證券從業(yè)及專項(xiàng)《證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)》復(fù)習(xí)題集第3737篇

國(guó)家證券從業(yè)及專題《證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)》職業(yè)資格考前練習(xí)一、單項(xiàng)選擇題1.如下指標(biāo)，不適宜對(duì)固定資產(chǎn)更新變化較快的企業(yè)進(jìn)行估值的是()。A、市盈率B、市凈率C、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)值與利息折舊攤銷前收入比D、股價(jià)／銷售額比率>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第4章>第1節(jié)>分析企業(yè)資本構(gòu)造、償債能力、盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力、成長(zhǎng)能力和現(xiàn)金流量等重要財(cái)務(wù)比率指標(biāo)【答案】：C【解析】：經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)值與利息折舊攤銷前收入比指標(biāo)，簡(jiǎn)稱EV／EBⅠDA，合用于資本密集、準(zhǔn)壟斷或具有巨額商譽(yù)的收購(gòu)型企業(yè)，不合用于固定資產(chǎn)更新變化較快的企業(yè)。2.道氏理論認(rèn)為，最重要的價(jià)格是()。A、最高價(jià)B、最低價(jià)C、收盤價(jià)D、開(kāi)盤價(jià)>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第4章>第2節(jié)>道氏理論和艾氏波浪理論兩種技術(shù)分析措施【答案】：C【解析】：市場(chǎng)平均價(jià)格指數(shù)可以解釋和反應(yīng)市場(chǎng)的大部分行為，這是道氏理論對(duì)證券市場(chǎng)的重大奉獻(xiàn)。道氏理論認(rèn)為收盤價(jià)是最重要的價(jià)格，并運(yùn)用收盤價(jià)計(jì)算平均價(jià)格指數(shù)。3.有關(guān)周期型行業(yè)說(shuō)法不對(duì)的的是()。A、周期型行業(yè)的運(yùn)動(dòng)狀態(tài)直接與經(jīng)濟(jì)周期有關(guān)B、當(dāng)經(jīng)濟(jì)處在上升時(shí)期，周期型行業(yè)會(huì)緊隨其下降；當(dāng)經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)，周期型行業(yè)也對(duì)應(yīng)衰落，且該類型行業(yè)收益的變化幅度往往會(huì)在一程度上夸張經(jīng)濟(jì)的周期性C、消費(fèi)品業(yè)、耐用品制造業(yè)及其他需求的收入彈性較高的行業(yè)，屬于經(jīng)典的周期性行業(yè)D、產(chǎn)生周期型行業(yè)現(xiàn)象的原因是：當(dāng)經(jīng)濟(jì)上升時(shí)，對(duì)周期型行業(yè)有關(guān)產(chǎn)品的購(gòu)置對(duì)應(yīng)增長(zhǎng)；當(dāng)經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)，周期型行業(yè)有關(guān)產(chǎn)品的購(gòu)置被延遲到經(jīng)濟(jì)回升之后>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第4章>第1節(jié)>行業(yè)生命周期分析的重要內(nèi)容和基本措施【答案】：B【解析】：當(dāng)經(jīng)濟(jì)處在上升時(shí)期，周期型行業(yè)會(huì)緊隨其擴(kuò)張；當(dāng)經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)，周期型行業(yè)也對(duì)應(yīng)衰落，且該類型行業(yè)收益的變化幅度往往會(huì)在一定程度上夸張經(jīng)濟(jì)的周期性。4.違反投資合適性原則的重要原因在于()。

