個(gè)人理財(cái)?shù)谄哒?現(xiàn)金流量規(guī)劃課件

第七章現(xiàn)金流量規(guī)劃學(xué)習(xí)目標(biāo)1.了解什么是家庭收入、支出以及財(cái)產(chǎn)；2.了解什么是家庭消費(fèi)與儲(chǔ)蓄；3.了解什么是家庭貸款；4.了解什么是家庭消費(fèi)、投資、負(fù)債經(jīng)營家庭現(xiàn)金管理含義家庭現(xiàn)金管理包括現(xiàn)金流入、流出與結(jié)存的管理，三者基本相似于家庭收入、家庭支出和貨幣資產(chǎn)管理?，F(xiàn)金管理的目的是1.平衡現(xiàn)在和未來的現(xiàn)金收支，使家庭經(jīng)常處于“現(xiàn)金流入大于現(xiàn)金流出，適度結(jié)余”的狀態(tài)，不會(huì)因?yàn)椤盁o錢付帳”而導(dǎo)致財(cái)務(wù)危機(jī)，影響家庭生活幸福。2家庭金融資產(chǎn)數(shù)額持續(xù)加大，在家庭經(jīng)濟(jì)生活中發(fā)揮效用持續(xù)增強(qiáng)。能夠動(dòng)用存款貸款等金融工具，使得家庭金融資產(chǎn)運(yùn)用良好，能夠隨時(shí)滿足家庭經(jīng)濟(jì)生活對(duì)現(xiàn)金的需要。家庭收入家庭收入指家庭勞動(dòng)者通過多種途徑與形式，積極參加社會(huì)生產(chǎn)勞動(dòng)或個(gè)體生產(chǎn)經(jīng)營、證券投資等，取得各項(xiàng)貨幣、實(shí)物、勞務(wù)收入的總和。收入是家庭勞動(dòng)經(jīng)營投資理財(cái)?shù)某晒?，又是購買消費(fèi)生活的開端。個(gè)人通過各種合法而正當(dāng)?shù)耐窘?jīng)賺錢，積極組織收入的途徑是較多的。包括：（1）勤奮勞動(dòng)以增加工薪收入；（2）誠實(shí)經(jīng)營、善于經(jīng)營，舉辦實(shí)業(yè)取得經(jīng)營收入（3）節(jié)約花費(fèi)，儲(chǔ)蓄投資取得利息、股利收益；（4）努力學(xué)習(xí)，增長知識(shí)水平，實(shí)現(xiàn)自身價(jià)值，用所學(xué)知識(shí)創(chuàng)獲額外收益等。家庭收入的分類1．家庭收入包括勞動(dòng)收入、財(cái)產(chǎn)收入和資本收入分為貨幣收入、實(shí)物收入和勞務(wù)收入按家庭經(jīng)濟(jì)性質(zhì)分為工薪戶、個(gè)體戶、農(nóng)戶收入家庭收入具體包括項(xiàng)目：①工作所得，包括工資、獎(jiǎng)金、補(bǔ)助等；②經(jīng)營所得；③投資收益，包括儲(chǔ)蓄利息、租金、資本收益、權(quán)利收益；④偶然所得，包括贈(zèng)與、獎(jiǎng)學(xué)金、禮金、彩票中獎(jiǎng)等；⑤政府福利補(bǔ)貼、資助救濟(jì)；⑥贍養(yǎng)費(fèi)和子女撫養(yǎng)費(fèi)、財(cái)產(chǎn)繼承所得等。2．一次性收入和經(jīng)常收入3．白色收入、灰色收入和黑色收入家庭支出支出購買是聯(lián)結(jié)家庭收入與生活消費(fèi)的橋梁與紐帶，是商品經(jīng)濟(jì)社會(huì)里家庭經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的特殊方式。支出購買是家庭據(jù)以同社會(huì)各種組織和個(gè)人發(fā)生廣泛經(jīng)濟(jì)聯(lián)系的特定形式，家庭正借此對(duì)國民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行發(fā)揮著重要的功用和影響，使社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活得以持續(xù)不斷地順利運(yùn)行。