財(cái)務(wù)預(yù)算課件

第四章財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)、財(cái)務(wù)預(yù)算與比率分析學(xué)習(xí)目的：了解：財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)的概念、作用和程序，財(cái)務(wù)預(yù)算的概念及特征，財(cái)務(wù)比率分析的作用理解：財(cái)務(wù)預(yù)算的編制方法，財(cái)務(wù)比率分析的基礎(chǔ)與方法掌握：資金需求量預(yù)測(cè)、利潤預(yù)測(cè)的方法，現(xiàn)金預(yù)算的編制，財(cái)務(wù)比率分析的內(nèi)容和標(biāo)準(zhǔn)第四章財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)、財(cái)務(wù)預(yù)算與比率分析學(xué)習(xí)目的：了解：財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)的4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)—概述定義財(cái)務(wù)人員利用企業(yè)過去的財(cái)務(wù)活動(dòng)資料，結(jié)合市場(chǎng)變動(dòng)情況，對(duì)企業(yè)未來財(cái)務(wù)活動(dòng)的發(fā)展趨勢(shì)做出科學(xué)的預(yù)計(jì)和測(cè)算，以便把握未來，明確方向。內(nèi)容包括：籌資預(yù)測(cè)、投資預(yù)測(cè)、成本預(yù)測(cè)、收入預(yù)測(cè)和利潤預(yù)測(cè)作用為財(cái)務(wù)決策提供依據(jù)，為財(cái)務(wù)預(yù)算提供依據(jù)，為企業(yè)日常管理工作提供依據(jù)程序確定預(yù)測(cè)對(duì)象和目標(biāo)；制定預(yù)測(cè)計(jì)劃；收集整理相關(guān)信息；選擇預(yù)測(cè)方法；進(jìn)行實(shí)際預(yù)測(cè)4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)—概述定義財(cái)務(wù)人員利用企業(yè)過去的財(cái)務(wù)活動(dòng)資料，4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)

—資金需要量預(yù)測(cè)定性預(yù)測(cè)法特爾菲法市場(chǎng)調(diào)查法相互影響預(yù)測(cè)法定量預(yù)測(cè)法銷售百分比法資金習(xí)性預(yù)測(cè)法轉(zhuǎn)利潤預(yù)測(cè)4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)

—資金需要量預(yù)測(cè)定性預(yù)測(cè)法特爾菲法市場(chǎng)調(diào)查法銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)負(fù)債表（簡表）流動(dòng)資產(chǎn)：2007%2008流動(dòng)負(fù)債：2007%2008現(xiàn)金10應(yīng)付賬款40應(yīng)收賬款85應(yīng)付票據(jù)10存貨100應(yīng)付費(fèi)用25合計(jì)195合計(jì)75應(yīng)付債券72股本150凈固定資產(chǎn)150留存收益48資產(chǎn)總計(jì)345權(quán)益合計(jì)345注：該公司2007年的銷售收入為500萬，2008年預(yù)計(jì)的銷售收入為750萬，假設(shè)固定資產(chǎn)未充分利用。2008年銷售凈利率8%，其中：66.67%的凈利用于發(fā)放股利★★★★★?????10/50085/500需根據(jù)條件進(jìn)行判斷銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)負(fù)債表（簡表）流動(dòng)資產(chǎn)：2007%2008流動(dòng)負(fù)債：2007%2008現(xiàn)金102應(yīng)付賬款408應(yīng)收賬款8517應(yīng)付票據(jù)10N存貨10020應(yīng)付費(fèi)用255合計(jì)19539合計(jì)7513應(yīng)付債券72N股本150N凈固定資產(chǎn)150N＊留存收益48N※資產(chǎn)總計(jì)34539權(quán)益合計(jì)34513★★★★★?????2%×750銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)負(fù)債表（簡表）流動(dòng)資產(chǎn)：2007%2008流動(dòng)負(fù)債：2007%2008現(xiàn)金10215應(yīng)付賬款40860應(yīng)收賬款8517128應(yīng)付票據(jù)10N10存貨10020150應(yīng)付費(fèi)用25538合計(jì)19539293合計(jì)7513108應(yīng)付債券72N72股本150N150凈固定資產(chǎn)150N＊150留存收益48N※68資產(chǎn)總計(jì)34539443權(quán)益合計(jì)34513398★★★★★外部融資額=預(yù)計(jì)總資產(chǎn)-預(yù)計(jì)總負(fù)債-預(yù)計(jì)所有者權(quán)益

=443-180-218=45銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)銷售百分比法--公式總結(jié)：★預(yù)計(jì)資產(chǎn)（或負(fù)債）＝預(yù)計(jì)銷售額×各項(xiàng)目銷售百分比留存收益增加額＝預(yù)計(jì)銷售額×銷售凈利率（1－股利支付率）外部融資需求＝預(yù)計(jì)總資產(chǎn)－預(yù)計(jì)總負(fù)債－預(yù)計(jì)所有者權(quán)益外部融資需求=（基期資產(chǎn)+本期資產(chǎn)增加額）-(基期負(fù)債+本期負(fù)債增加額）-(基期所有者權(quán)益+本期所有者權(quán)益增加額）=資產(chǎn)增加-負(fù)債增加-所有者權(quán)益增加返回銷售百分比法--公式總結(jié)：★預(yù)計(jì)資產(chǎn)（或負(fù)債）＝預(yù)計(jì)銷售額×銷售百分比法評(píng)價(jià)優(yōu)點(diǎn)：能為企業(yè)提供短期預(yù)計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)表以適應(yīng)進(jìn)行外部融資的需要。缺點(diǎn)：它是以預(yù)測(cè)年度敏感項(xiàng)目與銷售收入的比例及非敏感項(xiàng)目與基年保持不變?yōu)榍疤岬?，如果有關(guān)比例發(fā)生了變化，那么據(jù)以進(jìn)行預(yù)測(cè)就會(huì)對(duì)企業(yè)產(chǎn)生不利的影響。返回銷售百分比法評(píng)價(jià)優(yōu)點(diǎn)：能為企業(yè)提供短期預(yù)計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)表以適應(yīng)進(jìn)資金習(xí)性預(yù)測(cè)法資金習(xí)性預(yù)測(cè)法的關(guān)鍵在進(jìn)行資金習(xí)性分析的基礎(chǔ)上,將企業(yè)的總資金劃分為變動(dòng)資金和不變資金兩部分,根據(jù)資金與產(chǎn)銷量的數(shù)量關(guān)系來建立數(shù)學(xué)模型,再根據(jù)歷史資料預(yù)測(cè)資金需要量的方法.資金習(xí)性法的公式Y(jié)=a+bx其中：y：資金需要量

a：不變資金

b：變動(dòng)資金

x：產(chǎn)銷量舉例：某公司歷史年度產(chǎn)銷量和資金變化情況如下表，2008年預(yù)計(jì)銷售量800萬件，試計(jì)算2008年的資金需求量。年度銷售量x（萬件）資金平均占用量2001200220032004200520062007400320360380420500600160150160180200240260返回資金習(xí)性預(yù)測(cè)法資金習(xí)性預(yù)測(cè)法的關(guān)鍵在進(jìn)行資金習(xí)性分析的基礎(chǔ)上4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)