Ⅰ．投資者并不一定可以掌握有關(guān)產(chǎn)品的充足信息

Ⅱ．投資者自身經(jīng)驗(yàn)和知識(shí)的欠缺

Ⅲ．投資服務(wù)機(jī)構(gòu)也許會(huì)提供某些虛假的信息

Ⅳ．投資者對(duì)自身的風(fēng)險(xiǎn)承受能力也也許缺乏對(duì)的認(rèn)知A、Ⅰ．Ⅱ．ⅢB、Ⅰ．Ⅱ．ⅣC、Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ．ⅣD、Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第3章>第3節(jié)>投資渠道偏好、知識(shí)構(gòu)造、生活方式、個(gè)人性格等對(duì)客戶證券投資方式和產(chǎn)品選擇的影響【答案】：B【解析】：投資合適性原則常常被違反，其重要原因在于：①投資者并不一定可以掌握有關(guān)產(chǎn)品的充足信息；②由于投資者自身經(jīng)驗(yàn)和知識(shí)的欠缺，即便掌握了充足的有關(guān)信息，也不一定可以評(píng)估產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)水平；③投資者對(duì)自身的風(fēng)險(xiǎn)承受能力也也許缺乏對(duì)的認(rèn)知。5.比照家庭生命周期，可以按年齡層把個(gè)人生命周期分為6個(gè)階段。其中最重要的理財(cái)活動(dòng)是收入增長(zhǎng)、籌集退休金的時(shí)期是()。A、穩(wěn)定期B、維持期C、高原期D、退休期>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第2章>第1節(jié)>生命周期各階段的理財(cái)規(guī)劃【答案】：B【解析】：探索期的理財(cái)活動(dòng)是求學(xué)深造、提高收入；建立期的理財(cái)活動(dòng)是銀行貸款、購(gòu)房；穩(wěn)定期的理財(cái)活動(dòng)是償還房貸、籌教育金；維持期的理財(cái)活動(dòng)是收入增長(zhǎng)、籌退休金；高原期的理財(cái)活動(dòng)是承擔(dān)減輕、準(zhǔn)備退休；退休期的理財(cái)活動(dòng)是享有生活、規(guī)劃遺產(chǎn)6.有關(guān)現(xiàn)金流量表分析作用，下列表述錯(cuò)誤的是()。A、闡明客戶現(xiàn)金流入流出的原因B、反應(yīng)客戶償債能力C、反應(yīng)客戶資產(chǎn)的流動(dòng)性水平D、反應(yīng)理財(cái)活動(dòng)對(duì)財(cái)務(wù)狀況的影響>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第3章>第2節(jié)>個(gè)人現(xiàn)金流量表的項(xiàng)目及其內(nèi)容【答案】：B【解析】：B項(xiàng)，可以反應(yīng)客戶償債能力的是資產(chǎn)負(fù)債表。7.保險(xiǎn)規(guī)劃的重要功能是()。A、獲取收益B、轉(zhuǎn)移和規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)C、資產(chǎn)增值D、融資>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第8章>第2節(jié)>保險(xiǎn)規(guī)劃的目的【答案】：B【解析】：保險(xiǎn)規(guī)劃研究的是風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的問(wèn)題。保險(xiǎn)可以給一種家庭提供財(cái)務(wù)安全保障，當(dāng)家庭失去重要收入來(lái)源時(shí)，憑借保險(xiǎn)的保障功能仍然可以維持家人生活的穩(wěn)定。8.如下各項(xiàng)中屬于個(gè)人資產(chǎn)負(fù)債表中短期資產(chǎn)的是()。A、保險(xiǎn)費(fèi)B、活期存款C、汽車貸款D、自用房產(chǎn)>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第3章>第2節(jié)>個(gè)人資產(chǎn)負(fù)債表的項(xiàng)目及其內(nèi)容【答案】：B【解析】：A項(xiàng)，保險(xiǎn)費(fèi)不屬于個(gè)人資產(chǎn)負(fù)債表中的項(xiàng)目；C項(xiàng)，汽車貸款屬于負(fù)債項(xiàng)目；D項(xiàng)，自用房產(chǎn)屬于個(gè)人資產(chǎn)負(fù)債表中的長(zhǎng)期資產(chǎn)項(xiàng)目。9.如下有關(guān)我國(guó)企業(yè)債券說(shuō)法錯(cuò)誤的是()。A、發(fā)行人可以是股份有限企業(yè)B、約定在一年以上期限內(nèi)還本付息C、經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)后方可發(fā)行D、目前某些企業(yè)債券已到銀行間市場(chǎng)交易流通>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第6章>第1節(jié)>現(xiàn)金類、債券類、股票類和衍生產(chǎn)品類證券產(chǎn)品的構(gòu)成及基本特性【答案】：D【解析】：D項(xiàng)，中國(guó)人民銀行規(guī)定，符合條件的企業(yè)債券可以進(jìn)入銀行間市場(chǎng)發(fā)行、交易流通和登記托管，但目前所有企業(yè)債券都僅在證券交易所市場(chǎng)上市。10.資本資產(chǎn)定價(jià)理論中的β系數(shù)重要應(yīng)用不包括下列選項(xiàng)的()。A、證券的選擇B、收益的預(yù)估C、投資組合績(jī)效評(píng)價(jià)D、風(fēng)險(xiǎn)控制>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第2章>第3節(jié)>證券系數(shù)β的涵義和應(yīng)用【答案】：B【解析】：β系數(shù)的應(yīng)用：

