工業(yè)鋁材行業(yè)市場分析報告2024年

2024年工業(yè)鋁材行業(yè)市場分析報告匯報人：XXX日期：XXX1contents目錄行業(yè)發(fā)展概述行業(yè)環(huán)境分析行業(yè)現(xiàn)狀分析行業(yè)格局及趨勢12342Part01行業(yè)發(fā)展概述行業(yè)定義行業(yè)發(fā)展歷程行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈3行業(yè)定義工業(yè)鋁材也被稱之為工業(yè)鋁擠壓材、工業(yè)鋁合金型材，是一種以鋁為主要成份的合金材料。即鋁棒通過熱熔，擠壓從而得到不同截面形狀的鋁材料，但添加的合金的比例不同，生產(chǎn)出來的工業(yè)鋁型材的機械性能和應(yīng)用領(lǐng)域也不同。一般來說，工業(yè)鋁材是指除建筑門窗、幕墻、室內(nèi)外裝飾及建筑結(jié)構(gòu)用鋁材以外的所有鋁材。工業(yè)鋁材可分為常用流水線鋁材、倍速鏈鋁材和導(dǎo)軌鋁材三大類。4行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游工業(yè)鋁材產(chǎn)業(yè)鏈上游為鋁土礦開采以及電解鋁生產(chǎn)行業(yè)。中國鋁土礦資源匱乏且礦石中雜質(zhì)含量較多，2022年我國鋁土礦產(chǎn)量為6781萬噸。我國工業(yè)用鋁量較大，本土供應(yīng)無法滿足工業(yè)需求，對外依存度較高。2023年中國鋁土礦全年進口14138萬噸，同比增長19%。電解鋁由氧化鋁通過電解法獲得，通常以鋁錠的形式存放、運輸。我國是世界第一大氧化鋁和電解鋁生產(chǎn)國，電解鋁供應(yīng)充足，能夠有效保證國內(nèi)工業(yè)鋁材加工企業(yè)的生產(chǎn)需求。工業(yè)鋁材具有密度小、可塑性強、力學(xué)性能優(yōu)異、易回收等優(yōu)點，廣泛應(yīng)用于交通運輸、光伏、工程機械、航空航天、醫(yī)療器械等行業(yè)，且在交通運輸領(lǐng)域應(yīng)用尤為廣泛。隨著生產(chǎn)工藝的發(fā)展創(chuàng)新，工業(yè)鋁材將更加廣泛且深度的參與到下游應(yīng)用行業(yè)的發(fā)展中，下游各行業(yè)產(chǎn)品的升級發(fā)展亦不斷增加對工業(yè)鋁材的需求。中國工業(yè)鋁材行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈如下圖所示：產(chǎn)業(yè)鏈上游概述5行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中游安徽鑫鉑鋁業(yè)股份有限公司成立于2013年，主要經(jīng)營工業(yè)鋁材、工業(yè)鋁部件和建筑鋁型材的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，其中工業(yè)鋁部件是在工業(yè)鋁型材的基礎(chǔ)上采取進一步的精加工工藝進行加工形成部件級產(chǎn)品。產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于新能源光伏、軌道交通、汽車輕量化、醫(yī)療及電器、電子電器、建筑等行業(yè)。2023年，受益于新能源光伏行業(yè)的快速發(fā)展以及企業(yè)募投項目產(chǎn)能的釋放，新能源光伏鋁材和鋁部件的產(chǎn)銷量持續(xù)增長，促使企業(yè)經(jīng)營業(yè)績得以提升。2023年上半年，鑫鉑股份工業(yè)鋁材及鋁部件業(yè)務(wù)收入為247億元，毛利率為111%。安徽鑫鉑鋁業(yè)股份有限公司成立于2013年，主要經(jīng)營工業(yè)鋁材、工業(yè)鋁部件和建筑鋁型材的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，其中工業(yè)鋁部件是在工業(yè)鋁型材的基礎(chǔ)上采取進一步的精加工工藝進行加工形成部件級產(chǎn)品。