《財務會計》第7章資本來源之二：所有者權益

1、第一節(jié) 所有者權益的基本概念 第二節(jié) 股份有限公司概述 第三節(jié) 投入資本 第四節(jié) 留存收益 再回首（學習目標小結(jié),第七章 資本來源之二：所有者權益,一、所有者權益的定義 二、所有者權益的基本特征 三、所有者權益的不同表現(xiàn)形式,第一節(jié) 所有者權益的基本概念,一、所有者權益的定義,所有者權益，是指所有者在企業(yè)資產(chǎn)中享有的經(jīng)濟利益，其金額為資產(chǎn)減去負債后的余額。所有者權益包括實收資本（或股本）、資本公積、盈余公積和未分配利潤。一般而言，實收資本和資本公積是由所有者直接投入的，如所有者的投入資本、資本溢價等，因此，實收資本和資本公積又被稱為投入資本。而盈余公積和未分配利潤則是由企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中所實

2、現(xiàn)的利潤留存在企業(yè)所形成的，因此，盈余公積和未分配利潤又被稱為留存收益或留存利潤,1所有者權益實質(zhì)上是所有者在某個企業(yè)所享有的一種財產(chǎn)權利（簡稱產(chǎn)權），包括所有者對投入資產(chǎn)的所有權、使用權、處置權和收益分配權。但是，所有者權益只是一種剩余權益。 2所有者權益是一種權利，這種權利來自于投資者投入的可供企業(yè)長期使用的資源。 3從構(gòu)成要素看，所有者權益包括所有者的投入資本、企業(yè)的資產(chǎn)增值及經(jīng)營利潤,二、所有者權益的基本特征,所有者權益是一個涵蓋了任何企業(yè)組織形式的凈資產(chǎn)的廣義概念，具體到某一特定形式的企業(yè)組織，所有者權益便以不同形式出現(xiàn)。在獨資企業(yè)和合伙企業(yè)，所有者權益以“業(yè)主資本”的形式出現(xiàn)；在有

3、限責任公司，所有者權益表現(xiàn)為“實收資本”；而在股份有限公司，所有者權益則主要以“投入資本（股本、資本公積）和”留存收益“（盈余公積、未分配利潤）的形式出現(xiàn)。 股份有限公司和有限責任公司與獨資企業(yè)和合伙企業(yè)之間的最主要差異體現(xiàn)在所有者權益方面,三、所有者權益的不同表現(xiàn)形式,第二節(jié) 股份有限公司概述,一、股份有限公司的基本特征 二、股份有限公司組織形式的優(yōu)缺點 三、股票的類別及特征 四、股利,一、股份有限公司的基本特征,股份有限公司簡稱股份公司，依據(jù)公司法設立，將其全部資本劃分為等額股份的一種現(xiàn)代企業(yè)組織形式,與獨資企業(yè)和合伙企業(yè)相比，股份有限公司具有如下特征： 1獨立的法律主體和納稅主體。 2所

4、有權與經(jīng)營權徹底分離。 3有限的償債責任。 4存在的連續(xù)性。 5巨大的融資能力,二、股份有限公司組織形式的優(yōu)缺點,優(yōu)點,1股東不對股份有限公司的債務負有個人責任。因而股東由于在股份有限公司中投資，最多失去的是他或她的投資數(shù)額。這個概念稱為有限的個人責任，并往往被譽為股份有限公司組織形式的最大優(yōu)點,2所有權的可轉(zhuǎn)讓性。股份有限公司的所有權用可轉(zhuǎn)讓的股份予以表明，它可以被一個投資者賣給另一個投資者。投資于這些股份具有流動性的優(yōu)點，因為投資者可以通過出售其股份，容易地轉(zhuǎn)變他們的公司所有權為現(xiàn)金,3專業(yè)的管理隊伍。股東擁有股份有限公司，但他們并不參與日常管理。股東們選出一個董事會，管理股份有限公司的事

5、務。董事會轉(zhuǎn)而雇用專業(yè)的經(jīng)理管理企業(yè)。個別的股東無權參加管理，除非他或她受雇于董事會而作為公司的經(jīng)理,4.存在的持續(xù)性。名稱的改變和股東的認定不直接影響股份有限公司。所以，股份有限公司可以不管個別股東的退休或死亡，繼續(xù)它的經(jīng)營，而不會解體。這個特征在風險巨大的市場競爭中是至關重要的,缺點,1沉重的稅負。公司的利潤須經(jīng)雙重課稅。首先,股份有限公司贏利時必須支付所得稅。其次，股東必須在他們接受為股利的這些部分利潤上支付個人所得稅。 2較嚴的管理。股份有限公司受公司法等的影響較之非股份有限公司要嚴格得多。 3組建成本較高。非股份有限公司能夠以小的或無成本予以組建?？墒墙M建一個股份有限公司需要律師費、

