基于電商平臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)融資新模式探究

TOC\o"1-5"\h\z摘要 1關(guān)鍵詞 1Abstract 1Keywords 2緒論 21.1國(guó)外研究現(xiàn)狀21.2論文的研究思路3傳統(tǒng)融資模式現(xiàn)狀分析 42.1中國(guó)傳統(tǒng)融資系統(tǒng)的現(xiàn)狀分析42.2傳統(tǒng)融資模式的分類52.3傳統(tǒng)融資中存在的問(wèn)題及原因分析7電商平臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)融資模式 83.1簡(jiǎn)述互聯(lián)網(wǎng)融資83.2電商平臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)融資的優(yōu)勢(shì)9在電商平臺(tái)的基礎(chǔ)上分析網(wǎng)絡(luò)融資 11事件解析——阿里網(wǎng)絡(luò)聯(lián)保貸款事件解析12四、關(guān)于電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò)融資模式的意見(jiàn) 164.1電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)策略164.2規(guī)互聯(lián)網(wǎng)融資行業(yè)16TOC\o"1-5"\h\z4.3相關(guān)制度規(guī)定 17五、總結(jié) 18參考文獻(xiàn) 19基于電商平臺(tái)的互聯(lián)網(wǎng)融資新模式探究摘要：社會(huì)經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展的今天，中小型企業(yè)資金鏈想要得到有效解決，需要尋求成本低、效率高的融資方式或平臺(tái)，而日益興起的眾籌集資模式、電商融資模式和P2P等新平臺(tái)就很好的滿足了這些要求，成為中小型企業(yè)的優(yōu)先選擇。本篇論文主要將闡述三方面的容，第一，分析中小企業(yè)目前發(fā)展過(guò)程中所出現(xiàn)的融資問(wèn)題以及原因，并分析互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)帶來(lái)的融資平臺(tái)、方式的現(xiàn)狀和主要優(yōu)勢(shì)；第二，通過(guò)目前常見(jiàn)的三種互聯(lián)網(wǎng)融資模式的分析，發(fā)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)融資模式的關(guān)鍵所在和作用所在；第三、將前面講的兩點(diǎn)，盡力相結(jié)合，力爭(zhēng)使先進(jìn)的互聯(lián)網(wǎng)融資平臺(tái)促進(jìn)和解決中小型企業(yè)融資難的問(wèn)題，有效提升企業(yè)融資的效率，希望對(duì)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)尤其是中小型企業(yè)的發(fā)展提供一些思路和參考。關(guān)鍵詞：電子商務(wù)；電商金融模式；互聯(lián)網(wǎng)；Abstract：Today,thesocio-economicdevelopment,smallandmediumbusinesscapitalchainwantstobeeffectivelyaddressed,theneedtoseeklow-cost,high-efficiencyfinancingorplatform,andgrowingareaofpubliccapitalraisingmode,electricityprovidersandotherfinancingmodelsandnewplatformsonP2Pgoodtomeettheserequirements,thepreferredchoiceforSMEs.Thispaperwilldescribethemainthreeaspects,first,analyzethecurrentdevelopmentofSMEsfinancingproblemarisingfromandwhy,andtoanalyzethestatusquoofInternettechnologytobringfinancingplatform,andthewaythemainadvantages;second,byanalysisofthecurrentthreemonmodesoffinancingtheinternet,foundthekeytotheinternetandfinancingmodelwheretherole;third,speakinginfrontoftwo,trybiningadvancedstrivetomaketheinternettosolvethefinancingplatformforthepromotionandfinancingofSMEsdifficultproblem,effectivelyenhancetheefficiencyofcorporatefinance,hopingtomarketeconomy,especiallythedevelopmentofSMEstoprovidesomeideasandreferences.Keywords：E-merce；Electricitysupplierfinancialmodel；theInternet一、緒論國(guó)外研究現(xiàn)狀國(guó)外研究現(xiàn)狀國(guó)外研究主要從2個(gè)方面進(jìn)行。第一、企業(yè)融資理論基礎(chǔ)。其中最為重要的就是“資本結(jié)構(gòu)理論”和“代理成本理念”，前者是由Miller3和Modislian兩人在1958年提出，后者則是由Meekling和」6門56門在1976年提出；前者是以競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)完全為假設(shè)條件，提出企業(yè)的價(jià)值和企業(yè)的金融結(jié)構(gòu)沒(méi)有關(guān)系，這在后來(lái)也成為企業(yè)融資過(guò)程中采用的重要理論。后者的提出，則建立在企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的分析之上，通過(guò)分析企業(yè)股東、債權(quán)人移交代理權(quán)給企業(yè)管理者，管理者通過(guò)合理的管理經(jīng)營(yíng)企業(yè)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)股東和債權(quán)人的利息，同時(shí)實(shí)現(xiàn)自我利息，這是一種明顯的代理關(guān)系，這種代理關(guān)系也影響著整個(gè)企業(yè)的資金狀況。