產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于新能源光伏、軌道交通、汽車輕量化、醫(yī)療及電器、電子電器、建筑等行業(yè)。2023年，受益于新能源光伏行業(yè)的快速發(fā)展以及企業(yè)募投項目產(chǎn)能的釋放，新能源光伏鋁材和鋁部件的產(chǎn)銷量持續(xù)增長，促使企業(yè)經(jīng)營業(yè)績得以提升。2023年上半年，鑫鉑股份工業(yè)鋁材及鋁部件業(yè)務(wù)收入為247億元，毛利率為111%。2021-2023年上半年鑫鉑股份工業(yè)鋁材及鋁部件營收及毛利率產(chǎn)業(yè)鏈中游概述6行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈下游廣東和勝工業(yè)鋁材股份有限公司成立于2005年，是技術(shù)驅(qū)動的新材料和新能源集成部件提供商。和勝股份是一家以研發(fā)新型鋁合金材料為基礎(chǔ)，應(yīng)用先進的熔鑄、擠壓及精密加工核心技術(shù)，采用國際先進的管理模式，廣泛服務(wù)于電子消費品、耐用消費品及汽車零部件等眾多產(chǎn)業(yè)，大部分產(chǎn)品間接配套的企業(yè)。主營產(chǎn)品包括新能源汽車電池下箱體、模組結(jié)構(gòu)件、防撞梁、底盤門檻梁等車身結(jié)構(gòu)件產(chǎn)品，手機、電腦的中框和背板、電腦硬盤磁碟臂、激光打印機感光鼓等消費電子精密結(jié)構(gòu)件，以及淋浴房、嬰兒車、吸塵器等結(jié)構(gòu)件。2023年上半年，和勝股份鋁制品業(yè)務(wù)營業(yè)收入為71億元，同比下降115%；毛利率為101%。廣東和勝工業(yè)鋁材股份有限公司成立于2005年，是技術(shù)驅(qū)動的新材料和新能源集成部件提供商。和勝股份是一家以研發(fā)新型鋁合金材料為基礎(chǔ)，應(yīng)用先進的熔鑄、擠壓及精密加工核心技術(shù)，采用國際先進的管理模式，廣泛服務(wù)于電子消費品、耐用消費品及汽車零部件等眾多產(chǎn)業(yè)，大部分產(chǎn)品間接配套的企業(yè)。主營產(chǎn)品包括新能源汽車電池下箱體、模組結(jié)構(gòu)件、防撞梁、底盤門檻梁等車身結(jié)構(gòu)件產(chǎn)品，手機、電腦的中框和背板、電腦硬盤磁碟臂、激光打印機感光鼓等消費電子精密結(jié)構(gòu)件，以及淋浴房、嬰兒車、吸塵器等結(jié)構(gòu)件。2023年上半年，和勝股份鋁制品業(yè)務(wù)營業(yè)收入為71億元，同比下降115%；毛利率為101%。2020-2023年上半年和勝股份鋁制品業(yè)務(wù)收入及毛利率]產(chǎn)業(yè)鏈下游概述7Part02行業(yè)環(huán)境分析行業(yè)政治環(huán)境行業(yè)經(jīng)濟環(huán)境行業(yè)社會環(huán)境行業(yè)驅(qū)動因素8行業(yè)政治環(huán)境主管部門和監(jiān)管體制:工業(yè)鋁材行業(yè)行政管理部門為國家發(fā)展和改革委員會和工業(yè)和信息化部；全國性自律組織為中國有色金屬工業(yè)協(xié)會及中國有色金屬加工工業(yè)協(xié)會。國家發(fā)改委承擔(dān)規(guī)劃重大建設(shè)項目和生產(chǎn)力布局的責(zé)任，擬訂全社會固定資產(chǎn)投資總規(guī)模和投資結(jié)構(gòu)的調(diào)控目標(biāo)、政策及措施，推進經(jīng)濟結(jié)構(gòu)戰(zhàn)略性調(diào)整，推進可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略。