《風(fēng)險管理》Ch2,企業(yè)財產(chǎn)風(fēng)險分析ppt課件

1、第二章 企業(yè)財富風(fēng)險分析2第一節(jié) 企業(yè)財富損失風(fēng)險的類型與性質(zhì)一、財富的類型與權(quán)益不動產(chǎn)動產(chǎn)土地建筑物及其附屬物有形財富無形財富貨幣和證券應(yīng)收帳款記錄存貨辦公器具、設(shè)備和用品機器數(shù)據(jù)處置的硬件、軟件和媒體重要文件運輸工具商譽、版權(quán)、專利權(quán)、商標(biāo)、商業(yè)3財富中的權(quán)益為了識別和評價本公司商業(yè)活動中所涉及的財富暴露，風(fēng)險經(jīng)理必需了解各種能夠存在的權(quán)益，以及如何對它們進展評價。 一切者 持有擔(dān)保品的債務(wù)人 賣方和買方 承租人 受托者 一切者代理人4二 財富損失的緣由 自然緣由 社會緣由 經(jīng)濟緣由違反個人行為準(zhǔn)那么；群體越軌行為內(nèi)部、外部風(fēng)險經(jīng)理的管理范圍損失死亡日期事件國家16 0003892/08/

2、24Andrew颶風(fēng)美國11 8386094/01/17南卡羅萊那州北脊地震美國5 7245191/09/27Mireillie龍卷風(fēng)日本4 9319590/01/25Daria冬季風(fēng)暴狂風(fēng)歐洲4 7496189/09/15Hugo颶風(fēng)玻多黎各4 5286389/10/17Loma Prieta地震美國3 4276490/02/26Vivian冬季風(fēng)暴狂風(fēng)歐洲2 37316788/07/06Piper Alpha公司海上石油鉆井平臺爆炸英國2 2826 00095/01/17神戶Hanshin地震日本表3 1970年1995年25起最大的承保損失單位：百萬美圓，按1992年價錢計算 1 938

3、5995/10/14Opal颶風(fēng)美國1 70024693/03/10東海岸的暴風(fēng)雪美國1 600492/09/11Iniki颶風(fēng)美國1 5002389/10/23菲力浦斯石油公司發(fā)生爆炸美國1 45379/09/03Frederic龍卷風(fēng)美國1 422200074/09/18Fifi龍卷風(fēng)洪都拉斯1 32035088/09/12Gilbert颶風(fēng)牙買加1 23850070/08/04雪暴、霜災(zāi)美國1 2362691/10/21漫及市區(qū)的森林大火、干旱美國1 22435074/04/02十四個州的龍卷風(fēng)美國(1) 重置全價的估算 加和法： 直接本錢間接本錢7三 財富損失金額的評價1 重置本錢法

4、現(xiàn)時完全重置本錢重置全價 應(yīng)扣損耗或貶值購置全新資產(chǎn)全部支出中可直接計入購置本錢的，如支付金額、安裝資料費、人工本錢不能直接計入本錢的，如管理費用、設(shè)計制圖費用等間接本錢的計算：直接本錢的一定比例8人工本錢總額分配率任務(wù)量單位價錢直接本錢間接本錢占直接本錢的百分率910 功能價值法：重置全價被評價資產(chǎn)年產(chǎn)量參照物年產(chǎn)量參照物重置全價例2：重置全新機器一臺，價值5萬元，年產(chǎn)量5000件。知被評價的資產(chǎn)年產(chǎn)量為4000件，求其重置全價。 被評價資產(chǎn)的重置全價 (4000/5000)5萬元4萬元11 物價指數(shù)法：重置全價評價基準(zhǔn)日價錢指數(shù)原購置日價錢指數(shù)帳面原值例3：某臺設(shè)備1980年購進，帳面原值

5、為10萬元，1989年進展評價，知1989年與1980年該類產(chǎn)品定基物價指數(shù)分別為180與130，求被評價設(shè)備的重置全價。重置全價100000(180 / 130) 461 元利用資產(chǎn)價錢變動指數(shù)估算重置全價12 有形損耗：由于自然力的作用而發(fā)生的損耗 無形損耗：由于科技提高與經(jīng)濟要素變化而呵斥的貶值(2) 有形損耗的估算 成新率法： 有形損耗重置全價1成新率成新率尚可運用年限已運用年限尚可運用年限10013 運用年限法： 有形損耗重置全價殘值總運用年限實踐已運用年限被評價資產(chǎn)在報廢時凈收回的金額(3) 功能性損耗的估算 功能性損耗 被評價資產(chǎn)年產(chǎn)品消費本錢超支額折現(xiàn)系數(shù)14例4：某一機械設(shè)備