支出購買是家庭履行各項(xiàng)職能活動(dòng)，維系家庭機(jī)體順利運(yùn)轉(zhuǎn)的必具前提。收入是為了消費(fèi)，但必須通過支出購買，才能將獲取的收入——主要是貨幣收入變換為符合生活需要的各種消費(fèi)品和勞務(wù)服務(wù)。家庭支出購買的意義1．貨幣如何在家中各項(xiàng)功能活動(dòng)之間預(yù)算安排，各職能活動(dòng)履行是否順利，同其預(yù)算支出安排比例及側(cè)重點(diǎn)大有關(guān)系2．貨幣如何在各家庭成員之間組織分配，既保證家庭共同的生活需要，又能盡量滿足各成員的特殊需要；3．貨幣如何在數(shù)量上分配，以避免收不敷支，出現(xiàn)財(cái)政赤字如何在時(shí)間上分配，先收后支，避免借貸消費(fèi)；如何在生存、享受、發(fā)展各層次需要滿足予以分配，保證日常生活必需，又提高生活水平，為全面發(fā)展創(chuàng)造前提條件支出購買是家庭成員遵循最大經(jīng)濟(jì)效用的原則，把一定數(shù)額的貨幣適時(shí)合理地“分配”到所需要的各種消費(fèi)品和勞務(wù)之中，用貨幣來交換消費(fèi)品和勞務(wù)，以滿足家中生活消費(fèi)需要的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。貨幣分配狀況、方式、內(nèi)容、結(jié)構(gòu)、發(fā)展趨向?qū)οM(fèi)者個(gè)人及家庭生活非常重要。消費(fèi)者正通過這種貨幣分配，對(duì)社會(huì)生產(chǎn)流通，發(fā)揮重要的“消費(fèi)者主權(quán)”作用。家庭財(cái)產(chǎn)家庭財(cái)產(chǎn)指社會(huì)財(cái)產(chǎn)中歸屬家庭及其成員所有，并在家庭生活中實(shí)際運(yùn)用支配，來滿足家庭及其成員物質(zhì)文化生活需要的財(cái)產(chǎn)。家庭財(cái)產(chǎn)是從財(cái)產(chǎn)所有權(quán)的法律界度而言，從會(huì)計(jì)學(xué)角度則可稱為家庭凈資產(chǎn)，意謂家庭資產(chǎn)總額減除家庭負(fù)債總額后剩余的，完全歸由家庭自有資產(chǎn)。家庭財(cái)產(chǎn)是家庭收入減除消費(fèi)后的積累，是家庭財(cái)富長期積聚的結(jié)果。資本財(cái)產(chǎn)和消費(fèi)財(cái)產(chǎn)兩部分。前者財(cái)產(chǎn)可以作為投資經(jīng)營性資產(chǎn)存在，并在未來為家庭帶來預(yù)期利益流入；后者財(cái)產(chǎn)只能作為生活消費(fèi)性資產(chǎn)存在，該資產(chǎn)消耗為家庭消費(fèi)生活帶來現(xiàn)實(shí)效用，并促使家庭消費(fèi)規(guī)模增長和水平質(zhì)量增進(jìn)。家庭財(cái)產(chǎn)與家庭人際關(guān)系家庭財(cái)產(chǎn)是家庭共有財(cái)產(chǎn)和各人所有財(cái)產(chǎn)總和。包括：(1)夫妻個(gè)人財(cái)產(chǎn)；(2)夫妻婚后共同財(cái)產(chǎn)；(3)子女財(cái)產(chǎn)，即子女繼承、受贈(zèng)所得或其它歸子女個(gè)人所有財(cái)產(chǎn)；(4)其它家庭成員財(cái)產(chǎn)，即父母、兄弟姐妹等家庭成員個(gè)人所有財(cái)產(chǎn)；(5)全體家庭成員共有財(cái)產(chǎn)個(gè)人特有財(cái)產(chǎn)：(1)夫妻一方具有專屬性質(zhì)的生活用品；(2)夫妻一方從事職業(yè)和業(yè)余愛好的價(jià)值不高的專用物品；(3)夫妻一方具有人身性質(zhì)的