2010年證券從業(yè)考試發(fā)行與承銷真題

1、一、單選題(本大題共 60 小題，每小題 0.5 分，共 30 分。以下各小題以給出的 4 個選項中，只有一項最符合要求)1. 可轉(zhuǎn)債的最長期限為( )年。A. 5B.6C.10D.15B：可轉(zhuǎn)換公司債券的最短期限為 1 年，最長期限為 6 年。分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的期限最短為 1 年，無最長期限限制。2.擬上市公司的關聯(lián)方不包括( )。A.控股股東參股企業(yè)B.人參與的聯(lián)營企業(yè)C.人總經(jīng)理控制的企業(yè)D.人主要供應商D3. E 市公司公開新股是指( )。A.上市公司向不特定對象新股B.上市公司向特定對象新股C.向原股東配售D.向不特定對象公開募集A：上市公司新股，可以公開，也可以非公開。其中

2、上市公司公開新股是指上市公司向不特定對象新股，包括向原股東配售和向不特定對象公開募集股份。4. 保薦人應自持續(xù)督導工作結束后( )個交易日內(nèi)向交易所報送“保薦總結書”。A. 5B.10C.15D.20B：保薦人應當自持續(xù)督導工作結束后 10 個交易日內(nèi)向交易所報送“保薦總結書”。5. 招股說明書中的財務報表在其最近 1 期截止日后( )個月內(nèi)有效。特別情況下人可申請適當延長，但至多不超過( )個月。A. 1.6B.3,6C.6,3D.6,1D6. 如投資者進行投資取得單一上市公司 25%或以上并承諾在()年內(nèi)持低于 25%的，外匯管理部門在外匯登記證上加注“外商投資或以上)公司(并購 25%A

3、. 5B.8C.10D.15C投資管理辦法第十九條規(guī)定：“如投資者進行戰(zhàn)并承諾在 10 年內(nèi)持續(xù)持股不低于 As%的，外匯管：根據(jù)外國投資者對上市略投資取得單一上市公司 25%或以上理部門在外匯登記證上加注外商投資公司(并購 25%或以上)”。7.人向中國報送首次公開申請文件，初次報送的材料份數(shù)是：原件( )份、復印件( )分A.5B.1，3C.1，6D.1，2B申請文件，初次報送應提交原件 1 份，要求的份數(shù)補報申請文件。：人向中國報送首次公開復印件 3 份;在提交發(fā)審委審核前，根據(jù)中國8. 企業(yè)金融債券后資本充足率不低于( )。財務公司A.4%B.5%C.8%D.10%D9. 目前，憑證式

4、悶債完全采用( )，記賬式國債完全采用( )。A.承購包銷方式，公開招標方式B.承購包銷方式，承購包銷方式C.公開招標方式，承購包銷方式D.公開招標方式，公開招標方式A：對我國國債方式的考查。目前，憑證式國債完全采用承購包銷方式，記賬式國債完全采用公開招標方式。10. 并購重組委委員每屆( )年，可以，但連續(xù)最長不超過( )屆。A. 1, 3B.2，2C.1，2D.2，3A11. 收購要約約定的收購期限不得少于( )日，并不得超過( )日。A. 20,50B.20,60C.30,50D.30,60D：對收購要約有效期的考查。收購要約約定的收購期限不得少于60 日，出現(xiàn)競爭要約的除外。30 日，

5、并不得超過12. 招股說明書的有效期為( )個月，自中國核準申請前招股說明書( )起計算。A. 6，最后一次簽署之日B.3，第一次簽署之日C.6，最后一次簽署次日D.3，第一次簽署次日A13. 上市公司的資產(chǎn)為股權的，其資產(chǎn)總額以( )為準。A.成交金額B.被投資企業(yè)的資產(chǎn)總額C.被投資企業(yè)的資產(chǎn)總額與該項投資所占股權比例的乘積和成交金額二者中的的較高者D.被投資企業(yè)的資產(chǎn)總額與該項投資所占股權比例的乘積C：上市公司的資產(chǎn)為股權的，其資產(chǎn)總額以被投資企業(yè)的資產(chǎn)總額與該項投資所占股權比例的乘積和成交金額二者中的較高者為準。14. 可轉(zhuǎn)債到期末轉(zhuǎn)股的人應當于期滿后( )個工作日內(nèi)償還本息。A. 2

6、B.5C.10D.15B：上市公司應當在可轉(zhuǎn)換公司債券期滿后 5 個工作日內(nèi)，辦理完畢償還債券余額本息的事項;分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的償還事宜與此相同。15.投資公司擔任特定目的的受托機構，。資本不低于( )億元，并且最近3 年年末的凈資產(chǎn)不低于( )億元A. 5,5B.3,3C.3,5D.5,3A16.人應人民。核準金融債券之日起( )個工作日內(nèi)開始金融債券，并在規(guī)定期限內(nèi)完成A.20B.30C.60D.100C：對金融債券的操作要求部分的考查。人應人民核準金融債券發(fā)。行之日起 60 個工作日內(nèi)開始金融債券，并在規(guī)定期限內(nèi)完成17. 管理層股東是指控制( )或以上的投票權，并能對管理層作出

