一季貸款投放分析和措施建議

1、word文檔整理分享一季度貸款投放簡要分析及工作建議 一、總體情況截至3月31日，全行各項(xiàng)貸款余額為49213.87億元，較年初增加6475.0億元，增長15.2%，同比多增5019.7億元，完成了年度貸款增量計(jì)劃的122.2%。其中：公司客戶人民幣貸款余額35295.2億元，較年初增加3966.7億元，同比多增2146.7億元；個(gè)人貸款余額（不含銀行卡透支）8621.4億元，較年初增加499.0億元，同比多增223.53億元。票據(jù)貼現(xiàn)余額5297億元，增加2009.3億元，同比多增2649.5億元。外幣各項(xiàng)貸款余額164.7億美元，較年初增加4.9億美元，同比少增30.4億美元。二、一季度貸

2、款增長的時(shí)序比較從貸款增長總量來看，今年一季度全行貸款增量創(chuàng)歷史新高，呈現(xiàn)出超常規(guī)增長態(tài)勢。2005年、2006年、2007年和2008年1季度增加額分別為502.2億元、1212.3億元、1552.7億元、1455.3億元，而今年1季度增加額為6475億元，為近三年同期平均增加額的4.6倍，超過近幾年度增加額，出現(xiàn)超常規(guī)增長態(tài)勢。從貸款投放節(jié)奏來看，3月份增幅較大， 3月份各項(xiàng)貸款余額增加3095.8億元，占一季度增量的47.8%。3月31日當(dāng)日各項(xiàng)貸款余額增加1241.5億元，占3月份增量的40.1%，占一季度增量的19.2%。一季度貸款增長和投放加快，主要有以下原因：一是支撐信貸增長的市

3、場基礎(chǔ)持續(xù)擴(kuò)大。為積極應(yīng)對全球經(jīng)濟(jì)金融危機(jī)的影響，在“國十條”頒布后，大量在建項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)度和固定投資進(jìn)度的加快，去年四季度及今年1、2月份的融資需求增加，從而拉動(dòng)了貸款增長。今年以來由各級(jí)政府主導(dǎo)的一大批新規(guī)劃建設(shè)的基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目啟動(dòng)，新建項(xiàng)目融資需求開始明顯增加，并進(jìn)入提款期。項(xiàng)目開工節(jié)奏對銀行貸款節(jié)奏有直接影響。并且從項(xiàng)目規(guī)劃、投資和建設(shè)周期來看，由政府主導(dǎo)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目將成為未來支撐信貸持續(xù)增長的基礎(chǔ)。因此，在年內(nèi)，信貸增加很可能形成一個(gè)可持續(xù)的過程，也就是說信貸增長仍是可以預(yù)期的。二是出于市場的考慮，集中放款。中央及各省市政府已經(jīng)將未來規(guī)劃建設(shè)的項(xiàng)目予以提前實(shí)施，并且今年以來各地集中

4、推出了一大批新建設(shè)投資項(xiàng)目計(jì)劃，這些項(xiàng)目也主要集中在近兩三年完成。由于預(yù)期今后幾年各行將面臨以財(cái)政支持的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目減少,因此，各行為了搶占這部分市場，主動(dòng)加強(qiáng)了競爭，提前投放貸款，致使近期貸款增量迅速放大。三是信貸政策調(diào)整發(fā)揮了積極作用。年初以來，總行審時(shí)度勢，加快調(diào)整信貸政策，重點(diǎn)加強(qiáng)對鐵路、公路、電力、城建等少數(shù)優(yōu)質(zhì)信貸市場競爭，有步驟地?cái)U(kuò)大了鐵路、公路、城建等重點(diǎn)行業(yè)信貸業(yè)務(wù)授權(quán)，并在2月中旬后相繼出臺(tái)了并購貸款、項(xiàng)目搭橋貸款、項(xiàng)目前期貸款、項(xiàng)目營運(yùn)期貸款、固定資產(chǎn)支持融資、搭橋貸款等新產(chǎn)品，調(diào)整了固定資產(chǎn)支持融資的資產(chǎn)范圍、貸款期限等，有效提高了各行市場競爭能力。四是部分分行出于