—利潤預(yù)測(cè)目標(biāo)利潤的預(yù)測(cè)基本損益方程式邊際貢獻(xiàn)式方程安全邊際式方程利潤的敏感性分析敏感度計(jì)算敏感度排列規(guī)律目標(biāo)利潤=（單價(jià)-單位變動(dòng)成本）×銷售量p=Q(P-vc)-F目標(biāo)利潤=單位邊際貢獻(xiàn)×銷售量-固定成本總額目標(biāo)利潤=安全邊際（銷售額）×邊際貢獻(xiàn)率舉例：某公司生產(chǎn)一種產(chǎn)品，單價(jià)1000元，單位變動(dòng)成本700元，本月預(yù)計(jì)銷售100件，每月固定成本10000元，計(jì)算本月的利潤？（1）p=100(1000-700)-10000=20000（2）單位邊際貢獻(xiàn)=1000-700=300p=300×100-10000=20000（3）保本點(diǎn)銷售量=10000/（1000-700）=33.33安全邊際（銷售量）=100-33.33=66.67p=66.67×1000×30%=20001轉(zhuǎn)4.24.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)

—利潤預(yù)測(cè)目標(biāo)利潤的預(yù)測(cè)基本損益方程式邊際貢4.2財(cái)務(wù)預(yù)算財(cái)務(wù)預(yù)算概述定義：是一系列專門反映企業(yè)未來一定預(yù)算其內(nèi)預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果以及現(xiàn)金收支等價(jià)值指標(biāo)的各種預(yù)算的總稱特征：總括性、價(jià)值計(jì)量4.2財(cái)務(wù)預(yù)算財(cái)務(wù)預(yù)算概述定義：是一系列專門反映企業(yè)未來一定4.2財(cái)務(wù)預(yù)算—編制方法彈性預(yù)算定義及特點(diǎn)編制方式優(yōu)缺點(diǎn)零基預(yù)算定義及特點(diǎn)編制程序優(yōu)缺點(diǎn)滾動(dòng)預(yù)算定義及特點(diǎn)編制程序優(yōu)缺點(diǎn)根據(jù)本量利之間有規(guī)律的數(shù)量變化,按照預(yù)算期內(nèi)可預(yù)見的一系列業(yè)務(wù)量水平分別確定相應(yīng)的數(shù)據(jù),使編制的預(yù)算能夠適應(yīng)多種情況的預(yù)算方法.多水平法公式法以“零”為基礎(chǔ)編制計(jì)劃和預(yù)算的方法優(yōu)點(diǎn):提高資金的使用效益;調(diào)動(dòng)各方面降低費(fèi)用的積極性缺點(diǎn):工作量大在編制預(yù)算時(shí),先按照一個(gè)會(huì)計(jì)年度來編制,但隨著預(yù)算的執(zhí)行不斷延伸,補(bǔ)充預(yù)算,逐期向后滾動(dòng),使預(yù)算永遠(yuǎn)保持為一個(gè)會(huì)計(jì)年度的預(yù)算編制方法優(yōu)點(diǎn):有利于保證預(yù)算的連續(xù)性;采用滾動(dòng)預(yù)算,由于預(yù)算不斷調(diào)整,更接近實(shí)際,所以有益于發(fā)揮預(yù)算的控制作用缺點(diǎn):預(yù)算工作量大4.2財(cái)務(wù)預(yù)算—編制方法彈性預(yù)算定義及特點(diǎn)編制方式優(yōu)缺點(diǎn)零基4.2財(cái)務(wù)預(yù)算—財(cái)務(wù)預(yù)算的編制現(xiàn)金預(yù)算預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表轉(zhuǎn)4.34.2財(cái)務(wù)預(yù)算—財(cái)務(wù)預(yù)算的編制現(xiàn)金預(yù)算預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表轉(zhuǎn)4.34.2財(cái)務(wù)預(yù)算—現(xiàn)金預(yù)算銷售預(yù)算①生產(chǎn)預(yù)算②直接材料預(yù)算③直接人工預(yù)算④制造費(fèi)用預(yù)算⑤期末存貨預(yù)算⑥銷售與管理費(fèi)用預(yù)算⑦資本支出預(yù)算⑧現(xiàn)金預(yù)算⑨4.2財(cái)務(wù)預(yù)算—現(xiàn)金預(yù)算銷售預(yù)算①生產(chǎn)預(yù)算②直接材料預(yù)算③直1.銷售預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量8007009008003200單位售價(jià)8080808080銷售收入

預(yù)計(jì)現(xiàn)金收入上年應(yīng)收款95009500一季銷(64000)二季銷(56000)三季銷(72000)四季銷(64000)現(xiàn)金收入合計(jì)1.銷售預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量80070090080031.銷售預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量8007009008003200單位售價(jià)8080808080銷售收入64000560007200064000256000

預(yù)計(jì)現(xiàn)金收入上年應(yīng)收款95009500一季銷(64000)448001920064000二季銷(56000)392001680056000三季銷(72000)504002160072000四季銷(64000)4480044800現(xiàn)金收入合計(jì)54300584006720066400246300返回1.銷售預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量80070090080032

.生產(chǎn)預(yù)算★依據(jù)：銷售預(yù)算計(jì)算公式：

預(yù)計(jì)生產(chǎn)量=預(yù)計(jì)銷售量+預(yù)計(jì)期末存貨量-預(yù)計(jì)期初存貨量編制生產(chǎn)預(yù)算的關(guān)鍵：正確地確定各季度預(yù)計(jì)期末存貨量。2.生產(chǎn)預(yù)算★依據(jù)：2.生產(chǎn)預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量8007009008003200預(yù)計(jì)期末存貨70100預(yù)計(jì)期初存貨80預(yù)計(jì)生產(chǎn)量來自銷售預(yù)算2.生產(chǎn)預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量80070090080032.生產(chǎn)預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量8007009008003200預(yù)計(jì)期末存貨709080100100預(yù)計(jì)期初存貨8070908080預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220返回2.生產(chǎn)預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量80070090080033.直接材料預(yù)算★以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)計(jì)算公式：

預(yù)計(jì)采購量=生產(chǎn)上預(yù)計(jì)需用量+預(yù)計(jì)期末存貨-預(yù)計(jì)期初存貨3.直接材料預(yù)算★以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)3.直接材料預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220單位產(chǎn)品用料量3333總需用量加：期末存貨減：期初存貨237預(yù)計(jì)材料采購量單價(jià)2222預(yù)計(jì)采購成本來自生產(chǎn)預(yù)算3.直接材料預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量790720890823.直接材料預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220單位產(chǎn)品用料量3333總需用量23702160267024609660加：期末存貨216267246250減：期初存貨237216267246預(yù)計(jì)材料采購量23492211264924649673單價(jià)2222預(yù)計(jì)采購成本4698442252984928193463.直接材料預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量79072089082預(yù)計(jì)現(xiàn)金支出一二三四合計(jì)期初應(yīng)付賬款2200一季度購料款（4698）二季度購料款（4422）三季度購料款（5298）四季度購料款（4928）現(xiàn)金支出合計(jì)50%當(dāng)即支付，50%下季支付預(yù)計(jì)現(xiàn)金支出一二三四合計(jì)期初應(yīng)付賬款2200一季度購料款（4預(yù)計(jì)現(xiàn)金支出一二三四合計(jì)期初應(yīng)付賬款22002200一季度購料款（4698）234923494698二季度購料款（4422）221122114422三季度購料款（5298）264926495298四季度購料款（4928）24642464現(xiàn)金支出合計(jì)454945604860511319082期末還有多少尚未支付的款項(xiàng)返回預(yù)計(jì)現(xiàn)金支出一二三四合計(jì)期初應(yīng)付賬款22002200一季度購4.直接人工預(yù)算★以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)進(jìn)行編制的，是一種既反映預(yù)算期內(nèi)人工工時(shí)消耗水平，又規(guī)劃人工成本開支的業(yè)務(wù)預(yù)算。計(jì)算公式：