7、指令或發(fā)揮的股東。A.3%B.5%C.10%D.15%B：對上市時管理層股東的理解。管理層股東是指控制 5%或以上的投票權，并能對管理層作出指令或發(fā)揮的股東。18. 國際推介的對象主要是( )。A.個人投資者B.機構投資者C.機構D.部門B19. ( )不是政策性金融債券的人。A.中國農(nóng)業(yè)發(fā)展B.中國C.中信D.國家開發(fā)C：1994 年我國政策性成立后，主體從商業(yè)、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)向政策性，首次人為國家開發(fā)。隨后，中國也加入到這一行列。C 項的中信不是政策性金融債券的人。20.股一般采取( )方式。我國境內(nèi)上市A.定價B.配售C.上網(wǎng)競價D.議購B21. ( )的目的在于提供企業(yè)真實的資產(chǎn)價值，

8、向也是為了防止國有資產(chǎn)的流失。投資者反映企業(yè)的實際資產(chǎn)價值，同時A.盡職B.財務審計C.選聘中介機構D.資產(chǎn)評估D：對資產(chǎn)評估概念的考查。資產(chǎn)評估的目的在于提供企業(yè)真實的資產(chǎn)價值，向資者反映企業(yè)的實際資產(chǎn)價值，同時也是為了防止國有資產(chǎn)的流失。投22.申請上市，按合理預期市盈率計-算，其籌資額不少于 5000 萬( )。A.B.港元C.歐元D.A23. 境內(nèi)上市股采取( )形式，以.( )標明面值，以( )認賣。A.不記名，外幣B.不記名，外幣，C.記名，外幣D.記名，外幣，C股又稱 B 股，是指交易所上市交易的：境內(nèi)上市境內(nèi)境內(nèi)的。境內(nèi)上市向境內(nèi)外投資者發(fā)形式，以行并股采取記名標明面值，以外幣

9、認賣。24. 內(nèi)地企業(yè)在創(chuàng)業(yè)板與上市，上市時的管理層股東及高持股量股東于上時必須最少共持有新申請人已股本的( )。A. 20%B.30%C.35%D.50%C25.的價格不得( )票面金額。A.高于B.低于C.等于D.沒有要求B：的價格可以等于票面金額，也可以超過票面金額，但不得低于票面金額。26.的，其價格由( )確定。采取溢價A.人B.承銷的公司C.人與承銷的公司協(xié)商D.中國C27.公司應當遵循內(nèi)部( )原則，建立有關制度。A.性B.C.條塊管理D.業(yè)務控制B：根據(jù)公司管理辦法的規(guī)定，投資部門應當遵循內(nèi)部“”的原則，建立有關制度，包括：建立嚴格的項目風險評估體系和項目責任管理制度;建立科學

10、的量評價體系;強化風險責任制;建立嚴密的內(nèi)核工作規(guī)則與程序。28. 上市公司所屬企業(yè)上市時會聘請財務顧問，財務顧問盡職以確保公司外上市之后仍保持獨立的持續(xù)上市地位，保留的( )具有持續(xù)經(jīng)營能力。A.全部資產(chǎn)與業(yè)務B.資產(chǎn)與業(yè)務C.資產(chǎn)與業(yè)務D.資產(chǎn)與主營業(yè)務B29.上市公司新股的，持續(xù)督導的期間為( )。A.上市當年剩余時間B.上市后 1 個完整會計年度C.上市當年剩余時間及其后 1 個完整會計年度D.上市當年剩余時間及其后 2 個完整會計年度C30.承銷業(yè)務的( )不是中國現(xiàn)場檢查的重要內(nèi)容。A.安全性B.及時性C.正常性D.合規(guī)性B：中國各派出機構對轄區(qū)內(nèi)的公司進行檢查，承銷業(yè)務的合規(guī)性、

11、正常性和安全性是現(xiàn)場檢查的重要內(nèi)容。及時性不屬于現(xiàn)場檢查內(nèi)容。31.公司券經(jīng)紀業(yè)務的，其凈資本不得低于.( )萬元。A. 1000B.2000C.3000D.5000B2000 萬元。：公司券經(jīng)紀業(yè)務的，其凈資本不得低于32. 資產(chǎn)評估中運用價格法評估資產(chǎn)價格時，應當根據(jù)資產(chǎn)價值。時期資產(chǎn)白( )評定重估A.可變現(xiàn)價值B.賬面凈值C.賬面原值D.凈資產(chǎn)值A33. 上市公司申請新股，要求現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級管理具備任職資格，能夠忠實和勤勉地履行職務，最近()個月內(nèi)未受到過中國的行政處罰、最近( )個月內(nèi)未受到交易所的公開譴責。A. 12,16B.36,36C.12,12D.36,12D34.公司

12、公開債券其最近 1 期末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)最低應為( )億元。A. 1B.2C.5D.10D：公司公開債券，除應當符合定的條件外，還應當符合下列要求：人最近 1 期末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)不低于 10 億元。35.可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司的能力應具有可持續(xù)性，且最近( )個會計年度連續(xù)。A.2B.3C.4D.5B：根據(jù)上市公司管理辦法第七條，可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司的盈利能力應具有可持續(xù)性，并符合下列規(guī)定(1)最近 3 個會計年度連續(xù)低者作為計算依據(jù)，扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤與扣除前的凈利潤相比，以(2)最近 3 個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券 1 年的利息。36. 保薦人撰寫的投資價值應