(1)證券的選擇。重要環(huán)節(jié)是證券估值。在市場(chǎng)處在牛市時(shí)，在估值優(yōu)勢(shì)相差不大的狀況下，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較大的證券，以期獲得較高的收益；而在市場(chǎng)動(dòng)亂，未來(lái)趨勢(shì)不明顯的階段，選擇β系數(shù)較小的證券。高風(fēng)險(xiǎn)承受能力的投資者(風(fēng)險(xiǎn)偏好者)會(huì)選擇β系數(shù)較大的證券；低風(fēng)險(xiǎn)承受能力者(風(fēng)險(xiǎn)厭惡者)會(huì)選擇β系數(shù)較小的證券。

(2)風(fēng)險(xiǎn)控制。

(3)投資組合績(jī)效評(píng)價(jià)。

考點(diǎn)

證券系數(shù)β的涵義和應(yīng)用11.某人但愿在5年后獲得本利和1萬(wàn)元，用于支付一筆款項(xiàng)。若按單利計(jì)算，利率為5％。那么，他目前應(yīng)存入()元。A、8000B、9000C、9500D、9800>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第2章>第2節(jié)>復(fù)利期間和有效年利率的計(jì)算【答案】：A【解析】：12.()對(duì)投資組合與基準(zhǔn)指數(shù)的擬合程度規(guī)定不高，因此,常常會(huì)出現(xiàn)與基準(zhǔn)指數(shù)的特性產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性偏離的狀況。A、積極型股票投資方略B、偏離指數(shù)法C、加強(qiáng)指數(shù)法D、保守型股票投資方略>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第7章>第1節(jié)>加強(qiáng)指數(shù)法【答案】：A【解析】：1.加強(qiáng)指數(shù)法定義

加強(qiáng)指數(shù)法是指基金管理人將指數(shù)化管理方式與積極型股票投資方略相結(jié)合，在盯住選定的股票指數(shù)的基礎(chǔ)上做合適的積極性調(diào)整的股票投資方略。

2.關(guān)鍵思想

加強(qiáng)指數(shù)法的關(guān)鍵思想是將指數(shù)化投資管理與積極型股票投資方略相結(jié)合。

3.加強(qiáng)指數(shù)法與積極型股票投資方略的區(qū)別

加強(qiáng)指數(shù)法與積極型股票投資方略的區(qū)別重要在于風(fēng)險(xiǎn)控制程度不一樣。

①加強(qiáng)指數(shù)法

在復(fù)制組合的基礎(chǔ)上加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制，其目的不在于積極尋求投資收益的最大化，因此一般不會(huì)引起投資組合特性與基準(zhǔn)指數(shù)之間的實(shí)質(zhì)性背離。

②積極型股票投資方略13.下列不是行業(yè)輪動(dòng)的驅(qū)動(dòng)原因的有()。

I出口拉動(dòng)

II進(jìn)口拉動(dòng)

III方略驅(qū)動(dòng)

IV政府驅(qū)動(dòng)A、III、IVB、II、IIIC、I、II、III、IVD、II、III、IV>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第6章>第3節(jié)>行業(yè)輪動(dòng)的驅(qū)動(dòng)原因【答案】：B【解析】：行業(yè)輪動(dòng)的驅(qū)動(dòng)原因

1.市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)

市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)的分析主線是沿著對(duì)利率和成本最為敏感的行業(yè)展開(kāi)。利率和成本的下降，首刺激房地產(chǎn)和汽車行業(yè)的復(fù)蘇；當(dāng)先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)汽車和房地產(chǎn)從低谷逐漸上升時(shí)，鋼鐵、有色、建材等行業(yè)會(huì)隨之復(fù)蘇；鎖喉煤炭和店里行業(yè)景氣輪動(dòng)；最終，港口、集裝箱運(yùn)送、船舶行業(yè)也會(huì)隨之聯(lián)動(dòng)，與此相反，當(dāng)先導(dǎo)行業(yè)雪球下滑時(shí)候，所有行業(yè)將因此向下

2．政府驅(qū)動(dòng)

政府施行擴(kuò)張性財(cái)政政策，也是經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的重要?jiǎng)恿?。?cái)政政策一般包括兩個(gè)方面：①增長(zhǎng)財(cái)政支出用于基本建設(shè)；②鼓勵(lì)扶持新技術(shù)的應(yīng)用