第二、互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展下的金融融資。21世紀(jì)，互聯(lián)網(wǎng)飛速發(fā)展，這也使得互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)（搜索引擎、電子商務(wù)平臺(tái)、云計(jì)算等）衍生出一種新的融資模式和平臺(tái)，也就是我們所謂的互聯(lián)網(wǎng)金融，它的主要功能也就是進(jìn)行融資，也是金融活動(dòng)的基本媒介，這種方式能夠有效幫助企業(yè)尤其是中小型企業(yè)實(shí)現(xiàn)融資、金錢交易、支付等等。2010年AllenNBerge就通過(guò)研究中小企業(yè)的融資平臺(tái)、形式、流程，指出中小型企業(yè)可以通過(guò)供應(yīng)鏈金融來(lái)實(shí)現(xiàn)自身的融資大問(wèn)題。同時(shí)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展也使得移動(dòng)端的融資應(yīng)運(yùn)而生，成為一種新興的融資、支付模式。2012年Goldmansaeh的研究指出，全世界僅2011年一年，通過(guò)無(wú)線和移動(dòng)通信設(shè)備等移動(dòng)平臺(tái)，所產(chǎn)生的支付金額高達(dá)1000億美元以上，這充分說(shuō)明互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展迅速。而2014年￡曲@門卅的研究，則另辟蹊徑，從創(chuàng)新性的互聯(lián)網(wǎng)金融的表現(xiàn)進(jìn)行分析，指出2個(gè)方面，一方面，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)下的融資平臺(tái)為民眾和企業(yè)提供金融服務(wù)，另一方面，銀行等傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)也通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，不斷改進(jìn)，致力于為自己的客戶提供更好的金融服務(wù)，因此。互聯(lián)網(wǎng)金融大大促進(jìn)了社會(huì)經(jīng)濟(jì)、金融的發(fā)展。國(guó)研究現(xiàn)狀國(guó)的研究這里主要介紹互聯(lián)網(wǎng)金融融資方面。2013年愛(ài)萍指出了銀行等傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的借貸、互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)下的融資模式以及其他的融資模式的區(qū)別，也就是融資信息的處理的速度、效率。同年溫信祥指出，互聯(lián)網(wǎng)搜索引擎所搜索出的大量的信息，能夠有效的找到資金缺失方和資金富余方，從而進(jìn)行最快速度的匹配，實(shí)現(xiàn)資金運(yùn)轉(zhuǎn)、借貸的高效化。2014年，王念等人的研究指出，云計(jì)算、移動(dòng)大數(shù)據(jù)、搜索引擎等先進(jìn)的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)所產(chǎn)生的高效率的互聯(lián)網(wǎng)金融，它的不斷發(fā)展，將極大的有利于中小型企業(yè)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。同樣在2014年，雷也指出云計(jì)算、移動(dòng)大數(shù)據(jù)、搜索引擎這三者對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融起著不可替代的基礎(chǔ)作用，搜索引擎能夠搜集出大量的借貸方的信息，從而形成巨大的移動(dòng)大數(shù)據(jù)資源，而云計(jì)算能夠高效的處理大量的借貸信息和數(shù)據(jù)，從而最終實(shí)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融的高效化，使之為市場(chǎng)所接受和廣為使用。論文的研究思路本文希望通過(guò)分析互聯(lián)網(wǎng)金融大背景下，我國(guó)中小型企業(yè)融資的現(xiàn)狀、出現(xiàn)的問(wèn)題，以及未來(lái)的發(fā)展方向。主要分為以下幾個(gè)部分：第一部分：即第一的緒論部分。第一章主要介紹本篇論文的研究背景和意義，總結(jié)了國(guó)、國(guó)外對(duì)金融融資的主要的研究理論基礎(chǔ)。第二部分：即第二章，主要是對(duì)對(duì)我國(guó)中小型企業(yè)融資現(xiàn)狀的分析，從中國(guó)中小型企業(yè)融資的目前情況、產(chǎn)生的問(wèn)題、等進(jìn)行深入研究。第三部分：即第三、四章，主要是對(duì)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)下的金融平臺(tái)和模式的研究分析，主要介紹互聯(lián)網(wǎng)融資的現(xiàn)狀、以及相比傳統(tǒng)融資方式的優(yōu)勢(shì)所在、支撐基礎(chǔ)、作用以及三種互聯(lián)網(wǎng)主流融資模式（眾籌模式、P2P模式和電商金融模式）。第四部分：也是就是第五、六章的結(jié)論與建議。主要是總結(jié)前面所講到的理論觀點(diǎn)和分析結(jié)論，并對(duì)未來(lái)的研究和中小型企業(yè)的發(fā)展以及互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展提出建議與展望。二、傳統(tǒng)融資模式現(xiàn)狀分析中國(guó)傳統(tǒng)融資系統(tǒng)的現(xiàn)狀分析在互聯(lián)網(wǎng)金融借貸平臺(tái)興起之前，中國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)主要依靠的是傳統(tǒng)借貸機(jī)構(gòu)，如銀行、證券公司、基金公司、信托、風(fēng)投等等，這些組成了中國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中不可缺少的融資系統(tǒng)。此外，國(guó)家政府也提出了有利于社會(huì)企業(yè)尤其是中小型企業(yè)發(fā)展的一系列的融資優(yōu)惠、鼓勵(lì)的方針政策，但是這種傳統(tǒng)的融資系統(tǒng)卻依然存在著很大的漏洞和問(wèn)題。