6、，知新型同類設(shè)備比原有陳舊設(shè)備的消費效率高，可節(jié)約工資費用，有關(guān)資料及計算結(jié)果如下：新型設(shè)備陳舊設(shè)備月產(chǎn)量10000件10000件單件工資0.80元1.20元月工資成本8000元12000元月差別額：1200080004000年工資本錢超支額：4000元/月12月48000所得稅(55%)：480000.5526400扣除所得稅：480002640021600尚可運用年限：5，折現(xiàn)率：10折現(xiàn)系數(shù)：3.7908功能性陳舊貶值額：216003.790881881.28152 市價法 市價：某項資產(chǎn)在其專門市場上的購買價錢或銷售價錢。第二節(jié) 純粹風(fēng)險的識別風(fēng)險識別的根本要求： 感知風(fēng)險：一定時期、

7、一定條件下，風(fēng)險能否存在？ 分析風(fēng)險：風(fēng)險暴露單位的分類 風(fēng)險產(chǎn)生的條件和緣由一、表格和問卷識別法1，保險調(diào)查法 解釋 例 特點2，保單對照法 解釋 例 特點3，資產(chǎn)損失分析法 解釋(AMA) 特點4，系統(tǒng)風(fēng)險分析問卷 解釋 特點1234567風(fēng)險所在損失時機損失原因可能損失金額損失估計的可信度損失頻率估計建議最大預(yù)期損失可能最大損失高中低設(shè)備地點最有利最不利表3 “系統(tǒng)風(fēng)險分析問卷5，列表檢查法(1) 表4 華夏橡膠公司平安檢查表 請確認(rèn)表中所列工程都已檢查過，假設(shè)結(jié)果稱心，請簽字后送交風(fēng)險管理部。房屋： 報警系統(tǒng) 報警器測試 掛鎖 其它鎖或栓子 外部圍欄和圍墻貨物： 原資料倉庫 庫存檢查

8、產(chǎn)廢品地域 發(fā)貨倉庫金錢： 現(xiàn)金、流動資金、貯藏資金(2) 表5 華夏橡膠公司火險檢查表發(fā)貨倉庫是不是行動防火門清潔嗎？工序中有火災(zāi)苗頭嗎？消防龍頭到頂架上的貨物有50厘米嗎？所有貨物堆放整齊嗎？加熱設(shè)備有防護裝置且處于安全狀態(tài)嗎？所有廢料有規(guī)律地搬走了嗎？所有貨物離開地面了嗎？所有未使用的貨架放在外面了嗎(3) 表6 華夏橡膠公司責(zé)任檢查表行動答案A 低于標(biāo)準(zhǔn)B正常C高于標(biāo)準(zhǔn)使用機器的防護裝置很少使用防護裝置，甚至常常違反操作規(guī)定大多數(shù)時間操作正常經(jīng)常使用，各種防護裝置工作良好防護面具和其它呼吸裝置的使用很少使用，且放在不易拿到的地方大多數(shù)情況下使用且拿取方便面具下發(fā)到各位員工，全天佩戴安全

9、告示和其它預(yù)防事故的信息很少設(shè)有安全標(biāo)志，而且有的過時了貼出一般性安全標(biāo)志除了貼出一般性安全標(biāo)志，還貼出許多工廠專有的告示二、現(xiàn)場調(diào)查法例子：華夏橡膠公司(1) 調(diào)查前的預(yù)備任務(wù)(2) 現(xiàn)場調(diào)查和訪問(3) 調(diào)查終了 表 7項目名稱項目職能使用年數(shù)項目的狀況故 障采取的行動優(yōu)點： 可以獲得第一手資料而不依賴他人的報告 與各部門人員結(jié)合缺陷：本錢較高項目名稱華夏橡膠公司501號機器項目職能硫化工序中滾壓橡膠使用年數(shù)14年項目的狀況狀況中下，需要維修故 障自動安全栓損壞，無人注意采取的行動書面告知安全經(jīng)理和車間主任表 8 三、風(fēng)險列舉法1，財務(wù)報表分析法 經(jīng)過分析資產(chǎn)負(fù)債表、營業(yè)報表及補充記錄，識

10、別企業(yè)當(dāng)前風(fēng)險現(xiàn)金財富目錄建筑物和設(shè)備應(yīng)收利潤支出帳戶優(yōu)點：可靠、客觀，將風(fēng)險識別以財務(wù)術(shù)語的方式表達出來，使企業(yè)中的其它經(jīng)理和諸如會計師、銀行家等外部人員更熟習(xí)，更容易接受。除了有助于風(fēng)險識別外，財務(wù)報表還可用于衡量風(fēng)險和確定對付這些風(fēng)險的最正確方法。2，流程圖法 企業(yè)的組織規(guī)模越大，消費工藝越復(fù)雜，流程圖分析法越能表達出其優(yōu)越性。木材倉庫金屬板材和備件倉庫木材加工沖壓和金屬加工油漆車間熱處置中間庫備件裝配總裝配包裝發(fā)運廢品庫原料投入廢品產(chǎn)出圖1 一個玩具廠的簡單流程圖1 簡單流程圖四、風(fēng)險要素預(yù)先分析法(Preliminary Hazard Analysis) 在工程的方案階段，對存在的風(fēng)

