我國(guó)國(guó)際貿(mào)易融資分析報(bào)告

1、課程設(shè)計(jì)課程名稱國(guó)際貿(mào)易院 （系）經(jīng)濟(jì)學(xué)院專業(yè)班級(jí)國(guó)貿(mào)30803 班學(xué)生姓名譚紅勇指導(dǎo)教師朱瑞海我國(guó)國(guó)際貿(mào)易融資分析摘 要】本文論述了目前我國(guó)國(guó)際貿(mào)易融資現(xiàn)狀,提出了發(fā)展國(guó)際貿(mào) 易融資 的重要性及存在的問(wèn)題，并力求找到一些有針對(duì)性的對(duì)策和措施 ，推動(dòng)我國(guó) 國(guó)際貿(mào)易融資發(fā)展，幫助我國(guó)外貿(mào)企業(yè)獲得資金支持，達(dá)到穩(wěn)定外需的目的。關(guān)鍵詞】國(guó)際貿(mào)易融資 作用 問(wèn)題 對(duì)策隨著我國(guó)對(duì)外貿(mào)易的快速發(fā)展，國(guó)際貿(mào)易融資規(guī)模逐年擴(kuò)大。特別自2008 年下半年以來(lái)，受國(guó)際金融危機(jī)影響，外貿(mào)企業(yè)資金周轉(zhuǎn)普遍困難，國(guó)際貿(mào)易 融資因具有高流動(dòng)性、強(qiáng)時(shí)效性以及風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)低的特點(diǎn)，成為國(guó)家支持外貿(mào)穩(wěn) 定發(fā)展而力推的金融工具。從2

2、008年12月份開(kāi)始，國(guó)家相關(guān)部門多次出臺(tái)支 持國(guó)際貿(mào)易融資的政策措施。國(guó)際貿(mào)易融資作為一種圍繞國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的各個(gè) 環(huán)節(jié)開(kāi)展的資金和信用融通活動(dòng)，既能緩解外貿(mào)企業(yè)融資難問(wèn)題，又能推動(dòng)銀 行業(yè)務(wù)的拓展 ， 對(duì)銀企雙方都有著積極的影響 。據(jù)世界銀行估計(jì) ，全球 80%的 國(guó)際貿(mào)易都需要融資 ，目前，全球國(guó)際融資缺口達(dá) 3 000 億美元 ，我國(guó)國(guó)際貿(mào) 易約占全球貿(mào)易總額的 8%， 融資缺口將達(dá)到 240 億美元左右 ，在當(dāng)前全國(guó)對(duì)外 貿(mào)易企穩(wěn)回升的良好態(tài)勢(shì)下 ， 進(jìn)一步加大國(guó)際貿(mào)易融資的支持力度 ，將有效減 少金融危機(jī)造成的負(fù)面影響 ，使對(duì)外貿(mào)易走上增長(zhǎng)軌道 。一、國(guó)際貿(mào)易融資概述國(guó)際貿(mào)易融資是指

3、企業(yè)在貿(mào)易過(guò)程中 ， 運(yùn)用各種貿(mào)易手段和金融工具增加現(xiàn) 金流量的融資方式 ， 是銀行運(yùn)用結(jié)構(gòu)性短期融資工具進(jìn)行的融資 。在國(guó)際貿(mào)易 中，規(guī)范的金融工具為企業(yè)融資發(fā)揮了重要作用國(guó)際貿(mào)易融資的主要方式有保 理、信用證、福費(fèi)廷、打包放款 、出口押匯、進(jìn)口押匯等 6 種。（一 ）國(guó)際保理融資 。國(guó)際保理融資是指在國(guó)際貿(mào)易承兌交單 、賒銷方式下 ，銀行或出口保理商通 過(guò)代理行或進(jìn)口保理商以有條件放棄追索權(quán)的方式對(duì)出口商的應(yīng)收賬款進(jìn)行核 準(zhǔn)和購(gòu)買 ，從而使出口商獲得出口后收回貨款的保證 。（二 ）福費(fèi)廷 。福費(fèi)廷也稱票據(jù)包買或票據(jù)買斷 ，是指銀行或包買人對(duì)國(guó)際貿(mào)易延期付款方 式中出口商持有的遠(yuǎn)期承兌匯票或