直接人工成本=預(yù)算產(chǎn)量×單位產(chǎn)品直接人工的定額工時(shí)×每小時(shí)直接人工成本4.直接人工預(yù)算★以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)進(jìn)行編制的，是一種既反映預(yù)4.直接人工預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220單位產(chǎn)品直接人工定額工時(shí)5555總工時(shí)工資率5555人工成本合計(jì)來自生產(chǎn)預(yù)算4.直接人工預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量790720890824.直接人工預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220單位產(chǎn)品直接人工定額工時(shí)5555總工時(shí)395036004450410016100工資率5555人工成本合計(jì)1975018000222502050080500全部為現(xiàn)金流出返回4.直接人工預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量790720890825.制造費(fèi)用預(yù)算固定性制造費(fèi)用金額變動(dòng)性制造費(fèi)用金額1、管理人員工資2、保險(xiǎn)費(fèi)3、設(shè)備租金4、折舊合計(jì)其中：付現(xiàn)費(fèi)用7800200012001300024000110001、間接材料2、水電費(fèi)3、維修費(fèi)合計(jì)直接人工總工時(shí)預(yù)算分配率220002200800032200161002項(xiàng)目第一季度第二季度第三季度第四季度合計(jì)變動(dòng)性制造費(fèi)用790072008900820032200付現(xiàn)的固定性制造費(fèi)用275027502750275011000現(xiàn)金支出合計(jì)106509950116501095043200返回5.制造費(fèi)用預(yù)算固定性制造費(fèi)用金額變動(dòng)性制造費(fèi)用金額1、管理6.期末存貨預(yù)算期末存貨單位成本合計(jì)直接材料產(chǎn)成品250公斤

100件2415004100單位變動(dòng)成本計(jì)算如下：直接材料2元/公斤×3公斤=6元直接人工5元/小時(shí)×5小時(shí)=25元變動(dòng)性制造費(fèi)用2元/小時(shí)×5小時(shí)=10元合計(jì)

41元來自材料預(yù)算來自生產(chǎn)預(yù)算返回6.期末存貨預(yù)算期末存貨單位成本合計(jì)直接材料250公斤7.銷售與管理費(fèi)用預(yù)算銷售費(fèi)用項(xiàng)目全年預(yù)算管理費(fèi)用項(xiàng)目全年預(yù)算1、銷售人員工資2、銷售機(jī)構(gòu)辦公費(fèi)3、廣告費(fèi)4、銷貨運(yùn)雜費(fèi)5、推銷傭金合計(jì)40002000440028004000172001、行政人員工資2、差旅費(fèi)3、行政辦公費(fèi)4、審計(jì)費(fèi)5、折舊費(fèi)6、合計(jì)200005400112002800147540875銷售與管理費(fèi)用全年合計(jì)58075(17200+40875)季度第一季度第二季度第三季度第四季度全年合計(jì)現(xiàn)金支出1595012750147501315056600返回7.銷售與管理費(fèi)用預(yù)算銷售費(fèi)用項(xiàng)目全年預(yù)算管理費(fèi)用項(xiàng)目全年預(yù)9.現(xiàn)金預(yù)算★包括：現(xiàn)金收入、現(xiàn)金支出、現(xiàn)金多余或不足、資金的籌集和與運(yùn)用。包括材料、人工，各項(xiàng)費(fèi)用等主要是銷貨收入9.現(xiàn)金預(yù)算★包括：包括材料、人工，各項(xiàng)費(fèi)用等主要是銷貨收入9.現(xiàn)金預(yù)算一二三四合計(jì)a期初現(xiàn)金余額

+銷貨現(xiàn)金收入

可供使用現(xiàn)金10000支出：直接材料直接人工制造費(fèi)用銷售管理費(fèi)用購買設(shè)備預(yù)交所得稅支出合計(jì)b現(xiàn)金多余或不足資金的籌集和運(yùn)用c向銀行借款d償還銀行借款利息期末現(xiàn)金余額來自資產(chǎn)負(fù)債表期初數(shù)最低5000元利隨本清500元的倍數(shù)9.現(xiàn)金預(yù)算一二三四合計(jì)a期初現(xiàn)金余額10000支出9.現(xiàn)金預(yù)算一二三四合計(jì)

期初現(xiàn)金余額加：銷貨現(xiàn)金收入

可供使用現(xiàn)金1000054300643001240158400708015241672007244112681664007908110000246300286623減：直接材料直接人工制造費(fèi)用銷售管理費(fèi)用購買設(shè)備（資本支出）預(yù)交所得稅支出合計(jì)4549197501065015950--100051899456018000995012750243001000705604860222501165014750--1000545105113205001095013150--10005071319082805004320056600243004000227682現(xiàn)金多余或不足12401（241）179312836858941資金的籌集和運(yùn)用向銀行借款償還銀行借款利息期末現(xiàn)金余額------1240150005241(5000)(250）12681283685000（5000）（250）28368返回9.現(xiàn)金預(yù)算一二三四合計(jì)期初現(xiàn)金余額100001240154.2財(cái)務(wù)預(yù)算--預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表的編制預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表又稱為企業(yè)的“總預(yù)算”，包括:預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表利用本期期初資產(chǎn)負(fù)債表，根據(jù)銷售、生產(chǎn)、資本等預(yù)算的有關(guān)數(shù)據(jù)加以調(diào)整編制預(yù)計(jì)損益表與實(shí)際的損益表的內(nèi)容、格式相同，但數(shù)據(jù)是預(yù)期的預(yù)計(jì)現(xiàn)金流量表返回4.2財(cái)務(wù)預(yù)算--預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表的編制預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表又稱為企業(yè)的預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)20072008(預(yù)計(jì))負(fù)債與所有者權(quán)益20072008(預(yù)計(jì))現(xiàn)金應(yīng)收賬款材料產(chǎn)成品流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)土地房屋及設(shè)備累計(jì)折舊固定資產(chǎn)合計(jì)100009500474328023254500001000006000090000應(yīng)付賬款應(yīng)付稅金流動(dòng)負(fù)債合計(jì)普通股保留盈余股東權(quán)益合計(jì)2200400062007000037054107054資產(chǎn)合計(jì)113254負(fù)債與股東權(quán)益合計(jì)113254預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)20072008負(fù)債與所有者權(quán)益20預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)20072008(預(yù)計(jì))負(fù)債與所有者權(quán)益20072008(預(yù)計(jì))現(xiàn)金應(yīng)收賬款材料產(chǎn)成品流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)土地房屋及設(shè)備累計(jì)折舊固定資產(chǎn)合計(jì)1000095004743280232545000010000060000900002836819200500410052168500001243007447599825應(yīng)付賬款應(yīng)付稅金流動(dòng)負(fù)債合計(jì)普通股保留盈余股東權(quán)益合計(jì)22004000620070000370541070542464400064647000075529145529資產(chǎn)合計(jì)113254151993負(fù)債與股東權(quán)益合計(jì)113254151993返回預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)20072008負(fù)債與所有者權(quán)益20