5、時(shí)點(diǎn)績效考核的需要?？傂袑Ψ中械目己艘髲?qiáng)化了同業(yè)占比的指標(biāo)，部分分行出現(xiàn)了貸款季末沖高現(xiàn)象，這對3月份貸款增長影響較大。截至4月2日，人民幣各項(xiàng)貸款余額回落至48710.5億元，較年初增加5971.5億元，較3月末下降了503.4億元，其中流動(dòng)資金貸款下降了315.8億元。個(gè)人短期消費(fèi)貸款下降了70億元。綜上分析，一季度信貸高增長具有客觀的外部市場需求支撐、基本符合全行經(jīng)營管理政策和策略，也是全行整體競爭實(shí)力的一次展現(xiàn)，但是季末沖高而虛增的短期行為需要予以高度重視（對一季度6475億元增量影響約為7.77%，對3月份增量影響約為16.25%，對3月31日增量影響40.53%）。因此，總體來看

6、，全行一季度貸款投放總量和節(jié)奏是特定時(shí)期的一次集中投放，具有較為合理的宏觀基礎(chǔ)和環(huán)境。三、貸款投放的結(jié)構(gòu)和質(zhì)量從公司客戶貸款品種結(jié)構(gòu)看，流動(dòng)資金貸款較年初增加853.5億元（其中貿(mào)易融資業(yè)務(wù)增加345.2億元），占公司客戶貸款增量的21.65%；項(xiàng)目貸款較年初增加2708.3億元，占68.73%；房地產(chǎn)開發(fā)貸款較年初增加378.1億元，占9.59%。項(xiàng)目貸款為主導(dǎo)的特征非常明顯。從公司客戶貸款行業(yè)結(jié)構(gòu)來看，截至3月末，貸款增長最多的行業(yè)是城市基礎(chǔ)設(shè)施1399.2億元（其中：依托直轄市、省會(huì)城市和地級(jí)市財(cái)政做為還款來源的貸款余額4018億元，占比86，增量為1240億元，占比為88，縣和縣級(jí)市貸

7、款余額143億元，增加29.7億元，占2.1）、商務(wù)服務(wù)（含開發(fā)區(qū)）537.7億元、房地產(chǎn)367.2億元、電力及電力設(shè)備310.2億元、公路及運(yùn)輸271.6億元、鐵路130.2億元，上述6個(gè)行業(yè)共計(jì)貸款余額較年初增長3016.1億元，占全部公司客戶貸款增量的75.8%。其他制造業(yè)貸款也有增加，但仍然得到有效控制，一定程度上避免擴(kuò)大產(chǎn)能過剩風(fēng)險(xiǎn)。從個(gè)人貸款品種結(jié)構(gòu)看，截至3月末，個(gè)人住房貸款較年初增加311.4億元，個(gè)人消費(fèi)貸款較年初增加168.1億元，個(gè)人經(jīng)營貸款較年初略增19.5億元。從各項(xiàng)貸款區(qū)域結(jié)構(gòu)來看，截至3月末長三角、珠三角和環(huán)渤海三地區(qū)分行貸款較年初增加4213億元，占全行增量的6

8、5.1%，帶動(dòng)了全行貸款增長；部分中部和西部地區(qū)分行增長較快，如安徽增加250.7億元、湖北增加234億元、四川增加225.6億元、湖南增加199.5億元、重慶增加176.8億元、云南增加170億元；東北地區(qū)分行主要增加的票據(jù)貼現(xiàn)341.9億元，而公司貸款增長為0。從客戶規(guī)模分布看，至3月末，大型企業(yè)貸款余額19490.6億元，比年初增加1700.9億元，占公司貸款增量的42.72%；中型企業(yè)貸款余額14086.8 億元，比年初增加2040.2億元，增量占比51.24%；小企業(yè)貸款余額2650.5億元，比年初增加240.3億元，增量占比6.04%。綜上來看，我行貸款投放結(jié)構(gòu)既有集中的方面，同時(shí)

