《宏微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)》教學(xué)輔導(dǎo)(五)1

13-15第十三章財(cái)政、貨幣政策的內(nèi)容及其作用一、補(bǔ)償性財(cái)政政策三十年代世界經(jīng)濟(jì)危機(jī)和“凱恩斯革命”使人們意識(shí)到在經(jīng)濟(jì)衰退期間保持預(yù)算平衡，會(huì)加深經(jīng)濟(jì)的衰退。但是，預(yù)算平衡的思想依然是當(dāng)時(shí)的主流，只不過把原來爭取年度預(yù)算平衡拓展成實(shí)現(xiàn)每個(gè)經(jīng)濟(jì)周期的平衡。這就是說，蕭條時(shí)期可以留下預(yù)算赤字，但需要繁榮時(shí)期的預(yù)算盈余來彌補(bǔ)，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)周期中的政府收支平衡的做法，被稱為補(bǔ)償性財(cái)政政策。二、充分就業(yè)的財(cái)政盈余或赤字表示在給定的稅收和財(cái)政開支的結(jié)構(gòu)下，社會(huì)經(jīng)濟(jì)達(dá)到充分就業(yè)時(shí)將形成的財(cái)政盈余或赤字。所以充分就業(yè)的財(cái)政盈余或赤字不同于實(shí)際的財(cái)政盈余或赤字，前者是根據(jù)充分就業(yè)的要求估算出來的財(cái)政盈余或赤字，后者則是實(shí)際財(cái)政計(jì)劃執(zhí)行的結(jié)果，它往往大于或小于充分就業(yè)的財(cái)政盈余或赤字?！俺浞志蜆I(yè)的財(cái)政盈余或赤字”的思想表明，充分就業(yè)財(cái)政預(yù)算的目標(biāo)，是借助財(cái)政措施在既保證實(shí)現(xiàn)和維持充分就業(yè)，又防止通貨膨脹的前提下，既沒有財(cái)政盈余，也沒有財(cái)政赤字。也就是說，年度預(yù)算平衡這一傳統(tǒng)目標(biāo)已經(jīng)由“充分就業(yè)預(yù)算平衡”所取代。三、充分就業(yè)的財(cái)政政策目標(biāo)是指為實(shí)現(xiàn)充分就業(yè)，有時(shí)出現(xiàn)赤字（刺激性的），有時(shí)出現(xiàn)盈余（緊縮性的）的預(yù)算。因?yàn)椋瑖窠?jīng)濟(jì)均衡要求：（總供給）++++（總需求）如果在充分就業(yè)產(chǎn)量水平上，私人計(jì)劃的儲(chǔ)蓄超過私人計(jì)劃的投資即>I充分就業(yè)預(yù)算就應(yīng)出現(xiàn)赤字，即>T以防通貨緊縮。反之，在充分就業(yè)的產(chǎn)量水平上，CI充分就業(yè)預(yù)算就應(yīng)出現(xiàn)盈余，（>），以防止通貨膨脹。至此，宏觀經(jīng)濟(jì)分析推導(dǎo)出一個(gè)新的概念，即財(cái)政為了實(shí)現(xiàn)充分就業(yè)，而保持盈余或赤字。四、拉弗曲線一般來說，稅率越高，政府的稅收就越多，所以提高稅率可以增加政府的收入；但是，稅率的提高超過一定的限度，企業(yè)的經(jīng)營成本提高，它們會(huì)減少投資，甚至退出這個(gè)地區(qū)乃至國家的投資，從而造成政府征稅基礎(chǔ)的縮小，政府稅收的總量因此減少。描繪這種稅收與稅率關(guān)系的曲線叫做拉弗曲線，如圖13-所2示。五、貨幣政策工具公開市場(chǎng)操作就是中央銀行在公開市場(chǎng)上買賣政府債券，其目的不是牟利，而是調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量和利率。其作用隨中央銀行對(duì)不同的經(jīng)濟(jì)主體，如企業(yè)、公眾和商業(yè)銀行為轉(zhuǎn)移。法定存款準(zhǔn)備金制度就是指中央銀行規(guī)定商業(yè)銀行必須將其存款的一部分繳納中央銀行作為準(zhǔn)備金的制度。