并購與重組的稅務安排策略.ppt課件

1、并購與重組的稅務安排策略講座目錄一、綜述二、重組中的企業(yè)所得稅三、股權轉讓中的企業(yè)所得稅 一、綜述（一）現(xiàn)實的迫切需要問題的嚴重程度（上市前重組、平安、福建、土地增值稅）；問題的特點（主體缺失、金額巨大、不可逆、時間滯后）（二）律師的工作目標知情權和選擇權（三）律師和會計師的區(qū)別 定性與定量；日常經(jīng)營活動與企業(yè)重組；制定方案；合同安排；爭議解決（四）審慎工作，遠離奇跡稅負分析、稅務籌劃、稅務清理、稅收爭議解決；精通稅法和實務；整體觀念；保密觀念（五）前置問題1、資本運作的概念、分類2、幾個關鍵詞3、避稅和反避稅監(jiān)管關于企業(yè)重組業(yè)務企業(yè)所得稅處理若干問題的通知（以下簡稱59號文）“是指企業(yè)在日常

2、經(jīng)營活動以外發(fā)生的法律結構或經(jīng)濟結構重大改變的交易，包括企業(yè)法律形式改變、債務重組、股權收購、資產(chǎn)收購、合并、分立等?！?、幾個關鍵詞（1）財政部 國家稅務總局關于企業(yè)重組業(yè)務企業(yè)所得稅處理若干問題的通知財稅200959號文 “統(tǒng)一、鼓勵、接軌、技術”（2）“日常經(jīng)營活動”和“企業(yè)重組”（3）一般性稅務處理（4）特殊性稅務處理 （5）資產(chǎn)收購資產(chǎn)收購，是指一家企業(yè)（以下稱為受讓企業(yè)）購買另一家企業(yè)（以下稱為轉讓企業(yè)）實質經(jīng)營性資產(chǎn)的交易。受讓企業(yè)支付對價的形式包括股權支付、非股權支付或兩者的組合。（6）股權收購股權收購，是指一家企業(yè)（以下稱為收購企業(yè)）購買另一家企業(yè)（以下稱為被收購企業(yè)）的股權

3、，以實現(xiàn)對被收購企業(yè)控制的交易。收購企業(yè)支付對價的形式包括股權支付、非股權支付或兩者的組合。（7）股權支付和非股權支付股權支付，是指企業(yè)重組中購買、換取資產(chǎn)的一方支付的對價中，以本企業(yè)或其控股企業(yè)的股權、股份作為支付的形式；所稱非股權支付，是指以本企業(yè)的現(xiàn)金、銀行存款、應收款項、本企業(yè)或其控股企業(yè)股權和股份以外的有價證券、存貨、固定資產(chǎn)、其他資產(chǎn)以及承擔債務等作為支付的形式。被收購企業(yè)的股東收購企業(yè)特殊性稅務處理被收購企業(yè)的股東取得收購企業(yè)股權的計稅基礎，以被收購股權的原有計稅基礎確定收購企業(yè)取得被收購企業(yè)股權的計稅基礎，以被收購股權的原有計稅基礎確定一般性稅務處理確認股權轉讓所得或損失取得股

4、權的計稅基礎應以公允價值為基礎確定甲持有A股權：賬面值100；評估值500乙持有B股權：賬面值100；評估值500甲乙互相轉讓股權（第一次股權轉讓）乙對外轉讓A（第二次股權轉讓）轉讓結束后狀態(tài)甲持有B乙持有A乙得到收入900一般性稅務處理甲收益：400（500-100）乙收益：400（500-100）乙收益400元（900-500）特殊性稅務處理甲收益：0（100-100）乙收益：0（100-100）乙收益800（900-100）一般性稅務處理和特殊性稅務處理對比3、避稅和反避稅監(jiān)管（1）常見的兩種避稅方法（2）稅法的原則性規(guī)定（3）避稅方法的系統(tǒng)思考重要避稅天堂地理示意圖控制人公司（維京群島