13、對影響( )的進行全面、客觀的分析。A.數(shù)量B.投資價值C.募金量D.時機B37. 可轉(zhuǎn)換公司債券的( )是指債券持有人可按事先約定的條件和價格，將所持債券賣給人。A.贖回B.回售C.轉(zhuǎn)換D.債券償還B：可轉(zhuǎn)換公司債券的贖回是指上市公司可按事先約定的條件和價格贖回尚未轉(zhuǎn)股的可轉(zhuǎn)換公司債券?？赊D(zhuǎn)換公司債券的回售是指債券持有人可按事先約定的條件和價格，將所持債券賣給人。38. 以下屬于投資業(yè)務的廣義含義的是( )。A.資產(chǎn)管理B.投資價值C.募金量D.時機A39. 轉(zhuǎn)股價格修正方案須提交公司股東大會表決，且須經(jīng)出席會議的( )同意。東人數(shù)的 2/3 以上B.股東所持表決權的 2/3 以上C.股東所

14、持表決權的 1/3 以上D.股東人數(shù)的 1/3 以上B：轉(zhuǎn)股價格修正方案須提交公司股東大會表決，且須經(jīng)出席會議的股東所持表決權的Z/3 以上同意;股東大會進行表決時，持有公司可轉(zhuǎn)換債券的股東應當回避。40. 配股價格的確定是在一定的價格區(qū)間內(nèi)由( )確定。A.主承銷商B.人與主承銷商協(xié)商C.人D.交易所B41. 上市公司配股的信息披露中，假設 T 日為股權登記日，( )日至 T+5 日，刊登配股提示性公告A. T-3B.T-2C.T+1D.T+3C42. 在收購公司中，與采取籌資具有的優(yōu)點是( )?；I資相比，通過A.籌資速度快B.性好C.籌資成本低D.風險小D：通過但是，由于籌資，可以獲得一筆

15、無固定到期日、不用償還且風險相對較小的。費用較高，股息不能在稅前扣除，因此，籌資成本較高，并且還有分散公司控制權的弊端。43. 在首次公開序進行披露。的招股說明書有關風險的披露中，人應遵循( ) 原則按順A.及時性B.全面性C.準確性D.重要性D：人應當遵循重要性原則，按順序披露可能直接或間接對人生產(chǎn)經(jīng)營狀況、財務狀況和持續(xù)能力產(chǎn)生不利影響的所有。44. 可轉(zhuǎn)換公司債券自轉(zhuǎn)換期結束之前的( )停止交易。A. 第 2 個交易日起B(yǎng).第 3 個交易日期C.第 5 個交易日起D.第 10 個交易日起D45.時，招股說明書在“概覽”中披露的信息不包括( )。首次公開A.人的主要財務數(shù)據(jù)B.募股主要用途

16、C.人及其控股般東D.承銷費用D：人應設置招股說明書概覽，并在本部分起首：“本概覽僅對招股說明書全文作扼要提示。投資者作出投資決策前，應認真閱讀招股說明書全文?！贝送猓藨谡泄烧f明書概覽中披露及主要財務指標，本次“概覽”中披露的信息。人及其控股股東、實際控制人的簡要情況，人的主要財務數(shù)據(jù)情況及募金用途等。D 選項的承銷費用不屬于招股說明書在46.監(jiān)事會成員不得少于( )人，其中職工代表的比例不得低于( )。A. 3,1/3B.3,1/2C.5,1/3D.5,1/2A47.公司券經(jīng)紀業(yè)務，同時券承銷與保薦業(yè)務的，其凈資本最低限額為人民幣( )。A. 2000 萬元B.5000 萬元C.1 億元

17、D.5 億元D：公司經(jīng)營單項承銷與保薦業(yè)務的，資本最低限額為1 億元，經(jīng)營承銷與保薦業(yè)務且券自營、資產(chǎn)管理、其他業(yè)務中一項以上的，資本最低限額為 5 億元。48.增發(fā)老股東配售，則應強調(diào)代碼為( )，簡稱為( )。A.“700”，“增發(fā)”B.“700”，“配售”C.“730”，“增發(fā)”D.“730”，“配售”B49. 目前的短期融資券的最長期限是( )天。A. 180B.365C.90D.720B：短期融資券是按發(fā)布的短期融資券管理辦法之規(guī)定的條件和程序間債券市場和交易，約定在一定期限內(nèi)還本付息，最長期限不超過 365 天的有價在。50. 自 2008 年 7 月 1 日起，對所有新受理首次公

18、開人和保薦機構按照反饋意見修改申請文件后的(申請，中國，將在)個工作日內(nèi)在網(wǎng)上公開.股說明書(申報稿)。A. 3B.5C.7D.10B：自 2008 年 7 月 1 日起，對所有新受理首次公開人和保薦機構按照反饋意見修改申請文件后的 5申請，中國部將在個工作日內(nèi)在網(wǎng)上公開招股說明書(申報稿)。且不得早于人可以將招股說明書(申報稿)刊登于其公司的披露時間。，但披露內(nèi)容應當完全一致，51. ( )是指信息披露義務人所公開的情況不得有任何虛假成分，必須與自身的：觀實際相符。A.真實性原則B.完整性原則C.準確性原則D.及時性原則A52. 承銷金融在 3 億元以下，成員在( )家以上的承銷團，可設 2