工信部負責(zé)提出新型工業(yè)化發(fā)展戰(zhàn)略和政策，擬訂并組織實施工業(yè)、通信業(yè)、信息化的發(fā)展規(guī)劃，推進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)戰(zhàn)略性調(diào)整和優(yōu)化升級，推進信息化和工業(yè)化融合，制定并組織實施工業(yè)、通信業(yè)的行業(yè)規(guī)劃、計劃和產(chǎn)業(yè)政策。中國有色金屬工業(yè)協(xié)會主要負責(zé)制定并監(jiān)督執(zhí)行行規(guī)行約；制定行業(yè)發(fā)展規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)政策；協(xié)助制定、修訂本行業(yè)國家標(biāo)準(zhǔn)；開展行業(yè)調(diào)查，發(fā)布行業(yè)信息等。中國有色金屬加工工業(yè)協(xié)會負責(zé)建立、完善行業(yè)自律機制，開展國內(nèi)外交流與合作，推動行業(yè)技術(shù)裝備和管理升級，促進我國有色金屬加工行業(yè)健康發(fā)展。行業(yè)相關(guān)政策:目前，我國已經(jīng)成為最大的鋁材生產(chǎn)國，是全世界鋁材產(chǎn)品種類最豐富的國家之一。為創(chuàng)造良好的政策環(huán)境，引導(dǎo)我國工業(yè)鋁材及相關(guān)制品行業(yè)健康、可持續(xù)發(fā)展，及各部委結(jié)合行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，頒布了一系列相關(guān)法律、法規(guī)，明確了行業(yè)在國家工業(yè)制造體系中的重要地位?！丁笆奈濉痹牧瞎I(yè)發(fā)展規(guī)劃》《原材料工業(yè)“三品”實施方案》等政策指出在鋁材等重點領(lǐng)域完善主干品種體系，推動產(chǎn)品體系化發(fā)展，挖掘綠色建材、鋁材等產(chǎn)品消費潛能，不斷提升傳統(tǒng)產(chǎn)品競爭優(yōu)勢和競爭效率。各項政策對行業(yè)未來發(fā)展提出了新要求和新方向，進一步加速了行業(yè)向高質(zhì)量、高附加值發(fā)展的進程。同時，新的利好政策將促進行業(yè)內(nèi)良性競爭，準(zhǔn)入門檻將隨之提高，具有較強技術(shù)與研發(fā)能力、高效經(jīng)營管理能力的工業(yè)鋁材企業(yè)將在未來的市場競爭中贏得先機。9Part03行業(yè)現(xiàn)狀分析行業(yè)現(xiàn)狀行業(yè)痛點10行業(yè)現(xiàn)狀我國工業(yè)鋁材起步較晚，導(dǎo)致業(yè)內(nèi)企業(yè)普遍存在自主研發(fā)能力較弱，依賴國外技術(shù)引入等情況。隨著我國工業(yè)生產(chǎn)技術(shù)創(chuàng)新、更新改造，鋁加工業(yè)緊密結(jié)合市場和科學(xué)發(fā)展的需求，使傳統(tǒng)工業(yè)鋁材已逐步完成向現(xiàn)代化工業(yè)鋁材的轉(zhuǎn)變。我國工業(yè)鋁材逐步涌現(xiàn)一批具有自主創(chuàng)新能力的優(yōu)秀企業(yè)，優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能持續(xù)釋放，產(chǎn)品質(zhì)量穩(wěn)步提高，正逐步改變工業(yè)鋁材以進口為主的局面，并出口至海外眾多國家及地區(qū)。2022年我國工業(yè)鋁材產(chǎn)量為760萬噸，同比增長193%。此外，我國工業(yè)鋁材理論基礎(chǔ)及實踐技術(shù)相比發(fā)達國家依然有一定差距，高端產(chǎn)品空間較大，產(chǎn)品附加值依然有較大提升空間?