2011年變頻器市場調查報告

1、目 錄第一章 變頻器行業(yè)簡介11.11.2產品的界定、分類及應用1國際變頻器行業(yè)發(fā)展現狀21.2.1品牌優(yōu)勢明顯31.2.2 歐美品牌發(fā)展強勁3國內變頻器行業(yè)發(fā)展現狀31.31.3.11.3.21.3.3國內變頻器發(fā)展狀況3國內變頻器發(fā)展存在. 4國產品牌與品牌的技術差異4第二章 行業(yè)市場分析52.12.2市場規(guī)模與潛力5市場需求分析與. 5中低壓變頻器5高壓變頻器6市場類型與細分市場8市場競爭82.4.1 市場集中度分析82.32.42.4.2 市場份額. 102.5主要產業(yè)地及市場分布11產業(yè)地區(qū)分布11市場分布11發(fā)展趨勢分析11變頻器產品的替代品122.62.72.8變頻節(jié)能舉例（）.

2、 12第三章 國家政策及行業(yè)影響分析133.1變頻器行業(yè)技術門檻133.1.13.1.23.1.3準入政策13產品認證13. 13國家振興節(jié)能產品政策14國家宏觀經濟的影響143.4 國際金融環(huán)境的影響153.5 上下游關聯程度的影響15變頻器生產企業(yè)的供應商15變頻器用戶17第四章 民營企業(yè)進入該行業(yè)的分析184.1 中國變頻器行業(yè)的進入壁壘184.1.14.1.24.1.3市場方面的壁壘18技術方面的壁壘18服務方面的壁壘194.2 國內企業(yè)進入該行業(yè)的優(yōu)勢及劣勢194.2.1 優(yōu)勢194.2.2 劣勢194.34.44.5進入該行業(yè)的可行性策略20預計產品的策略20代表性企業(yè)投資情況分析

3、20附錄 行業(yè)內國際、國內主要企業(yè)簡介22西門子23ABB233456789富士24三菱24愛默生24. 25英威騰（中低壓）25煙臺惠豐（中低壓）25希望（中低壓）261011121314匯川（中低壓）26利合福電氣技術（高壓）26（高壓）27東方日立（高壓）27哈爾濱九洲（高壓）27第一章 變頻器行業(yè)簡介1.1 產品的界定、分類及應用目前行業(yè)內對變頻器的分類主要以電壓等級進行分類，分為低壓(110V、220V、380V)、中壓(500V、660V、1140V)、高壓（3KV、3.3KV、6KV、6.6KV、10KV）。其主要市場分布及應用見圖表 1圖表 12009 年我國變頻器在各行業(yè)的應

4、用分布：億元/1 / 27行業(yè)名稱低壓變頻器中壓變頻器高壓變頻器應用設備主要目的起重機械13.10.4起重設備工藝控制紡織化纖12.9螺桿擠出機、前紡設備、后加工設備工藝控制油氣鉆采7.22.83.9采油機、注水泵、潛水泵等節(jié)能冶金7.52.15.4軋鋼機、輥道、泵等節(jié)能8.90.63.3風機和泵類負載節(jié)能、工藝控制煤炭3.85.2礦井機、水泵調速等節(jié)能電梯8.0電機控制、節(jié)能建材6.30.5鼓風機、機、回轉窯等節(jié)能電力6.00.68.9風機、水泵等節(jié)能、工藝控制市政3.41.22.9水泵等節(jié)能、工藝控制水泥4.3鼓風機、機、回轉窯等節(jié)能食品飲料煙草3.9電機等負載工藝控制塑膠3.7注塑機、擠

5、出機、中空成型機等節(jié)能、工藝控制采礦3.1礦井機、水泵調速等節(jié)能機床2.8電機等負載節(jié)能、工藝控制造紙印刷2.6打漿機等節(jié)能、工藝控制其它7.60.72.3風機、水泵等負載節(jié)能、工藝控制合計97.714.134變頻器是利用電力半導體器件的通斷作用將工頻電源變換為另一頻率的電能控制裝置。一、變頻器的分類變頻器還可根據其它形式進行分類，分類如下：圖表 2變頻器的其它分類二、國內外主要品牌日韓系列：三菱、富士、松下、日立、安川、LG、三肯等；ABB、德國西門子、丹麥丹佛斯、歐美系列：愛默生等；系列：臺達、愛、東元、普傳；國產系列：合英威騰、希望、利福、日立、煙臺惠豐、山東新風光、科姆龍等。1.2 國

6、際變頻器展現狀國內變頻器市場是以品牌的進入而發(fā)端，品牌先入為主，直到 2000 年前后還占據著 90%左右的市場份額。目前活躍在我國市場上的國產品牌占 70%左右，但是市場份額僅占 20%-25%，雖然內資品牌的市場份2 / 27序號分類形式類別1電源的相數單相輸入變頻器、三相輸入變頻器2功能恒轉矩（恒功率）通用型變頻器平方轉矩風機水泵節(jié)能型變頻器簡易型變頻器迷你型變頻調速器通用型變頻器紡織 型變頻器高頻電主軸變頻器電梯 變頻器直流輸入型礦山電力機車用變頻器防爆變頻器3直流電源的性質電流型變頻器、電壓型變頻器4輸出電壓調節(jié)方式PAM 輸出、輸出5控制方式V/F 控制方式、轉差頻率控制方式6主開