3．出口拉動(dòng)

世界經(jīng)濟(jì)的好轉(zhuǎn)14.K線理論來(lái)源于()。A、美國(guó)B、日本C、印度D、英國(guó)>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第4章>第2節(jié)>技術(shù)分析使用的線形圖、棒形圖、陰陽(yáng)矩形圖和點(diǎn)數(shù)圖【答案】：B【解析】：K線又稱為日本線，來(lái)源于200數(shù)年前的日本。當(dāng)時(shí)日本沒(méi)有證券市場(chǎng)，K線只是用于米市交易。15.各級(jí)政府及政府機(jī)構(gòu)出現(xiàn)資金剩余時(shí)，可通過(guò)購(gòu)置()投資于證券市場(chǎng)。

Ⅰ政府債券

Ⅱ股份制銀行發(fā)行的股票

Ⅲ可轉(zhuǎn)換企業(yè)債券

Ⅳ金融債券A、Ⅰ、ⅡB、Ⅰ、ⅢC、Ⅰ、ⅣD、Ⅱ、Ⅳ>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第6章>第1節(jié)>現(xiàn)金類、債券類、股票類和衍生產(chǎn)品類證券產(chǎn)品的構(gòu)成及基本特性【答案】：C【解析】：政府機(jī)構(gòu)參與證券投資的目的重要是為了調(diào)劑資金余缺和進(jìn)行宏觀調(diào)控。各級(jí)政府及政府機(jī)構(gòu)出現(xiàn)資金剩余時(shí)，可通過(guò)購(gòu)置政府債券、金融債券投資于證券市場(chǎng)。16.證券投資顧問(wèn)不得同步注冊(cè)為()。A、證券分析師B、證券經(jīng)紀(jì)人C、證券管理人D、證券托管人>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第1章>第3節(jié)>證券投資顧問(wèn)人員管理制度【答案】：A【解析】：證券投資顧問(wèn)不得同步注冊(cè)為證券分析師。

考點(diǎn)

證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)管理制度17.下列說(shuō)法不對(duì)的的是()。A、分析財(cái)務(wù)報(bào)表所使用的比率以及對(duì)同一比率的解釋和評(píng)價(jià)，因使用者的著眼點(diǎn)、目的和用途不一樣而異B、長(zhǎng)期債權(quán)人分析財(cái)務(wù)報(bào)表著眼于企業(yè)的獲利能力和經(jīng)營(yíng)效率，對(duì)資產(chǎn)的流動(dòng)性則很少注意C、不一樣資料使用者對(duì)同一比率的解釋和評(píng)價(jià)，基本上應(yīng)當(dāng)一致，不也許發(fā)生矛盾D、比率分析波及到企業(yè)管理的各個(gè)方面，大體可分為如下六大類：變現(xiàn)能力分析、營(yíng)運(yùn)能力分析、長(zhǎng)期償債能力分析、盈利能力分析、投資收益分析和現(xiàn)金流量分析等>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第4章>第1節(jié)>企業(yè)分析的重要內(nèi)容【答案】：C【解析】：不一樣資料使用者對(duì)同一比率的解釋和評(píng)價(jià)，基本上應(yīng)當(dāng)一致，但有時(shí)候也許發(fā)生矛盾。18.證券投資顧問(wèn)的重要職責(zé)是包括()。

I證券投資顧問(wèn)若知悉客戶作出的詳細(xì)投資決策計(jì)劃，可以向他人泄露該客戶的投資決策計(jì)劃信息

II證券投資顧問(wèn)服務(wù)費(fèi)用應(yīng)當(dāng)以企業(yè)賬戶收取，嚴(yán)禁以證券投資顧問(wèn)人員個(gè)人名義收取

III證券投資顧問(wèn)不得通過(guò)廣播、電視、網(wǎng)絡(luò)、報(bào)刊等公眾媒體，作出買入、賣出或者持有詳細(xì)證券的投資提議

IV證券投資顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)向客戶闡明作出投資提議所根據(jù)的證券研究匯報(bào)的公布人、公布日期A、I、IIB、II、IIIC、II、III、IVD、I、II、III、IV>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第1章>第2節(jié)>證券企業(yè)、證券投資征詢機(jī)構(gòu)及證券投資顧問(wèn)提供投資組合投資提議服務(wù)的職責(zé)【答案】：C【解析】：證券投資顧問(wèn)向客戶提供的投資提議內(nèi)容包括投資的品種選擇、投資組合以及理財(cái)規(guī)劃提議等，其重要職責(zé)