5、注冊）公眾人士 公司上市（開曼群島注冊）公司（維京群島）境內(nèi)公司控制人境內(nèi)公司間接轉讓 轉讓前 轉讓后 A公司 公司 甲公司 甲公司 A公司 公司 公司 公司“境外投資方（實際控制方）通過濫用組織形式等安排間接轉讓中國居民企業(yè)股權，且不具有合理的商業(yè)目的，規(guī)避企業(yè)所得稅納稅義務的，主管稅務機關層報稅務總局審核后可以按照經(jīng)濟實質對該股權轉讓交易重新定性，否定被用作稅收安排的境外控股公司的存在?！保?98號） 境外 境內(nèi)（2）稅法的原則性規(guī)定中華人民共和國企業(yè)所得稅法第四十一條 企業(yè)與其關聯(lián)方之間的業(yè)務往來，不符合獨立交易原則而減少企業(yè)或者其關聯(lián)方應納稅收入或者所得額的，稅務機關有權按照合理方法調(diào)

6、整。第四十五條 由居民企業(yè)，或者由居民企業(yè)和中國居民控制的設立在實際稅負明顯低于本法第四條第一款規(guī)定稅率水平的國家（地區(qū)）的企業(yè)，并非由于合理的經(jīng)營需要而對利潤不作分配或者減少分配的，上述利潤中應歸屬于該居民企業(yè)的部分，應當計入該居民企業(yè)的當期收入。第四十七條 企業(yè)實施其他不具有合理商業(yè)目的的安排而減少其應納稅收入或者所得額的，稅務機關有權按照合理方法調(diào)整。關于如何理解和認定稅收協(xié)定中“受益所有人”的通知國稅函2009601號 （一）申請人有義務在規(guī)定時間（比如在收到所得的12個月）內(nèi)將所得的全部或絕大部分（比如60%以上）支付或派發(fā)給第三國（地區(qū)）居民。 （二）除持有所得據(jù)以產(chǎn)生的財產(chǎn)或權利

7、外，申請人沒有或幾乎沒有其他經(jīng)營活動。 （三）在申請人是公司等實體的情況下，申請人的資產(chǎn)、規(guī)模和人員配置較?。ɑ蛏伲c所得數(shù)額難以匹配。 （四）對于所得或所得據(jù)以產(chǎn)生的財產(chǎn)或權利，申請人沒有或幾乎沒有控制權或處置權，也不承擔或很少承擔風險。 （五）締約對方國家（地區(qū)）對有關所得不征稅或免稅，或征稅但實際稅率極低。 （3）避稅方法的系統(tǒng)思考序號具體因素分析1who外國企業(yè)；監(jiān)管空白（國內(nèi)+國外）2what行為性質；轉讓贈與控制3when納稅時間；特殊性稅務處理4How（全部）收入-（全部）成本 稅率 5where境內(nèi)境外；境內(nèi)的不同地點（五）前置問題1、資本運作的概念、分類2、幾個關鍵詞3、避

8、稅和反避稅監(jiān)管二、重組中的企業(yè)所得稅（一）投資的基本方式：現(xiàn)金、資產(chǎn)、股權（二）特殊性稅務處理的含義（三）一般性稅務處理的含義（四）資產(chǎn)收購與股權資產(chǎn)適用特殊性稅務處理的條件（五）資產(chǎn)、股權的基本運作方式：換股型、增資型、轉讓型（六）59號文的整體評價（二）特殊性稅務處理的含義股權收購的特殊性稅務處理 1、被收購企業(yè)的股東取得收購企業(yè)股權的計稅基礎，以被收購股權的原有計稅基礎確定。 2、收購企業(yè)取得被收購企業(yè)股權的計稅基礎，以被收購股權的原有計稅基礎確定。 3、收購企業(yè)、被收購企業(yè)的原有各項資產(chǎn)和負債的計稅基礎和其他相關所得稅事項保持不變。資產(chǎn)收購的特殊性稅務處理處理 1、轉讓企業(yè)取得受讓企業(yè)