其目的是為了保證存款人及時(shí)、足額地提?。灰矠榱艘?guī)范商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造活動(dòng)，防止它們不適當(dāng)?shù)財(cái)U(kuò)張存款，增加銀行體系的風(fēng)險(xiǎn)；更為了通過對(duì)準(zhǔn)備率的調(diào)節(jié)，調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量。中央銀行的再貼現(xiàn)，就是買入商業(yè)銀行沒有到期的商業(yè)票據(jù)，也就是以票據(jù)為抵押的再貸款。再貼現(xiàn)率就成了商業(yè)銀行向中央銀行借款的成本。通過對(duì)再貼現(xiàn)率的調(diào)節(jié)，可以影響商業(yè)銀行超額準(zhǔn)備金，以及貨幣供給和經(jīng)濟(jì)運(yùn)行。六、曲線的由來及其變動(dòng)曲線表明這樣一條曲線，在它上面的每一點(diǎn)，利率與國民收入的組合是不同的，但是貨幣供給都等于貨幣需求。也就是曲線是由其他三個(gè)圖像的已知條件求出來的。曲線因此是利率與國民收入的不同組合條件下，貨幣供給等于貨幣需求的軌跡，它是條向右上方傾斜的曲線，表明只有在國民收入和利率呈正比關(guān)系時(shí)，才能實(shí)現(xiàn)貨幣供給與貨幣需求的相等。如果貨幣供給量增加，或貨幣的投機(jī)需求減弱，曲線向右下方移動(dòng)；反之則向左上方移動(dòng)。0圖13-所3示。偏離曲線的點(diǎn)都要向曲線移動(dòng)：因?yàn)樵诓皇乔€上的利率和國民收入的組合都會(huì)導(dǎo)致貨幣供給大于貨幣需求，或者貨幣供給小于貨幣需求，從而形成向曲線回歸的壓力。如圖13-所4示。七、曲線的由來及移動(dòng)曲線，就是在利率和國民收入不同組合條件下，投資與儲(chǔ)蓄相等的曲線。也就是根據(jù)其他三個(gè)圖像的已知條件，描圖做出曲線。若投資的邊際效率提高，國民邊際消費(fèi)傾向縮小，曲線向右上方移動(dòng)，反之向左上方移動(dòng)。進(jìn)一步討論，所有影響投資邊際效率和國民邊際消費(fèi)傾向背后的因素都影響曲線的位置。如圖所示。偏離曲線的點(diǎn)都要向曲線移動(dòng)：因?yàn)槠x曲線的點(diǎn)，其利率和國民收入的組合將導(dǎo)致投資大于儲(chǔ)蓄，或者投資小于儲(chǔ)蓄，從而形成向曲線回歸的壓力。如圖所示。八、貨幣市場(chǎng)和產(chǎn)品市場(chǎng)的同時(shí)均衡把圖13-和3圖13-這5兩個(gè)圖形合并在一起，就可得到產(chǎn)品市場(chǎng)和貨幣市場(chǎng)同時(shí)均衡的圖形，如圖13-所7示。因?yàn)?，（）（）I（i）=S（Y）所以，在曲線以上的區(qū)域，因?yàn)樨泿诺慕灰仔枨笠呀?jīng)為國民收入鎖定，利率偏高致使貨幣的投機(jī)需求減少，所以貨幣需求小于貨幣供給；而在曲線以下的區(qū)域，同樣在貨幣的交易需求為國民收入鎖定的情況下，利率偏低致使貨幣的投機(jī)需求增強(qiáng)，所以貨幣需求大于貨幣供給。在曲線以上區(qū)域，因?yàn)槔势撸鴥?chǔ)蓄已經(jīng)為國民收入鎖定的情況下投資就小于儲(chǔ)蓄；在曲線以下區(qū)域，利率偏低，同樣在儲(chǔ)蓄已為國民收入鎖定的情況下，投資大于儲(chǔ)蓄；如圖13-所7示。與曲線的移動(dòng)導(dǎo)致均衡利率和均衡國民收入的變化：貨幣供給增加、物價(jià)水平下降，貨幣的投機(jī)需求增強(qiáng)都將導(dǎo)致向右平行移動(dòng)，利率下降，國民收入增加；這些變量的反向變動(dòng)，則會(huì)使曲線向左平行移動(dòng)，利率上升，國民收入減少。