7、關器件、GOT、BJT7機殼外型塑殼變頻器、 鐵殼變頻器、柜式變頻器8輸出功率小功率變頻器、率變頻器、大功率變頻器9商標所國產變頻器、變頻器變頻器、進口變頻器額在快速擴大，但大部分市場仍被十余個歐美品牌和品牌所占據。1.2.1品牌優(yōu)勢明顯1.2.2歐美品牌發(fā)展強勁1.3 國內變頻器行業(yè)發(fā)展現狀1.3.1 國內變頻器發(fā)展狀況變頻器行業(yè)在我國已有 20 年的歷史，市場規(guī)模逐年擴大，2009 年高、中、低壓變頻器總的市場容量接近 150 億，內3 / 27品牌約 200 個，又有上變頻器進入我國比較早，最初的品牌變頻器占據我國變頻市場的絕對大的份額。雖然目前所占比例有所下降，但品牌的變頻器在仍優(yōu)勢明

8、顯，目前占國內市場份額的 20%左右。歐美品牌變頻器增長迅速。歐美公司進入我國市場比較晚，但產品檔次比較高、容量大，價格也比較高，其市場占有情況上升很快。2000 年， ABB、西門子、臺達、倫茨累計銷售收入 8 億元，市場份額達到 30%左右。西門子公司，1999 年其通用、工程及型變頻器增長率分別達到 140%、40%和 30%。2000 年，西門子已經從國內變頻器市場取得了接近 8%的份額。根據 2000 年銷售情況，歐美廠商的銷售額均在 2 億元左右之間，進一步上升的潛力比較大。2001 年，歐美品牌市場占有率繼續(xù)上升。ABB公司市場占有率由 2000 年的 9.5%增長到 2001

9、年的 13%。西門子由 2000年的 7.6%增長到 2001 年的 11%。目前歐美品牌變頻器器在國內市場占有 50%左右的市場份額。圖表 3品牌在國內發(fā)展情況時間品牌市場份額備注20 世紀 80 年代富士、三菱90%2000 年富士、三菱、安川37.4%歐美品牌陸續(xù)進入1996富士50%1999富士30%2000富士20%2001富士19%千家從事銷售和二次開發(fā)的公司。從品牌數量看，內資品牌占 70以上，但市場份額只有 24%左右。雖然內資品牌的市場份額在快速擴大，但大部分市場仍被十余個歐美品牌和模，且發(fā)展?jié)摿κ挚捎^。業(yè)內品牌所占據。目前該行業(yè)已初具規(guī)認為，我國變頻器市場在未來 10 年

10、之后才會達到飽和，期間市場的年增長速度將保持在 15以上。1.3.2 國內變頻器發(fā)展存在國產變頻器 90%是仿制，基本沒有創(chuàng)新。除了低價，并無特點。產品品質有問題的地方，大家都差不多，但是很少有人用功夫去解決。生產商都愛錢，并不愛變頻器。國產品牌都是急功近利，省工省料，品質必然不保。國人喜歡自殺性競爭。生產規(guī)模太小，不可能保證品質穩(wěn)定一致。1.3.3 國產品牌與品牌的技術差異我國變頻器配套產業(yè)的實力相對較弱，總體上看國產品牌無論在技術、加工制造、工業(yè)設計等方面還是在實力方面，都與國外品牌存在差距，特別是與西門子、ABB 兩大巨頭相比差距更加明顯。目前，品牌在國內中低壓變頻器市場的占有率與 20

11、07 年基本相當，仍保持在 76%左右，同時由于 2009 年我國加大基礎工程投資（歐美領先品牌的傳統優(yōu)勢領域）等，前十大額進一步擴大。企業(yè)的行業(yè)集中度有所提高，尤其是行業(yè)領先品牌的份本土變頻器企業(yè)大部分以 V/F 控制（保證輸出電壓跟頻率成正比）產品為主，對于性能優(yōu)越、技術含量高的矢量變頻器等產品，絕大多數內資企業(yè)還沒有開發(fā)出成產品。雖然個別表現突出的內資品牌如英威騰、希望等已有矢量變頻器產品問世，并在部分市場應用領域取得了突破，但與國際巨頭相比，其產品的種類、規(guī)格還有待進一步充實和豐富。4 / 27第二章 行業(yè)市場分析2.1 市場規(guī)模與潛力我國是能耗大國，能源利用率較低，而能源儲備相對。多

12、年來國家大力提倡節(jié)約能源、保護環(huán)境，并重點支持發(fā)展變頻調速技術。截止 2007年年底我國電總裝機容量約 7 億KW，其中約 90%為交流電機，即 6.3億KW，但配置變頻器的電機不到 10%。圖表 4我國變頻市場規(guī)模：/億元我國變頻器市場在過去 10 年內保持著 26. 8%的高速增長。據機電產品市場雜志社億元。的數字分析，我國變頻器的市場潛力為1200 億18002.2 市場需求分析與2.2.1圖表 5低壓變頻器市場持續(xù)增長我國中低壓變頻器市場發(fā)展迅速。2009 年我國中低壓變頻器市場總量約 112.1 億元。隨著節(jié)能效果的顯現以及國家政策的積極推行，變頻器行5 / 27年份高壓變頻器中壓變