其主要問(wèn)題在于，這些傳統(tǒng)融資系統(tǒng)更多的只對(duì)信用度好、規(guī)模大、資產(chǎn)雄厚的大企業(yè)、中小企業(yè)進(jìn)行資金借貸，而多數(shù)的中小企業(yè)卻存在資產(chǎn)少、規(guī)模小、可抵押物資少、信用度低等問(wèn)題，另外借貸融資體系并不完善，導(dǎo)致銀行等融資機(jī)構(gòu)對(duì)大多數(shù)中小型企業(yè)的借貸要求并不滿足，不給于他們足夠的資金借貸，使得這些企業(yè)只能依靠自身部資金進(jìn)行發(fā)展，更有甚者，需要借助民間高利貸等形式進(jìn)行高價(jià)融資，這就造成大部分中小企業(yè)并沒(méi)有得到傳統(tǒng)融資系統(tǒng)的便利，難以享受到所需的幫助和融資優(yōu)惠，也因此，會(huì)極大的限制中小型企業(yè)進(jìn)行規(guī)模擴(kuò)大、生產(chǎn)技術(shù)提升、機(jī)械設(shè)備的采購(gòu)與提升，也就限制了整個(gè)行業(yè)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。傳統(tǒng)融資模式的分類企業(yè)成長(zhǎng)初期，以部自有資金為主在企業(yè)創(chuàng)辦初期，企業(yè)最初的合伙人也就是股東自己留下的創(chuàng)辦企業(yè)的資本，是一家企業(yè)的最原始金錢資本，也就是所說(shuō)的自有資本。在企業(yè)發(fā)展一段時(shí)間以后，企業(yè)進(jìn)行運(yùn)作、交稅、盈利，會(huì)得到利潤(rùn)，扣除股份利益以后，也就形成了企業(yè)的資產(chǎn)利潤(rùn)，也就是所說(shuō)的留存收益。而企業(yè)的固定資產(chǎn)使用壽命，按照確定的方法對(duì)應(yīng)計(jì)折舊額進(jìn)行系統(tǒng)分?jǐn)?，所得到的資產(chǎn)就是折舊資產(chǎn)。以上所說(shuō)的三種（自有資本、留存收益、折舊資產(chǎn)）也就形成了一家企業(yè)的主要資金來(lái)源，也成為中小企業(yè)建立早期發(fā)展的主要力量和資金基本。尤其是我國(guó)早期的中小企業(yè)多為家族式企業(yè)，更加依賴于自有資產(chǎn)，缺少外界融資的幫助，財(cái)富有限，因此難以滿足不斷發(fā)展的需求，也就難以達(dá)到長(zhǎng)久、持續(xù)的發(fā)展。企業(yè)成長(zhǎng)期，多靠間接融資企業(yè)發(fā)展到成長(zhǎng)期時(shí)，需要大量的資金來(lái)進(jìn)行規(guī)模擴(kuò)大、技術(shù)引進(jìn)、人才引進(jìn)等等，自有資金已經(jīng)難以滿足不斷增多的需求，因此需要大量的融資，從何融資成為發(fā)展中企業(yè)的一大難題。然而，國(guó)有銀行等正規(guī)的融資機(jī)構(gòu)，雖然受到政府積極的貨幣政策和寬松政策的影響，但是卻很少關(guān)注到中小企業(yè)，也不能提供足夠的、適時(shí)的資金幫助，因此難以從國(guó)有銀行等機(jī)構(gòu)獲得融資幫助。于是，一些盈利較好、信用度高、規(guī)模較大的企業(yè)就會(huì)尋求間接融資，也就是通過(guò)市場(chǎng)中的金融中介機(jī)構(gòu)獲得自己所需要的資金，這也就是所謂的間接融資方式，資金來(lái)源手續(xù)相對(duì)較為簡(jiǎn)化，其中商業(yè)銀行貸款是其中最常見(jiàn)的一種形式。在這種融資方式中，企業(yè)只能通過(guò)規(guī)定時(shí)間還請(qǐng)本金和利息的方式，使用借到的資金，而非這些資金的所有權(quán)擁有者。然而商業(yè)銀行也只是針對(duì)一些信用良好、實(shí)力較強(qiáng)的企業(yè)給予資金幫助，更多的中小企業(yè)迫不得已，只能通過(guò)非正規(guī)的金融機(jī)構(gòu)來(lái)解決自己的資金問(wèn)題，其中甚至還有很多通過(guò)高利貸。由此可見(jiàn)，企業(yè)的融資因?yàn)槠髽I(yè)的實(shí)力、規(guī)模大小，產(chǎn)生很大的區(qū)別，尤其是中小型企業(yè)的金融問(wèn)題面臨很大的問(wèn)題困擾。成熟期，依賴于直接融資企業(yè)發(fā)展到了成熟期，主要會(huì)借助債券和股票這兩大市場(chǎng)來(lái)進(jìn)行資金周轉(zhuǎn)、融資，債券和股票是兩種最常見(jiàn)的直接融資方式，這兩種方式都是讓企業(yè)在資金市場(chǎng)中直接獲得資金幫助，而不需要借助其他中間融資機(jī)構(gòu)，前者是讓企業(yè)進(jìn)行債券發(fā)行，將資金納入債券融資的圍，來(lái)實(shí)現(xiàn)融資，而這種方式所得的資金也需要按照規(guī)定償還本金和利息，存在加大企業(yè)財(cái)務(wù)壓力的風(fēng)險(xiǎn)，但是這種方式可以讓企業(yè)不會(huì)失去控股權(quán)；后者通過(guò)股票形式獲得資本，這些資金可以形成企業(yè)新的資本，同時(shí)不用償還本金與利息，一方面減輕了企業(yè)的財(cái)務(wù)壓力，但是與此同時(shí)企業(yè)的控股權(quán)也遭到分割，被稀釋。另外值得一提的是，以上所講的兩種直接融資方式，都有一定的門檻，對(duì)于企業(yè)的資產(chǎn)、盈利、償還債務(wù)等綜合能力有一定的要求，所以中小型企業(yè)難以獲得支持，比如股權(quán)融資中，主板被國(guó)有企業(yè)和大中型民營(yíng)企業(yè)所占據(jù)，中小型企業(yè)難以進(jìn)入主板疇，創(chuàng)業(yè)板、中小板則被高新技術(shù)為主導(dǎo)的技術(shù)型企業(yè)所占據(jù)，因此大都數(shù)中小企業(yè)還是難以進(jìn)入，最終難以獲得資金支持。傳統(tǒng)融資中存在的問(wèn)題及原因分析傳統(tǒng)融資中的問(wèn)題(1)融資門檻高，申請(qǐng)有一定難度隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展與貨幣政策的不斷變化，如今銀行等機(jī)構(gòu)貸款融資的門檻已經(jīng)很高，而中小型企業(yè)由于沒(méi)有足夠的抵押和擔(dān)保，已經(jīng)很難從銀行獲取資金。同時(shí)我國(guó)目前存在企業(yè)多，融資機(jī)構(gòu)少、可借貸的資金有限等問(wèn)題，只有一些企業(yè)綜合實(shí)力強(qiáng)、信用好的企業(yè)可以瓜分銀行有限的貸款額度，形成僧多粥少之勢(shì)，其他的企業(yè)要想進(jìn)行融資更加困難。此外，在融資交易過(guò)程中，信息披露機(jī)制不夠健全，而信息流通渠道又十分暢通，因此資金持有者和資金需求者的身份、企業(yè)、抵押等信息都難以確保真實(shí)性，從而出現(xiàn)借貸雙方的信息呈現(xiàn)不對(duì)稱分布，影響市場(chǎng)交易進(jìn)程和效率。