中國倉儲業(yè)報(bào)告：大宗商品倉儲物流轉(zhuǎn)型

1、中國倉儲業(yè)報(bào)告：大宗商品倉儲物流轉(zhuǎn)型隨著宏觀經(jīng)濟(jì)增速下滑， 生產(chǎn)性倉儲物流下滑明顯。 但是在消費(fèi)升級驅(qū)動下， 消費(fèi)品倉儲和 冷鏈倉儲的發(fā)展處于快速發(fā)展期， 另外由于環(huán)境約束要求而提升供應(yīng)鏈服務(wù)水平的危險(xiǎn)品倉 儲也處于快速發(fā)展期。大宗品倉儲萎縮，轉(zhuǎn)型升級機(jī)會顯著。大宗品倉儲有體現(xiàn)萎縮態(tài)勢。其中，糧油倉儲各 項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)基本上都保持平穩(wěn)；棉花倉儲能力過剩明顯；鋼鐵進(jìn)入產(chǎn)能過剩時(shí)期。危險(xiǎn)品倉儲供不應(yīng)求， “油改主題”催化劑明顯。目前我國危險(xiǎn)品倉儲需求面積為 8743 萬平方米，實(shí)有倉庫面積為 6120 萬平方米，市場供求指數(shù)在 0.7 左右，缺口近 30%。海岸 線是不可再生資源。 液體危險(xiǎn)品倉儲公司

2、在 “油改” 下可能發(fā)展成品油 “儲運(yùn)和銷售” 業(yè)務(wù)。物流行業(yè)景氣度下滑，轉(zhuǎn)型和升級成為發(fā)展主題一、宏觀經(jīng)濟(jì)低迷成緊箍咒，倉儲行業(yè)增長放緩11 年以來，國內(nèi)倉儲業(yè)發(fā)展道路充滿了艱辛， 經(jīng)濟(jì)下行對倉儲業(yè)的負(fù)面影響逐步加大。 2009 年的 4 萬億投資、2011 年的貨幣供應(yīng)緊縮和房產(chǎn)價(jià)格嚴(yán)控給倉儲業(yè)帶來巨大影響。2011年倉儲業(yè)的營業(yè)收入增速大幅下滑至2.25%，倉儲業(yè)的物流增加值增速也在12 年到達(dá)歷史最低點(diǎn) 6.8%。根據(jù)中國物資儲運(yùn)協(xié)會對 67 個(gè)大型倉儲企業(yè)的調(diào)查， 2012 年企業(yè)實(shí)現(xiàn)主營業(yè) 務(wù)收入 318 億元，比上年增長 10.5%；貨物吞吐量 7127 萬噸，比上年下降 14%

3、；利潤總額 比上年下降 35.5%。虧損企業(yè) 9 家，虧損比例達(dá) 14.4%。倉儲行業(yè)上市公司的平均收入利潤 和盈利能力也在 2012 年有明顯的下滑。倉儲行業(yè)受宏觀經(jīng)濟(jì)影響很大，行業(yè)的經(jīng)濟(jì)增加值與GDP 的趨勢高度相關(guān)，在未來宏觀經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)， 增長潛力下滑的大環(huán)境下， 倉儲行業(yè)的發(fā)展機(jī)會需從自身尋求突破。 經(jīng)過多年 的宣傳和推動， 物流產(chǎn)業(yè)被各級政府所認(rèn)識， 出臺了一系列的支持物流發(fā)展的政策， 確定了 當(dāng)?shù)氐默F(xiàn)代物流業(yè)發(fā)展的規(guī)劃， 所有的規(guī)劃都涉及到倉儲設(shè)施的建設(shè)。 物流園區(qū)物流中心的 增長速度很快， 省會城市規(guī)劃的物流園區(qū)面積一般都在十平方公里以上， 有的高達(dá)幾十平方 公里； 二級城市也在幾

4、平方公里到十多平方公里。 這些倉儲設(shè)施一旦建成， 將大幅度提高庫 房供給量，會產(chǎn)生空倉率增加和租金下降的現(xiàn)象。二、行業(yè)競爭者數(shù)量眾多，未來集中度將提高現(xiàn)階段我國倉儲業(yè)的市場集中度較低，規(guī)模小，數(shù)量多。截止 2011 年倉儲企業(yè)數(shù)目高 達(dá) 22470 個(gè)，就業(yè)人員 24.90 萬人，企業(yè)數(shù)目和就業(yè)人數(shù)都呈上升態(tài)勢， 2010 年中國通用 倉儲的CR5僅為1.6%, CR10僅為2%, CR20僅為2.41%，行業(yè)集中度非常低。一些傳統(tǒng)的 倉儲服務(wù)由于技術(shù)含量低，勞動資本密集，導(dǎo)致價(jià)格競爭激烈，從整體上看，倉儲行業(yè)的利 潤率偏低。 中小型企業(yè)以貿(mào)易販賣為主要經(jīng)營模式, 基本不提供物流增值服務(wù), 行