13、頻器低壓變頻器合計2009 年3414.198146.12012 年（）繼續(xù)保持增長，預計到 2012 年國內中低壓變頻器市場容量將超過 190億，其中低壓變頻器市場容量超過 160 億，中壓變頻器市場容量超過 30 億。圖表 6中壓變頻器市場持續(xù)增長圖表 72009 年品牌市場份額達到 76%，處主導地位內資品牌中處于第一梯隊的包括英威騰、傳動、希四望方、匯川；第二梯隊是安邦信、山東新風電子、正弦。2.2.2高壓變頻器高壓變頻器市場潛在規(guī)模巨大，約 810 億元。圖表 8高壓變頻器市場規(guī)模測算過程6 / 27名稱估計量2007 年底電總裝機容量7 億千瓦交流電機容量，約占 90%6.3 億千

14、瓦高壓電機容量，約占 50%3.15 億千瓦品牌市場份額品牌76%國產品牌第一梯隊7.5%第二梯隊6%其它10.5%高壓變頻器市場有望繼續(xù)保持高速增長。2005 年至 2009 年，高壓變頻器市場平均復合增長率達 46%，2009 年高壓變頻器市場規(guī)模只有約 34 億，預計 2012 年中國高壓變頻器市場規(guī)模將達到 148 億。圖表 9高壓變頻器行業(yè)處于高速成長期圖表 10高壓變頻器市場將保持 45%的高速增長變頻調速節(jié)能效果顯著，目前高壓變頻器已經成為許多新建項目的標7 / 27名稱估計量70%拖動風機、水泵、壓縮機，其中 50%適合變頻調速1.1 億千瓦現有配置變頻器比例約占 10%，存量

15、未配變頻器電機容量1 億千瓦按每 KW 高壓變頻器單價約 600 元高壓變頻器潛在市場規(guī)模（未考慮新增高壓電機容量）600 億元每年新增高壓電機約 700 萬 KW未來5 年新增3500 萬千瓦新增電機配置變頻器的市場規(guī)模210 億元合計810 億元準配置。如國家水泥設計標準規(guī)定自 2009 年 5 月 1 日后，新上水泥旋窖生產線高溫風機必須采用高壓變頻調速；很多新上火力發(fā)電機組已把凝結水泵采用變頻調速作為輔機招標的標準項目，高壓變頻器市場前景廣闊。2.3 市場類型與細分市場1.變頻器市場按其對設備的技術水平要求來分可分為三大類：圖表 11 變頻器市場分類一第三類產品主要為：高性能高壓變頻器

16、如同步礦井機牽引變頻、軋頻傳動、船舶驅動、造紙機傳動以及高速機車主傳動。2.如果按用戶的類型及銷售的來分，又可以分為三類：圖表 12 變頻器市場分類二圖表 13變頻器銷售2.4 市場競爭2.4.1 市場集中度分析目前，在我國變頻器市場中角逐的廠商從體制上可分為，國外集團廠商、中外合作生產企業(yè)、本國生產企業(yè)，來共同構建了變頻器市場的競爭格局。2009 年高壓變頻器前十企業(yè)占行業(yè)總銷量的 83.5%，前五名占8 / 27類型廠商分銷商SIOEM分銷商75.5%-SI7.2%27.1%-OEM11.2%40.6%-最終用戶6.1%7.8%34.3%51.8%類別特點第一類分銷商銷售力量強，有固定客戶

17、，但技術力量稍差第二類系統集成商（SI）有較強的技術實力，能承接較大工程項目第三類OEM 商（原始設備供應商）穩(wěn)定，一旦選定品牌，則輕易不會變動類別技術要求競爭情況進入難度市場占有率第一類標準產品-風機與泵類低競爭激烈容易65%第二類OEM 配套產品中等競爭難15%第三類系統及工程傳動產品高技術競爭難20%57.72%，其中利福 22.86%，西門子 11.43%，合康 10%；2009 年中低壓變頻器前十企業(yè)占行業(yè)總銷量的 68.5%，前五名占51%，其中 ABB17.8%，西門子 14.5%，前 13 名全是企業(yè)，國內英威騰、匯川各占 1.7%，14、15。圖表 142009 年中低壓變頻

18、器主要供應商市場占有率9 / 27序號供應商市場分額（億元）比例1ABB22.217.8%2西門子18.114.5%3安川9.87.9%4富士7.45.9%5臺達6.14.9%6施耐德5.84.7%7三菱4.73.8%8愛默生4.43.5%9丹佛斯3.73.0%103.12.5%11三墾2.82.2%12日立2.722.2%13歐姆龍1.851.5%14英威騰2.171.7%15匯川2.11.7%16三基1.851.5%17傳動（煙臺惠豐）1.71.4%18偉墾1.751.4%19樂星產電1.651.3%201.61.3%21倫茨1.651.3%221.41.1%23東元1.41.1%24其他