銷售收入（3200件，80元）256000

減：產(chǎn)品銷售成本（41元/件）131200

固定制造費(fèi)用24000

銷售管理費(fèi)用58075

利息費(fèi)用250213525

利潤總額42475

減：所得稅（估計(jì)）4000

凈利潤38475預(yù)計(jì)損益表返回銷售收入（3200件，80元）256000減4.3財(cái)務(wù)比率分析財(cái)務(wù)比率概述概念及作用比較標(biāo)準(zhǔn)財(cái)務(wù)比率分析的基礎(chǔ)四大報(bào)表報(bào)表附注財(cái)務(wù)比率分析的基本方法財(cái)務(wù)比率的類別趨勢(shì)分析法財(cái)務(wù)比率分析的內(nèi)容償債能力資產(chǎn)管理比率（營運(yùn)能力）盈利能力上市公司財(cái)務(wù)比率杜邦分析法通過將兩個(gè)有關(guān)的會(huì)計(jì)項(xiàng)目數(shù)據(jù)相除,從而得出各種財(cái)務(wù)比率,用以揭示同一張財(cái)務(wù)報(bào)表中不同項(xiàng)目之間或不同財(cái)務(wù)報(bào)表的有關(guān)項(xiàng)目之間所存在的內(nèi)在聯(lián)系的一種分析方法公認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)、預(yù)算標(biāo)準(zhǔn)、歷史標(biāo)準(zhǔn)、行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動(dòng)表以文字和數(shù)字形式對(duì)基本財(cái)務(wù)報(bào)表的內(nèi)容以及其它有助于理解財(cái)務(wù)報(bào)表的有關(guān)事項(xiàng)進(jìn)行必要的說明4.3財(cái)務(wù)比率分析財(cái)務(wù)比率概述概念及作用比較標(biāo)準(zhǔn)財(cái)務(wù)比率分析（一）償債能力比率短期償債能力營運(yùn)比率、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金比率、現(xiàn)金流量比率長期償債能力資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率、權(quán)益成數(shù)、長期資本負(fù)債率、利息保障倍數(shù)、現(xiàn)金流量利息保障倍數(shù)、現(xiàn)金流量債務(wù)比轉(zhuǎn)（二）（一）償債能力比率短期償債能力營運(yùn)比率、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、1.流動(dòng)比率★公式：

流動(dòng)比率＝流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債一般情況下，流動(dòng)比率越高，反映企業(yè)短期償債能力越強(qiáng)，債權(quán)人的利益越有保障。是否越高越好？返回1.流動(dòng)比率★公式：是否越高越好？返回2.速動(dòng)比率★公式1：速動(dòng)比率＝（流動(dòng)資產(chǎn)－存貨）/流動(dòng)負(fù)債

公式2：速動(dòng)資產(chǎn)＝流動(dòng)資產(chǎn)－存貨－待攤費(fèi)用－預(yù)付帳款－無法收回的壞賬－待處理損失

返回2.速動(dòng)比率★公式1：返回3.資產(chǎn)負(fù)債率★公式：

資產(chǎn)負(fù)債率＝負(fù)債總額÷資產(chǎn)總額一般地，該比率越小，表明企業(yè)的長期償債能力越強(qiáng)。

該比率越小越好嗎？返回3.資產(chǎn)負(fù)債率★公式：該比率越小越好嗎？返回4.產(chǎn)權(quán)比率與權(quán)益乘數(shù)★公式：產(chǎn)權(quán)比率＝負(fù)債總額/股東權(quán)益權(quán)益乘數(shù)＝資產(chǎn)總額/股東權(quán)益返回4.產(chǎn)權(quán)比率與權(quán)益乘數(shù)★公式：返回5.利息保障倍數(shù)公式：利息保障倍數(shù)=息稅前利潤/利息費(fèi)用

=（凈利潤+利息費(fèi)用+所得稅費(fèi)用）/利息費(fèi)用返回5.利息保障倍數(shù)公式：返回（二）資產(chǎn)管理比率應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)率流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)次數(shù)＝企業(yè)賒銷收入凈額/平均應(yīng)收賬款應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)＝365/應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)＝銷售收入/平均存貨平均存貨＝（期初存貨＋期末存貨）÷2存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)＝365÷存貨周轉(zhuǎn)率＝平均存貨×365/銷售收入流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)＝銷售收入/平均流動(dòng)資產(chǎn)總額

流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)＝平均流動(dòng)資產(chǎn)總額×365/銷售收入總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)

=銷售收入/平均總資產(chǎn)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=365/總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率練習(xí)轉(zhuǎn)（三）（二）資產(chǎn)管理比率應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)率流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率總資練習(xí)：1、某公司存貨和銷售的部分資料為：銷售收入年末為315000元；應(yīng)收賬款年末為18000元，年初為16000元；存貨年末為48000元，年初為39000元；銷售成本年末為225000元。要求：（1）計(jì)算應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)和天數(shù)；（2）計(jì)算存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)和天數(shù)；答案:（1）次數(shù)：18.53；天數(shù)：19.43（2）次數(shù)：5.17；天數(shù)：69.63（3）89.06返回練習(xí)：1、某公司存貨和銷售的部分資料為：銷售收入年末為315（三）盈利能力銷售利潤率=（凈利潤÷銷售收入）×100%資產(chǎn)利潤率=（凈利潤÷平均資產(chǎn)）×100%權(quán)益凈利率=凈利潤/股東權(quán)益×100%（三）盈利能力銷售利潤率資產(chǎn)利潤率權(quán)益凈利率（四）常用上市公司財(cái)務(wù)比率每股收益★市盈率★市凈率每股股利、股利支付率與留存收益率、股票獲利率股利保障倍數(shù)與現(xiàn)金股利保障倍數(shù)練習(xí)轉(zhuǎn)（五）（四）常用上市公司財(cái)務(wù)比率每股收益★市盈率★市凈率每股股利、1、每股收益★公式：每股收益＝（凈利潤－優(yōu)先股股利）÷普通股平均股數(shù)式中：普通股平均股數(shù)＝年初股數(shù)＋新增股數(shù)×新增股數(shù)時(shí)間（月）÷12返回1、每股收益★返回2、市盈率★公式：市盈率＝每股市價(jià)/每股收益市盈率反映了投資人對(duì)每元凈利潤所愿支付的價(jià)格。市盈率還能說明什么？返回2、市盈率★公式：市盈率還能說明什么？返回3、市凈率公式：市凈率＝每股市價(jià)÷每股凈資產(chǎn)其中：每股凈資產(chǎn)＝年末股東權(quán)益÷年末普通股數(shù)返回3、市凈率返回4、每股股利、股利支付率、留存收益率、股票獲利率每股股利＝用于分配普通股的現(xiàn)金股利總額÷年末發(fā)行在外的普通股股數(shù)＝（現(xiàn)金股利總額－優(yōu)先股股利）÷年末發(fā)行在外的普通股股數(shù)股利支付率=每股股利/每股收益留存收益率=1-股利支付率股利獲利率=普通股每股股利/普通股每股市價(jià)×100%返回4、每股股利、股利支付率、留存收益率、股票獲利率每股股利＝用5、股利保障倍數(shù)與現(xiàn)金股利保障倍數(shù)（1）股利保障倍數(shù)股利保障倍數(shù)＝普通股每股收益/普通股每股股利（2）現(xiàn)金股利保障倍數(shù)現(xiàn)金股利保障倍數(shù)＝每股營業(yè)現(xiàn)金凈流入÷每股現(xiàn)金股利返回5、股利保障倍數(shù)與現(xiàn)金股利保障倍數(shù)（1）股利保障倍數(shù)返回練習(xí)：A公司是一家上市公司，2007年凈利為11940萬元，發(fā)行在外的普通股為2000萬股，無優(yōu)先股，年終時(shí)每股市價(jià)為80元，當(dāng)年發(fā)放股利總額為8940萬元。計(jì)算：每股收益、市盈率、股利支付率。返回練習(xí)：A公司是一家上市公司，2007年凈利為1194（五）杜邦財(cái)務(wù)分析體系核心指標(biāo)：權(quán)益凈利率=銷售凈利率×總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率×權(quán)益乘數(shù)杜邦等式:資產(chǎn)報(bào)酬率=銷售凈利率×總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率轉(zhuǎn)小結(jié)下接綜合練習(xí)（五）杜邦財(cái)務(wù)分析體系核心指標(biāo)：杜邦等式:資產(chǎn)報(bào)酬率=銷售凈綜合練習(xí)：將表中問號(hào)處填上對(duì)應(yīng)數(shù)字資產(chǎn)金額負(fù)債及所有者權(quán)益金額貨幣資金3000應(yīng)付賬款?應(yīng)收帳款凈額?其他應(yīng)付款4000存貨?長期負(fù)債?固定資產(chǎn)凈值74000實(shí)收資本50000無形資產(chǎn)10000盈余公積?合計(jì)147000合計(jì)?