5、業(yè)投機(jī)性 強(qiáng),抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱。并且存在著效率低下、人員素質(zhì)低、管理水平低等各種問題。未來很多 的小企業(yè)將面臨淘汰的局面,或是被大型企業(yè)并購整合,行業(yè)集中度將逐漸提升。三、設(shè)備亟待升級，機(jī)械化、信息化程度提升，人員素質(zhì)提高中國倉儲業(yè)協(xié)會對 2011 年 296 家企業(yè)的自有倉庫進(jìn)行了統(tǒng)計(jì)， 其中平房庫總面積 684.6 萬平方米，同比增長 16.7%；樓房庫總面積 282 萬平方米，同比增長 19.1%；立體庫總面積 1067.3 萬平方米，同比增長 45.1%。立體庫的比例高達(dá) 52%，它已經(jīng)不再是設(shè)施類倉儲企業(yè) 所獨(dú)有，更多的倉儲服務(wù)企業(yè)與貨主企業(yè)都在大批建設(shè)立體倉庫。 我國倉儲業(yè)目前的效率低

6、、 利用率不高、作業(yè)條件差、相關(guān)的技術(shù)配套和人才培養(yǎng)不夠完善， 缺乏自身發(fā)展能力。 倉儲 作業(yè)大都負(fù)荷重，作業(yè)量大，作業(yè)環(huán)境惡劣，時(shí)間緊，存在著眾多系統(tǒng)性不安全隱患，因而 倉儲機(jī)械化是倉儲業(yè)發(fā)展的必然。 以自動化立體庫為代表的現(xiàn)代倉儲設(shè)施會得到很好的發(fā)展。2012 年是中國自動化立體庫得到較快發(fā)展的一年。 2012 年初，由于眾多物流系統(tǒng)工程 項(xiàng)目的紛紛開工，自動化立體庫項(xiàng)目建設(shè)市場一片繁榮，據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)， 2012 年建設(shè)的具 有較大規(guī)模的立體倉庫在建項(xiàng)目有 130 多座，截至 2012 年，全國自動化立體庫保有量超過 1200 座。立體庫估計(jì)可達(dá) 1 億平方米。對于存貨品種繁多、 存量巨大

7、的物流與配送中心， 要提高倉庫利用率， 保持高效率的存 貨流轉(zhuǎn)， 實(shí)施精的存貨控制， 沒有計(jì)算機(jī)的信息管理和處理是不可能實(shí)現(xiàn)的。 信息技術(shù)的發(fā) 展為倉儲業(yè)發(fā)展提供技術(shù)保障。 一些先進(jìn)的物流企業(yè)狠抓信息化建設(shè)， 把物流業(yè)務(wù)與信息化 技術(shù)很好地融合在一起， 大大提高了物流的速度， 幫助企業(yè)在短時(shí)期內(nèi)迅速擴(kuò)大。 物流企業(yè) 信息系統(tǒng)正在向供應(yīng)鏈的上下游延伸， 與制造業(yè)和商貿(mào)企業(yè)的信息系統(tǒng)融合。 在供應(yīng)鏈業(yè)務(wù) 環(huán)節(jié)上共享信息，減少重復(fù)錄入、重復(fù)建網(wǎng)的浪費(fèi)，實(shí)現(xiàn)協(xié)同式發(fā)展。倉儲行業(yè)的機(jī)械化、 信息化對人員的素質(zhì)有了更高的要求， 中國倉儲協(xié)會 2011 年對 177 家倉儲企業(yè)的員工學(xué)歷進(jìn)行了調(diào)查，其中本科