在這樣的背景之下，資金持有方只能通過(guò)提高抵押資產(chǎn)量、提高貸款利率、運(yùn)用第三方擔(dān)保等方式，來(lái)選擇自己認(rèn)識(shí)合適的資金需求方，避免給自己造成不可承受的損失，將風(fēng)險(xiǎn)降到最低。這就造成了中小型企業(yè)在融資階段的難度更大，門檻更高。(2)融資風(fēng)險(xiǎn)難以控制我國(guó)中小型企業(yè)數(shù)量龐大，這是因?yàn)槠髽I(yè)成立門檻低、企業(yè)成立初期需要的資金量少、企業(yè)規(guī)模也沒(méi)有一定的標(biāo)準(zhǔn)，因此市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)也十分激烈，也正是由于其綜合實(shí)力較差，所以數(shù)據(jù)表明，一般中小型企業(yè)一般壽命只有4年左右，運(yùn)作時(shí)間短，很快就會(huì)面臨淘汰或者倒閉，因此，給中小型企業(yè)進(jìn)行資金借貸，存在很高的風(fēng)險(xiǎn)，傳統(tǒng)的融資機(jī)構(gòu)便很少將資金借給中小型企業(yè)。雖然我國(guó)1990年以后就開(kāi)辦了融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)，使得融資擔(dān)保體系得到初步建立和完善，但是國(guó)家并未出臺(tái)相應(yīng)的法律法規(guī)進(jìn)一步規(guī)市場(chǎng)、監(jiān)管市場(chǎng)，所以融資市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題依然難以得到很好的解決。而且，國(guó)信用體系目前并不健全，融資平臺(tái)只能依靠部員工在線上或線下進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制審核，其專業(yè)性、規(guī)性和安全性等都值得懷疑，且運(yùn)營(yíng)過(guò)程中成本消耗較大，所以進(jìn)一步加大了融資風(fēng)險(xiǎn)。也因此，我國(guó)中小型企業(yè)始終面臨融資難的問(wèn)題。2.3.2傳統(tǒng)融資問(wèn)題原因分析根據(jù)以上的分析不難發(fā)現(xiàn)，我國(guó)中小型企業(yè)之所以難以獲得足夠的融資資金，受到多方面因素的影響，一方面是受企業(yè)自身的資產(chǎn)量、規(guī)模大小、信用度等問(wèn)題問(wèn)題限制，造成融資機(jī)構(gòu)因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)大而不給于其資金支持；另一方面與整個(gè)經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)的金融借貸機(jī)制、金融借貸現(xiàn)狀有關(guān)。因此要想中小型企業(yè)資金問(wèn)題得到徹底解決，也需要從這些方面進(jìn)行研究解決。而互聯(lián)網(wǎng)融資作為一種新興的融資模式，能夠一定程度上解決中小企業(yè)融資難問(wèn)題，也在被社會(huì)逐漸關(guān)注、接受并且采用。三、電商平臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)融資模式簡(jiǎn)述互聯(lián)網(wǎng)融資隨著科學(xué)技術(shù)的不斷發(fā)展，尤其是一次次的技術(shù)革命，互聯(lián)網(wǎng)、計(jì)算機(jī)技術(shù)迅猛發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)融資平臺(tái)和模式也應(yīng)運(yùn)而生?；ヂ?lián)網(wǎng)融資模式大力依靠互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)和渠道，尤其是日益發(fā)展起來(lái)的移動(dòng)支付、搜索引擎技術(shù)、云計(jì)算技術(shù)、大數(shù)據(jù)等互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，更是給互聯(lián)網(wǎng)融資系統(tǒng)提供了巨大的技術(shù)支持與幫助。一方面，豐富的數(shù)據(jù)、搜索引擎信息資源通過(guò)云計(jì)算等技術(shù)，能夠有效的解決資金信息不對(duì)稱問(wèn)題，而且大大提升了資金借貸的效率，極大縮減手續(xù)時(shí)間、流程時(shí)間，使資金借貸變得更加便捷與高效，也大大降低了借貸成本，從而為中小型企業(yè)的資金借貸問(wèn)題的解決提供新的出路。另一方面，銀行等傳統(tǒng)融資平臺(tái)，也依據(jù)于互聯(lián)網(wǎng)的高效等優(yōu)勢(shì)，積極與互聯(lián)網(wǎng)模式相結(jié)合，以增強(qiáng)自身的競(jìng)爭(zhēng)力，由此，中小型企業(yè)的融資難度和門檻再度被降低?？偠灾ヂ?lián)網(wǎng)融資模式的出現(xiàn)，給整個(gè)市場(chǎng)資金借貸帶來(lái)巨大影響，對(duì)中小型企業(yè)發(fā)展帶來(lái)極大利好。但同時(shí)不可忽略的是，互聯(lián)網(wǎng)借貸平臺(tái)也存在額度有限等問(wèn)題。電商平臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)融資的優(yōu)勢(shì)能夠提供海量借貸信息前面講到，傳統(tǒng)的融資模式，存在著借貸雙方信息不對(duì)稱問(wèn)題，一方面是因?yàn)橹行∑髽I(yè)由于自身綜合實(shí)力問(wèn)題，難以達(dá)到傳統(tǒng)融資平臺(tái)的借貸要求，并不能完全采用銀行、基金、信托等融資方式，存在僧多肉少的問(wèn)題，另一方面融資機(jī)構(gòu)也難以通過(guò)簡(jiǎn)單的了解，去信服需要融資的中小型企業(yè)的綜合情況，尤其是總資產(chǎn)、信用度等問(wèn)題，因此造成借貸雙方信息不對(duì)稱，匹配難度大，信息搜集與匹配耗費(fèi)成本高，因此中小型企業(yè)難以獲得所需融資資金，融資機(jī)構(gòu)也難以找到合適的企業(yè)進(jìn)行借款。而互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)依據(jù)先進(jìn)的搜索引擎技術(shù)、大數(shù)據(jù)，能夠提供海量的借貸信息，全面提供資金借方和資金持有方信息，包括企業(yè)或者機(jī)構(gòu)的資金量、信用度、綜合實(shí)力等等，同時(shí)通過(guò)云計(jì)算技術(shù)進(jìn)行快速運(yùn)算匹配，大大提升資金借貸的速度和效率，使得原有信息不對(duì)稱的問(wèn)題得到極大的解決。