EPC總承包項(xiàng)目的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理分析

1、EPC總承包項(xiàng)目的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理分析EPC總承包項(xiàng)目具有金額大、工期長(zhǎng)、技術(shù)含量高及利潤(rùn)高的特點(diǎn)，同時(shí)也伴隨著較大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。一、 EPC總承包項(xiàng)目中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別（一）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)在項(xiàng)目的招標(biāo)投標(biāo)階段，財(cái)務(wù)人員基本上不參與項(xiàng)目的前期預(yù)算和報(bào)價(jià)工作，投標(biāo)人員由于受中標(biāo)目的的影響可能會(huì)壓低報(bào)價(jià)，忽略了市場(chǎng)利率和融資成本等因素的影響，隨著市場(chǎng)環(huán)境的變化， 尤其是受匯率影響較大的海外項(xiàng)目， 會(huì)產(chǎn)生一些財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在項(xiàng)目簽約過程中，雖然合同雙方是平等的關(guān)系，但在實(shí)際的操作過程中，業(yè)主一般會(huì)處于主導(dǎo)地位，對(duì)項(xiàng)目?jī)r(jià)格及付款方式等方面都會(huì)提出較為苛刻的條件，這就對(duì)總承包商的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和管理能力提出了較高的要求。另

2、外 EPC項(xiàng)目投資金額巨大， 且建設(shè)周期更是十分漫長(zhǎng)，在實(shí)際的項(xiàng)目實(shí)施過程中，會(huì)出現(xiàn)施工進(jìn)度跟不上計(jì)劃或者工程款的拖欠問題。在總包項(xiàng)目完工之后，業(yè)主一般會(huì)支付完合同金額的九成工程款，在竣工驗(yàn)收后再支付剩余工程款的 5%，剩余的款項(xiàng)作為質(zhì)量保證金抵押在業(yè)主手上，只有當(dāng)質(zhì)保期去后項(xiàng)目沒有出現(xiàn)任何情況這才付剩余的 5%，但是在實(shí)際的項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)過程中，由于各種原因，項(xiàng)目完工后會(huì)出現(xiàn)不能竣工驗(yàn)收，工程款遲遲不支付，甚至?xí)a(chǎn)生業(yè)主主體撤銷或者業(yè)主名稱改變，繼任者不承認(rèn)前任業(yè)主債務(wù)的情況，但是承包方為了保持和業(yè)主良好的關(guān)系，只有放棄部分工程款項(xiàng)，極大地?fù)p害了自身的利益。（二）資金管理風(fēng)險(xiǎn)EPC項(xiàng)目自身的特點(diǎn)決

3、定了其機(jī)構(gòu)的設(shè)置具有臨時(shí)性，會(huì)出現(xiàn)一人兼任多個(gè)職位的現(xiàn)象，往往不能形成一個(gè)系統(tǒng)的資金管理體系，項(xiàng)目資金難以統(tǒng)籌安排，EPC總承包項(xiàng)目的收入和支出往往和項(xiàng)目的施工進(jìn)度不一致，導(dǎo)致資金的需求出現(xiàn)不確定性的情況，可能造成階段性資金短缺的現(xiàn)象，從而導(dǎo)致資金管理失控。（三）稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)EPC總承包合同的簽訂大多數(shù)是混合合同，包括設(shè)計(jì)、采購(gòu)、施工，如果沒有單獨(dú)分開來約定的話，就會(huì)產(chǎn)生混合銷售的嫌疑，從而導(dǎo)致增加稅務(wù)成本的風(fēng)險(xiǎn)。另外總包項(xiàng)目中的建安部分是在項(xiàng)目所在地完稅，不同地區(qū)由于稅務(wù)機(jī)關(guān)對(duì)于稅法的理解存在差異，可能導(dǎo)致出現(xiàn)重復(fù)納稅的風(fēng)險(xiǎn)。二、 EPC總承包項(xiàng)目財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范措施（一）加強(qiáng)EPC總承包項(xiàng)目財(cái)務(wù)人