8、及本科以上人員較上年增加14.8%，本科以下人員較去年增長 3.7%，人員素質(zhì)在提高，未來倉儲人員的學(xué)歷和專業(yè)水平有待進(jìn)一步的提 升。四、倉儲業(yè)務(wù)趨向綜合化，一體化，精細(xì)化目前單純的出租庫房或只提供簡單服務(wù)將在競爭中處于劣勢， 未來倉儲業(yè)務(wù)綜合化必定 是大的趨勢， 即在倉儲保管的基礎(chǔ)上大力發(fā)展增值服務(wù)， 如開展加工包裝配送質(zhì)押監(jiān)管等業(yè) 務(wù)， 2011 年，倉儲企業(yè)傳統(tǒng)的保管業(yè)務(wù)盈利為負(fù)，而貨運(yùn)代理，現(xiàn)貨市場，質(zhì)押監(jiān)管，加 工，配送等業(yè)務(wù)均盈利。倉儲企業(yè)最基本的增值服務(wù)是流通加工， 視為貨主企業(yè)提高商品市值提供服務(wù)， 應(yīng)該根 據(jù)需要配備相應(yīng)的加工包裝設(shè)施， 使加工包裝服務(wù)成為常態(tài)。 貨物質(zhì)押監(jiān)管

9、有利于幫助貨主 企業(yè)融資、 提高其生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模。 商品配送應(yīng)該定位于貨主售后服務(wù)的組成部分， 只有全覆 蓋才能使末端客戶滿意， 只有規(guī)?；拍墚a(chǎn)生效益， 只有多貨主、 多品種與多門店的送貨才 是規(guī)?；呐渌?； 倉儲企業(yè)的服務(wù)功能是訂單處理， 分揀包裝與組配， 并協(xié)調(diào)組織相關(guān)業(yè)者 共同實(shí)施。20 世紀(jì) 90 年代以前， 由于物流倉儲企業(yè)未能有效參與，我國商業(yè)銀行對質(zhì)押倉儲物資 的價(jià)值認(rèn)定、 性質(zhì)和銷售狀況等缺乏足夠信息， 對質(zhì)押倉儲物資的流程管理缺少專業(yè)的經(jīng)驗(yàn)和能力，出于信貸風(fēng)險(xiǎn)的考慮，銀行未能開展倉儲金融業(yè)務(wù)。 20 世紀(jì) 90 年代末，中小企業(yè) 飛速發(fā)展， 銀行積極尋求突破， 沿海的一些銀行

10、嘗試和大型物流倉儲企業(yè)合作， 借鑒西方的 成功經(jīng)驗(yàn)積極地進(jìn)行了倉儲金融創(chuàng)新。物流產(chǎn)業(yè)作為我國十大振興產(chǎn)業(yè)中唯一的服務(wù)行業(yè)， 近年來一直保持著快速發(fā)展的良好 態(tài)勢，物流金融在中國的規(guī)模也會越來越大，估計(jì)每年有 4000 億至 5000 億貸款業(yè)務(wù)與動 產(chǎn)質(zhì)押有關(guān)。 由于我國獨(dú)特的行業(yè)環(huán)境、 法律環(huán)境和流通模式等決定了倉儲金融在相當(dāng)長一 段時(shí)間內(nèi)仍然是我國最重要的物流金融創(chuàng)新模式，未來必定有更加廣闊的市場。除了業(yè)務(wù)綜合化之外， 業(yè)務(wù)的精細(xì)化也是未來必然的發(fā)展趨勢， 所謂精細(xì)化， 就是引入 新的管理理念， 為客戶量身定做業(yè)務(wù)模式業(yè)務(wù)流程服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)和服務(wù)質(zhì)量， 裁減冗余， 節(jié)約成 本。尤其是對于很多第三

11、方倉儲企業(yè)而言， 滿足客戶的個(gè)性化需要， 打造全套的儲運(yùn)銷體系， 融入供應(yīng)鏈，會成為企業(yè)重要的競爭優(yōu)勢一體化的趨勢使得倉儲業(yè)融入供應(yīng)鏈， 讓倉庫迅速變?yōu)槲锪髦行模?物流中心要聯(lián)網(wǎng)， 與 供應(yīng)鏈上各種資源協(xié)同。物流企業(yè)、商貿(mào)企業(yè)、制造企業(yè)、信息企業(yè)都是合作伙伴。深度拓 展核心客戶需求， 為其上下游服務(wù)。 同時(shí)對成熟業(yè)務(wù)進(jìn)行優(yōu)化， 開展精益化管理和瘦身活動， 以不斷降低成本，提高服務(wù)能力?！景咐匡w力達(dá)的 VMI+DC 模式飛力達(dá)提供的主要業(yè)務(wù)，就是在筆電制造的過程中，提供 VMI （供應(yīng)商管理庫存）和 DC （供應(yīng)商配送中心）的服務(wù)，加上備品備件管理、重工、個(gè)性化分揀、貼標(biāo)等輔助，在 筆電零部件