；趪H市場環(huán)境不確定因素增加，我國工業(yè)鋁制品進口成本波動幅度加大，以及國內(nèi)核心技術(shù)逐步實現(xiàn)突破，我國國產(chǎn)工業(yè)鋁材性能持續(xù)提升，市場化應(yīng)用領(lǐng)域不斷擴大。未來，我國工業(yè)鋁材產(chǎn)量有望持續(xù)提高。11行業(yè)痛點行業(yè)集中度偏低近年來，我國工業(yè)鋁材發(fā)展速度較快，吸引了大量中小企業(yè)進入工業(yè)鋁材賽道，導(dǎo)致行業(yè)集中度持續(xù)下降。部分中小企業(yè)不具備足夠的資本和技術(shù)積累，產(chǎn)品研發(fā)、創(chuàng)新能力較低，產(chǎn)品同質(zhì)化現(xiàn)象嚴(yán)重，行業(yè)整體呈現(xiàn)中低端產(chǎn)品市場供給過剩、部分高端產(chǎn)品市場空缺的現(xiàn)狀。此外，過度的同質(zhì)化競爭在擾亂競爭秩序的同時也拉低了行業(yè)的利潤水平。自主創(chuàng)新能力不足我國工業(yè)鋁材產(chǎn)量、市場需求量位居世界領(lǐng)先地位，但由于我國工業(yè)鋁材自主創(chuàng)新能力不足，尚不具備引領(lǐng)世界工業(yè)鋁材產(chǎn)業(yè)發(fā)展的能力。一方面，我國工業(yè)鋁材基礎(chǔ)理論與工藝升級等基礎(chǔ)性研究相對滯后，對技術(shù)瓶頸背后的共性科學(xué)問題的研究不足。另一方面，我國部分關(guān)鍵技術(shù)依然存在“卡脖子”困境，高度依賴國外進口，不利于產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展。企業(yè)融資渠道有限工業(yè)鋁材企業(yè)需不斷進行資金投入和設(shè)備投入才能保證持續(xù)發(fā)展。但行業(yè)內(nèi)企業(yè)以中小型企業(yè)為主，其研發(fā)、采購、生產(chǎn)以及營銷的資金主要來源于自身經(jīng)營累積及金融機構(gòu)貸款，融資渠道較為單一。同時，大部分中小企業(yè)不具備品牌知名度和影響力，市場話語權(quán)較低，無法獲得大量社會資本投資。有限的融資渠道限制了企業(yè)的發(fā)展，同時影響了企業(yè)的整體抗風(fēng)險能力，不利于行業(yè)規(guī)?；l(fā)展。12123行業(yè)壁壘行業(yè)壁壘資金壁壘:工業(yè)鋁材具有重設(shè)備、重資金的特征，屬于典型的資金密集型行業(yè)。為滿足客戶定制化產(chǎn)品的需求，企業(yè)通常需要設(shè)有眾多不同規(guī)格的設(shè)備產(chǎn)線以滿足不同產(chǎn)品的工藝需求，大量的設(shè)備投入對企業(yè)的資金量要求較高。此外，原材料在營業(yè)成本構(gòu)成中占較大比例，原材料采購及生產(chǎn)經(jīng)營周轉(zhuǎn)也需占用大量流動資金。因此，企業(yè)需進行長期不斷的資金投入和技術(shù)積累才能形成自身核心競爭力，從而形成較高的資金壁壘?？蛻粽J(rèn)證壁壘:工業(yè)鋁材是一個成熟、充分競爭的市場，產(chǎn)品涉及的下游應(yīng)用領(lǐng)域廣泛，且通常需要根據(jù)客戶要求定制化生產(chǎn)。部分大型集團客戶選擇供應(yīng)商時，會對供應(yīng)商的經(jīng)營規(guī)模、生產(chǎn)管理能力、產(chǎn)量質(zhì)量、研發(fā)創(chuàng)新能力以及售后體系等進行綜合考量，一旦建立正式的合作關(guān)系，客戶不會輕易更換供應(yīng)商。當(dāng)前工業(yè)鋁材市場供需關(guān)系已初步穩(wěn)定，新進入企業(yè)難以在短時間內(nèi)取得下游客戶的充分信任并形成穩(wěn)固的合作關(guān)系。