其他資料：年末流動(dòng)比率1.8，產(chǎn)權(quán)比率1，以銷售額作為周轉(zhuǎn)額與年末存貨計(jì)算的周轉(zhuǎn)次數(shù)為6次，以銷貨成本周轉(zhuǎn)額計(jì)算的存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)為4次，本年實(shí)現(xiàn)毛利72000元。綜合練習(xí)：將表中問號(hào)處填上對(duì)應(yīng)數(shù)字資產(chǎn)金額負(fù)債及所有者權(quán)益金綜合練習(xí)答案：資產(chǎn)金額負(fù)債及所有者權(quán)益金額貨幣資金3000應(yīng)付賬款31000應(yīng)收帳款凈額24000其他應(yīng)付款4000存貨36000長期負(fù)債38500固定資產(chǎn)凈值74000實(shí)收資本50000無形資產(chǎn)10000盈余公積23500合計(jì)147000合計(jì)147000綜合練習(xí)答案：資產(chǎn)金額負(fù)債及所有者權(quán)益金額貨幣資金3000應(yīng)資金需要量的預(yù)測(cè)、目標(biāo)利潤的預(yù)測(cè)財(cái)務(wù)預(yù)算的編制過程財(cái)務(wù)比率分析的內(nèi)容杜邦財(cái)務(wù)分析體系的內(nèi)容本章小結(jié)：資金需要量的預(yù)測(cè)、目標(biāo)利潤的預(yù)測(cè)本章小結(jié)：第四章財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)、財(cái)務(wù)預(yù)算與比率分析學(xué)習(xí)目的：了解：財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)的概念、作用和程序，財(cái)務(wù)預(yù)算的概念及特征，財(cái)務(wù)比率分析的作用理解：財(cái)務(wù)預(yù)算的編制方法，財(cái)務(wù)比率分析的基礎(chǔ)與方法掌握：資金需求量預(yù)測(cè)、利潤預(yù)測(cè)的方法，現(xiàn)金預(yù)算的編制，財(cái)務(wù)比率分析的內(nèi)容和標(biāo)準(zhǔn)第四章財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)、財(cái)務(wù)預(yù)算與比率分析學(xué)習(xí)目的：了解：財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)的4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)—概述定義財(cái)務(wù)人員利用企業(yè)過去的財(cái)務(wù)活動(dòng)資料，結(jié)合市場(chǎng)變動(dòng)情況，對(duì)企業(yè)未來財(cái)務(wù)活動(dòng)的發(fā)展趨勢(shì)做出科學(xué)的預(yù)計(jì)和測(cè)算，以便把握未來，明確方向。內(nèi)容包括：籌資預(yù)測(cè)、投資預(yù)測(cè)、成本預(yù)測(cè)、收入預(yù)測(cè)和利潤預(yù)測(cè)作用為財(cái)務(wù)決策提供依據(jù)，為財(cái)務(wù)預(yù)算提供依據(jù)，為企業(yè)日常管理工作提供依據(jù)程序確定預(yù)測(cè)對(duì)象和目標(biāo)；制定預(yù)測(cè)計(jì)劃；收集整理相關(guān)信息；選擇預(yù)測(cè)方法；進(jìn)行實(shí)際預(yù)測(cè)4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)—概述定義財(cái)務(wù)人員利用企業(yè)過去的財(cái)務(wù)活動(dòng)資料，4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)

—資金需要量預(yù)測(cè)定性預(yù)測(cè)法特爾菲法市場(chǎng)調(diào)查法相互影響預(yù)測(cè)法定量預(yù)測(cè)法銷售百分比法資金習(xí)性預(yù)測(cè)法轉(zhuǎn)利潤預(yù)測(cè)4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)

—資金需要量預(yù)測(cè)定性預(yù)測(cè)法特爾菲法市場(chǎng)調(diào)查法銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)負(fù)債表（簡表）流動(dòng)資產(chǎn)：2007%2008流動(dòng)負(fù)債：2007%2008現(xiàn)金10應(yīng)付賬款40應(yīng)收賬款85應(yīng)付票據(jù)10存貨100應(yīng)付費(fèi)用25合計(jì)195合計(jì)75應(yīng)付債券72股本150凈固定資產(chǎn)150留存收益48資產(chǎn)總計(jì)345權(quán)益合計(jì)345注：該公司2007年的銷售收入為500萬，2008年預(yù)計(jì)的銷售收入為750萬，假設(shè)固定資產(chǎn)未充分利用。2008年銷售凈利率8%，其中：66.67%的凈利用于發(fā)放股利★★★★★?????10/50085/500需根據(jù)條件進(jìn)行判斷銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)負(fù)債表（簡表）流動(dòng)資產(chǎn)：2007%2008流動(dòng)負(fù)債：2007%2008現(xiàn)金102應(yīng)付賬款408應(yīng)收賬款8517應(yīng)付票據(jù)10N存貨10020應(yīng)付費(fèi)用255合計(jì)19539合計(jì)7513應(yīng)付債券72N股本150N凈固定資產(chǎn)150N＊留存收益48N※資產(chǎn)總計(jì)34539權(quán)益合計(jì)34513★★★★★?????2%×750銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)負(fù)債表（簡表）流動(dòng)資產(chǎn)：2007%2008流動(dòng)負(fù)債：2007%2008現(xiàn)金10215應(yīng)付賬款40860應(yīng)收賬款8517128應(yīng)付票據(jù)10N10存貨10020150應(yīng)付費(fèi)用25538合計(jì)19539293合計(jì)7513108應(yīng)付債券72N72股本150N150凈固定資產(chǎn)150N＊150留存收益48N※68資產(chǎn)總計(jì)34539443權(quán)益合計(jì)34513398★★★★★外部融資額=預(yù)計(jì)總資產(chǎn)-預(yù)計(jì)總負(fù)債-預(yù)計(jì)所有者權(quán)益