12、入庫、產(chǎn)品生產(chǎn)與成品分銷過程中主動參與到庫存管理。所謂 VMI（ Vendor Managed Inventory ）是一種以制造商和供應(yīng)商雙方都獲得最低成本為 目的，在一個(gè)共同的協(xié)議下由供應(yīng)商管理庫存， 而供應(yīng)商通過第三方物流商在制造商附近設(shè) 立集散倉庫 （VMI） ，根據(jù)制造商的需求按需定制物料供給，由于倉庫距離制造商距離很近，可以方便的實(shí)現(xiàn)小批量的零擔(dān)運(yùn)送。 并不斷監(jiān)督協(xié)議執(zhí)行情況和修正協(xié)議內(nèi)容， 使庫存管理 得到持續(xù)地改進(jìn)的合作性策略。這種庫存管理策略打破了傳統(tǒng)的各自為政的庫存管理模式。 體現(xiàn)了供應(yīng)鏈的集成化管理思想， 對于各方來講都大有好處。 對制造商來說可以減輕庫存占 用資金，對供

13、應(yīng)商而言小批量、多批次的配送也可以降低庫存。供應(yīng)商DC （分撥中心）的庫存管理模式， 即將供應(yīng)商所需要的加工、 理貨、 配送等多種物流需求集中于統(tǒng)一的物流據(jù) 點(diǎn)，在產(chǎn)業(yè)集聚區(qū)中心或附近地區(qū)發(fā)揮輻射功能。DC區(qū)域分布及功能直接影響到供應(yīng)鏈響應(yīng)速度、運(yùn)作成本以及供應(yīng)鏈的協(xié)同程度。飛力達(dá)的 VMI+DC 模式， 需要同多方的信息系統(tǒng)形成對接和匹配， 以實(shí)現(xiàn)同各方之間信 息的無縫交流，合理的把握需求變動和生產(chǎn)庫存的控制。五、行業(yè)面臨結(jié)構(gòu)調(diào)整目前， 隨著宏觀經(jīng)濟(jì)的下行和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型， 倉儲行業(yè)也必須隨之進(jìn)行一系列的結(jié)構(gòu) 性調(diào)整，我們可以從中發(fā)現(xiàn)新的成長機(jī)會。1、區(qū)域不平衡情況有望改善首先， 從地域結(jié)構(gòu)

14、而言，倉儲行業(yè)整體地域分布不均，一大部分分布在東部地區(qū)， 尤其 是長三角地區(qū)和珠三角地區(qū)分布最為集中。 西部地區(qū)企業(yè)的發(fā)展明顯落后于東部地區(qū)， 東部 外向型經(jīng)濟(jì)發(fā)展特點(diǎn)首先帶動了東部地區(qū)倉儲業(yè)的發(fā)展， 珠江三角洲、 長江三角洲、 環(huán)渤海 經(jīng)濟(jì)圈首先形成產(chǎn)業(yè)集群，物流業(yè)、 倉儲業(yè)發(fā)展迅速。最少的地區(qū)是東北部地區(qū)， 占有率總 體不到 10%。根據(jù)調(diào)查， 運(yùn)輸基礎(chǔ)設(shè)施、 臨近市場和供應(yīng)商是選擇倉儲地點(diǎn)首要考慮的因素。 目前倉 儲設(shè)施大部分集中在三個(gè)主要地區(qū)： 長江三角洲、 珠江三角洲和環(huán)渤海地區(qū)， 占總量的 85%。 近些年來， 國家開始把縮小地區(qū)經(jīng)濟(jì)差異提上工作日程， 并提出了諸如 “西部大開發(fā)”

15、 、“振 興東北老工業(yè)基地” 、“促進(jìn)中部地區(qū)崛起” 等國家大政方針。 宏觀經(jīng)濟(jì)的地區(qū)不平衡有望改 觀，落后地區(qū)的倉儲行業(yè)有望得到更好的發(fā)展。2、第三方倉儲物流發(fā)展空間較大倉儲物流行業(yè)還有一個(gè)重要的結(jié)構(gòu)性發(fā)展趨勢是第三方物流， 我國物流的社會化程度還 不理想，第三方物流占物流市場的比重尚不足25%（日本、歐洲和美國等已超過 70%）。中國倉儲協(xié)會針對國內(nèi) 450 家大中型企業(yè)進(jìn)行了一項(xiàng)關(guān)于物流需求的調(diào)研活動， 其中， 欲選擇 新的物流商的企業(yè)占 45，且很多企業(yè)都標(biāo)示會選擇新型物流企業(yè)； 60 的企業(yè)將本企業(yè) 的物流業(yè)務(wù)以外包的形式與新型物流企業(yè)合作， 這樣既可以享受倉儲、 配送等一條龍式物流