投資、消費(fèi)增加，儲(chǔ)蓄減少都會(huì)導(dǎo)致曲線向右平行移動(dòng)，利率上升，國民收入增加；這些變量的反向變動(dòng)，利率下降，國民收入減少。如圖13-所8示。九、財(cái)政貨幣政策的選擇管理層的重要責(zé)任是運(yùn)用財(cái)政貨幣政策，緩解經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的幅度，避免嚴(yán)重的通貨膨脹或者嚴(yán)重的經(jīng)濟(jì)衰退。因?yàn)樵诓煌慕?jīng)濟(jì)形勢(shì)下，和曲線的形狀不同，這就決定了財(cái)政貨幣政策的效果不同，從而引出財(cái)政貨幣政策的選擇問題。選擇財(cái)政貨幣政策的方法：首先確定圖形的由來和含義；然后，要明確不同的斜率的和曲線的交點(diǎn)位置;第三步確定在利率不變條件下的交點(diǎn)位置與實(shí)際交點(diǎn)位置的距離，距離近的就是政策效果好的，遠(yuǎn)的就是政策效果差的。如圖所示，（）（）中的曲線不變，（）的曲線的斜率比（）的小，這就決定了（）中的距離比（）的遠(yuǎn)，財(cái)政政策效果比（）的差；其理由是（）中的曲線彈性大，投資對(duì)利率的靈敏度強(qiáng)，利率上升致使國民收入減少的幅度大；（）中的利率彈性小，投資對(duì)利率的靈敏度差。利率上升國民收入減少的幅度小。同樣的方法也適用于在斜率變動(dòng)情況下的財(cái)政政策效果分析。對(duì)貨幣政策效果的分析，其方式也大同小異，。如圖所示，圖（）、（）中的不變，（）的斜率小于（）；（）的距離也就大于（），（）的貨幣政策效果就比（）差；因?yàn)椋ǎ┑膹椥员龋ǎ┐螅氏陆祵?duì)（）的影響比（）大，因?yàn)槔氏陆抵率关泿诺耐稒C(jī)性需求增強(qiáng)，交易性需求減少，國民收入減少，這個(gè)效應(yīng)在（）的反映比（）強(qiáng)，所以（）的貨幣政策效果比（）差。同樣的分析方法也適用于不變，變動(dòng)的情況。兩種極端的情況：在平行于橫軸的情況下，貨幣政策無效，財(cái)政政策有效；而在垂直于橫軸的情況下，財(cái)政政策無效，貨幣政策有效。因?yàn)樵谇耙环N情況下，利率不可能下降，所以貨幣政策無效；在后一種情況下，財(cái)政政策只能是利率上升，而不能增加國民收入，貨幣政策則可以使利率下降，所以貨幣政策有效。如圖13-所1示3：如果曲線維持在上，那么貨幣政策的作用，因?yàn)椴蛔阋允骨€移動(dòng)，所以不會(huì)使國民收入有任何增加，國民收入仍然保持在的水平上。這種財(cái)政政策有效，而貨幣政策無效的區(qū)域稱之為“凱恩斯區(qū)域”。菲里普斯曲線：是表示失業(yè)和通貨膨脹之間關(guān)系的曲線。不同的學(xué)派對(duì)它的解釋不同。凱恩斯主義認(rèn)為失業(yè)與通貨膨脹之間存在著替代關(guān)系，所以菲里普斯曲線是條斜線。貨幣主義者認(rèn)為，失業(yè)與通貨膨脹之間的替代關(guān)系只存在于短期中，在長期中是條垂線，如圖13-；1理5性預(yù)期學(xué)派認(rèn)為，不管在短期還是在長期中，菲里普斯曲線都是條垂線。所以它們之間存在著這樣的不同結(jié)論，是因?yàn)樗鼈兗俣ü妼?duì)貨幣供給增加的反應(yīng)不同。第十四章社會(huì)福利的基本原理一、帕累托最優(yōu)微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)強(qiáng)調(diào)個(gè)別經(jīng)濟(jì)主體的福利最大化（表現(xiàn)為效用極大化或者利潤極大化），但是個(gè)別經(jīng)濟(jì)主體的福利最大化的加總，未必是社會(huì)的福利最大化，盡管社會(huì)的福利是個(gè)別經(jīng)濟(jì)主體的福利的加總。因?yàn)?