如下：

(1)證券投資顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)在評(píng)估客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力和服務(wù)需求的基礎(chǔ)上，向客戶提供合適的投資提議服務(wù)。

(2)證券投資顧問(wèn)向客戶提供的投資提議應(yīng)根據(jù)包括證券研究匯報(bào)或者基于證券研究匯報(bào)、理論模型以及分析措施形成的投資分析意見(jiàn)等。

(3)證券投資顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)向客戶闡明作出投資提議所根據(jù)的證券研究匯報(bào)的公布人、公布日期。

(4)證券投資顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)向客戶提醒潛在的投資風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)禁以任何方式向客戶承諾或者保證投資收益。

(19.證券投資顧問(wèn)服務(wù)協(xié)議應(yīng)當(dāng)約定，自簽協(xié)議之日起()個(gè)工作日內(nèi)，客戶可以書(shū)面告知方式提出解除協(xié)議。A、2B、3C、5D、10>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第1章>第3節(jié)>證券投資顧問(wèn)服務(wù)協(xié)議的規(guī)定【答案】：C【解析】：該題考察證券投資顧問(wèn)服務(wù)協(xié)議的規(guī)定?！蹲C券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》第十四條，證券投資顧問(wèn)服務(wù)協(xié)議應(yīng)當(dāng)約定，自簽訂協(xié)議之日起5個(gè)工作日內(nèi)，客戶可以書(shū)面告知方式提出解除協(xié)議。證券企業(yè)、證券投資征詢機(jī)構(gòu)收到客戶解除協(xié)議書(shū)面告知時(shí)，證券投資顧問(wèn)服務(wù)協(xié)議解除。

考點(diǎn)

證券投資顧問(wèn)服務(wù)協(xié)議的規(guī)定20.下列屬于消極型股票投資方略的是()。A、以技術(shù)分析為基礎(chǔ)的投資方略B、以基本分析為基礎(chǔ)的投資方略C、市場(chǎng)異常方略D、指數(shù)型投資方略>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第7章>第1節(jié)>簡(jiǎn)樸型消極投資方略【答案】：D【解析】：消極投資方略分為簡(jiǎn)樸型消極投資方略和指數(shù)型消極投資方略。21.《證券法》規(guī)定，證券企業(yè)違反客戶的委托買賣證券、辦理交易事項(xiàng)，責(zé)令改正，并處以()罰款。A、一萬(wàn)元以上十萬(wàn)元如下B、三萬(wàn)元以上十萬(wàn)元如下C、五萬(wàn)元以上十萬(wàn)元如下D、五萬(wàn)元以上二十萬(wàn)元如下>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第1章>第4節(jié)>違反法律、行政法規(guī)和有關(guān)規(guī)定的法律后果、監(jiān)管措施及法律責(zé)任【答案】：A【解析】：《證券法》第二百一十條，證券企業(yè)違反客戶的委托買賣證券、辦理交易事項(xiàng)，或者違反客戶真實(shí)意思表達(dá)，辦理交易以外的其他事項(xiàng)的，責(zé)令改正，處以一萬(wàn)元以上十萬(wàn)元如下的罰款。給客戶導(dǎo)致?lián)p失的，依法承擔(dān)賠償責(zé)任。

考點(diǎn)

從事證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)違反有關(guān)法律法規(guī)的后果22.下列屬于非常保守型的客戶往往會(huì)選擇()等產(chǎn)品。

I債券型基金

II存款

III保本型理財(cái)產(chǎn)品

IV房地產(chǎn)投資

V股票型基金A、I、II、IIIB、II、III、IVC、III、IV、VD、I、IV、V>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第3章>第3節(jié)>客戶風(fēng)險(xiǎn)偏好的重要類型【答案】：A【解析】：保守型客戶往往對(duì)于投資風(fēng)險(xiǎn)的承受能力很低，選擇一項(xiàng)產(chǎn)品或投資工具首要考慮與否可以保本，然后才考慮追求收益。因此，此類客戶往往選擇國(guó)債、存款、保本型理財(cái)產(chǎn)品、貨幣與債券型基金等低風(fēng)險(xiǎn)、低收益的產(chǎn)品。

考點(diǎn)