6、注冊會計師審計費、承銷費、印刷費等成本。 4所有權和管理權的分離。所有權和管理權的分離在很多情況下是優(yōu)點，但在其他情況下可能是缺點。若股東不滿意管理層管理企業(yè)的方法，他們可能很難集體聯(lián)合起來更換管理層,股票是股份公司籌措資本時簽發(fā)給股東，用以證明股東出資的產(chǎn)權憑證。根據(jù)公司法規(guī)定，股份有限公司計劃向社會發(fā)行的股票類別及股本總額必須在公司章程中予以規(guī)定。根據(jù)股東享有的權利，股票可分為優(yōu)先股和普通股兩大類,三、股票的類別及特征,一）優(yōu)先股,1優(yōu)先股的性質(zhì),優(yōu)先股是享有某些優(yōu)先權利的股份。優(yōu)先權是公司在籌集資本時，對股票認購人給予某些優(yōu)惠條件的允諾。股份有限公司設置優(yōu)先股的目的在于滿足不同投資者的需

7、要,1）與公司債一樣，優(yōu)先股的股息率一般是預先設定的，在存續(xù)期間固定不變。優(yōu)先股股東只能根據(jù)股票上載明的股息率領取固定的股息，而不能像普通股那樣完全分享股份公司的全部新增盈利。 （2）在股份有限公司歇業(yè)清算時，優(yōu)先股股東與公司持有者對剩余財產(chǎn)的索償權優(yōu)先于普通股股東。而且，在支付優(yōu)先股股息之前，股份有限公司一般不得支付普通股股利。 （3）與公司債一樣，優(yōu)先股通常對股份有限公司的經(jīng)營決策無表決權。只有當股份公司連續(xù)幾年未能支付股息時，優(yōu)先股股東才能根據(jù)事先約定，選舉若干董事參與股份公司的重大財務決策,優(yōu)先股具有雙重性質(zhì)，介于公司債與普通股之間。 優(yōu)先股的下列特征類似于公司債,1）與普通股一樣，優(yōu)

8、先股股息分派與否，其決定權在于股東大會，就是說，優(yōu)先股股息的支付并不像公司債利息的支付那樣具有強制性。只要股東大會決定不分派，即使股份有限公司實現(xiàn)高額的利潤，優(yōu)先股股東也分不到股息。 （2）納稅申報時，優(yōu)先股的股息與普通股的股利一樣，均不得抵扣股份公司的應稅所得額。 （3）優(yōu)先股與普通股都沒有明確的到期日，除非股份有限公司歇業(yè)清算，或者發(fā)行優(yōu)先股時明確規(guī)定優(yōu)先股可提前贖回，否則，股份有限公司沒有償還優(yōu)先股股東投入資本的責任和義務,優(yōu)先股與普通股也存在一些相似的特征,2優(yōu)先股的權利,二）普通股,普通股是公司的基本股份，普通股股東主要有以下權利： （1）投票表決權。 （2）收益分配權。 （3）優(yōu)先

9、認股權。 （4）剩余財產(chǎn)分派權。 （5）會計資料查閱權,四、股利,當股份有限公司經(jīng)營取得利潤時，一般要派發(fā)股利。股利是股東憑借其股份所分得的利潤的一部分，由股息和紅利兩部分組成。普通股分得的股利一般表現(xiàn)為紅利，優(yōu)先股一般只分得股息,一）股利的種類,公司分配的股利一般包括現(xiàn)金股利、財產(chǎn)股利、負債股利、股票股利及清算股利等。我國的股份有限公司通常采用現(xiàn)金股利和股票股利形式,二）有關股利發(fā)放的幾個重要日期,1）宣派日。公司董事會正式宣布向某一特定日期在冊的股東支付股利的日期。股利宣派日后，公司便承擔了向股東支付的法定義務，在此之前，股東無權要求支付股利。由于公司因宣派股利而承擔了債務，應當在會計上減

10、少留存收益并確認負債。宣派日后，公司在市場上流通的股票就是附息股票,2）除息日。于登記日前更新股東名冊的日期。除息日后，股票將停止按附息價格銷售，改按除息價格進行交易。除息日無需在賬上作任何分錄,3）登記日。登記可參與當年股利分配的股東的日期。只有登記日在冊的股東才可以參與當年股利分配。登記日可在備查簿中編制分錄，反映支付日將要分配的股利,4）支付日。實際向股東發(fā)放股利的日期，支付時，應當編制會計分錄沖銷流動負債，減少現(xiàn)金或其他資產(chǎn),例7-1】設某股份有限公司于205年4月30日根據(jù)股東大會決議，宣布發(fā)放現(xiàn)金股利，每股0.22元，流通在外的普通股為1 000 000股，共計發(fā)放現(xiàn)金股利220