=443-180-218=45銷售百分比法——舉例ABC公司資產(chǎn)銷售百分比法--公式總結(jié)：★預(yù)計(jì)資產(chǎn)（或負(fù)債）＝預(yù)計(jì)銷售額×各項(xiàng)目銷售百分比留存收益增加額＝預(yù)計(jì)銷售額×銷售凈利率（1－股利支付率）外部融資需求＝預(yù)計(jì)總資產(chǎn)－預(yù)計(jì)總負(fù)債－預(yù)計(jì)所有者權(quán)益外部融資需求=（基期資產(chǎn)+本期資產(chǎn)增加額）-(基期負(fù)債+本期負(fù)債增加額）-(基期所有者權(quán)益+本期所有者權(quán)益增加額）=資產(chǎn)增加-負(fù)債增加-所有者權(quán)益增加返回銷售百分比法--公式總結(jié)：★預(yù)計(jì)資產(chǎn)（或負(fù)債）＝預(yù)計(jì)銷售額×銷售百分比法評(píng)價(jià)優(yōu)點(diǎn)：能為企業(yè)提供短期預(yù)計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)表以適應(yīng)進(jìn)行外部融資的需要。缺點(diǎn)：它是以預(yù)測(cè)年度敏感項(xiàng)目與銷售收入的比例及非敏感項(xiàng)目與基年保持不變?yōu)榍疤岬?，如果有關(guān)比例發(fā)生了變化，那么據(jù)以進(jìn)行預(yù)測(cè)就會(huì)對(duì)企業(yè)產(chǎn)生不利的影響。返回銷售百分比法評(píng)價(jià)優(yōu)點(diǎn)：能為企業(yè)提供短期預(yù)計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)表以適應(yīng)進(jìn)資金習(xí)性預(yù)測(cè)法資金習(xí)性預(yù)測(cè)法的關(guān)鍵在進(jìn)行資金習(xí)性分析的基礎(chǔ)上,將企業(yè)的總資金劃分為變動(dòng)資金和不變資金兩部分,根據(jù)資金與產(chǎn)銷量的數(shù)量關(guān)系來建立數(shù)學(xué)模型,再根據(jù)歷史資料預(yù)測(cè)資金需要量的方法.資金習(xí)性法的公式Y(jié)=a+bx其中：y：資金需要量

a：不變資金

b：變動(dòng)資金

x：產(chǎn)銷量舉例：某公司歷史年度產(chǎn)銷量和資金變化情況如下表，2008年預(yù)計(jì)銷售量800萬件，試計(jì)算2008年的資金需求量。年度銷售量x（萬件）資金平均占用量2001200220032004200520062007400320360380420500600160150160180200240260返回資金習(xí)性預(yù)測(cè)法資金習(xí)性預(yù)測(cè)法的關(guān)鍵在進(jìn)行資金習(xí)性分析的基礎(chǔ)上4.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)

—利潤預(yù)測(cè)目標(biāo)利潤的預(yù)測(cè)基本損益方程式邊際貢獻(xiàn)式方程安全邊際式方程利潤的敏感性分析敏感度計(jì)算敏感度排列規(guī)律目標(biāo)利潤=（單價(jià)-單位變動(dòng)成本）×銷售量p=Q(P-vc)-F目標(biāo)利潤=單位邊際貢獻(xiàn)×銷售量-固定成本總額目標(biāo)利潤=安全邊際（銷售額）×邊際貢獻(xiàn)率舉例：某公司生產(chǎn)一種產(chǎn)品，單價(jià)1000元，單位變動(dòng)成本700元，本月預(yù)計(jì)銷售100件，每月固定成本10000元，計(jì)算本月的利潤？（1）p=100(1000-700)-10000=20000（2）單位邊際貢獻(xiàn)=1000-700=300p=300×100-10000=20000（3）保本點(diǎn)銷售量=10000/（1000-700）=33.33安全邊際（銷售量）=100-33.33=66.67p=66.67×1000×30%=20001轉(zhuǎn)4.24.1財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)

—利潤預(yù)測(cè)目標(biāo)利潤的預(yù)測(cè)基本損益方程式邊際貢4.2財(cái)務(wù)預(yù)算財(cái)務(wù)預(yù)算概述定義：是一系列專門反映企業(yè)未來一定預(yù)算其內(nèi)預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果以及現(xiàn)金收支等價(jià)值指標(biāo)的各種預(yù)算的總稱特征：總括性、價(jià)值計(jì)量4.2財(cái)務(wù)預(yù)算財(cái)務(wù)預(yù)算概述定義：是一系列專門反映企業(yè)未來一定4.2財(cái)務(wù)預(yù)算—編制方法彈性預(yù)算定義及特點(diǎn)編制方式優(yōu)缺點(diǎn)零基預(yù)算定義及特點(diǎn)編制程序優(yōu)缺點(diǎn)滾動(dòng)預(yù)算定義及特點(diǎn)編制程序優(yōu)缺點(diǎn)根據(jù)本量利之間有規(guī)律的數(shù)量變化,按照預(yù)算期內(nèi)可預(yù)見的一系列業(yè)務(wù)量水平分別確定相應(yīng)的數(shù)據(jù),使編制的預(yù)算能夠適應(yīng)多種情況的預(yù)算方法.多水平法公式法以“零”為基礎(chǔ)編制計(jì)劃和預(yù)算的方法優(yōu)點(diǎn):提高資金的使用效益;調(diào)動(dòng)各方面降低費(fèi)用的積極性缺點(diǎn):工作量大在編制預(yù)算時(shí),先按照一個(gè)會(huì)計(jì)年度來編制,但隨著預(yù)算的執(zhí)行不斷延伸,補(bǔ)充預(yù)算,逐期向后滾動(dòng),使預(yù)算永遠(yuǎn)保持為一個(gè)會(huì)計(jì)年度的預(yù)算編制方法優(yōu)點(diǎn):有利于保證預(yù)算的連續(xù)性;采用滾動(dòng)預(yù)算,由于預(yù)算不斷調(diào)整,更接近實(shí)際,所以有益于發(fā)揮預(yù)算的控制作用缺點(diǎn):預(yù)算工作量大4.2財(cái)務(wù)預(yù)算—編制方法彈性預(yù)算定義及特點(diǎn)編制方式優(yōu)缺點(diǎn)零基4.2財(cái)務(wù)預(yù)算—財(cái)務(wù)預(yù)算的編制現(xiàn)金預(yù)算預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表轉(zhuǎn)4.34.2財(cái)務(wù)預(yù)算—財(cái)務(wù)預(yù)算的編制現(xiàn)金預(yù)算預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表轉(zhuǎn)4.34.2財(cái)務(wù)預(yù)算—現(xiàn)金預(yù)算銷售預(yù)算①生產(chǎn)預(yù)算②直接材料預(yù)算③直接人工預(yù)算④制造費(fèi)用預(yù)算⑤期末存貨預(yù)算⑥銷售與管理費(fèi)用預(yù)算⑦資本支出預(yù)算⑧現(xiàn)金預(yù)算⑨4.2財(cái)務(wù)預(yù)算—現(xiàn)金預(yù)算銷售預(yù)算①生產(chǎn)預(yù)算②直接材料預(yù)算③直1.銷售預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量8007009008003200單位售價(jià)8080808080銷售收入