客戶風(fēng)險(xiǎn)偏好的重要類型23.VaR值的局限性不包括()。A、無(wú)法預(yù)測(cè)尾部極端損失狀況B、無(wú)法預(yù)測(cè)單邊市場(chǎng)走勢(shì)極端狀況C、無(wú)法預(yù)測(cè)市場(chǎng)非流動(dòng)性原因D、無(wú)法預(yù)測(cè)市場(chǎng)流動(dòng)性原因>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第5章>第2節(jié)>久期分析、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、壓力測(cè)試、情景分析的基本原理和合用范圍【答案】：D【解析】：VaR值是對(duì)未來(lái)?yè)p失風(fēng)險(xiǎn)的事前預(yù)測(cè)，VaR值的局限性包括無(wú)法預(yù)測(cè)尾部極端損失狀況、單邊市場(chǎng)走勢(shì)極端狀況、市場(chǎng)非流動(dòng)性原因。24.孫先生有女兒、兒子、兒媳、孫子，某年兒子出車禍意外身故，孫先生在臨終前立了一份遺囑，把財(cái)產(chǎn)都留給女兒。孫先生的兒媳不服，向法院起訴規(guī)定繼承孫先生財(cái)產(chǎn)。此例中波及到()。

Ⅰ．法定繼承Ⅱ．遺囑繼承Ⅲ．代位繼承Ⅳ．遺贈(zèng)A、Ⅰ．ⅡB、Ⅱ．ⅢC、Ⅰ．Ⅱ．ⅢD、Ⅰ．Ⅲ．Ⅳ>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第8章>第4節(jié)>遺產(chǎn)規(guī)劃工具和方略的選擇【答案】：C【解析】：孫先生的子女屬于法定第一次序繼承人，孫先生的兒子先于自己去世，孫子就有了替代兒子繼承孫先生遺產(chǎn)的代位繼承權(quán)。但孫先生在臨終前立了一份遺囑，此時(shí)遺囑繼承要優(yōu)先于法定繼承。25.股票風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)涵是指()。A、投資收益確實(shí)定性B、投資收益的不確定性C、股票輕易變現(xiàn)D、投資損失>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第6章>第1節(jié)>現(xiàn)金類、債券類、股票類和衍生產(chǎn)品類證券產(chǎn)品的構(gòu)成及基本特性【答案】：B【解析】：股票風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)涵是指股票投資收益的不確定性，或者說(shuō)實(shí)際收益與預(yù)期收益之間的偏離。26.移動(dòng)平均線最常見(jiàn)的使使用方法則是()。A、威廉法則B、葛蘭威爾法則C、夏普法則D、艾略特法則>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第4章>第2節(jié)>移動(dòng)平均數(shù)、相對(duì)強(qiáng)弱指數(shù)、移動(dòng)平均值背離指標(biāo)等常用技術(shù)分析指標(biāo)【答案】：B【解析】：在MA(移動(dòng)平均線)的應(yīng)用上，最常見(jiàn)的是葛蘭威爾的“移動(dòng)平均線八大買賣法則”。27.進(jìn)行退休生活合理規(guī)劃的內(nèi)容重要有()。

Ⅰ工作生涯設(shè)計(jì)

Ⅱ理想退休后生活設(shè)計(jì)