技術(shù)壁壘:工業(yè)鋁材生產(chǎn)過程中對材料配方的開發(fā)、工藝技術(shù)的積累、產(chǎn)品檢測的控制等均有嚴(yán)格要求，企業(yè)在各生產(chǎn)環(huán)節(jié)的技術(shù)儲備將直接決定產(chǎn)品的良品率及質(zhì)量，從而決定其市場競爭力。同時，隨著生產(chǎn)技術(shù)的升級以及產(chǎn)品下游應(yīng)用要求的深入和細化，工業(yè)鋁材也呈現(xiàn)精細化發(fā)展的趨勢。細分領(lǐng)域的龍頭企業(yè)憑借其獨特的生產(chǎn)技藝和研發(fā)能力，不斷提高行業(yè)技術(shù)壁壘。行業(yè)壁壘工業(yè)鋁材生產(chǎn)過程中對材料配方的開發(fā)、工藝技術(shù)的積累、產(chǎn)品檢測的控制等均有嚴(yán)格要求，企業(yè)在各生產(chǎn)環(huán)節(jié)的技術(shù)儲備將直接決定產(chǎn)品的良品率及質(zhì)量，從而決定其市場競爭力。同時，隨著生產(chǎn)技術(shù)的升級以及產(chǎn)品下游應(yīng)用要求的深入和細化，工業(yè)鋁材也呈現(xiàn)精細化發(fā)展的趨勢。細分領(lǐng)域的龍頭企業(yè)憑借其獨特的生產(chǎn)技藝和研發(fā)能力，不斷提高行業(yè)技術(shù)壁壘。工業(yè)鋁材是一個成熟、充分競爭的市場，產(chǎn)品涉及的下游應(yīng)用領(lǐng)域廣泛，且通常需要根據(jù)客戶要求定制化生產(chǎn)。部分大型集團客戶選擇供應(yīng)商時，會對供應(yīng)商的經(jīng)營規(guī)模、生產(chǎn)管理能力、產(chǎn)量質(zhì)量、研發(fā)創(chuàng)新能力以及售后體系等進行綜合考量，一旦建立正式的合作關(guān)系，客戶不會輕易更換供應(yīng)商。當(dāng)前工業(yè)鋁材市場供需關(guān)系已初步穩(wěn)定，新進入企業(yè)難以在短時間內(nèi)取得下游客戶的充分信任并形成穩(wěn)固的合作關(guān)系。技術(shù)壁壘客戶認(rèn)證壁壘資金壁壘工業(yè)鋁材具有重設(shè)備、重資金的特征，屬于典型的資金密集型行業(yè)。為滿足客戶定制化產(chǎn)品的需求，企業(yè)通常需要設(shè)有眾多不同規(guī)格的設(shè)備產(chǎn)線以滿足不同產(chǎn)品的工藝需求，大量的設(shè)備投入對企業(yè)的資金量要求較高。此外，原材料在營業(yè)成本構(gòu)成中占較大比例，原材料采購及生產(chǎn)經(jīng)營周轉(zhuǎn)也需占用大量流動資金。因此，企業(yè)需進行長期不斷的資金投入和技術(shù)積累才能形成自身核心競爭力，從而形成較高的資金壁壘。流通環(huán)節(jié)有待完善工業(yè)鋁材產(chǎn)品種類繁多，消費數(shù)量較大，質(zhì)量參差不齊，試劑流通管理難以完善，導(dǎo)致工業(yè)鋁材行業(yè)目前在流通領(lǐng)域還面臨許多問題。（1）在產(chǎn)品的流通中，許多環(huán)節(jié)缺少安全的冷鏈和冷庫設(shè)施供應(yīng)。在目前運輸多為汽車和鐵路運輸?shù)那闆r下，工業(yè)鋁材行業(yè)生產(chǎn)企業(yè)普遍采用運輸箱內(nèi)置冰凍袋的冷藏方式，在高溫天氣或長距離運輸?shù)那闆r下無法確保運輸溫度的穩(wěn)定，影響試劑的安全性。（2）監(jiān)管人員技術(shù)水平有待提高。工業(yè)鋁材產(chǎn)品是一種高技術(shù)含量的產(chǎn)品，產(chǎn)品研發(fā)涉及生物學(xué)、信息技術(shù)、電子技術(shù)、工程學(xué)等多項學(xué)科，而目前從事工業(yè)鋁材行業(yè)的人員50%以上是工商、質(zhì)檢管理等專業(yè)背景的人員，缺少必要的專業(yè)技術(shù)知識。知識背景的不匹配使得管理流程漏洞頻發(fā)，工業(yè)鋁材行業(yè)整體監(jiān)管水平有待提高。