11、000元。5月10日為除息日，5月15日為股權登記日，5月30日為股利發(fā)放日,1）股利宣布日（205.4.30） 借：利潤分配支付股利220,000 貸：應付股利220,000,2）除息日(20 5.5.10)和股權登記日(20 5.5.15)： 不作會計分錄,3）股利發(fā)放日（205.5.30） 借：應付股利220,000 貸：現(xiàn)金220,000,一、投入資本的性質(zhì) 二、投入資本的特殊會計問題,第三節(jié) 投入資本,一、投入資本的性質(zhì),投入資本，是指股東投入股份公司的資本金和投入股份公司資本金本身的增值以及其他單位和個人投入股份公司不需回報的資本。它包括股本（資本金）和資本公積兩種形式,一）實收資

12、本（股本,實收資本是指投資者按照企業(yè)章程或合同、協(xié)議的約定，實際投入企業(yè)的資本,我國民法通則規(guī)定，設立企業(yè)法人必須要有必要的財產(chǎn)；我國企業(yè)法人登記管理條例規(guī)定，企業(yè)申請開業(yè)，必須具備符合國家規(guī)定并與其生產(chǎn)經(jīng)營和服務規(guī)模相適應的資金數(shù)額；我國公司法規(guī)定，在有限責任公司中，以生產(chǎn)經(jīng)營或商品批發(fā)為主的，其注冊資本不得少于50萬元，以商業(yè)零售為主的，其注冊資本不得少于30萬元，科技開發(fā)、咨詢、服務性公司，其注冊資本不得少于10萬元，而股份有限公司注冊資本的最低限額為1,000萬元,在會計實務中經(jīng)常涉及的股本概念有以下幾種,1）核定股本。核定股本是指公司章程中規(guī)定的可發(fā)行的股份總數(shù)乘以每股面值的總和，我

13、國將其稱為注冊資本,2） 已發(fā)行股本。已發(fā)行股本是指公司在核定股本范圍內(nèi)實際發(fā)行的股本,3） 未發(fā)行股本。未發(fā)行股本是指核定股本中尚未發(fā)行的股本，它是核定股本扣除已發(fā)行股本后的余額,4） 流通在外的股本。流通在外的股本是指公司已發(fā)行股本中正在由股東持有的部分,5） 庫藏股本。庫藏股本是指公司已發(fā)行、因特殊原因又收回但尚未注銷的股本,6）已認購股本。已認購股本是指按認購合同認購的尚未發(fā)行的股本。這類股票在股款收足之前不發(fā)行,二）資本公積,資本公積是指投資者投入到企業(yè)、所有權屬于投資者、并且金額上超過法定資本部分的資本或資產(chǎn),例7-2】 設某股份有限公司于203年4月1日按每股3.5元發(fā)行普通股股

14、票100000股，并收到現(xiàn)金。股票面值為每股1元,借：現(xiàn)金350,000 貸：股本普通股 100,000 資本公積普通股溢價 250,000,二、投入資本的特殊會計問題,根據(jù)我國有關法律的規(guī)定，企業(yè)資本（或股本）除了有下列情況外，不得隨意變動： 一是符合增資條件，并經(jīng)有關部門批準增資； 二是企業(yè)按法定程序報經(jīng)批準減少注冊資本,企業(yè)根據(jù)經(jīng)營和發(fā)展的需要，依照法律、法規(guī)的規(guī)定，可采取下列方式增加資本：接受投資者額外投入、資本公積轉(zhuǎn)增資本、盈余公積轉(zhuǎn)增資本、發(fā)放股票股利等,一）增資,股份有限公司以其資本金對所負債務承擔有限責任。在通常情況下不允許任意減少公司的資本。然而，當市場需求發(fā)生重大變化，經(jīng)營

15、規(guī)?？s小，導致公司資本金過?；虬l(fā)生了重大虧損，近期內(nèi)沒有能力彌補虧損時，公司可以按法定程序，為減少公司資本而注銷股份，即可直接向股東或在公開證券市場上收回原流通在外的股份。但公司減少資本后的注冊資本不得低于法定的最低限額。企業(yè)會計制度規(guī)定，公司采用收購本公司股票方式減資的，按注銷股票的面值總額減少股本，購回股票支付的款項超過面值總額的部分，依次減少資本公積和留存收益,二）減資,公司原發(fā)行的股票可能面值較大，在市場上流通不易，很難吸引中小投資者。公司在股本總額不變的情況下，可將股票面值改小。這種股份公司在股本總額不變的情況下，將大面值股票拆成若干張等額小面值股票的技術處理方法，稱為股票分割，又稱