19、3 家副主承銷商。A. 10B.8C.5D.3D53.網(wǎng)申購的時間一般為( )個交易日，根據(jù)滬市上網(wǎng)人和主承銷商申請，滬市上申購的時間可以縮短 1 個交易日：A. 1B.2C.3D.4D申購的時間一般為 4 個交.易日，根據(jù)：滬市上網(wǎng)，主承銷商的申請，滬市上網(wǎng)申購的時間可以縮短 1 個交易日。54.上市公司非公開未采用自行銷售方式或者上市公司配股的應當采，( )方式。A.包銷B.代銷C.直銷D.傳銷B55. 國外投資業(yè)的發(fā)展歷史中，取消了商業(yè)承銷的規(guī)定，實現(xiàn)了商業(yè)兩個領域的重合的是( )。A.法B.爾法C.金融服務現(xiàn)代化法案D.麥克法頓法D：考查國外投資業(yè)的初期繁榮。1927 年麥克法頓法取消

20、了商業(yè)承銷兩個領域的重合。1933 年遺過的人和承銷商的信息披露義務。1999的規(guī)定，實現(xiàn)了商業(yè)爾法嚴格規(guī)定法和。斯年 11 月金融服務現(xiàn)代化法案先后經(jīng)管理的一項基本性法律。國會通過和總統(tǒng)批準，成為金融業(yè)經(jīng)營和56.我國制度在 1998 年之前，采取( )雙重控制的辦法。A.種類和規(guī)模B.速度和企業(yè)規(guī)模C.種類和企業(yè)數(shù)量D.規(guī)模和企業(yè)數(shù)量D：1998 年之前，我國制度采取規(guī)模和企業(yè)數(shù)量雙重控制的辦法。57.公司最多由( )個股東共同出資設立。依照公司定，A. 40B.50C.60D.80B58.本，是遵循( )。在從事經(jīng)營活動的過程中，應當努力保持與公司資本數(shù)額相當?shù)膶嵱匈YA.資本確定原則B.

21、資本維持原則C.資本不變原則D.資本實存原則B：對資本“三原則”的考查。其中資本的維持原則是指過程中，應當努力保持與公司資本數(shù)額相當?shù)膶嵱匈Y本。在從事經(jīng)營活動59. 在實際運用中，進行資本結構決策時一般使用( )。A.間接資本成本B.平均資本成本C.個別資本成本D.邊際資本成本B60. 認為當企業(yè)以 100%的債券進行融資，企業(yè)市場價值會達到最大的理論是( )。A.凈收入理論B.凈經(jīng)營收入理論C.傳統(tǒng)折中理論D.凈經(jīng)營理論A：凈收入理論認為企業(yè)以 100%的債權進行融資，企業(yè)市場價值會達到最大。二、多選題(本大題共 40 小題，每小題 1 分，共 40 分。其中，每題至少有兩項符合題目要求)6

22、1.直接融資包括的內(nèi)容有( )。A.信貸B.融資C.公司債務融資D.貼現(xiàn)B, C62. 上市公司公開新股包括( )。A.向原股東配售B.向不特定對象公開募集C.向特定對象D.向原股東公開募集A, B：上市公司新股，可以公開，也可以非公開。其中上市公司公開新股是指上市公司向不特定對象份。新股，包括向原股東配售和向不特定對象公開募集股63.公司應向( )報送年度。A.中國B.公司住所地的中國派出機構C.中國業(yè)D.中國登記結算公司A, B, C, D64. H 股上市公司的公司治理要求包括( )。A.公司上市后須至少有 3 名執(zhí)行董事常駐B.需指定至少 3 名獨立非執(zhí)行董事，其中 1 名獨立非執(zhí)行董

23、事必須具備適當?shù)膶I(yè)資格，或具備適當?shù)臅嫽蛳嚓P財務管理專長C.人董事會下需設有審核、薪酬和提名D.審核成員需有至少兩名成員，并必須全部是非執(zhí)行董事B, C：H 股上市公司的公司治理要求(1)公司上市后須至少有兩名執(zhí)行董事常駐。故A 錯誤。(2)需指定至少 3 名獨立非執(zhí)行董事，其中 1 名獨立非執(zhí)行董事必須具備適當?shù)膶I(yè)資格，或具備適當?shù)臅嫽蛳嚓P財務管理專長。故 B 正確。(3)。C人董事會下需設有審核、薪酬和提名正確。(4)審核成員需有至少 3 名成員，并必須全部是非執(zhí)行董事。D 錯誤。65. 上市公司增發(fā)新股過程的信息披露包括( )。A.公告B.招股意向書C.路演公告D.上市公告A,

24、B, C, D66. 境內(nèi)上市公司所屬企業(yè)上市財務顧問的職責有( )。A.盡職B.持續(xù)督導C.信息披露D.監(jiān)督管理A, B：境內(nèi)上市公司所屬企業(yè)上市財務顧問的職責有盡職和持續(xù)督導。67. 上市公司全體( )應當在公開募集說明書上簽字，保證不存在虛假記載、誤導性陳述或者遺漏，并承擔個別和連帶的。A.董事B.技術C.監(jiān)事D.高級管理A, C, D：上市公司全體董事、監(jiān)事、高級管理應當在公開募集說明書上簽字，保證不存在虛假記載、誤導性陳述或者遺漏，并承擔個別和連帶的。保薦人及保薦代表人應當對公開募集說明書的內(nèi)容進行盡職并簽字，確認不存在虛假記載、誤導性陳述或者遺漏，并承擔相應的。68. 并購重組審核