19、14.7511.8%合計100.0%圖表 152009 年高壓變頻器主要供應商市場占有率2.4.2 市場份額變頻器市場份額的首要特點是分散，億元以上供應商接近 30 家，而其他較?。ǘ酁楸就粒﹦t以百計。不過如果對市場進行進一步的切分后，能夠發(fā)現市場份額分布的一些細節(jié)規(guī)律。圖表 16 不同變頻器市場的特點及分布注：高端市場主要指高性能高壓變頻器市場，如同步礦井機牽引變頻、軋頻傳動、船舶驅動、造紙機傳動以及高速機車主傳動等領域，ABB等電氣巨頭占有大部分市場仍然是國際頂級品牌如德國西門子、份額。10 / 27類別特點廠家分布廠家舉例第一類高端市場技術含量高，價格高主要集中在三家ABB、西門子、安川

20、第二類中端市場應用在常規(guī)機械，技術含量中等，價格適中，是最大的市場較集中ABB、西門子、富士、臺達、三菱第三類市場技術含量低、價格低、競爭激烈分散英威騰、匯川、序號廠家市場份額（億元）比例1利福7.7722.86%2西門子3.8911.43%3合康變頻3.4010%4東方日立2.437.14%5三環(huán)2.146.29%6廣州智光1.945.71%7九洲電氣1.945.71%8ABB1.945.71%91.464.29%10東芝三菱1.464.29%11其它5.6316.57%合計34100%2.5 主要產業(yè)地及市場分布2.5.1 產業(yè)地區(qū)分布變頻器作為調速器和啟動器的最佳產品，生產集中在長三角和

21、珠三角，珠三角又多于長三角；、山東和遼寧在變頻器生產方面也有一定的實力；的高壓變頻器企業(yè)數量居之最。圖表 17國內中低壓變頻器品牌地區(qū)分布2.5.2 市場分布變頻器產生的最初目的是速度控制，主要應用在電力、紡織化纖、建材、石油、化工、冶金、市政、造紙、食品、煙草等行業(yè)，由于使用過程能效果顯著，目前相當多的運用是以節(jié)能為目的。具體應用見 1.1 產品的界定、分類及應用。2.6 發(fā)展趨勢分析1）大容量化和小型化隨著大容量高耐壓開關器件及其串聯、并聯技術和控制技術得到應用，變頻器大容量化已成為現實。變頻器主電路中大量使用功率模塊，控制電路采用大規(guī)模集成電路，目前，有些公司甚至將主電路、控制電路以及驅

22、動電路集成一體，使用復合集成功率模塊，結構設計上采用“平面安裝技術”，這些措施均促進了變頻器的小型化。2）化近年來變頻器中出現型，其目的是更好發(fā)揮變頻器的獨特功能并盡可能的方便用戶，如風機水泵空調型、注塑機型、電梯專用型、紡織機械用型等。型、電源再生型、中頻驅動型、機車牽引專3）化11 / 27地區(qū)山東浙江其它分布比例47%7%13%21%5%4%3%新型變頻器的功能已進入實用階段，通過內置編程可實現所，以滿足現場需的功能。有的產品還具有多種內置或可選的應用過程控制的需要，如速度跟隨、變頻器調試4）網絡化控制、通信、張力控制、同步控制、速度級連、故障等。新型變頻器內裝 RS485 接口，可提供

23、多種兼容的通口，支持多種通信協議，可由計算機控制和操作變頻器，通過可與現場總線Profibus、erbus,、Device Net、Modbus、 CC-Link、Lonworks、 Ethernet、CAN、 T-link 等聯網通信。5）綠色環(huán)保化隨著人們對環(huán)境問題愈趨重視，變頻器的電磁兼容性技術也越來越受到重視，我國和其它國家都已制定了限制諧波的有關規(guī)定和 EMC 標準。如何解決好變頻器的噪聲問題及變頻器對周圍環(huán)境的電磁污染問題，還有待研發(fā)工作者的不懈努力。2.7 變頻器產品的替代品從變頻器產品的性能和功效看，目前還沒有出現功能相同或相近的替代產品和技術，變頻器被認為是通過電機調速實現節(jié)

24、能和提高工藝控制水平的最佳選擇。2.8 變頻節(jié)能舉例（）邢臺鋼鐵公司動力廠（以下簡稱“”）兩臺 75t 燃氣鍋爐，需通過調節(jié)進口風門其配套高壓引風機電機為 400kW，為保證正?？刂?，進口風門實際開度在 36%40%，且動作頻繁，所以相當一部分功率被風門浪費掉。引入兩臺高壓變頻器后，節(jié)電率分別高達 57.3%和 61%，每年可節(jié)電 364 萬千瓦時，如果按 0.5 元/千瓦時計算，企業(yè)一年節(jié)省電費高達 182 萬元，如此算來不到一年時間企業(yè)便可收回設備成本。12 / 27第三章 國家政策及行業(yè)影響分析3.1 變頻器行業(yè)技術門檻3.1.1 準入政策變頻器屬于節(jié)能產品，國家鼓勵其發(fā)展，并且出臺了一