4、本票進(jìn)行無(wú)追索權(quán)的貼現(xiàn) （即買斷 ）。（三 ）打包放款 。打包放款是指出口商收到進(jìn)口商所在地銀行開(kāi)立的未議付的有效信用證后 ， 以信用證生產(chǎn)正本向銀行申請(qǐng) ，從而取得信用證項(xiàng)下出口商品 、采購(gòu) 、裝運(yùn)所 需的短期人民幣周轉(zhuǎn)資金（四 ） 出口押匯 。出口押匯是指信用證的受益人在貨物裝運(yùn)后 ， 將全套貨運(yùn)單據(jù)質(zhì)押給所在地 銀行 ，該行扣除利息及有關(guān)費(fèi)用后 ，將貨款預(yù)先支付給受益人 ，而后向開(kāi)證行 索償以收回貨款的一種貿(mào)易融資業(yè)務(wù) 。（五 ） 進(jìn)口押匯 。進(jìn)口押匯是指開(kāi)證行在收到信用證項(xiàng)下全套相符單據(jù)時(shí) ，向開(kāi)證申請(qǐng)人提供 的，用以支付該信用證款項(xiàng)的短期資金融通 。進(jìn)口押匯通常與信托收據(jù)配套使 用法

5、。開(kāi)證行憑開(kāi)證申請(qǐng)人簽發(fā)給銀行的信托收據(jù)釋放信用證項(xiàng)下單據(jù)給申請(qǐng) 人，申請(qǐng)人在未付款的情況下先行辦理提貨 、報(bào)關(guān) 、存?zhèn)}、保險(xiǎn)和銷售 ，并以 貨物銷售后回籠的資金支付銀行為其墊付的信用證金額和相關(guān)利息（六 ） 提貨擔(dān)保 。提貨擔(dān)保信用證項(xiàng)下進(jìn)口貨物先于單據(jù)到達(dá)目的地 ， 銀行應(yīng)進(jìn)口商申請(qǐng) ，為 其向船運(yùn)公司承運(yùn)人或其代理人出具的提貨擔(dān)保書(shū)以提取貨物的一種授信業(yè) 務(wù)。（七 ） 出口商業(yè)發(fā)票貼現(xiàn) 。出口商發(fā)貨后 ，采用商業(yè)承兌交單 （ D/A ）或賒銷 （O/A ）方式收取貨款的 情況下 ，將應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓銀行 ，銀行保留追索權(quán)以貼現(xiàn)的方式買入出口商業(yè)發(fā) 票項(xiàng)下應(yīng)收款項(xiàng) ，為客戶提供短期資金融通的一

6、種授信業(yè)務(wù) 。二、國(guó)際貿(mào)易融資在國(guó)際貿(mào)易發(fā)展中的作用作為銀行現(xiàn)代化 、 國(guó)際化重要標(biāo)志之一的國(guó)際貿(mào)易融資業(yè)務(wù)近年來(lái)已為越來(lái) 越多的銀行所重視 ， 隨各銀行新融資產(chǎn)品的不斷開(kāi)發(fā)和工作力度的加大 ，貿(mào)易 融資收入在銀行總收入中的占比逐步提高 。（一）促進(jìn)國(guó)際收支平衡國(guó)際貿(mào)易融資可以調(diào)節(jié)進(jìn)出口結(jié)構(gòu) ，促進(jìn)國(guó)際收支平衡 。國(guó)際收支是衡量一 國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r的重要指標(biāo) ， 國(guó)際收支任何性質(zhì)的失衡都將對(duì)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生不利的 影響 ，尤其是結(jié)構(gòu)性的失衡需要花很長(zhǎng)的時(shí)間和很大的力氣去調(diào)節(jié) 。國(guó)際貿(mào)易 對(duì)于平衡國(guó)際收支具有重要的作用 ， 而國(guó)際貿(mào)易融資將通過(guò)對(duì)進(jìn)出口結(jié)構(gòu)的調(diào) 節(jié)而使國(guó)際收支平衡 。（二）促進(jìn)進(jìn)出口國(guó)際貿(mào)