25、的主要職責是( )。A.審核上市公司并購重組申請是否符合相關條件B.審核服務機構及相關為并購重組申請事項出具的有關材料及意見書C.鼓勵升值D.A, B69. 下列各項中，屬于總體審計計劃的是( )。A.審計目標B.被審計的基本情況C.審計小組組成及分工D.審計策略B, C, D：審計計劃有總體審計計劃和具體審計計劃之分，審計目標是具體審計計劃的內(nèi)容之一。70. 境內(nèi)上市股的投資主體為( )。A.外國的自然人、法人和其他組織B.在國外的C.中國、臺地區(qū)的自然人D.擁有外匯的境內(nèi)居民A, B, C, D71. 新股中，董事會應當就( )作出決議，并提請股東大會批準。A.新股的方案B.本次募金使用的

26、可行性C.前次募金使用的D.其他必須明確的事項A, B, C, D：上市公司董事會依法就下列事項作出決議：新股的方案、本次募金使用的可行性、前次募金使用的、其他必須明確的事項，并提請股東大會批準。72. 上市公司申請新股，應當符合( )。A.最近 12 個月內(nèi)財務會計文件無虛假記載B.不存在的行為法律、行政或規(guī)章，受到中國的行政處罰，或者受到開事處罰C.不存在工商、土地、環(huán)保、法律、行政或規(guī)章，受到行政處罰且情節(jié)嚴重，或者受到刑事處罰的行為D.不存在國家其他法律、行政且情節(jié)嚴重的行為B, C, D73. 影響可轉(zhuǎn)換公司債券價值的包括( )。A.票面利率B.轉(zhuǎn)股價格、轉(zhuǎn)股期限C.波動率D.贖回、

27、回售條款A, B, C, D：影響可轉(zhuǎn)換公司債券價值的主要有以下幾點(1)票面利率。(2)轉(zhuǎn)股價格。(3)波動率。(4)轉(zhuǎn)股期限。(5)回售條款。(6)贖回條款。74. 記賬式國債在( )并交易。A.商業(yè)B.交易所債券市場C.間債券市場D.投資公司B, C：記賬式國債在交易所債券市場和間債券市場并交易。憑證式國債通過商業(yè)和郵政儲蓄的網(wǎng)點，面向公眾投資者。75. 上市公司申請責。新股，應當符合公司章程合法有效，( )制度健全能夠依法有效履行職東大會B.董事會C.監(jiān)事會D.獨立董事A, B, C, D76. ( )應當作為招股說明書的備查文件，指定的上披露。A.招股說明書摘要B.保薦人出具的保薦書

28、C.服務機構出具的有關文件D.招股公告B, C：保薦人出具的查文件，保薦書、服務機構出具的有關文件應當作為招股說明書的備指定的上披露，并置備于人住所、擬上市交易所、保薦人、主承銷商和其他承銷機構的住所，以備公眾查閱。77. 提交新股申請文件并經(jīng)受理后，上市公司新股申請進入核準階段，但此時保薦人的盡職責任并未終止，仍應遵循( )的原則，繼續(xù)認真履行盡職義務。A.勤勉盡責B.公開、公平、公正C.誠實信用D.公開透明A, C：提交新股申請文件并經(jīng)受理后，上市公司新股申請進入核準階段，但此時保薦人(主承銷商)的盡職責任并未終止，仍應遵循勤勉盡責、誠實信用的原則，繼續(xù)認真履行盡職義務。78. 可轉(zhuǎn)換公司

29、債券實質(zhì)上是一種由( )的復合融資工具。A.普通債權B.普通C.對公司的看跌D.對公司的看漲A, D79. 首次公開，人及其主承銷商應當在刊登( )后向詢價對象進行推價和詢價。A.招股意向書B.上市公告書C.投資價值D.公告A, D：首次公開，應當通過向特定機構投資者詢價的方式定價格。人及其主承銷商應當在刊登首次公開招股意向書和發(fā)公告后向詢價對象進行推介和詢價，并通過互聯(lián)網(wǎng)向公眾投資者進行推介。80.，招股說明書摘要包括以下( )內(nèi)容。首次公開A.事項提示B.C.風險D.時間安排A, B, C, D81. 股權融資包括( )。A.配股B.增發(fā)新股C.股利分配中的送紅股D.股利分配中的現(xiàn)金分紅A

30、, B, C：股權融資是指公司以出讓利分配中的送紅股。的方式向股東籌金，包括配股、增發(fā)新股以及股82. 按行業(yè)關聯(lián)性劃分，并購可以分為( )A.橫向并購B.縱向并購C.混合并購D.協(xié)議收購A, B, C：公司收購按購并雙方的行業(yè)關聯(lián)性劃分為橫向并購、縱向并購和混合并購。D議收購是按持股對象是否確定劃分的。83. 根據(jù)的創(chuàng)業(yè)板上市規(guī)則，人須委任有關擔任的職責包括( )。A.董事B.資格會計師C.監(jiān)察D.公司A, B, C, D84. 按目標公司董事會是否劃分，并購可以分為( )A.協(xié)議收購B.要約收購C.敵意收購D.善意收購C, D：公司收購按目標公司董事會是否，并購可以分為敵意收購和善意收購。