顯著降低貸款成本銀行、信托、基金等傳統(tǒng)融資機(jī)構(gòu)和模式，門檻高、流程復(fù)雜，所投入的財(cái)力、人力都高，因此貸款成本非常高，限制了中小型企業(yè)的融資順暢度。而互聯(lián)網(wǎng)融資平臺(tái)借助高效的網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，能夠快速處理數(shù)據(jù)、快速匹配借貸方信息、快速處理借貸交易，同時(shí)不需要通過(guò)中間媒介，淘汰了傳統(tǒng)模式中冗雜的手續(xù)以及所帶來(lái)的資料費(fèi)、交通費(fèi)、手續(xù)費(fèi)以及其他費(fèi)用，大大縮減了辦理流程、時(shí)間、成本。由此可見(jiàn)，互聯(lián)網(wǎng)融資模式的出現(xiàn)，能夠顯著降低貸款成本，其中包括費(fèi)用成本、時(shí)間成本、精力成本、人力成本等等，有利于整個(gè)市場(chǎng)融資活動(dòng)的高效進(jìn)行。平衡信貸配給所謂信貸配給，就是指在固定利率條件下，面對(duì)超額的資金需求，銀行因無(wú)法或不愿提高利率，而采取一些非利率的貸款條件，使部分資金需求者退出銀行借款市場(chǎng)，以消除超額需求而達(dá)到平衡。在現(xiàn)有的社會(huì)經(jīng)濟(jì)中，傳統(tǒng)融資機(jī)構(gòu)資金有限，因此不得不提高門檻，因此中小型企業(yè)融資面臨難題。一般來(lái)說(shuō)，提高貸款利率和縮減信貸供給就是常用的方法，這兩種方法都一定程度上使得中小型企業(yè)資金獲得面臨更大的危機(jī)，同時(shí)還會(huì)造成巨大的經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)濟(jì)衰退，造成惡性循環(huán)，給信貸配給造成更大的問(wèn)題和壓力。而互聯(lián)網(wǎng)融資模式和平臺(tái)，能夠科學(xué)分析出借貸方的數(shù)據(jù)，尤其是能夠科學(xué)給出企業(yè)和融資機(jī)構(gòu)的綜合資產(chǎn)情況、信用等級(jí)等數(shù)據(jù)，從而避免信貸配給情況。此外，互聯(lián)網(wǎng)融資模式能夠通過(guò)大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等先進(jìn)的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，對(duì)借貸雙方的信息進(jìn)行全面展示，資金持有方也可以根據(jù)實(shí)際情況自己選擇資金需求方，實(shí)現(xiàn)高效、便捷、科學(xué)的借貸，更很好的避免信貸配給的危機(jī)。同時(shí),早期階段的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的工作也給金融機(jī)構(gòu)帶來(lái)許多方便，互聯(lián)網(wǎng)可以相應(yīng)的減少資料準(zhǔn)備和申請(qǐng)等工作的工作量，從而提高資金的使用效率，降低資金成本?，F(xiàn)在網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)對(duì)上述的早期功能進(jìn)行了設(shè)置，例如，在阿里巴小企業(yè)信用平臺(tái)上，中小企業(yè)可以填寫企業(yè)相關(guān)信息和數(shù)據(jù)，將相關(guān)文件上傳到平臺(tái)上。阿里巴巴信用平臺(tái)完成了投資方和融資方的信息資料，使其提供的項(xiàng)目融資流程更加精準(zhǔn)，服務(wù)更加細(xì)化。此外，融資網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)也可以利用“大數(shù)據(jù)”的優(yōu)點(diǎn)，進(jìn)行資源信息分析。網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)依靠搜集的眾多的企業(yè)客戶信息，運(yùn)用云計(jì)算的精密分析技術(shù)，深度挖掘、分析、獲取中小企業(yè)的資本需求信息，減少了往常的企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的實(shí)地調(diào)查與現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研分析環(huán)節(jié)，在很大程度上縮短了信貸業(yè)務(wù)的流程，減少了信貸決定的時(shí)間，使企業(yè)信貸交易的成本大大的降低了。在電商平臺(tái)的基礎(chǔ)上分析網(wǎng)絡(luò)融資電子商務(wù)平臺(tái)融資簡(jiǎn)稱為電商融資，指的是電子商務(wù)融資平臺(tái)作為第三方存在，直接或間接服務(wù)于中小企業(yè)，為中小企業(yè)籌集資金提供服務(wù)。電子商務(wù)是為中小企業(yè)提供融資服務(wù)的平臺(tái)，服務(wù)涉及多個(gè)行業(yè)，如高新技術(shù)行業(yè)、服裝制造業(yè)、第三產(chǎn)業(yè)服務(wù)業(yè)、零售行業(yè)等等。網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)提供多種不同的產(chǎn)品服務(wù)，滿足企業(yè)各種需要，最終的目的是幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)在線融資目標(biāo)。網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)的操作模式在很大程度上幫助企業(yè)提高了整體的競(jìng)爭(zhēng)力，為企業(yè)在市場(chǎng)上分享產(chǎn)品信息提供了便利，幫助企業(yè)降低了經(jīng)營(yíng)費(fèi)用，使企業(yè)獲得新的發(fā)展機(jī)遇，最終擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模，增加銷售額，提高企業(yè)在市場(chǎng)上的占有率。聚美優(yōu)品、阿里巴巴、寧易購(gòu)、京東商城等平臺(tái)在我國(guó)已經(jīng)被廣泛熟知，也是我國(guó)電子商務(wù)平臺(tái)中排名比較靠前、規(guī)模比較大的第三方網(wǎng)絡(luò)服務(wù)平臺(tái)。