預(yù)計(jì)現(xiàn)金收入上年應(yīng)收款95009500一季銷(64000)二季銷(56000)三季銷(72000)四季銷(64000)現(xiàn)金收入合計(jì)1.銷售預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量80070090080031.銷售預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量8007009008003200單位售價(jià)8080808080銷售收入64000560007200064000256000

預(yù)計(jì)現(xiàn)金收入上年應(yīng)收款95009500一季銷(64000)448001920064000二季銷(56000)392001680056000三季銷(72000)504002160072000四季銷(64000)4480044800現(xiàn)金收入合計(jì)54300584006720066400246300返回1.銷售預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量80070090080032

.生產(chǎn)預(yù)算★依據(jù)：銷售預(yù)算計(jì)算公式：

預(yù)計(jì)生產(chǎn)量=預(yù)計(jì)銷售量+預(yù)計(jì)期末存貨量-預(yù)計(jì)期初存貨量編制生產(chǎn)預(yù)算的關(guān)鍵：正確地確定各季度預(yù)計(jì)期末存貨量。2.生產(chǎn)預(yù)算★依據(jù)：2.生產(chǎn)預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量8007009008003200預(yù)計(jì)期末存貨70100預(yù)計(jì)期初存貨80預(yù)計(jì)生產(chǎn)量來自銷售預(yù)算2.生產(chǎn)預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量80070090080032.生產(chǎn)預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量8007009008003200預(yù)計(jì)期末存貨709080100100預(yù)計(jì)期初存貨8070908080預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220返回2.生產(chǎn)預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)銷售量80070090080033.直接材料預(yù)算★以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)計(jì)算公式：

預(yù)計(jì)采購量=生產(chǎn)上預(yù)計(jì)需用量+預(yù)計(jì)期末存貨-預(yù)計(jì)期初存貨3.直接材料預(yù)算★以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)3.直接材料預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220單位產(chǎn)品用料量3333總需用量加：期末存貨減：期初存貨237預(yù)計(jì)材料采購量單價(jià)2222預(yù)計(jì)采購成本來自生產(chǎn)預(yù)算3.直接材料預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量790720890823.直接材料預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220單位產(chǎn)品用料量3333總需用量23702160267024609660加：期末存貨216267246250減：期初存貨237216267246預(yù)計(jì)材料采購量23492211264924649673單價(jià)2222預(yù)計(jì)采購成本4698442252984928193463.直接材料預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量79072089082預(yù)計(jì)現(xiàn)金支出一二三四合計(jì)期初應(yīng)付賬款2200一季度購料款（4698）二季度購料款（4422）三季度購料款（5298）四季度購料款（4928）現(xiàn)金支出合計(jì)50%當(dāng)即支付，50%下季支付預(yù)計(jì)現(xiàn)金支出一二三四合計(jì)期初應(yīng)付賬款2200一季度購料款（4預(yù)計(jì)現(xiàn)金支出一二三四合計(jì)期初應(yīng)付賬款22002200一季度購料款（4698）234923494698二季度購料款（4422）221122114422三季度購料款（5298）264926495298四季度購料款（4928）24642464現(xiàn)金支出合計(jì)454945604860511319082期末還有多少尚未支付的款項(xiàng)返回預(yù)計(jì)現(xiàn)金支出一二三四合計(jì)期初應(yīng)付賬款22002200一季度購4.直接人工預(yù)算★以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)進(jìn)行編制的，是一種既反映預(yù)算期內(nèi)人工工時(shí)消耗水平，又規(guī)劃人工成本開支的業(yè)務(wù)預(yù)算。計(jì)算公式：

直接人工成本=預(yù)算產(chǎn)量×單位產(chǎn)品直接人工的定額工時(shí)×每小時(shí)直接人工成本4.直接人工預(yù)算★以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)進(jìn)行編制的，是一種既反映預(yù)4.直接人工預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220單位產(chǎn)品直接人工定額工時(shí)5555總工時(shí)工資率5555人工成本合計(jì)來自生產(chǎn)預(yù)算4.直接人工預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量790720890824.直接人工預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量7907208908203220單位產(chǎn)品直接人工定額工時(shí)5555總工時(shí)395036004450410016100工資率5555人工成本合計(jì)1975018000222502050080500全部為現(xiàn)金流出返回4.直接人工預(yù)算一二三四合計(jì)預(yù)計(jì)生產(chǎn)量790720890825.制造費(fèi)用預(yù)算固定性制造費(fèi)用金額變動(dòng)性制造費(fèi)用金額1、管理人員工資2、保險(xiǎn)費(fèi)3、設(shè)備租金4、折舊合計(jì)其中：付現(xiàn)費(fèi)用7800200012001300024000110001、間接材料2、水電費(fèi)3、維修費(fèi)合計(jì)直接人工總工時(shí)預(yù)算分配率220002200800032200161002項(xiàng)目第一季度第二季度第三季度第四季度合計(jì)變動(dòng)性制造費(fèi)用790072008900820032200付現(xiàn)的固定性制造費(fèi)用275027502750275011000現(xiàn)金支出合計(jì)106509950116501095043200返回5.制造費(fèi)用預(yù)算固定性制造費(fèi)用金額變動(dòng)性制造費(fèi)用金額1、管理6.期末存貨預(yù)算期末存貨單位成本合計(jì)直接材料產(chǎn)成品250公斤

100件2415004100單位變動(dòng)成本計(jì)算如下：直接材料2元/公斤×3公斤=6元直接人工5元/小時(shí)×5小時(shí)=25元變動(dòng)性制造費(fèi)用2元/小時(shí)×5小時(shí)=10元合計(jì)

41元來自材料預(yù)算來自生產(chǎn)預(yù)算返回6.期末存貨預(yù)算期末存貨單位成本合計(jì)直接材料250公斤7.銷售與管理費(fèi)用預(yù)算銷售費(fèi)用項(xiàng)目全年預(yù)算管理費(fèi)用項(xiàng)目全年預(yù)算1、銷售人員工資2、銷售機(jī)構(gòu)辦公費(fèi)3、廣告費(fèi)4、銷貨運(yùn)雜費(fèi)5、推銷傭金合計(jì)40002000440028004000172001、行政人員工資2、差旅費(fèi)3、行政辦公費(fèi)4、審計(jì)費(fèi)5、折舊費(fèi)6、合計(jì)200005400112002800147540875銷售與管理費(fèi)用全年合計(jì)58075(17200+40875)季度第一季度第二季度第三季度第四季度全年合計(jì)現(xiàn)金支出1595012750147501315056600返回7.銷售與管理費(fèi)用預(yù)算銷售費(fèi)用項(xiàng)目全年預(yù)算管理費(fèi)用項(xiàng)目全年預(yù)9.現(xiàn)金預(yù)算★包括：現(xiàn)金收入、現(xiàn)金支出、現(xiàn)金多余或不足、資金的籌集和與運(yùn)用。包括材料、人工，各項(xiàng)費(fèi)用等主要是銷貨收入9.現(xiàn)金預(yù)算★包括：包括材料、人工，各項(xiàng)費(fèi)用等主要是銷貨收入9.現(xiàn)金預(yù)算一二三四合計(jì)a期初現(xiàn)金余額