醫(yī)療保健費(fèi)、人身保險(xiǎn)費(fèi)、傷殘補(bǔ)償費(fèi)、人身傷害賠償金和撫恤金等；(4)復(fù)員軍人從部隊(duì)帶回的醫(yī)療補(bǔ)助費(fèi)和回鄉(xiāng)生產(chǎn)補(bǔ)助費(fèi)；(5)夫妻一方在文藝、體育等社會(huì)活動(dòng)中獲得與個(gè)人身份密切相關(guān)獎(jiǎng)品、獎(jiǎng)?wù)潞酮?jiǎng)金等；(6)夫妻一方尚未取得經(jīng)濟(jì)利益的知識(shí)產(chǎn)權(quán)。家庭收入、支出與財(cái)產(chǎn)關(guān)系家庭消費(fèi)家庭消費(fèi)又稱居民個(gè)人消費(fèi)，包括家庭生產(chǎn)消費(fèi)和家庭生活消費(fèi)兩類。前者指農(nóng)戶、個(gè)體戶家庭的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)中，從事物質(zhì)資料的生產(chǎn)、加工、流通、服務(wù)所發(fā)生的生產(chǎn)性耗費(fèi)；后者指所有城鄉(xiāng)家庭的生活消費(fèi)活動(dòng)中，衣食住行用、文娛教育、衛(wèi)生保健、旅游等生活性消費(fèi)。一般談到家庭消費(fèi)則僅指生活性消費(fèi)。家庭消費(fèi)是家庭對(duì)取得各種消費(fèi)品和勞務(wù)直接或經(jīng)過一定的加工制作后，給以消耗和使用，以滿足日常生活消費(fèi)需要的經(jīng)濟(jì)行為。收入支出消費(fèi)管理的關(guān)系積極組織收入，合理運(yùn)用支出，提高消費(fèi)經(jīng)濟(jì)效益，不光要能掙，也應(yīng)會(huì)花，還要會(huì)運(yùn)用消費(fèi)。賺取收入是一門學(xué)問，支出購買、運(yùn)用消費(fèi)也同樣是一門學(xué)問，也有許多科學(xué)道理、技術(shù)方法包含在其中。理財(cái)規(guī)劃的目的正在于探索其間的規(guī)律，總結(jié)好的經(jīng)驗(yàn)和辦法。編制家庭消費(fèi)規(guī)劃1.各家庭根據(jù)自己的經(jīng)濟(jì)狀況、財(cái)產(chǎn)結(jié)構(gòu)及收支消費(fèi)水平，根據(jù)自己家中的人數(shù)和就業(yè)人數(shù)的多少，并預(yù)計(jì)社會(huì)家庭方面會(huì)影響家庭經(jīng)濟(jì)的因素條件的發(fā)展變化及趨向，如國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展前景、物價(jià)漲跌、工資收入增長，以及家中人數(shù)、就業(yè)人數(shù)及收入水平的增減變動(dòng)狀況，再參照日常消費(fèi)習(xí)慣和生活方式，考慮家中各項(xiàng)功能活動(dòng)履行的需要，確立家庭經(jīng)濟(jì)發(fā)展的長遠(yuǎn)規(guī)劃。2.在長遠(yuǎn)目標(biāo)規(guī)劃的要求下，根據(jù)收入水平、財(cái)產(chǎn)狀況、消費(fèi)需要，及對(duì)各項(xiàng)消費(fèi)品的需求迫切程度，制訂年度經(jīng)濟(jì)計(jì)劃，如收支儲(chǔ)蓄計(jì)劃，耐用品購置計(jì)劃等。3.在年度計(jì)劃的要求下，根據(jù)實(shí)際需要與條件可能，具體安排日常生活消費(fèi)，月度收支預(yù)算等。計(jì)劃執(zhí)行過程中，根據(jù)執(zhí)行狀況及外來因素變化，還可以隨時(shí)加以調(diào)節(jié)完善。家庭儲(chǔ)蓄廣義儲(chǔ)蓄——人們經(jīng)濟(jì)生活中的一種積蓄錢財(cái)以準(zhǔn)備需用的經(jīng)濟(jì)行為；狹義儲(chǔ)蓄——貨幣存儲(chǔ)銀行，是人們將暫時(shí)不用的貨幣存進(jìn)銀行生息的一種信用行為。