25、系列相關支持政策，目前國家對新進入者的投資規(guī)模、投資形式沒有具體的政策限制。變頻器行業(yè)不需要生產證，且目前國內市場銷售的無論國內、國外的變頻器都沒有納入 3C 認證或其他的的檢測。性產品認證之列，只有地方性3.1.2產品認證1.UL 認證銷售電器產品時，要求取得 UL 認可。為了取得 UL在認可，電器產品的組成主要零都必須取得 UL 的認可。2.C-UL 認證面向上 C市場的 UL 標志，通常在 UL 標志的左下角加字。這個規(guī)格也可用 CSA 規(guī)格代用。3.UL/ cUL 認證兩方要求，UL 鼓勵使用這個新的標記，也承認UL/ Cul 。變頻器的 VS mini J7，V7 系列使用這個標記。

26、4.CE 認證制造商打開并進入歐洲市場的護照。凡是貼有“CE”標志的產品就可在歐盟各成員國內銷售,無須符合每個成員國的要求。3.1.3我國并未制訂針對變頻器領域的，只調速電氣傳動系13 / 27統的GB12668 中涉及變頻器內容。目前，變頻器行業(yè)執(zhí)行的國家標準主要是 GB/T12668.2-2002、GB/T12668.3-2003，基本上都是而不是強制執(zhí)行標準。標準，3.2 國家振興節(jié)能產品政策國家政策臺多項政策鼓勵機節(jié)能。由于電機能耗占工業(yè)能耗比例較高，國家出機節(jié)能技術開發(fā)和電機節(jié)能產品的應用。變頻器屬于國家的重點高新技術產品，并且包括在國家“863” 計劃 7大領域之中。圖圖表 18國

27、家各項節(jié)能減排政策及意見3.3 國家宏觀經濟的影響我國經濟正處于一個高速發(fā)展的時期，九十年代我國經濟增長速度高居世界前列，在 98 年后至今雖然經濟發(fā)展放緩，但依有 7%以上的增長幅14 / 27各項政策節(jié)能減排政策內容節(jié)能技術改造財政獎勵管理暫行辦法2007 年 11 月，財政部下發(fā)的節(jié)能技術改造財政管理暫行辦法中規(guī)定：對完成節(jié)能量目標的項目承擔企業(yè)給予，其中電機系統節(jié)能和能量系統優(yōu)化項目屬于財政的節(jié)能技術改造項目之一。辦法中明確表示對項目改造后每形成 1 噸標煤節(jié)約能力， 財政將按東部地區(qū) 200元、中西部地區(qū) 250 元的標準給予 ；對符合 條件的節(jié)能技術改造項目，為調動企業(yè)積極性，按企

28、業(yè) 節(jié)能量先預撥 60%的 。節(jié)能減排綜合性工作方案2007 年 6 月， 節(jié)能減排綜合性工作方案提出“完善促進節(jié)能減排的財政政策”，要求“各級人民 在財政預算中安排一定 ，采用 、 等方式，支持節(jié)能減排重點工程、高效節(jié)能產品”?！笆晃濉笔笾攸c節(jié)能工程實施意見國家發(fā)改委 2006 年 7 月發(fā)布的“十一五”十大重點節(jié)能工程實施意見的第五項“電機系統節(jié)能工程”，要求更新淘汰低效電及高耗電設備；提高電機系統效率，推廣變頻調速、永磁調速等先進電機調速，對大中型變工況電機系統進行調速改造；優(yōu)化電機系統的運行和控制。節(jié)能中長期專項規(guī)劃2006 年國家發(fā)改委制訂節(jié)能中長期專項規(guī)劃把電機系統節(jié)能工程列為

29、十大重點工程之一，并明確提出要在煤炭、電力、有色、 等行業(yè)實施高效節(jié)能風機、水泵、壓縮機系統優(yōu)化改造，推廣變頻調速、自動化系統控制技術。度。同時近幾年國家實行積極的財政貨幣政策，國債推動基礎設施建設，并以此為拉動點鼓勵群眾消費，擴大內需。因此，我國對工業(yè)、能源、電力設施的固定資產投資將會進一步加大，而電氣設備的巨大需求無疑為變頻器行業(yè)的發(fā)展提供了巨大的機會。3.4 國際金融環(huán)境的影響雖然導致了我國經濟發(fā)展增速放緩，市場競爭加劇和企業(yè)發(fā)展的，但是，對于節(jié)能產業(yè)而言，卻是有機。因為節(jié)能投資相對宏觀經濟波動有“逆周期”特征，時期，為了降低成本，增強競爭力，用戶會更主動地關注和開展節(jié)能。而且，國家對于