平臺(tái)上已經(jīng)匯集了大量的服務(wù)賣家，并收集了這些中小企業(yè)營(yíng)業(yè)收入方面的財(cái)務(wù)信息，能夠?qū)ζ滟Y金信用進(jìn)行準(zhǔn)確的評(píng)定，平臺(tái)所掌握的企業(yè)的相關(guān)信息，能夠通過(guò)技術(shù)分析，為中小企業(yè)資金情況進(jìn)行評(píng)價(jià)、定級(jí)，從而把控企業(yè)的融資風(fēng)險(xiǎn)和意向。目前，第三方網(wǎng)絡(luò)融資服務(wù)平臺(tái)的操作方式主要有兩種，第一種是像慧聰、生意寶、敦煌網(wǎng)等網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)的操作模式，是和銀行、基金、網(wǎng)貸公司等進(jìn)行合作，實(shí)現(xiàn)融資的目的。第二種模式是像阿里巴巴那樣，創(chuàng)辦網(wǎng)絡(luò)融資服務(wù)公司利用自有資金向業(yè)務(wù)平臺(tái)的商家提供融資服務(wù)，使網(wǎng)絡(luò)融資服務(wù)公司的富余資金進(jìn)行了有效的利用，也幫助了業(yè)務(wù)平臺(tái)的電商客戶成功的實(shí)現(xiàn)了融資。網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)阿里巴巴提供融資服務(wù)的典型代表是阿里小額貸款，阿里小貸對(duì)中小企業(yè)的融資貸款和風(fēng)險(xiǎn)控制是在掌握天貓商城等商戶的交易數(shù)據(jù)上開(kāi)展的，通過(guò)業(yè)務(wù)平臺(tái)上商戶的存貨和作為第三方的支付寶扣款來(lái)完成客戶的融資需求。此外，阿里小貸作為阿里巴巴的網(wǎng)絡(luò)融資服務(wù)平臺(tái)，利用在阿里巴巴大規(guī)模的商業(yè)客戶數(shù)據(jù)信息、配送情況、滿意度情況、資質(zhì)信息、服務(wù)評(píng)價(jià)等，將外部的數(shù)據(jù)進(jìn)行量化分析，設(shè)定風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng)的合理控制參數(shù)，搭建中小企業(yè)的融資需求的貸款數(shù)據(jù)模型。阿里的定量小額貸款的中小企業(yè)融資模式參數(shù)極大的提高了貸款的效率。數(shù)據(jù)顯示，阿里平均每單貸款的數(shù)額約7000元，到2013年10月，第三方網(wǎng)絡(luò)融資服務(wù)平臺(tái)發(fā)放的貸款總額已經(jīng)超過(guò)了1000億，達(dá)到了1200億甚至更多，企業(yè)貸款的不良率低于0.88%，有50多萬(wàn)家中小企業(yè)都在這個(gè)網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)服務(wù)中獲得了益處。大量的數(shù)據(jù)信息，高效精準(zhǔn)的數(shù)據(jù)處理技術(shù)、眾多的商戶數(shù)據(jù)信息、豐富的企業(yè)自有資金等都賦予了作為第三方的電子商務(wù)融資平臺(tái)無(wú)法超越的優(yōu)勢(shì)。事件解析——阿里網(wǎng)絡(luò)聯(lián)保貸款事件解析如今，在主流電商金融融資形式上，電商公司作為第三方服務(wù)平臺(tái)，以自身品牌和信譽(yù)在中小企業(yè)融資中發(fā)揮著信用背書和渠道推薦的作用，而金融機(jī)構(gòu)在電商平臺(tái)間接的進(jìn)入企業(yè)融資的渠道中，這樣就能避免大部分融資機(jī)構(gòu)和企業(yè)的信息不對(duì)稱、不透明，加強(qiáng)雙方之間的信任，進(jìn)而更加容易解決中小企業(yè)因擔(dān)保不足而融資失敗的問(wèn)題。此節(jié)的電商融資模式以阿里網(wǎng)絡(luò)聯(lián)保貸款為例，通過(guò)對(duì)其貸款流程的解析，具體研究其運(yùn)行原理和擔(dān)保流程3.4.1運(yùn)行原理2007年，阿里巴巴集團(tuán)聯(lián)合建設(shè)銀行、工商銀行等創(chuàng)建了網(wǎng)絡(luò)聯(lián)保信貸電商金融平臺(tái)。這個(gè)平臺(tái)的聯(lián)保主體是由在天貓商城、淘寶的多家商戶組成的。阿里巴巴是這個(gè)平臺(tái)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，該平臺(tái)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，依靠擔(dān)保機(jī)構(gòu)，向各大銀行進(jìn)行貸款申請(qǐng)。各大銀行對(duì)貸款企業(yè)的營(yíng)業(yè)規(guī)模、經(jīng)營(yíng)狀況、管理水平、資產(chǎn)情況等信息進(jìn)行全方位的審查和評(píng)定，以此來(lái)判斷貸款企業(yè)是否可信，并決定是否批準(zhǔn)聯(lián)保企業(yè)的無(wú)抵押貸款申請(qǐng)。在這個(gè)聯(lián)保體中各個(gè)成員是風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的，也就是說(shuō)如果由企業(yè)成員申請(qǐng)到了無(wú)抵押貸款，但是由于自身各方面的原因無(wú)法在規(guī)定的時(shí)間按照約定償還本金支付利益，那么其他的聯(lián)保體企業(yè)成員就需要共同為這一違約會(huì)員償還本息，其他的會(huì)員負(fù)有無(wú)限責(zé)任。如果貸款到期后企業(yè)成員沒(méi)有按照貸款約定償還本息，那么銀行可以通過(guò)阿里巴巴集團(tuán)進(jìn)行維權(quán)，阿里巴巴會(huì)將聯(lián)保體成員全體放入各大如雅虎、淘寶、天貓等的黑，并在網(wǎng)絡(luò)上公開(kāi)信息，進(jìn)行曝光，讓違約企業(yè)成員受到懲罰。企業(yè)加入聯(lián)保體后，作為聯(lián)保體成員，通過(guò)聯(lián)保信貸平臺(tái)進(jìn)行融資可以享受單筆貸款高達(dá)500萬(wàn)的額度，而且不用任何抵押。3.4.2貸款擔(dān)保流程①成立聯(lián)保體。鑒于阿里網(wǎng)絡(luò)聯(lián)保貸款實(shí)施的是“一方貸款、全體擔(dān)保”,在聯(lián)保體中，每位成員都需要對(duì)其他的成員貸款承擔(dān)無(wú)限責(zé)任，這就導(dǎo)致每個(gè)企業(yè)在篩選合作對(duì)象時(shí)，都會(huì)傾向于自己比較熟悉的企業(yè)，如親戚朋友所創(chuàng)辦的企業(yè)，這樣便于隨時(shí)了解合作企業(yè)的經(jīng)營(yíng)動(dòng)態(tài)，掌握合作企業(yè)的征信情況、資金流和償還能力等。