①建立準(zhǔn)備金以防止預(yù)料不到的變化；②為可以預(yù)料到的未來個(gè)人和家庭的需要做準(zhǔn)備，如由于年老、子女教育、親屬撫養(yǎng)等需要；③目前要積蓄以增加未來的收入，使未來能有更高水平的消費(fèi)；④出于人類本能，希望未來生活程度能比現(xiàn)在高，所以存錢留作將來享受，盡管年紀(jì)大了，享受能力可能逐漸減少；⑤即使心目中不一定有什么特殊的用途，也想存錢來維持個(gè)人的獨(dú)立感和有所作為的感覺；⑥存錢作為投機(jī)或進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營之用；⑦把錢作為遺產(chǎn)，留給后人；⑻純粹是一種吝嗇，以致節(jié)省到不合理的程度。儲(chǔ)蓄方法(1)計(jì)劃儲(chǔ)蓄法。每月取得工資收入留出當(dāng)月生活費(fèi)，將多余錢拿出儲(chǔ)蓄?？擅獬S多隨意性開銷，使日常生活按計(jì)劃運(yùn)轉(zhuǎn)；(2)目標(biāo)儲(chǔ)蓄法。全家協(xié)商共同確定一個(gè)儲(chǔ)蓄目標(biāo)，為實(shí)現(xiàn)目標(biāo)大家齊心協(xié)力去增收節(jié)支；(3)增收儲(chǔ)蓄法。日常如遇增薪發(fā)放獎(jiǎng)金、親友饋贈(zèng)及其它臨時(shí)性收入，將這些收入全部或大部存入銀行，權(quán)作收入沒有增加(4)節(jié)約儲(chǔ)蓄法。減除一切不必要的開支，戒絕奢侈浪費(fèi)性支出，把節(jié)約的錢用于儲(chǔ)蓄；(5)緩買儲(chǔ)蓄法。很想買一件珍貴物品或高檔耐用品時(shí)，不妨先將錢存入銀行，緩后再買。緩后即有一定的思考時(shí)間，對(duì)問題可設(shè)想地更周密一些；(6)投資儲(chǔ)蓄法。儲(chǔ)蓄中注意對(duì)儲(chǔ)種、存期、利率的選擇，自然可以錢生錢，利上生利，增加儲(chǔ)蓄金額。家庭貸款家庭貸款是金融機(jī)構(gòu)為家庭生產(chǎn)經(jīng)營或生活消費(fèi)中資金不足而提供的一種貸款，包括生產(chǎn)經(jīng)營性貸款、投資貸款和生活消費(fèi)性貸款，生產(chǎn)經(jīng)營性貸款存在于具有生產(chǎn)職能的農(nóng)戶、個(gè)體戶，是為解決經(jīng)營資金不足申請?zhí)峁┑馁J款；投資貸款存在于有強(qiáng)烈的投資意愿，但又苦于資金不足時(shí)向機(jī)構(gòu)貸款作投資項(xiàng)目；生活消費(fèi)性貸款存在于一切消費(fèi)者個(gè)人和家庭，主要用于購建自有住宅和購買耐用消費(fèi)品。家庭貸款應(yīng)考慮因素1.收入穩(wěn)定性：舉債本息必須按時(shí)支付，若個(gè)人收入不穩(wěn)定，則可能無法按時(shí)支付固定利息，不適合過高的舉債投資；2.個(gè)人資產(chǎn)：向金融機(jī)構(gòu)借款，必須有實(shí)體性資產(chǎn)作為擔(dān)保；3.投資報(bào)酬率：在其他條件不變的情況下，投資報(bào)酬率愈高，財(cái)務(wù)杠桿的利益愈大。4.通貨膨脹率：通貨膨脹率較高時(shí)，借款較為有利，物價(jià)下跌時(shí)，則不適宜貸款；5.成本收益比較：如決定使用信貸，請確定當(dāng)前購買的收益高于信貸的使用成本(經(jīng)濟(jì)和心理成本)；6.風(fēng)險(xiǎn)承受程度：人們對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的承受能力不一樣，敢冒風(fēng)險(xiǎn)者樂意于申請貸款，這與個(gè)性及個(gè)人條件有較大關(guān)系；7.年齡因素：年輕人喜歡冒風(fēng)險(xiǎn)，負(fù)債購房、購車乃至旅游、購物等已成時(shí)尚；中老年人員較為穩(wěn)妥，盡量減少負(fù)債；