30、節(jié)能減排的決心并未動搖，相反更為堅定，措施也更為直接。伴隨鋼鐵、的振興計劃的陸續(xù)出臺，節(jié)能企業(yè)施展的舞臺將更大。、新能源等行業(yè)3.5上下游關聯程度的影響圖表 19變頻器行業(yè)上下游上業(yè)變頻器行業(yè)終端用戶提供變壓器（高壓變頻器才定制、產品有）、電設計、生產制造、裝配調試、容、電阻等電力電子元件，機柜，散熱器等3.5.1 變頻器生產企業(yè)的供應商外殼材料、普通的電子元件。如機箱、散熱裝置、電抗器、濾波器、制動電阻、斷路器、繼電器及高壓變頻器用的變壓器等，這類產品主要來自國內，數量相對較多，對變頻器生產企業(yè)的影響相對較小。功率器件Insulated Gateolar Transistor 絕緣柵雙極型晶

31、體管）。屬功率半導體產品，幾家較大的內資品牌普遍采用德國和15 / 27電力、冶金、煤炭、石油、水泥、造紙、市政、交通等行業(yè)的進口產品，特別是英飛凌和三菱兩大品牌。從表面上看，該行業(yè)內的企業(yè)不得不大部分依賴英飛凌和三菱的進口產品，議價能力較弱。但實際上，目前后起的幾家品牌正在對英飛凌和三菱兩強的市場份額形成更強的沖擊，同時國內企業(yè)進步較快，國產的產品已經可以替代德國和的進口產品。2007 年以來市場價格呈現明顯的下降趨勢，主要也是技術發(fā)展、供貨的增多、市場競爭加劇所致，變頻器企業(yè)在器件采購方面的主動性越來越強。圖表 20供應廠家圖表 21價格成下降趨勢16 / 27傳統主要產家國別西門康德國英

32、飛凌德國富士三菱新興產家Vincotech GmbH（TYCO）德國IXYSefficiency through technology（IXYS）嘉興斯達半導體（STARER）中國江蘇宏微科技（MACMIC）中國株洲南車時代中國圖表 22高壓變頻器的成本圖表 23中低壓變頻器的成本3.5.2 變頻器用戶根據國家部門統計，電拖動系統能耗占用電量的 65%左右，是用電大戶。電拖動系統的調速節(jié)能潛力巨大，是工礦企業(yè)一直努力追求的目標，也是國家宏觀部門節(jié)能降耗重點關注的方向。2009 年我國高、中、低壓變頻器的市場分布見變頻器在各行業(yè)的應用分布。圖表 12009 年我國17 / 27第四章 民營企業(yè)進

33、入該行業(yè)的分析4.1 中國變頻器行業(yè)的進入壁壘4.1.1 市場方面的壁壘由于變頻器市場已經非常成熟，其市場被十家左右的企業(yè)主導，外部潛在競爭者的進入成本很高。隨著少數領先的國產品牌產品性能逐步接近甚至達到知名品牌的水平、市場份額持續(xù)擴大，我國變頻器行業(yè)正在從發(fā)展初期向成熟期過渡。用戶對新進入的品牌存在認知過程，產品有 35 年的成熟期，質量是否可靠，性能是否穩(wěn)定，有待于實踐檢驗。少有人不成熟產品，而占高份額的洋品牌有良好的市場基礎，更何況國內有些人本來就對國產設備不信任。所以對新進入者而言，市場壁壘較高。4.1.2 技術方面的壁壘可以通過對高壓變頻器和低壓變頻器對技術要求的不同之處看出其技術壁

34、壘。高端的低壓變頻器產品首先必須控制算法先進（矢量控制）、控制精度高、響應快，其次是硬件結構設計合理、工作穩(wěn)定性好，相對來說高精度、快速響應的其開發(fā)難度技術要高于硬件設計難度。而高壓變頻器企業(yè)均把硬件設計作為研發(fā)工作的重點，在算法方面則大多沿過去的VF 控制，普遍不具備成術發(fā)展思路并未妨礙其產品在風機、水泵等中矢量控制技術，這一技場合的迅速推廣應用，卻使其產品在軋鋼、電力機車、等高端應用領域受到限制。中壓變頻器對硬件設計的技術要求則介于二者之間，比低壓變頻器略高，又比高壓變頻器略低。因此可以說，國內絕大多數低壓變頻器企業(yè)不具備開發(fā)高壓變頻器產品所需要的硬件研發(fā)實力，同時高壓變頻器企業(yè)也缺乏最先

35、進的技術而幾乎不涉足低壓變頻器領域?？刂凭蜐撛谶M入者來講，無論是低壓變頻器的高端控制算法還是高壓18 / 27變頻器的硬件結構設計，都需要擁有各方面多年經驗的高級研發(fā)協調殆盡，工作才可能完成，隨著行業(yè)內有限的高端被幾家優(yōu)秀企業(yè)要組合這樣一支優(yōu)秀研發(fā)隊伍的難度越來越大。4.1.3 服務方面的壁壘變頻器的最終用戶決策時的一個關注點是產品的后續(xù)服務問題，希望廠家能對產品運行過程中出現的類似配件供應、運行、設備搶修等后續(xù)服務需求作出及時響應。做到對客戶需求作出及時響應，需要廠家配備一個龐大的工程技術服務隊伍，有培養(yǎng)時限和很大的固定成本支出。在新進入者的產量和市場份額達到一定規(guī)模之前，很難去承受高額的固