假如準(zhǔn)備貸款的企業(yè)沒(méi)有找到自己所熟知的合作企業(yè)，阿里巴巴的貸款平臺(tái)通過(guò)自己的數(shù)據(jù)庫(kù)可以給它推薦比較類似的對(duì)象，以便于他們達(dá)成合作。由于合作企業(yè)之間的違約責(zé)任是連帶的，所以，大多貸款企業(yè)法人會(huì)盡量挑選貸款額需求比自己低的企業(yè)，如此經(jīng)過(guò)彼此篩選的最后結(jié)果就是達(dá)成聯(lián)合體的企業(yè)成員的貸款額度都相差不多，比較接近。②申請(qǐng)貸款。多家企業(yè)一旦達(dá)成聯(lián)合體，那么他們彼此之間就可以更加全面的考察了解對(duì)方的經(jīng)營(yíng)狀況、行業(yè)發(fā)展、信用等級(jí)，從而驗(yàn)證對(duì)方的貸款償還能力。如果聯(lián)合體成員簽訂相關(guān)貸款合同協(xié)議，就代表他們認(rèn)可彼此的融資金額和信用資質(zhì)，然后提交給阿里巴巴的網(wǎng)絡(luò)聯(lián)保平臺(tái)貸款所需資料，由阿里巴巴將一些相關(guān)資質(zhì)轉(zhuǎn)交給商業(yè)銀行進(jìn)行審查。貸款資質(zhì)審核。貸款資質(zhì)審核主要有兩步：其一，阿里巴巴網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)的相關(guān)部門針對(duì)企業(yè)客戶提交的貸款額度，申請(qǐng)審核其在阿里巴巴旗下平臺(tái)上的經(jīng)營(yíng)狀況、信用等級(jí)、顧客評(píng)論、交易記錄等；其二，商業(yè)銀行審核部門對(duì)阿里巴巴提交的企業(yè)貸款申請(qǐng)和資質(zhì)進(jìn)行詳細(xì)的審核，再結(jié)合銀行貸款部門客戶經(jīng)理對(duì)聯(lián)保貸款企業(yè)的實(shí)際考察，確認(rèn)貸款企業(yè)的償還能力和防風(fēng)險(xiǎn)能力，并最終給出貸款額度。聯(lián)保企業(yè)間的風(fēng)險(xiǎn)防控。在聯(lián)保貸款企業(yè)通過(guò)商業(yè)銀行審核并拿到貸款金額后，就會(huì)展開(kāi)一系列的擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模的活動(dòng)，盡早回籠資金得到利益償還貸款。因?yàn)樯虡I(yè)銀行的貸款利息是按日計(jì)息、按月結(jié)息的。為確保聯(lián)保貸款企業(yè)能按時(shí)還本償息，聯(lián)合體其他成員有義務(wù)監(jiān)督對(duì)方的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，了解對(duì)方的資金周轉(zhuǎn)狀況、企業(yè)是否正常運(yùn)營(yíng)等。以防在聯(lián)保企業(yè)出現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)困難、經(jīng)營(yíng)陷入瓶頸等狀況時(shí)，可以協(xié)助對(duì)方解決問(wèn)題，使之重新進(jìn)入正常的經(jīng)營(yíng)步伐上來(lái)。貸款到期后未還的管理。根據(jù)聯(lián)保企業(yè)與銀行簽訂的合同約定，在還款期，其他聯(lián)保企業(yè)有責(zé)任和義務(wù)督促貸款企業(yè)及時(shí)還款。一旦出現(xiàn)聯(lián)保貸款企業(yè)沒(méi)有按期還款，聯(lián)保的其他成員則需要代其歸還銀行貸款，然后再以自身企業(yè)名義向拖欠方追償代付欠款。如出現(xiàn)聯(lián)合體所有成員都沒(méi)有意向按期替拖欠方向銀行還款，就可以判定聯(lián)保企業(yè)違反合同，銀行和阿里巴巴都有權(quán)在網(wǎng)絡(luò)上發(fā)布違規(guī)企業(yè)的相關(guān)信息等，并取消其在阿里巴巴旗下所有的經(jīng)營(yíng)權(quán)，然后交由國(guó)家相關(guān)執(zhí)法機(jī)構(gòu)通過(guò)法律的手段進(jìn)行處理。3.4.3風(fēng)險(xiǎn)防控阿里的網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的控制是非常關(guān)鍵的。其控制風(fēng)險(xiǎn)的措施主要有兩種：①嚴(yán)格貸款審批。阿里網(wǎng)貨的貸款審批有三個(gè)要求。第一，聯(lián)保體的成員在進(jìn)行貸款時(shí)要受到其他成員的共同審核。只有超過(guò)三個(gè)成員企業(yè)審核通過(guò)，并形成貸款組合，才能夠?qū)①J款申請(qǐng)遞交給阿里的網(wǎng)絡(luò)聯(lián)保平臺(tái)。每個(gè)成員企業(yè)都承擔(dān)著貸款風(fēng)險(xiǎn)連帶責(zé)任，且是無(wú)限的，因此企業(yè)成員在通過(guò)貸款審核前定會(huì)全面、深入的分析貸款企業(yè)的資金狀況、經(jīng)營(yíng)規(guī)模、信用等級(jí)等。第二，貸款企業(yè)將貸款申請(qǐng)?zhí)峤坏铰?lián)保平臺(tái)后，平臺(tái)會(huì)對(duì)貸款聯(lián)保企業(yè)的每個(gè)成員的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)、資信狀況、經(jīng)營(yíng)狀況等數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，利用平臺(tái)技術(shù)對(duì)企業(yè)的信用水平進(jìn)行評(píng)定、打分，確保每一個(gè)聯(lián)保成員信用評(píng)級(jí)都能夠達(dá)到規(guī)定水平，才會(huì)通過(guò)貸款企業(yè)的貸款申請(qǐng)，并交給合作銀行。第三，合作銀行的工作人員會(huì)根據(jù)銀行的規(guī)定對(duì)聯(lián)保成員進(jìn)行調(diào)查，按照銀行的要求對(duì)每個(gè)成員的財(cái)務(wù)報(bào)表、產(chǎn)品特征、市場(chǎng)潛力等進(jìn)行分析，科學(xué)的評(píng)定企業(yè)的信貸能力，完成對(duì)貸款企業(yè)和聯(lián)保企業(yè)的最后審核。②違約后果。一旦企業(yè)沒(méi)有按照貸款合同償還本息，發(fā)生違約活動(dòng)，那么貸款企業(yè)將會(huì)受到嚴(yán)重的懲罰，比如終止網(wǎng)絡(luò)合作、信息公開(kāi)，企業(yè)黑等等，甚至還會(huì)受到法律的制裁。嚴(yán)重的違約后果是對(duì)貸款企業(yè)最有效的規(guī)和約束，最終促使企業(yè)按照約定進(jìn)行還款，降低風(fēng)險(xiǎn)，保障正常運(yùn)營(yíng)。