9、也有均衡增長的另一面，主要呈現(xiàn)以下特點(diǎn)：一是增量貸款的行業(yè)集中度提高。貸款投放重點(diǎn)集中在城建、公路、房地產(chǎn)、電力和鐵路行業(yè)上，占全部公司客戶貸款增量的75%，總體看，基本符合我行優(yōu)先選擇信貸投向的政策導(dǎo)向。其中城建貸款增量占全行公司客戶貸款增量的35.14%。二是絕大部分地區(qū)貸款增長快速。一季度各分行貸款增長普遍較快。三是增量貸款的期限結(jié)構(gòu)基本均衡。法人客戶貸款（公司客戶貸款和票據(jù)貼現(xiàn)）余額較年初增加5976億元，其中中長期的項(xiàng)目貸款和房地產(chǎn)貸款余額增加3086.4億元，短期的流動(dòng)資金貸款和票據(jù)貼現(xiàn)余額增加2889.6億元，中長期貸款和短期貸款增量基本持平。四是優(yōu)質(zhì)客戶貸款高度集中。據(jù)統(tǒng)計(jì)，今

10、年一季末，全行貸款增加5億元以上的客戶為152戶，貸款余額為3780億元，比年初增加1829億元，主要集中在我行的重點(diǎn)優(yōu)質(zhì)客戶；從客戶信用等級(jí)看，AA-以上客戶貸款增加1503.4億元，增量占比82.19%，比年初約提高了12個(gè)百分點(diǎn)。五是貸款質(zhì)量繼續(xù)改善。預(yù)計(jì)截至3月末，集團(tuán)不良貸款余額1025.6億元，比年初下降7.2億元，不良貸款率低于2，繼續(xù)保持“雙降”。公司客戶不良貸款下降，個(gè)人客戶不良貸款有所上升。3月末的公司客戶關(guān)注類貸款占比為4.39%，比年初下降0.86個(gè)百分點(diǎn)，關(guān)注三級(jí)貸款余額184億元，比年初下降15億元。綜上，今年以來，總行適時(shí)調(diào)整了一些信貸業(yè)務(wù)授權(quán)，并在基本保持現(xiàn)有管

11、理制度穩(wěn)定的前提下，集中在項(xiàng)目貸款領(lǐng)域和個(gè)人貸款領(lǐng)域研發(fā)并投產(chǎn)了一些信貸產(chǎn)品，取得了積極效果。從貸款投放結(jié)構(gòu)和質(zhì)量來看，全行信貸主要投放在風(fēng)險(xiǎn)相對可控，具有良好成長性的信貸業(yè)務(wù)領(lǐng)域，資產(chǎn)質(zhì)量基礎(chǔ)較好，結(jié)構(gòu)基本合理。四、當(dāng)前信貸增長中可能存在的問題主要面臨的是政府過度負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)和產(chǎn)能過剩風(fēng)險(xiǎn)這兩類系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，以及操作性風(fēng)險(xiǎn)、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)、結(jié)構(gòu)性風(fēng)險(xiǎn)等局部風(fēng)險(xiǎn)。1.面臨持續(xù)擴(kuò)大的政府過度負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前信貸投放的主要領(lǐng)域是城建、鐵路、公路等政府主導(dǎo)的投資項(xiàng)目，這些貸款的還款來源除了項(xiàng)目本身收益外，很大程度上還取決于政府的財(cái)政能力。由于經(jīng)濟(jì)增長放緩，企業(yè)效益下滑，以及政府實(shí)施積極財(cái)政政策，進(jìn)行結(jié)構(gòu)性減稅等因