36、定成本支出，因此在服務提供方面也存在較大的壁壘。4.2 國內企業(yè)進入該行業(yè)的優(yōu)勢及劣勢4.2.1 優(yōu)勢1.價格優(yōu)勢目前國內企業(yè)的價格明顯低于國外品牌，價格成為本土企業(yè)競爭的主要優(yōu)勢。隨著生產規(guī)模擴大，在零、配件采購中議價實力會進一步提高，成本有望進一步降低，從而在保證價格優(yōu)勢的前提下提高能力。2.網絡和服務優(yōu)勢國內企業(yè)往往擁有比較健全的銷售網絡，在重要城市還建有用戶服務中心，零配件充足，服務及時，可以為客戶提供個性化服務。相對外資品牌，國內企業(yè)銷售網絡和服務意識有著很強的競爭力。4.2.2 劣勢與國外品牌相比，國內企業(yè)在產品線、技術、品牌、可靠性方面還存在一定差距。1.技術差距以及產品的國內企

37、業(yè)的硬件設計能力與國外品牌相比差距不是很大，但在方面則差距明顯，主要體現在普遍不具備矢量控制和四象限（能量反饋）功能的高端產品技術，這些技術目前仍然主要掌握在國外品牌手里。19 / 272.是制約發(fā)展的重要變頻器行業(yè)作為一個資本密集和技術密集的行業(yè)，特別是高壓變頻器，技術要求更為嚴格，要求企業(yè)有較為充足的投入。另外國內企業(yè)要加大技術開發(fā)投入、建立完善的銷售網絡、擴大生產規(guī)模等都需要大量的資金支持。4.3 進入該行業(yè)的可行性策略方案一：低壓變頻器是電梯的主要配件之一，可作為降低電梯制造成本的途徑，從電梯用低壓變頻器進入，等技術成熟后，再向其它方向擴展。方案二：因高壓變頻器與低壓變頻器屬不同技術方

38、向（低壓變頻器以算法為主，而高壓變頻器以硬件設計為主），故低壓變頻器和高壓變頻可同時進入。4.4 預計產品的策略1、分銷為主（國內有上千家從事制造商或委托加工）、集成及直銷為輔。銷售的公司），OEM（原始設備2、當市場成熟后，OEM 將是的主流，OEM 商一旦選定品牌則不會輕易變動，因為變動品牌涉及到機械結構、電氣連線與調試服務等問題，比較穩(wěn)定。4.5 代表性企業(yè)投資情況分析一、合變頻器1、企業(yè)基本情況介紹 見附錄（第 27 頁）2、投資項目12合（高壓）項目名稱：年產 1200 臺高壓變頻器生產研發(fā)奠基日期：2010 年 3 月 16 日圖表 24新項目投資情況：（萬元）20 / 27項目投

39、資總額擬用募金投額廠房、綜合樓7278.806393.49圖表 25預計新項目收益情況三、其它公司收益分析圖表 26英威騰產品的毛利率達 4060%圖表 27高壓變頻器相關上市公司收入和情況匯總21 / 27公司項目200620072009智光電氣銷售收入（萬元）3318.211430.3315854.14主營收入占比15%40.6%42.53%毛利率30.53%43.27%36.69%銷售收入（萬元）46211424396主營收入占比1.91%3.11%7.54%毛利率38.65%53.66%51.43%九州電氣銷售收入（萬元）4692.5113592.8914506.70主營收入占比27.

40、16%59.22%48.46%毛利率36.19%31.11%31.60計算指標2011 年2011 年凈利潤（萬元）1025914108財務收益率稅前為 55.16%，稅后 43.79投資回收期3.57 年研發(fā)設備3094.572922.67生產設備2556.202556.20固定資產投資合計12929.5711872.36土地820.00-信息化建設512.50512.50項目20788.0020788.00合計35050.0733172.86附錄 行業(yè)內國際、國內主要企業(yè)簡介圖表 282009 年中低壓變頻器主要供應商情況圖表 292009 年高壓變頻器主要供應商情況22 / 27序號廠家

41、市場份額（億元）比例企業(yè)性質1利福7.7722.86%內資-民營-2西門子3.8911.43%-德國3合康變頻3.4010%內資-民營-序號供應商銷售額（億元）比例企業(yè)性質1ABB22.217.8%-2西門子18.114.5%-德國3安川9.87.9%-4富士7.45.9%-5臺達6.14.9%6施耐德5.84.7%-法國7三菱4.73.8%-8愛默生4.43.5%-9丹佛斯3.73.0%-丹麥103.12.5%-11三墾2.82.2%-12日立2.722.2%-13歐姆龍1.851.5%-14英威騰2.171.7%內資-民營-15匯川2.11.7%內資-民營-16三基1.851.5%17惠豐