16、 服務(wù)， 也有利于降低運(yùn)營成本。 尤其是隨著網(wǎng)絡(luò)購物的迅速發(fā)展， 商貿(mào)物流相對滯后、 流通 設(shè)施投入不足等矛盾更加突出。 物流需求的增加為新型物流企業(yè)的興起和發(fā)展提供了良好的 “溫床”，雖然目前第三方物流存在著規(guī)模小、效率低、效益差等缺點(diǎn)，在未來十多年里， 第三方物流市場必將迅速發(fā)展壯大，由此帶動第三方倉儲的發(fā)展。3、生活資料倉儲機(jī)會大于生產(chǎn)資料倉儲除區(qū)域結(jié)構(gòu)調(diào)整外，倉儲行業(yè)最重要的是商品品類結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型，經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的重要時(shí)期， 倉儲企業(yè)生產(chǎn)資料倉儲業(yè)務(wù)增長速度下降， 生活品倉儲業(yè)務(wù)增速提高。 主要生產(chǎn)資料如鋼鐵 供大于求，階段性增速降低不可避免。 2011 年，庫房業(yè)務(wù)收入超過貨場業(yè)務(wù)收入，比上

17、年 增長 26%，而貨場業(yè)務(wù)收入出現(xiàn)負(fù)增長。 說明客戶對庫房的需求增加， 對露天貨場的需求減 少。 2012 年生產(chǎn)資料類倉儲量下降 30%以上，生活資料類吞吐量增加 34%，導(dǎo)致貨場大量 閑置，而庫房缺口較大。 因此，生產(chǎn)資料向生活用品的轉(zhuǎn)型是倉儲行業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整最大的變化。 此外由于電子商務(wù)的崛起使得生活資料的購買更加頻繁， 而良好的客戶體驗(yàn)需要線下倉儲做 支持，給倉儲的整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈帶來了巨大的發(fā)展機(jī)會。六、政策對于倉儲發(fā)展影響重大早在 09 年的時(shí)候，中央就已經(jīng)確立了十大產(chǎn)業(yè)振興規(guī)劃，物流業(yè)作為唯一一個(gè)服務(wù)領(lǐng) 域的產(chǎn)業(yè)位列其中。 2010 年，黨的十七屆五中全會關(guān)于制定國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展第十二

18、 個(gè)五年規(guī)劃再次強(qiáng)調(diào)加快轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式，擴(kuò)大內(nèi)需、增加消費(fèi)、 大力發(fā)展服務(wù)業(yè)是重 要內(nèi)容，為物流業(yè)發(fā)展提供強(qiáng)大的動力。自 10 年以來，各級政府配合既定的大政方針，紛紛出臺相應(yīng)的政策舉措，都有力地推 動了我國倉儲業(yè)的發(fā)展?？梢哉f這些政策對推動我國倉儲業(yè)發(fā)展的幫助是全方位的。我國倉儲行業(yè)效率低下，盈利狀況尷尬，此外還面臨著稅負(fù)過高的問題， “營改增”政 策實(shí)施后， 倉儲業(yè)從 5%營業(yè)科率調(diào)整為 6%增值稅率， 同時(shí)允許設(shè)備購置、 基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等 進(jìn)項(xiàng)稅額進(jìn)行抵扣， 因此倉儲業(yè)整體稅負(fù)是減輕的。 但如果租用倉庫經(jīng)營倉儲， 由于是不動 產(chǎn)租賃，對方提供的是不能抵扣的營業(yè)稅發(fā)票，稅負(fù)可能會增加。就營

