）配股資金不到位，造成企業(yè)減資。如600745ST康賽黃石康賽股份，在1998年配股過(guò)程中，企業(yè)第一大股東－黃石康賽實(shí)業(yè)發(fā)展應(yīng)繳配股款68，749，516.80元，實(shí)際上是從黃石康賽股份收到社會(huì)公眾股配股款中借出，至審計(jì)截止日，此款歷時(shí)近二年仍未償還，造成配股資金實(shí)際到位情況和披露情況不符，造成股本不實(shí)。經(jīng)企業(yè)4月23日第四屆第一次董事會(huì)決議經(jīng)過(guò)，擬將實(shí)際未到位配股資金待股東大會(huì)及相關(guān)部門同意后，給予減資，黃石康賽實(shí)業(yè)發(fā)展