，只有在某一點(diǎn)上，個(gè)別經(jīng)濟(jì)主體的福利加總才是社會(huì)福利的最大化，不到或超過這一點(diǎn)都會(huì)造成其它經(jīng)濟(jì)主體的福利的減少。帕累托最優(yōu)正是指達(dá)到這樣一種狀態(tài)，任何一方的境況改善，都不會(huì)不使另一方境況惡化。如果一方的境況改善可以同時(shí)使另一方境況也得到改善，這就沒有實(shí)現(xiàn)帕累托最優(yōu)，此時(shí)的改進(jìn)被稱之為帕累托改進(jìn)。帕雷托最優(yōu)的分析適用于消費(fèi)者、企業(yè)和社會(huì)福利三個(gè)方面。消費(fèi)者和生產(chǎn)者帕累托最優(yōu)的圖像說明：把兩個(gè)消費(fèi)者的無差異曲線圖對(duì)頂合在一起，得出圖14-，1表明越往左下方，乙的滿足程度越高；而越往右上方，甲的滿足程度越高。從點(diǎn)開始沿甲移動(dòng)，對(duì)甲來說，它在同一條無差異曲線上，滿足程度不變，但是乙的滿足程度卻可以提高，因?yàn)樗c乙的無差異曲線由乙交于乙，而后者距乙的原點(diǎn)乙比前者更遠(yuǎn)。反過來，沿著乙移動(dòng)，乙的境況不變，甲的境況可以得到善。點(diǎn)沒有實(shí)現(xiàn)帕雷托最優(yōu)，此時(shí)沿著任何一個(gè)方向的移動(dòng)都屬于帕雷托改進(jìn)。但如果從點(diǎn)沿甲開始移動(dòng)，它的新交點(diǎn)將是乙，而乙要比乙離乙的原點(diǎn)更近，這就說明甲的境況不變，而乙的境況則要惡化；反過來，沿乙移動(dòng)，其對(duì)甲的效果也相同。所以點(diǎn)就是帕雷托最優(yōu)點(diǎn)，任何變動(dòng)都是一方境況不變，而另一方境況惡化。如果將此無差異曲線圖轉(zhuǎn)換成等產(chǎn)量曲線圖，同樣的道理可以表現(xiàn)為生產(chǎn)者的帕雷托最優(yōu)。把這個(gè)圖像上可能的無數(shù)條和的等產(chǎn)量曲線的切點(diǎn)連接起來，形成的軌跡就是最優(yōu)生產(chǎn)條件的契約曲線。生產(chǎn)者和消費(fèi)者最優(yōu)的綜合：把最優(yōu)生產(chǎn)契約曲線改為產(chǎn)品和之間的生產(chǎn)轉(zhuǎn)換線，就形成圖所表示的線，該線也被稱作生產(chǎn)可能性線，即運(yùn)用既定生產(chǎn)要素所能形成和的最大組合曲線。這條曲線上每一點(diǎn)的斜率都是和產(chǎn)品的邊際轉(zhuǎn)換率，也就從技術(shù)上講，減少產(chǎn)品，增加產(chǎn)品都符合效率最大化的要求。但是，其中只有一點(diǎn)，是生產(chǎn)和產(chǎn)品的效率最優(yōu)比率恰好等于消費(fèi)和產(chǎn)品的消費(fèi)者最優(yōu)比率。只有在這一點(diǎn)上，才能既實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)要素的最優(yōu)利用，又實(shí)現(xiàn)消費(fèi)者的最大滿足。而線正是表示兩個(gè)消費(fèi)者滿足程度都最大的曲線，它與的切點(diǎn)，即圖的點(diǎn)，能滿足生產(chǎn)者和消費(fèi)者同時(shí)最優(yōu)的條件。而沿著中間的線向有上方延伸，表明只有順著這個(gè)軌跡擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，才能同時(shí)滿足生產(chǎn)者和消費(fèi)者最優(yōu)的條件。二、阿羅不可能定理直觀地說，在已知社會(huì)所有成員的個(gè)人偏好的次序的條件下，通過一定的程序，把各種個(gè)人偏好歸納成為單一的社會(huì)偏好次序，就能確定社會(huì)稀缺資源的最優(yōu)配置。