19、改增政策實(shí)施后， “營改增”對倉儲企業(yè)的短期影響是不確定的，但長期來說，因 為相應(yīng)的政策配套執(zhí)行， 營改增政策的長期效果起碼是不會增加倉儲行業(yè)的稅收負(fù)擔(dān)， 更有 可能是是使得行業(yè)整體的稅負(fù)減少， 促使倉儲行業(yè)加強(qiáng)尤其是倉儲方面的管理， 促進(jìn)倉儲行 業(yè)健康發(fā)展。大宗品倉儲波瀾不驚，整合是大勢所趨一、糧油棉花倉儲：國有為主，機(jī)會不大1、糧油倉儲盈利能力下滑2011 年全國納入統(tǒng)計(jì)范圍的糧油倉儲企業(yè) 18226 戶，同比減少 1%，倉房總倉容 41799 萬噸，同比增加 6%，油罐總罐容 1695 萬噸，同比增長 20%，簡易倉房容量 3831.9 萬噸， 同比增長 12%，罩棚 1638 萬平方米

20、， 同比增長 9%，地坪 21195.8 萬平方米， 同比增長 5%。 其中倉庫的環(huán)流熏蒸系統(tǒng)比例、 計(jì)算機(jī)測溫比例、 機(jī)械通風(fēng)比例有些微的增長， 烘干能力達(dá) 到 8.1 萬噸 / 小時(shí)，說明倉儲的設(shè)備有緩慢的進(jìn)步。查看中國糧油倉儲行業(yè)的基本財(cái)務(wù)指標(biāo)，我們發(fā)現(xiàn)在 2012 年各項(xiàng)指標(biāo)下滑，其中銷售 利潤增長率下滑 3.6 個(gè)百分點(diǎn)，銷售增長率下滑 4.1個(gè)百分點(diǎn)，凈資產(chǎn)收益率下滑 0.2 個(gè)百 分點(diǎn)，自 2008 年以后，各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)基本上都保持平穩(wěn)，糧油倉儲行業(yè)明顯受宏觀經(jīng)濟(jì)的 萎靡影響，業(yè)績增長缺乏動力。2、棉花倉儲能力過剩2011 年，中國棉花協(xié)會棉花倉儲分會對 105 家會員企業(yè)的倉儲

21、情況進(jìn)行調(diào)查，這些倉 庫的總規(guī)模占到行業(yè) 80%以上，具有一定的代表性。 其中倉庫總面積 659萬平方米， 室內(nèi)庫 房 227 萬平方米，室外露天堆垛 432 萬平方米，倉儲能力 830 萬噸，其中室內(nèi)庫容量 437 萬噸，露天貨場 393 萬噸。 2011 年 4 月底 105 家倉庫的在庫棉花總量為 108 萬噸，相對于 830 萬噸的靜態(tài)倉儲能力而言，目前棉花倉儲能力過剩，多數(shù)倉儲企業(yè)業(yè)務(wù)量明顯不足，其 中有 1/3 的倉庫被用于出租，儲存棉花以外的商品。3、國家引導(dǎo)平穩(wěn)發(fā)展，優(yōu)化布局，規(guī)范標(biāo)準(zhǔn)目前來講， 像糧食等大宗商品牽涉到國家戰(zhàn)略， 糧油和棉花的倉儲企業(yè)絕大部分還是以 國有企業(yè)為主

22、， 所以大宗品倉儲的發(fā)展還是以國家引導(dǎo)， 我們很難樂觀預(yù)期其能給投資者帶 來很大機(jī)會。針對倉儲設(shè)施地區(qū)布局不平衡、 局部地區(qū)倉容相對緊張、 基層糧庫陳舊老化嚴(yán)重、 散糧 運(yùn)輸推廣進(jìn)度緩慢、農(nóng)戶儲糧條件改善任務(wù)艱巨，政府在未來會采取規(guī)劃引導(dǎo)，優(yōu)化布局， 加快建設(shè)“北糧南運(yùn)”通道、建立糧食現(xiàn)代物流信息平臺，大力推廣大農(nóng)戶儲糧新裝具等系 列措施。并加強(qiáng)倉儲規(guī)范化管理和標(biāo)準(zhǔn)體系研究，全面提升糧油倉儲企業(yè)規(guī)范化管理水平。 開展“一符四無”糧倉管理辦法 、食用植物油儲藏技術(shù)規(guī)范 糧油儲藏技術(shù)規(guī)范的起 草修訂工作。深入貫徹糧油倉儲管理辦法 ，繼續(xù)推進(jìn)糧油倉儲企業(yè)規(guī)范化管理。此外將 全國棉花物流信息平臺建設(shè)列

