私募基金合規(guī)化培訓(xùn)

2021年2月20日，中共中央決定，任命劉士余同志為中國證監(jiān)會主席2021年3月7日在全國兩會上證監(jiān)會主席劉士余表示，“目前首要任務(wù)就是監(jiān)管〞，依法監(jiān)管，從嚴(yán)監(jiān)管，全面監(jiān)管，只有監(jiān)管才能保證改革的措施順利實(shí)施。證監(jiān)會公告顯示，上半年證監(jiān)會對88起案件作出處分，作出行政處分決定書109份，同比增長85%，罰沒款共計25.54億元。作出市場禁入決定書4份，對7人實(shí)施市場禁入，其中2人被實(shí)施終身市場禁入，行政處分的結(jié)案效率和懲辦力度持續(xù)提升。滬深兩大交易所今年來對上市公司實(shí)行“刨根問底〞式監(jiān)管，以每周一次的頻率在微信號上發(fā)布最新監(jiān)管動態(tài)。最為引人注目的是新一屆證監(jiān)會目前為止開出最重的“罰單〞：對\*欣泰啟動退市程序，而且是“一退到底〞。劉士余主席為代表的新一屆監(jiān)管層連續(xù)祭出了多個“殺手锏〞，在強(qiáng)化信息披露、高壓監(jiān)管、嚴(yán)控炒殼、禁止忽悠式重組、強(qiáng)化退市制度、嚴(yán)審IPO、放緩創(chuàng)新、力降杠桿，多個維度新規(guī)密集發(fā)布。

違規(guī)宣傳推介違規(guī)拆分轉(zhuǎn)讓已公布修訂中制定完善中制定完善中制定完善中制定完善中已發(fā)布已發(fā)布已發(fā)布已發(fā)布行業(yè)生態(tài)系統(tǒng)

行政服務(wù)托管機(jī)構(gòu)研究評價機(jī)構(gòu)私募基金管理人信息技術(shù)機(jī)構(gòu)會計師事務(wù)所律師事務(wù)所份額登記估值清算行業(yè)生態(tài)系統(tǒng)

管理人基金份額（權(quán)益）持有人雙重受托關(guān)系雙重受托關(guān)系托管人信息披露估值復(fù)核資產(chǎn)保管賬戶開立清算交割憑證保管投資監(jiān)督估值信息披露交易投資管理數(shù)據(jù)報送估值服務(wù)交易服務(wù)資產(chǎn)保管投資顧問外包機(jī)構(gòu)份額登記基金募集份額登記銷售服務(wù)（監(jiān)督機(jī)構(gòu)）委托代理關(guān)系產(chǎn)品成立前產(chǎn)品成立后資產(chǎn)管理行業(yè)格局

資產(chǎn)管理行業(yè)產(chǎn)品概覽銀行理財信托計劃公募基金私募基金保險資管非保證收益理財保證收益理財信托財產(chǎn)資金信托股票基金混合基金貨幣基金債券基金QDII基金證券公司資管計劃基金公司專戶基金子公司專戶私募基金管理人產(chǎn)品萬能險投資連接險保險資管產(chǎn)品非保本浮動收益理財保本浮動收益理財單一信托集合信托事務(wù)管理類投資類融資類事務(wù)管理類投資類融資類專項(xiàng)資管計劃定向資管計劃集合計劃其他私募基金創(chuàng)業(yè)投資基金私募股權(quán)基金私募證券基金組合類資管產(chǎn)品股權(quán)投資計劃資產(chǎn)支持計劃債權(quán)投資計劃《新國九條》設(shè)專章闡述培育私募市場，發(fā)展私募投資基金，按照功能監(jiān)管，適度監(jiān)管的原則，完善股權(quán)投資基金、私募資產(chǎn)管理計劃、私募集合理財產(chǎn)品、集合資金信托計劃等各類私募投資基金產(chǎn)品的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，依法嚴(yán)厲打擊以私募為名的各類非法集資活動，完善扶持創(chuàng)業(yè)投資發(fā)展的政策體系2014年2月7日，基金業(yè)協(xié)會實(shí)施《私募基金登記備案管理辦法》，正式啟動登記備案工作2013年6月1日，《基金發(fā)》實(shí)施，私募證券投資基金納入監(jiān)管范圍2014年1月，經(jīng)中央編辦同意，證監(jiān)會授權(quán)基金業(yè)協(xié)會具體負(fù)責(zé)私募投資基金管理人登記和私募基金備案工作，履行自律監(jiān)管職能2014年3月17日，第一批50家機(jī)構(gòu)登記為私募基金管理人2014年8月21日，證監(jiān)會發(fā)布《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法（證監(jiān)會主席第105號令）》2013年6月，中央編辦明確證監(jiān)會負(fù)責(zé)私募股權(quán)基金的監(jiān)督管理，實(shí)行適度監(jiān)管1月7日，基金業(yè)協(xié)會發(fā)布《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》2014年1月2月，中央編辦明確私募股權(quán)基金包括創(chuàng)投基金2014年8月2014年5月2014年3月2014年2月2013年6月2016年9月21日，國務(wù)院發(fā)布《國務(wù)院關(guān)于促進(jìn)創(chuàng)業(yè)投資持續(xù)健康發(fā)展的若干意見》，從豐富投資主體、拓寬創(chuàng)投資金來源、加強(qiáng)政府引導(dǎo)和政策支持、完善創(chuàng)投法規(guī)、完善退出機(jī)制、優(yōu)化創(chuàng)投市場環(huán)境、推動創(chuàng)投行業(yè)雙向開放、完善行業(yè)自律和服務(wù)體系十個方面提出了22條意見2016年4月15日，中國基金業(yè)協(xié)會發(fā)布《私募投資基金募集行為管理辦法》，辦法與2016年7月15日正式實(shí)施2016年4月18日，中國基金業(yè)協(xié)會發(fā)布《私募投資基金合同內(nèi)容與格式指引》，指引與2016年7月15日正式實(shí)施2016年2月1日，中國基金業(yè)協(xié)會《私募投資基金管理人內(nèi)部控制指引》正式發(fā)布實(shí)施2016年2月4日，中國基金業(yè)協(xié)會《私募投資基金信息披露管理辦法》正式發(fā)布實(shí)施2016年2月5日中國基金業(yè)協(xié)會《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)法私募基金管理人登記若干事項(xiàng)的公告》2016年7月18日，證監(jiān)會發(fā)布《證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)運(yùn)作管理暫行規(guī)定》，在結(jié)構(gòu)化資管產(chǎn)品杠桿率、第三方機(jī)構(gòu)提供投資建議服務(wù)、從事違法證券期貨業(yè)務(wù)活動等方面作了更為嚴(yán)格、細(xì)致的規(guī)定2016年9月2016年7月2016年4月2016年2月?私募暫行方法?主要制度適度監(jiān)管功能監(jiān)管底線監(jiān)管行業(yè)自律促進(jìn)開展電子化登記備案