Ⅲ退休養(yǎng)老成本計(jì)算

Ⅳ退休后的收入來(lái)源估計(jì)A、Ⅱ、ⅢB、Ⅱ、ⅣC、Ⅲ、ⅣD、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第8章>第4節(jié)>退休規(guī)劃的誤區(qū)和環(huán)節(jié)【答案】：D【解析】：制定退休養(yǎng)老規(guī)劃的目的是保證客戶在未來(lái)有一種自立、尊嚴(yán)、高品質(zhì)的退休生活。退休規(guī)劃的關(guān)鍵內(nèi)容和注意事項(xiàng)之一就是根據(jù)客戶的財(cái)務(wù)資源對(duì)客戶未來(lái)可以獲得的退休生活進(jìn)行合理規(guī)劃，內(nèi)容包括理想退休后生活設(shè)計(jì)、退休養(yǎng)老成本計(jì)算、退休后的收入來(lái)源估計(jì)和對(duì)應(yīng)的儲(chǔ)蓄、投資計(jì)劃。28.指數(shù)型方略是指()。A、試圖預(yù)測(cè)股票市場(chǎng)的未來(lái)變化B、重點(diǎn)是進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制C、是一種以實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)投資組合業(yè)績(jī)?yōu)楣芾砟康牡耐顿Y組合D、不試圖用基本分析的方式來(lái)辨別價(jià)值高估或低估的股票>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第7章>第1節(jié)>指數(shù)型消極投資方略的市值法和分層法【答案】：D【解析】：采用指數(shù)型方略的投資管理人并不試圖用基本分析的方式來(lái)辨別價(jià)值被高估或低估的股票，也不試圖預(yù)測(cè)股票市場(chǎng)的未來(lái)變化，而是力圖模擬市場(chǎng)構(gòu)造投資組合，以獲得與市場(chǎng)組合相一致的風(fēng)險(xiǎn)收益成果。29.投資管理人試圖將指數(shù)化管理方式與積極型股票投資方略相結(jié)合，在盯住選定的股票指數(shù)的基礎(chǔ)上作合適的積極性調(diào)整，這種股票投資方略被稱為()。A、市值法B、指數(shù)近似法C、加強(qiáng)指數(shù)法D、分層法>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第7章>第1節(jié)>加強(qiáng)指數(shù)法【答案】：C【解析】：加強(qiáng)指數(shù)法投資管理人試圖將指數(shù)化管理方式與積極型股票投資方略相結(jié)合，在盯住選定的股票指數(shù)的基礎(chǔ)上作合適的積極性調(diào)整的股票投資方略。加強(qiáng)指數(shù)法關(guān)鍵思想是指數(shù)化管理方式與積極型股票投資方略相結(jié)合。

考點(diǎn)

加強(qiáng)指數(shù)法30.行業(yè)生命周期包括()。

I幼稚期

II成長(zhǎng)期

III成熟期

IV衰退期A、I、II、III、IVB、I、II、IIIC、II、III、IVD、I、III、IV>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第4章>第1節(jié)>行業(yè)生命周期分析的重要內(nèi)容和基本措施【答案】：A【解析】：行業(yè)生命周期包括幼稚期、成長(zhǎng)期、成熟期、衰退期。

考點(diǎn)

行業(yè)生命周期分析的重要內(nèi)容和基本措施31.下列有關(guān)資本市場(chǎng)線和證券市場(chǎng)線的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是()。A、證券市場(chǎng)線描述的是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和任意風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)形成的資產(chǎn)組合的風(fēng)險(xiǎn)與收益的關(guān)系B、資本市場(chǎng)線描述的是由無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和市場(chǎng)組合形成的資產(chǎn)組合的風(fēng)險(xiǎn)與收益的關(guān)系C、證券市場(chǎng)線反應(yīng)了均衡條件下，任意單一資產(chǎn)或者資產(chǎn)組合的預(yù)期收益與總風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系D、資本市場(chǎng)線反應(yīng)了有效資產(chǎn)組合的預(yù)期收益與總風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第2章>第3節(jié)>資本市場(chǎng)線和證券市場(chǎng)線的定義、圖形及其經(jīng)濟(jì)意義【答案】：C【解析】：證券市場(chǎng)線與資本市場(chǎng)線都是描述資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的期望收益與風(fēng)險(xiǎn)狀況間依賴關(guān)系的函數(shù)。資本市場(chǎng)線反應(yīng)的是有效資產(chǎn)組合的期望收益與其所有風(fēng)險(xiǎn)間的依賴關(guān)系；證券市場(chǎng)線描述的是任意單一資產(chǎn)或者資產(chǎn)組合的預(yù)期收益與系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系，而非與總風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系。32.在壟斷競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)上，導(dǎo)致競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)象的是()。A、生產(chǎn)者多B、一種企業(yè)能有效影響其他企業(yè)的行為C、產(chǎn)品差異D、產(chǎn)品同種>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第4章>第1節(jié)>行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)狀況分析的重要內(nèi)容和基本措施【答案】：D【解析】：壟斷競(jìng)爭(zhēng)型市場(chǎng)中有大量企業(yè)，但沒(méi)有一種企業(yè)能有效影響其他企業(yè)的行為。該市場(chǎng)構(gòu)造中，導(dǎo)致壟斷現(xiàn)象的原因是產(chǎn)品差異，導(dǎo)致競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)象的是產(chǎn)品同種，即產(chǎn)品的可替代性。33.如下有關(guān)應(yīng)急資金管理的說(shuō)法，對(duì)的的有()。

I失業(yè)保障月數(shù)＝存款、可變現(xiàn)資產(chǎn)或凈資產(chǎn)／月固定支出

II失業(yè)保障月數(shù)的指標(biāo)越高，表達(dá)雖然失業(yè)也臨時(shí)不會(huì)影響生活，可審慎地尋找下一種適合的工作

III最低原則的失業(yè)保障月數(shù)是一種月，能維持三個(gè)月的失業(yè)保障較為妥當(dāng)