9、股權的計稅基礎，以被轉讓資產(chǎn)的原有計稅基礎確定。 2、受讓企業(yè)取得轉讓企業(yè)資產(chǎn)的計稅基礎，以被轉讓資產(chǎn)的原有計稅基礎確定。（三）一般性稅務處理的含義1、被收購方應確認股權、資產(chǎn)轉讓所得或損失。2、收購方取得股權或資產(chǎn)的計稅基礎應以公允價值為基礎確定。3、被收購企業(yè)的相關所得稅事項原則上保持不變。 （四）資產(chǎn)收購與股權收購適用特殊性稅務處理的條件 1、具有合理的商業(yè)目的，且不以減少、免除或者推遲繳納稅款為主要目的； 2、企業(yè)重組后的連續(xù)12個月內(nèi)不改變重組資產(chǎn)原來的實質性經(jīng)營活動； 3、企業(yè)重組中取得股權支付的原主要股東，在重組后連續(xù)12個月內(nèi)，不得轉讓所取得的股權；4、硬性標準資產(chǎn)收購股權收購

10、被收購部分的資產(chǎn)或股權比例符合規(guī)定的比例受讓企業(yè)收購的資產(chǎn)不低于轉讓企業(yè)全部資產(chǎn)的75%收購企業(yè)購買的股權不低于被收購企業(yè)全部股權的75%重組交易對價中涉及股權支付金額符合規(guī)定的比例。受讓企業(yè)在該資產(chǎn)收購發(fā)生時的股權支付金額不低于其交易支付總額的85%收購企業(yè)在該股權收購發(fā)生時的股權支付金額不低于其交易支付總額的85%（五）資產(chǎn)、股權的合計六種運作方式： 可能適用的稅務處理方式換股型增資型轉讓型資產(chǎn)特殊性特殊性一般性（含“交換資產(chǎn)型”）股權特殊性特殊性一般性資產(chǎn)收購增資型 40% 60% 40% 60% 100% 100%A1公司A2公司B公司C公司甲1公司甲2公司乙公司原乙公司現(xiàn)B公司資產(chǎn)A

11、1公司A2公司C公司B公司甲1公司甲2公司乙公司資產(chǎn) 交易前 交易后 資產(chǎn)收購轉讓型 A1公司A2公司B公司甲1公司甲2公司乙公司資產(chǎn)C資產(chǎn)丙 交易前 交易后 A1公司A2公司資產(chǎn)CB公司甲1公司甲2公司乙公司資產(chǎn)丙 40% 60% 40% 60% 股權收購換股型 A1公司A2公司丙公司甲1公司甲2公司 交易前 交易后 A1公司A2公司C公司B公司甲1公司甲2公司乙公司丙公司B公司乙公司C 公司股權收購增資型 B公司C公司乙公司 交易前 交易后 A1公司A2公司C公司B公司甲1公司甲2公司乙公司 甲1公司甲2公司A1公司A2公司股權收購轉讓股權型 交易前 交易后 甲1公司甲2公司乙公司資產(chǎn)、現(xiàn)

12、金A1公司A2公司C公司B公司甲1公司甲2公司乙公司C公司A1公司A2公司資產(chǎn)、現(xiàn)金B(yǎng)公司（六）59號文的整體評價1、59號文發(fā)布前的混亂狀況（1）“免稅重組”的認定適用范圍過?。?）前后矛盾、內(nèi)外有別（3）使用術語過于陳舊 產(chǎn)權、置換（4）反避稅方面的力度薄弱欠缺（5）不甚明確（6）缺乏繼續(xù)生效的依據(jù) “鼓勵交易與反避稅并重，立法理念和技術俱佳”2、59號文的亮點和新意（1）充分鼓勵正當商業(yè)目的重組交易（2）立法理念和內(nèi)容與國際慣例充分接軌（3）內(nèi)容既全面又簡潔，涵蓋了資本運作的所有基本形式（4）立法技術成熟高超（5）旗幟鮮明地反避稅（6）立法和監(jiān)管理念的進步 3、59號文中立法的模糊地帶（