11、險要素類型、出現(xiàn)的條件、導(dǎo)致事故的后果進展預(yù)先分析。關(guān)鍵：對工程運作目的、工藝過程、原資料、操作條件、環(huán)境有充分的了解。(1) 分析系統(tǒng)出現(xiàn)事故的能夠類型 幾個方面：有害物質(zhì)、外力作用、能量失控(2) 調(diào)查風(fēng)險源(3) 識別轉(zhuǎn)化條件風(fēng)險源危險形狀風(fēng)險事故損 失轉(zhuǎn)化條件觸發(fā)條件五、事件樹法(Event Tree Analysis)從事件的起始形狀出發(fā)，用邏輯推理的方法，想象事件的開展過程，按事件發(fā)生的先后順序?qū)⑾到y(tǒng)構(gòu)成要素的形狀與系統(tǒng)的形狀聯(lián)絡(luò)起來，確定最后形狀，以了解事故的發(fā)生緣由和發(fā)生條件。行人過馬路P(A)無車來往P(B1)車輛過后經(jīng)過P(C1)留有充足時間P(D1)有車P(B2)車前經(jīng)過

12、P(C2)未留充足時間P(D2)司機采取緊急措施P(E1)司機未采取措施P(E2)措施有效P(F1)措施無效P(F2)后果形狀順利經(jīng)過勝利順利經(jīng)過勝利順利經(jīng)過勝利冒險經(jīng)過勝利車禍?zhǔn)≤嚨準(zhǔn)D 4優(yōu)點：指出了防止事故發(fā)生的途徑能找出消除事故的根本措施動態(tài)鏈：有一個環(huán)節(jié)不失敗，事故就不會發(fā)生不僅可定性分析，還可定量分析缺乏： 需求大量資料和時間六、事故樹分析法(Fault Tree Analysis) 用邏輯演繹的方法，從結(jié)果分析緣由，從而找出一切能夠產(chǎn)惹事故的風(fēng)險事件。第三節(jié) 風(fēng)險估算模型I：損失分布 風(fēng)險估算(Risk Estimation) 是在對過去損失資料分析的根底上，運用概率論和數(shù)理

13、統(tǒng)計的方法對某一或某幾個特定風(fēng)險事故發(fā)生的概率或頻數(shù)和風(fēng)險事故發(fā)生后能夠呵斥損失的嚴(yán)重程度作一個定量分析，從而預(yù)測出一個較準(zhǔn)確、定量的結(jié)果。一、獲得損失分布的普經(jīng)過程1，數(shù)據(jù)的搜集 完好 準(zhǔn)確 以每一個風(fēng)險單位為根底，建立風(fēng)險資料庫：i) 風(fēng)險單位的特性(如建筑物的構(gòu)造、占用情況等) 和數(shù)目ii) 每次事故發(fā)生的日期iii) 呵斥損失的風(fēng)險要素iv) 每次事故的損失金額v) 每次事故所涉及的風(fēng)險單位2，數(shù)據(jù)的整理表1 某公司19801999年間的火災(zāi)損失元 (1) 排序按照遞增或遞減的順序?qū)?shù)據(jù)陳列(2) 分組 將數(shù)據(jù)按一定規(guī)模分組，并進一步計算出每一組的頻數(shù)與頻率表2(3) 統(tǒng)計圖直方圖圓形

14、圖折線圖3，數(shù)據(jù)的分析總體信息、樣本信息、先驗信息 傳統(tǒng)數(shù)理統(tǒng)計 貝葉斯統(tǒng)計 隨機模擬 運用實際概率分布 例1，擲2個骰子紅、綠，結(jié)果的概率分布二、傳統(tǒng)的數(shù)理統(tǒng)計方法：實際分布與閱歷分布獲得損失分布的大體輪廓選擇分布類型估計參數(shù)，確定概率分布檢驗分布、參數(shù)矩法最大似然法卡方檢驗近似的情況 雖然風(fēng)險管理偶爾會用到實際分布，但損失暴露中只需相當(dāng)少的一部分涉及實際分布，因此，大多數(shù)情況下還是需求討論閱歷概率分布。 根據(jù)歷史損失資料建立概率分布閱歷分布例5 某航運公司每個月有500次輪運，假設(shè)風(fēng)險管理者掌握過去10年即：120個月份的損失察看資料，那么可得到一個輪運損失次數(shù)的概率分布，如下表：某航運公