7、易融資是一個(gè)國(guó)家貿(mào)易政策的組成部分 ，是國(guó)家鼓勵(lì)出口的手段 國(guó)鼓勵(lì)進(jìn)出口 ，促進(jìn)對(duì)外貿(mào)易的方法有許多 ，從大政方針到具體的方式手段如，根據(jù)政策所起的作用的不同可分為價(jià)格政策工具和數(shù)量政策工具 。 前者是 指通過(guò)進(jìn)出口關(guān)稅和補(bǔ)貼等來(lái)改變進(jìn)出口商品的價(jià)格 ；后者是通過(guò)進(jìn)出口配額 等來(lái)直接影響進(jìn)出口商品的數(shù)量 ，從而使國(guó)際貿(mào)易增加 。以上兩種工具中 ，又 可分為關(guān)稅和非關(guān)稅障礙兩大類 。所謂的非關(guān)稅障礙或壁壘是指除關(guān)稅以外所 有影響進(jìn)口和出口的一切措施 ，如配額 、進(jìn)口許可證 、 外匯管制 、政府采購(gòu)政 策、國(guó)內(nèi)稅 、最低限價(jià) 、進(jìn)口押金制 、海關(guān)估價(jià) 、技術(shù)標(biāo)準(zhǔn) 、出口補(bǔ)貼等 。雖 然自早期的關(guān)稅

8、和貿(mào)易總協(xié)定開(kāi)始 ， 一直要求只以關(guān)稅作為唯一的國(guó)際貿(mào)易保 護(hù)手段 ，但經(jīng)過(guò)成員國(guó)的多次談判 ，各國(guó)關(guān)稅已被大大削減 ，關(guān)稅的保護(hù)作用 日益減小 ，而非關(guān)稅壁壘因具有很強(qiáng)的隱蔽性被越來(lái)越多的采用 ，在其效果十 分明顯的影響下 ，其措施已由 70 年代的 800 多種 ，增加到目前的 2500 多種。 顯然 ，新的貿(mào)易保護(hù)主義在貿(mào)易自由化的的大背景下仍然在興風(fēng)作浪，各國(guó)以更隱蔽的方式來(lái)實(shí)現(xiàn)獎(jiǎng)出限入 。（三）有效參與國(guó)際經(jīng)濟(jì)促進(jìn)一國(guó)有效地參與國(guó)際經(jīng)濟(jì) 。 這種參與即包括商品市場(chǎng)的參與 ，也包括金 融市場(chǎng)的參與 。從前者來(lái)看 ， 國(guó)際貿(mào)易融資通過(guò)多種方式向進(jìn)出口商提供金融 服務(wù) ，使企業(yè)在資金獲得融

9、通的同時(shí) ，能憑借優(yōu)惠的信貸條件和有競(jìng)爭(zhēng)力的支 付條件 ，接受更多的訂貨 ，從而提高國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)能力 ，打開(kāi)和占領(lǐng)新的市場(chǎng) ，在 世界經(jīng)濟(jì)中扮演更重要的角色 ；從后者看 ，國(guó)際貿(mào)易融資是國(guó)際銀行的業(yè)務(wù) ， 需要國(guó)際銀行之間的配合 ，實(shí)踐表明 ，隨著雙方合作的深入 ，業(yè)務(wù)往來(lái)不再僅 限于結(jié)算 、融資 ，而是擴(kuò)大到幾乎所有的金融領(lǐng)域 ，包括貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng) 等，使銀行有更多的機(jī)會(huì)步入國(guó)際舞臺(tái) ，發(fā)揮更重要的作用 。一、國(guó)際貿(mào)易融資存在的問(wèn)題1. 國(guó)際貿(mào)易融資的方式缺乏多樣性 。當(dāng)今的國(guó)際貿(mào)易規(guī)模 、方式都向更高 、 更復(fù)雜的方向發(fā)展 ，雖然現(xiàn)在國(guó)際上 通用的貿(mào)易融資方式日益繁多 ， 也有越來(lái)越多企業(yè)