制度健全監(jiān)測到位執(zhí)紀(jì)有力事后事中備案登記從業(yè)人員資格持續(xù)培訓(xùn)投訴處理糾紛調(diào)解自律檢查紀(jì)律處分持續(xù)信息披露輿情監(jiān)測中登數(shù)據(jù)交換優(yōu)化行業(yè)生態(tài)機(jī)構(gòu)登記產(chǎn)品備案會員管理人員管理分類公示誠信記錄風(fēng)險提示簽章齊全入會原則入會繳費(fèi)思路建設(shè)行業(yè)信用體系，加強(qiáng)誠信約束

與百度簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，共建私募地圖逐劣措施—私募管理人分類公示

已公布修訂中制定完善中制定完善中制定完善中制定完善中已發(fā)布已發(fā)布已發(fā)布已發(fā)布?募集行為管理方法?出臺的背景

開展線上宣傳推介募集資金的突出風(fēng)險違規(guī)拆分轉(zhuǎn)讓?募集行為管理方法?出臺的背景

募集環(huán)節(jié)主要問題?募集行為管理方法?主要內(nèi)容——三層遞進(jìn)

?募集行為管理方法?六項(xiàng)主要內(nèi)容?募集行為管理方法?主要內(nèi)容——募集行為時間軸特定對象確定公開宣傳機(jī)構(gòu)品牌回訪確認(rèn)目錄總那么一般規(guī)定自律管理目錄特定對象確實(shí)認(rèn)附那么總那么

本方法所稱募集行為包含一般規(guī)定

募集機(jī)構(gòu)的責(zé)任委托募集的特殊規(guī)定一般規(guī)定

禁止非法拆分轉(zhuǎn)讓保密義務(wù)一般規(guī)定

募集結(jié)算資金專用賬戶的開立募集專用賬戶的監(jiān)督一般規(guī)定

資金平安募集行為程序特定對象確實(shí)認(rèn)

公開宣傳信息特定對象確認(rèn)程序特定對象確實(shí)認(rèn)

調(diào)查問卷內(nèi)容在線特定對象確認(rèn)程序問卷調(diào)查內(nèi)容與格式指引〔個人版〕

調(diào)查要點(diǎn)主要內(nèi)容風(fēng)險偏好投資者基本信息財務(wù)狀況投資知識投資經(jīng)驗(yàn)包括身份信息、年齡、學(xué)歷、職業(yè)、聯(lián)系方式等包括金融資產(chǎn)狀況、最近三年個人年均收入、收入中可用于金融投資的比例等包括金融法律法規(guī)、投資市場和產(chǎn)品情況、對私募基金風(fēng)險的了解程度、參加專業(yè)培訓(xùn)情況等信息包括投資期限、實(shí)際投資產(chǎn)品類型、投資金融產(chǎn)品的數(shù)量、參與投資的金融市場情況等包括投資目的、風(fēng)險厭惡程度、計劃投資期限、投資出現(xiàn)波動時的焦慮狀態(tài)等作用：完成特定對象確實(shí)認(rèn)〔推介〕推介材料責(zé)任方推介材料內(nèi)容及信息披露要