+銷貨現(xiàn)金收入

可供使用現(xiàn)金10000支出：直接材料直接人工制造費(fèi)用銷售管理費(fèi)用購買設(shè)備預(yù)交所得稅支出合計(jì)b現(xiàn)金多余或不足資金的籌集和運(yùn)用c向銀行借款d償還銀行借款利息期末現(xiàn)金余額來自資產(chǎn)負(fù)債表期初數(shù)最低5000元利隨本清500元的倍數(shù)9.現(xiàn)金預(yù)算一二三四合計(jì)a期初現(xiàn)金余額10000支出9.現(xiàn)金預(yù)算一二三四合計(jì)

期初現(xiàn)金余額加：銷貨現(xiàn)金收入

可供使用現(xiàn)金1000054300643001240158400708015241672007244112681664007908110000246300286623減：直接材料直接人工制造費(fèi)用銷售管理費(fèi)用購買設(shè)備（資本支出）預(yù)交所得稅支出合計(jì)4549197501065015950--100051899456018000995012750243001000705604860222501165014750--1000545105113205001095013150--10005071319082805004320056600243004000227682現(xiàn)金多余或不足12401（241）179312836858941資金的籌集和運(yùn)用向銀行借款償還銀行借款利息期末現(xiàn)金余額------1240150005241(5000)(250）12681283685000（5000）（250）28368返回9.現(xiàn)金預(yù)算一二三四合計(jì)期初現(xiàn)金余額100001240154.2財(cái)務(wù)預(yù)算--預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表的編制預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表又稱為企業(yè)的“總預(yù)算”，包括:預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表利用本期期初資產(chǎn)負(fù)債表，根據(jù)銷售、生產(chǎn)、資本等預(yù)算的有關(guān)數(shù)據(jù)加以調(diào)整編制預(yù)計(jì)損益表與實(shí)際的損益表的內(nèi)容、格式相同，但數(shù)據(jù)是預(yù)期的預(yù)計(jì)現(xiàn)金流量表返回4.2財(cái)務(wù)預(yù)算--預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表的編制預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表又稱為企業(yè)的預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)20072008(預(yù)計(jì))負(fù)債與所有者權(quán)益20072008(預(yù)計(jì))現(xiàn)金應(yīng)收賬款材料產(chǎn)成品流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)土地房屋及設(shè)備累計(jì)折舊固定資產(chǎn)合計(jì)100009500474328023254500001000006000090000應(yīng)付賬款應(yīng)付稅金流動(dòng)負(fù)債合計(jì)普通股保留盈余股東權(quán)益合計(jì)2200400062007000037054107054資產(chǎn)合計(jì)113254負(fù)債與股東權(quán)益合計(jì)113254預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)20072008負(fù)債與所有者權(quán)益20預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)20072008(預(yù)計(jì))負(fù)債與所有者權(quán)益20072008(預(yù)計(jì))現(xiàn)金應(yīng)收賬款材料產(chǎn)成品流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)土地房屋及設(shè)備累計(jì)折舊固定資產(chǎn)合計(jì)1000095004743280232545000010000060000900002836819200500410052168500001243007447599825應(yīng)付賬款應(yīng)付稅金流動(dòng)負(fù)債合計(jì)普通股保留盈余股東權(quán)益合計(jì)22004000620070000370541070542464400064647000075529145529資產(chǎn)合計(jì)113254151993負(fù)債與股東權(quán)益合計(jì)113254151993返回預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)20072008負(fù)債與所有者權(quán)益20

銷售收入（3200件，80元）256000

減：產(chǎn)品銷售成本（41元/件）131200

固定制造費(fèi)用24000

銷售管理費(fèi)用58075

利息費(fèi)用250213525

利潤總額42475

減：所得稅（估計(jì)）4000

凈利潤38475預(yù)計(jì)損益表返回銷售收入（3200件，80元）256000減4.3財(cái)務(wù)比率分析財(cái)務(wù)比率概述概念及作用比較標(biāo)準(zhǔn)財(cái)務(wù)比率分析的基礎(chǔ)四大報(bào)表報(bào)表附注財(cái)務(wù)比率分析的基本方法財(cái)務(wù)比率的類別趨勢(shì)分析法財(cái)務(wù)比率分析的內(nèi)容償債能力資產(chǎn)管理比率（營運(yùn)能力）盈利能力上市公司財(cái)務(wù)比率杜邦分析法通過將兩個(gè)有關(guān)的會(huì)計(jì)項(xiàng)目數(shù)據(jù)相除,從而得出各種財(cái)務(wù)比率,用以揭示同一張財(cái)務(wù)報(bào)表中不同項(xiàng)目之間或不同財(cái)務(wù)報(bào)表的有關(guān)項(xiàng)目之間所存在的內(nèi)在聯(lián)系的一種分析方法公認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)、預(yù)算標(biāo)準(zhǔn)、歷史標(biāo)準(zhǔn)、行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動(dòng)表以文字和數(shù)字形式對(duì)基本財(cái)務(wù)報(bào)表的內(nèi)容以及其它有助于理解財(cái)務(wù)報(bào)表的有關(guān)事項(xiàng)進(jìn)行必要的說明4.3財(cái)務(wù)比率分析財(cái)務(wù)比率概述概念及作用比較標(biāo)準(zhǔn)財(cái)務(wù)比率分析（一）償債能力比率短期償債能力營運(yùn)比率、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金比率、現(xiàn)金流量比率長期償債能力資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率、權(quán)益成數(shù)、長期資本負(fù)債率、利息保障倍數(shù)、現(xiàn)金流量利息保障倍數(shù)、現(xiàn)金流量債務(wù)比轉(zhuǎn)（二）（一）償債能力比率短期償債能力營運(yùn)比率、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、1.流動(dòng)比率★公式：

流動(dòng)比率＝流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債一般情況下，流動(dòng)比率越高，反映企業(yè)短期償債能力越強(qiáng)，債權(quán)人的利益越有保障。是否越高越好？返回1.流動(dòng)比率★公式：是否越高越好？返回2.速動(dòng)比率★公式1：速動(dòng)比率＝（流動(dòng)資產(chǎn)－存貨）/流動(dòng)負(fù)債

公式2：速動(dòng)資產(chǎn)＝流動(dòng)資產(chǎn)－存貨－待攤費(fèi)用－預(yù)付帳款－無法收回的壞賬－待處理損失

返回2.速動(dòng)比率★公式1：返回3.資產(chǎn)負(fù)債率★公式：

資產(chǎn)負(fù)債率＝負(fù)債總額÷資產(chǎn)總額一般地，該比率越小，表明企業(yè)的長期償債能力越強(qiáng)。

該比率越小越好嗎？返回3.資產(chǎn)負(fù)債率★公式：該比率越小越好嗎？返回4.產(chǎn)權(quán)比率與權(quán)益乘數(shù)★公式：產(chǎn)權(quán)比率＝負(fù)債總額/股東權(quán)益權(quán)益乘數(shù)＝資產(chǎn)總額/股東權(quán)益返回4.產(chǎn)權(quán)比率與權(quán)益乘數(shù)★公式：返回5.利息