13、1）“合理的商業(yè)目的”判斷標準的模糊性；（2）時間及連續(xù)性判斷標準的模糊性；（3）比例規(guī)定的高要求；（4）限額限制的模糊性；（5）備案問題。4、59號文中幾個可以商榷的技術細節(jié)問題（1）“股權收購”的定義中用詞的準確性 “股權收購，是指一家企業(yè)（以下稱為收購企業(yè)）購買另一家企業(yè)（以下稱為被收購企業(yè)）的股權，以實現(xiàn)對被收購企業(yè)控制的交易。收購企業(yè)支付對價的形式包括股權支付、非股權支付或兩者的組合?！惫蓹嘣鲑Y（2）（非）股權支付定義中的一個可能的疏漏 “企業(yè)重組中購買、換取資產(chǎn)的一方支付的對價中，以本企業(yè)或其控股企業(yè)的股權、股份作為支付的形式?！薄皳Q股”，“購買、換取資產(chǎn)、股權”（新定義）。（3）

14、“本企業(yè)或其控股企業(yè)”（4）“同時符合”（5）特殊性稅務處理的“三加二”條件及合理性的分析（6）實質重于形式原則的直接適用（7）實體法不當追溯二、重組中的企業(yè)所得稅（一）投資的基本方式：現(xiàn)金、資產(chǎn)、股權（二）特殊性稅務處理的含義（三）一般性稅務處理的含義（四）資產(chǎn)收購與股權資產(chǎn)適用特殊性稅務處理的條件（五）資產(chǎn)、股權的基本運作方式：換股型、增資型、轉讓型（六）59號文的整體評價三、轉讓股權過程中的企業(yè)所得稅（一）收入和價格（二）計算利潤的基本方式（三）外國企業(yè)監(jiān)管的特殊規(guī)定（四）跨境重組（一）收入和價格1、收入中華人民共和國企業(yè)所得稅法實施條例 第十二條企業(yè)所得稅法第六條所稱企業(yè)取得收入的貨幣

15、形式，包括現(xiàn)金、存款、應收賬款、應收票據(jù)、準備持有至到期的債券投資以及債務的豁免等。企業(yè)所得稅法第六條所稱企業(yè)取得收入的非貨幣形式，包括固定資產(chǎn)、生物資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、股權投資、存貨、不準備持有至到期的債券投資、勞務以及有關權益等。2、價格序號定價依據(jù)合理性從弱到強風險從小到大1零、一元2初始出資額3凈資產(chǎn)值4評估值（二）計算股權轉讓利潤的方式 國稅函201079號 企業(yè)轉讓股權收入，應于轉讓協(xié)議生效、且完成股權變更手續(xù)時，確認收入的實現(xiàn)。轉讓股權收入扣除為取得該股權所發(fā)生的成本后，為股權轉讓所得。企業(yè)在計算股權轉讓所得時，不得扣除被投資企業(yè)未分配利潤等股東留存收益中按該項股權所可能分配的金額。

16、 國稅函2009698號 股權轉讓所得是指股權轉讓價減除股權成本價后的差額。 股權轉讓價是指股權轉讓人就轉讓的股權所收取的包括現(xiàn)金、非貨幣資產(chǎn)或者權益等形式的金額。如被持股企業(yè)有未分配利潤或稅后提存的各項基金等，股權轉讓人隨股權一并轉讓該股東留存收益權的金額，不得從股權轉讓價中扣除。 股權成本價是指股權轉讓人投資入股時向中國居民企業(yè)實際交付的出資金額，或購買該項股權時向該股權的原轉讓人實際支付的股權轉讓金額。公司注冊資本200萬甲公司100萬，取得50%股權。甲公司股權轉讓所得：1400萬A公司凈資產(chǎn)2000萬元。其中股本200萬；資本公積400萬元；盈余公積400萬元；未分股利潤1000萬元