4、員參與程度財(cái)務(wù)人員積極要參與總包項(xiàng)目前期招投標(biāo)談判工作，從財(cái)務(wù)規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)角度對(duì)業(yè)主資質(zhì)、項(xiàng)目資金來源、招標(biāo)進(jìn)度等進(jìn)行分析，并結(jié)合總包項(xiàng)目在該行業(yè)領(lǐng)域的優(yōu)劣勢(shì)進(jìn)行客觀評(píng)價(jià)，為最終是否跟蹤項(xiàng)目，提出參考意見或建議。尤其是海外項(xiàng)目，要充分了解項(xiàng)目所在國(guó)的外匯政策、金融環(huán)境，為項(xiàng)目實(shí)施打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。比如，應(yīng)首先重點(diǎn)了解考察項(xiàng)目所在國(guó)外匯管理制度，特別是對(duì)外匯的匯入、匯出的限制條款。其次就是還有加強(qiáng)與銀行等金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行交流溝通，識(shí)別國(guó)別風(fēng)險(xiǎn)，確保資金流道路暢通。（二）加強(qiáng)EPC總承包項(xiàng)目的資金管理要對(duì)承包項(xiàng)目的資金進(jìn)行集中控制和管理，通過資金的集中管理來統(tǒng)一分配和使用資金，保障資金周轉(zhuǎn)安全。同時(shí)財(cái)務(wù)人員

5、要及時(shí)催收工程進(jìn)度款，提高項(xiàng)目資金周轉(zhuǎn)率，確保項(xiàng)目運(yùn)轉(zhuǎn)安全。還可以充分運(yùn)用企業(yè)在銀行的信用額度來減少資金占用，項(xiàng)目運(yùn)行過程中業(yè)主一般會(huì)要求承包商開具各類保函來保證項(xiàng)目運(yùn)轉(zhuǎn)，如信用證及履約保函、質(zhì)量保函等，這些都可以通過企業(yè)的銀行信用額度來開立的，保證金額度根據(jù)企業(yè)資信情況而定，一些上市公司甚至不需保證金，這個(gè)大大減少了總承包項(xiàng)目資金占用率。（三）加強(qiáng)EPC總承包項(xiàng)目的制度管理工作通過對(duì) EPC總承包業(yè)務(wù)點(diǎn)的梳理和控制點(diǎn)的分析，根據(jù)具體的崗位需求來選擇合適的項(xiàng)目成員，項(xiàng)目成員的選擇應(yīng)該嚴(yán)格遵守內(nèi)部控制管理原則中的制衡性和全面性，提高監(jiān)控和防范風(fēng)險(xiǎn)的能力，防患于未然。制定項(xiàng)目管理的預(yù)決算制度，保障

6、各資金流的合理運(yùn)轉(zhuǎn)。在工程施工結(jié)束后要積極開展工程決算工作，竣工決算后，財(cái)務(wù)人員要及時(shí)的收取工程質(zhì)保金。（四）加強(qiáng)EPC總承包項(xiàng)目的稅務(wù)管理EPC總承包項(xiàng)目的稅金成本會(huì)直接影響到該項(xiàng)目的總體盈利水平，在合同簽訂時(shí)，可以將總承包合同分開來簽，通過對(duì)合同的分離，將設(shè)計(jì)、采購(gòu)、施工單獨(dú)分開，如果業(yè)主不同意分拆合同的話，就應(yīng)該在總承包合同中單獨(dú)注明工程設(shè)備的購(gòu)買價(jià)格和建安價(jià)格，降低稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。建安部分一般是在項(xiàng)目所在地完稅，要及時(shí)與當(dāng)?shù)囟悇?wù)機(jī)關(guān)和業(yè)主進(jìn)行溝通交流，爭(zhēng)取相關(guān)的優(yōu)惠政策，降低稅務(wù)負(fù)擔(dān)。（五）加強(qiáng)EPC總承包項(xiàng)目的法律風(fēng)險(xiǎn)控制在 EPC總承包合作項(xiàng)目的支持下，所有的設(shè)計(jì)工作都是由承包商單獨(dú)設(shè)計(jì)完成的，所以在承包項(xiàng)目過程中出現(xiàn)的失誤和缺陷都是由承包商一個(gè)人承擔(dān)，總承包商在進(jìn)行設(shè)計(jì)時(shí)要注意不要侵犯知識(shí)產(chǎn)權(quán)。三、結(jié)束語由于 EPC模式自身特點(diǎn)和優(yōu)勢(shì)，成為越來越多的業(yè)主在建設(shè)項(xiàng)目時(shí)首選考慮