23、入國家振興物流業(yè)實(shí)施細(xì)則， 在信息平臺建設(shè)資金上予以支持， 全面梳理現(xiàn)有棉花倉儲標(biāo)準(zhǔn)和管理規(guī)范， 按照現(xiàn)代物流體系的要求加以完善， 構(gòu)建與棉花收 購、加工、 貿(mào)易及相關(guān)環(huán)節(jié)以及現(xiàn)代科技發(fā)展相適應(yīng)的棉花物流標(biāo)準(zhǔn)體系， 包括對棉包的信 息編碼，棉花運(yùn)輸、裝卸、在庫管理、倉單流轉(zhuǎn)等環(huán)節(jié)制定統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)和操作規(guī)范。二、鋼鐵倉儲：商品產(chǎn)能過剩，行業(yè)整合能力成關(guān)鍵大宗品鋼鐵行業(yè)的物流服務(wù)普遍存在企業(yè)數(shù)量多、規(guī)模小、競爭無序、服務(wù)內(nèi)容單一、 服務(wù)水平良莠不齊的現(xiàn)象。 行業(yè)擴(kuò)張步伐預(yù)計(jì)將會明顯放緩， 發(fā)展重心將轉(zhuǎn)向提升產(chǎn)品檔次 和降低生產(chǎn)成本。 我們預(yù)計(jì)在產(chǎn)能過剩的前提下， 具有子行業(yè)整合能力的企業(yè)會具有更好的

24、 發(fā)展機(jī)會1、鋼鐵產(chǎn)能過剩，行業(yè)進(jìn)入低迷期進(jìn)入 2011 年以來， 隨著下游需求增速下滑以及經(jīng)濟(jì)增速減緩， 中國鋼鐵行業(yè) 2001-2010 的黃金十年的增長已經(jīng)結(jié)束， 行業(yè)產(chǎn)銷增速明顯放緩， 產(chǎn)能過剩情況嚴(yán)重， 行業(yè)維持低位利 潤。未來預(yù)計(jì)我國鋼鐵工業(yè)將步入低速增長格局。2、企業(yè)數(shù)目眾多，服務(wù)水平低下，行業(yè)待整合據(jù)相關(guān)機(jī)構(gòu)統(tǒng)計(jì)，國內(nèi)專業(yè)性的鋼鐵倉儲機(jī)構(gòu)達(dá)到 2000 家，加工配送企業(yè)超過 1000 家，我國鋼鐵物流行業(yè)總體呈現(xiàn)“大行業(yè)、小企業(yè)”的特點(diǎn)，中小型企業(yè)以貿(mào)易販賣為主要 經(jīng)營模式，庫內(nèi)設(shè)備不完善，倉儲的現(xiàn)代化、信息化更為缺失?；静惶峁┪锪髟鲋捣?wù)， 行業(yè)投機(jī)性強(qiáng)， 抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱。

25、網(wǎng)店布局分散、組織化程度低，不能適應(yīng)鋼材批量生產(chǎn)和集 中交易的需要， 在資源的有效整合上欠缺能力。 從業(yè)人員素質(zhì)及管理水平普遍不高， 與倉庫 的社會化運(yùn)行不相適應(yīng)， 企業(yè)的管理機(jī)制和素質(zhì)不相匹配。倉庫面積小，庫容規(guī)模不大，平 均倉庫面積 3 萬平方米以下，競爭無序而混亂。3、綜合型、信息化物流企業(yè)是發(fā)展所需2000 年以來，一些從事簡單的鋼材倉儲和配送的傳統(tǒng)鋼鐵物流企業(yè)紛紛改造升級，發(fā) 展現(xiàn)代鋼鐵物流，將原有的倉儲配送功能拓展塑造成為集倉儲、運(yùn)輸、配送、鋼材深加工、 擁有完善的倉庫管理信息系統(tǒng)以及基于倉庫管理信息系統(tǒng)之上的鋼材網(wǎng)上在線交易系統(tǒng)于 一身的國內(nèi)一流的專業(yè)化、現(xiàn)代化的鋼鐵物流園區(qū)。現(xiàn)

26、代化鋼鐵物流園區(qū)匯集訂單與分銷、 綜合運(yùn)輸、倉儲、加工配送、分撥、信息處理、物流金融、保稅物流等八大功能，通過對區(qū) 域內(nèi)整體鋼鐵銷售物流資源的統(tǒng)一規(guī)劃和多元化服務(wù)手段等優(yōu)勢，降低鋼材運(yùn)輸倉儲成本、 剪切加工成本和中間交易成本， 從而拓展鋼鐵銷售環(huán)節(jié)中的物流增值服務(wù)， 實(shí)現(xiàn)商流、 物流、資金流和信息流的整合，最終優(yōu)化整體鋼鐵銷售物流產(chǎn)業(yè)鏈。除了鋼鐵物流業(yè)務(wù)的綜合化趨勢外， 鋼鐵倉儲的信息化也是一個(gè)發(fā)展方向， 信息化程度 的提高可以增強(qiáng)客戶的經(jīng)營效率和經(jīng)濟(jì)效益， 同時(shí)提升企業(yè)內(nèi)部管理效率， 節(jié)約成本。 此外， 電子商務(wù)的出現(xiàn)為鋼材倉儲配送帶來新的發(fā)展思路， 上海鋼聯(lián)、 歐普鋼網(wǎng)的出現(xiàn)為鋼材的線 上