10、開(kāi)始嘗試新的貿(mào)易融資方 式，但是在實(shí)際的應(yīng)用中 ，基本上仍然是以傳統(tǒng)的融資方式為主 ，即以信用證 結(jié)算與融資相結(jié)合的方式 ，品種少，且功能單一 。2. 國(guó)際貿(mào)易融資的資金在不同性質(zhì)的銀行中分配不平衡為國(guó)際貿(mào)易提供資金融通的銀行其一為各商業(yè)銀行 ，其二為政策性銀行 。相 比而言，國(guó)有商業(yè)銀行的資金雄厚 ，但他們做的多為期限短 、流動(dòng)性強(qiáng) 、金額 小的貿(mào)易融資 ； 而對(duì)于政策性銀行 ，由于國(guó)家的大力支持 ，風(fēng)險(xiǎn)由國(guó)家來(lái)承 擔(dān)，就可以做那些中長(zhǎng)期的貿(mào)易融資 。因此 ，國(guó)際貿(mào)易融資的資金來(lái)源出現(xiàn)了 結(jié)構(gòu)性不平衡 。3. 國(guó)際貿(mào)易融資的對(duì)象過(guò)于集中 國(guó)有大中型企業(yè)是我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要支柱 ， 一貫得到大

11、量 、全面的資金支 持 ，無(wú)論是商業(yè)銀行還是政策性銀行都傾向于將融資對(duì)象定位于大中型企業(yè) 。 而目前我國(guó)非國(guó)有企業(yè)即三資企業(yè) 、 外資企業(yè) 、外貿(mào)私營(yíng)企業(yè)卻只能得到很少 一部分的貿(mào)易融資 ， 這與它們的迅速發(fā)展和在我國(guó)對(duì)外貿(mào)易發(fā)展中所占比例的 不斷提高的現(xiàn)狀不相適應(yīng) 。4. 辦理融資的手續(xù)煩瑣 。融資條件較為苛刻在申請(qǐng)國(guó)際貿(mào)易融資的過(guò)程中 ，企業(yè)申請(qǐng)的程序復(fù)雜 、手 續(xù)煩瑣，相應(yīng)的辦理?xiàng)l件也有很多的限制 ，如辦理手續(xù)期限太長(zhǎng) 、效率低等 ， 這樣就大大增加了企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成本 ， 使得企業(yè)產(chǎn)生畏難情較緒 ，很多企業(yè)對(duì)國(guó) 際貿(mào)易融資的需求就在這種環(huán)境中給打消了 。5. 缺少有效的國(guó)際貿(mào)易融資風(fēng)險(xiǎn)防范

12、措施 國(guó)際貿(mào)易融資的特點(diǎn)決定了其涉及的風(fēng)險(xiǎn)較為復(fù)雜 ， 但它們是可以預(yù)測(cè)和防范 的，然而科學(xué)有效的預(yù)測(cè)方法和防范措施時(shí)并沒(méi)有在企業(yè)中得到具體的應(yīng)用 。 如對(duì)于信用風(fēng)險(xiǎn) ，仍使用傳統(tǒng)的 、無(wú)針對(duì)性的 5C 法，沒(méi)有考慮到國(guó)際貿(mào)易融資 的新特點(diǎn)和有別于一般貸款的形勢(shì) ； 就國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)來(lái)講 ，其評(píng)估和預(yù)測(cè)的方法也 不是十分的科學(xué) 。6. 我國(guó)的國(guó)際貿(mào)易融資易與國(guó)際上其他國(guó)家發(fā)生法律糾紛國(guó)際貿(mào)易融資由一種傳統(tǒng)的融資方式 ， 經(jīng)過(guò)長(zhǎng)時(shí)間的發(fā)展 ，逐漸形成了一套 規(guī)范的國(guó)際慣例和通行做法 。 然而在我國(guó) ，卻存在著與國(guó)際慣例和通行做法不 相協(xié)調(diào)甚至是相沖突的情況 ，違規(guī)操作的事件時(shí)有發(fā)生 ，法律糾紛不斷 。