（3）中間環(huán)節(jié)加價嚴(yán)重。出于安全的考慮，國家對工業(yè)鋁材行業(yè)進出口標(biāo)準(zhǔn)與流程嚴(yán)格把控，環(huán)節(jié)復(fù)雜，中間環(huán)節(jié)加價嚴(yán)重，代理公司的介入可能使產(chǎn)品出廠價格上漲至少一倍以上，導(dǎo)致產(chǎn)品市場競爭力下降，阻礙本土工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)的國際化進程。流通環(huán)節(jié)問題中間環(huán)節(jié)加價嚴(yán)重供應(yīng)鏈質(zhì)量監(jiān)管Part04行業(yè)競爭格局及趨勢行業(yè)發(fā)展趨勢行業(yè)競爭格局行業(yè)代表企業(yè)16&&&行業(yè)競爭格局概述行業(yè)競爭格局概述中國政府正大力推動社會資本進入工業(yè)鋁材行業(yè)，對工業(yè)鋁材行業(yè)產(chǎn)品需求被迅速拉動，需求量呈現(xiàn)上升趨勢，工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)進軍國民經(jīng)濟大產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略窗口期已經(jīng)來臨。工業(yè)鋁材行業(yè)各業(yè)態(tài)企業(yè)競爭激烈，當(dāng)前，市場上50%以上的工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)有外資介入，包括中外獨（合）資、臺港澳與境內(nèi)合資、外商獨資等，純內(nèi)資本土工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)數(shù)目較少，約占工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)總數(shù)的25%。此外，商業(yè)銀行逐步進入工業(yè)鋁材行業(yè)，興業(yè)銀行、中心銀行、民生銀行等先后成立金融公司，涉足設(shè)備融資租賃業(yè)務(wù)。中國本土工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)根據(jù)租賃公司股東背景及運營機制的不同又可以劃分為廠商系、獨立系和銀行系三類三類工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)各有優(yōu)劣勢：（1）工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)具有設(shè)備技術(shù)優(yōu)勢，主要與母公司設(shè)備銷售聯(lián)動，以設(shè)備、耗材的銷售利潤覆蓋融資租賃成本；（2）獨立系工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)產(chǎn)業(yè)化程度高，易形成差異化商業(yè)模式，提供專業(yè)化的融資租賃服務(wù)；（3）銀行系工業(yè)鋁材行業(yè)企業(yè)背靠銀行股東，能夠以較低成本獲取資金，且在渠道體系等方面具備一定優(yōu)勢。行業(yè)競爭格局隨著工業(yè)鋁材應(yīng)用的逐漸深入，市場對鋁材加工企業(yè)的專業(yè)性提出了更高的要求，促使各企業(yè)更加專注于發(fā)展自身的優(yōu)勢細分領(lǐng)域，并在交通運輸、光伏、消費電子等主要工業(yè)鋁材消費領(lǐng)域涌現(xiàn)出了一批具有較強競爭力的知名企業(yè)，包括亞太科技、鑫鉑股份、和勝股份、銳新科技等。未來，各細分領(lǐng)域龍頭公司將憑借其對該領(lǐng)域的深刻理解和技術(shù)沉淀不斷提高競爭壁壘，而規(guī)模小、自主創(chuàng)新能力