27、交易提供了媒介。 2012 年 4 月 10 日，中國五礦集團(tuán)五礦發(fā)展在京牽頭并聯(lián)合其他 11 家 行業(yè)相關(guān)企業(yè)成立“中國鋼鐵流通 e 聯(lián)盟”，通過聚合行業(yè)優(yōu)勢資源，提升資源使用效率， 增強(qiáng)多元化服務(wù)能力，實(shí)現(xiàn)鋼材市場的轉(zhuǎn)型發(fā)展。制造業(yè)倉儲看好綜合化、一體化的第三方倉儲在制造業(yè)中，倉儲應(yīng)用非常重要的一個(gè)方面是 IT 制造，這部分也包含了一系列的上市 公司，如飛力達(dá)、澳洋順昌、新寧物流等。我們針對 IT 制造業(yè)，分析對應(yīng)倉儲物流行業(yè)的 現(xiàn)狀及未來。一、電子信息制造業(yè)景氣下行，影響倉儲業(yè)務(wù)增長高投資增速與低勞動力成本曾是我國電子信息制造業(yè)最為突出的兩大優(yōu)勢。但目前， 在錯(cuò)綜復(fù)雜的國內(nèi)外政治經(jīng)濟(jì)形勢

28、背景下， 我國電子信息產(chǎn)業(yè)運(yùn)行相對平穩(wěn)， 未來國際經(jīng)濟(jì)環(huán) 境仍然復(fù)雜嚴(yán)峻，特別是歐洲經(jīng)濟(jì)持續(xù)低迷，世界經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇總體較慢，全行業(yè)生產(chǎn)、出口、 內(nèi)銷增速均呈現(xiàn)小幅回落，新增固定資產(chǎn)投資增速在2012 年之后大幅放緩，規(guī)模以上制造業(yè)收入增速也呈現(xiàn)下降趨勢，電子信息制造業(yè)行業(yè)的景氣度下行直接影響倉儲企業(yè)需求。二、外資民企共同競爭，第三方物流具備很大發(fā)展空間1、行業(yè)重要集中于珠三角、長三角，本土外資企業(yè)瓜分市場珠三角地區(qū)最先承接全球 IT 產(chǎn)業(yè)的轉(zhuǎn)移，行業(yè)結(jié)構(gòu)相對完整，具有良好的產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)、 龐大的廠商群落，是中國 IT 產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重要區(qū)域。此外，長三角地區(qū)立足于良好的金融環(huán) 境、優(yōu)越的基礎(chǔ)設(shè)施配套條件以

29、及穩(wěn)定的產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境， 吸引了大量外來投資和優(yōu)秀人才的 參與， 形成了由微電子、 通信及網(wǎng)絡(luò)、計(jì)算機(jī)及軟件、電子元器件和信息服務(wù)組成的信息產(chǎn) 業(yè)群。目前兩大區(qū)域集中度繼續(xù)提高。 IT 制造業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值占全國的比重合計(jì)達(dá)到了 70% 以上， 其中，珠三角區(qū)域占比相對穩(wěn)定， 而長三角占比整體呈上升趨勢。兩大區(qū)域在投資規(guī) 模、投資質(zhì)量及產(chǎn)業(yè)鏈完善程度方面都優(yōu)于國內(nèi)其他區(qū)域， 從而促進(jìn)了現(xiàn)代物流的發(fā)展， 成 為 IT 制造倉儲物流業(yè)務(wù)開展的主要集中地。在這兩大區(qū)域，參與 IT 制造業(yè)的物流服務(wù)商，不僅有本土的新寧物流、飛力達(dá)、澳洋 順昌等上市公司，還有辛克、伯靈頓、葉水福等在全球范圍內(nèi)廣泛提供 IT 物流的大型外資 企業(yè)，最近幾年 IT 制造在西部（如成都、重慶等地）也