13、三、解決我國(guó)國(guó)際貿(mào)易融資問(wèn)題的對(duì)策建議針對(duì)上述在我國(guó)的國(guó)際貿(mào)易融資中存在的問(wèn)題 ，結(jié)合我國(guó)的實(shí)際情況 ，現(xiàn)提 出如下的解決對(duì)策和建議 。1 銀行應(yīng)提供優(yōu)質(zhì)服務(wù) ， 培育良好的國(guó)際貿(mào)易融資 “軟環(huán)境 ”銀行要進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新 ，適時(shí)推出品種多樣的企業(yè)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的特色服務(wù) ， 明確企業(yè)授信支持和審查標(biāo)準(zhǔn) ，并且重點(diǎn)推出以市場(chǎng)暢銷 、 價(jià)格波動(dòng)幅度小 、 處于正常貿(mào)易流轉(zhuǎn)狀態(tài)且符合質(zhì)押品要求的物流產(chǎn)品質(zhì)押為授信條件， 將銀行資金流與企業(yè)的物流有機(jī)結(jié)合 ，向企業(yè)提供集融資 、 結(jié)算等多項(xiàng)銀行服務(wù)于一 體的銀行綜合服務(wù) ，在一定程度上解決我國(guó)企業(yè)擔(dān)保難問(wèn)題 。制定優(yōu)惠政策 ，明確工作目標(biāo) ， 營(yíng)造良好的吸

14、引人才的軟環(huán)境 。為人才信息 等要素的流動(dòng)創(chuàng)造良好的體制環(huán)境和政策環(huán)境， 要觀念和體制先行融入 ， 加快體制和機(jī)制接軌 ，培育融資的 “軟環(huán)境 ”。這種“軟環(huán)境 ”是政府 、銀行和企業(yè)三方 都能很好地協(xié)作 ，三方都可以相互制衡 ，并且能在現(xiàn)有的條件下達(dá)到一種對(duì)融 資相對(duì)寬松的環(huán)境 ，三方信任的加強(qiáng)都有利于貿(mào)易融資的順利進(jìn)行 。2 銀企加強(qiáng)合作 ， 共同研究國(guó)際貿(mào)易融資風(fēng)險(xiǎn)的控制 手段銀企合作是一項(xiàng)系統(tǒng)工程 ，需要銀行和企業(yè)聯(lián)動(dòng) ，共同努力 。銀行要進(jìn) 一步加強(qiáng)宣傳力度 ， 特別是要把銀行信貸方面的一些最新政策及時(shí)告知相關(guān)企 業(yè) ，并積極引導(dǎo)企業(yè)建立健全的財(cái)務(wù)管理制度， 使企業(yè)內(nèi)部的系統(tǒng)做到實(shí)時(shí)

15、與銀行的系統(tǒng)進(jìn)行有效的互通 ，達(dá)到一種相互合作 、相互促進(jìn) 、相互提高的程 度 ，在貿(mào)易融資的很多細(xì)節(jié)方面也可以進(jìn)行多方面的交流與合作， 共同研究防范融資業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策 ，各方的信息則會(huì)通過(guò)系統(tǒng)傳達(dá)給對(duì)方， 做到時(shí)時(shí)更新，使合作順利進(jìn)行 ，使融資的方式和水平都得到很大的提高 。企業(yè)要充分利 用政策性出口信用保險(xiǎn)和其他規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的途徑 ，我國(guó)大部分進(jìn)出口企業(yè)由于無(wú) 力進(jìn)行客戶資信的調(diào)查 ，更需要利用出口信用保險(xiǎn)來(lái)化解風(fēng)險(xiǎn) 。要很好地研究 國(guó)家出口信貸政策及相關(guān)機(jī)構(gòu)的運(yùn)作情況,對(duì)D/P、D/A、0/A業(yè)務(wù)通過(guò)投保出口信用險(xiǎn)來(lái)化解風(fēng)險(xiǎn) 。通過(guò)改變結(jié)算方式 、投保出口信用保險(xiǎn) ，出口企業(yè)可以 在成本不變