四、關(guān)于電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò)融資模式的意見(jiàn)電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)策略電子商務(wù)融資平臺(tái)在互聯(lián)網(wǎng)融資行業(yè)若想健康發(fā)展，并從民間吸引更多的私人投資，則不但需要滿足中小企業(yè)籌集資金、進(jìn)行融資的需求，同時(shí)也應(yīng)該有效的保障投資人的利益，維護(hù)投資人的合法權(quán)益。這一方面可以通過(guò)給投資者進(jìn)行培訓(xùn)，傳授通過(guò)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)進(jìn)行投資理財(cái)?shù)姆椒ê图记桑笇?dǎo)投資者有效的判斷網(wǎng)絡(luò)理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)防和避免損失。與此同時(shí)，投資人在互聯(lián)網(wǎng)上進(jìn)行投資時(shí)不能單純的僅憑網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)的信用評(píng)分，也要在投資前分析融資企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況、信用資質(zhì)等信息，然后再?zèng)Q定投資與否。另外，根據(jù)分散投資、規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的原理，投資者在進(jìn)行投資時(shí)盡量使資金進(jìn)行最佳配置，投資給不同的融資企業(yè)，通過(guò)分散投資來(lái)減少投資風(fēng)險(xiǎn)，避免損失。除此以外，網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)應(yīng)該建立風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制，完善風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償措施，一旦融資企業(yè)發(fā)生由于自身部管理不穩(wěn)，經(jīng)營(yíng)不善導(dǎo)致無(wú)法按約定條款進(jìn)行償債時(shí)，融資網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)能夠承擔(dān)由此帶來(lái)的運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，通過(guò)制定的危機(jī)處理程序補(bǔ)償投資者。投資人對(duì)于那些經(jīng)過(guò)多次催促且依舊超期不還款的融資人，可以聯(lián)合網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)通過(guò)法律的武器保障自己的權(quán)益，追回投資的款項(xiàng)。然而，由于目前網(wǎng)絡(luò)融資行業(yè)的相關(guān)法律、法規(guī)還不完善，投資人與網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)在維護(hù)自己的權(quán)利時(shí)沒(méi)有有效的法律依據(jù)，只能通過(guò)合同法或者民間借貸的相關(guān)法律法規(guī)進(jìn)行斷定。且若網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)的負(fù)責(zé)人和管理者不按照約定操作，發(fā)生行為也很難有效的利用法律來(lái)追究。因此，制訂完善網(wǎng)絡(luò)融資行業(yè)的相關(guān)法律法規(guī)非常迫切和必要。規(guī)互聯(lián)網(wǎng)融資行業(yè)如今，政府相關(guān)機(jī)構(gòu)缺乏對(duì)電子商務(wù)融資平臺(tái)的有效監(jiān)督和管理，并且缺少相應(yīng)法律法規(guī)進(jìn)行約束，在這種情況下，電子商務(wù)融資企業(yè)更應(yīng)該規(guī)網(wǎng)絡(luò)融資管理，制定網(wǎng)絡(luò)融資行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，加強(qiáng)對(duì)網(wǎng)絡(luò)融資行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)控制和預(yù)防管理。通過(guò)制定獨(dú)立的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)和政府的行業(yè)準(zhǔn)入規(guī)則，在政府、市場(chǎng)、企業(yè)等主體間相互影響，相互調(diào)節(jié)，成為各市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)主體之間的中介和橋梁。眾所周知，目前的電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò)服務(wù)行業(yè)的發(fā)展還處于初期階段，沒(méi)有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)則，比較混亂，且發(fā)展程度也各不相同，部分企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況不佳，甚至部分企業(yè)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)融資平臺(tái)進(jìn)行金融詐騙等非法活動(dòng)。只有制定出一套全面的、完善的電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò)融資行業(yè)準(zhǔn)則與規(guī)，凈化、整合行業(yè)資源和環(huán)境，才能夠保證互聯(lián)網(wǎng)融資行業(yè)朝著健康的方向發(fā)展，未來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)融資企業(yè)才能夠穩(wěn)定、持續(xù)的經(jīng)營(yíng)。金融欺詐等惡性行為的出現(xiàn)，不僅削弱了投資者的信心，降低了投資者投資的欲望，也對(duì)整個(gè)網(wǎng)絡(luò)融資行業(yè)的規(guī)化、制度化、合理化造成了嚴(yán)重的阻礙，減緩了整個(gè)行業(yè)發(fā)展的進(jìn)程。協(xié)會(huì)管理監(jiān)督小組成員