16、股票拆細。股票分割的最大效果，是使每股價格下跌，市場流通性得到提高，市場籌資也就相對容易。股票分割一般情況下不作會計分錄，只記錄交易發(fā)生的時間，將股本賬戶的每股面值及股數(shù)更改即可,三）股票分割,在股票發(fā)行或新股上市時，會發(fā)生律師費、注冊會計師審計費、承銷費、印刷費、通信費和宣傳費等，這些費用統(tǒng)稱為發(fā)行成本,四）發(fā)行成本,發(fā)行成本在實務中有兩種處理方法：一種是將發(fā)行成本作為投入資本的減項，即借記資本公積賬戶。一種是把發(fā)行成本先資本化，并通過一定時間分期攤?cè)氤杀?。我國采用的是兩種方法的綜合：公司發(fā)行股票支付的手續(xù)費或傭金、股票印刷成本等，溢價發(fā)行的，從溢價中抵消；無溢價的或溢價不足以支付的部分，作

17、為長期待攤費用，分期攤銷,一、盈余公積 二、未分配利潤,第四節(jié) 留存收益,1）按照稅法的規(guī)定彌補以前年度虧損。 （2）提取法定盈余公積和法定公益金。法定盈余公積金按照稅后利潤扣除前一項后的10%提取。法定盈余公積累計金額達到公司注冊資本的50%以上時，可以不再提取。法定公益金按照稅后利潤扣除前一項后的5%10%提取。 （3）支付優(yōu)先股股利。 （4）提取任意盈余公積。公司在提取法定盈余公積和法定公益金之后，經(jīng)股東大會決議，可以提取任意盈余公積。 （5）支付普通股股利。公司提取公積金和支付優(yōu)先股股利后的剩余利潤，可以按照普通股股東持有股份比例分配股利,根據(jù)我國公司法等有關法規(guī)的規(guī)定，公司當年實現(xiàn)的

18、稅后利潤，一般應按以下順序進行分配,留存收益是企業(yè)積累稅后利潤而形成的資本。留存收益是企業(yè)從歷年實現(xiàn)的利潤中提取或形成的留存于企業(yè)的內(nèi)部積累。它來源于企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營活動中所實現(xiàn)的凈利潤，它與實收資本和資本公積的區(qū)別在于，實收資本和資本公積來源于企業(yè)的資本投入，而留存收益則來源于企業(yè)的資本增值,留存收益,使用的科目,盈余公積,利潤分配,圖7-3 留存收益的構(gòu)成及使用的科目,一、盈余公積,一）盈余公積的組成及其用途,組成： 1.法定盈余公積。 2.任意盈余公積。 3.法定公益金,用途： 1.彌補虧損。 2.轉(zhuǎn)增資本（股本）。 3.發(fā)放現(xiàn)金股利或利潤,例7-3】設某上市公司本年實現(xiàn)凈利潤3,000萬

19、元，經(jīng)股東大會批準，提取10法定盈余公積金，10%任意盈余公積金和5%公益金，其余利潤用于派發(fā)現(xiàn)金股利,借：利潤分配未分配利潤 30,000,000 貸：盈余公積法定盈余公積3,000,000 任意盈余公積3,000,000 公益金 1,500,000 應付股利 22,500,000,二、未分配利潤,未分配利潤是企業(yè)實現(xiàn)的凈利潤經(jīng)過彌補虧損、提取盈余公積和向投資者分配利潤后留存在企業(yè)的、歷年結(jié)存的利潤,未分配利潤有兩層含義：一是留待以后年度處理的利潤；二是未指定特定用途的利潤,再回首（學習目標小結(jié),主要優(yōu)點是股東對企業(yè)的債務無個人責任、所有權股份的可轉(zhuǎn)移性、存在的持續(xù)性、雇用專業(yè)管理層的能力和積聚巨額資本相對容易。主要缺點是利潤的雙重課稅和較嚴格的政府管理,目標1 討論組建一個企業(yè)為股份有限公司的優(yōu)缺點,所有者權益，是指所有者在企業(yè)資產(chǎn)中享有的經(jīng)濟利益，其金額為資產(chǎn)減去負債后的余額。所有者權益包括實收資本（或股本）、資本公積、盈余公積和未分配利潤,目標2 理解所有者權益,再回首（學習目標小結(jié),優(yōu)先股和債券在給投資者特定價值的回報這點上是相似的。給債主的特定回報稱為利息，在利潤表中作為費用。相反地，給優(yōu)先股股東的特定回報稱為股利，是利潤的一種分配，直接減少留存收益賬戶（在我國計入利潤分配賬戶）。像債券一樣，優(yōu)先股也是投資者和發(fā)行者之間的一