16、甚至降低的情況下 ，不僅可以獲得類似與信用證的風(fēng)險(xiǎn)保障和融資 便利 ，更能簡(jiǎn)化手續(xù) 、降低管理費(fèi)用 、提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力 、提高收益水平 ，實(shí)現(xiàn)企業(yè)做大 、做強(qiáng)的宏偉目標(biāo)3 銀企要集中貿(mào)易融資人才優(yōu)勢(shì) ，提高貿(mào)易融資業(yè)務(wù) 管理人員的素質(zhì)企業(yè)要引進(jìn)高水平高素質(zhì)的人才 ； 要抓好崗位的培訓(xùn)工作 ；不斷提高貿(mào) 易融資管理人員的服務(wù)質(zhì)量和道德修養(yǎng) ；強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)意識(shí) ，不斷提高貿(mào)易融資管 理人員識(shí)偽 、防偽能力 ，努力防范和化解國(guó)際貿(mào)易融資風(fēng)險(xiǎn) 。銀行要建立健全科學(xué)的融資貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn)管理體系 ，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理 。 銀行首 先要制定符合國(guó)際貿(mào)易融資特點(diǎn)的客戶評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn) ，選擇從事國(guó)際貿(mào)易時(shí)間較 長(zhǎng)、信用好的客戶 ；

17、其次要成立信用審批中心和貿(mào)易融資業(yè)務(wù)部門 ，從而利用 人才優(yōu)勢(shì)事前防范和事后化解各種業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 。4 提高金融機(jī)構(gòu)貿(mào)易融資能力 。國(guó)家直接向商業(yè)銀行 、政策性銀行等金融機(jī)構(gòu)提供流動(dòng)性 ，或利用國(guó)際多邊 開(kāi)發(fā)性金融機(jī)構(gòu) 、國(guó)內(nèi)出口信貸機(jī)構(gòu)的主權(quán)信用和資金 ，支持金融機(jī)構(gòu)擴(kuò)大貿(mào) 易融資 。我國(guó)外匯儲(chǔ)備充足 ，也可以通過(guò)回購(gòu)協(xié)議向我國(guó)銀行或進(jìn)口商提供外 匯資金 。5 增加對(duì)貿(mào)易相關(guān)信用保險(xiǎn)和擔(dān)保的支持。增加出口信用保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的資本金 ，提高信保機(jī)構(gòu)承保責(zé)任法定上限 ， 擴(kuò)大出 口信用保險(xiǎn)承保范圍 ，進(jìn)一步便利中小企業(yè)投保 ，對(duì)部分較大的經(jīng)濟(jì)體承保不 受總額限制等 。四國(guó)際貿(mào)易融資領(lǐng)域的未來(lái)趨勢(shì) 越來(lái)越多

18、的從事國(guó)際貿(mào)易的企業(yè) （特別是大中型跨國(guó)公司 ）希望向其貿(mào)易融資 和貿(mào)易結(jié)算服務(wù)的銀行是這一領(lǐng)域中的意識(shí)前衛(wèi) 、技術(shù)領(lǐng)先者 ，并且具有敏銳 洞察未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)的戰(zhàn)略眼光 。 在未來(lái)的國(guó)際貿(mào)易中銀行應(yīng)該發(fā)揮更大的作 用，成為從事國(guó)際貿(mào)易的企業(yè)值得信賴的顧問(wèn)和伙伴 。而提供貿(mào)易結(jié)算和貿(mào)易 融資服務(wù)的銀行表現(xiàn)如何 ，對(duì)于從事國(guó)際貿(mào)易的企業(yè)決定如何設(shè)計(jì)今后風(fēng)險(xiǎn)控 制和技術(shù)效率的發(fā)展戰(zhàn)略來(lái)說(shuō)至關(guān)重要 。另外 ，從事國(guó)際貿(mào)易的企業(yè)還希望銀 行能夠提供一體化的完整產(chǎn)品組合 ， 滿足其國(guó)際貿(mào)易和現(xiàn)金管理的各項(xiàng)需求 國(guó)際貿(mào)易融資領(lǐng)域還將繼續(xù)發(fā)生深刻的變化 。最近全球范圍內(nèi)發(fā)生的一系列事 件毫無(wú)疑問(wèn)將對(duì)今后的國(guó)際貿(mào)易產(chǎn)生很大影響 。對(duì)于所有從事國(guó)際貿(mào)易的企業(yè) 和金融機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō) ，關(guān)鍵是要緊緊跟上這種變化的步