17、甲公司出售A公司股權，取得1500萬收入納稅義務發(fā)生的時間稅種和文號內(nèi)容企業(yè)所得稅、國稅函201079號企業(yè)轉讓股權收入，應于轉讓協(xié)議生效、且完成股權變更手續(xù)時，確認收入的實現(xiàn)。企業(yè)所得稅國稅函2009698號扣繳義務人未依法扣繳或者無法履行扣繳義務的，非居民企業(yè)應自合同、協(xié)議約定的股權轉讓之日(如果轉讓方提前取得股權轉讓收入的，應自實際取得股權轉讓收入之日)起7日內(nèi)，到被轉讓股權的中國居民企業(yè)所在地主管稅務機關（負責該居民企業(yè)所得稅征管的稅務機關）申報繳納企業(yè)所得稅。個人所得稅國稅函2009285號股權交易各方在簽訂股權轉讓協(xié)議并完成股權轉讓交易以后至企業(yè)變更股權登記之前，負有納稅義務或代扣

18、代繳義務的轉讓方或受讓方，應到主管稅務機關辦理納稅（扣繳）申報。（三）外國企業(yè)監(jiān)管的特殊規(guī)定 1、 明確納稅義務 (國稅發(fā)20093號)第十五條第二款規(guī)定，“股權轉讓交易雙方為非居民企業(yè)且在境外交易的，由取得所得的非居民企業(yè)自行或委托代理人向被轉讓股權的境內(nèi)企業(yè)所在地主管稅務機關申報納稅。被轉讓股權的境內(nèi)企業(yè)應協(xié)助稅務機關向非居民企業(yè)征繳稅款。” 2、濫用組織形式（國稅函2009698號） 境外投資方（實際控制方）通過濫用組織形式等安排間接轉讓中國居民企業(yè)股權，且不具有合理的商業(yè)目的，規(guī)避企業(yè)所得稅納稅義務的，主管稅務機關層報稅務總局審核后可以按照經(jīng)濟實質對該股權轉讓交易重新定性，否定被用作稅

19、收安排的境外控股公司的存在。（四）跨境股權重組的特殊性稅務處理1、 59號文的直接規(guī)定2、“境外-境外”模式3、“境外-境內(nèi)”模式4、“境內(nèi)-境外”模式 “ 七、企業(yè)發(fā)生涉及中國境內(nèi)與境外之間（包括港澳臺地區(qū)）的股權和資產(chǎn)收購交易，除應符合本通知第五條規(guī)定的條件外，還應同時符合下列條件，才可選擇適用特殊性稅務處理規(guī)定： （一）非居民企業(yè)向其100%直接控股的另一非居民企業(yè)轉讓其擁有的居民企業(yè)股權，沒有因此造成以后該項股權轉讓所得預提稅負擔變化，且轉讓方非居民企業(yè)向主管稅務機關書面承諾在3年（含3年）內(nèi)不轉讓其擁有受讓方非居民企業(yè)的股權； （二）非居民企業(yè)向與其具有100%直接控股關系的居民企業(yè)

20、轉讓其擁有的另一居民企業(yè)股權； （三）居民企業(yè)以其擁有的資產(chǎn)或股權向其100%直接控股的非居民企業(yè)進行投資； （四）財政部、國家稅務總局核準的其他情形。 八、本通知第七條第（三）項所指的居民企業(yè)以其擁有的資產(chǎn)或股權向其100%直接控股關系的非居民企業(yè)進行投資，其資產(chǎn)或股權轉讓收益如選擇特殊性稅務處理，可以在10個納稅年度內(nèi)均勻計入各年度應納稅所得額?！?1、59號文的直接規(guī)定跨境股權重組 境外-境外 轉讓前 轉讓后 59號文第七條第（一）款 非居民企業(yè)向其100%直接控股的另一非居民企業(yè)轉讓其擁有的居民企業(yè)股權，沒有因此造成以后該項股權轉讓所得預提稅負擔變化，且轉讓方非居民企業(yè)向主管稅務機關書