IV應(yīng)急資金管理應(yīng)以既有資產(chǎn)狀況來(lái)衡量緊急預(yù)備金的應(yīng)變能力A、II、III、IVB、I、II、IVC、I、II、IIID、I、III、IV>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第8章>第1節(jié)>應(yīng)急資金管理的內(nèi)容【答案】：B【解析】：III項(xiàng)，最低原則的失業(yè)保障月數(shù)是三個(gè)月，能維持六個(gè)月的失業(yè)保障較為妥當(dāng)。

以既有資產(chǎn)狀況來(lái)衡量緊急預(yù)備金的應(yīng)變能力：失業(yè)保障月數(shù)＝存款、可變現(xiàn)資產(chǎn)或凈資產(chǎn)／月固定支出，該指標(biāo)越高，表達(dá)雖然失業(yè)也臨時(shí)不會(huì)影響生活，可審慎地尋找下一種適合的工作。最低原則的失業(yè)保障月數(shù)是三個(gè)月，能維持六個(gè)月的失業(yè)保障較為妥當(dāng)。

考點(diǎn)

應(yīng)急資金管理的內(nèi)容34.下列各項(xiàng)中，某行業(yè)()的出現(xiàn)一般表明該行業(yè)進(jìn)入了衰退期。

Ⅰ產(chǎn)品價(jià)格不停下降

Ⅱ企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)加大

Ⅲ企業(yè)的利潤(rùn)減少并出現(xiàn)虧損

Ⅳ企業(yè)數(shù)量不停減少A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第4章>第1節(jié)>行業(yè)分析的重要內(nèi)容【答案】：D【解析】：衰退期出目前較長(zhǎng)的穩(wěn)定期之后，由于大量替代品的出現(xiàn)，原行業(yè)產(chǎn)品的市場(chǎng)需求開(kāi)始逐漸減少，產(chǎn)品的銷售量也開(kāi)始下降，某些廠商開(kāi)始向其他更有利可圖的行業(yè)轉(zhuǎn)移資金，因而原行業(yè)出現(xiàn)了廠商數(shù)目減少、利潤(rùn)水平停滯不前或不停下降的蕭條景象。至此，整個(gè)行業(yè)便進(jìn)入了衰退期。35.根據(jù)客戶的風(fēng)險(xiǎn)偏好，可以把客戶劃分為()。

I風(fēng)險(xiǎn)厭惡型

II風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避型

III風(fēng)險(xiǎn)偏好型

IV風(fēng)險(xiǎn)中立型A、I、IIIB、I、III、IVC、I、II、III、IVD、II、III、IV>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第3章>第3節(jié)>客戶風(fēng)險(xiǎn)偏好的重要類型【答案】：B【解析】：按照客戶對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度，可以把客戶劃分為：風(fēng)險(xiǎn)厭惡型、風(fēng)險(xiǎn)偏好型及風(fēng)險(xiǎn)中立型三類。

考點(diǎn)

客戶風(fēng)險(xiǎn)偏好的重要類型36.市場(chǎng)時(shí)機(jī)選擇者()。A、資產(chǎn)組合的貝塔值固定B、資產(chǎn)組合的貝塔值不固定C、資產(chǎn)組合的貝塔值為零D、資產(chǎn)組合的貝塔值牛市時(shí)低于熊市時(shí)>>>點(diǎn)擊展開(kāi)答案與解析【知識(shí)點(diǎn)】：第6章>第2節(jié)>證券產(chǎn)品買進(jìn)時(shí)機(jī)選擇的方略【答案】：B【解析】：一種成功的市場(chǎng)選擇者，可以在市場(chǎng)處在漲勢(shì)時(shí)提高其組合的貝塔值，而在市場(chǎng)處在下跌時(shí)減少其組合的貝塔值。37.根據(jù)我國(guó)現(xiàn)行的有關(guān)制度規(guī)定，下列各項(xiàng)中，()屬于證券企業(yè)從事證券投資顧問(wèn)的嚴(yán)禁行為。

Ⅰ誘導(dǎo)客戶進(jìn)行不必要的證券買賣

Ⅱ向客戶保證證券交易收益或承諾賠償客戶證券投資損失

Ⅲ拒絕接受不符合規(guī)定的交易指令

Ⅳ