12、素的影響，政府財(cái)政收入可能在未來一段時(shí)期內(nèi)增長有限，甚至出現(xiàn)下降，影響政府的償債能力。此外，之前上馬的很多項(xiàng)目，可能存在低效投資、低水平投資建設(shè)和過度超前建設(shè)等問題，如果下半年或明年經(jīng)濟(jì)形勢出現(xiàn)好轉(zhuǎn)，或者政府出于抑制過高投資、抑制通脹因素等考慮，減緩項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)度，暫緩甚至?xí)和２糠猪?xiàng)目的建設(shè)，將直接影響項(xiàng)目的投產(chǎn)時(shí)間和收益能力，對我行貸款資金的安全造成不利影響。2.可能存在為了競爭市場，放松風(fēng)險(xiǎn)防控的問題。在較大的競爭壓力下，為了搶占客戶資源，會(huì)出現(xiàn)用發(fā)放流動(dòng)資金貸款、搭橋貸款的方式“跑馬圈地”，特別是發(fā)放流動(dòng)資金貸款壘大戶的風(fēng)險(xiǎn)。新增項(xiàng)目貸款也普遍存在貸款期限偏長、利率偏低，貸款準(zhǔn)入條件有所放

13、寬的問題。此外，表外業(yè)務(wù)發(fā)展迅猛，也可能出現(xiàn)企業(yè)利用監(jiān)管漏洞套取信貸資金的風(fēng)險(xiǎn)。3.面臨客戶過度融資和資金挪用的風(fēng)險(xiǎn)。信貸集中既有防控風(fēng)險(xiǎn)的需要，同時(shí)也易造成客戶過度融資，在客戶資金充裕的情況下，反而導(dǎo)致信貸資金使用效率下降。在流動(dòng)性充裕的背景下，部分企業(yè)往往超越自身經(jīng)營管理能力和投資需要，通過各種渠道獲得銀行貸款，儲(chǔ)備多余資金以應(yīng)付下半年或今后可能出現(xiàn)的信貸市場緊縮或通貨緊縮困境。而銀行對集團(tuán)企業(yè)類“優(yōu)質(zhì)客戶”的過度競爭，使得集團(tuán)企業(yè)較易在多家銀行獲得授信和貸款，不但增加了過度融資風(fēng)險(xiǎn)，對銀行監(jiān)控資金的真實(shí)流向增加了難度，可能出現(xiàn)一些企業(yè)挪用信貸資金進(jìn)入資本市場和房地產(chǎn)市場等高風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域。4.

14、部分區(qū)域和信貸業(yè)務(wù)發(fā)展仍顯滯后。雖然我行貸款增長迅猛，但是信貸增長區(qū)域不平衡的問題依然突出。一些分行的信貸資源相對不足，信貸增長乏力；而東北地區(qū)分行競爭力相對不足，貸款的增長很大程度上依賴于票據(jù)貼現(xiàn)；還有一部分分行在主觀上存在“抓大放小”的思維，對發(fā)展小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)仍不夠重視。這些因素可能造成我行在這一輪信貸快速增長過后，發(fā)展后勁不足的問題。5.個(gè)別行業(yè)和區(qū)域的信貸風(fēng)險(xiǎn)可能會(huì)進(jìn)一步顯現(xiàn)。面對金融危機(jī)，政府在保增長的同時(shí)，也加快經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和產(chǎn)業(yè)升級(jí)的步伐。一些宏觀調(diào)控政策和產(chǎn)業(yè)政策的密集出臺(tái)，企業(yè)兼并重組增加，政府干預(yù)信貸行為可能增加，將會(huì)在一定程度上影響我行信貸資產(chǎn)質(zhì)量。五、下一步措施建議基