21、面承諾在3年（含3年）內(nèi)不轉讓其擁有受讓方非居民企業(yè)的股權。甲乙 A 境外 境內(nèi) 100% 境外 境內(nèi) A甲乙跨境股權重組 境外-境內(nèi)59號文第七條第（二）款 非居民企業(yè)向與其具有100%直接控股關系的居民企業(yè)轉讓其擁有的另一居民企業(yè)股權。 轉讓前 轉讓后 甲 A 100 境外 境內(nèi)甲 A 100 境外 境內(nèi)跨境股權重組 境內(nèi)-境外 甲 境外 境外 境內(nèi) 境內(nèi) A A 甲59號文第七條第（三）款 居民企業(yè)以其擁有的資產(chǎn)或股權向其100%直接控股的非居民企業(yè)進行投資；59號文第八條 本通知第七條第（三）項所指的居民企業(yè)以其擁有的資產(chǎn)或股權向其100%直接控股關系的非居民企業(yè)進行投資，其資產(chǎn)或股權

22、轉讓收益如選擇特殊性稅務處理，可以在10個納稅年度內(nèi)均勻計入各年度應納稅所得額。 轉讓前 轉讓后三、股權轉讓中的企業(yè)所得稅（一）收入和價格（二）計算利潤的基本方式（三）外國企業(yè)監(jiān)管的特殊規(guī)定（四）跨境重組講座目錄一、綜述二、重組中的企業(yè)所得稅三、股權轉讓中的企業(yè)所得稅 1、Genius only means hard-working all ones life. (Mendeleyer, Russian Chemist) 天才只意味著終身不懈的努力。20.8.58.5.202011:0311:03:10Aug-2011:032、Our destiny offers not only the c

23、up of despair, but the chalice of opportunity. (Richard Nixon, American President )命運給予我們的不是失望之酒，而是機會之杯。二二年八月五日2020年8月5日星期三3、Patience is bitter, but its fruit is sweet. (Jean Jacques Rousseau , French thinker)忍耐是痛苦的，但它的果實是甜蜜的。11:038.5.202011:038.5.202011:0311:03:108.5.202011:038.5.20204、All that you

24、 do, do with your might; things done by halves are never done right. -R.H. Stoddard, American poet做一切事都應盡力而為，半途而廢永遠不行8.5.20208.5.202011:0311:0311:03:1011:03:105、You have to believe in yourself. Thats the secret of success. -Charles Chaplin人必須相信自己，這是成功的秘訣。-Wednesday, August 5, 2020August 20Wednesday,

25、 August 5, 20208/5/20206、Almost any situation-good or bad-is affected by the attitude we bring to. -Lucius Annaus Seneca差不多任何一種處境-無論是好是壞-都受到我們對待處境態(tài)度的影響。11時3分11時3分5-Aug-208.5.20207、Although the world is full of suffering, it is full also of the overcoming of it.-Hellen Keller, American writer雖然世界多苦難，

26、但是苦難總是能戰(zhàn)勝的。20.8.520.8.520.8.5。2020年8月5日星期三二二年八月五日8、For man is man and master of his fate.-Tennyson人就是人，是自己命運的主人11:0311:03:108.5.2020Wednesday, August 5, 20209、When success comes in the door, it seems, love often goes out the window.-Joyce Brothers成功來到門前時，愛情往往就走出了窗外。11:038.5.202011:038.5.202011:0311:

27、03:108.5.202011:038.5.202010、Life is measured by thought and action, not by time. Lubbock 衡量生命的尺度是思想和行為，而不是時間。8.5.20208.5.202011:0311:0311:03:1011:03:1011、To make a lasting marriage we have to overcome self-centeredness.要使婚姻長久，就需克服自我中心意識。Wednesday, August 5, 2020August 20Wednesday, August 5, 20208/5

28、/202012、Treat other people as you hope they will treat you.你希望別人如何對待你，你就如何對待別人。11時3分11時3分5-Aug-208.5.202013、To do whatever needs to be done to preserve this last and greatest bastion of freedom. (Ronald Reagan , American President ) 為了保住這最后的、最偉大的自由堡壘，我們必須盡我們所能。20.8.520.8.5Wednesday, August 5, 202014、 Where there is a will , there is a way . ( Thomas Edison , American inventor )有志者，事竟成。11:01:1911:01:1911:018/5/2020 11:01:19 AM15、 Every man is the master of his