8．借貸行為的發(fā)生需要考慮借款的用途為何，家庭消費(fèi)負(fù)債既緣由家庭消費(fèi)負(fù)債，指家庭消費(fèi)生活遇到某些難關(guān)，如家人生病、生存消費(fèi)受阻，供養(yǎng)子女上大學(xué)等，因資金缺乏而向銀行、其它親朋好友、同事等發(fā)生的臨時(shí)或長期負(fù)債。某些突發(fā)性事件發(fā)生急需大量資金時(shí)，也會(huì)出現(xiàn)這類負(fù)債。消費(fèi)負(fù)債分為絕對(duì)負(fù)債和相對(duì)負(fù)債，前者指家庭生活困難，收入長期低于維持最低限度的生存消費(fèi)需要而產(chǎn)生負(fù)債；后者則是收入用于維持最低限度生存需要，已是足夠且有結(jié)余，但又尚需要相當(dāng)積累才能維持享受與發(fā)展的較高水平需要，故在資金積累尚不敷需要之時(shí)，提前借債以滿足要求

1.為維持最低限度的生存、意外事項(xiàng)而負(fù)債2.維持較富裕乃至豪華的生活水平而負(fù)債家庭經(jīng)營負(fù)債家庭經(jīng)營負(fù)債，指家庭生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)中，因經(jīng)營規(guī)模擴(kuò)大或臨時(shí)性資金周轉(zhuǎn)困難，而引致的負(fù)債。農(nóng)戶、個(gè)體工商戶的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)中，經(jīng)常會(huì)遇到如下事項(xiàng)，需要負(fù)債：①臨時(shí)性的資金周轉(zhuǎn)不靈；②經(jīng)營中發(fā)生的臨時(shí)大批量進(jìn)貨的應(yīng)付貨款、應(yīng)付工資、應(yīng)交稅金等負(fù)債；③有好的經(jīng)營項(xiàng)目，為擴(kuò)大經(jīng)營規(guī)模以獲取更大盈利，但因經(jīng)營資金匱乏而借債。①和②的借債期限短，額度低；③的借債則需長期和大額度。需要考慮因素是：應(yīng)否借債、借債是否合算以及債款是否借得到等。負(fù)債經(jīng)營是否合算比較債務(wù)資金成本率和收益率的孰高孰低。債務(wù)資金成本率是以負(fù)債形式籌措和使用資金，所應(yīng)擔(dān)負(fù)的代價(jià)，包括資金使用期的支付利息及資金舉借和償還期間所需支付的手續(xù)費(fèi)、公證費(fèi)及其它各項(xiàng)可能發(fā)生的費(fèi)用等。債務(wù)資本收益率則是指所舉借的債務(wù)資本投入生產(chǎn)經(jīng)營后，可能取得各項(xiàng)收益，通常指經(jīng)營純收益，即經(jīng)營收入在扣減經(jīng)營成本、經(jīng)營費(fèi)用和稅金后所剩余的部分。債務(wù)資本收益率＞債務(wù)資本成本率，負(fù)債經(jīng)營合算，超出數(shù)額越多，債務(wù)舉借就越合算如資金收益率＝等于資金成本率，負(fù)債很不必要，經(jīng)營投資收益支付利息后毫無所剩，白白為銀行“打工”資金收益率＜資金成本率，該筆債務(wù)資本取得很不必要，負(fù)債越多，經(jīng)營虧損就越大。家庭投資負(fù)債借款人購買證券、住房，資金不敷需要時(shí)，而向銀行，向其它企業(yè)單位、個(gè)人等借入款項(xiàng)。投資負(fù)債需要考慮因素：①投資預(yù)期的收益率如何，能否大幅超出舉債成本，否則就不應(yīng)負(fù)債；②投資風(fēng)險(xiǎn)大小，如負(fù)債