31、85. 擔保采用( )方式的，應披露擔保物的種類、數(shù)量、價值等相關情況。A.抵押B.質(zhì)押C.保證D.按揭A, B：擔保采用抵押、質(zhì)押方式的，應披露擔保物的種類、數(shù)量、價值等相關情況。86.金融債券應具備( )一般來說，商業(yè)A.資本充足率不低于 4%B.最近 3 年連續(xù)C.損失準備計提充足D.最近 3 年沒有違法行為A, B, C, D87. 首次公開，并申請在經(jīng)批準設立的交易所上市的公司，上市前，應按( )中的有關要求編制上市公告書。A.公司法、法B.首次公開并上市管理辦法C.核準其掛牌交易的交易場所上市規(guī)則D.上市公告書內(nèi)容與格式指引A, B, C, D88. 認股書應當載明的事項是( )。

32、A.發(fā)起人認購的數(shù)B.每股的票面金額和價格，無記名的總數(shù)C.募金的用途，本次募股的起止期限及逾期未募足時認股人可以撤回所認的說明D.認股人的權利、義務A, B, C, D89. 創(chuàng)立大會由( )組成。A.發(fā)起人B.經(jīng)理C.董事D.認股人A, D：創(chuàng)立大套由發(fā)起人、認股人組成。90. 向原股東配售應當符合( )。A.擬配售數(shù)量不超過本次配售前股本總額的 30%B.控股股東應當在股東大會召開前公開承諾認配的數(shù)量C.采用定的代銷方式D.擬配售前股本總額的 20%數(shù)量不少于本次配售A, B, C：向原股東配股，除符合一般規(guī)定外，還應當符合下列規(guī)定(1)擬配股數(shù)量不超過本次配股前股本總額的 30%(2)

33、控股股東應當在股東大會召開前公開承諾認配的數(shù)量(3)采用定的代銷方式。91. 向不特定對象公開募集，應當符合( )。A.最近 3 個會計年度平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于 6%B.除金融類企業(yè)外，最近 1 期末不存在持有、金額較大的交易性金融資產(chǎn)和可供出的金融資產(chǎn)，借予他人款項、委托等財務性投資的情形C.價格應不高于公告招股意向書前 20 個交易日公司均價或前 1 個交易的均價D.價格應不低于公告招股意向書前 20 個交易日公司均價或前 1 個交易的均價A, B, D92.的定價活動可包括( )。A.估值B.撰寫投資價值C.詢價D.投標A, B, C, D：的定價不僅僅是估值及撰寫投資價值。還包括

34、期間的具體溝通、協(xié)商、詢價、投標等一系列定價活動。93. 贖回公告應當載明( )等內(nèi)容。A.贖回的程序B.贖回價格C.付款方法D.贖回時間A, B, C, D：贖回公告應當載明贖回的程序、價格、付款方法、時間等內(nèi)容。贖回期結束后，公司應當公告贖回結果及其影響。94. 增發(fā)的方式有( )。A.上網(wǎng)定價與比例配售相結合B.上網(wǎng)定價與網(wǎng)下配售相結合C.網(wǎng)下網(wǎng)上同時定價D.中國認可的其他形式B, C, D95.人應披露主要產(chǎn)品和服務的質(zhì)量控制情況，包括( )。A.質(zhì)量控制標準B.質(zhì)量控制措施C.質(zhì)量控制D.出現(xiàn)的質(zhì)量糾紛A, B, D96.人名稱冠有( )字樣的，應說明冠以此名的依據(jù)。A.“高科技”B

35、.“技術”C.“科技”D.“新技術”A, C：人名稱冠有“高科技”或“科技”字樣的，應說明冠以此名的依據(jù)。97. 對大要原因。的結論是，( )在機構、操作上的混合是大的成因，產(chǎn)生的主A.業(yè)B.商業(yè)C.制造業(yè)D.保險業(yè)A, B, D：對大的成因，事后認為，商業(yè)、業(yè)、保險業(yè)在機構、操作上的混合是大產(chǎn)生的主要原因，尤其是商業(yè)將存款大量貸放到市場導致了股市，混業(yè)經(jīng)營模式成為罪魁禍首。98. 我國經(jīng)濟以后國內(nèi)金融債券的開端為 1985 年由( )的金融債券。A.中國農(nóng)業(yè)B.國家開發(fā)C.中國建設D.中國工商A, D：考查對我國金融債券的掌握。我國經(jīng)濟以后，國內(nèi)金融債券的開端為1985 年由中國工商、中國農(nóng)

36、業(yè)的金融債券。99. 關于“上市公司的財務狀況良好”，下列說法正確的是( )。A.會計基礎工作規(guī)范，嚴格遵循國家會計制度的規(guī)定B.最近 3 年及 l 期財務報表未被會計師出具保留意見、否定意見或無法表示意見的審計C.資產(chǎn)質(zhì)量良好，不良資產(chǎn)不足以對公司財務狀況造成不利影響D.最近3 年以現(xiàn)金或方式累計分配的利潤不少于最近3 年實現(xiàn)的年均可分配利潤的10%A, B, C100. 目前，我國國債包括( )。A.記賬式國債B.憑證式國債C.儲蓄國債D.基礎建設國債A, B, C：目前，我國國債包括記賬式國債、憑證式國債和儲蓄國債三類。三、判斷題(本大題共 60 小題，每題 0.5 分，合計 30 分。