15、司每月?lián)p失次數(shù)概率分布表 選擇先驗分布確定似然函數(shù)確定參數(shù)的后驗分布選擇損失函數(shù)并估計參數(shù)三、貝葉斯方法例6 假設(shè)某地域在3-6月份的強風(fēng)暴天氣可用一個泊松分布來描畫： 表示過程的強度，即每一周強風(fēng)暴的次數(shù)。根據(jù)臨近地域的歷史資料， 的先驗分布為：0.40.60.81.0P0.10.30.40.2對此地域進展了15周的觀測，共發(fā)生了13次強風(fēng)暴1似然函數(shù)： 后驗概率的變化欲使估計更準(zhǔn)確的做法： 添加形狀參數(shù)的數(shù)目 將其看成是在某一區(qū)間延續(xù)取值的延續(xù)隨機變量例7 設(shè)有一個石油開發(fā)工程，勘探大隊在前景區(qū)進展勘探?？陀^估計該地域有油的概率P(Y)=0.5， 無油的概率P(N)=0.5。為了提高估計確

16、實定性，決議做一種實驗，根據(jù)歷年的數(shù)據(jù)可知， 有油地域，實驗結(jié)果有油的概率P(A|Y)=0.9, 無油地域，實驗結(jié)果無油的概率P(B|N)=0.8。假設(shè)在這一地域?qū)嶒灲Y(jié)果有油，那么這是一個有油地域的概率變?yōu)槎嗌?？離散分布： 結(jié)果有限個 用來描畫各結(jié)果發(fā)生的能夠性頻率分布四、離散分布與延續(xù)分布延續(xù)分布： 結(jié)果無限個 損失嚴(yán)重性的分布 五、常用的損失分布及性質(zhì)(1) 二項分布 B(n, p)(2) 幾何分布 Geo(p) n重貝努利實驗中初次勝利正好在第x+1次實驗的概率(3) 負(fù)二項分布 NB(k, p) 第k次勝利前失敗的次數(shù) 保險公司的運用：當(dāng)風(fēng)險是非同質(zhì)時，描畫賠付發(fā)生頻率(4) 泊松分布

17、 XP( ) X：一定時間或空間范圍內(nèi)事故發(fā)生的次數(shù) ：一定時間或空間范圍內(nèi)事故平均發(fā)生的次數(shù) e：2.71828(5) 正態(tài)分布 X 規(guī)范正態(tài)分布的分布函數(shù)：56第四節(jié) 風(fēng)險估算模型II：評價模型 損失頻率分布損失幅度分布一定時期總損失分布57一、損失頻率的估算(1) 運用二項分布進展估算例1：某企業(yè)有5棟建筑物，根據(jù)過去的損失資料可知：其中任何一棟在一年內(nèi)發(fā)生火災(zāi)的概率都是0.1，且相互獨立，試計算下一年該企業(yè)兩棟以上建筑物發(fā)生火災(zāi)的概率。 從所給的條件知道：風(fēng)險單位總數(shù)n5，且每棟建筑物發(fā)生火災(zāi)的概率均為 P0.1；這5棟建筑物相互獨立，發(fā)生火災(zāi)時不會相互影響；一棟建筑物在一年內(nèi)發(fā)生兩次

18、火災(zāi)的能夠性極小，可以為其概率為0。58下一年不發(fā)生火災(zāi)的概率q0.5905；兩棟以上建筑物發(fā)生火災(zāi)的概率 q0.00810.0004 0.0000iii) 下一年發(fā)生火災(zāi)次數(shù)的平均值和規(guī)范差：0.5、0.6759 從二項分布中還可得到以下信息： 根據(jù)差別系數(shù) 可知，當(dāng)p越來越趨于1時，事件的風(fēng)險越來越小。60(2) 運用泊松分布進展估算例2 某市在過去兩年內(nèi)由于司機酒后開車發(fā)生交通事故的資料如表7：X：每月由于司機酒后開車呵斥的交通事故數(shù)X P 6162例4 一個村莊每次蒙受洪水災(zāi)禍而導(dǎo)致的損失金額如表問題：1每次損失金額小于500元的概率是多少？2每次損失金額在4500元和6000元之間的概率是多少？3損失金額大于7500元的概率是多少？二、損失幅度的估算每次風(fēng)險事故所致63期望值：規(guī)范差：64將損失隨機變量X變換為規(guī)范正態(tài)分布隨機變量Z，以便運用規(guī)范正態(tài)分布表進展計算。1 每次損失金額小于500元的概率：652每次損失金額在4500元和6000元之間的概率：3每次損失金額大于7500元的概率：66例5 知某一風(fēng)險每年損失次數(shù)的概率分