15、本判斷，世界經(jīng)濟(jì)危機(jī)沒有見底，我國經(jīng)濟(jì)困境仍會(huì)加劇。央行仍將堅(jiān)持“短期防通縮、長期防通脹”思路，貨幣政策總體上仍寬松。但是，也不排除在2季度末或年內(nèi)，央行適當(dāng)收縮流動(dòng)性的可能。因此，我行信貸政策上，需要兩手準(zhǔn)備，一是堅(jiān)持穩(wěn)健審慎的經(jīng)營取向。要既穩(wěn)健又積極，保持信貸增長的均衡、可持續(xù)，力戒信貸投放的大起大落；二是堅(jiān)持市場和風(fēng)險(xiǎn)兩手抓，仍要著重防控信貸風(fēng)險(xiǎn)，確保信貸資產(chǎn)質(zhì)量安全。1.繼續(xù)調(diào)整信貸政策，繼續(xù)加強(qiáng)優(yōu)質(zhì)信貸市場競爭。目前，我行信貸業(yè)務(wù)處于重大機(jī)遇期。能否在本輪國家擴(kuò)大內(nèi)需政策中競爭和儲(chǔ)備一批優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目、優(yōu)質(zhì)客戶、優(yōu)質(zhì)市場，將直接決定我行今后幾年信貸業(yè)務(wù)發(fā)展的空間。因此，還要進(jìn)一步調(diào)整信貸政

16、策，加快推進(jìn)區(qū)域信貸政策，全力支持前臺(tái)抓好優(yōu)質(zhì)信貸市場，繼續(xù)擴(kuò)大鐵路、公路、電網(wǎng)、電力和城建等政府主導(dǎo)投資的主要基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域的信貸投放。2. 加大信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整，加大信貸退出。要堅(jiān)持區(qū)別對待、有進(jìn)有退，不能為了爭市場份額、保增長而不愿信貸退出。今年的潛在風(fēng)險(xiǎn)貸款退出轉(zhuǎn)化計(jì)劃要完成，還要把握好防止劣變和防控風(fēng)險(xiǎn)的工作中心，進(jìn)一步研究完善相關(guān)政策措施，防止分行“劣質(zhì)貸款驅(qū)逐優(yōu)質(zhì)貸款”的傾向。對于潛在風(fēng)險(xiǎn)貸款五級(jí)分類管理、授信管理、利率管理等措施可以適當(dāng)放寬，促使分行把更多“問題”貸款納入潛在風(fēng)險(xiǎn)貸款管理范圍。3.要加大信貸類理財(cái)產(chǎn)品投放力度。在積極競爭優(yōu)質(zhì)客戶和項(xiàng)目，儲(chǔ)備客戶資源的同時(shí)，充分利用理財(cái)

17、產(chǎn)品來調(diào)節(jié)信貸規(guī)模的增長速度和節(jié)奏，儲(chǔ)備信貸資源。在理財(cái)產(chǎn)品投資對象上可以適當(dāng)選擇期限較長的項(xiàng)目貸款，以利靈活調(diào)節(jié)信貸投放，避免信貸增長出現(xiàn)大起大落。在面臨信貸市場需求下降時(shí)，銀行加大回購，以繼續(xù)保持貸款增長。4. 適度擴(kuò)大城市建設(shè)和房地產(chǎn)貸款，有效控制一般加工業(yè)的貸款。城建貸款、土地儲(chǔ)備貸款與房地產(chǎn)貸款屬于周期性非常強(qiáng)的行業(yè)，又是銀行業(yè)務(wù)鏈關(guān)聯(lián)極強(qiáng)的業(yè)務(wù)。順應(yīng)我國城市化進(jìn)程的推進(jìn)進(jìn)程，適度擴(kuò)大重點(diǎn)中心城市的城建貸款、土地儲(chǔ)備貸款、房地產(chǎn)貸款，有利于確定和鞏固我行經(jīng)濟(jì)周期后期的信貸市場競爭優(yōu)勢，拓展新的業(yè)務(wù)資源。同時(shí)，繼續(xù)有效控制一般加工業(yè)的貸款，規(guī)避可能出現(xiàn)的產(chǎn)能過剩及由此形成系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。5. 利用目前社會(huì)資金面總體寬松的時(shí)機(jī)，加快貿(mào)易融資業(yè)務(wù)創(chuàng)新，繼續(xù)推進(jìn)貿(mào)易融資替代傳統(tǒng)流動(dòng)資金貸款業(yè)務(wù)。同時(shí)