37、)101.( )人向特定的投資者發(fā)售股時使用的信息備忘錄在法律上視為招股章程。錯誤102.公司債券到期前 1 個月終止上市交易，由人辦理兌付事宜。 ( )上市的正確103. 資產(chǎn)支持的內(nèi)部信用增級包括但不限于備用信用證、擔保和保險等方式。 ( )錯誤：信用增級可以采用內(nèi)部信用增級或外部信用增級的方式。內(nèi)部信用增級包括但不限于超額抵押、資產(chǎn)支持分層結構、現(xiàn)金抵押賬戶和利差賬戶等方式。外部信用增級包括但不限于備用信用證、擔保和保險等方式。104. 在發(fā)起設立的方式中，經(jīng)主管機關批準，社會公眾可以參加認購。( )錯誤：根據(jù)公司法第七十八條的規(guī)定，集設立兩種方式。發(fā)起設立是指由發(fā)起人認購公司的設立可以

38、采取發(fā)起設立或者募的全部而設立公司。募集設立是指由發(fā)起人認購公司應的一部分，其余向社會公開募集或者向特定對象募集而認購。設立公司。故發(fā)起設立社會公眾不可以參加105.同意，不得隨意增加、撤回或更改。 ( )申請文件一經(jīng)申報后，中國錯誤：根據(jù)上市公司準則第 10 號一上市公司公開管理辦法及公開的公司信息披露內(nèi)容與格式申請文件的規(guī)定，公開新股申請文件的編制和申注意：申請文件是上市公司為新股向中國報送的必備文件。申請文件一經(jīng)受理，中國同意不得隨意增加、撤回或更換。題干說的“一經(jīng)申報后就不得隨意增加、撤回或更改”說法錯誤。106. 縱向收購的目的在于消除競爭，擴大市場份額，增加收購公司的效應。 ( )

39、實力或形成規(guī)模錯誤：橫向收購是指同屬于一個產(chǎn)業(yè)或行業(yè)，生產(chǎn)或銷售同類產(chǎn)品的企業(yè)之間發(fā)生的收購行為。其目的在于消除競爭，擴大市場份額，增加收購公司的實力或形成規(guī)模效應。而縱向收購是指生產(chǎn)過程或經(jīng)營環(huán)節(jié)緊密相關的公司之間的收購行為.實質(zhì)上，縱向收購是處于生產(chǎn)同一產(chǎn)品、不同生產(chǎn)階段的公司間的收購，收購雙方往往是原材料供應者或生產(chǎn)成品者。107. 企業(yè)債券上市申請經(jīng)中國核準后，交易所安排該債券上市交易。 ( )錯誤108. 企業(yè)制改組進行資產(chǎn)評估時，由審計機構進行資產(chǎn)評估。 ( )錯誤：擬改組上市的公司在進行資產(chǎn)評估時，必須由取得進行評估。業(yè)從業(yè)資格的資產(chǎn)評估機構109.首次公開時，招股說明書披露后的

40、股利分配政策。 ( )正確110.人對公告投資人做出的事實通知。 ( )公告是錯誤：公告是承銷商對公眾投資人作出的事實通知。111.申請可交換公司債券不需要由保薦人保薦。 ( )錯誤112.承銷業(yè)務的合規(guī)性、正常性和安全性是中國現(xiàn)場檢查的重要內(nèi)容。 ( )正確113. 上市公司新股時，招股說明書應說明所依據(jù)的各種假設是正確的。 ( )錯誤：如果人披露，在中應載明：“本公司的編制遵循了謹慎性原則，但時不應過分依賴這項資料?！彼罁?jù)的各種假設具有不確定性，投資者進行投資決策114. 資產(chǎn)評估的有效期為評估出具日起的 1 年。 ( )錯誤：資產(chǎn)評估是評估機構完成評估工作后出具的專業(yè)。資產(chǎn)評估的有效期

41、為評估基準日起的 1 年。115. 并購重組委員每屆1 年，可以，但連續(xù)最長不超過 3 屆。( )正確116.模型又被稱為資本結構無關論。錯誤117.的，應當于創(chuàng)立大會結束后 15 內(nèi)向公司登記機關申請設以募集方式設立立登記。 ( )錯誤：設立，應當由董事會向公司登記機關申請設立登記。以募集方式設立的，應當于創(chuàng)立大會結束后 30 日內(nèi)向公司登記機關申請設立登記。118.配售對象參與累計投標詢價和網(wǎng)下配售應繳付一半的申購。( )錯誤：配售對象參與累計投標詢價和網(wǎng)下配售應當全額繳付申購，單一指定賬戶的累計申購數(shù)量不得超過本次向詢價對象配售的總量。119.交易所依法對上市公司的收購及相關權益活動進行