但是，根據(jù)經(jīng)濟(jì)學(xué)家阿羅的研究表明，在任何情況下，試圖依據(jù)個(gè)人偏好次序得出社會(huì)偏好次序，而不違背以下五條原則是不可能的，這五條原則為1、社會(huì)福利函數(shù)必須體現(xiàn)公眾的一致偏好。2、社會(huì)福利函數(shù)不能對(duì)個(gè)人偏好的變化作出相反的反應(yīng)。3、社會(huì)福利函數(shù)必須只體現(xiàn)那些能夠?qū)崿F(xiàn)的偏好。4、社會(huì)福利函數(shù)不受習(xí)慣和國家法規(guī)的強(qiáng)制。5．社會(huì)福利函數(shù)不是一個(gè)獨(dú)裁者的創(chuàng)造物。三、公平和效率的關(guān)系問題按生產(chǎn)要素的貢獻(xiàn)進(jìn)行分配，有利于提高生產(chǎn)效率，但是人和人的能力與稟賦差異的客觀存在，必然使一部分人比另一部分人更為富裕，這就產(chǎn)生了公平和效率的問題，講公平就要損害效率，將效率就要損害公平。對(duì)待這個(gè)問題的首先應(yīng)該應(yīng)該更新觀念，公平不僅是收入面前的公平，更應(yīng)該是機(jī)會(huì)面前的公平。機(jī)會(huì)的公平可以糾正過分強(qiáng)調(diào)收入公平的弊端，給優(yōu)秀人才提供抓住機(jī)遇，獲得高額回報(bào)的可能，又從根本上保障生產(chǎn)效率的提高。這就既遏制平均主義的傾向蔓延，又能防止收入差距的過于懸殊。在這個(gè)認(rèn)識(shí)的基礎(chǔ)上，讓一部分人率先富起來，以盡可能提高社會(huì)生產(chǎn)的效率，同時(shí)，既給窮人以基本生活的保障，又要降低社會(huì)福利對(duì)生產(chǎn)積極性的可能損害。把效率和公平的替代關(guān)系限制在最小的區(qū)域中。第十五章商品的外部性一、私人商品與公共商品的劃分私人商品具有競爭性與排斥性。所謂競爭性，是指商品消費(fèi)上的排他性，即不能與他人同時(shí)消費(fèi)。所謂排斥性，是指財(cái)產(chǎn)所有權(quán)的排斥性，即不能與他人共享這部分產(chǎn)權(quán)，私人商品的消費(fèi)以所有權(quán)的讓渡為前提。公共產(chǎn)品具有非競爭性和非排他性。所謂非競爭性，是指該商品消費(fèi)上的共享性。所謂非排他性，是指公共產(chǎn)品的產(chǎn)權(quán)是屬于社會(huì)，而不屬于任何個(gè)人。所以公共商品的消費(fèi)無需讓渡其所有權(quán)。公共產(chǎn)品往往并非同時(shí)具有非競爭性和非排他性。同時(shí)具有明顯的非競爭性和非排他性是純粹公共商品。只具有其中一個(gè)特征，或者具有兩個(gè)特征，但不那么明顯的是半公共商品。二、公共商品的生產(chǎn)公共商品較難由私人提供，因?yàn)閭€(gè)人很難支付公路和燈塔之類的費(fèi)用，所以要由政府通過征稅的方式提供公共商品。其生產(chǎn)的方式仍然要盡可能根據(jù)的方式來進(jìn)行。如圖15-就1是2表示水的生產(chǎn)，要將企業(yè)和公眾水的需求曲線垂直相加，交點(diǎn)位置的垂線決定水的產(chǎn)出。三、科斯定理是經(jīng)濟(jì)學(xué)家科斯提出通過產(chǎn)權(quán)制度的調(diào)整，將商品有害的外部性內(nèi)部化，也就是把外部性問題納入市場(chǎng)機(jī)制之中，使外部性具有相應(yīng)的價(jià)格，從而將有害外部性降低到最低限度的理論。該理論的實(shí)踐不無局限，但是它仍然是解決商品有害外部性的有效方法。其他解決有害外部性的方法：政府管制，稅收和補(bǔ)助，以及政府發(fā)行經(jīng)營許可證，這些方法都有它的長處和局限。四、商品的外部不經(jīng)濟(jì)商品外部性的外部不經(jīng)濟(jì)，雖然不至于對(duì)社會(huì)福利的損害，但確實(shí)會(huì)造成別家企業(yè)的運(yùn)作