42、1.71.4%內資-民營-煙臺18偉肯1.751.4%-芬蘭19樂星產電1.651.3%-韓國201.61.3%內資-民營-21倫茨1.651.3%-德國221.41.1%-意大利23東元1.41.1%24其他14.7511.8%合計124.69100.0%1 西門子西門子公司是世界上最大的電氣工程和電子公司之一，其業(yè)務遍及全球 190 多個國家，在全世界擁有大約 600 家工廠、研發(fā)中心和銷售辦事處，業(yè)務運營分別由 13 個業(yè)務負責，變頻器業(yè)務隸屬自動化與驅動。通過并購Flender 電機，西門子在變頻器、電機、整的產品線。機三部分形成了較完西門子提供不同需求的全系列變頻器產品，從標準傳動系

43、列到高性能的工程型變頻器，功率范覆蓋 100KW 至 10MW。由于其產品的強大競爭力，在紡織、石油、冶金等行業(yè)由很大的市場份額，在軋鋼和起重領域更占有絕對優(yōu)勢。2 ABB作為全球 500 強企業(yè)之一，ABB由兩個歷史 100 多年的國際性企業(yè)， 即瑞典的阿西亞公司（ ASEA ） 和的布朗勃法瑞公司（BBCBrownBoveri）在 1988 年合并而來，總部位于。ABB擁有 23 個公司和銷售辦事處，27 個合資和獨資公司，和遍布的銷售服務網絡。ABB 電氣傳動系統是 ABB地區(qū)交、直流傳動產品的主要供貨廠商，生產銷售的傳動產品用于從 0.12kW 至 27000kW的電機速度控制，廣泛應

44、用于傳送帶、擠壓機、機及風機、泵類負載。ABB 的銷售以分銷為主，設在各地的辦事處和服務中心負責技術服務，及時滿足客戶的需求。23 / 274東方日立2.437.14%合資-5三環(huán)2.146.29%內資-民營-6廣州智光1.945.71%內資-民營-廣州7九洲電氣1.945.71%內資-民營-哈爾濱8ABB1.945.71%-91.464.29%-10東芝三菱1.464.29%-11其它5.6316.57%合計34100%3 富士富士電機株式會社是1923 年成立。對于最大的綜合性電機產品制造廠家之一，于大陸及地區(qū)，其產品的銷售由富士電機株式會社的全資子公司富士電機(亞洲)和富士電機()（包括

45、負）有責。目前富士公司在全世界設有 60 多個網點，26 個網點（法人 23 家，常駐看，生產制造 12 家、銷售 6 家、4 個），占 1/3 以上。從業(yè)務內容分類3 家、技術服務 2 家。另外再加上富士電機(亞洲)的 12 個銷售辦事處，有 38 個網點。其中生產變頻調速器的合資企業(yè)為無錫富士通用電氣驅動控制，成立于 1998 年 6月，資本 550 萬，廣電電氣富士電機株式會社控股 45. 9%，持股 10%。GE公司持股 44. 1%，富士公司的變頻調速器門類比較齊全，主要用于工業(yè)通用設備（風機、水泵等）、矢量控制驅動裝置、工業(yè)機床用主軸驅動系統以及簡單的、小型化及電梯變頻調速器。4

46、三菱2002 年 6 月，菱電自動化公司的全資子公司菱電自動化()有限公司成立，9 月正式接辦三菱電機境內的工業(yè)自動化機械業(yè)務及工控產品技術中心。整合后，由菱電自動化公司擬定業(yè)務大方針，菱電自動化(上海)負責發(fā)展中國業(yè)務。三菱產品的顯著特點就是通用性強、功能齊全，它以小功率經濟型和通用型產品為主，功率在 0.4900kw。三菱的通用型變頻調速器在紡織和印刷機械行業(yè)一直較成功。對于普通產品，三菱采取的方式，每年向各商下達銷售指標，建立辦事處，負根據完成情況進行。目前公司己在、和責變頻調速器的銷售推廣。而將來，三菱的營運重點是要構造強大的銷售及服務網絡，其中包括逐步在主要城市設立辦事處，并在所有重

47、要城任商，透過商將產品及服務推廣給當地客戶。5 愛默生愛默生公司創(chuàng)建于 1890 年，總部設在密蘇里州圣路易斯市，24 / 27是國際電氣領域 3 大著名公司之一，位居世界 500 強第 360 位，經營領域涉及網絡能源、過程控制、工業(yè)自動化、環(huán)境調節(jié)、家電和工具五大領域。變頻器是愛默生網絡能源的一個重要業(yè)務單元。2001 年 10月，愛默生正式宣布從收購了電氣（原電氣）。其變頻器主要應用在供水、小型生產線，注塑機等領域。通過 2001 年的收購，愛默生充分利用電氣的變頻器銷售，不但生產和銷售通用變頻器、矢量控制變頻器，而且提供門機、電梯等變頻器。銷售以方式為主?？偛课挥谕箍敌侵菝軤栁只校錁I(yè)務包括-的控制產品和工程服務（Allen-Bradley）、（RockwellSoftware）開發(fā)的自動化管理等。在 80 多個國家擁有超過 450 個銷售和技分銷商、系統集成商和解決方案供應商，年術支持機構，超過 5600 個銷售額近 50 億。自動化 1988 年進入中國，擁有 20 多個銷售和 5 個培