42、監(jiān)督管理。( )錯誤：中國監(jiān)會設立由專業(yè)依法對上市公司的收購及相關權益變動活動進行監(jiān)督管理。中國證和有關組成的專門。120.上市公司改變招股說明書所列募金用途，必須經(jīng)股東大會作出決議。( )正確121.人首次公開的股本總額不少于 5000 萬元。( )錯誤：法對申請上市的要求。(1)經(jīng)監(jiān)督管理機構核準已公開(2)公司股本總額不少于3000 萬元。122. 法人可以作為的發(fā)起人。 ( )的發(fā)起人，經(jīng)公司登記機關核準，自然人也可以作為正確123. 在首次上市前，人和交易所雙方應簽訂上市協(xié)議。 ( )正確124. 輔應報中國告作為公司申請的派出機構。 ( )和上市的必備文件，與公開公司申報材料均錯誤

43、：輔告是保薦人對擬的公司的輔導工作，就輔導情況、效果及意見向有關主管出具的。在輔導工作中，保薦人應當制作工作底稿，出具階段輔導，向中國的派出機構報送。由此可知輔告并不是公司申請和上市的必備文件。125. 上市公司申請新股，需滿足最近 2 年及 1 期財務報表未被會計師出具保留意見、否定意見或無法表示意見的審計。 ( )錯誤：上市公司申請新股，符合下列規(guī)定：最近 3 年及 1 期財務報表未被會計師出具保留意見、否定意見或無法表示意見的審計;被會計師出具帶強調(diào)事項段的無保留意見審計經(jīng)消除。的，所涉及的事項對人無不利影響或者在前不利影響已126. 已設立的于 1 億元增加資本，申請境內(nèi)上市股時，公司

44、凈資產(chǎn)總值不低。( )錯誤：已設立的低于 1.5 億元增加資本，申請境內(nèi)上市股時，公司凈資產(chǎn)總值不。127. 上市公司行公告中披露?？赊D(zhuǎn)換公司債券，必須全部向原股東優(yōu)先配售，優(yōu)先配售比例應當在發(fā)( )錯誤128. 可交換公司債券面值為每張1000 元。 ( )錯誤：可交換公司債券的主要條款(1)期限?？山粨Q公司債券的期限最短為 1 年，最長為 6 年。(2)定價。面值為每張100元，價格則由上市公司股東和保薦人通過市場詢價確定。129. 可交換公司債券自結束之日起 12 個月后，方可交換為預備交換的，債券有選擇權。 ( )持有人對交換或者不交換正確130根據(jù) 2006 年 5 月 8 日起施行

45、的上市公司管理辦法，可轉(zhuǎn)換公司債券是指公司依法，在一定期間內(nèi)依據(jù)約定的條件可以轉(zhuǎn)換成的公司債券。 ( )正確131.可轉(zhuǎn)換公司債券在轉(zhuǎn)換前，其持有人具有股東的權利和義務。 ( )錯誤：可轉(zhuǎn)換公司債券在轉(zhuǎn)換前，其持有人不具有股東的權利和義務。132. 上市公司的可轉(zhuǎn)換公司債券在結束 1 年后，方可轉(zhuǎn)換為公司，轉(zhuǎn)股期限由公司根據(jù)可轉(zhuǎn)換公司債券的存續(xù)期限及公司財務狀況確定。 ( )錯誤：根據(jù)上市公司個月后，方可轉(zhuǎn)換為公司狀況確定。管理辦法，上市公司的可轉(zhuǎn)換公司債券在結束 6，轉(zhuǎn)股期限由公司根據(jù)可轉(zhuǎn)換公司債券的存續(xù)期限及公司財務133. 可轉(zhuǎn)換公司債券流通面值少于 5000 萬元時，在上市公司發(fā)布相關

46、公告 3 個交易日后停止其可轉(zhuǎn)換公司債券的交易。 ( )錯誤134. 公開可轉(zhuǎn)換公司債券，提供擔保的，應當為全額擔保，擔保范圍包括債券的本金及利息、違約金、損害賠償金和實現(xiàn)債權的費用。 ( )正確135.人及其承銷商規(guī)定向參與認購的投資者提供財務資助或者補償?shù)?，中國證監(jiān)會可以責令改正;情節(jié)嚴重的，處以警告、罰款。 ( )正確136. 公開可轉(zhuǎn)換公司債券，應當委托具有資格的資信評級機構進行信用評級和評級;資信評級機構每年至少公告 1 次。 ( )評級正確137.度公司應加強投資項目的集中管理和控制，對投資項目實施合理的項目進、項目投入產(chǎn)出核算和項目利潤分配等措施。 ( )正確138.招股說明書摘

47、要的目的僅為向公眾提供有關本次的簡要情況，無須包括招股說明書全文各部分的主要內(nèi)容。 ( )正確139.人應在招股說明書及其摘要披露后 10 日內(nèi)，將正式印刷的招股說明書全文文本一人地的派出機構。( )式三份，分別報送中國及其在錯誤：人應在招股說明書及其摘要披露后 10 日內(nèi)，將正式印刷的招股說明書全文文本一式五份，分別報送中國及其在人地的派出機構。140. 企業(yè)中期票據(jù)應制定計劃，在計劃內(nèi)各期票據(jù)的利率形式、期限結構等要嚴格按照有關規(guī)定執(zhí)行，不得自行設計。 ( )錯誤：中期票據(jù)是指具有法人資格的非金融企業(yè)在間債券市場按照計劃分期的、約定在一定期限還本付息的債務融資工具。企業(yè)中期票據(jù)應制定計劃，在計劃內(nèi)可靈活設計各期票